证券公司论文：我国证券公司内部控制问题与对策研究

中国证券公司内部体系合规性问题探讨论文【摘要】内部控制是衡量公司现代管理的重要标志。

内部控制的合规性是指公司的内部控制政策和措施与国家法律法规保持一致，并且公司的内部控制政策和措施设计完整、合理，在公司经营过程中能够得到贯彻执行并发挥作用。

本文从不同角度分析了我国证券公司在内控体系合规性方面存在的问题，解剖了出现问题的原因，提出了完善我国证券公司内控体系合规性的相关建议，对我国证券公司完善内部控制体系，提高内部控制效果，具有一定的现实意义。

【关键词】内部控制；证券公司；内控体系；合规性一、内控体系合规性内涵解析内部控制合规性包括两层涵义：一是指一致性，即公司的内部控制政策和措施没有与国家法律法规相抵触的地方；二是指有效性，即设计完整、合理的内部控制，在公司的经营过程中，能够得到贯彻执行并发挥作用，实现其为提高经营效率效果、提供可靠财务报告和遵循法律法规提供合理保证的目标。

有效性是内部控制的精髓，如果一种内部控制体系不能实现“有效控制”，则实质上内控体系就是不存在的。

内部控制的有效性以其合理性为基础，内部控制的合理性则以其有效性为目的。

若不具有合理性，则内部控制的有效性无从谈起。

同理，若没有了有效性，则内部控制的合理性也就丧失了基本的意义。

在评价内部控制的有效性时，一致性是前提，只有满足了这一点，才能考虑其执行的效果。

而有效性对公司来说则是根本性的，也是公司的追求目标。

如果只满足了一致性的前提，而在实际中根本不予执行或执行起来达不到预计效果，则内部控制对此公司来说就相当于不存在。

有效性要求内部控制体系能有效地防止错误与弊端的发生，产生效率和效益。

这不仅仅需要内部控制总体上是有效的，而且需要各项具体制度有明确的目的并发挥其自身的作用。

因此，内部控制系统要相互协调，决不能顾此失彼、自相矛盾，既要有制约作用，又要有协调机制，以有利于整体功能的发挥。

控制要适度，过严会使管理活动失去生机，影响职工积极性的发挥；过宽又会引起运行的机制失调，达不到控制目的。

证券公司内部控制存在的问题及建立健全内控制度的建议一、内部控制结构内部控制结构包括三个部分：（一）控制环境。

所谓控制环境是指对建立、加强或削弱特定政策和程序效率发生影响的各种因素，具体包括：管理者的思想和经营作风；企业组织结构；董事会及其所属委员会，特别是审计委员会发挥的职能；确定职权和责任的方法；管理者监控和检查工作时所用的控制方法，包括经营计划、预算、预测、利润计划、责任会计和内部审计；人事工作方针及其执行；影响本企业业务的各种外部关系等。

（二）会计系统。

会计系统规定各项经济业务的鉴定、分析、归类、登记和编报的方法，明确各项资产和负债的经营管理责任。

健全的会计系统应实现下列目标：鉴定和登记一切合法的经济业务；对各项经济业务按时进行适当分类，作为编制财务报表的依据；将各项经济业务按适当的货币价值计价，以便列入财务报表；确定经济业务发生的日期，以便按照会计期间进行记录；在财务报表中恰当地表述经济业务以及对有关内容进行揭示。

（三）控制程序。

控制程序指管理当局所制订的用以保证达到一定目的的方针和程序。

包括下列内容：经济业务和经济活动的批准权；明确各个人员的职责分工，防止有关人员对正常业务图谋不轨和隐藏错弊，职责分工包括指派不同人员分别承担批准业务、记录业务和财产保管的职责；凭证和账单的设置和使用，应保证业务和活动得到正确的记载；对财产及其记录的接触和使用要有保护措施；对已登记的业务及其计价要进行复核。

二、证券公司内部控制存在的问题由于内部控制设计本身存在的局限性和证券公司内部各种因素的影响，证券公司的内部控制往往存在很多问题，主要表现为：（一）法人治理结构不完善。

虽然证券公司已经建立了由股东大会、董事会、监事会以及经理层构成的法人治理结构，但在实际工作中各个管理层的职责划分并不很明确，所以也很难严格按照《公司法》、《证券法》等有关法规进行运作。

（二）资金和业务控制的问题。

目前我国的证券公司大部分都缺乏中长期资金的来源和渠道，从而导致其在经营决策上的短期行为，无法根据自身长期发展的需要设计投资经营的战略。

我国证券公司内控机制的现存问题和法律对策所谓证券公司内部控制机制（以下监称内控机制），是指通过证券公司内部的组织结构和组织安排，建立对证券公司所涉及风险的有效预防、管理、控制和处置的机制。

[1]以投资者（客户）资产安全为中心的内控机制是证券公司核心竞争力的重要组成部分。

证券公司只有在内控机制上做实、做精、做细，才能有效防范和化解风险，充分保护投资者的合法权益。

一、当前我国证券公司内控机制建设的成就和不足（一）当前我国证券公司内控机制建设的成就近年来，中国证监会一直致力于推动证券公司以投资者（客户）资产安全为中心的内控制度的建设。

为此，自1999年来，中国证监会先后发布了《证券经营机构高级管理人员资格管理暂行办法》（1999年1月20日）、《证券公司高级管理人员谈话提醒制度实施办法》（2001年1月10日）、《关于对证券公司参和风险投资进行规范的通知》（2001年4月12日）、《关于证券公司担保问题的通知》（2001年4月24日）、《关于做好证券公司内部控制评审工作的通知》（2001年10月9日）、《证券公司管理办法》（2001年12月28日）、《证券公司内部控制指引》（2003年12月15日、《关于加强证券公司营业部内部控制若干措施的意见》（2003年12月15日）、《证券公司高级管理人员管理办法》（2004年10月9日）、《关于证券公司2004年度会计审计工作有关事项的通知》（2005年1月19日）以及《关于督促做好证券公司2004年度会计审计工作的通知》（2005年1月19日）等一系列规章制度，以加强对证券公司内控机制建设的监管和推动，并取得了一定的成效。

1、加强内控机制的基础性研究，逐步建立内部控制机制目前，我国证券公司尤其是综合类证券公司都在加强内控机制方面的研究，各种研究成果和案例不断涌现，这些研究成果对推动我国证券公司建立健全内控机制起到了积极的作用。

伴随着研究水平的不断提高，很多证券公司都根据自身的发展状况和中国证监会的上述规章制度，建立了不同程度的内部控制机制。

证券公司内部控制存在的问题及优化探究作者：杜旻来源：《今日财富》2018年第06期一、内部控制概述内部控制主要是指企业管理人员为改善自身的经营管理效率和效果、保障财务相关信息的准确性和真实性而制定的各种管控程序和策略。

根据《企业内部控制基本规范》规定，企业的内部控制主要包含五要素，即内部控制环境、风险评估、控制活动、信息和沟通、内部监督，其主要目的旨在有效防范和规避企业在经营过程中的各种风险，保障企业经济活动的正常运行。

二、证券公司内部控制的主要特点分析证券公司由于存在金融的脆弱性和资本市场的虚拟性、金融资产价格的波动性、资本密集性、依赖于高科技平台进行经营管理等特点，从而导致其在内部控制方面呈现一些独有的特点：一是证券公司的内部控制将风险管理置于核心位置，是证券公司内部控制的最直接目标；二是证券公司所处的虚拟行业环境及过分依赖高科技信息化平台导致其做出不合规的操作和管理失误的可能性更大，经营业务与合规要求之间的矛盾成为证券公司内部控制的另一个特点。

三、证券公司内部控制体系存在的主要缺陷分析2013年8月16日的光大证券“乌龙指”事件进一步暴露了当前我国证券公司内部控制体系在识别、防范和应对风险、内部控制活动、内部沟通以及内部监督等方面存在着一定的缺陷。

笔者结合自身的工作实际，对当前我国证券公司内部控制体系中存在的主要缺陷分析如下：（一）内部控制体系中的风险意识较低由于我国证券市场发展时间较短，高速的发展和资本经营规模的不断扩张逐渐凸显出证券公司一系列的管理意识模糊发展理念错误的问题，从而导致其风险管理意识比较单薄：一是内部控制的要素和制度虽然较为健全，但在实践中却缺乏保障内部控制制度有效运行的机制，从而导致公司在利益的驱动下难以对风险进行重点关注；二是证券公司的业务种类较少，经营相对分散化，业务和服务普遍存在同质化缺乏创新的问题，但是市场需求变动却不大，从而导致证券公司面临的经营竞争压力较大，进而放大了其面临各种风险的可能性。

浅析证券公司自营业务内部控制问题及解决方法2500字2013年8月16日，出现了光大证券乌龙指事件。

说明随着证券市场的发展与创新，证券公司自营业务内部出现问题，主要是证券公司对自营部门的不重视，内部控制制度不完善或不健毕业/2/view-12099956.htm证券自营业务是指经营自营业务的证券公司使用公司自有的资金或者是依法筹集的资金，并以自己的名义开设的证券账户来买卖依法公开发行或证监会认可的其他有价证券，以获取盈利，但是这必须以中国证监会批准为前提。

一、我国证券公司自营业务的现状证券公司的自营业务在我国起步较晚于经纪业务，但是其发展的幅度在这几项的业务中也是不可小觑的，并且逐步成为不可或缺的业务之一。

从2009年到2013年这短短的5年中自营业务就从11%的比重提升到19%左右，由此可见自营业务的扩张速度。

年份2009 2010 2011 2012 2013收入（亿元）231.73 206.76 249.19 290.17 305.52占比（%）11.3 10.82 18.37 22.41 19.19（此数据来源于中国证券协会，整理而得）自营业务在证券公司业务中的重要性和潜在性。

由于我国自营业务出现较晚、发展较短。

所以有关自营中内控问题还不规范、不健全。

这就会使得自营中风险存在很大的危机，导致证券公司损失的概率极高，所以我们必须时刻的关注证券公司自营业务的内部控制问题，来尽量的避免非系统性风险所带来的不必要的损失。

二、光大证券、乌龙指、事件产生原因造成此次“乌龙事件”的原因有两个：一是系统原因。

订单生成系统有着设计缺陷，这导致特殊情况下会产生预期外的订单，再加上当市价委托时订单执行系统对高频率交易的可用资金额控制失效，将生成的巨量订单直接发送至上交所，造成股价剧烈波动。

二是自营业务的内部控制未有效执行。

作为自营部门首先在下单执行之前投资与交易部门的人员就应该做检查，看是否下单错误;其次自营部门的内部对于自营交易就应该设有开盘限额和止损限额，而这些都未有效的实施;再者自营部门本身就应该具有头寸控制机制。