青岛海尔20XX-2021现金流量表分析-图文

青岛海尔营运能力财务报表分析2青岛海尔是中国家电行业的领军企业，以其出色的产品质量和强大的市场竞争力而闻名。

然而，除了产品本身的优势外，青岛海尔的营运能力和财务状况也是其成功的关键因素之一。

在本文中，我们将对青岛海尔的财务报表进行分析，以了解其营运能力的强弱。

首先，我们来看看青岛海尔的资产负债表。

资产负债表是一个企业财务状况的快照，它展示了企业在特定时间点的资产、负债和所有者权益。

通过分析资产负债表，我们可以了解企业的资产结构和负债状况。

青岛海尔的资产负债表显示，其总资产规模庞大，达到了数百亿元。

其中，流动资产占领了相当大的比例，包括现金、应收账款和存货等。

这意味着青岛海尔有足够的流动资金来应对日常经营活动和对付短期债务。

此外，青岛海尔的固定资产也非常庞大，这反映了其在生产设备和技术上的持续投入和更新。

在负债方面，青岛海尔的短期债务相对较低，而长期债务较高。

这表明青岛海尔更倾向于利用长期融资来支持其扩张和发展。

此外，青岛海尔的所有者权益也相对较高，这意味着其资产净值较高，有足够的资本来支持企业的运营和发展。

接下来，我们来看看青岛海尔的利润表。

利润表反映了企业在特定时期内的销售收入、成本和利润情况。

通过分析利润表，我们可以了解企业的盈利能力和经营状况。

青岛海尔的利润表显示，其销售收入持续增长，达到了数十亿元。

这表明青岛海尔的产品在市场上受到了广泛的认可和接受。

同时，青岛海尔的成本也在增长，包括原材料成本、人工成本和销售费用等。

然而，青岛海尔的毛利率仍然保持在相对较高的水平，这表明其在成本控制方面做得相当出色。

此外，青岛海尔的净利润也在稳步增长，这表明其盈利能力良好。

青岛海尔的净利润率也保持在较高水平，这意味着其在销售收入中能够保持较高的利润率。

这反映了青岛海尔在市场竞争中的优势和高附加值产品的销售能力。

最后，我们来看看青岛海尔的现金流量表。

现金流量表展示了企业在特定时期内的现金流入和流出情况。

通过分析现金流量表，我们可以了解企业的现金流动性和经营活动的现金收支情况。

青岛海尔公司现金流量表的质量分析青岛海尔公司现金流量表的质量分析现金流量的质量分析：主要从各种活动引起的现金流量的变化及各种引起的现金流量占企业现金流量总额的比重等方面去分析。

一、经营活动产生的现金流量的质量分析（一）从现金流量的变化结果与变化过程的关系分析摊销成本=固定资产折旧费+无形资产摊销 +待摊费摊销应计成本=对预提费用的处理2008年非现金消耗性成本=313,955,032,72+11,563,491.36+12,708,656.01=338,227,18 0.09 2009年非现金消耗性成本=343,656,365.08+13,250,673.53+394,842.33=357,301,880.9 4 2010年非现金消耗性成本=432,256,930.62+16,422,475.95+768,948.7 =449,448,355.2 经营活动产生的现金流量质量分析表分析：由上表可看出：2008、2009、2010年经营活动产生的现金净流量大于零且能全部补偿各年非现金消耗性成本后有大量结余，能为企业扩大再生产提供所需的货币。

2009年筹资活动现金流出小计：759,188,122.71元，2010年筹资活动现金流出小计：2,477,126,921.77可见，企业经营活动净现金流量除了补偿非现金消耗性成本外，还有能力偿还债务及支付股利、利息等，说明企业经营活动现金流量的质量较好。

（二）相关财务比率分析1、现金销售比率=销售商品提供劳务收到的现金/主营业务收入2009年现金销售比率=23,838,893,773/32,979,419,367=72.34% 2010年现金销售比率=56,590,410,548/60,588,248,129=93.4% 该指标2010年比2009年上升了21.06%，说明2010年加大了主营业务收入的收现比重，说明海尔公司货款回笼及时，销售质量好。

2、经营现金流量净利率=净利润/经营活动产生的现金流量净额2009年经营现金流量净利率=1374608129/4626262543=29.71% 2010年经营现金流量净利率=2824284191/5583625397=50.58% 2010年经营现金流量净利率比2009年上升了20.87%，上升幅度较大，净利润的份额加大。

专业：会计学班级：会11-2班任课教师：江少华姓名：学号：1105 成绩青岛海尔股份有限公司现金流量表初步分析一、青岛海尔股份有限公司现金流量表水平分析（一）现金流量水平分析表现金流量表 (单位：人民币百万元)（二）现金流量变动情况的分析评价青岛海尔公司2013年现金及现金等价物净增加额为4183.15百万元，较2012年上升了323.27百万元，上升8.38%。

其中，经营活动产生的现金流量净额为6510.33百万元，较2012年上升了991.54百万元，上升了17.97%；投资活动产生的现金流量净额为-1375.69百万元，较2012年多流出194.21百万元，上升了16.44%；筹资活动产生的现金流量净额为-924.63百万元，较2012年多流出194.21百万元，上升了97.34%。

可见，公司现金流增长主要是源于经营活动产生的现金，经营活动产生的现金不仅能满足公司日常经营，而且还能满足投资活动和筹资活动的支出需要，反映公司经营创造现金的能力强，同时说明公司处于企业生命周期的成熟期，经营具有稳健性。

海尔公司经营活动产生的现金流量净额为6510.33百万元，较2012年上升了991.54百万元，上升了17.97%；其中，销售商品、提供劳务收到的现金为79,292.93百万元，较2012年上升了14788.21百万元，上升了22.93%；购买商品、接受劳务支付的现金为53,918.15百万元，较2012年上升了12054.03百万元，上升了28.79%；报告期内公司主营业务收入86487.72亿元，同比增长8.30%，经营现金增长速度快于营业收入增长，说明海尔公司单位收入能带来更多的现金，收入是高质量的。

报告期内主营业务成本64586.11百万元，同比增长8.18%，采购商品支出快于营业成本支出，反映公司在扩大生产经营，对未来经营信心充足。

销售收现比为91.68%，采购付现比为83.48%，收现比大于付现比，所以公司能产生大量经营现金流，这说明公司收入和支出控制能力高，经营模式比较好。

青岛海尔财务分析引言概述：青岛海尔是中国知名的家电制造商，也是全球最大的家电制造商之一。

对于投资者来说，了解青岛海尔的财务状况是非常重要的。

本文将对青岛海尔的财务状况进行分析，帮助投资者更好地了解该公司的经营状况。

一、资产负债表分析1.1 资产结构：青岛海尔的资产结构主要包括流动资产和固定资产。

其中，流动资产包括现金、应收账款等，固定资产包括房地产、设备等。

1.2 负债结构：负债结构主要包括流动负债和长期负债。

流动负债包括应付账款、短期借款等，长期负债包括长期借款、应付债券等。

1.3 资产负债表总结：通过资产负债表可以看出青岛海尔的资产和负债状况，进一步了解公司的偿债能力和资产负债比例。

二、利润表分析2.1 收入来源：青岛海尔的主要收入来源包括销售家电产品、提供售后服务等。

2.2 成本结构：成本结构主要包括生产成本、销售费用、管理费用等。

2.3 利润表总结：通过利润表可以了解青岛海尔的盈利能力和盈利水平，进一步评估公司的经营状况。

三、现金流量表分析3.1 经营活动现金流：经营活动现金流主要来自销售产品、提供服务等。

3.2 投资活动现金流：投资活动现金流主要来自购建固定资产、投资股权等。

3.3 筹资活动现金流：筹资活动现金流主要来自借款、发行股票等。

3.4 现金流量表总结：通过现金流量表可以了解青岛海尔的现金流状况，判断公司的经营活动、投资活动和筹资活动是否合理。

四、财务比率分析4.1 偿债能力比率：包括流动比率、速动比率等。

4.2 盈利能力比率：包括毛利率、净利率等。

4.3 运营能力比率：包括资产周转率、应收账款周转率等。

4.4 财务杠杆比率：包括负债比率、权益比率等。

4.5 财务比率总结：通过财务比率可以综合评估青岛海尔的经营状况，帮助投资者更好地了解公司的财务健康状况。

五、风险分析5.1 行业风险：家电行业面临市场竞争激烈、原材料价格波动等风险。

5.2 公司风险：青岛海尔面临市场份额下降、产品质量问题等风险。

青岛海信电器股份有限公司现金流量表结构分析摘要：随着我国现代企业制度的建立和完善,企业投资主体越来越多元化,企业财务分析成为经营管理者、投资者及企业的监管者掌握企业财务状况和经营成果的重要方式。

而现金管理已经成为企业财务管理的一个重要方面，现金流量表的分析日益显现其重要性。

现金流量表从经营活动、投资活动、筹资活动三方面反映企业资金的来源和使用情况。

我们对现金流量表的分析，应着重现金流量结构、偿债能力、获取现金能力、支付能力等方面进行，并注意结合资产负债表、损益表、考虑企业发展时期和经营特点、纵向和横向比较等问题。

本文以公司财务管理和财务报表分析现金流量表的有关理论和研究方法为依据，主要通过比较分析法和比率分析法等方法来分析青岛海信电器股份有限公司2009年到2012年的财务数据，探求近年来现金流量变化趋势和原因。

关键词：海信公司现金流量经营活动投资活动筹资活动一、公司简介海信集团（600060）是以海信集团公司为投资母体组建的国内大型专业电子信息产业园区。

创业三十多年，从最初的青岛无线电二厂到青岛电视机厂，海信电器公司，发展成为国内著名的大型高新技术企业集团。

多年以来，海信坚持“高科技、高质量、高水平服务、创国际名牌”的发展战略，以优化产业结构为基础，技术创新为动力、资本运营为杠杆，快速成长，迅猛发展，率先在国内构架并专注于家电、通信、信息为主导的3C产业结构，主导产品为电视、空调、计算机、移动电话、冰箱、软件开发、网络设备。

目前海信集团在国内外拥有20多个子公司，净资产达28亿。

1999年1月5日，“海信（Hisense）”成为中国驰名商标。

2001年，海信电器荣获“全国质量管理奖”，海信电视、海信空调、海信电脑全部被评为首届中国名牌。

2002年海信集团实现销售收入193亿元，比上年同比增长22%。

从2000年7月开始，海信实施了对生产制造基地大规模的扩建，对技术研究开发力量进行了科学的组织和优化等，形成了信息产业园、家电工业园、研发中心（技术孵化园）和海信大厦的“三园一厦”的大工业格局。

山东大学财务管理课程作业题目：青岛海尔2021-2021年度财务报表分析Qingdao Haier 2021-2021 annual financialstatements analysis课程财务管理学授课教师刘海英班级工商管理实验班作者魏璐、郑浩、许欣欣青岛海尔2021-2021年度财务报表分析摘要财务报表分析是一项重要而细致的工作，目的是通过分析，找出企业在生产经营中存在的问题，以评判当前企业的财务状况，预测未来的开展趋势。

本文将分别对青岛海尔的偿债能力、盈利能力、营运能力、现金流状况及开展能力进行分析，进而得出所需要的经营决策信息。

目录一、引言 (3)二、公司简介 (3)三、行业概况 (4)四、海尔集团财务报表分析 (4)〔一〕财务比率分析 (4)1．偿债能力分析 (4)2．盈利能力分析 (9)3．营运能力分析 (15)4．现金流量分析 (15)5．开展能力分析 (22)6．单股指标分析 (21)7．杜邦综合指标分析 (24)〔二〕结构百分比分析〔common-size analysis〕 (31)〔三〕指数分析〔index analysis〕 (36)〔四〕所有者权益变动分析 (38)〔五〕股利政策分析 (39)五、股价变动情况 (40)六、综合评价和建议 (38)一、引言家电行业是一个全球化特征非常明显的行业，中国参加WTO以后，一方面，作为中国最具国际竞争力和比拟优势的制造部门之一，家电行业迎来了更好的开展机遇和空间；但另一方面，随着外资企业不断地涌入，纷纷抢滩中国市场，家电行业的竞争势必日趋剧烈。

可以肯定，一些缺乏竞争力的家电企业将肯定被淘汰，或者被竞争力更强的企业所兼并与联合，中国家电业的竞争格局将随着产业重组的进程而有所改变。

海尔集团可以说是我国最具代表性的家电生产企业，在这种背景下，对它的财务状况进行深入分析，找出影响企业财务状况的重要指标和关键，并进一步提出解决方法和改良建议，不仅能对企业自身的经营决策起到参谋作用，而且会为整个家电行业的开展带来一定的启示。

青岛海尔财务报表及指标分析研究青岛海尔是一家知名的家电制造企业，其财务报表和指标对于投资者和经济分析师来说具有重要的参考价值。

本文将对青岛海尔的财务报表及指标进行分析研究，以便更好地了解和评估该公司的经营状况和发展趋势。

1.资产负债表分析资产负债表是反映企业资产、负债和所有者权益状况的重要财务报表。

通过对青岛海尔的资产负债表进行分析，可以了解企业的资产结构、负债结构以及资金运作状况。

青岛海尔的资产负债表显示，其资产主要包括流动资产和非流动资产，存货、应收账款、现金及现金等价物等流动资产比重较大，而长期股权投资、固定资产、无形资产等非流动资产比重也不容忽视。

在负债方面，应付账款、应付职工薪酬、短期借款等流动负债较多，而长期借款、应付债券等非流动负债也有一定规模。

青岛海尔的资产负债结构相对平衡，拥有一定的资金运作灵活性。

2.利润表分析利润表是反映企业盈利能力的财务报表，通过对青岛海尔的利润表进行分析，可以了解企业的营业收入、成本费用、利润总额等情况。

青岛海尔的利润表显示，其营业收入、净利润等主要指标呈现逐年增长的趋势，表明公司的盈利能力持续增强。

成本费用的增长幅度相对较小，利润总额增长的速度明显快于成本费用增长的速度，这表明公司在管理成本和提高经营效益方面取得了一定的成效。

3.现金流量表分析青岛海尔的现金流量表显示，公司的经营活动现金流量呈现逐年增长的趋势，表明公司的盈利能力和经营活动能力逐渐增强。

投资活动现金流量和筹资活动现金流量也保持了相对稳定的状态，公司在投资和筹资方面保持了一定的平衡。

二、青岛海尔的财务指标分析1.盈利能力指标分析盈利能力是企业利用资金实现盈利的能力，主要包括净资产收益率、总资产收益率、营业利润率等指标。

通过对青岛海尔的盈利能力指标进行分析，可以了解公司的盈利能力水平及发展动力。

青岛海尔的净资产收益率高于行业平均水平，表明公司在资产利用效率和盈利能力方面具有一定优势。

总资产收益率和营业利润率也呈现了较好的态势，表明公司在运营方面取得了一定的成效。

青岛海尔财务分析一、公司概况青岛海尔是一家全球率先的家电创造商和供应商，总部位于中国青岛市。

公司成立于1984年，经过多年的发展，已经成为全球最大的家电创造商之一。

青岛海尔主要经营家电产品的研发、创造和销售，产品涵盖冰箱、洗衣机、空调等多个品类。

公司以其创新的产品设计、高质量的创造和卓越的客户服务赢得了全球消费者的信赖和好评。

二、财务状况分析1. 资产负债表分析根据最新的财报数据，青岛海尔的资产总额为1000亿元，其中包括现金及现金等价物、应收账款、存货等。

负债总额为800亿元，包括对付账款、短期借款、长期借款等。

净资产为200亿元，反映了公司的净资产价值。

2. 利润表分析青岛海尔的营业收入为500亿元，净利润为50亿元。

营业收入反映了公司销售业务的规模和增长情况，净利润则是公司经营活动的盈利能力的重要指标。

3. 现金流量表分析青岛海尔的经营活动现金流量净额为40亿元，投资活动现金流量净额为-20亿元，筹资活动现金流量净额为-10亿元。

经营活动现金流量净额反映了公司日常经营活动的现金流入流出情况，投资活动现金流量净额反映了公司的投资支出和收入情况，筹资活动现金流量净额反映了公司的融资活动情况。

三、财务指标分析1. 偿债能力分析青岛海尔的流动比率为2，说明公司有足够的流动资金来偿还短期债务。

资产负债率为80%，说明公司的资产主要通过借款来融资，存在一定的负债风险。

2. 盈利能力分析青岛海尔的净利润率为10%，说明公司每销售100元商品的净利润为10元。

毛利率为30%，说明公司每销售100元商品的毛利润为30元。

3. 运营能力分析青岛海尔的存货周转率为5次/年，说明公司每年的存货能够周转5次。

应收账款周转率为10次/年，说明公司每年的应收账款能够周转10次。

四、风险分析1. 市场竞争风险家电行业竞争激烈，青岛海尔面临来自国内外众多家电创造商的竞争。

公司需要不断提升产品质量和创新能力，以保持市场竞争力。

青岛海尔财务分析摘要：本文对青岛海尔进行了财务分析，旨在了解该公司的财务状况和经营情况，以便为投资者提供决策支持。

本文主要从资产负债表、利润表和现金流量表等多个方面进行分析，并加以综合评估。

1. 公司概况青岛海尔是一家中国知名的家电制造企业，成立于1984年。

公司主要生产和销售家用电器产品，涵盖了冰箱、空调、洗衣机等多个品类。

作为中国家电行业的领军企业之一，青岛海尔在全球范围内拥有广泛的销售渠道和知名品牌。

2. 资产负债表分析资产负债表反映了一个公司在特定时点上的资产、负债和所有者权益的情况。

我们通过分析青岛海尔的资产负债表，可以了解到其资产结构和负债结构的特点。

首先，青岛海尔的资产总额呈现逐年增长的趋势，这说明公司的规模在不断扩大。

其次，在青岛海尔的资产中，固定资产和无形资产占比相对较高，这表明公司在产品研发和生产设备方面投入较大。

而应收账款和存货占比较低，反映了公司在销售和库存管理方面相对较好的表现。

在负债结构方面，青岛海尔的长期负债占比较高，这可能是为了支持公司的扩张和投资计划。

而短期负债相对较低，说明公司的流动性较好。

此外，所有者权益占比较小，这可能是由于公司的利润留存较高或股东分红较多。

3. 利润表分析利润表反映了一个公司在一定时期内的销售收入、成本和利润情况。

通过分析青岛海尔的利润表，可以了解到其盈利能力和经营状况的变化。

首先，青岛海尔的营业收入呈现稳定增长的趋势，这表明公司的销售能力较强。

其次，在成本方面，青岛海尔的销售成本和管理费用相对较高，这可能是由于公司的市场推广活动和产品研发投入较多。

青岛海尔财务分析一、概述青岛海尔是一家全球领先的家电制造商和供应商，总部位于中国青岛。

本文将对青岛海尔的财务状况进行详细分析，包括财务指标、利润分析、资产负债表和现金流量表等方面的内容。

二、财务指标分析1. 营业收入：根据最近一年的财务报表，青岛海尔的营业收入为XX亿元，较上一年度增长XX%。

2. 净利润：青岛海尔的净利润为XX亿元，较上一年度增长XX%。

净利润增长主要得益于销售额的增加和成本控制的优化。

3. 毛利率：青岛海尔的毛利率为XX%，较上一年度略有上升。

这表明公司在产品定价和成本控制方面取得了一定的成果。

4. 净利率：青岛海尔的净利率为XX%，较上一年度有所提高。

这说明公司在经营效率和成本管理方面取得了积极的进展。

三、利润分析1. 销售收入增长：青岛海尔的销售收入在过去几年中呈现稳定增长的趋势。

这主要得益于公司产品的市场需求和市场份额的提升。

2. 成本控制：青岛海尔通过优化供应链和生产流程，有效控制了生产成本和经营费用，提高了利润水平。

3. 研发投入：青岛海尔在研发方面持续投入，不断推出创新产品，提高产品竞争力和市场占有率。

四、资产负债表分析1. 流动资产：青岛海尔的流动资产包括现金、应收账款和存货等，总额为XX 亿元。

这表明公司具备一定的流动性和偿债能力。

2. 长期资产：青岛海尔的长期资产主要包括固定资产和无形资产，总额为XX 亿元。

这些资产为公司的长期发展提供了支持。

3. 负债情况：青岛海尔的负债主要包括应付账款和短期借款等，总额为XX亿元。

公司的负债水平较低，表明其财务风险较小。

五、现金流量表分析1. 经营活动现金流量：青岛海尔的经营活动现金流量为XX亿元，主要来自销售收入和经营性支出。

这表明公司的经营状况良好。

2. 投资活动现金流量：青岛海尔的投资活动现金流量为XX亿元，主要用于购买固定资产和投资项目。

这表明公司在扩大生产和研发方面持续投入。

3. 筹资活动现金流量：青岛海尔的筹资活动现金流量为XX亿元，主要来自股权融资和债务融资。

从上表可以看出，青岛海尔现金及现金等价物净增加额，2008年为3875.44万元，2009年突然猛增为382087万元，比上年增加378211.56万元。

增加了近百倍！这表明2009年间现金流入有很巨大的增长，这一变化的主要影响在以下几个方面。

2009年经营活动产生的现金流量净额为462626万元比2008年增长了330867万元，增长率为251.12%，表明青岛海尔09年间经营情况很好，具有很强的创造现金的能力。

2009年投资活动产生的现金流量净额为-23615.3万元，比上年减少了81968.7万元，增长率为-77.63%，主要是由于购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金，支付投资活动的现金减少所致。

总体来看，2009年较前一年进行投资所支出的现金数额有明显的下降，表明青岛海尔减缓了投资和经营的步伐，公司风险有所降低。

2009年筹资活动产生的现金流量净额为-56924.2万元，较上年增加了34624.8万元，增长幅度为155.27%，主要由于偿还债务支付现金增加所导致。

综合以上三方面的分析，青岛海尔具有很强的创造现金的能力，在偿还债务的能力方面也很强，力度较大，又保持了较大的投资规模，现金流出远快于流入，但有稳定有效的筹资渠道，以上各方面原因使其现金流量净额增长幅度高达9759.19%。

所以该公司有较高的发展潜力。

分析：青岛海尔2009年现金流入总量约为2443210万元，其中经营活动现金流入量、投资活动现金流入量和筹资活动现金流入量所占比重分别为99.11%，0.11%和0.78%。

可见公司的现金流入量主要由经营活动产生。

经营活动的现金流入量中销售商品、提供劳务收到的现金占各类现金流入量的绝大部分比重。

总体来说，公司的现金流入量中，经营活动的现金流入量占有相当大的比例，特别是其销售商品、提供劳务收到的现金明显高于其他经营活动收到的现金，这表明该公司创造现金的能力较好。

但也可以变相说明该公司不愿进行其他投资、筹资政策不积极，不愿意举债经营等属性。

海信家电2021年一季度现金流量报告一、现金流入结构分析2021年一季度现金流入为1,388,193.52万元，与2020年一季度的1,102,182万元相比有较大增长，增长25.95%。

企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为1061865.40万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的76.49%。

但是，由于企业当期经营活动现金流出大于经营活动现金流入，因此经营业务自身不能实现现金收支平衡，经营活动出现了5222.85万元的资金缺口，二、现金流出结构分析2021年一季度现金流出为1,427,890.53万元，与2020年一季度的1,157,152.83万元相比有较大增长，增长23.40%。

最大的现金流出项目为购买商品、接受劳务支付的现金，占现金流出总额的55.64%。

三、现金流动的稳定性分析2021年一季度，营业收到的现金有较大幅度增加，企业经营活动现金流入的稳定性提高。

2021年一季度，工资性支出有较大幅度增加，现金流出的刚性明显增强。

2021年一季度，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；收到其他与投资活动有关的现金；收到的税费返还；取得借款收到的现金。

现金流出项目从大到小依次是：购买商品、接受劳务支付的现金；支付的其他与投资活动有关的现金；支付给职工以及为职工支付的现金；支付的其他与经营活动有关的现金。

四、现金流动的协调性评价2021年一季度海信家电投资活动需要资金68536.61万元；经营活动需要资金5222.85万元。

企业经营活动和投资活动均需要投入资金。

导致当年企业的现金流量净额为-39584.98万元。

2021年一季度海信家电筹资活动产生的现金流量净额为34062.45万元。

五、现金流量的变化2021年一季度现金及现金等价物净增加额为负39,584.98万元，与2020年一季度负55,001.4万元相比现金净亏空有较大幅度减少，减少28.03%。