搜于特2020年上半年财务指标报告

搜于特2020年三季度风险分析详细报告
一、负债规模测算
1.短期资金需求
该企业经营活动的短期资金需求为687,337.6万元，2020年三季度已经取得的短期带息负债为385,908.62万元。

2.长期资金需求
该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供314,202万元的营运资本。

3.总资金需求
该企业的总资金需求为373,135.6万元。

4.短期负债规模
从当前的财务状况来看，该企业短期贷款规模已较大。

从其盈利情况来看，如果要求企业立即偿还其短期贷款，则资金缺口为21,726.68万元。

在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业偿还部分短期贷款后仍存在10,606.77万元的资金缺口，企业实际短期带息负债为385,908.62万元。

5.长期负债规模
按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，两年内该企业无力偿还的负债金额为16,166.73万元，三年内该企业无力偿还的负债金额为13,386.75万元，当前实际的带息负债合计为528,230.66万元。

二、资金链监控
1.会不会发生资金链断裂
一旦发生信任危机，要求该企业偿还全部短期借款，就会出现资金链断裂风险，短期暴露的资金缺口为202,486.89万元。

由于该企业经营亏损，资金缺口需要依靠其收入和资产的变现来填补。

经营亏损未缓解，资金缺
内部资料，妥善保管第1 页共5 页。

搜于特集团股份有限公司（SOUYUTE GROUP CO.,LTD.）2020年半年度财务报告（未经审计）二零二零年八月目录一、财务报表………………………………………………………………第3—14页（一）合并资产负债表......................................................第3-4页（二）母公司资产负债表...................................................第5-6页（三）合并利润表 (7)（四）母公司利润表 (8)（五）合并现金流量表 (9)（六）母公司现金流量表 (10)（七）合并所有者权益变动表………………………………………第11-12页（八）母公司所有者权益变动表……………………………………第13-14页二、财务报表附注…………………………………………………………第15—87页第11 页共87 页第12 页共87 页第13 页共87 页第14 页共87 页搜于特集团股份有限公司财务报表附注2020年上半年金额单位：人民币元一、公司基本情况搜于特集团股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）由马少贤、马少文和马鸿发起设立，于2006年11月28日在东莞市工商行政管理局登记注册，总部位于广东省东莞市。

公司原名东莞市搜于特服装股份有限公司，于2016年1月11日更名为搜于特集团股份有限公司，现持有统一社会信用代码为91441900782974319E的营业执照，注册资本3,092,505,396.00元，股份总数3,092,505,396股（每股面值1元）。

其中，有限售条件的流通股份A股693,665,216股；无限售条件的流通股份A股2,398,840,180股。

公司股票已于2010年11月17日在深圳证券交易所挂牌交易。

本公司属纺织、服装批发零售业。

主要经营活动为“潮流前线”品牌服装的研发和销售、供应链管理、品牌管理等。

搜于特2020年三季度决策水平报告一、实现利润分析2020年三季度利润总额为1,832.72万元，与2019年三季度的15,583.74万元相比有较大幅度下降，下降88.24%。

利润总额主要来自于对外投资所取得的收益。

2020年三季度营业利润为1,806.98万元，与2019年三季度的15,565.84万元相比有较大幅度下降，下降88.39%。

在营业收入大幅度下降的同时经营利润也大幅度下降，企业经营业务开展得很不理想。

二、成本费用分析搜于特2020年三季度成本费用总额为199,805.6万元，其中：营业成本为186,893.48万元，占成本总额的93.54%；销售费用为5,097.69万元，占成本总额的2.55%；管理费用为3,419.43万元，占成本总额的1.71%；财务费用为4,187.07万元，占成本总额的2.1%；营业税金及附加为207.94万元，占成本总额的0.1%。

2020年三季度销售费用为5,097.69万元，与2019年三季度的6,192.73万元相比有较大幅度下降，下降17.68%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年三季度销售费用大幅度下降的同时营业收入也有较大幅度的下降，但收入下降快于投入下降，经营业务开展得不太理想。

2020年三季度管理费用为3,419.43万元，与2019年三季度的4,020.81万元相比有较大幅度下降，下降14.96%。

2020年三季度管理费用占营业收入的比例为1.75%，与2019年三季度的1.05%相比有所提高，提高0.7个百分点。

这在营业收入大幅度下降情况下常常出现，但要采取措施遏止盈利水平的大幅度下降趋势。

三、资产结构分析搜于特2020年三季度资产总额为1,232,368.38万元，其中流动资产为949,854.91万元，主要以存货、应收账款、货币资金为主，分别占流动资产的44%、25.69%和15.89%。

非流动资产为282,513.46万元，主要以长期股权投资、固定资产、递延所得税资产为主，分别占非流动资产的44.94%、32.53%和7.92%。

搜于特2020年一季度财务分析综合报告搜于特2020年一季度财务分析综合报告一、实现利润分析2020年一季度实现利润为负9,044.96万元，与2019年一季度的14,537.91万元相比，2020年一季度出现亏损，亏损9,044.96万元。

企业亏损的主要原因是内部经营业务，应当加强经营业务的管理。

营业收入大幅度下降，企业出现经营亏损，企业经营形势恶化，应迅速调整经营战略。

二、成本费用分析2020年一季度营业成本为129,213.85万元，与2019年一季度的291,127.65万元相比有较大幅度下降，下降55.62%。

2020年一季度销售费用为5,073.98万元，与2019年一季度的6,740.35万元相比有较大幅度下降，下降24.72%。

2020年一季度销售费用大幅度下降的同时营业收入也有较大幅度的下降，但收入下降快于投入下降，经营业务开展得不太理想。

2020年一季度管理费用为3,221.09万元，与2019年一季度的3,908.2万元相比有较大幅度下降，下降17.58%。

2020年一季度管理费用占营业收入的比例为2.4%，与2019年一季度的1.22%相比有所提高，提高1.17个百分点。

这在营业收入大幅度下降情况下常常出现，但要采取措施遏止盈利水平的大幅度下降趋势。

2020年一季度财务费用为4,253.12万元，与2019年一季度的3,138.04万元相比有较大增长，增长35.53%。

三、资产结构分析2020年一季度企业资金不合理占用数额较大，企业经营活动资金紧张，资产结构不太合理。

与2019年一季度相比，2020年一季度存货占营业收入的比例出现不合理增长。

应收账款出现过快增长。

预付货款增长过快。

从流动资产与收入变化情况来看，流动资产增长的同时收入却在下降，资产的盈利能力明显下降，与2019年一季度相比，资产结构趋于恶化。

四、偿债能力分析从支付能力来看，搜于特2020年一季度的经营活动的正常开展，在一内部资料，妥善保管第1 页共3 页。

国民技术2020年上半年财务分析综合报告一、实现利润分析2020年上半年利润总额为负3,797.92万元，与2019年上半年负5,318.29万元相比亏损有较大幅度减少，下降28.59%。

企业亏损的主要原因是内部经营业务，应当加强经营业务的管理。

营业收入增长不大，亏损下降，企业降低成本费用开支的政策取得了一定成效，但应当继续努力。

二、成本费用分析2020年上半年营业成本为9,132.1万元，与2019年上半年的13,295.16万元相比有较大幅度下降，下降31.31%。

2020年上半年销售费用为1,489.19万元，与2019年上半年的2,249.97万元相比有较大幅度下降，下降33.81%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年上半年销售费用大幅度下降，营业收入也有所下降，但企业的营业利润却不降反增，企业采取了紧缩成本费用支出、提高盈利水平的政策，并取得了一定成效，但要注意收入下降所带来的负面影响。

2020年上半年管理费用为2,759.53万元，与2019年上半年的4,213.23万元相比有较大幅度下降，下降34.5%。

2020年上半年管理费用占营业收入的比例为16.32%，与2019年上半年的22.86%相比有较大幅度的降低，降低6.53个百分点。

2020年上半年财务费用为1,587.14万元，与2019年上半年的1,028.15万元相比有较大增长，增长54.37%。

三、资产结构分析2020年上半年企业资产不合理占用的数额较大，资产的盈利能力较低，资产结构不太合理。

2020年上半年应收账款占营业收入的比例下降。

从流动资产与收入变化情况来看，流动资产下降快于营业收入下降，与2019年上半年相比，资产结构趋于改善。

四、偿债能力分析从支付能力来看，国民技术2020年上半年是有现金支付能力的，其现内部资料，妥善保管第1 页共3 页。

三只松鼠2020年上半年财务分析综合报告一、实现利润分析2020年上半年利润总额为24,999.11万元，与2019年上半年的35,583.39万元相比有较大幅度下降，下降29.74%。

利润总额主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

在营业收入迅速扩大的情况下，营业利润却出现了较大幅度的下降，企业未能处理好扩大市场份额和提高盈利水平之间所存在的矛盾，应尽快采取措施处理市场扩展所带来的经营危机。

二、成本费用分析2020年上半年营业成本为390,038.19万元，与2019年上半年的311,934.24万元相比有较大增长，增长25.04%。

2020年上半年销售费用为99,952.77万元，与2019年上半年的92,644.02万元相比有较大增长，增长7.89%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年上半年销售费用增长的同时收入也有较大幅度增长，并且收入增长快于销售费用增长，企业销售费用投入效果理想，销售费用支出合理。

2020年上半年管理费用为11,632.11万元，与2019年上半年的7,096.68万元相比有较大增长，增长63.91%。

2020年上半年管理费用占营业收入的比例为2.21%，与2019年上半年的1.57%相比有所提高，提高0.64个百分点。

管理费用占营业收入的比例有所提高，但营业利润却大幅度下降，管理费用的增长并不合理。

本期财务费用为-860.39万元。

三、资产结构分析从流动资产与收入变化情况来看，与2019年上半年相比，资产结构没有明显的变化。

四、偿债能力分析从支付能力来看，三只松鼠2020年上半年是有现金支付能力的，其现金支付能力为126,364.91万元。

企业财务费用小于0或缺乏利息支出数据，内部资料，妥善保管第1 页共3 页。

三特索道2020年上半年财务分析综合报告一、实现利润分析2020年上半年利润总额为负11,461.51万元，与2019年上半年负761.82万元相比亏损成倍增加，增加14.04倍。

企业亏损的主要原因是内部经营业务，应当加强经营业务的管理。

营业收入大幅度下降，经营亏损也成倍增加，企业经营形势进一步恶化，应迅速调整经营战略。

二、成本费用分析2020年上半年营业成本为10,481.64万元，与2019年上半年的13,243.92万元相比有较大幅度下降，下降20.86%。

2020年上半年销售费用为539.08万元，与2019年上半年的1,390.58万元相比有较大幅度下降，下降61.23%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年上半年销售费用大幅度下降的同时营业收入也有较大幅度的下降，但收入下降快于投入下降，经营业务开展得不太理想。

2020年上半年管理费用为6,936.82万元，与2019年上半年的7,537.49万元相比有较大幅度下降，下降7.97%。

2020年上半年管理费用占营业收入的比例为71.22%，与2019年上半年的26.62%相比有较大幅度的提高，提高44.6个百分点。

2020年上半年财务费用为4,518万元，与2019年上半年的5,541.11万元相比有较大幅度下降，下降18.46%。

三、资产结构分析2020年上半年应收账款出现过快增长。

从流动资产与收入变化情况来看，流动资产下降慢于营业收入下降，资产的盈利能力下降，与2019年上半年相比，资产结构偏差。

四、偿债能力分析从支付能力来看，三特索道2020年上半年经营活动的正常开展，在一定程度上还要依赖于短期债务融资活动的支持。

企业净利润为负，负债经营是否可行，取决于能否扭亏为盈。

内部资料，妥善保管第1 页共3 页。