我国商业银行外汇风险管理研究

人民币汇率制度改革下我国商业银行的外汇风险管理的开题报告一、选题背景随着我国经济不断发展和开放程度的提高，商业银行的跨境业务不断扩展，涉及的外汇风险也日益复杂。

而近年来，我国人民币汇率的波动也引起了广泛关注，人民币汇率制度改革也在持续推进。

在这样的背景下，商业银行如何有效管理外汇风险，提高风险控制能力，成为了亟待解决的问题。

二、选题意义1. 推动外汇风险管理制度的完善通过对商业银行的外汇风险管理情况研究，可以深入了解商业银行在外汇风险管理方面的实践经验，并结合实际情况，从制度层面推动外汇风险管理制度的完善。

2. 提高商业银行的风险控制能力研究商业银行对外汇风险的管理情况，可以发现商业银行在风险控制能力上存在的不足之处，并给予相关建议，从而提高其风险控制能力和经营效益。

3. 为推进人民币汇率制度改革提供理论支持在研究过程中，分析人民币汇率制度改革对商业银行外汇风险管理的影响，为推进人民币汇率制度改革提供理论支持。

三、研究内容1. 商业银行外汇风险管理的基本概念和现状介绍商业银行外汇风险管理的基本概念和分类，分析商业银行在外汇风险管理中遇到的问题和现状。

2. 人民币汇率制度改革对商业银行外汇风险管理的影响分析人民币汇率制度改革对商业银行外汇风险管理的影响，探讨制度改革的意义和影响。

3. 商业银行外汇风险管理的方法与实践介绍商业银行外汇风险管理的方法和实践经验，探讨如何科学有效地管理外汇风险。

四、研究方法1. 文献资料法采集相关文献，对商业银行外汇风险管理进行分类、整理和分析，了解商业银行外汇风险管理的基本概念和现状。

2. 实地调研法通过实地调研的方式，深入了解商业银行外汇风险管理的具体情况，并根据实地调研的经验，提出建议和改进措施。

3. 统计分析法通过对商业银行外汇风险管理相关数据的收集和分析，探讨商业银行在外汇风险管理方面的问题和发展趋势，为提出相应建议和改进措施提供数据分析支持。

五、论文结构第一章：绪论1.1 研究背景和意义1.2 研究内容和方法1.3 论文结构第二章：商业银行外汇风险管理的基本概念和现状2.1 外汇风险管理的基本概念和分类2.2 商业银行在外汇风险管理中面临的问题第三章：人民币汇率制度改革对商业银行外汇风险管理的影响3.1 人民币汇率制度改革的背景和意义3.2 人民币汇率制度改革对商业银行外汇风险管理的影响第四章：商业银行外汇风险管理的方法和实践4.1 外汇风险管理的方法和工具4.2 商业银行外汇风险管理的实践经验第五章：商业银行外汇风险管理存在的问题与对策5.1 问题分析5.2 对策建议第六章：总结与展望6.1 研究结论6.2 研究展望。

商业银行的外汇风险问题商业银行的外汇风险问题在外汇管理体制改革之前，我国实行的是固定汇率制，外汇风险全部由国家承担，商业银行没有必要，也没有工具管理外汇风险。

从2005年7月21日起，我国开始实行以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度，原来集中由国家承担的汇率风险一下子分散到外汇持有者手里，外汇风险管理成为商业银行不得不面对的一个话题。

现就商业银行的外汇风险问题进行简单论述。

一、外汇风险的概念以及商业银行外汇风险的成因1、外汇风险的概念外汇风险是因外汇市场变动引起汇率的变动，致使以外币计价的资产上涨或者下降的可能性。

外汇风险可能具有两种结果，或是获得利益，或是遭受损失。

各国国内的政治、经济因素是引起外汇市场供求变化，造成汇率变动的最根本原因。

汇率波动带来的风险分为交易风险、折算风险和经济风险三种类型。

2、商业银行外汇风险的成因商业银行外汇风险主要是由于汇率波动的时间差、地区差以及币种和期限结构不匹配等因素造成的，汇率的波动导致商业银行持有外汇头寸的价值发生变化，形成商业银行汇率风险。

商业银行外汇风险产生的两个来源是持有外币资产负债和进行外汇交易。

第一，随着国际经济和贸易往来的迅速发展，提供更多的外币融资服务使得银行持有更多外币资产和负债。

第二，随着金融市场的发展，外汇交易日益成为一个主要的交易品种，银行根据外币价格的变化进行投机以获利，使商业银行成为外汇市场的主要参与者。

为客户提供外汇服务和在外汇市场上投机都使得银行的资产负债表中均产生外汇头寸。

随着汇率的变化，该头寸的价值发生相应变化，造成银行收益的不确定，表现为外汇风险。

二、商业银行外汇风险的衡量对汇率风险的衡量应从两个方面进行：首先确定风险敞口，然后衡量在受险时期内汇率发生非预期变动的概率和方差。

汇率风险敞口需要确定受险货币、金额和时间。

银行所持有的每一种外币的净受险头寸=外汇资产-外汇负债+买入外汇-卖出外汇=外汇净资产+净外汇买入头寸。

我国商业银行外汇风险管理研讨论文我国商业银行外汇风险管理研讨论文摘要：随着近几年全球经济一体化速度加快，各国间资金流动愈加频繁，外汇市场规模也在不断扩大，使各国汇率不断波动，而汇率频繁波动会使我国商业银行不断面临外汇风险。

本文对商业银行外汇风险管理的问题进行了研究，首先介绍商业银行外汇风险的主要来源，并对目前国内银行进行外汇风险管理的现状进行了分析，指出银行风险管理过程中存在的问题，最后提出商业银行外汇风险管理的解决方法，希望为银行的实际操作与管理提供有价值的建议。

关键词：我国商业银行；外汇风险；风险管理一、商业银行外汇风险的来源（一）外汇资本金面临的外汇风险商业银行的资本金是维持其日常基本运营活动的保障之一，也是防范银行经营风险的条件之一。

近几年来，随着外汇资本金规模的增大，银行的外汇风险也在不断增大。

在银行资本金在没有通过国家外汇管理局的审批条件下，是不允许私自结汇或者转换币种的，所以当汇率不断波动时，银行以外币表示的资本金的价值也将不断变化，导致银行一直存在外汇风险，甚至会影响银行的资本充足率。

比如，当人民币大幅升值时，将银行外币资本金转化成以本币表示的金额时将会大幅缩水，银行的资本充足率也随之降低。

（二）资产负债外汇敞口头寸面临的外汇风险近些年来，我国企业走出去的步伐加快，对银行外汇贷款的需求大量增加，使银行的外汇资产业务发展迅速；此风险包括商业银行的外汇资产与外汇负债的外币头寸不匹配的现象，也就是说存在币种不完全一致的可能性；还包括商业银行持有外汇资产、负债的期限错配，即外汇资金来源与资金运用的到期期限不一致，例如，某银行的外汇负债已到期，但是它持有的外汇资产期限都较长，没有到期的资产可以用来偿还到期的负债。

（三）外汇中间业务面临的外汇风险结售汇业务是银行的中间业务之一。

随着我国经济快速发展，国内更多的个人、企业选择到国外开展业务，从而需要大量的外汇进行交易与结算，为了规避由汇率波动带来的经济损失，客户会选择提高结汇业务量，立即把汇率风险转接给银行，因此银行每天的外汇头寸将会随着客户的需求而上下波动，可能会出现较大外汇敞口，而当汇率往不利于银行的方向变动时，银行就会有遭受潜在经济损失的可能性。

人民币汇率制度改革下我国商业银行的外汇风险管理杨坤兵 上饶农村商业银行股份有限公司摘　要：近几年来，随着人民币汇率制度改革的不断推进，商业银行迎来了新的发展机遇，同时由于商业银行长期在固定汇率制度下运营，汇率改革增大了商业银行的外汇风险，使商业银行面临重大挑战。

本文首先对外汇风险的定义与分类加以介绍，针对人民币汇率改革对商业银行外汇风险管理现状，探讨有效的外汇风险管理对策。

关键词：外汇风险　人民币汇率制度　汇制改革　管理对策随着经济全球化进程的不断推进，商业银行的国际业务日渐增多，外汇风险由此产生，并受货币汇率制度的影响。

2005年7月，我国的人民币汇率制度发生了重大变化，浮动汇率不再盯住美元，而以市场供需为基础，形成了有管理的浮动汇制，对于长期处于固定汇率制度下的商业银行而言，汇率制度改革将对外汇风险带来一定的影响。

一、外汇风险定义与分类1.外汇风险定义。

简单来讲，外汇风险主要是指涉及外汇的经济活动，在某一时期内，由于未能预料到外汇变动，从而影响资产、负债以及收入等发生变化，对经济活动带来一定的损失或者收益的不确定性。

使用不同的货币进行结算和兑换，是外汇风险发生的前提，随着经济全球化的推进，商业银行的国际业务越来越多，若人民币汇率制度有所改变，将对商业银行的外汇风险带来影响。

2.外汇风险分类。

对于商业银行而言，如果外汇头寸不平衡，一旦汇率发生变动将对资产和收益产生不确定影响，根据外汇风险的产生不同，可以将其分为三种，分别是经营风险、交易风险、会计风险。

第一，经营风险。

商业银行的经营风险具有长期性特点，这也是由商业银行长期进行经营活动导致，往往又被称为经济风险。

该项风险主要指汇率变动对银行经营的影响，比如说影响产品未来成本、销量、价格等，会给银行未来的纯收益带来某种不确定性，长期现金流量是经营风险的主要承受部分。

第二，交易风险。

商业银行的“交易”，一般是指应付债务和收账款，如果某一时期汇率发生变动对这两项会计科目带来影响，则会影响到银行交易的现金流量，固被称之为交易风险。

论我国商业银行外汇业务风险及防范对策2005年7月21日，中国人民银行发布了《关于完善人民币汇率形成机制改革的公告》，对人民币汇率形成机制进行改革，实行以市场供求为基础、参考一揽子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度。

2007年以来，美国次贷危机引起全球金融海啸，加剧了市场汇率波动，商业银行经营外汇业务的风险随之增大，商业银行如何采取积极措施，借鉴国际银行业的先进做法，尽快建立完善的外汇风险管理体系，是银行必须研究的新课题。

一、国内外金融市场背景及人民币汇率走势分析(一)国内外金融市场背景国际方面，2007年美国次贷危机引发全球金融市场动荡，市场波动率大幅攀升，在信用危机和流动性危机以及金融机构破产、重组等影响下，实体经济也遭受波及。

从利率走势看，美联储从2007年9月份开始陆续减息10次，将联邦基金利率从5.25%降至0.25%。

同时推出购买国债等多种刺激经济的量化宽松政策。

其他主要经济体中，除澳大利亚央行上调基准利率25个基准点至3.25%以外，欧洲基准利率仍保持在1%，而英国基准利率则为0.5%。

从上述数据来看，短期内全球经济的复苏道路仍然曲折。

国内方面，2008年积极的财政政策和适度宽松的货币政策所累积的效果已在2009年逐步体现，但经济发展仍面临来自各方面的困难和挑战，比如美国等一些经济体采取对我国出口征收高额关税等措施，出口、消费下行压力较大。

从汇率走势看，受美国经济走弱以及各国央行储备资产结构调整等因素影响，美元虽然在全球经济大环境中处于相对弱势，但美元由于其国际货币的地位以及美国政府需要对国际金融危机做出负责任的态度，导致美元兑人民币并未出现大幅贬值。

尽管全球经济面临的不确定性上升，但中国经济仍将继续保持稳定增长。

2009年，随着国际金融市场流动性问题逐渐缓解，商业银行对企业信贷的恢复，人民币兑美元的汇率保持了稳定的趋势，全年并未出现大幅波动。

这也正是保证我国在经济危机中持续稳定发展的重要因素。

中国银行的外汇风险管理复旦大学经济学院世界经济研究所孙海霞目前，外汇专业银行——中国银行在外汇存贷款、国际结算、外汇资金和银行卡等业务领域，居国内领先地位，各项国际业务的市场份额均在30%～40%，在内地存贷款中外币分别占31%和17%，明显高于其他商业银行。

但是，近几年世界各主要货币汇率之间的频繁变动，使得中国银行面临着前所未有的外汇风险。

一、国内外对外汇风险的研究概况国外金融机构将风险划分为市场风险、信用风险、操作风险和经营风险，认为包括利率风险和外汇风险在内的市场风险是金融机构面临的主要风险。

对于外汇风险是否导致银行股票价格变化，至今未形成统一的结论。

在外汇风险的度量方面，1988 年巴塞尔银行监督委员会确立了国际统一的资本风险度量标准。

1993 年欧洲、日本和北美的央行提议：金融机构应采用统一的风险度量方法，增加包括利率风险和汇率风险在内的市场风险作为新的风险来源；通过加总银行资产净敞口头寸来衡量外汇风险，即外汇敞口分析法；净敞口头寸一方面来自外汇资产和负债，另一方面来自银行的表外业务。

该提议于1995年被巴塞尔银行监督委员会采纳，并将外汇敞口分析法指定为度量外汇风险的“标准方法”。

外汇敞口分析法将净敞口头寸统一作为外汇风险虽然具有普遍意义，但是也忽视了银行需要保留一部分外汇资产来对冲对应货币的敞口头寸。

在标准的外汇敞口分析法下，这部分外汇资产将作为外汇风险，但在实践中它是规避风险的手段，而不是风险的来源。

针对这一局限，1996 年巴塞尔委员会建议以更灵活的方式评价外汇和其他市场风险。

自1997 年起各国的银行监管部门既可使用标准外汇敞口分析方法来衡量暴露风险，也可采用银行各自的内部模型来定义风险。

内部模型法可使银行更全面地汇总所有暴露风险，甚至可度量非交易活动之间的风险关系，能更好地体现利率与汇率之间的相关性。

然而这种风险度量在覆盖范围上有限。

全面的风险管理不仅要能够计量面临风险客观的量，还要考虑风险承担主体的偏好，这样才能实现风险管理真正的最优均衡，进入全面管理领域。

我国商业银行外汇风险管理及对策研究随着我国经济的不断发展和开放程度的加深，商业银行外汇业务规模不断扩大，外汇风险管理问题也日益凸显。

外汇风险管理是商业银行面临的一个十分重要的问题，合理的外汇风险管理对商业银行的稳健经营和风险控制起着至关重要的作用。

本文将对我国商业银行外汇风险管理进行研究，并探讨相应的风险管理对策。

1. 外汇风险类型我国商业银行在外汇市场上所面临的风险主要包括交易风险、汇率风险、对冲风险和流动性风险。

交易风险是指由于外汇交易的不确定性导致的交易损失风险；汇率风险是指由于汇率波动导致的资产和负债价值损失风险；对冲风险是指外汇风险对冲策略的实施导致的风险；流动性风险是指由于外汇市场的流动性不足而导致的风险。

这些风险相互交织，相互影响，对商业银行的带来了很大的挑战。

2. 外汇风险管理现状我国商业银行外汇风险管理现状存在以下问题：一是风险管理制度不完善，缺乏有效的外汇风险管理政策和管理制度；二是外汇风险管理工具不够多样化，缺乏有效的风险对冲工具；三是外汇风险管理理念偏保守，缺乏对风险的深入理解和认识；四是外汇风险管理技术水平不高，缺乏有效的风险监测和控制手段。

商业银行应当建立健全的外汇风险管理政策和管理制度，明确外汇风险管理的目标和原则，规范外汇风险管理流程和程序。

要加强对外汇风险管理的监督和评估，确保外汇风险管理制度的有效实施。

商业银行应当创新外汇风险管理工具，拓展多样化的风险对冲工具，如外汇期权、外汇远期、外汇掉期等。

要加强对外汇风险管理工具的研究和应用，提高外汇风险管理的灵活性和有效性。

商业银行应当转变外汇风险管理理念，正确处理风险与收益的关系，加强对外汇风险的深入理解和认识，树立全面科学的外汇风险管理理念，及时调整和优化外汇风险管理策略。

三、结语外汇风险是商业银行在进行外汇业务活动时所面临的一个重大挑战，也是商业银行发展过程中的一个不容忽视的问题。

我国商业银行需要加强外汇风险管理，做到风险可控，以确保外汇业务的稳健发展。

外汇风险管理研究摘要：外汇市场是全球最大的金融市场之一，涉及巨额资金的流动。

因此，外汇风险管理对于企业、金融机构以及投资者都具有重要意义。

本研究将探讨外汇风险管理的主要方法，包括对冲、远期交易和期权交易等。

此外，研究还将分析外汇风险管理的挑战，并提出相应的应对策略，以帮助企业更好地管理外汇风险。

1.引言外汇市场是以交易不同国家货币的市场，是一个充满风险的市场。

由于汇率的波动性和不确定性，企业和投资者面临着外汇风险。

因此，外汇风险管理是一个至关重要的课题。

本研究将讨论外汇风险管理的主要方法和挑战，并提出相应的解决方案。

2.外汇风险管理的主要方法2.1对冲对冲是最常用的外汇风险管理方法之一、对冲的目的是通过建立一种相反的头寸来抵消实际头寸的波动。

这通常通过在外汇市场上进行相反方向的交易来实现。

例如，如果一个进口商拥有一笔大额美元负债，他可以通过卖出相应金额的美元来对冲外汇风险。

2.2远期交易远期交易是另一种外汇风险管理的常见方法。

远期交易允许买方在未来的一些时间以预先确定的价格购买或出售货币。

这种方法可以帮助企业确定未来的成本或收入，并减少因汇率波动而造成的不确定性。

2.3期权交易期权交易是外汇风险管理的另一种方法，它可以帮助企业或投资者在特定时间内以预先确定的价格进行买卖。

与远期交易不同，期权交易允许但不要求买方进行交易。

因此，期权交易可以为企业或投资者提供更大的灵活性，并减少外汇风险。

3.外汇风险管理的挑战外汇风险管理面临一些挑战，如汇率波动的不确定性、市场流动性的变动以及技术和信息的不完善。

这些因素可能导致外汇交易的亏损。

此外，外汇风险管理需要大量的资金和专业知识，这对小型企业和个体投资者来说可能是一种挑战。

4.应对策略为了应对外汇风险管理的挑战，企业和投资者可以采取以下策略：4.1多元化投资组合多元化投资组合可以帮助分散外汇风险。

通过投资不同国家的资产，企业和投资者可以降低对特定汇率的依赖，并降低风险。

我国商业银行外汇风险管理研究【摘要】本文在系统阐述外汇风险相关概念和防范原则的基础上分析了我国商业银行外汇风险管理方面的现状就其中存在的问题提出了相应的建议一、外汇风险的相关概念〔一〕外汇风险的概念及种类1973年布雷顿森林体系崩溃国际货币基金组织通过《牙买加协定》承认浮动汇率制的合法性于是各国的货币汇率频繁变动并且经常进行大幅变动例如从1980年到1985年美元对西方十余种主要货币的实际汇率平均上升了60％而在随后的两年里几乎又跌回到原值；日元在上世纪90年代曾多次对美元汇率产生大幅度的涨跌使西方经济险象环生正因如此各国在国际经济交易中会产生外汇风险外汇风险又称为外汇市场风险是市场风险中一种重要的风险它是由引发市场风险的因子——汇率出现不利的变动而使国家、金融机构、企业和个人等的资产蒙受损失的可能性外汇风险的概念有广义和狭义之分广义的外汇风险是指由于汇率的变化以及交易者到期违约和外国政府实行外汇管制等给外汇交易者和外汇持有者带来经济损失的可能性；狭义的外汇风险仅指由于汇率的变化而给外汇交易者和外汇持有者带来经济损失的可能性根据其主要表现可以分为交易风险、折算风险、经济风险和储备风险〔１〕交易风险即以外币计价的经济交易在到期结算时由于汇率波动而导致该交易以本币衡量的价值发生变动的可能性〔２〕折算风险折算风险也称会计风险、转换风险、评价风险是指由于外汇汇率的变动而引起的企业资产负债表中某些外汇资金项目金额变动的可能性它是一种账面的损失和收益并不是实际交割时的实际损益但它却会影响企业资产负债的报告结果〔3〕经营风险经营风险又称经济风险是指由于意料之外的外汇汇率变化而导致企业产品成本、价格等发生变化从而导致企业未来经营收益增减的不确定性例如我国某集团公司在美国有一子公司利用当地资源和劳动力组织生产产品以美元计价销售突然美元出现了较大幅度的贬值这就会给子公司的经济绩效带来潜在的风险〔４〕储备风险储备风险是指外汇作为储备资产因外汇汇率变动而引起价值下跌或上升的可能性每个国家或企业为平衡国际收支或国际支付都有一定数量的外汇储备在浮动汇率制度下外汇储备的构成尤为重要对于由汇率变动所引起的外汇储备损失称为储备风险在一般情况下外汇储备中的货币品种应适当分散保持多元化根据汇率变动和支付需要随时调整结构将风险减小到最低限度〔二〕外汇风险的构成和外汇风险管理的基本原理外汇风险的构成因素有三个——本币、外币和时间这构成了时间风险和价值风险在确定的时间内本币和外币存在折算比率因此会有风险从一般意义上说一笔应收外汇或应付外汇账款的时间对汇率风险的大小具有直接影响时间越长汇率波动的可能性就越大汇率风险也就相对较大〔１〕消除构成外汇风险的货币因素或时间因素〔２〕合理调整货币因素或时间因素的结构〔３〕套期保值操作针对存在的外汇敞口实行反向交易构成一项方向相反的货币流动可以全部或部分抵销外汇风险对企业的影响〔１〕短期收益最大化力求短期收益最大而无视长期的经营结果〔２〕外汇损失最小化其着眼点在于尽量减少外汇损失一般来说这类企业的风险承受能力较小宁愿维持较低的收益率也不愿冒可能产生损失的风险在一定管理成本情况下使汇率变动对本币造成的经济损失最小化只有从减少外汇风险损失中得到的收益大于为减少风险所采取措施的成本费用时防范风险的措施才是有意义的、才是可行的二、我国商业银行外汇风险及管理现状基于以上的理论分析可将我国商业银行的外汇风险管理现状和差距归结为银行高层监控外汇风险的能力还有待提高外汇风险的政策和程序还有待进一步完善外汇风险的识别、计量、监测、控制能力有待提高外汇风险的内控有待加强〔一〕我国外汇风险现状随着我国经济实力的增长、人民币利率市场化与自由兑换进程的加快2005年我国外汇管理部门对外汇交易市场和汇率形成机制又进行了一系列改革5月外汇市场做市商制度启动；7月汇率形成机制调整人民币对美元升值2％；8月远期结售汇范围扩大允许银行对客户办理不涉及利率互换的人民币与外币掉期业务可以预见随着我国向灵活汇率制度的转变外汇交易市场的深度和广度必将进一步扩大与此同时我国商业银行的外汇风险将更加日常化和显性化新汇率机制下商业银行的交易账户即因交易目的而持有的以外币计价、结算的金融工具的〔人民币〕市值会随着人民币对主要外币汇率的波动而变动同时银行账户中的外汇资产和负债例如外汇存款、外汇贷款、同业外币拆借、投资性外币债券等也会随着汇率的升值和贬值而产生盈亏交易账户和银行账户的外汇风险加起来便构成了商业银行的外汇风险汇率形成机制改革不仅会直接影响商业银行账户和交易账户的资金头寸还会通过影响其客户的外汇财务状况间接地影响商业银行的资产质量和盈利能力汇率波动的频度和幅度提高后从事国际贸易的客户经营账户的外汇风险增加其财务状况将随着汇率波动而盈亏不定从而影响客户的偿债能力进而使商业银行贷款的风险加大外汇衍生产品交易要求银行有很好的定价能力并且能够很好地管理衍生产品的风险这对商业银行是非常大的挑战随着远期结售汇业务的范围扩大交易期限限制放开同时允许银行自主报价并允许银行对客户办理不涉及利率互换的人民币与外币掉期业务这些措施在促进银行外汇衍生品交易发展的同时也使银行面临的相关风险增加在提供远期、掉期等衍生产品时银行的定价和风险管理水平直接决定其盈利能力表达着银行的竞争力〔二〕我国商业银行的外汇风险管理现状和差距董事会承担着外汇风险的最终管理责任负责审批外汇风险管理的战略、政策和程序负责确定本行的外汇风险容忍度为了有效履行这些职责董事和高级管理层必须对外汇风险有充分了解然而目前不少商业银行的董事乃至高级管理人员缺乏外汇风险管理的专业知识和技能甚至缺乏对外汇风险的基本了解有些银行明明外币敞口为多头竟然误认为人民币升值对本行有利更普遍的问题是董事会和高级管理层不掌握〔也没有意识去掌握〕本行的外汇风险敞口头寸说不清本行的外汇风险水平和状况在这种情况下设定风险限额只能是一种奢谈这样的董事会恐怕在外汇风险管理方面很难发挥出定调子的职能大部分银行的外汇风险管理的政策和程序离专业化的要求还有一定距离例如从政策和程序覆盖的分支机构和产品条线看我国很多银行的政策和程序并没有完全覆盖商业银行的各个分支机构、产品条线以及银行的表内、表外业务制度执行中存在的问题同样不容无视很多制度只是印在纸上在实际中实施不力甚至根本无人执行3.外汇风险的识别、计量、监测和控制能力有待提高外汇风险无法计量就无法管理更做不到有效管理与国外同类银行相比我国商业银行在外汇风险计量上存在较大差距例如外汇风险敞口在国外是20世纪70－80年代所普遍使用的风险计量工具而我国银行才刚刚开始尝试计算风险敞口有些银行甚至至今都不能准确算出本行所承担的单一货币的敞口头寸和所有外币的总敞口头寸很多银行尽管从国际上引入了Kendor+Panaroma等标准化的风险计量系统能够计算VaR值但致命的缺陷是VaR值并没有被整合到银行日常的风险管理过程中如设置交易员限额和产品限额等而且风险的监测、控制能力比风险计量还要弱得多有些银行尚未建立与外汇业务经营部门相互独立的外汇风险〔或市场风险〕管理和控制部门内部审计对外汇风险管理体系的审计内容不够全面没有合理、有效的审计方法关键问题是国内银行缺乏真正熟悉外汇业务和外汇风险的内审人员其原因一方面是由于薪酬不具备竞争力很多银行即使在交易前台也缺乏合格的外汇交易员这些人很难被配置到内控部门；另一方面是由于外汇交易和外汇风险有较强的技术性没有专业的内审人员很难发现银行外汇业务中的潜在风险点因此在现实中内审部门几乎无人具备开展针对外汇风险审计的能力而且大多数银行都没有进行过针对外汇风险〔市场风险〕的外部审计三、加强商业银行外汇风险管理的建议外汇体制特别是汇率制度的改革对商业银行提出了更高的外汇风险管理要求笔者借鉴国际上商业银行的外汇管理经验提出如下建议〔一〕银行高管层要加强外汇风险管理意识除了作为我国外汇专业银行的中行以外其他商业银行开办国际业务的时间最长不过20年左右而且由于人民币长期以来盯住美元中央银行吸收了全部汇率波动的风险商业银行只是在理论上存在着外汇风险管理的需求在现实中一直把信用风险管理作为风险管理工作的重中之重同时目前我国商业银行绝大部分还为国家或政府所有或控制尚不明晰的产权制度为一些高层管理人员进行内部控制提供了时机他们会在利益和业绩的驱动下不顾风险、超越制度从事外汇产品交易因此商业银行应从产权制度、监管制度和激励约束机制入手强化高级管理人员和外汇从业人员的岗位责任意识和外汇风险意识〔二〕完善外汇风险管理政策和程序应制定自上而下的外汇风险管理的授权政策和自下而上的报告政策与程序做到组织合理、权限清晰、责任明确；新产品、新业务的内部审批程序应当包括由相关部门如业务经营部门、市场风险管理部门、财务部门和结算部门等对其操作和风险管理程序的审核和认可；要尽快培养和建立一支具备专业知识、能够对包括外汇风险在内的市场风险进行审计的队伍加强内部审计检查确保各项风险管理政策和程序得到有效执行及时防范和化解外汇风险〔三〕大力引进和培养专业人才由于各种原因国内银行风险管理人员专业化水平程度不高即便涌现一些优秀人才也会因激励不够或是工作环境不理想而大量流失而人才资源是服务业的核心资源商业银行要建立系统的培训制度、有竞争力的薪酬管理制度和升迁制度把引进人才、培养人才和留住人才放在战略的高度〔四〕完善风险管理信息系统由于风险管理所需大量的业务信息缺失银行无法对风险进行准确的度量这将直接影响到风险管理的实施尽管近年来我国一些商业银行的信息系统建设有了很大的成效但离优化的风险管理要求还有不小的差距还要大力加强信息系统的建设采取相应措施确保数据的准确、可靠、及时和安全并根据需要对管理信息系统及时改良和更新管理信息系统应当能够支持对市场风险的计量及其所实施的事后检验和压力测试并能监测市场风险限额的遵守情况和提供市场风险报告的有关内容商业银行应当建立相应的对账程序确保不同部门和产品业务数据的一致性和完整性并确保向市场风险计量系统输入准确的价格和业务数据总之汇率改革是一把“双刃剑”在给我国商业银行带来更多外汇风险的同时也应促使其不断地提升风险管理水平与业务水平这样随着自身竞争力的不断加强不仅能够应付越来越复杂的环境也会逐步“走出去”与国际知名金融服务机构展开竞争参与到世界金融服务的分工中。

对我国城市商业银行外汇业务风险管理的特征分析论文对我国城市商业银行外汇业务风险管理的特征分析论文一、发展阶段自1995年我国第一家城市商业银行成立以来，我国城商行的外汇业务风险管理大致经历以下四个阶段1空白阶段（1995.06—1997.12）我国第一家城商行——深圳市商业银行成立于1995年6月22日，此后各地的城市信用社纷纷整合组建为城市合作银行，并于1998年改为城市商业银行。

1995年颁布的《中华人民共和国商业银行法》明确规定：“商业银行己经或者可能发生信用危机，严重影响存款人的利益时，中国人民银行可以对该银行实行接管”，“商业银行不能支付到期债务，经中国人民银行同意，由人民法院依法宣告破产。

”在此背景下，我国商业银行风险管理已经进入实务操作范畴，外汇业务风险管理也逐渐开始被理论界和实际工作部门所重视。

但是，城商行是1997年12月才经国家外汇管理局批准可以办理外汇业务的，因此在这一阶段，城商行的外汇业务并没有展开，外汇业务的风险管理自然属于空白状态。

2起步阶段（1997.12—2005.07）1997年12月，珠海市商业银行开办外汇业务，成为我国首批获准经营外汇业务的城商行之一。

在这一阶段初期，国内外汇市场发展滞后、交易机制不完善、业务品种单一，尚处外汇业务探索阶段的城商行进行外汇业务风险管理的动力严重不足。

2001年中国加入WTO 后，对外经济交流活动的迅速发展、外汇体制改革的深入和银行间外汇市场的完善，为城商行外汇业务风险管理能力的提高提供了有利环境。

这期间，银行业监管部门也陆续颁布一些与外汇业务相关的法规，对我国银行业进行监管。

与此同时，城商行开始将外汇业务风险管理提上工作日程，但理论上对所面临的外汇业务风险认识程度不深，在实践中也没有形成较为系统的`管理流程。

3提升阶段（2005.07—现在）2005年7月以来的汇率形成机制改革和外汇市场的充分发展，使汇率风险更趋显性化和日常化，汇率风险成为我国银行业外汇业务中的主要风险之一。

我国商业银行外汇风险管理及对策研究摘要：随着我国经济的不断发展和对外开放程度的加深，商业银行外汇业务的规模日益扩大，但同时也面临着外汇风险管理的挑战。

本文通过对我国商业银行外汇风险管理的现状进行分析，并提出相应的对策措施，旨在帮助商业银行更有效地管理外汇风险，提高企业的竞争力和抵御外部环境变化的能力。

一、引言近年来，我国外汇市场的风云变幻持续不断，不断涌现出各种新的外汇业务产品和市场。

在这种背景下，商业银行外汇风险管理变得愈加严峻和复杂。

面对外汇市场的快速变化和风险，商业银行需要采取有效的措施来规避风险，保障企业的资金安全和利益。

二、我国商业银行外汇风险管理的现状1. 外汇风险管理的现状我国商业银行外汇业务规模不断扩大，但外汇风险管理水平参差不齐。

一些商业银行外汇风险管理能力较强，实施了一系列严格的风险管理措施，有效地规避了外汇风险；而另一些商业银行则由于管理不当、风控能力不足等原因，面临着较大的外汇风险。

2. 外汇风险的特点外汇市场的波动性较大，外汇风险表现为市场风险、信用风险和操作风险等多种形式。

市场风险主要由于外汇市场价格波动所带来的资产损失；信用风险主要由于交易对方违约或无法履行合同所带来的损失；操作风险主要由于操作过程中的错误和疏漏所带来的损失。

3. 存在的问题（1）外汇风险管理水平不够，风险暴露度较高；（2）外汇风险管理手段单一，难以应对市场变化；（3）外汇风险管理制度不健全，内部管理不规范。

三、针对我国商业银行外汇风险管理存在的问题，提出如下对策措施：1. 建立健全的外汇风险管理制度商业银行应建立健全的外汇风险管理制度，明确各项风险管理职责和权限，建立风险管理部门，完善风险管理流程和制度，确保外汇风险管理的规范运作和有效实施。

2. 强化外汇风险管理意识商业银行应加强员工外汇风险管理意识的培训和教育，提高员工的外汇风险识别能力和应对风险的能力，减少因操作失误和疏漏而导致的外汇风险。

3. 制定全面的外汇风险管理政策和措施商业银行应根据实际情况，制定全面的外汇风险管理政策和措施，包括市场风险管理、信用风险管理、操作风险管理等各方面的内容，加强对外汇风险的识别、评估、控制、监测和报告。

我国商业银行外汇风险管理研究【摘要】本文在系统阐述外汇风险相关概念和防范原则的基础上，分析了我国商业银行外汇风险管理方面的现状，就其中存在的问题提出了相应的建议。

一、外汇风险的相关概念外汇风险的概念及种类1.外汇风险的概念1973年，布雷顿森林体系崩溃，国际货币基金组织通过《牙买加协定》承认浮动汇率制的合法性，于是各国的货币汇率频繁变动，并且经常进行大幅变动。

例如，从1980年到1985年，美元对西方十余种主要货币的实际汇率平均上升了60％，而在随后的两年里几乎又跌回到原值；日元在上世纪90年代曾多次对美元汇率产生大幅度的涨跌，使西方经济险象环生。

正因如此，各国在国际经济交易中会产生外汇风险。

外汇风险又称为外汇市场风险，是市场风险中一种重要的风险。

它是由引发市场风险的因子——汇率出现不利的变动而使国家、金融机构、企业和个人等的资产蒙受损失的可能性。

外汇风险的概念有广义和狭义之分，广义的外汇风险是指由于汇率的变化以及交易者到期违约和外国政府实行外汇管制等给外汇交易者和外汇持有者带来经济损失的可能性；狭义的外汇风险仅指由于汇率的变化而给外汇交易者和外汇持有者带来经济损失的可能性。

外汇风险的种类根据其主要表现可以分为交易风险、折算风险、经济风险和储备风险。

交易风险即以外币计价的经济交易在到期结算时，由于汇率波动而导致该交易以本币衡量的价值发生变动的可能性。

折算风险折算风险也称会计风险、转换风险、评价风险，是指由于外汇汇率的变动而引起的企业资产负债表中某些外汇资金项目金额变动的可能性。

它是一种账面的损失和收益，并不是实际交割时的实际损益，但它却会影响企业资产负债的报告结果。

经营风险经营风险又称经济风险，是指由于意料之外的外汇汇率变化而导致企业产品成本、价格等发生变化，从而导致企业未来经营收益增减的不确定性。

例如，我国某集团公司在美国有一子公司，利用当地资源和劳动力组织生产，产品以美元计价销售。

突然美元出现了较大幅度的贬值，这就会给子公司的经济绩效带来潜在的风险。

浅论汇率改革后商业银行外汇风险管理摘要: 20XX年7月21日中国人民银行发布人民币汇率形成机制改革政策，开始实行以市场供求为基础、参考一揽子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度。

此后，一系列对外汇制度的改革的策略相继出台。

本文通过对我国外汇体制改革的进程和商业银行面临的外汇风险进行分析，提出对商业银行外汇风险管理的一些建议。

关键词: 体制改革；风险；外汇管理一、我国外汇体制的改革从建国到现在，随着外汇体制改革的逐步深化，我国外汇市场经历了不同的发展阶段，对商业银行的外汇经营管理活动产生了巨大的影响。

新中国成立到1978年改革开放前，我国没有自由交易的公开外汇市场。

我国实行改革开放之后到1994年，是外汇调剂市场与官方外汇市场并存的阶段。

此阶段实行外汇调剂制度，允许外汇留成单位按照国家规定的价格将外汇转让给需要用汇的单位来调剂余缺，商业银行依然游离在外汇市场之外，不参与外汇市场交易活动。

1994年我国进行外汇体制改革，建立了银行间外汇市场，从此商业银行以市场参与者的身份进入外汇市场。

商业银行为办理结售汇业务后，在银行间外汇市场进行外汇头寸余缺调剂。

此时商业银行完全是被迫进场交易，其行为从属于政府在经常项目开放情况下稳定汇率的目标，具有政策性业务的意义，汇率变动的风险完全由我国中央银行承担。

随着我国对外经济的发展，外汇储备迅速增长，结售汇体制也逐步从强制结售汇向意愿结售汇转变，外汇市场逐步活跃，商业银行与的汇率风险随之暴露。

针对这种状况，20XX年外汇市场进行了一系列的改革：推出远期结售汇业务、延长外汇市场交易时间、允许银行进行双向交易、增加欧元交易品种。

伴随着外汇市场的发展，商业银行逐步摆脱作为政府实行经济政策工具的角色，从自身业务发展需要出发，积极主动地参与外汇市场交易，以便规避风险、获取收益。

随着我国经济实力的增长，人民币利率市场化与自由兑换进程的加快，20XX 年，我国外汇管理部门对外汇交易市场和汇率形成机制又进行了一系列改革：5月，外汇市场做市商制度启动；7月，汇率形成机制调整，人民币对美元升值2%；8月，远期结售汇范围扩大，允许银行对客户办理不涉及利率互换的人民币与外币掉期业务......。