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现金流视角下公司财务风险与对策分析企业的现金流是企业运转的生命线，影响企业的经营和生存。
缺乏现金流会影响贷款，影响信誉度，影响企业稳定性甚至会导致破产。
因此，企业在管理中必须考虑如何降低或消除风险，保持稳定的现金流。
本文从现金流的角度出发，探讨企业财务风险并提出相关对策。
一、企业财务风险及其分类1. 企业资产负债结构风险：企业在经营过程中可能会出现负资产等情况，导致抵押率降低，信誉度下降和贷款额度减少等问题。
2. 企业市场风险：受市场价格变动、竞争压力等因素影响，企业的销售量和价格出现波动，影响企业现金流的稳定性。
3. 企业运营风险：企业在经营过程中可能会出现供应链中断、生产问题等问题，导致影响企业现金流的流失。
4. 企业流动性风险：企业在遇到经济周期波动、资金不足等情况下可能会出现流动性风险，导致企业无法按时偿还债务，影响企业信誉度。
5. 其他风险：如汇率、政策、税收等因素的影响。
二、企业应对策略1. 加强现金流的预测和掌控：企业应当制定详尽的预算计划、现金流表和利润表，及时地了解企业的经济情况和经营状况，并根据情况及时调整。
2. 规范资金运作：企业应当制定严谨的管理制度，加强内部控制，减少管理失误和人为造成的损失。
3. 提高企业信誉度：企业应保持良好声誉，加强与银行和供应商等合作伙伴的沟通，适当增加与信任度高的银行和供应商的业务合作。
4. 减少货物库存：企业应从优化供应链、加强协同配合等方面入手，减少公司的库存，以减少企业的运营风险和降低经营成本。
5. 提高资产收益率：企业应依据自身实际情况，选择并控制好资产的风险和收益平衡程度，充分利用公司现有的资源，提高公司收益的稳定性和可持续性。
6. 加强内部审计：企业应及时干预管理失误、规范财务操作等风险因素，加强对内部审计的监督和管理。
三、结论在现代企业财务管理过程中，企业必须注意财务风险管理并采取相应应对措施。
通过加强现金流预测与掌控，规范资金运作，提高企业信誉度，减少货物库存，提高资产收益率、加强内部审计等方式，可以有效地解决企业财务风险带来的问题，维持企业的长久稳定和发展。
现金流视角下公司财务风险与对策分析公司财务风险是指因外部环境变化或公司内部经营不善等原因，使得公司现金流受到影响，导致公司经营业绩下滑、股价大幅下跌、现金流紧张甚至面临破产等风险。
面对公司财务风险，应采取有效的对策措施，以保障公司经营健康稳定发展。
一、公司财务风险主要风险形式及原因（一）流动性风险：指公司无法在需要时获得足够的现金流以支撑日常运营开支，比如支付货款、采购原材料和维持生产等。
造成流动性风险的主要原因有：公司管理不善，操作失误；市场竞争激烈，产品泛滥；收入短期内大幅下滑等。
（二）信用风险：指公司由于客户违约以及其他交易方利益变动而导致收入、利润、现金流等经营风险。
造成信用风险的主要原因是：公司对客户的信用调查不够严谨，交易风险大；客户信誉度不高，违约风险大。
（三）市场风险：指公司由于市场竞争激烈、经营环境变动等原因而导致的经营风险。
造成市场风险的主要原因有：市场变局，产品需求量骤减；公司的竞争力下降等。
二、应对公司财务风险的对策（一）加强现金流的管理能力：要求公司管理者加强现金流的管理能力，建立科学的现金管理体系，做好现金流预测，及时掌握现金流动态，减少资金占用和浪费，确保现金流畅通，避免流动性风险的发生。
（二）加强客户信用审查：公司的信用管理是防范信用风险的有效手段。
公司管理者应该加强对客户的信用审查，建立科学的客户信用管理制度，确保交易与客户的信誉度相符合，减少违约风险的可能。
（三）多样化的经营模式：多样化的经营模式是应对市场风险的有效措施。
公司管理者应该优先选择有升涨潜力并且低风险的行业开展业务，采取多元化经营策略，通过扩大业务范围，增加收入来源，从而减轻市场风险。
（四）掌握核心技术和核心资源：在竞争激烈的市场环境中，掌握核心技术和核心资源对公司的前途和发展至关重要。
公司管理者应该加强对核心技术的创新和研发，不断提高技术水平，增强公司的竞争力，从而减少市场风险。
（五）合理运用金融工具：适度运用金融工具可以有效减少公司的财务风险。
基于现金流量视角的公司财务状况分析现金流量是公司运营中非常重要的一个方面，它反映了公司的资金流动情况以及公司可以用来进行投资、还债等方面的可用现金。
对于投资者和公司管理者来说，通过对现金流量的分析可以更清晰地了解公司的财务状况和运营情况。
在进行现金流量视角的公司财务状况分析时，我们通常会关注以下几个方面：1. 现金流量表的分析我们可以通过公司的现金流量表来了解公司的经营、投资和融资活动在一定时期内所产生的现金流量情况。
现金流量表分为经营活动、投资活动和融资活动三个部分，每个部分反映了公司在不同方面的现金流入和流出情况。
我们可以通过对这三个部分的分析，了解公司在经营、投资和融资活动中的现金流量情况，从而判断公司的运营状况和财务状况是否良好。
我们需要对公司的现金流量质量进行分析。
现金流量的质量包括现金流量的真实性、稳定性和可持续性等方面。
在进行现金流量质量分析时，我们可以通过比较公司的净利润和经营活动产生的现金流量，来判断公司的盈利质量。
如果公司的净利润高于经营活动产生的现金流量，可能意味着公司存在收入质量不高或盈利操纵的情况。
我们还需要关注公司现金流量的稳定性和可持续性，从而判断公司是否能够持续产生稳定的现金流量。
我们还可以通过现金流量比率来判断公司的现金流量状况。
现金流量比率包括经营活动现金流量与营业收入的比率、经营活动现金流量与负债的比率、自由现金流量比率等。
通过这些比率的分析，我们可以判断公司的现金流量与公司规模、杠杆比率等因素的关系，从而更直观地了解公司的现金流量状况。
我们可以通过对公司的现金流量情况进行预测分析，从长期视角来评估公司的财务状况。
通过对公司过去几年的现金流量情况的分析，我们可以预测公司未来的现金流量情况，从而更准确地判断公司的长期发展潜力和财务状况。
现金流视角下公司财务风险与对策分析公司的财务风险是指公司在经营过程中所面临的财务风险，主要包括流动性风险、信用风险和市场风险等。
针对这些财务风险，公司可以采取一系列对策来加以规避或降低风险的影响。
流动性风险是指公司难以满足短期偿债能力。
针对流动性风险，公司可以采取以下对策：1.合理规划现金流量：公司应该制定严格的资金计划和预算，合理安排资金的使用，确保能够及时偿还债务和满足日常运营的资金需求。
2.建立灵活的财务结构：公司可以通过延长账期和增加短期贷款等方式来增加流动性，降低流动性风险。
3.多样化融资渠道：公司应该积极探索多种融资渠道，如银行贷款、公司债券、股权融资等，分散融资风险，满足不同的资金需求。
信用风险是指公司的商业伙伴无法按时按量履约，导致公司资金损失。
针对信用风险，公司可以采取以下对策：1.建立合理的风险评估体系：公司应该加强对商业伙伴的信用评估，确保与高信用的合作伙伴建立合作关系，同时合理控制与低信用的合作伙伴的业务规模。
2.签订合理的合同和条款：公司与商业伙伴签订合应该充分考虑到可能遇到的信用风险，如延长账期、设置滞纳金等措施，以降低信用风险。
3.建立良好的资金监控机制：公司应该建立完善的资金监控机制，及时了解商业伙伴的付款情况，以便采取相应措施保障资金的安全。
1.积极管理风险敞口：公司应该设定合理的投资策略，通过合理配置资产组合，控制不同种类资产之间的相关性，降低市场风险。
2.加强市场监测和预警：公司应该及时关注市场的动态变化和风险因素，建立健全的市场监测机制，及时调整投资策略，降低市场风险。
3.保持良好的资金储备：公司应该合理安排现金流量，保持适当的资金储备，以应对可能发生的市场风险，确保公司能够及时应对市场变化。
针对公司的财务风险，公司可以通过合理规划现金流量、建立灵活的财务结构、多样化融资渠道等对策来降低流动性风险；通过建立合理的风险评估体系、签订合理的合同和条款、建立良好的资金监控机制等对策来降低信用风险；通过积极管理风险敞口、加强市场监测和预警、保持良好的资金储备等对策来降低市场风险。
第1篇一、引言财务风险是企业经营过程中面临的重要风险之一，其中现金流风险尤为关键。
现金流是企业生存和发展的基础，良好的现金流能够保证企业正常运营，而现金流不足或中断则可能导致企业陷入困境。
本报告通过对某企业财务风险的现金流分析，旨在揭示企业现金流的状况，评估企业财务风险，并提出相应的风险防范措施。
二、企业概况某企业成立于2000年，主要从事某行业产品的研发、生产和销售。
经过多年的发展，企业规模不断扩大，市场份额逐年提高。
截至2020年底，企业资产总额为100亿元，负债总额为60亿元，净资产为40亿元。
三、现金流分析1. 经营活动现金流分析经营活动现金流是企业核心的现金流来源，反映了企业的盈利能力和偿债能力。
以下是对企业经营活动现金流的详细分析：（1）收入结构分析企业主要收入来源于产品销售，收入结构较为单一。
近年来，企业收入逐年增长，但增速有所放缓。
2020年，企业主营业务收入为80亿元，同比增长10%。
（2）成本费用分析企业成本费用主要包括原材料成本、人工成本、制造费用和销售费用等。
近年来，企业成本费用控制较好，但受原材料价格上涨等因素影响，成本费用有所上升。
2020年，企业成本费用总额为60亿元，同比增长5%。
（3）盈利能力分析企业盈利能力主要体现在毛利率、净利率等方面。
近年来，企业毛利率和净利率均有所下降，但整体盈利能力仍处于较高水平。
2020年，企业毛利率为20%，净利率为10%。
（4）经营活动现金流分析根据企业财务报表，2020年经营活动现金流净额为20亿元，同比增长10%。
这表明企业经营活动现金流状况良好，具有较强的盈利能力和偿债能力。
2. 投资活动现金流分析投资活动现金流反映了企业投资项目的规模和效益。
以下是对企业投资活动现金流的详细分析：（1）投资规模分析企业投资活动主要包括固定资产投资和对外投资。
近年来，企业投资规模有所扩大，但增速放缓。
2020年，企业投资总额为30亿元，同比增长5%。
现金流视角下公司财务风险与对策分析引言现金流是公司财务健康状况的重要指标，它反映了公司业务运营和财务活动所产生的现金流动情况。
在公司财务管理中，现金流视角是非常重要的，因为公司如果出现现金流问题，将影响到公司的经营和发展，甚至会导致公司财务风险的增加。
本文将从现金流视角出发，对公司财务风险进行分析，并提出相应的对策。
一、公司现金流的特点及现金流风险1.1 公司现金流的特点公司的现金流主要包括经营活动现金流、投资活动现金流和筹资活动现金流。
经营活动现金流是公司主要的现金流来源，反映了公司的业务运营活动情况；投资活动现金流主要反映了公司投资活动的情况，包括资本开支、收购、出售资产等；筹资活动现金流主要反映了公司融资活动的情况，包括股票发行、债券发行、股利支付等。
公司的现金流一般是动态变化的，受到多种因素的影响，包括市场环境、行业竞争、财务政策等。
1.2 现金流风险公司的现金流风险是指由于各种内外部因素导致公司经营活动的现金流出现问题，从而影响公司财务状况和经营发展的风险。
现金流风险主要包括以下几个方面：（1）经营风险：包括市场需求下滑、竞争加剧、产品结构调整等因素，导致公司经营活动现金流减少或不稳定。
（2）投资风险：包括投资项目失败、资本开支增加、资产处置不及时等因素，导致公司投资活动现金流出现问题。
（3）融资风险：包括融资成本增加、融资规模受限、偿债压力增大等因素，导致公司筹资活动现金流出现问题。
（4）外部环境风险：包括宏观经济波动、政策法规变化、国际金融市场动荡等因素，对公司现金流产生不利影响。
公司的经营活动现金流受到市场需求、竞争环境等因素的影响。
当市场需求下滑或者竞争加剧时，公司的销售收入可能减少，导致经营活动现金流减少。
如果公司的产品结构调整不当，也可能导致经营活动现金流出现问题。
需要通过不断改进产品结构、拓展市场，加强营销和品牌建设，从而稳定和增加经营活动现金流。
公司的投资活动现金流受到资本开支、收购、出售资产等因素的影响。
通过现金流量分析财务风险及防范措施引言:现金流量是一个企业的经济健康的关键指标，对企业财务风险的分析和防范至关重要。
通过对现金流量的分析，企业能够识别潜在的财务风险，并采取相应的防范措施，以确保企业的可持续发展和稳定经营。
本文将介绍通过现金流量分析财务风险及防范措施。
一、现金流量分析的重要性现金流量是企业经营活动的真实反映，对企业的财务状况和经营能力具有重要的参考价值。
通过对现金流量的分析，可以清晰地了解企业的现金收入和支出情况，进而评估企业的经营状况和财务风险。
二、现金流量分析的方法1.直接法直接法是通过列举和计算各项现金流量的具体数额，来评估企业的现金流量情况。
这种方法可以提供更详细和具体的信息，有助于深入了解企业的财务状况和风险。
2.间接法间接法是通过调整净利润来计算现金流量情况。
这种方法更常用，因为它可以从企业的利润表和资产负债表中提取信息，用于评估企业的经营状况和财务风险。
三、财务风险的分析现金流量分析可以帮助企业识别和评估财务风险，包括以下几个方面：1.流动性风险流动性风险是指企业无法按时偿还到期债务的风险。
通过分析现金流量的收入和支出情况，可以判断企业是否有足够的现金流量来满足其债务的偿还需求。
2.经营性风险经营性风险是指企业经营状况不佳导致无法持续盈利的风险。
现金流量分析可以揭示企业的盈利能力和经营效率，评估企业是否能够持续盈利。
3.投资性风险投资性风险是指企业在扩大投资或新项目上的风险。
通过现金流量分析，可以评估企业在投资活动上的现金流量情况，判断企业是否有足够的现金流量支持新项目或扩大投资。
四、财务风险的防范措施通过现金流量分析，企业可以采取一系列的防范措施来降低财务风险：1.加强流动资金管理企业应合理规划和管理流动资金，确保有足够的现金流量来支付债务和日常经营支出。
通过有效的现金流量预测和管理，可以降低流动性风险。
2.优化经营效率企业应提高经营效率，降低成本，提高盈利能力。
158效账目或是赊销等风险。
(四)偿债能力低下企业预计的偿债能力和实际偿债能力之间存在较大的差异，因为不够了解自身的实际经营情况，所以在经营过程中可能会遇到各种情况，从而削弱企业的偿债能力。
三、应对现金流财务风险的措施企业的财务风险主要集中在经营、筹资以及投资等环节中，因此基于现金流管理视角，可以从以下几个方面应对财务风险。
(一)强化企业资金管理企业内部需要构建完善的财产、物资管理制度，并定期盘查企业内部财产，重视内部各个部门的职能牵制。
而存货管理必须要加以完善，企业需要合理控制存货，不能过少和过多。
存货过少企业无法及时提供给客户，从而影响企业运营。
存货过多则会导致积压，影响企业的资金周转。
另外，应收账款的管理也必须要加以完善，企业为了可以获得更多利润，在多变的市场中不够重视客户的付款方式和客户信用，导致许多商品赊销。
而这一方式虽然能够及时销售产品，并获得经济利润，但是也会导致企业承担赊销风险。
因此，企业必须设定赊销比例，同时缩短账款收回期限。
(二)建立完善的财务风险控制系统完善的制度对于企业的发展非常关键，在企业的发展过程中，现金流是可以真实的反映出其经营状况。
为了能够使企业在激烈的市场竞争中保持稳定的发展水平，那么企业在优化自我管理时，还需要优化现金流的控制方法，降低企业的财务风险，使企业获得更加稳定的发展。
所以，企业管理人员必须要重视现金流管理，针对现金流产生的风险，就必须要完善财务管理制度，保障企业能够长远健康发展。
一、现金流管理与财务风险的内涵及其关联现金流是指企业在开展一系列经营、投资和筹资活动时，发生的现金流入和流出行为。
而现金流管理作为企业的一套管理体系，是针对企业在经营活动中的现金流建立的。
并且企业的现金流管理水平与企业经营能力之间存在直接影响。
财务风险则可以分为两个方面，首先，财务风险是一种企业是否能够按时偿还债务的不确定性。
如果企业没有负债，那么必然不会有财务风险。
其次，企业融资过程和使用资金过程也同样会产生财务风险。
现金流视角下公司财务风险与对策分析【摘要】本文从现金流视角出发，对公司财务风险进行了深入分析。
文章介绍了现金流风险的主要表现，包括现金流量不稳定、现金流断裂等。
接着，分析了现金流风险的影响因素，如市场环境变化、经营管理不善等。
然后探讨了现金流风险对公司的影响，包括影响企业经营决策、增加企业破产风险等。
提出了针对现金流风险的有效对策，如加强现金流管理、优化资产结构等。
通过对现金流视角下公司财务风险的分析，本文评估了对策的有效性，并展望了未来研究的方向，旨在为企业管理提供参考和借鉴。
【关键词】关键词：现金流视角、公司财务风险、现金流风险、影响因素、对策、影响评估、研究展望1. 引言1.1 研究背景公司的财务风险一直是企业管理者和投资者关注的焦点之一。
随着市场环境的不断变化和竞争的加剧，公司在经营活动中面临着各种风险，其中现金流风险是一种常见的财务风险形式。
现金流视角下的财务风险分析可以更全面地揭示公司的真实财务状况，有助于管理者及时发现并有效应对风险，保障公司健康持续发展。
研究背景中，现金流视角下公司财务风险的研究正逐渐受到学术界和实践界的重视。
传统的财务风险分析更多聚焦于财务指标和财务报表，忽略了公司实际的现金流情况。
现金流风险与公司的盈利能力、偿债能力、经营活动等密切相关，对公司的经营持续性和稳定性产生重要影响。
通过现金流视角下的公司财务风险分析，可以更加全面地了解公司财务状况、发现潜在风险因素，为公司管理者提供及时有效的风险预警和决策支持。
本文旨在深入探讨现金流风险的主要表现、影响因素以及应对对策，为公司管理者提供一些建议和借鉴，以应对日益严峻的市场竞争环境，确保公司持续稳健发展。
1.2 研究目的公司财务风险是任何企业都需要面对的重要问题，特别是从现金流的角度来看，更能体现出企业的财务健康状况。
本文旨在通过现金流视角对公司的财务风险进行深入分析，探讨现金流风险的主要表现、影响因素以及对公司的具体影响。
基于现金流量视角的财务风险预警模型分析财务风险是企业面临的主要风险之一。
在现代企业的生产、经营、投资和融资等方面，财务风险处理得好坏直接影响企业的生存和发展。
因此，建立合理的财务风险预警模型是企业保持盈利状态和避免未来风险的重要途径。
本文将从基于现金流量视角的财务风险预警模型分析角度，探讨财务风险预警模型的几个重要方面。
1.现金流量的意义现金流量是企业用于生产、运营和投资活动的主要资金来源和支出的反映。
只有保持现金流量的稳定和健康，企业才能实现可持续发展。
从财务风险角度来看，现金流量不足是企业最主要的财务风险之一。
因此，基于现金流量视角建立财务风险预警模型，具有重要意义。
2.现金流量财务风险分析现金流量财务风险分析指的是通过对企业现金流入和流出的分析，评估企业未来财务风险的可能性和严重程度。
具体来说，现金流量财务风险分析应包括以下几个方面：(1) 现金流量不足的风险。
当企业现金流量不足以支付其日常运营和投资活动的时候，就会出现现金流量不足的风险。
对于这种情况，可以采取调整经营策略、增加融资渠道、削减成本等方法来解决。
(2) 预测未来现金流量的风险。
未来现金流量的不确定性是企业风险的主要来源之一。
在进行财务风险预警时，必须对未来现金流量进行充分的预测和分析，以便针对风险做出相应的应对措施。
(3) 债务的风险。
债务是企业生产、运营和投资活动的主要融资方式之一，但是如果债务过多或者还款不及时，就会对企业现金流量造成威胁。
因此，企业必须对债务的规模、利率、还款期限等进行精细化的管理和控制。
(4) 资产负债表的风险。
资产负债表是企业财务状况的重要表现形式，但是过多的负债或者资产利润不佳，可能导致企业财务风险增加。
因此，企业必须保持资产和负债的合理平衡，以避免财务风险。
3.现金流量财务风险预警模型现金流量财务风险预警模型是指基于现金流量视角，通过建立预测模型和监测机制，对企业财务风险进行预警和监控。
现金流量财务风险预警模型的主要工作流程如下：(1) 数据采集。
现金流视角下L公司财务风险分析作者：刘家义来源：《国际商务财会》2018年第11期【摘要】财务风险是所有企业在经营发展中的重要风险，怎样有效的区分企业在经营中所面临的财务风险，增强企业风险管理能力是企业在生产经营中重要的研究方向。
本文基于现金流视角，首先明确了现金流与企业财务风险二者之间的关系，并以L公司的实际情况为例，分析了L公司的实际情况，发现L公司在现金流管理中存在的问题，有针对性的提出强化企业财务风险控制的措施，增强企业的风险防控能力和处理能力。
【关键词】现金流；财务风险；风险控制措施【中图分类号】F275财务风险是企业在生产经营中面临的重要风险，企业经营一旦发生财务风险，将对企业的可持续发展和市场竞争产生深远的影响。
国资委2006年颁布《中央企业全面风险管理指引》首次将现金流风险纳入了企业的财务风险分类中。
从此，以规范企业运行现金流的规章制度和研究理论得到快速发展，但是尚缺乏统一、集中处理的现金流风险防控配套体系，很多企业在运行中对风险管理认识不足，对于现金流的风险控制依然停留在传统的资金管控方面，对现金流的具体识别、风险分析、流量预警和风险防控监管等都比较薄弱，没有在企业内部形成系统性的现金流量风险防控体系，极容易为企业的发展带来现金流风险，而引发企业财务危机。
L 企业属于商业公司，基于企业运行中的现金流风险，建立相应的风控模型，运用相应的风险防控措施，从现金流风险防控的角度上极大地降低了企业在发展中的财务风险。
一、企业财务风险与现金流的关系分析（一）企业财务风险的本质是资金流量风险企业财务活动就是科学合理的运用企业的资金实现资金效益最大化的过程，企业资金运行的最初条件是资金筹集，终点是资金运行的效益回收或者价值偿付，在这个过程中面临着本身无法有效筹集到相应的资金，并且在资金本身的运行中是不能增值或者保障资金的收回和偿付风险，这个过程中的财务管理和财务控制的实质就是现金流的运行风险管理。
保障运行中的资金安全，实现资金最终的偿付和收益。
因此，企业的财务风险在本质上属于现金流量的风险控制，是围绕企业现金做好财务控制的资金运行模式。
（二）现金流是财务风险的具体体现现金流是企业可持续发展的重要保障，最能反应企业运行现状。
现金流信息是企业财务控制和企业内部控制的重要依据，是企业在日常运行管理中识别财务风险的可靠依据。
实践中现金流的具体指标、标准和流动性等指标能够综合反映企业的经营状况和企业的生存能力。
以收付为基础的现金流在企业财务中的最终确认，能够有效避免相同会计事项引发的不同会计信息，为企业财务控制的精准化发展，实现企业资金的优化配置奠定了基础。
（三）财务风险管理与现金流管理互相作用财务管理贯穿到企业的整个运行管理中，现金流管理与财务管理是相辅相成的。
从纵向管理来看，现金流管理是财务管理的内容，财务管理必须做好企业的日常运营管理。
从横向管理来讲，现金流风险管理和财务风险管理是企业运行中重要的风险管理，是做好企业风险控制的必经途径。
因此，做好现金流管理是做好企业财务管理的有效途径，夯实财务风险管理有利于加强企业的现金流风险管理。
而且是相互促进互相影响的，只有实现了双方风险管理价值的最大化，才能有效保障企业经营的和谐发展。
二、L公司现金流风险管理的现状（一）L公司简介L公司是一家地方商业龙头企业，主要经营大宗商品及零售商品，具有资金流通量大，回收效率慢的特点，资金的流动性对公司尤其重要。
企业连续多年出现资金紧张现象和企业在日常运营管理中的现金流决策不合理有着重要的关系，在L企业中，主要表现在企业决策者在现金流的决策管理中出现过于保守或者决策激进的情形，没有做到科学合理的控制好企业资金运营风险与绩效发展之间的关系。
（二）L公司的现金流管理状况1.短期偿债能力。
L企业为了尽快扩张，在2008年前后筹集了大量资金扩大企业的经营规模，所筹集的资金都是短期内必须偿还。
2008年公司快速扩张以后企业的短期债务压力加大，加上企业偿还能力的限制，企业的债务偿还风险显著。
2.长期偿还能力。
企业在发展中并没有长期债务经营活动的现金流，靠着企业目前现有的资金缓解企业长期债务偿还，一旦资金筹集失败或者债务压力加大，企业最终直接面临着资金链断裂的财务风险。
3.资金流管理状况。
企业从2009年开始资金流入量明显低于资金流出量。
其资金主要用于企业短期债务偿还与企业扩张两个方面；在企业扩张资金方面，从2010年开始资金投入回报比明显下降。
综合以上两个方面表明了企业资金使用的风险比相对较高。
（三）L公司现金流管理导致财务风险的主要表现现金流是引发企业财务风险的重要因素之一，对于企业的战略发展和日常收益能力具有重要的导向作用。
L公司面临着“先天不足，后天畸形”的资金流发展态势，造成了最终企业出现困难的惨状。
一般来说，企业的现金流运行状况的好坏直接决定了企业的发展潜力，现金流的运行状况和企业的财务风险发生率成正比关系。
本文分析了L公司运行中现金流导致的财务风险，主要体现在以下几个方面：1.资金的流动性不足。
L公司在上市前后没有做好企业的现金运行预算和规划，直接导致了仅有的资金流运行效率低下，在很长一段时间内出现滞流、断流的情况。
必然会导致企业在生产经营中缺乏充裕的资金来维持目前的生产经营活动，加重企业的债务偿还负担，导致企业逾期风险发生。
2.企业物流链发展程度不高。
L公司传统的物流零售模式转变不足，以零售商为主的物流产业链发展不足，企业在发展中现代化物流经营链发展程度不高，一方面加重企业的资金负担，另一方面阻碍了企业在发展中的商品快捷交付性，减缓了资金在商品发展中的流通性。
主要体现在依托企业自身的物流运行机制，商品的配送具有严重的滞后性，增加企业资金压力和管理成本的同时资金回收相对较慢。
这种情形将严重影响到企业商品转化为资金的速度。
3.产品自身库存问题。
从L企业的经营分析来看，为了及时有效的满足客户的产品需求，缺乏库存产品数据分析，企业的库存产品相对较多。
一旦企业的经营业务下滑，在很大程度上将导致产品积压现象。
库存产品的流动性直接影响了运营资金的流动性。
此时，企业还要面临着产品市场价格波动和产品库存养护费用，造成现金流收支失衡，发生资金链风险。
三、基于现金流视角L公司财务风险管理的方案（一）事实求是，做好现金流量表编制预算L公司应该在自身的经营周期内，必须结合企业的实际资金收支情况，科学合理的做好企业的现金流量表编制预算工作。
通过科学合理的资金预算，帮助企业做好以后的经营决策工作，并且帮助企业做好战略经营规划和可行性方案，促进企业通过最优的资金投入，获得生产经营成果最大，实现现有资金利用效率最大化。
同时，做好企业现有的资金流编制预算工作，立足企业当前实际资金作出长远分析，对一段时间内的资金使用情况作出相应的限制，防止企业在实际经营中出现盲目投资或者资金压力过大的问题，导致企业在经营中承担较重的债务压力。
从具体的实施方法上来讲，建议L公司首先要对市场中经营的相关决策进行流程化管理，围绕企业的产供销体系，做好资金流量分析，成立相应的部门进行统一汇总，最终根据企业在发展中的收支情况作出相应的结果预算，提升企业的现金流管理水平。
（二）因地制宜，实施合理的现金流控制手段在市场经济高速发展的背景下，企业参与市场竞争的积极性增加，但是在此种背景下企业更应该重视自身的财务风险和资金运行管理，重视企业的资金运行过程。
例如：做好企业交易行为中的账目来往记录，各项账目指标的记录由不同的人员实现，防止企业在资金管理中出现的人为因素导致的资金风险。
同时，根据L企业的盈利状况，及时将企业的运行准备基金存入到银行账户中，将这部分资金纳入到“非支付”资金储备系统中。
针对L企业在运行现金量较大的投资行为时，必须坚持运用支票的方式来决定自身的投资行为，并将公司的运行行为纳入到风控中，保证企业的收支行为与企业的运行状况一致。
（三）与时俱进，制定科学的经营筹资规划企业发展过程中的融资不仅是L公司的行为，也是所有企业在发展阶段的行为。
不管是银行信贷还是企业三方贷款都将增加企业在经营管理中的债务承受能力。
L企业在债务处理中把握不好，阻碍了企业的发展。
为了避免企业在经营发展中出现的资金中断问题，保障企业的持续债务偿还能力，企业自身必须做好相应的成本投资、资金运营能力和筹资能力之间的全面核算，实现三者之间相互协调、相互影响的目的。
在全面完成资金筹集工作以后，企业必须落实动态的现金流监管，及时发现监管中存在的资金风险和资金问题并及时整改，有力保证企业成本投入、资金收益率之间生态循环。
此外，企业的资金投入方向应该重点关注企业转型升级和方案改进等方面，注重成本创新，保证企业在一定的经营成本之下降低企业资金压力，进一步缩小财务风险。
总的来讲，在市场经济条件下，企业参与市场竞争的强度增加，在企业积极参与市场竞争的同时做好企业财务管理工作，能够有效保障企业的安全运行。
现金流管理是企业财务风险管理的重要方向，基于L公司在现金流管理中存在的问题，不断强化企业的资金运行监控、资金运用效率是企业资金管理的重要保障。
只有不断的加强企业的资金流管理，才能增强企业应对市场的风险能力。
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