形态与趋势(学习笔记725)

MACD学习笔记之二形态和趋势(初稿)。

MACD, 笔记, 形态, 趋势, 学习“天变，道亦变!”下载 (17.89 KB)6 天前22:49“形态”如佛手或背离，如果看多了，是能一眼就看出来。

“趋势”就难以能一下子判读清楚的，但是趋势比形态更重要，这涉及到你开的仓，做的是顺势单还是逆势单。

当时的趋势能决定了这个单子的空间有多大，能走多远！通常形态出现在小的周期，而决定趋势则要分析，识别，判读大的并且需要综合地进行多周期研判。

所以要困难的多。

MACD买卖的“机会”是由“柱和线的形态组合”来决定的，但每一次买卖的机会，风险，成功率的“评估”却是由“趋势”决定的。

不同周期的MACD可以用来作出对“趋势”的判定和对“机会”的判定，因此MACD已经能自成一个独立的系统，较完美地“同时”解决价格波动市场中的“趋势”和“机会”的这两个难题。

趋势的判读看起来有点玄而又玄。

但它确确实实会影响到形态！下面举例说明他们之间关系。

先看两个相似的形态∶“三阳背离”三阳背离是背离的一种形态，通常它和五浪上涨联系在一起，所以它很有效，之后会有下跌的调整浪。

图上的上涨和下跌堪称经典。

到此为止是否拿作这个图谱就可稳赚钱？且慢！下面再看另一张“三阳背离”图！这张图上不仅第一次背离后做空，空不下去，一不留神就吃套，待第二次背离（即三阳背离）发生了，也空不下去。

价格还创了新高！为什么会如此的不同？原因在哪里？在于目前看的仅仅是小周期M5的图。

没有考虑这两张图背后的“趋势”是不同的！要仔细分析判读大周期的态势是有何区别！写到这里，也许讲清楚了趋势比形态更重要的理由了。

不过要能判读趋势可是真功夫，没有刻苦的努力；没有悟性；不花上大量的时间；没有实际操盘历练；甚至不经过爆仓的惨痛的刻骨铭心教训，是学不到，弄不明白什么是“趋势”的。

也就是称之为神秘的“盘感”！但是我下面传授一个秘诀；一个能研判知道当前"大趋势"简易可行办法∶在一天实际动手操盘之前，找到一个经典的形态，看看它实际运行的走势如何就可以判别那时的即时的“趋势”了。

趋势与形态趋势与形态是技术分析中非常重要的两个概念。

趋势是指股票或其他资产价格在一段时间内的总体方向，形态是指价格图形在图表上所呈现出来的某种形状。

趋势是技术分析的基础。

趋势有三种类型：上涨趋势、下跌趋势和横盘趋势。

上涨趋势是指价格以一种相对稳定的方式上涨；下跌趋势是指价格以一种相对稳定的方式下跌；横盘趋势是指价格在一定范围内波动，没有明显的上涨或下跌趋势。

趋势是由多个价格波动形成的，通过观察价格图表，可以辨认出趋势的形成和变化。

趋势可以分为短期趋势、中期趋势和长期趋势。

短期趋势一般持续几天到几周；中期趋势一般持续几周到几个月；长期趋势一般持续几个月到几年。

不同时间段的趋势相互关联，并且趋势的变化是渐进的。

形态是指价格图形在图表上所呈现出来的某种形状。

形态可以分为反转形态和延续形态。

反转形态意味着趋势可能会发生逆转，价格可能会反转方向；延续形态意味着趋势可能会继续保持，价格可能会延续原来的方向。

常见的反转形态有头肩顶、头肩底、双顶、双底、三角形等。

头肩顶形态出现在上涨趋势中，意味着价格可能会下跌；头肩底形态出现在下跌趋势中，意味着价格可能会上涨。

双顶和双底形态也分别代表了价格可能反转的信号。

常见的延续形态有上升三角形、下降三角形、矩形整理等。

上升三角形形态出现在上涨趋势中，意味着价格可能会继续上涨；下降三角形形态出现在下跌趋势中，意味着价格可能会继续下跌。

矩形整理形态通常出现在横盘趋势中，价格在一个区间内波动，没有明显的上涨或下跌趋势。

趋势与形态的分析对投资者来说非常重要。

通过观察趋势和形态，可以判断价格未来可能的走势，并作出相应的投资决策。

当趋势和形态一致时，投资者可按照趋势进行买入或卖出；当趋势和形态相反时，投资者应格外谨慎，避免盲目跟随市场。

总之，趋势和形态是技术分析中的重要概念，通过观察价格图表，可以分析出趋势和形态的变化，从而作出投资决策。

趋势和形态的分析需要经验和技巧，在实践中需要不断学习和积累。

＜股市趋势技术分析＞读书笔记和理解此书出版时间极早，但在今天还一直被奉为精典。

第一章交易及投资的技术分析方法股票市场对正确理解的读者，其回报是巨大的；而对那些粗心的、麻痹的或者不幸的投资者，其惩罚也是灾难性。

技术分析是记录（通常用图形方式）某一股票或指数的实际交易过程，并从中推判出今后可能的发展趋势的科学。

价格以一定的趋势演进，而这一趋势将一直延续下去，直到发生新的事情从而改变了供求平衡，并且这一改变通常由市场行为本身体现出来。

第二章图表图表是技术分析师的工作工具。

图表可以是月图、周图、日图、小时图和即时交易图、点数图等。

当然，在作者那个时代，图大多需要自己绘制，而现在，计算机可以帮我们轻松实现这些图表，只要需要。

关于比例类型。

作者着重推荐了半对数坐标图。

对其效果在华尔街有句话，“图表并没有任何错－－－问题是图表分析者”。

这从另一侧表明了事情的本质，重要的不是图表本身，而是对图表的领会。

第三章道氏理论道氏理论被尊为技术研究的鼻祖。

基本要点：1、平均指数包容消化一切，因为它反映了无数投资者的综合市场行为，包括那些有远见力的以及消息最灵通人士。

2、三种趋势－－“市场”一词意味着股票价格在总体上以趋势演进，而最重要的是主要趋势，即基本趋势。

它们大规模的上下运动，通常持续一年或更多时间，并导致股价增会下或贬值20%以上。

基本趋势在其演进过程中穿插着与其方向相反的次等趋势－－当基本趋势暂时推进过头时所发生的回撤或调整（次等趋势与被间断的基本趋势一同被划为中等趋势－－这是在接下来的讨论中用到的一个很有用的术语）。

最后，次等趋势由小趋势或者每日的波动组成，而这并不是十分重要的。

3、基本趋势。

大规模的、总体上的上下运动，通常持续一年或可能数年之久。

只要每一个后续价位弹升比前一个弹升达到更高的水平，而每一个次等回撤的低点均比上一个回撤高，这一基本趋势就是上升趋势，称为牛市。

相反，每一个中等下跌都将价格压到逐渐低的水平，这一基本趋势则是下降趋势，并可称之为熊市。

78种趋势形态这份文档旨在介绍78种趋势形态的概况和特点。

以下是对每种形态的简要介绍：1. 上升趋势：价格连续上涨，每次回撤后创高。

2. 下降趋势：价格连续下跌，每次反弹后创新低。

3. 直线趋势：价格以大致直线的方式运动。

4. 对称三角形：价格在上升和下降之间形成一种对称的三角形形态。

5. 上升三角形：价格在上升趋势中形成的三角形形态。

6. 下降三角形：价格在下降趋势中形成的三角形形态。

7. 矩形整理：价格在一段时间内在相对窄的范围内波动，形成一个矩形形态。

8. 顶部波型：价格在上升趋势结束前出现的一种波动形态。

9. 底部波型：价格在下降趋势结束前出现的一种波动形态。

10. 头肩顶：价格在上升趋势结束前形成的一种形态，类似于一个头肩的形状。

11. 头肩底：价格在下降趋势结束前形成的一种形态，类似于一个头肩的形状。

12. 反转日线：价格在上升或下降趋势中的一天出现逆转信号的形态。

13. 倒锤子：价格在上升趋势中出现的一种形态，具有较长的上影线和较小的实体。

14. 上吊线：价格在下降趋势中出现的一种形态，具有较长的下影线和较小的实体。

15. 纺锤顶：价格在上升趋势中出现的一种形态，具有较长的上影线和较小的实体。

16. 纺锤底：价格在下降趋势中出现的一种形态，具有较长的下影线和较小的实体。

17. 上升平台：价格在上升趋势中形成的一种长时间横盘整理形态。

18. 下降平台：价格在下降趋势中形成的一种长时间横盘整理形态。

19. 多重顶：价格在上升趋势结束前出现的多个高点。

20. 多重底：价格在下降趋势结束前出现的多个低点。

21. 上升楔形：价格在上升趋势中形成的一种形态，边界线向上收敛。

22. 下降楔形：价格在下降趋势中形成的一种形态，边界线向下收敛。

23. 上升矩形整理：价格在上升趋势中形成的一种矩形整理形态。

24. 下降矩形整理：价格在下降趋势中形成的一种矩形整理形态。

25. 上升梯形整理：价格在上升趋势中形成的一种梯形整理形态。

趋势形态趋势分三种一.上升趋势：当价格即将创新高,看一下底部有没有提高,如底部也抬高，一波上升趋势即将形成.二.下降趋势：当价格即将创新低,看一下顶部有没有降低,如果顶部也降低，一波下降趋势即将形成.三.横盘趋势：横行趋势的走势，价格上下波动市势没有失去平衡．１．辨别趋势是否产生的基本方法：当价格即将创新高(新低)时．要观察一下底部(顶部)有没有抬高(降低)．如顶部(底部)也抬高（降低）一波上升（下降）趋势即将形成．２．趋势线：⑴支撑线：在一波上升途中将相邻的两个低点相连接，得出上升趋势中的支撑线．⑵压力线：在下波下降途中将相邻的两个高点相连接，得出下降趋势中的压力线．３．相连的点越多越成立，但现在的市场中这个说法己不成立，但是相邻的点之间距离不能太近，否则其作用不明显．支撑（压力）线之间相连的点，在两至三点间最宜．趋势是朋友，永远顺势买卖，切切不可逆市操作．上升（下降）趋势分三种：１．平台上升（下降）２．标准浪型上升（下降）３．反复上升（下降）横盘趋势：形态：一．转向形态：市势由上升转为下降或由下降转为上升．二．巩固形态：横行性质的走势，等候突破．转向形态分１．中长期⑴头肩顶（底）⑵Ｍ头Ｗ底头量左肩右肩度涨颈线幅量价格反弹不可做单颈线度跌左肩右肩幅头头肩顶头肩底头肩顶首先有一个上升趋势，价格回调形成左肩，价格再次上涨开成头部，价格再次反复形成右肩，此时左右两肩的底部相连得出一条颈线，价格一但跌破颈线后通常会有反抽，反抽结束后市势恢复下跌．头肩底在长期跌市，再一次下跌形成左肩，由左肩开始反弹至颈线后，新的下跌形成头部，由头部开始价格回调再次下跌形成右肩，当价格再次上升突破颈线后，头肩顶形态基本已经形成，市势也由下降转为上升．注意：颈线不一定属于平行性质，实际上可以向上或向下倾斜．头肩顶（底）属于较为可靠的转向形态，失败的情形较为罕见，即使出现走势陷井形成失败形态（例如头肩顶形态跌破颈线后，市势恢复上升）之后大市逆转之期亦已经接近，值得小心提防．在头肩顶（底）形态中，会出现一头多肩和多头多肩的转向形态此类形态较为繁复，但万变不离其中，值得注意的是，转向形态愈大，则后市的升跌幅度，亦会成正比例．２．中短期⑴楔形顶（底）⑵塔形顶（底）⑶Ｖ字形右倾扩张Ｖ字形⑷圆形顶（底）⑸钻石顶（底）楔形顶（底）：楔形属于一种中期和短期的转向形态，上升楔形表示后市看淡，而下跌楔形则表示后市看好．在上升楔形中以支撑线为主，在下跌楔形中以压力线为主．楔形顶楔形底楔形顶（底）规限于两条平行线组成的上升（下降）通道内，当交易萎缩时顶（底）在快速抬高（降底），但底（顶）的涨跌幅度却不大，这时需调整压力（支撑）线，一经调整楔形顶（底）出现．市势逆转三步曲：１．建新仓的明显减少，市场交易萎缩．２．平仓盘３．由平仓盘转为主动的抛压盘．塔形顶（底）：塔形顶（底）其实就是复合黄昏之星和复合希望之星．Ｖ字形与右倾扩张Ｖ字形顶（底）Ｖ字形顶（底）不好判断因为只有一个顶（底）的单或双烛的信号出现．右倾扩张Ｖ字形顶（底）右倾扩张Ｖ字形顶（底）相比Ｖ字形，可做单的条件有四条比较好把握．１．均线在底部黄金交叉２．价格回调没有创新高（低）或是没有破前高（低）位．３．价格重新站在均线之上．４．均线三线开花．圆形顶（底）波浪型圆形顶（底）小阴小阳在顶（底）渐渐走出一种小的弧度，或是走出一种以波浪型为主的圆弧形．圆形顶圆形底波浪型圆型顶钻石顶（底）钻石顶（底）出现相对较少．首先是一个扩大喇叭三角形后是一个等腰三角形．巩固形态１．旗形（上升．下降）２．矩形３．三角形（上升三角形．下降三角形．对称三角形．喇叭口三角形）４．楔形旗（上升．下降）上升旗形下降旗形上升（下降）旗形，在传统说法中当旗形出现时，它的旗杆有多大幅度那么后市相应就会有多大的幅度，那么在现在的市场中这个说法并不成立，一切都要看后市走出来后市场给出的信息与阴阳烛反应出来的力度．值得注意的是旗形走出来后一定要有旗杆与旗面，上升旗形的旗面是斜斜向下的，下降旗形的旗面与其正好相反，这样的旗形才成立．三角形：１．上升三角形在上升三角形中价格底部快速拉升，但顶部并没有抬高，在传统理念中讲到，三角形的口有多大幅度后市的涨幅就会有多大的幅度，但现在的市场中这一点并不是太成立一切都要看市场的信息和力度．２．下降三角形其意思与上长三角形相反．３．对称三角形对称三角形就是一个等边三角形，在传统理念中说到对称三角形的口有多大幅度后市，反应出来的幅度就有多大这种说法在现实的市场中并没有得到验证．４．喇叭口三角形喇叭口三角形是一种扩张形态，市势在扩展．楔形旗（上升楔形旗．下降楔形旗）上升（下降）楔形旗在市势发动后的第一根或第二要烛后出现力度最大，否则力度不大．上升楔形旗下降楔形旗。

市场趋势分析趋势演变的基本形态与特征市场趋势是指在一段时间内，市场价格或行情的发展方向和变化趋势。

对市场趋势的准确把握对于投资者和交易者而言至关重要，可以帮助他们做出明智的决策。

本文将介绍市场趋势分析中趋势演变的基本形态与特征。

一、上升趋势形态上升趋势是指市场价格相对于时间的变化呈现逐步上涨的趋势。

上升趋势的形态特征主要包括：高点和低点逐渐升高，价格创新高；每次调整后，价格回升的力度大于前一次调整的幅度；交易量在上升趋势中也呈现出逐渐增大的特点。

在上升趋势中，投资者可以通过买入或持有股票等资产来获利。

然而，尽管市场呈现出上升的趋势，但并不意味着每个时刻都是买入的好时机。

因此，投资者还需要结合其他技术指标和市场消息来决定具体的操作策略。

二、下降趋势形态下降趋势是指市场价格相对于时间的变化呈现逐步下跌的趋势。

下降趋势的形态特征主要包括：高点和低点逐渐下降，价格创新低；每次反弹后，价格下跌的力度大于前一次反弹的幅度；交易量在下降趋势中也呈现出逐渐减小的特点。

在下降趋势中，投资者可以通过卖空或持有看跌期权等方式来获利。

同样地，投资者需要综合各种分析手段来准确判断市场的走势，避免盲目操作导致损失。

三、横盘趋势形态横盘趋势是指市场价格相对于时间的变化呈现相对平稳的趋势，没有明显的上升或下降。

横盘趋势的形态特征主要包括：价格在一个较为狭窄的区间内波动，没有明确的涨跌趋势；交易量较小，交易者缺乏明确的操作信号。

在横盘趋势中，投资者可以通过短线交易等方式来获取较小的利润。

然而，由于市场处于相对稳定状态，风险和机会都相对较低，投资者需要保持耐心，等待市场出现明确的趋势信号。

综上所述，市场趋势的形态与特征对于投资者的决策至关重要。

上升趋势形态表明市场后续可能继续上涨，下降趋势形态则预示市场可能继续下跌，而横盘趋势形态则提示市场可能进入相对平稳的状态。

投资者需要根据市场趋势的形态特征进行合理的投资决策，同时结合其他分析工具以减少错误判断的风险。

市场的走势是由趋势、位置与形态构成的。

趋势包括上涨、下跌和盘整；而位置可以分为低位、相对低位与高位，以及高位、相对高位与低位，如此往复；形态则包括头肩、双底、三角形、矩形、楔形等。

下图左侧为中小板指的走势，右侧为趋势、位置与形态构成的模型图：
股票交易无非买和卖；买叫吸筹，卖叫出货。

吸筹与出货是一个过程，拉升前要洗盘，这些过程反映在K线上，便形成了各种各样的形态。

形态分为顶部形态、底部形态、上升趋势中的持续形态、下降趋势中的持续形态等。

顶部形态如下图所示：
底部逆转形态如下图所示：
上涨趋势中的持续形态：
下跌趋势中的持续形态：。

技术分析经典学习资料---形态篇形态分析是技术分析领域中比较简明实用的分析方法，把汇价走势中若干典型的形态作出归纳，并命名之。

被分为两大类：反转形态和中继形态。

我们先说说反转形态。

反转形态表示趋势有重要的反转现象，整理形态则表示市场正逢盘整，也许在修正短线的超卖或超买之后，仍往原来的趋势前进。

反转形态：头肩型三重顶与底双重顶与底V型顶与底圆型还有三角形菱形楔形矩形等整理形态：三角型对称三角型上升三角型下降三角型扩散三角形菱型旗型楔型矩型整理形态-----1、三角形当价格上涨或下跌过速，它将达到一个前进动力完全耗尽的点，这时汇价要么反转其趋势回撤到一个较强的支持价位处，要么“巩固”它的位置，以由细小波动组成的“横向”图形形式存大，直到它重新追上自己，即，准备继续原来的走势。

整理形态通常表示价格的盘整动作，是当前趋势的暂时停止，接下来价格还是会循原来的走势进行。

整理形态和反转形态另一个不同处在形成的时间上，反转形态态需要较长的形成时间，整理形态则较短。

形态虽分门别类，但也会有例外，比如三角形通常是属于整理形态，有时也具有反转的作用。

三角形三角形形态在实际走势中常出现于各个时间段，且大多数时候属于中继形态，所以在实战中的操作价值较高；有时也作为反转形态出现实际运用中需要了解的其他情况：三角形没有非常好的测量目标位的方法。

但是有规则可供使用。

假设有一个上升运动，从开始形态的第一个反弹顶部出发，作为一条平行于底部边界线的直线，这条线将会向右滑离开形态。

价格可望一直上升而达到这条线，而且，在从形态突破后，价格上升的角度和速度等趋势特征通常与进入形态之前的趋势特征相同。

这条规则可使我们得出价格到达测量线的大体时间和价格水平，同样的规则适用于下降运动。

三角形并不是预示着趋势反转。

相反，除非相当不寻常的情况下，它们更倾向于预示着最好称作“巩固”的形态。

三角形的图表很少有预示价格在哪个方向突破三角形的线索，直至突破行为最后发生。

趋势形态基本趋势趋势线和通道（1）：趋势趋势的概念是技术分析的核心内容，是市场何去何从的方向。

上升趋势为一系列依次上升的峰和谷；下降趋势为一系列依次下降的峰和谷。

趋势有三种方向：上升趋势、下降趋势和横向整理。

如图所示：上升趋势下降趋势横向整理趋势线趋势线有上升趋势线和下降趋势线两种。

上升趋势线是沿着相继的向上反弹，低点连成一条直线，它位于走势图的下侧；下降趋势线是沿着相继的上冲高点连接的一条直线，位于价格上侧。

如图：通道通道分为两种：一是上升通道，二是下降通道。

上升通道可以说是上升趋势线的平行线；下降通道可以说是下降趋势线的平行。

在上升通道中基本以多头为主，在下降通道中则以空头为主。

如图所示：常见的趋势形态头肩形反转形态头肩形形态可以说是最基本、最著名的反转形态，其他大多数反转形态都可以看成是头肩形的变体。

根据形态出现前后的不同趋势，可分为头肩底形和头肩顶形。

如下图：图2-1头肩顶图2-2头肩底1、首先有一段明确的上升趋势，之前有明确的趋势是所有反转形态成立的必要条件。

2、在价格顶部依次形成明显的三个波峰，中间的一个波峰要高于左右两个波峰(就是所谓的“头部”)，而它左右两个相对较低的波峰大致等高(分别称为左肩和右肩)。

3、当价格走势向下有效跌破颈线后，头肩顶即告完成。

目标价位：（如图中2-1中的C）头肩顶形态完成后最小的理论目标：从颈线算起，向下投射从头部至颈线垂直距离的幅度：头肩底形态1、首先要有明确的下降趋势。

2、在价格底部依次形成明显的三个波谷，中间的一个波谷要低于左右两个波谷(就是所谓的“头部”)，而它左右两个相对较低的波谷大致等高(分别称为左肩和右肩)。

3、当价格走势向上有效突破颈线后，头肩底即告完成。

目标价位：(如图2-2中的C)头肩底形态完成最小理论目标，从颈线算起，向上投射从头部至颈线垂直距离的幅度头肩形补充说明1、在实战运用中头肩形的颈线往往不是水平的，而是有一定倾斜的。

依据经验通常情况下，如果颈线向上倾斜，表明市场相对强市，对汇价突破颈线形成头肩底有利，而对汇价跌破颈线形成头肩顶不利，即头肩顶存在失败的可能；相反，如果颈线向下倾斜，表明市场相对疲弱，对汇价跌破颈线形态头肩顶有利，而对汇价突破颈线形成头肩底不利，即头肩底存在失败的可能。