利率市场化含义

利率市场化是指金融机构在货币市场经营融资的利率水平。

它是由市场供求来决定，包括利率决定、利率传导、利率结构和利率管理的市场化。

实际上，它就是将利率的决策权交给金融机构，由金融机构自己根据资金状况和对金融市场动向的判断来自主调节利率水平，最终形成以中央银行基准利率为基础，以货币市场利率为中介，由市场供求决定金融机构存贷款利率的市场利率体系和利率形成机制。

2013年7月20日起全面放开金融机构贷款利率管制。

改革利弊条件剖析从利率市场化改革国家的成功经验中，我们总结出：稳定的宏观经济环境、充分有效的金融监管、完善的微观基础和完善的金融市场是利率市场化取得成功的先决条件。

结合我国实际情况，我国实行利率市场化改革既面临一些不利条件同时也具备一些有利条件。

先看有利面：一是市场经济作为目标模式已经确立，利率作为经济杠杆为公众所认同；二是收入流程朝着有利于储蓄与投资社会分工发展；三是建立现代企业制度和国有银行商业化改革成为既定目标；四是经济金融化趋势正在改善；五是中央银行的公开市场、再贴现、存款准备金等间接调控工具相继出台；六是居民对利率升降开始具有理性的心理预期；七是金融机构多元化、多样化处于发展和完善态势；八是企业多种筹资方式正在形成；九是资本要素分配朝其应有的地位发展；十是政府职能转变被列入经济改革的范畴等。

不利的方面：一是短期内资金求大于供、短缺现象不能有实质性改观；二是历史包袱过重，消化财力十分有限；三是既得利益集团可能造成昂贵的改革成本；四是市场法规有待健全，特别是司法具有较大的灵活性；五是社会保障制度严重滞后，且缺少快速发展的财力等。

针对不利因素，我们应从企业、居民、金融机构、金融市场、中央银行和金融外部环境等六个方面创造条件，积极推进利率市场化进程：加速国有企业现代企业制度改革进程，提升国有经济对利率的弹性；改革消费支出体制，使其市场化，成为利率市场化的个体微观基础；加快四大国有独资商业银行改革进程，保持金融机构发展平衡；减少行政干预，放松利率管制，理顺各种利率关系，建立起以市场化为基础的见解宏观调控机制；提高经济货币化程度，扩大利率覆盖面，促进金融深化提升金融资产结构高度；建立富有弹性的有效汇率机制，使汇率真实有效地反映货币对外价格，使开放的外部经济影响及时反映到利率上。

利率市场化利率市场化是指在市场经济中，利率水平及其结构由经济主体自主决定的过程。

是指金融机构在货币市场经营融资的利率水平。

它是由市场供求来决定，包括利率决定、利率传导、利率结构和利率管理的市场化。

通常包括三方面的含义：（1）利率水平的高低由市场供求关系所决定；（2）形成一个以中央银行利率为核心、货币市场利率为中介，由市场供求决定存贷款利率的体系；（3）中央银行作为利率调节的主体。

为什么要推进利率市场化改革？1、利率市场化是发挥市场配置资源作用的一个重要方面。

2、利率市场化的要点是体现金融机构在竞争性市场中的自主定价权。

3、利率市场化也反映客户有选择权。

金融机构的客户既有居民，也有企业，还有各种各样的其他类型实体。

4、利率市场化反映了差异性、多样性金融产品和服务的供求关系以及金融企业对风险的判断和定价。

5、利率市场化反映了宏观调控的需要。

举措条件1，要有一个公平、统一、公开的充分竞争的资金市场。

2，资金市场参与者具有一定的理性。

3，资金流动具有合理性和合法性。

4，国民经济发展战略目标主要通过财政政策来实现。

中国利率市场化的改革还有五个问题需要解决1、解除银行对贷款规模的管制，信贷管制使利率市场化的基本条件都无法具备。

2、要大力发展债券市场，同时打破债券市场的分割。

3、要打通债券市场与信贷市场。

4、要建立以基准利率为核心的利率体系。

5、利率市场化要建立有效的货币政策的传导机制积极影响1、让金融更好地支持实体2、增加金融机构获利能力3.、提高信贷质量4、更有效地吸引闲置资金。

5、有利于信誉好的客户6.、将推进存款保险制度7、促进农村金融服务进一步提高8.、加速银行升级弊端1、提高了利率波动的幅度和频度；2、加大银行利率风险和信用风险；3、增加银行经营成本会无序竞争。

金融市场利率市场化的含义和主要内容？利率市场化的含义和主要内容?利率市场化是指金融机构在货币市场经营融资的利率水平由市场供求来决定。

利率市场化包括利率决定、利率传导、利率结构和利率管理的市场化。

一般而言，利率市场化包括两个内容：一是商业银行的存贷款利率市场化;二是中央银行通过间接调控的方式影响市场利率。

利率市场化的过程，实质上是一个培育金融市场由低水平向高水平转化的过程，最终形成完善的金融市场：融资工具品种齐全、结构合理;信息披露制度充分;赋有法律和经济手段监管体制;同时，利率市场化将有利于中央银行对金融市场间接调控机制的形成，对完善金融体制建设起到至关重要的作用。

利率市场化对我国商业银行的影响利率市场化对商业银行的影响一：利差收入减小随着我国利率市场化改革推进，商业银行存款和贷款利率管制逐步放开。

商业银行获取自主定价权后，金融产品的种类更加丰富，然后，储蓄存款的大幅度减少却对我国商业银行造成了流动性不足风险以及利率频繁波动的风险。

总体上说，利率之差是商业银行利润的根本，而利率变动规律的不可把控，对于业务单一、以存贷利差收入为主要利润****的商业银行来说，这无疑是致命的打击。

利率市场化对商业银行的影响二：利率风险增大当银行利率随着市场供求关系裤旅而变动时，利率波动频繁，其不确定性使得我国商业银行承受利率风险更大，所谓利率风险，指的是由于利率的变动导致资产价值与收益相对于负债成本和价值发生不对称的变化，而造成银行收入损失和资产损失的风险。

首先是利率结构风险。

不一致的存贷款利率波动会造成利率结构风险。

从我国银行业的现状来分析来看，我国商业银行由于利率市场化可能面临的利率风险主要是利率结构风险，它主要有两种表现形式：第一，当长期存贷利差波动幅度与短期存贷利差波动幅度不一致时，银行资产负债结构会与这种长短期波动不一致产生不协调会减少净利息收入;第二，樱咐存贷款利率波动幅度不一致时，由于存贷款之间的利差会缩小，这也会减少银行净利息收入。

利率市场化名词解释利率市场化是指国家通过实行利率市场化政策，实现国内利率的稳定、可控、有序发展，有效引导金融机构和市场参与者的信贷行为，实现金融市场的稳定发展的一种金融政策。

它是一种以市场决定利率、以利率协调资源配置的金融体制设计。

它是一种以市场决定利率、以利率协调资源配置的金融体制设计。

利率市场化的实施，有利于强化利率的价格调节功能，提升总体金融稳定性，实现利率的市场化形成，保证市场定价的真实性，有利于防范金融风险，有助于实现资源的优化配置，促进社会资源的高效分配，提高全部金融服务的质量。

受国家金融政策影响，市场对利率的反应可能潜在地带有一定的盲点，而且可能会受到外部因素的影响，比如宏观经济调控政策、金融危机等，这都会影响利率市场的内在调节能力，使得价格调节功能受到影响，可能会导致金融市场出现一定程度的动荡和风险。

另外，利率市场化实施后，大量的利率产品及其它协议性金融业务产生，而这些金融产品的定价都将受到利率最优化的变化，从而影响金融投融资的可能性，以及企业的资源配置等。

因此，在实施利率市场化政策的过程中，尤其要注意国家金融政策的多样性，做好妥善的风险管控和市场监管，避免利率市场化政策带来的不利影响，更好地发挥利率市场化政策的积极作用。

我国实施利率市场化政策，既要注重宏观调控，维护金融稳定性，又能充分考虑利率市场的结构性问题，合理配置资源，形成一套完整的利率市场化政策体系，进一步放开利率市场，探索以金融投融资市场为主体，以利率市场为辐射，结合宏观政策、监管政策和金融产品政策等手段，实现资源有效、充分利用和提高效率，全面提升金融市场的竞争力。

综上所述，利率市场化政策具有广阔的发展前景，还需要在多个方面进行深入研究，扩大视野，开辟新的应用空间，全面提升金融行业的综合运营能力，在金融监管体制的建设上做出更加深刻的贡献。

银行考试重点——利率市场化一、利率市场化的内容利率市场化是将利率的决策权交给金融机构，由金融机构自己根据资金状况和对金融市场动向的判断来自主调节利率水平，最终形成以中央银行基准利率为基础，以货币市场利率为中介，由市场供求决定金融结构存贷款利率的市场利率体系和利率形成机制。

一般而言，利率市场化包括两个内容：一是商业银行的存贷款利率市场化，则利率会随市场资金供求状况发生变化；二是中央银行通过间接调控的方式影响市场利率。

二、利率市场化的影响1、积极的影响l 金融机构采取差异化的利率策略后，会降低实体经济的融资成本，提升对中小微企业的支持。

有利于经济结构调整，促进经济转型升级l 存贷款利率市场化护，金融机构会在追求利润的目标下上浮贷款利率，为银行获取更多的利润。

同时，为了追求自身的风险与收益的管理，会严格贷款要求，为进一步提高金融机构的服务水平打好了基础l 存贷款利率市场化后，金融机构会上涨存款利率以期吸引更多的闲散资金，提高了资金的利率效率。

并且商业银行可以根据自身的特点来决定利率水平，达到双赢的目的。

l 存贷款利率市场化后，对银行业的竞争是一种冲击，加大了银行间的竞争，为了维护存款人的利益，会加速推进存款保险制度，来维护整个市场的稳定。

l 利率市场化后，将不再对农村信用社的贷款利率设立上限，这样有利于统一各类金融机构的存贷款利率政策，营造更加公平的竞争环境。

l 利率市场化要求银行的资产定价更为透明，商业银行会加速由传统银行转向投资银行、财富管理等经营模型，促进银行的发展升级。

2、消极的影响l 利率市场化以后，并不意味着所有金融贷款利率都会升高，中小商业银行等金融机构的经营压力可能会有所增加。

l 利率市场化之后，利率对经济环境变化的敏感性增加，无论是国际金融市场利率上升或下降，各种市场经济变化，甚或是银行客户变更还贷或取款时间等，都可能会对利率产生一定程度的影响。

真题：B.下列关于利率市场化的表述中，不正确的一项是（）。

利率市场化与我国国有商业银行对策利率市场化的内涵所谓利率市场化，是指金融市场资金供求双方自主确定利率水平的利率决定机制的变迁过程。

具体讲，利率市场化是指中央银行根据货币政策的需要调控基准利率，各商业银行根据资金市场的供求变化自主调节存贷款利率，最终形成以中央银行基准利率为引导，多层次、能够充分体现资金供求状况和反映中央银行货币政策意图的利率运行机制。

利率市场化强调利率真实地反映资金成本与供求关系，灵活有效地发挥其经济杠杆作用.一、我国利率市场化改革存在的问题相对于中国经济改革和对外开放的整体步伐而言，利率市场化改革进展较慢。

就目前情况看，我国尚未完全实现利率市场化，利率管制造成利率这一重要的价格杠杆在资源配置方面的作用受到严重约束，利率结构扭曲。

我国利率体系的市场化程度还比较低，主要表现在以下几个方面：1．利率管制程度高，利率水平和结构不尽合理，银行自主性受到限制。

当前我国利率政策的运行环境以管制利率为主，利率水平的决定、差别利率政策的制订等有关利率的各个方面的政策都由政府严格控制，表现出高度的计划性和封闭性。

2．利率水平的确定带有一定的主观盲目性，利率调整的灵活度不够。

目前我国利率水平的决定是由货币政策委员会作出的，利率决策权高度集中于中央政府，利率的制定和调整存在着严重的时滞效应。

3．缺乏有效的市场基准利率。

2003 年11 月1 日，全国人大常委会副委员长成思危在一次论坛上指出：“利率市场化的关键是确定基准利率。

这个基准利率确定后，才能确定利率结构、风险结构。

没有基准利率的确立，利率市场化就是一句空话。

”基准利率在整个利率体系中起核心作用并能制约其他利率，从某种意义上说，基准利率的选择和确定是利率市场化改革的核心步骤。

二、实行利率市场化国有商业银行的意义首先，有利于扩大国有商业银行经营自主权，增强竞争力。

利率放开后，银行拥有了自主定价权，可以充分利用这种自主权并将其灵活性充分发挥。

各国改革经验表明，利率市场化后，存款实际利率都有不同幅度的上升。

利率市场化含义利率市场化是指通过市场机制来决定利率的一种经济模式。

在这种模式下，政府不再以行政手段来干预利率的确定，而是让市场的供求关系决定利率的高低。

利率市场化的实施可以有效提高金融市场的效率，增加金融机构的竞争性，并促进金融体系的稳定发展。

利率市场化的实施可以带来以下几个方面的好处：首先，利率市场化可以提高金融市场的效率。

传统的行政定价制度往往会使得利率偏离市场需求，进而导致资源配置的不效率。

而利率市场化则可以通过供求关系的机制来决定利率，使得资金真正流向需求最紧迫的领域，从而提高资源配置的效率。

在利率市场化的体制下，各个金融机构将更加注重市场需求，因此更能灵活地调整其存贷款利率，以适应市场需求的变化。

这样可以避免由于利率过高或过低而导致的金融资源的浪费。

其次，利率市场化可以增加金融机构的竞争性。

在传统的行政定价体制下，金融机构的利率由政府统一定价，缺乏竞争性。

然而，在利率市场化的体制下，金融机构可以根据市场供求关系来决定其利率，这样会促使金融机构之间更加竞争，提供更好的产品和服务。

这种市场竞争将会迫使金融机构提高自身的效率、降低成本，从而使得整个金融市场更具竞争性。

再次，利率市场化可以促进金融体系的稳定发展。

在传统的行政定价体制下，政府往往通过政策来控制利率的高低，这种行政干预往往会引发信用风险、利率风险等一系列问题。

而利率市场化则可以使得金融机构基于市场供求关系来确定利率，从而减少政府干预的风险。

此外，利率市场化还能够降低金融机构的信用风险，因为通过市场竞争，金融机构将更加注重自身的风险控制和监管合规性。

这种市场竞争将带来更为稳健的金融体系。

当然，利率市场化也存在一些挑战和问题需要解决。

首先，利率市场化需要良好的监管和评估体系来确保市场的公平和透明。

因为利率市场化将使得金融机构的利率由市场供求决定，伴随着利率的波动，也可能引发金融风险。

因此，监管机构需要加强对金融机构的监管，确保其风险控制和合规性，防止金融风险的发生。

三个问题1.什么是利率市场化？定义：利率市场化，指的是政府放开对存贷款利率的直接行政管制，使其由供求关系决定，由金融机构（商业银行）自主决策。

2.为何由供求关系决定？特征：1.利率随市场资金供求状况而变化在一定意义上，利息是借贷资本这种特殊商品的价格，任何时候都由供求决定（马克思利息理论）。

理解：借贷资本家向产业资本家提供资金，在利润分配时分一杯羹，因此可以讲借贷资本看作商品，利息看作价格。

当市场上资金供大于求时，利率下跌；当市场上资金求大于供时，利率上涨。

2.利率由中央银行进行间接调控3.为什么会出现利率市场化？背景：二战后，各国普遍采用的是利率管制政策，在饱受经济停滞和通货膨胀之后，于上世纪70年代起相继进行利率市场化改革。

利率管制的弊端：1.牺牲存款者的利益（管制利率在市场利率之下）2.削弱同业竞争3.资金使用效率低4.阻碍企业创新和经济活力利率市场化与金融危机的爱恨情仇——双刃剑1.利率市场化诱发金融危机例证：●日本利率市场化改革使大银行竞相抬高存款利率，降低贷款利率，甚至出现存贷款利率倒挂现象。

小银行难以招架，或被大银行吞并，或破产倒闭。

●美国储贷危机：一方面，利率市场化之前，美国储贷机构持有大量低回报资产；利率市场化后，储贷机构通过支付相对较高的利率来争取资金，使得短期负债成本明显上升。

另一方面，储贷机构积极从事高风险的商业活动，并且哄抬存款利率为这些商业活动进行筹资，而对于潜在的风险却没有给予足够的重视总结原因：1)商业银行的冒险性和投机性增强。

2)商业银行之间的恶性竞争。

3)利率市场化符合收益递减规律，使得大银行日益壮大，小银行纷纷破产，可出现垄断现象。

4)高风险商业活动以及泡沫经济会对金融市场造成严重打击。

5)许多国家在放开对利率管制的前后均放开了对国际资本流动的管制!国际资本账户的放开使金融中介机构承担的风险进一步上升。

2.后金融危机时期我国深化利率市场化改革的必要性1)有助于培育完善的金融市场2)是进一步提高商业银行定价管理水平和竞争能力的必然要求。

利率市场化名词解释利率市场化是指国家不再通过行政手段干预金融机构的利率水平和利率的形成过程，而是通过市场供求关系自然形成利率。

利率市场化是金融体系改革的核心内容之一，它是金融体制改革的重要方向，旨在通过市场化的手段来提高金融资源的配置效率和金融市场的竞争力。

具体来说，利率市场化主要包括以下几个方面的内容：1. 放开存款利率：传统上，银行存款利率由国家规定，银行之间的竞争主要体现在压低贷款利率和提高存款利率上。

利率市场化的核心就是取消国家对存款利率的直接干预，允许银行根据市场供求关系自主确定存款利率，同时也允许存款利率根据市场情况进行浮动。

2. 丰富贷款利率差异化：传统上，贷款利率主要由国家规定，各银行同类贷款的利率基本相同。

利率市场化要求银行根据借款人的信誉度、还款能力以及贷款用途等因素来确定贷款利率，以实现贷款利率的个性化和差异化。

3. 发展利率市场：利率市场化需要建立一个有效的市场化机制来决定利率的形成。

国家需要推动债券市场的发展，加强债券市场的监管和规范，使之能够发挥利率的发现和引导作用。

同时，还要加强利率衍生品市场的发展，提供利率风险的对冲工具，提高市场参与者的风险管理能力。

4. 完善监管框架：利率市场化需要一个完善的监管框架来保证市场的公平、公正和透明。

国家需要加强对金融机构的监管，确保它们按照市场规则和风险管理原则开展业务，防范金融风险和市场失灵。

利率市场化的实施对于金融体系和经济发展具有重要的意义。

它可以提高金融资源的配置效率，通过竞争机制来推动利率的下降，降低企业的融资成本，促进实体经济的发展。

同时，它还可以加强银行的风险管理能力，提高金融市场的稳定性和抗风险能力。

利率市场化也有助于吸引国内外资本进入金融市场，扩大金融市场的规模和深度。

总之，利率市场化是金融体制改革的重要方向，是一个十分重要的课题。