股神PK：西蒙斯“单挑”巴菲特

James Harris "Jim" Simons，詹姆斯·哈里斯·西蒙斯，1938年出生，是美国著名数学家、学者、投资家和慈善家。

1982年，西蒙斯创建了文艺复兴科技公司（Renaissance Technologies Corporation），这是一家私有的位于纽约的投资公司，目前管理着150亿美元的资产，西蒙斯作为该公司的CEO掌管大局，目前该公司已经成为世界上最成功的对冲基金之一。

西蒙斯的个人身价大约是85亿美元。

西蒙斯与他的妻子生活在麦哈顿和长岛，并是3个孩子的父亲。

西蒙斯总是有意回避公众并极少接受采访。

2009年10月10日，西蒙斯宣布他将于2010年1月1日退休，但保留文艺复兴科技公司荣誉主席职位。

早期人生和事业西蒙斯是一个马萨诸塞州鞋厂老板的儿子,他于1958年毕业于麻省理工学院数学系,在1961年获得加州理工伯克利大学的数学博士学位,西蒙斯在23岁的时候就获得博士学位绝对是神童之一!1964年至1968年期间,西蒙斯是美国国防研究院的研究人员之一，他同时也在麻省理工学院和哈佛大学教授数学。

1968年，他就被Stony Brook University授予数学学院院长的职位，仅仅30岁。

1976年，西蒙斯赢得了美国数学协会的Oswald Veblen 几何学奖，用来表彰他在多位平面面积最小化研究的成果，这个成果证明了伯恩斯坦猜想中N维的第8维，同时也成为了佛拉明的高原问题猜想的有力证据。

西蒙斯最著名的研究成果是发现并实践了几何学的测量问题，这个研究成果被命名为陈氏-西蒙斯定理（这是一个与我国著名数学家陈省身共同研究的成果）。

1978年，西蒙斯离开了学术界而创建了一家投资基金，主要投资于商品期货和其他金融工具。

文艺复兴科技公司在过去的20年中，西蒙斯的文艺复兴科技公司在全球市场中进行投资。

他们开发了许多数学模型用来进行分析和交易，这些基本上是自动化完成。

解读量化投资——西蒙斯用公式打败市场的故事忻海　著ISBN：978-7-111-28583-0本书纸版由机械工业出版社于2009年出版。

电子版由华章分社（北京华章图文信息有限公司）全球范围内制作与发行。

版权所有，侵权必究客服热线：+ 86-10-68995265客服信箱：service@官方网址：新浪微博 @言商书局腾讯微博 @bbb-vip一年多以前，我在伦敦出差，接到一个电话。

越洋长途的另一端是我认识很多年的一个熟人。

信号不太好，他的每句话都像要停顿几秒：“哎，不说闲话了，我要问您一个关于工作的问题，您不要告诉别人说我问过这个问题了，行吗？”不说闲话？我们认识这样久，常常电话聊天，我路过北京或者他来香港出差的时候也总在一起吃饭，说的可都是闲话。

我知道他也在金融机构工作，和我的工作类似，但是我们从来都不说跟金融相关的话题。

我们刚刚认识的时候都还是毛孩子，那时候不会谈到什么金融投资，长大了以后聊天也是天南地北地神侃，或者说过去的事情，改说工作似乎有些怪。

不过他今天为什么要急急忙忙地问我工作的问题呢？我强压住好奇心说：“你问吧，我不会告诉别人的。

”他压低声音说：“你知道詹姆斯·西蒙斯吗？文艺复兴技术公司（国内一般翻译成文艺复兴技术公司，我们没有看到该公司自己的中译名，但是觉得西蒙斯取Renaissance这个词”复兴“、”重生“普通意思的可能性要大于取”文艺复兴“这个特定意思的可能性。

这本书中我们一律叫复兴技术公司或者复兴技术、复兴。

），大奖章基金？”我皱皱眉说：“知道啊。

但是没有见过他本人。

西蒙斯，数学教授出身，和华裔数学家陈省身一起提出过著名的陈——西蒙斯理论。

半路出家搞投资，他的大奖章基金每年平均净回报达35%以上、管理费5%、回报提成是令人咋舌的46%。

在过去几年里他每年的个人收入都超过10亿美元，多次被列为全球最高收入对冲基金管理人。

”熟人顿了顿，说：“嗯，没错。

还有呢？”我说：“这家公司完全是依靠量化投资方法，也就是使用数学公式来投资。

西蒙斯及其数学量化选股模型西蒙斯及其数学量化选股模型《波段选股王》宣传软件采用的数学量化选股模型，比西蒙斯更高级。

那么西蒙斯何许人也?数学量化选股模型又是什么呢?美国机构投资者杂志Alpha日前公布了2008对冲基金经理收入排行榜，71岁的数学大师詹姆斯·西蒙斯(James Simons)以25亿美元的入账高居榜首，在哀鸿遍野的资本市场上傲视群雄詹姆斯·西蒙斯领导的大奖章(Medallion)基金，在1989到2006的17年间，年均回报率达到了惊人的38.5%，比索罗斯同期的数字高出10多个百分点，较同期标普的年均回报率则高出20多个百分点，而股神巴菲特20年间的平均回报率也不过20%。

来看一看西蒙斯的成绩单：2005、2006年，分别以15亿、17亿美元的净收入坐稳全球最赚钱对冲基金经理的宝座；2007年以13亿美元屈居第五；危机深化的2008年，大赚25亿美元，超过排名第四的索罗斯(11亿美元)1倍有余，三度封王，真正做到"牛市执牛耳，熊市啖熊掌"。

西蒙斯的成功与他的数学背景密不可分。

在数学界，西蒙斯三十多年前就已成名，曾获全美最高荣誉，还与华裔科学家陈省身共同创立了Chern-Simons定律，清华大学的一幢"陈-西蒙斯"专家公寓楼就是西蒙斯捐资修建的。

三岁见老西蒙斯1938年出生于波士顿牛顿镇，父亲是鞋厂老板。

三岁时他就展现了惊人的数学天分：他对汽车耗尽汽油的现象产生了兴趣，认为汽油不会完全用光--如果每次用掉油量的一半，还会剩下一半，依此类推，最后定有剩余。

这种想法同著名的"阿基里斯悖论"(注)极为相近，又与庄子的"一尺之棰，日取其半，万世不竭"异曲同工。

一个三岁幼童，居然就有意识地去思索起高难的微积分问题，不可不谓之"天降鬼才"！若依据中国"三岁看老"的古语，难不成这就是西蒙斯后来成功的前兆?从牛顿高中毕业后，西蒙斯考入麻省理工学院数学系，师从著名数学家安布罗斯(Warren Ambrose)和辛格(I.M.Singer)，"鬼才"依旧，大一时就达到了毕业生水平。

证券投资学重点证券投资学第⼀章导论1、各种投资家：彼得·林奇：沃伦·巴菲特：股神、当代最伟⼤的投资家本杰明·格雷厄姆：证券投资之⽗、价值投资之⽗、华尔街院长威廉?D?江恩：神⼀样的顶级⼈物、技术分析⼤师西蒙斯：⿊匣投资之王（创⽴⼤奖章基⾦）伯纳德巴鲁克：乱世英雄、投机⼤师2、P8 经济学意义上的证券，则主要是指与财产或债务、信⽤关系等有关的各种合法的权益凭证。

如财产所有权凭证、财产使⽤权凭证、财产受益权凭证、债权凭证等。

证券本质上是⼀系列经济利益关系的反映。

3、P9 尽管如此，为了分析、研究和管理⽅便，我们将其⼤致地归纳为以下四个基本类别：货币证券、财物证券、凭据证券、资本证券。

货币证券是指可以在某种程度上发挥货币功能的证券。

我们知道，典型意义上的货币是⾦银等贵⾦属；但是出于某些原因，⼈们在实际⽣活中不可能也不必都使⽤⾦银来作为交换媒介或⽀付、储藏、结算等⼿段，⽽可以使⽤某些具有可靠信⽤保障并受到法律保护的纸币。

商业或银⾏票据等来代替其发挥各种流通作⽤。

这些纸币、票据既然已拥有了⾦银这类典型货币的⼀般或部分特性，⼈们便将其称作货币证券。

主要的货币证券包括纸币（钞票、银⾏券等）、期票、⽀票、本票、汇票、信⽤卡等。

判断⼀种证券是否属于货币证券，主要看其是否能在不同程度地发挥货币的流通功能。

4、P9 资本证券是指能够在某种程度上发挥资本所具有的价值增值作⽤，持有⼈可据以取得⼀定的资本性收益和享受其他各种投资性权益的证券。

作为证券，它与经济运⾏过程实际使⽤的职能资本仍然存在显著区别，即它只是⼀种虚拟化的资本。

这种虚拟性集中表现在两个⽅⾯：⼀是价值的虚拟性。

资本证券本⾝没有价值，其价格因⽽也不是价值的表现，⽽是资本化了的收⼊。

⼆是数量上的虚拟化。

5、P15 有价证券是现代经济⽣活中各类经济主体进⾏⼤规模社会融资时普遍采⽤且极具效率的⼯具，同时也是⼗分重要和理想的投资对象。

现代经济⽣活中最常见的有价证券就是作为证券投资基本对象的股票与债券。

期货高手技术系列5：量化投资之王西蒙斯的盈利模式詹姆斯.西蒙斯，美国文艺复兴科技公司总裁，是华尔街年薪最高的基金经理人，年净赚15亿美元。

号称“量化投资之王”，詹姆斯西蒙斯也被人称为历史上最伟大的对冲基金经理之一。

他旗下拥有一个招牌的基金：大奖章基金。

这支基金自从1988年成立至2008年，创造了年化35%收益率的傲人战绩，超越了巴菲特。

西蒙斯交易范围很广，包括外汇，期货，股票。

今天我们来谈谈他的交易法：西蒙斯的盈利模式就是通过捕捉市场出现的大量异常瞬间微利时机，同时交易大量的品种、依靠在短时问之内完成的大量交易来盈利。

西蒙斯这种交易法称为“高频交易法”，然而西蒙斯对此的解释有一个更好的词概括“壁虎式投资法”一他是这样形容的：“交易就要如同壁虎似的．平常趴在墙上一动不动，蚊子一旦出现就快速把它吃掉，此后恢复平静，等待下一个时机。

”实际上，高频交易法是一种超短线交易方法。

它就是一种日内交易模式，主要是指持仓时间非常短，不留过夜持仓的交易方式。

高频交易捕捉人市之后可以立即脱离入市成本的交易机会，人市以后若不能马上获利，就准备快速退场。

由于这种交易方式在市时间短暂，因而承担的市场波动的风险比较低。

西蒙斯的短线比一天还要短，其交易时间可能是以小时、分钟、秒钟计算，甚至更短，以毫秒计算：在证券交易中最短的短线的计量单位称为“一笔”，也就是说，从上一笔交易到下一笔交易之间的那一个时段，这并非是一个固定的时间单位，然而对于许多交易频繁的金融工具而言，每秒钟很可能有成百上千笔交易，这个时间是相当短的。

简单地说，高频交易是指通过计算机和高速数据连接技术以非常快的速度来交易大址的品种。

比如，运用复杂的算法，分析某一证券买入价和卖出价的微小变化，或是某一只股票在不同交易所之间的微小价差，并且根据这样的市场条件迅速执行订单，在毫秒、微秒甚至纳秒之间获得卞厚的利润。

假如说传统的交易技术关注的是水面之上的波涛汹涌，则高频交易关注的则是水而之下的丝丝涟漪。

#头号神秘量化对冲# 开创了世界上最伟大的赚钱机器——连续40年用惊人的回报打败巴菲特和索罗斯！｜EBC金融探秘全球对冲基金圈EBC金融集团带你探秘全球对冲基金圈的那些神秘故事，今天的故事由此开始…在华尔街以东60 英里处，一块形状像鲸鱼尾巴的陆地将长岛海峡（Long Island Sound）和良心湾（Conscience Bay）相互阻隔。

这里的豪宅拥有长长的门控车道和价值数百万美元的自然景观，这也是一个名为Old Field 的小村庄的一部分。

当地人对这个有钱的小巷有着另一个称呼：文艺复兴里维埃拉Renaissance Riviera。

这是因为该地区最富有的居民、科学家们，都在为位于东塞塔基特附近的量化对冲基金——文艺复兴科技公司（Renaissance Technologies）工作，这是业内名气最响的量化对冲基金公司，专门从事利用数学和统计分析得出的定量模型。

1988年，量化交易的鼻祖詹姆斯·西蒙斯（James Simons）创立了该公司最赚钱的投资组合，也被称为“世界上最伟大的赚钱机器”，即“大奖章基金（Medallion Fund）”。

大奖章基金的定量模型是基于对伦纳德·鲍姆（Leonard E. Baum）的鲍姆－韦尔奇算法（Baum–Welch algorithm）模型的改进和扩展。

根据彭博汇编的数据，这家以高度保密着称的传奇基金在过去28 年中创造了约550 亿美元的利润，比同期标普500指数年均回报率高出20多个百分点，即使相较亿万富翁雷·达里奥和乔治·索罗斯经营的基金，利润也足足高出约100 亿美元。

对于局外人来说，神秘之处在于大奖章如何在扣除费用之前设法实现每年近80% 的年化回报。

即使经过这么多年，他们还是成功地抵御了模仿者。

根据最新的彭博亿万富翁指数，这位全球最赚钱的对冲基金基金经理詹姆斯·西蒙斯（James Simons）以256亿美元的身家排名第62名。

「第⼀个战胜赌场的⼈」投资⼤师爱德华·索普导读：⼏年前当关于爱德华.索普的⾃传《A Man For All Markets》出版时，我就在亚马逊上下单了⼏本。

当时这本书被亚马逊排名销量最⾼的⾦融图书，带着很⾼的预期看完后，依然超出我的预期。

爱德华.索普是⼀位全世界最被低估的投资⼤师，也是市场中性策略的创始⼈。

之后Citadel的肯·格⾥芬将这个策略在全世界发扬光⼤。

今天，这本书的中⽂翻译《战胜⼀切市场的⼈》也出版了，推荐给各位朋友。

战胜赌场庄家索普从⼩就在数学上有极⾼天赋，三岁之前根本不会说话的他，⼀开⼝就能从1数到100。

他和西蒙斯⼀样，最早都是在⼤学⾥⾯做教授的，可以说数学思维陪伴了索普的⼀⽣。

数学思维，也是投资中最重要的环节之⼀，因为这会让我们⽤概率的⾓度看问题。

索普⼀开始并没有接触投资，⽽是成为了第⼀个真正意义上战胜赌场的⼈。

当时他看到⾝边的⼈去赌场都是在输钱，就琢磨到底有什么办法能够打败赌场呢？索普从概率的⾓度出发，去寻找提⾼⾃⼰胜率的地⽅。

许多⼈在赌博中都会⽤加倍下注的玩法。

⽐如我们玩轮盘赌的红⿊时，先放上最⼩的赌注1块钱。

如果输了，我们就加倍到2块钱。

如果再输了，继续加倍。

只要最后赢⼀次前⾯输的钱就回本了。

但是这个策略有⼀个最⼤的问题，很多⼈加倍到最后，不但没回本，还亏光了本⾦，因为赌场⾥⾯有下注上限。

索普参悟了投资和赌博中最核⼼的问题：概率和频率。

概率是第⼀要素，你的概率⾼于50%，才有玩这个游戏的意义。

在⾼概率的同时，结合⾼频率，那就是⼀台赚钱机器。

所以为什么赌场希望你在⾥⾯玩的时间越长越好。

时间越长，频率就越⾼，⽽概率上赌场都是在玩家之上的。

当时索普看中的就是21点这个游戏，也是⾄今赌场依然最流⾏的⼀个游戏。

21点是不是真的不可战胜？并⾮如此，爱德华索普在通过⼤量的计算，发现了⼀个巨⼤的秘密：打败21点的核⼼在于5。

如果⼀盒牌中的四张5全部去掉，21点的赔率会从此前庄家占优0.21%变成玩家占优3.29%。

西蒙斯和壁虎式投资法（传奇交易员系列）“有时候你像个英雄，因为你投资赚了钱，有时候你像个狗熊，因为赔了钱”——詹姆斯·哈里斯·西蒙斯詹姆斯·西蒙斯(James Simons)，量化投资大师、数学家和对冲基金——文艺复兴科技公司(Renaissance Technologies Corp.)掌门人。

从 1988 年到 2008 年，他管理下的大奖章(Medallion)基金的年均净回报率是 35.6%，比索罗斯等投资大师同期的年均回报率要高出 10 个百分点，比同期标准普尔500 指数的年均回报率则高出20 多个百分点。

001 西蒙斯的人生经历1938年，西蒙斯出生在美国波士顿一个犹太人的家庭，幼年时西蒙斯就对数字表现出超常的兴趣和天赋，中学毕业后西蒙斯进入麻省理工学院，后进入加州理工伯克利大学攻读数学，西蒙斯在23岁的时候就获得博士学位，数学天才日渐崭露。

毕业后，西蒙斯在母校麻省理工学院担任教职工作，此后几经转辗，进入纽约州立大学石溪分校出任数学系主任。

西蒙斯在石溪呆了8年，这期间他和华裔数学家陈省发表了著名的陈—西蒙斯理论。

1974年，一个偶然的机会，西蒙斯投资商品市场，意外地获得10倍的回报；而相对于节奏缓慢的学术界生活，外汇和商品市场逐渐激发了西蒙斯的兴趣。

1978年，西蒙斯脱离石溪分校，成了专业投资人。

他成立了一个叫林姆若伊的基金，专门从事各种投资，其中主要从事外汇交易。

当年西蒙斯的投资也是采用传统的判断型，即通过宏观基本面的分析来判断外汇和商品的价格走势，然后进行相应的买卖。

林姆若伊基金在10年中获得了25倍的回报。

很难准确地说什么原因导致西蒙斯投资模式的转型，或许对于具有数学天赋的西蒙斯来说，走到量化投资这条路是天性使然。

这个转型是逐步的，在投资过程中，西蒙斯发现很多价格的变化是有规律可循的，“有一些价格走势不完全是随机的，这就是说有可能通过一定的方式来预测”，西蒙斯曾这样说：“首先，数学模型降低你的投资风险。

图片文字：来自网友幻灯制作：sjl音乐：Cortazar左键翻页E-mail文化传播网牛津才女参加竞赛似百科全书惊呆观众英国广播公司主办的《大学挑战知识竞赛》是英国观众最爱看的电视竞答节目之一。

日前，英国牛津大学基督圣体学院的26岁参赛女生盖尔·特里姆布尔却将电视主持人和所有电视观众惊得目瞪口呆，因为盖尔就像是一本活的《大英百科全书》，知识渊博得令人咋舌。

盖尔带领自己的参赛小组一路过关斩将，将其他大学的参赛对手们打得落花流水，毫无反击之力!据悉，《大学挑战知识竞赛》的题目涉及天文、地理、文学、艺术、政治、动植物学和生活中的各个方面，但盖尔却总能回答出其中许多最生僻的问题。

譬如一个竞答问题问：“西莱尔·贝洛克小说中的马蒂尔达和查尔斯·狄更斯小说中的哈弗莎姆小姐，两人有什么联系?”盖尔立即按铃回答说：“她们都死于大火中。

”又譬如另一个竞答问题问：“10个阿拉伯数字中，有3个数字在法语、德语和英语中都以同一个字母开头，请说出其中一个数字。

”盖尔立即回答出了数字“六”。

美刊评最聪明科学家33岁华裔陶哲轩夺魁陶哲轩，1975年7月15日在澳大利亚出生，是家中长子。

现任教于美国加州大学洛杉矶分校(UCLA)数学系，24岁时便被聘为正教授。

研究涉及质数或素数形式，在压缩感知方面的突破性研究令工程师可以开发出用于核磁共振成像、天文仪器和数码相机领域的更尖端、更有效的成像技术。

据《探索》报道，33岁的陶哲轩是美国研究成果最多、最受尊敬的数学家之一。

据测试，陶哲轩的智商介于220至230之间，如此高的智商百万人中才会有一个。

他在小小年纪时便展现出数学天分。

8岁升入中学，曾参加SAT(美国高考)数学部分的测试，得了760分的高分(800分为满分)。

埃及神童智商同龄人最高5岁成大学生吉尼斯世界纪录宣布承认，埃及9岁的小男孩穆罕默德·瓦伊利是世界上最聪明的小神童，他拥有同龄人最高的IQ 数值和数学天赋。

数学家西蒙斯靠高频交易，打败了股神巴菲特西蒙斯惊人的年收益率——远超股神巴菲特目前的市场上存在三种基本交易方法：以巴菲特代表的基本面财务数据传统派，以威廉为首的K线技术经验积累实战派，以及以西蒙斯象征的高频交易数理派。

从年收益率情况来看，高频交易要远远高于传统派和实战派。

24年来，西蒙斯经历了数次市场考验，无论是1998年的俄罗斯金融危机，还是2009年的全球金融风暴都没有伤及到他，他多年来的平均年收益达到了35.8％。

不仅如此，2009年他的公司还取得了80％的税前利润。

其中，西蒙斯的大奖章基金是华尔街对冲基金的一个神话，多年来平均每年盈利35%，如果考虑该基金5%的管理费和40%的提成的话，它每年的收益率超过60%。

这个收益率远远超过了巴菲特和索罗斯。

速度决定成败——每毫秒都在赚钱高频交易是指从那些人们无法利用的极为短暂的市场变化中寻求获利的计算机化交易，比如，某种证券买入价和卖出价差价的微小变化，或者某只股票在不同交易所之间的微小价差。

和流行的“买入并长期持有”的投资理念截然相反，西蒙斯认为市场的异常状态通常都是微小而且短暂的，“我们随时都在卖出和买入，我们依靠活跃赚钱”，西蒙斯说。

1998年，美国证券交易委员会“另类交易系统规定”（Regulation Alternative Trading Systems）的出台，为电子交易平台与大型交易所展开竞争打开了大门。

在介绍高频交易之前,我们先来看看股票市场,美国市场是个机构交易的市场,散户占比非常少。

先说说一般公司(共同基金、养老基金等大多数买方机构投资者)的下单策略,为了减小对市场价格的冲击影响，投资者的算法交易系统一般对该大额买单进行两阶段处理：首先将其分解为几十个甚至几百个小买单（一个小买单通常在100～500股之间），然后将这些小买单按某种设定的顺序投放到市场。

解密高频交易的秘籍——三大策略解析在美国,高频率交易公司市场占比2%，交易量却占比美国总体交易量的78%。

股神PK：西蒙斯“单挑”巴菲特股神pk：西蒙斯“单挑”在国内股市散户把巴菲特“视若神明”之时，业内机构却悄悄开始推崇另外一位美国资本市场新“股神”——詹姆斯·西蒙斯，以及他所代表的量化投资思想。

上周六，富国扬子课堂走进安徽，开设高级研讨班，富国天鼎(爱基,净值,资讯)基金经理、博士常松和金融界人士，进行探讨，提出了当前量化投资正值难得机遇。

量化投资，在基金业的投资思路中，正对传统定性投资提出挑战。

去年股神巴菲特亏15%“家”西蒙斯大赚80%在目前震荡市场下，投资还有什么新策略?与会人士先从西蒙斯这位典型代表说起。

他在国内还不大为散户所知晓，但在华尔街，却已经是一位业绩惊人，同时神秘低调的传奇人物。

据常松介绍，作为定性投资者的代表人物——沃伦·巴菲特，在1989-2008年平均年回报约20%。

但定量投资者的典范——詹姆斯·西蒙斯所领导的基金，在1989-2008年平均年回报约35%。

就所投资的业绩来看，10年就相当于把一块钱变成了三十多块钱，20年是一千块，收益相当惊人。

由于进入投资界以来的赫赫业绩，詹姆斯·西蒙斯也被誉为“最赚钱的基金经理”。

定量投资让西蒙斯净赚15亿美元，成为全球收入最高的对冲基金经理。

更令人惊讶的是，2008年，巴菲特的年回报率约-15%，股神公开声称自己是亏的。

而西蒙斯却做到了约80%的年回报率。

为何西蒙斯能这么神奇?他本人其实不是正统的商学院毕业生。

“西蒙斯在投身华尔街之前，原来是一名数学家”，常松介绍。

与美国众多基金公司迥然不同，西蒙斯的公司里少有商学院高材生、华尔街投资分析老手，他招聘的员工基本都是学物理、计算机的。

巴菲特靠“直觉”判断西蒙斯用电脑为股票“打分”传统的定性投资，一般人都比较熟悉了。

举个例子，如果一位基金经理采用定性投资，那他要以基本面分析研究为核心基础，对上市公司也要调研,注重和管理层的交流，并及时了解各类研究报告。

公式打败股市数学家打败股神作者：齐俊杰的财经读书圈【ID：qijunjie1224】各位书友大家好，欢迎继续做客齐俊杰的财经读书圈，今天我们讲讲西蒙斯的故事，说道这个人大家可能不太清楚，但如果提巴菲特和索罗斯大家肯定都知道，而西蒙斯是一个比股神巴菲特还神的神人，他的收益远超巴菲特和索罗斯，能打败巴菲特是种怎样的体验？他又是靠什么呢？说出来大家可能不信，他是一个靠公式打败市场，打败股神的人。

说白了他是一个数学家，凭借数学战胜了股市。

他的大奖章基金，89年到2007年，他的平均收益高达35%，而且还从百年一遇的金融危机中全身而退，在海啸中仍然赚了80%。

这不得不说是一个奇迹，而他也开启了股市一个正在兴起的流派，叫做量化投资。

西蒙斯出生在一个犹太人的家庭，3岁的时候就喜欢数学了。

这个爱好一直保持，他在麻省理工学院学的依然是数学，他的导师回忆，西蒙斯他们就算玩游戏，也会把胜率算的清清楚楚。

还经常半夜开车去附近的烤鸡店大吃一顿，一边啃着鸡腿，一边还在讨论高深的数学问题。

随后他转投加州大学伯克莱分校，攻读数学的博士学位，这就是要一条道走到黑的节奏。

随后走向工作岗位，西蒙斯来到哈佛大学当数学老师，但没干多久，他就被搞进了国防部的一个科研机构，用数学手段，破解敌军密码。

这里的工资要比大学高很多。

但在越战的反战情绪高涨后，西蒙斯跟他的老板闹翻了，被一脚踢出了这个科研机构。

随后他来到石溪大学，这是纽约州立大学的四个大学中心之一，在这里他一呆就是8年。

西蒙斯前后两任媳妇，却生了5个小孩，不得不说在当爸爸这个角色上他，他也是很高产的。

在这期间他出资干了一个聚乙烯地板厂，后来给卖了，赚到60万美元。

这是一笔不晓得财富了。

然后他把这笔钱交给了自己的学生去投资商品，不到7个月，糖价暴涨，西蒙斯的投资涨了10倍，他拥有600万美金了。

这太意外了，从此西蒙斯对于投资开始变得有兴趣起来。

从1976年以后，他就不再只关注学术研究，而把更多的精力，转向了外汇和商品市场。

碾压巴菲特！这位天才炒股获利只靠“4个字”巴菲特，公认的投资大师，在过去的20年平均回报率高达20％，他的价值投资宝典和荣耀的“股神”光环为人们所津津乐道。

索罗斯，著名的基金大鳄，2008年度收入达11亿美元，而该年度全球对冲基金经理的平均收入仅为4.64亿美元。

然而，这样的战绩，与他的成就相比却算不得什么。

他就是——詹姆斯·西蒙斯。

作为全球收入最高的对冲基金经理，“量化投资之父”詹姆斯·西蒙斯可能没多少人认识。

因为他创造的东西离人们的生活太远，或者说不容易理解，从而使人们对这世上的一大投资获利工具知之甚少。

从数学天才到亿万富翁作为一个世界级数学家，西蒙斯40岁才开始做投资。

40岁之前，西蒙斯是一位在数学界颇有名望的教授，先后在麻省理工学院、哈佛大学、美国国防研究院和石溪大学任职。

40岁后西蒙斯离开学术界，创立文艺复兴科技公司。

与巴菲特的“价值投资”不同，他创造性地使用计算机编程建立模型在资本市场进行分析和交易，让他和他的公司得以在股票市场轻松获利。

西蒙斯依靠数学模型和电脑，管理着自己旗下的巨额基金，捕捉市场机会。

通过搜集分析大量数据后，在全市场360度寻找投资机会，再利用电脑来筛选投资机会，将投资思想或理念通过具体指标、参数的设计体现在模型中。

这样的投资方式，被称为量化投资。

投资界把量化投资称为“黑匣子”，简单说就是，量化投资者不依靠大脑进行投资决策，而是靠数学公式来投资。

量化投资的工作过程，一般是把最新市场数据，以及其他相关信息录入所建的模型中，如果公式通过复杂的计算得出“买入某某股票”的指令，那么就买入；如果公式计算出来的结果是“卖出某某股票”，那么就卖出。

文艺复兴科技公司成立后没多久，西蒙斯就推出了第一款基金产品——“大奖章”。

这支基金通过量化投资，成为了一款名副其实的“印钞机”。

据报告显示，这只基金从1989到2007年间的平均年收益率高达35%，而巴菲特在同期的平均年回报也不过约为20%。

第13期荫忻海28量化投资TREND ·TECHNIQUE:赵迪E-mail:*****************一年多以前，我在伦敦出差，接到一个电话。

越洋长途的另一端是我认识很多年的一个熟人。

信号不太好，他的每句话都像要停顿几秒：“哎，不说闲话了，我要问您一个关于工作的问题，您不要告诉别人说我问过这个问题了，行吗？”不说闲话？我们认识这样久，常常电话聊天，我路过北京或者他来香港出差的时候也总在一起吃饭，说的可都是闲话。

我知道他也在金融机构工作，和我的工作类似，但是我们从来都不说跟金融相关的话题。

我们刚刚认识的时候都还是毛孩子，那时候不会谈到什么金融投资，长大了以后聊天也是天南地北地神侃，或者说过去的事情，改说工作似乎有些怪。

不过他今天为什么要急急忙忙地问我工作的问题呢？我强压住好奇心说：“你问吧，我不会告诉别人的。

”国内一般翻译成文艺复兴技术公司，我们没有看到该公司自己的中译名，但是觉得西蒙斯取Renaissance 这个词“复兴”、“重生”普通意思的可能性要大于取“文艺复兴”这个特定意思的可能性。

这本书中我们一律叫复兴技术公司或者复兴技术、复兴。

他压低声音说：“你知道詹姆斯·西蒙斯吗？文艺复兴技术公司，大奖章基金？”我皱皱眉说：“知道啊。

但是没有见过他本人。

西蒙斯，数学教授出身，和华裔数学家陈省身一起提出过著名的陈-西蒙斯理论。

半路出家搞投资，他的大奖章基金每年平均净回报达35%以上、管理费5%、回报提成是令人咋舌的46%。

在过去几年里他每年的个人收入都超过10亿美元，多次被列为全球最高收入对冲基金管理人。

”熟人顿了顿，说：“嗯，没错。

还有呢？”我说：“这家公司完全是依靠量化投资方法，也就是使用数学公式来投资。

复兴技术公司雇有将近100名博士，来自数学、物理、统计、电子计算机、语音识别、信息处理等各个学科。

他们把过去的各种历史价格输入电脑，电脑根据公式计算出应该买什么卖什么，买卖多少，在什么价位进货、出货，等等，然后由电脑自动交易。