证券市场基本法律法规(经典)

证券市场基本法律法规第一章证券市场基本法律法规：1.法律是经过国家制定或认可才得以形成的规范，具有国家意志性。

2.制定与认可是国家创制法律的两种方式，也是统治阶级将自己的意志变为国家意志的两条途径。

3.单向法律关系是法律关系体系中最基本的构成要素。

4.法律关系是由法律关系主体、法律关系的内容和法律关系的客体三个要素构成。

5.法律关系的主体包含自然人（公民）、组织（法人和非法人组织）、国家。

6.法律关系的客体主要包括：物、人身人格、非物质财富、行为四大类。

7.《公司法》规定，公司是指依法设立的，以盈利为目的的，由股东投资形成的企业法人。

8.有限责任公司股东必须 50 人以下。

9.子公司具有独立的法人地位，而分公司不具有独立的法人地位（由总公司承担一切法律后果）。

10.外国公司在中国境内设立的分支机构不具有中国法人资格。

外国公司对其分支机构在中国的经营活动承担民事责任。

11.公司以其全部财产对公司的债务承担有限责任；有限责任公司股东以其出资额承担有限责任；股份有限公司股东以其认购的股份为限对公司承担有限责任。

12.公司设立的方式基本为两种：发起设立与募集设立。

有限责任公司的建立只能采取发起设立，由全体股东出资设立。

股份有限公司可以采取发起设立的方式，也可以采取募集设立的方式。

13.发起设立的手续比较简便。

14.预先核准的公司名称保留期为 6 个月。

公司设立人首先应当向其所在地工商行政机关提出申请。

15.公司营业执照的签发日期即为公司成立日期，营业执照应包含的内容包括：名称、地址、注册资本、经营范围、法定代表人姓名等事项。

16.有限责任公司和股份有限公司必须在名称中注明。

17.公司章程是规定公司重大事项的基本文件，是必备的需要报备登记的。

公司的经营范围由公司章程决定，并依法登记。

18.公司向其他企业投资或者提供担保时，股份设质应当订立书面合同，并在证券登记机构办理出质登记，质押合同自登记之日起生效。

且公司不得接受本公司的股票作为质押权的标的。

证券市场基本法律法规知识点汇总第一章证券市场基本法律法规一、处罚方面5%~15%①虚报注册资本、提交虚假资料等取得公司登记的，对该公司，处以虚报注册资本金额的5%~15%的罚款；②公司的发起人、股东虚假出资，未交付或未按期交付资产的，5%~15%的罚款；③公司的发起人、股东在公司成立后，抽逃其出资的，5%~15%的罚款。

3~30万①提交的会计报告材料中虚假记录或隐瞒重要事实，对直接负责的主管人员和其他直接负责人处以3~30万的罚款；5~50万①提供虚假资料或采取其他欺诈手段隐瞒重要事实的公司，处以5~50万的罚款；②违反公司法规定另立会计账簿的，由县级以上人民政府责令改正，处5~50万的罚款；③基金管理人或基金托管人未将基金资产与固有资产分开，或者未对基金资产实行分账管理的，处理5~50万元的罚款（直接负责人是3~30万罚款）；5~20万XXX擅自在中国境内设立分支机构的，由公司登记机关责令改正或关闭，并处以5~20万罚款；二、数字信息1、向不特定对象发行的证券票面总值超过5000万的，必需采用承销团；2、关闭式基金通常有固定的关闭期，普通为10年或15年，开放式基金无发行规模限制3、基金财产的独立性决定既非基金份额持有人的债务的担保，也非基金管理人和基金托管人固有财产的债务的担保。

4、证券交易所终止上市公司股票发行的情形，有一个是：公司近来3年继续亏损，在其后一个年度内未能恢复盈利。

5、证券影象所终止上市公司债券发行的情形，有一个是：公司近来两年继续亏损。

6、以协议体式格局收买上市公司的，达成协议后，收买人必需在3日内向XXX监管机构及证券交易所做出书面报告，予以公告；7、协议收购，收购上市公司的股份达成30%时，继续收购的，应到向所有股东发出要约；8、基金管理人的义务：储存基金的会计账册、记录15年以上；9、基金管理公司的注册资本不低于1亿元，必需是实缴资本。

10、基金公司主要股东是指出资额占基金管理公司注册资本的比例最高，且不低于25%的股东，还应具有：注册资本不低于3亿元；持续经营3个以上完整的会计年度；近来3年没有因违法违规行为受到行政处罚或者刑事处罚；具有良好的社会信誉，最近3年在税务、工商等行政机关等无不良记录。

证券类法律法规（一）法律1、《中华人民共和国公司法》（2005年10月27日第十届全国人民代表大会常务委员会第十八次会议修订）2、《中华人民共和国证券法》（2005年10月27日第十届全国人民代表大会常务委员会第十八次会议修订）3、《中华人民共和国证券投资基金法》（2003年10月28日第十届全国人民代表大会常务委员会第五次会议通过）4、《中华人民共和国刑法》（第二编第三章第三、四节）（1979年7月1日第五届全国人民代表大会第二次会议通过1997年3月14日第八届全国人民代表大会第五次会议修订）5、《中华人民共和国刑法修正案》（1999年12月25日第九届全国人民代表大会常务委员会第十三次会议通过）6、《中华人民共和国刑法修正案（六）》（2006年6月29日第十届全国人民代表大会常务委员会第二十二次会议通过）7、《中华人民共和国刑法修正案（七）》（2009年2月28日第十一届全国人民代表大会常务委员会第七次会议通过）（二）行政法规及法规性文件1、《证券公司监督管理条例》（2008年4月23日中华人民共和国国务院令第522号）2、《证券公司风险处置条例》（2008年4月23日中华人民共和国国务院令第523号）3、《证券、期货投资咨询管理暂行办法》（1997年12月25日经国务院批准国务院证券委员会发布证委发[1997]96号）4、《国务院关于股份有限公司境内上市外资股的规定》（1995年12月25日中华人民共和国国务院令第189号）5、《国务院关于股份有限公司境外募集股份及上市的特别规定》（1994年8月4日中华人民共和国国务院令第160号）6、《国务院关于进一步加强在境外发行股票和上市管理的通知》（1997年6月20日国发[1997]21号）7、《境内企业申请到香港创业板上市审批与监管指引》（1999年9月21日经国务院批准证监会发布证监发行字[1999]126号）（三）司法解释1、《最高人民法院关于审理与企业改制相关的民事纠纷案件若干问题的规定》（2002年12月3日最高人民法院审判委员会第1259次会议通过法释［2003］1号）2、《最高人民法院关于审理证券市场因虚假陈述引发的民事赔偿案件的若干规定》（2002年12月26日最高人民法院审判委员会第1261次会议通过法释[2003]2号）(四) 部门规章及规范性文件1、《证券业从业人员资格管理办法》2、《证券市场禁入规定》（2006年6月7日证监会令第33号）3、《证券发行上市保荐业务管理办法》（2009年5月13日证监会令第63号）4、《首次公开发行股票并上市管理办法》（2006年5月17日证监会令第32号）5、《上市公司证券发行管理办法》（2006年5月6日证监会令第30号）6、《证券发行与承销管理办法》（2010年10月11日证监会令第69号）7、《保荐人尽职调查工作准则》（2006年5月29日证监发行字[2006]15号）8、《公司债券发行试点办法》（2007年8月14日证监会令第49号）9、《证券公司合规管理试行规定》（2008年7月14日证监会公告［2008］30号）10、《外资参股证券公司设立规则》（2007年12月28日证监会令第52号）11、《证券公司风险控制指标管理办法》（2008年6月24日证监会令第55号）12、《证券公司董事、监事和高级管理人员任职资格监管办法》（2006年11月30日证监会令第39号）13、《证券公司融资融券业务试点管理办法》（2006年6月30日证监发[2006]69号）14、《证券公司客户资产管理业务试行办法》（2003年12月18日证监会令第17号）15、《上市公司信息披露管理办法》（2007年1月30日证监会令第40号）16、《上市公司收购管理办法》（2008年8月27日证监会令第56号）17、《上市公司重大资产重组管理办法》（2008年4月16日证监会令第53号）18、《上市公司股权激励管理办法（试行）》（2005年12月31日证监公司字[2005]151号）19、《证券投资基金运作管理办法》（2004年6月29日证监会令第21号）20、《证券投资基金管理公司管理办法》（2004年9月16日证监会令第22号）21、《证券投资基金行业高级管理人员任职管理办法》（2004年9月22日证监会令第23号）22、《合格境外机构投资者境内证券投资管理办法》（2006年8月24日证监会、人民银行、外管局证监会令第36号）23、《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》24、《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》（2009年3月31日证监会令第61号）25、《证券经纪人管理暂行规定》（2009年3月13日证监会公告[2009]2号）26、《关于规范境内上市公司所属企业到境外上市有关问题的通知》（2004年7月21日证监发[2004]67号）27、《证券登记结算管理办法》（2009年11月20日证监会令第65号）28、《关于加强证券经纪业务管理的规定》（2010年4月1日证监会公告［2010］11号）29、《证券公司定向资产管理业务实施细则（试行）》（2008年5月31日证监会公告［2008］25号）30、《证券公司集合资产管理业务实施细则（试行）》（2008年5月31日证监会公告［2008］26号）31、《证券投资顾问业务暂行规定》（2010年10月12日证监会公告［2010］27号）32、《发布证券研究报告暂行规定》（2010年10月12日证监会公告［2010］28号）33、《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》（2008年6月3日证监会令第54号）34、《上市公司章程指引（2006年修订）》（2006年3月16日证监公司字[2006] 38号）35、《关于外国投资者并购境内企业的规定》（2006年8月8日商务部、国资委、税务总局、工商总局、证监会、外管局商务部令2006年第10号）36、《外国投资者对上市公司战略投资管理办法》（2005年12月31日商务部、证监会、税务总局、工商总局、外管局商务部令2005年第28号）37、《上市公司回购社会公众股份管理办法（试行）》（2005年6月16日证监发[2005] 51号）38、《关于规范上市公司对外担保行为的通知》（2005年11月14日证监会、银监会证监发[2005] 120号）39、《证券投资基金信息披露管理办法》（2004年6月8日证监会令第19号）40、《证券投资基金销售管理办法》（2004年6月25日证监会令第20号）41、《创业板市场投资者适当性管理暂行规定》（2009年6月30日证监会公告[2009] 14号）42、《证券投资基金评价业务管理办法》（2009年11月6日证监会令第64号）43、《证券公司参与股指期货交易指引》（2010年4月21日证监会公告[2010] 14号）(五) 证券业自律准则1、《证券业从业人员执业行为准则》（2009年1月19日中国证券业协会）（六）证券交易所规则1、《上海证券交易所股票上市规则》（2008年9月4日上海证券交易所）2、《深圳证券交易所股票上市规则》（2008年9月4日深圳证券交易所）3、《上海证券交易所交易规则》（2006年5月15日上海证券交易所）4、《深圳证券交易所交易规则》（2011年1月17日深圳证券交易所）5、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》（2009 年 6 月 5 日深圳证券交易所）以上法律法规可从证监会等相关网站下载。

第一章第四节基金法基金-—组合投资五基金财产的独立性要求（掌握）1.基金财产独立于基金管理人、基金托管人的自有财产，不得归入自有财产。

2.基金管理人、基金托管人因基金财产的管理、运用或其他情形取得的财产和收益归入基金财产.3.基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行终止清算的，基金财产不属于其清算财产.4.基金的债权与不属于基金的债务不得相互抵销，不同基金的债权不得相互抵销;非因基金本身承担的债务，债权人不得对基金财产主张强制执行；基金托管人对其托管的基金应当独立设置账户，确保基金的完整与独立如果违反：基金管理人或托管人没有独立财产，5万至50万罚款，没收违法所得；直接人员给予警告、暂停或撤销从业资格，3万至30万罚款。

六基金的募集（一）基金公开募集与非公开募集1.公开——面向社会公众，非公开-—特定投资者2.基金公开募集与非公开募集的区别（熟悉)募集方式不同：公募宣传，私募不公开宣传募集对象不同：公募为不确定对象，私募为少数特定投资者（二）非公开募集基金的相关制度1.合格投资者的要求（了解）：合格投资者不得超过200人2.投资范围（了解）:包括买卖公开发行的股份有限公司额股票、债券、基金份额，中国证监会规定的其他证券及衍生品种（三）非公开募集基金管理人的登记1.基金管理人应向基金业协会履行登记手续，报送基本情况（四）非公开募集基金管理人的备案要求1.募集完毕基金管理人应向基金业协会备案；对资金总额或基金份额持有人人数达到规定标准的基金，基金业协会应向中国证监会报告。

第五节期货交易管理条例一期货概述(掌握）概念：期货合约,即有期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定的时间和地点交割一定数量标的物(基础资产）的标准化合约。

期货的特征:①合约标准化;②场所固定化；③结算统一化；④交割定点化；（期货交易所确定①—④）⑤交易经纪化（通过中介，即期货公司);⑥保证金制度化；⑦商品特殊化.履约大部分通过对冲方式;履约由交易所或结算公司提供担保；合约的价格有最小变动单位和浮动限额期货的种类:商品期货 & 金融期货商品期货可分为农产品期货、金属期货(包括基础金属和贵金属期货）、能源期货三大类金融期货可分为外汇期货、利率期货(包括中长期债券期货和短期利率期货）、股指期货三种二期货交易所的职责(熟悉）期货交易所：性质是不以赢利为目的，按照其章程的规定实行自律管理，以其全部财产承担民事责任.1.提供期货交易场所、设施及相关服务2.设计期货合约，安排期货合约上市3.组织、监督期货交易、结算和交割4.保证合约履行5.制定和执行风险管理制度五期货交易基本规则(了解）1.参与交易的应当为期货交易所会员2.交易事先向客户出事风险说明书,客户签字→书面合同.不得：未经委托或不按委托内容擅自交易，向客户做获利保证,与客户约定分享利益或者共担风险.3.客户下达指令方式：书面、电话、互联网或其他4.严格执行保证金制度5.期货公司应当为每一个客户单独开立专门账户、设置交易编码，不得混码交易6.结算：期货交易所统一进行7.保证金不足：应及时追加保证金或自行平仓六期货监督管理的基本内容(了解）1.国务院期货监督管理机构对期货市场实施监督管理，依法履行下列职责：①制定规章规则,依法行使审批权②对品种的期货交易及相关活动进行监管③对市场相关参与者的期货业务活动监管④制定从业人员资格标准和管理办法并监管实施⑤监督检查期货交易的信息公开情况⑥对期货业协会的活动进行指导和监管⑦违规查处⑧开展与期货市场监管有关的国际交流、合作活动。

证券市场基本法律法规必背一、公司法1.有限责任公司由50个以下股东共同出资设立。

2. 股东会会议分为定期会议和临时会议。

定期会议应当依照公司章程的规定按时召开。

代表十分之一以上表决权的股东,三分之一以上的董事,监事会或者不设监事会的公司的监事提议召开临时会议的,应当召开临时会议。

3.自股东会议决议通过之日起60日内,股东与公司不能达成股权收购协议的,股东可以自股东会议决议通过之日起90日内向人民法院提起诉讼。

4.募集设立时发起人认购的股份不得少于公司股份总数的35%5.股份有限公司董事会成员为5至19人。

6.股份有限公司的董事会定期会议,每年度至少召开两次,每次应于会议召开10日以前通知全体董事和监事。

股份有限公司董事会会议应有过半数的董事出席方可举行。

7.监事会由监事组成,其人数不得少于3人。

监事的人选由股东代表和职工代表构成,其中职工代表的比例不得低于1/38.发起人持有的本公司股份自公司成立之日1年内不得转让。

9上市公司在1年内购买、出售重大资产或者担保金额超过公司资产总额30%的,应当由股东大会作出决议,并经出席会议的股东所持表决权的2/3通过。

二、证券法1.股票发行数字条件:①发起人认购的股本总额不少于公司拟发行的股本总额的35%②在公司拟发行的股本总额中,发起人认购的部分不得少于人民币3000万元③向社会公众发行部分不少于股本总额的25%,公司职工认购的股本股本数额不得超过股本总额的10%;股本总额超过人民币4亿元的,向社会公众发行部分最低不少于公司拟发行的股本总额的10%④发行人在近3年没有重大违法行为。

2.债券发行数字条件:①股份有限公司的净资产不低于人民币3000万元,有限责任公司不低于6000万元②累计债券余额不超过公司净资产的40%③最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券一年的利息。

3.代销、包销约定时效不得超过90日。

4. 拟公开发行股票的面值总额超过人民币三千万元或者预期销售总金额超过人民币五千万元的,应当由承销团承销。

证券市场法规知识点总结一、证券市场的基本法律法规1. 证券法《证券法》是我国证券市场的基本法律，自1999年颁布以来，经过多次修订，形成了我国证券市场的基本法律框架。

该法共计七章七十三条，规定了证券的发行、交易、上市、信息披露、违法行为等方面的规定，保护了投资者的权益，促进了证券市场的健康发展。

2. 证券投资基金法《证券投资基金法》是我国对证券投资基金进行监管的基本法律，自2003年颁布以来，已经修订多次，规范了证券投资基金的设立、运作、信息披露等方面的规定，保护了投资者的权益，促进了证券市场的稳定发展。

3. 深圳证券交易所交易规则深圳证券交易所交易规则是深圳证券交易所对证券交易进行监管的规定，包括了上市公司、证券发行、交易规则、投资者保护等方面的规定，是深圳证券交易所的组织管理方案。

4. 上市公司监管规定上市公司监管规定是证监会对上市公司进行监管的规定，包括信息披露、监管措施、违法行为处理等方面的规定，保护了上市公司的合法权益，维护了市场秩序。

5. 证券市场基本委托交易法规证券市场基本委托交易法规是我国对证券交易进行监管的基本法规，包括证券交易、委托交易、结算交易等方面的规定，保护了投资者的权益，维护了市场秩序。

6. 证券投资基金信息披露制度《证券投资基金信息披露制度》是中国证监会对证券投资基金进行监管的规定，包括基金信息披露、信息披露义务、信息披露内容等方面的规定，保护了投资者的权益，促进了证券市场的透明度。

二、证券市场的监管机构1. 中国证券监督管理委员会中国证券监督管理委员会（简称证监会）是我国证券市场的监管机构，负责统筹全国证券市场的监督管理工作，保护投资者的合法权益，维护证券市场的稳定运行。

2. 上海证券交易所上海证券交易所是我国证券市场的交易平台，管理着上海证券市场的交易活动，维护了证券市场的公平公正。

3. 深圳证券交易所深圳证券交易所是我国证券市场的交易平台，管理着深圳证券市场的交易活动，维护了证券市场的秩序。

证券市场基本法律法规知识点汇总第一章证券市场基本法律法规一、处罚方面5%~15%①虚报注册资本、提交虚假资料等取得公司登记的，对该公司，处以虚报注册资本金额的5%~15%的罚款；②公司的发起人、股东虚假出资，未交付或未按期交付资产的，5%~15%的罚款；③公司的发起人、股东在公司成立后，抽逃其出资的，5%~15%的罚款。

3~30万①提交的会计报告材料中虚假记录或隐瞒重要事实，对直接负责的主管人员和其他直接负责人处以3~30万的罚款；5~50万①提供虚假资料或采取其他欺诈手段隐瞒重要事实的公司，处以5~50万的罚款；②违反公司法规定另立会计账簿的，由县级以上人民政府责令改正，处5~50万的罚款；③基金管理人或基金托管人未将基金资产与固有资产分开，或者未对基金资产实行分账管理的，处理5~50万元的罚款（直接负责人是3~30万罚款）；5~20万①外国公司擅自在中国境内设立分支机构的，由公司登记机关责令改正或关闭，并处以5~20万罚款；二、数字信息1、向不特定对象发行的证券票面总值超过5000万的，必须采用承销团；2、封闭式基金通常有固定的封闭期，一般为10年或15年，开放式基金无发行规模限制3、基金财产的独立性决定既非基金份额持有人的债务的担保，也非基金管理人和基金托管人固有财产的债务的担保。

4、证券交易所终止上市公司股票发行的情形，有一个是：公司最近3年连续亏损，在其后一个年度内未能恢复盈利。

5、证券记忆所终止上市公司债券发行的情形，有一个是：公司最近两年连续亏损。

6、以协议方式收购上市公司的，达成协议后，收购人必须在3日内向国务院证券监管机构及证券交易所做出书面报告，予以公告；7、协议收购，收购上市公司的股份达成30%时，继续收购的，应到向所有股东发出要约；8、基金管理人的义务：保存基金的会计账册、记录15年以上；9、基金管理公司的注册资本不低于1亿元，必须是实缴资本。

10、基金公司主要股东是指出资额占基金管理公司注册资本的比例最高，且不低于25%的股东，还应具备：注册资本不低于3亿元；持续经营3个以上完整的会计年度；最近3年没有因违法违规行为受到行政处罚或者刑事处罚；具有良好的社会信誉，最近3年在税务、工商等行政机关等无不良记录。

证券市场基本法律法规知识点汇总第一章证券市场基本法律法规一、处罚方面5%~15%①虚报注册资本、提交虚假资料等取得公司登记的，对该公司，处以虚报注册资本金额的5%~15%的罚款；②公司的发起人、股东虚假出资，未交付或未按期交付资产的，5%~15%的罚款；③公司的发起人、股东在公司成立后，抽逃其出资的，5%~15%的罚款。

3~30万①提交的会计报告材料中虚假记录或隐瞒重要事实，对直接负责的主管人员和其他直接负责人处以3~30万的罚款；5~50万①提供虚假资料或采取其他欺诈手段隐瞒重要事实的公司，处以5~50万的罚款；②违反公司法规定另立会计账簿的，由县级以上人民政府责令改正，处5~50万的罚款；③基金管理人或基金托管人未将基金资产与固有资产分开，或者未对基金资产实行分账管理的，处理5~50万元的罚款（直接负责人是3~30万罚款）；5~20万XXX擅自在中国境内设立分支机构的，由公司登记机关责令改正或关闭，并处以5~20万罚款；二、数字信息1、向不特定对象刊行的证券票面总值超过5000万的，必须接纳承销团；2、封闭式基金通常有固定的封闭期，一般为10年或15年，开放式基金无发行规模限制3、基金财产的独立性决意既非基金份额持有人的债务的担保，也非基金管理人和基金托管人固有财产的债务的担保。

4、证券交易所终止上市公司股票刊行的情形，有一个是：公司最近3年继续亏损，在其后一个年度内未能恢复盈利。

5、证券记忆所终止上市公司债券发行的情形，有一个是：公司最近两年连续亏损。

6、以和谈体式格局收购上市公司的，告竣和谈后，收购人必须在3日内向XXX监管机构及证券交易所做出书面报告，予以公告；7、协议收购，收购上市公司的股份达成30%时，继续收购的，应到向所有股东发出要约；8、基金管理人的义务：保存基金的会计账册、记录15年以上；9、基金管理公司的注册资本不低于1亿元，必须是实缴资本。

10、基金公司首要股东是指出资额占基金管理公司注册资本的比例最高，且不低于25%的股东，还应具有：注册资本不低于3亿元；持续经营3个以上完整的会计年度；最近3年没有因违法违规行为受到行政处罚或者刑事处罚；具有良好的社会信誉，最近3年在税务、工商等行政机关等无不良记录。

第一章第一节证券市场的法律法规体系一证券市场法律法规体现的主要层次1. 由全国人民代表大会或全国人民代表大会常务委员会制定并颁布的法律2. 由国务院制定并颁布的行政法规3. 由证券监管部门和相关部门制定的部门规章及规范性文件4. 由证券交易所、中国证券业协会及中国证券登记结算有限公司等自律组织制定的行业自律规则二证券市场各层级的法律、法规（一）法律现行的证券市场法律主要包括《中华人民共和国证券法》《中华人民共和国证券投资基金法》《中华人民共和国公司法》以及《中华人民共和国刑法》等。

此外，《中华人民共和国物权法》《中华人民共和国反洗钱法》《中华人民共和国企业破产法》等法律也与资本市场有着密切的联系（二）行政法规与证券经营机构密切相关的有《证券、期货投资咨询管理暂行办法》《证券公司监督管理条例》《证券公司风险处置条例》（三）部门规章及规范性文件具体包括《证券发行与承销管理办法》《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》《上市公司信息披露管理办法》《证券公司融资融券业务试点管理办法》和《证券市场禁入规定》（四）证券市场自律性组织及其职责1.证券交易所对证券交易活动进行管理；对会员进行管理；对上市公司进行管理2.中国证券业协会对会员单位的自律管理；从业人员的自律管理；代办股权转让系统3.中国证券登记结算有限公司证券账户、结算账户的设立和管理；证券的存管和过户；证券持有人名册登记及权益登记；证券和资金的清算交收及相关管理；受发行人的委托派发证券权益；依法提供与证券登记结算业务有关的查询、信息、咨询和培训服务；第二节公司法一公司的种类1. 有限责任公司50人以下出资成立，股东以其所认缴的出资为限对公司承担有限责任，股份有限公司股东以其认购的股份为限对公司承担责任，两者都以全部资产对公司债务承担责任2.母公司与子公司母公司是指拥有其他公司一定比例的股份或者根据协议可以支配或控制其他公司的人事、财务、业务等事项的公司，母公司与子公司都有法人资格3. 总公司与分公司分公司不具有法人资格，民事责任由总公司承担4.本国公司与外国公司依据中国法律在中国登记与批准设立的公司均为中国公司，反之为外国公司二公司法人财产权的概念公司的财产一般被称为公司资产，包括：动产、不动产；货币组成的有形财产、无形财产。

第一章证券市场基本法律法规体系我国证券市场的法律法规可以分为四个层次：1. 全国人民代表大会或全国人民代表大会常务委员会制定并颁布的法律2.国务院制定并颁布的行政法规3.证券监管部门和相关部门制定的部门规章及规范性文件4.证券交易所、中国证券业协会及中国证券登记结算有限公司制定的自律性规则有限责任公司：·是指由50个股东共同出资设立，股东以其所认缴的出资额为限对公司承担有限责任，公司以全部资产对其债务承担责任的公司。

·批准之日起90日内申请设立登记·一个自然人股东或一个法人股东为一人有限责任公司，一个人只能设一人有限责任公司·董事会，3——30人，监事会3+人，小公司1-2名监事不设监事会股份有限公司：·是指全部资本分成等额股份，股东以其认购的股份为限对公司承担责任，工资以其全部资产对公司债务承担责任的公司。

·由董事会申请设立登记。

以募集方式设立的，股款缴足后30日内开创立大会，15日内通知，于创立大会结束后30日内申请设立。

提交创立大会会议记录，验资证明，发行股票的提交核准文件·2-200人为发起人，半数以上在境内有住所·股东大会为权力机构。

董事会5-19人。

监事3+，三分之一+职工代表。

分公司不具有法人资格，子公司具有法人资格公司设立分为发起设立和募集设立，有限责任公司只能采取发起设立，股份有限公司均可公司合并有吸收合并和新设合并公司分配当年税后利润时，应当提取利润的百分之十列入公司法定公积金罚款：1. 虚假出资：虚假出资额5%——15%2.提交虚假材料、另设账簿：5——50万3.提公积金不足：20万以下4.违法所得：1——5倍5.清算违法人员和公司：1——10万，5——10%6.登记违法：1——5倍，1——10万7.外国公司：5——20万三公原则：公开、公平、公正内幕消息：1.《证券法》规定的2.公司分配股利或者增资的计划3.公司股权结构的重大变化4.公司债务担保的重大变更5.公司经营用主要资产的抵押、出售或者报废一次超过该资产的30%6.公司的董事、监事、高级管理人员的行为可能依法承担重大损害赔偿责任7.上市公司收购的有关方案8.其他公开发行：1. 向不特定对象发行证券的2.向特定对象发行证券累计超过200人的3.其他新股条件：1.具备健全且运行良好的组织结构2.具有持续盈利的能力，财物状况良好3.最近三年的财务会计文件无虚假记载，无其他重大违法行为4.其他公司债券条件：1.股份公司净资产3000万+，有限责任公司6000万+2.累计债券余额不超过净资产40%3.最近3年平均可分配利润足以支付公司债务一年的利息4.符合国家产业政策5.利率不得超过限定6.其他暂停股票：三年连续亏损终止：在其后一个年度内未能恢复盈利暂停债券：两年连续亏损股票上市条件：1. 核准2.公司股本总额3000万+3.公开发行的股份达到公司股份总数的25%+；股本总额4亿+的，占比10%+即可4.三年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记录债券上市条件：1.公司债券的期限为一年以上2.实际发行额5000万+3.符合条件证券承销（期限90日）1.代销：承销期结束将未售出的证券退还给发行人2.包销：全部购入，未售出自己消化向不特定对象发行的证券票面总值超过5000万的，应由承销团承销股票采取代销方式的，代销期限届满未销70%的，为发行失败，发行人应当按照发行价并加算银行利息还给股票认购人。

第一章 证券市场基本法律法规第一节 证券市场法律法规体系证券市场法律法规体系的主要层级证券业监管法律体系基本法律法规 行业规章公司法、证券法、 《证券公司监督管理 部门规章、规范性文件、行业自律规则条例》第二节 公司法设立前(登 记)登记中虚报注册资本提交虚假材料或 欺诈手段隐瞒重要事实 情节严重资产评估、验资 或验证的机构虚报注册资本金额 5%以上 15%以下的罚款(公司、起人、股东) 发5 万元 50 万元撤销公司登记或吊销营业执照提供虚假材料过失重大遗漏没收违法所得，并处违法 所得 1 倍 5 倍罚款 情节较重，处所得收入 1股份有限公司 发起和募集有限责任公司 只能发起设立方式4 个层级 制定者 内容法律 人大或常委 XX 法行政法规国务院 XX 条例、 《证券、期货投资咨询管理暂行 办法》部门规章及规范性文件证监会XX 办法、 《证券市场禁入规定》证交所、证券业协会、 中国证券登记结算有限公司XX 规则、 XX 准则、 XX 指南登记后合并、分立、减资或清算清算时公司登记机关公司登记机关的上级未依法登记而冒用公司名义抽逃出资另设账簿财务会计报告虚假记载不依法提取法定公积金无正当理由超过6 个月未开业，或者开业后自行停业连续 6 月以上登记事项发生变更，逾期不登记设立分支机构未通知或公告债权人隐匿财产，对资产负债或财产清单作虚假记载或未清偿债务之前分配开展与清算无关的经营活动清算组成员徇私舞弊、谋取违法所得或侵占公司倍-5倍罚款可停业、吊销直接责任人员的资格证书，吊销营业执照评估结果、验资或验证证明不实该登记的不登记，不登记的给登记强令该登记的不登记，不登记的给登记，对违法登记进行包庇除没过错外，在不实的金额范围内承担责任行政处分行政处分责令改正或依法取缔，处10万以下抽逃出资金额5%以上15%以下5万元-50万元直接负责的主管人员和其他直接责任人员处 3 万-30 万20 万以下吊销营业执照1万-10万外国公司擅自在境内设立分支机构1万-10万隐匿财产或未清偿债务前分配公司财产金额 5%-10%；对直接负责的主管人员和其他直接责任人员处 1 万-10万没收违法所得没收违法所得，并处违法所得 1 倍-5 倍5 万-20 万第三节 证券法证券公司 可以经营的业务(部分或全部)证券经纪 证券投资咨询与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问 (不能提供虚假信息)证券承销与保健证券自营 证券资产管理 其他证券业务债券的发行条件股份有限公司净资产不低于 3000 万累计债券余额不超过公司净资产的 40%不得再次公开发行债券前一次公开发行的债券尚未募足证券发行、交易活动禁止行为 P28内幕信息 内幕信息知情人 内幕交易行为操纵手段虚假陈述、信息误导行为 P40欺诈行为禁止操纵证券市场 禁止传播虚假信息禁止证券欺诈 其他禁止行为禁止内幕交易财产不低于 6000 万有限责任公司最近 3 年平均可分配利润足以支付公司债券 1 年利息债券的利率不超过国务院限定的利率筹集的资金投向符合国家产业政策 (筹集的资金用于核 准的用途，不得用于弥补亏损和非生产性支出)其他对已公开发行的公司债券或者其他债务有违约或者延迟支付本息的事 实，仍处于继续状态股票上市条件已核准股本总额不少于 3000 万公开发行的股份达到股份总数的 25%以上；公司股本超过 4 亿的，公开发行的股份比例为 10%以上最近 3 年无违法行为，财务会计报告无虚假记载暂停股票上市交易不再具备上市条件不按照规定公开财务状况，或虚假记载终止股票上市交易不再具备上市条件，在规定期限内仍不能达 到条件不按照规定公开财务状况，或虚假记载，且主承销人条件法定最低限额以上的实收货币资本主要负责人中 2/3 的人员有 3 年以上的证券管理工作经历、或有 5 年以上金融管理工作经验 有足够数量的证券专业操作人员，其中 70%以上的人员在证券专业岗位工作 2 年以上全部从业人员在以往 3 年内的承销过程中，没有收到过起诉或行政处分没有违反国家法规和政策，没有受到证监会的通报批评承销机构及其主要负责人在前 3 年的承销过程中， 无其他严重劣迹， 尤其是欺诈， 提供虚假信息债券上市的条件债券的期限为 1 年以上实际发行额不少于 5000 万 (所申请上市的该种和该次)，所有债券的累计发行额不超过净资 产的 40%符合发行条件申请可转换为股票的债券上市交易，还应报送保荐人出具的上市保荐书连续 3 年亏损拒绝纠正连续 3 年亏损，且在其后的 1 歌年度内未能恢复盈利 解散或破产其他暂停债券上市交易终止债券上市交易重大违法行为 重大违法行为，查实后果严重不符合上市条件不再具备上市条件，在规定期限内仍不能达到条件 募集的资金不按核准的用途使用 募集的资金不按核准的用途使用，在期限内未能消除 为按照公司债券募集办法履行义务为按照公司债券募集办法履行义务，查实后果严重 最近 2 年连续亏损最近 2 年连续亏损，在期限内未能消除解散或破产上市公告书 中期报告年度报告临时报告信息公开内容每一会计年度的上半年结束之日起 2 个月内 上半年的经营状况及其他方面 每一会计年度结束之日起 4 个月内 整个会计年度的经营状况及其他方面 重大事件 P38违反证券发行规定的法律责任停止发行，退还所募资金加银行同期存款利息，处以非法募集金额 1%-5% 县级以上地方人民政府取缔处 30 万-60 万 处以非法募集金额1%-5%发行人的控股股东、实际控制人指使的，按照上述规定罚款没收违法所得， 处违法所 对直接负责的主管人员未经核准，擅自公开 或者变相公开发行证券发行人不符合条件，欺骗核准证券公司承销或者发行证券设立公司尚未发行证券已发行证券对直接负责的主管人员 和其他直接责任人员警 告，并处 3 万-30 万违反证券交易的法律责任没收违法所得， 处违法所得的 1 倍-5 倍没有违法所得或违法所得不足 3 万， 处 3 万-60 万没收违法所得， 处违法所得的 1 倍-5 倍没有违法所得或违法所得不足 30 万， 处 30万-300 万改正，没收违法所得， 处违法所得的 1 倍-5倍扰乱市场没有违法所得或违法所得不足 3 万， 处 3 万-20 万处买卖证券等值以下单位从事内幕交易， 还应对直接负责 的主管人员和其他直接责任人员警告，并处 3 万-30 万证券监督管理机构的人员进行内部交易的，从重处罚单位操纵市场， 还应对直接负责的主 管人员和其他直接责任人员警告， 并 处 10 万-60 万对直接负责的主管人员和其他直接 责任人员警告，并处 3 万-30 万限制转让期限内买卖证券操纵市场内幕交易停止承销或代理买卖连带赔偿责任得的 1 倍-5 倍 没有违法所得或违法所 得不足 30 万，处 30 万-60 万责令改正，警告，没收业务收入， 处业务收入 1 倍-5 倍，情节严重，暂停或撤销相关业务许可责令改正，警告， 处 30 万-60 万发行人、上市公司或其他信息披露义务人的控股股东、实际控制人指使的，按照规定罚款发行人、 上市公司的控股股东、 实际控制人指使的，警告，并处 30 万-60 万 代理买卖未经核准 擅自公开发行证券的保荐人出具保荐书 有虚假记载、误导性 陈述或者重大遗漏发行人、上市公司或 其他信息披露义务人未按规定披露信 息，或虚假记载、误 导性陈述或者重大 遗漏发行人、上市公司或 其他信息披露义务 人未按规定报送有关报告，或报送的报 告有虚假记载、误导 性陈述或者重大遗 漏发行人、上市公司擅 自改变所募资金的用途和其他直接责任人员警告，撤销任职资格或从业 资格，并处 3 万-30 万对直接负责的主管人员 和其他直接责任人员警 告， 并处 3 万-30 万， 情 节严重， 撤销任职资格或从业资格对直接负责的主管人员 和其他直接责任人员警 告，并处 3 万-30 万违反证券机构管理、人员管理相关规定的法律责任及证券机构的法律责任第四节 基金法概念 P48权利义务基金管理人基金托管人 (基金保管人) 独立法人 投资决策承担基金资产保管、 资金清算与会计核 算、交易监督、信息保管监督基金管理人的 投资运作获取托管费用保管保管重大合同及有关凭证基金投资于证券的上市公司收购的法律责任改正，处 10 万-30 万 改正前，收购的股份不得行使表决权收购人或者收购人的控股股改正，警告，情节严重的， 处 10 万-60 万， 承担损失赔偿对直接负责的主管人员和其 他直接责任人员警告， 并处 3万-30 万东，利用上市公司收购，损 害被收购公司及其股东的合法权益收购人未履行上市公司收购 的公告、发出收购要约等义务改正， 处 3 万-20 万 属国家工作人员的，应行政处分没收违法所得， 处违法所得的 1 倍-5 倍没有违法所得或违法所得不足 3 万， 处 3 万-30 万交易活动中虚假陈述或信息误导法人以他人名义设立账 户或者利用他人账户买卖证券对直接负责的主管人员和其他直接责任人员警告，并处 3 万-10 万披露基金份额持有人 (投资人) 自然人、法人清算交割，执行管 理人的投资指令， 负责基金名下的资 金来往有限责任与基金公开募集和非公开募集相关的法律责任没收违法所得，并处违法所 得 1 倍-5 倍 设立时没有违法所得或违法所得不 足 100 万，处 10 万-100 万责令停止，返还所募资金加 银行同期存款利息，没收违 法 所 得， 并 处 所 募 资 金 1%-5%10 万-30 万向合格投资者之外的单位或个人非公开募集资金或转让基金对直接负责的主管人员和其 他直接责任人员警告，并处 3 万-30 万 对直接负责的主管人员和其 他直接责任人员警告，并处 5 万-50 万对直接负责的主管人员和其 他直接责任人员警告，并处 3 万-10 万对直接负责的主管人员和其他直接责任人员警告，并处 3 万-30 万 没收违法所得，并处违法所 得 1 倍-5 倍没有违法所得或违法所得不 足 100 万，处 10 万-100 万未 批 准 擅 自 设 立 基 金 管 理 公 司 或 从 事 公 开 募 集 基 金管理业务 非公开募集完毕，基金管理人未备案擅自公开或变相公开募集公募基金的运作方式封闭式基金规模固定不变，不得赎回有固定的封闭期， 一般为 10 年或 15 年规模固定不变，不得任意发行与 赎回封闭期间不能赎回挂牌上市的基金可以转让，份额 保持不变受供求影响，常出现溢价或折价(通常为折价)，并不必然反映基 金的净资产值长期投资投资策略不同开放式基金规模变化，可赎回没有固定期限，随时赎回规模变化，可认购与赎回首次发行结束一段时间(最长不 超过 3 个月)，可随时赎回 申购价一般是基金单位净资产值加上一定的购买费赎回价是基金净资产值减一定的 赎回费不太受供求影响必须在投资组合上保留一部分现 金和高流动性金融商品运作方式的不同 概念 续存期限不同规模可变性不同可赎回性不同交易价格计算标准不同期货交易管理条例标准化和简单化，只有价格是变动 的组织化和规范化，一般在期货交易 所结算所必须在制定的交割仓库进行，实物 交割只占一定比例，多以对冲了结 集中性(出市代表)和高效性 高信用， “以小博大”的杠杆原理 用于现货交易的商品，不一定适宜 于期货农产品期货 金属期货 能源期货 外汇期货利率期货(中长期债券和短期利率)股指期货(英国的金融时报指数、日本的日经 平均数指数、香港的恒生指数等)股票期货 (个股期货、 25 只全球性股票期货等)商品期货期货的种类金融期货基金财产独立性要求独立于基金管理人、托管人的固有财产，不属于其清算财产不得用于基金管理人、托管人的债务抵销，不同基金的债权债务不得相互抵销 非基金本身的债务，债权人不得强制执行基金 托管人应设置独立的账户基金管理人、托管人未将基 改正，并处 5 万-50 万 金财产与其固有财产分开， 或实行分账管理的对直接负责的主管人员和其 他直接责任人员警告， 并处 3 万-30 万对直接负责的主管人员和其 他直接责任人员警告，并处 3万-10 万对直接负责的主管人员和其 他直接责任人员警告，并处 3万-10 万擅自从事公开募集基金的基金服务业务擅自变更持有 5%以上股权的股东、实际控制人或其他重大事项改正，没收违法所得，并处 违法所得 1 倍-5 倍没有违法所得或违法所得不 足 30 万，处 10-30 万 没收违法所得，并处违法所 得 1 倍-5 倍没有违法所得或违法所得不 足 50 万，处 5 万-50 万 结算统一化 交割定点化 交易经纪化 保证金制度化 商品特殊化合约标准化 (区别于现货的一 个重要特征) 场所固定化 期货的特征第五节期货公司的设立条件注册资本最低限额为 3000 万 (应当是实缴资本，货币出资比例不得低于 85%) 董事、监事、高级管理人员有期货从业资格 主要股东以及实际控制人具有持续盈利能力，最近 3 年无重大违法违规记录 公司章程、经营场所和设施，健全的风险管理和内部控制制度监督管理机构申请之日起 6 月内做出批准决定期货相关法律责任对直接负责的主管人员和其他直接责任人员警 告，并处 1 万-5 万； 情节严重， 暂停或撤销任 职资格、从业资格期货公司对直接负责的主管人员 和其他直接责任人员警 告，并处 1 万-10 万； 情节严重， 暂停或撤销任 职资格、从业资格对直接负责的主管人员和其他直接责任人员行政处分，并处 1 万-10 万 会员管理制度(法人或经济组织)交易结算会员 全面结算会员 特别结算会员 交易会员非结算会员结算会员分级结算制度期货业务许可注销营业执照被依法注销成立后无正当理由超过 3 个月未营业，或者 开业后无正当理由停业连续 3 个月以上主动注销其他没收违法所得， 并处 1 倍 -3 倍没有违法所得， 或违法所 得不足 10 万，处 10 万-30 万 情节严重， 停业整顿或吊 销期货业务许可证没收违法所得， 并处 1 倍 -5 倍没有违法所得， 或违法所 得不足 10 万，处 10 万-50 万没收违法所得， 并处 1 倍 -5 倍没有违法所得， 或违法所 得不足 10 万，处 10 万-50 万 情节严重， 停业整顿或吊 销期货业务许可证 欺诈客户行为期货交易所第六节 证券公司监督管理条例股东出资规定 ：非货币财产不得超过证券公司注册资本的 30%债权人将其债权转为股权的，不受上述限制单位或个人，不能成为证券公司 5%以上股权的股东、实际控制 人因故意犯罪被判刑，刑罚执行完毕未满 3 年净资产低于实收资本的 50%，或者或有负债达到净资产的 50% 不能清偿到期债务 其他证券公司组织机构的规定可设独立董事经营证券经纪、证券资产管理、融资融券、承销与保荐 两种以上业务，其董事会应当设立 薪酬与提名委员会、 审计委员会、风险控制委员会。

证券市场基本法律法规咱先来说说这证券市场基本法律法规哈，它可真是个重要的玩意儿。

就像我之前遇到的一件事儿，我有个朋友，小李，特别喜欢投资，总觉得自己能在证券市场里赚个盆满钵满。

有一次，他兴冲冲地跟我说，他看到一只股票，感觉走势特别好，就一股脑儿地把自己的大部分积蓄都投进去了。

结果呢，没过多久，这只股票就开始跌，而且跌得那叫一个惨。

小李着急得不行，到处打听消息，想要知道到底是咋回事。

后来才发现，这家公司之前有些财务数据造假，被监管部门查出来了。

这下可好，他亏了不少钱。

这事儿就反映出了了解证券市场基本法律法规的重要性。

要是小李之前知道这些规定，知道公司不能随便造假数据，也知道自己投资的时候得好好审查公司的各种信息，说不定就不会这么盲目地冲进去，最后落得个血本无归的下场。

咱们来仔细瞧瞧这些法律法规哈。

首先，它得规范证券的发行。

比如说，一家公司要发行股票，那可不是随随便便就能搞的。

得按照规定的程序来，要提交各种材料，得保证这些材料都是真实准确的，不能有一点儿虚假。

要是敢造假，那可就摊上大事儿了，不仅公司要受罚，相关责任人也跑不掉。

再说说证券的交易。

在证券市场里买卖股票、债券啥的，也有一堆规矩。

比如说，内幕交易那是绝对不行的。

啥叫内幕交易呢？就是有人提前知道了一些别人不知道的重要消息，然后利用这些消息来买卖证券，赚取不正当的利益。

这可太不公平啦，所以法律绝对不允许。

还有操纵市场的行为，也是被明令禁止的。

有些人仗着自己有钱有势，故意大量买卖某种证券，来影响它的价格，让其他投资者被误导。

这就好比在一场游戏里，有人作弊破坏了公平性，那能行嘛！另外，证券市场里的信息披露也有严格要求。

上市公司得定期公布自己的财务状况、经营情况等等。

这就像是咱们考试要交答卷一样，得让投资者清楚地知道公司的情况，好做出明智的投资决策。

比如说，有一家公司明明业绩很差，但是为了让自己的股票价格上涨，故意隐瞒了一些重要的亏损信息。

等投资者发现的时候，已经晚了，钱都亏进去了。