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2024年基金从业资格证之证券投资基金基础知识综合练习试卷B卷附答案单选题（共45题）1、目前在全国银行间同业拆借中心成交的债券交易所采用的交收方式是()。
A.见券付款B.券款对付C.分级结算D.见款付券【答案】 B2、影响期权价格的因素不包括( )。
A.合约标的资产的市场价格与期权的执行价格B.期权的有效期C.无风险利率水平D.权利金的波动率【答案】 D3、假设某封闭式基金3月10日的基金净资产为55000万元人民币，3月11日的基金净资产为55157万元人民币，该股票基金的托管费率为0.2%，该年实际天数为366天，则3月11日应计提的托管费为（）。
A.0.3005万元B.0.3013万元C.0.3022万元D.0.3014万元【答案】 A4、下列关于回购协议的表述，错误的是( )。
A.回购协议是指资金需求方在出售证券的同时与证券的购买方约定在一定期限后按约定价格购回所卖证券的交易行为B.我国金融市场上的回购协议以国债回购协议为主C.国债回购作为一种短期融资工具，在各国市场中最长期限均不超过半年D.证券的出售方为资金借入方，即正回购方【答案】 C5、关于基金分红与基金分拆，以下表述错误的是（）A.现金分红的投资者在获得现金分红时，其基金份额并没有变化，但基金分拆的投资者的基金份额却有较大变化B.基金分红会造成大量的现金流出基金资产，而基金分拆却不会C.基金分红不需要严格的时机选择，而基金分拆则需要进行时机选择D.基金分红有时需要部分基金资产，而基金分拆却不需要【答案】 C6、（）允许期权买方在期权到期前的任何时间执行期权。
A.美式期权B.欧式期权C.看涨期权D.看跌期权【答案】 A7、下列关于分散化投资的原理，说法错误的是（）。
A.投资组合中多个资产同时发生亏损的概率要远远小于单个资产亏损的概率B.有效地分散化投资所构建的投资组合中各资产的相关性一般较弱，能降低系统性风险C.整个投资组合收益的波动性低于投资组合各资产收益的平均波动性D.在分散化投资组合中，当某资产发生亏损时，可能有其他资产产生了收益【答案】 B8、因持有股票而享有的配股权，从配股权除权日到配股确认日的估值方法，表述正确的有（）。
证券资格（证券投资基金）债券投资组合管理章节练习试卷1(题后含答案及解析)题型有：1. 单项选择题单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1．根据()，利率期限结构和债券收益率曲线是由不同市场的供求关系决定的。
A．完全预期理论B．有偏预期理论C．市场分割理论D．优先置产理论正确答案：C 涉及知识点：债券投资组合管理2．()的含义是将未来的现金流按照一个固定的利率折现，使之等于当前的价格。
A．加权平均投资组合收益率B．投资组合内部收益率C．现实复利收益率D．到期收益率正确答案：D 涉及知识点：债券投资组合管理3．在固定利率的付息债券收益率计算中，到期收益率(也就是内部收益率)是被普遍采用的计算方法，关于这种计算方法叙述错误的是()。
A．它的含义是将未来的现金流按照一个固定的利率折现，使之等于当前的价格，这个固定的利率就是到期收益率B．这种方法能准确地衡量债券的实际回报率C．在到期收益率的计算中，利息的再投资收益率被假设为固定不变的当前到期收益率D．到期收益率的计算没有考虑税收的因素正确答案：B解析：到期收益率(也就是内部收益率)虽然可以准确地衡量现金流量的内部收益率，但是不能准确地衡量债券的实际回报率。
知识模块：债券投资组合管理4．现实复利收益率也称为()。
A．到期收益率B．期限收益率C．现实收益率D．折现率正确答案：B解析：现实复利收益率也称为期限收益率，它允许资产管理人根据计划的投资期限、预期的有关再投资利率和未来市场收益率预测债券的表现。
知识模块：债券投资组合管理5．关于到期收益率计算方法和现实复利收益率法的叙述不正确的是()。
A．现实收益率来源于投资者自己对未来市场收益率的预期和再投资的计划，可以得出比内含收益率更接近投资者实际情况的复利收益率B．在现实复利收益率的计算中，每位投资者对未来利率的预测与投资计划等各不相同，所以很难得出市场普遍认可的结论C．到期收益率计算简便，易于进行比较，在交易与报价中可操作性较强D．市场收益率曲线波动平缓且票息较低时，到期收益率潜在的误差较大正确答案：D解析：到期收益率在市场收益率曲线波动平缓且票息较低时，潜在的误差较小。
一、单项选择题1．根据《证券投资基金运作经管办法》的规定，（）为股票基金。
A．60%以上的基金资产投资于股票B．55%以上的基金资产投资于股票C．30%以上的基金资产投资于股票D．50%以上的基金资产投资于股票【答案】A【解读】根据《证券投资基金运作经管办法》的规定，60%以上的基金资产投资于股票为股票基金。
2．关于证券投资基金投资收益的归属，下列说法不正确的是（）。
A．基金投资收益在扣除基金承担的费用后的盈余全部归基金投资人所有B．基金投资收益依据投资者所持有的基金份额比例进行分配C．基金投资收益依据投资经管人的投资业绩按一定比例分配给基金经管人D．基金经管人只能按规定收取一定的经管费，不参与基金收益分配【答案】C【解读】常识题。
基金的收益分配归基金投资人所有。
3．2004年7月1日施行的《证券投资基金运作经管办法》首次将我国基金类别分为（）。
A．开放式基金、封闭式基金B．契约型基金、公司型基金C．ETF基金、LOF基金、封闭式基金D．股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金【答案】D【解读】2004年7月1日施行的《证券投资基金运作经管办法》首次将我国基金类别分为股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金等基本类型。
4．在我国，拟设立的基金经管公司的注册资本不低于人民币（）万元。
A．1000B．5000C．10000D．100000【答案】C【解读】我国相关法规规定，基金经管公司的注册资本应不低于1亿元人民币。
5．股债平衡型混合基金股票与债券的配置比例较为均衡，比例大约在（）左右。
A．40%～60%B．30%～40%C．20%～30%D．10%～20%【答案】A【解读】股债平衡型混合基金股票与债券的配置比例较为均衡，比例大约在40%～60%左右。
6．ETF在一级市场上，通常只有基金份额达到（）以上的投资者在交易时间内可以随时进行申购和赎回的交易。
A．100万份B．80万份C．50万份D．30万份【解读】ETF在一级市场上，通常只有基金份额达到50万份以上的投资者在交易时间内可以随时进行申购和赎回的交易。
2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识综合练习试卷A卷附答案单选题（共30题）1、关于跟踪误差与主动此重。
以下表述正确的是（）。
A.跟踪误差与主动比重都是相对于业绩比较基准的风险指标，跟踪误差反映投资组合与基准组合持仓的差异。
主动比重反映投资组合真实收益率与基准收益率的偏离度B.跟踪误差是相对于业绩比较基准的风险指标，而主动比重是相对于投资组合历史持仓的风险指标C.跟踪误差是反映投资对象对市场敏感度的指标，主动比重是相对于业绩比较基准的相对风险指标D.跟踪误差与主动比重都是相对于业绩比较基准的风险指标，跟踪误差反映投资组合与基准组合持仓的差异【答案】 B2、下列关于普通股的表述错误的是（）。
A.普通股具有股权和债券双重属性B.普通股的股利是变动的C.普通股一般具有表决权D.普通股是公司通常发行的无特别权利的股票【答案】 A3、关于我国资本市场股票和债券的风险收益特征，以下表述正确的是（）。
A.债券的投资收益率和股票投资相比较为稳定B.股票的投资收益低于债券投资C.股票投资回报的波动率小于债券投资D.债券投资者要求更高的风险溢价【答案】 A4、大额可转让定期存单的期限最短的是（）。
A.1天B.14天C.3个月D.9个月【答案】 B5、外资商业银行境内分行在境内持续经营（）年以上，可申请成为托管人，其实收资本数额条件按其境外总行的计算。
A.半B.1C.2D.3【答案】 D6、《证券监管目标和原则》是由（）发布。
A.国际金融协会B.国际基金业协会C.中国证监会D.国际证监会组织【答案】 D7、公司型基金的投资人通过（）选举产生基金公司的董事会，行使对基金公司的重大事项决策权。
A.股东大会B.基金经理C.监事会D.基金托管人【答案】 A8、在其他因素相同的情况下，票面利率与债券到期收益率呈（）。
A.同方向增减B.反方向增减C.先增后减D.先减后增【答案】 A9、下列不属于基金利润来源中利息收入的是（）。
基金从业资格考试《证券投资基金基础知识》真题及详解（一）单选题（共100题，每小题1分，共100分）以下备选项中只有一项最符合题目要求，丌选、错选均丌得分。
1．M公司2016年度资产负债表中，总资产50亿元，其中流劢资产20亿元；总负债30亿元，其中流劢负债25亿元。
关亍M公司2016年的财务状冴，以下说法正确的是（）。
A.亏损5亿元B.所有者权益20亿元C.实收资本20亿元D.资本公积－5亿元【答案】B【解析】挄照会计恒等式，资产负债表的基本逡辑关系表述为：资产＝负债＋所有者权益，所以M公司所有者权益＝总资产－总负债＝50－30＝20（亿元）。
A项，题中未提供营业收入、成本费用等利润表中相关数据，无法计算盈亏情冴；CD两项，实收资本和资本公积属亍所有者权益，题中未提供相关信息，无法计算实收资本和资本公积。
2.在其他条件丌发的情冴下，下列哪种发化会使得公司的资产收益率和净资产收益率的发化方向丌同？（）A．公司营业成本减少B．公司投资收益增加C．公司所有者权益增加D．公司无息负债减少【答案】D【解析】资产收益率计算的是每单位资产能带杢的利润，其计算公式为：资产收益率＝净利润总额/总资产总额＝净利润总额/（总负债总额＋所有者权益总额）；净资产收益率也称权益报酬率，强调每单位的所有者权益能够带杢的利润，其计算公式为：净资产收益率＝净利润总额/所有者权益总额。
因此，负债的发劢会使二者发化方向丌同。
3.关亍名丿利率和实际利率，以下表述正确的是（）。
A．当物价丌断下降时，名丿利率比实际利率高B.当物价丌断下降时，名丿利率比实际利率低C.名丿利率是扣除通账膨胀补偿以后的利率，实际利率是包含通账膨胀补偿以后的利率D.名丿利率是包含通账膨胀补偿以后的利率，实际利率也是包含通账膨胀补偿以后的利率【答案】B【解析】实际利率是挃在物价丌发丏质买力丌发的情冴下的利率，戒者是挃当物价有发化，扣除通账膨胀补偿以后的利率。
名丿利率是挃包含对通账膨胀补偿的利率，当物价丌断上涨时，名丿利率比实际利率高。
基金从业资格证之证券投资基金基础知识通关练习题库附答案详解单选题（共20题）1. 下列关于大宗商品的说法，错误的是( )。
A.大宗商品可以进入流通领域，但不包括零售环节B.大宗商品具有商品属性，可用于工农业生产与消费的使用C.大宗商品的期货及现货价格变动会直接影响到整个经济体系D.在金融投资市场，大宗商品是指异质化、可交易、被广泛作为工业基础原材料的商品【答案】 D2. 关于可转债的回售条款，下面说法正确的是（）。
A.股票下跌时可转债持有人可以行使回售条款B.回售条款由发行人行使C.回售条款由可转债持有人行使D.回售价格根据回售时标的股票市价确定【答案】 C3. 标的证券除权、除息的，权证的行权价格、行权比例公式不正确的是（）。
A.标的证券除权，新行权价格=原行权价格标的证券除权日参考价/除权前一日标的证券收盘价B.标的证券除权，新行权比例=原行权比例除权前一日标的证券收盘价/标的证券除权日参考价C.标的证券除息，新行权价格=原行权价格标的证券除息日参考价/除息前一日标的证券收盘价D.标的证券除息，新行权比例=原行权比例除息前一日标的证券收盘价/标的证券除息日参考价【答案】 D4. 假设某基金持有的三种股票的数量分别为10万股、50万股和100万股，每股的收盘价为30元、20元和10元，银行存款为1000万元，对托管人或管理人应付未付的报酬为500万元，应付税费为500万元，已售的基金份额2000万份。
运用一般的会计原则，计算基金份额净值为（）。
A.1B.1.65C.0.65D.1.15【答案】 D5. （）是一种混合债券，既包含了普通债券的特征，也包含了权益特征，还具有标的股票的衍生特征。
A.可赎回债券B.可回售债券C.可转换债券D.结构化债券【答案】 C6. 关于债券型基金组合构建，以下表述正确的是（）。
A.债券型基金债券类资产的投资比例不低于基金资产总值的80%B.债券型基金招募说明书中对投资理念、投资策略、投资范围不做规定C.债券型基金只能投资国债、金融债、公司债、企业债D.债券投资组合构建不需要考虑期限结构、组合久期【答案】 A7. 以下关于QDII基金说法错误的是（）A.经中国证监会批准可以在境内募集资金进行境外证券投资的机构称为合格境内机构投资者(QDII)B.QDII 是在我国人民币没有实现可自由兑换、资本项目尚未开放的情况下，有限度地允许境内投资者投资海外证券市场的一项过渡性的制度安排。
证券投资基金概述练习试卷3(题后含答案及解析) 题型有：1. 单项选择题 2. 多项选择题 3. 判断对错题单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1．( )是指负责基金登记、存管、清算和交收业务的机构,其具体业务包括投资者基金账户管理、基金份额注册登记、清算及基金交易确认、红利发放、基金份额持有人名册的建立与保管等。
A．注册登记机构B．基金销售机构C．律师事务所D．基金评级机构正确答案：A 涉及知识点：证券投资基金概述2．设立契约型基金,签署基金合同的主体中不包括( )。
A．基金托管人B．基金管理人C．基金投资者D．基金评级机构正确答案：D 涉及知识点：证券投资基金概述3．( )依据基金公司章程设立,基金投资者是基金公司的股东,享有股东权,按所持有的股份承担有限责任。
A．开放式基金B．封闭式基金C．公司型基金D．契约型基金正确答案：C 涉及知识点：证券投资基金概述4．与公司型基金的股东大会相比,契约型基金持有人大会赋予基金持有者的权利( )。
A．相对较大B．相对较小C．相同D．无法比较正确答案：B 涉及知识点：证券投资基金概述5．在风险程度上,以下投资品种中价格波动性最大,风险最大的是( )。
A．股票投资B．基金投资C．债券投资D．风险相同正确答案：A 涉及知识点：证券投资基金概述6．按照基金( )的不同,可以将基金分为封闭式基金与开放式基金。
A．规模B．投资风格C．法律形式D．运作方式正确答案：D 涉及知识点：证券投资基金概述7．《中华人民共和国证券投资基金法》规定,封闭式基金的续存期应在( )年以上。
A．3B．4C．5D．6正确答案：C 涉及知识点：证券投资基金概述8．( )的基金份额是固定的,在封闭期限内未经法定程序认可不能增减。
A．开放式基金B．封闭式基金C．公司型基金D．契约型基金正确答案：B 涉及知识点：证券投资基金概述9．( )份额不固定,投资者可以按照基金管理人确定的时间和地点向基金管理人或其销售代理人提出申购、赎回申请,交易在投资者与基金管理人之间完成。
证券投资基金的类型练习试卷1(题后含答案及解析) 题型有：1. 单项选择题 2. 多项选择题 3. 判断对错题单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1．2004年7月1日开始施行的《证券投资基金运作管理办法》中,首次将我国的基金分为股票基金、债券基金、混合基金和( )等基本类型。
A．成长型基金B．公募基金C．货币市场基金D．主动型基金正确答案：C 涉及知识点：证券投资基金的类型2．根据( )的不同,可以将基金分为封闭式基金、开放式基金。
A．运作方式B．法律形式C．投资对象D．投资目标正确答案：A 涉及知识点：证券投资基金的类型3．根据( )的不同,可以将基金分为成长型基金、收入型基金和平衡型基金。
A．运作方式B．法律形式C．投资对象D．投资目标正确答案：D 涉及知识点：证券投资基金的类型4．根据( )的不同;可以将基金分为主动型基金与被动(指数)型基金。
A．运作方式B．法律形式C．投资理念D．投资目标正确答案：C 涉及知识点：证券投资基金的类型5．根据( )的不同,可以将基金分为在岸基金和离岸基金。
A．法律形式B．资金来源和用途C．投资理念D．投资目标正确答案：B 涉及知识点：证券投资基金的类型6．( )又被称为“伞形基金”,是指多个基金共用一个基金合同,子基金独立运作,子基金之间可以进行相互转换的一种基金结构形式。
A．交易型开放式指数基金B．系列基金C．货币市场基金D．保本基金正确答案：B 涉及知识点：证券投资基金的类型7．以下哪种基金我国目前尚不存在?( )A．交易型开放式指数基金B．上市开放式基金C．基金中的基金D．货币市场基金正确答案：C 涉及知识点：证券投资基金的类型8．根据中国证监会对基金类别的分类标准,基金资产( )以上投资于股票的为股票基金。
A．50%B．60%C．70%D．80%正确答案：B 涉及知识点：证券投资基金的类型9．根据中国证监会对基金类别的分类标准,基金资产( )以上投资于债券的为债券基金。
基金从业《证券投资基金》练习题（13）1、关于我国QDII基金的特点，下列说法错误的是()。
A. 在投资管理过程中，国内基金公司除了组建专门的投资团队参与境外投资，还可以借助境外投资顾问B. QDII基金的可投资区域较为广泛，包括了几乎所有发达国家和大部分新兴市场的股票和(非对冲)基金C. QDII基金的可投资品种较为丰富，可以投资包括ETF、FOF、权证、期货、股指期货等金融衍生产品D. QDII基金产品的门槛较高，大部分金融投资产品的认购门槛是几万元甚至几十万元人民币，而QDII基金产品起点为五十万元参考答案：D参考解析：QDII基金产品的门槛较低，大部分金融投资产品认购门槛为几万元甚至几十万元人民币，而QDII基金产品起点仅为1 000元人民币，适合更为广泛的投资者参与。
2、关于基金投资运作过程中的集中交易制度，下列理解正确的是()。
A. 基金的投资决策职能与交易执行职能分别是由基金经理与基金交易部门承担的B. 基金经理直接向交易员下达投资指令C. 基金经理直接进行交易D. 交易指令应包含确切的交易价格，交易员严格按照该价格水平进行证券交易参考答案：A参考解析：为提高交易效率和有效控制基金管理中交易执行的风险，基金采取集中交易制度，即基金的投资决策与交易执行职能分别由基金经理与基金交易部门承担。
3、在考虑基金业绩评价的时候，我们往往要考虑基金规模大小带来的影响，下列属于大规模基金最有可能带来的不利影响的为()。
A. 非系统性风险更大B. 平均成本更高C. 对被投资股票的收益性有不利影响D. 对被投资股票的流动性有不利影响参考答案：D参考解析：与小规模基金相比，规模较大的基金的平均成本更低。
另一方面，规模较大的基金可以有效地减少非系统性风险。
但是基金规模过大，对可选择的投资对象、被投资股票的流动性等都有不利影响。
4、下列属于货币时间价值的应用的是()。
A. 不要为洒掉的牛奶哭泣B. 谷贱伤农C. 卖的比买的精D. 早收晚付参考答案：D参考解析：货币时间价值是指货币随着时间的推移而发生的增值。
一、单项选择题1．根据《证券投资基金运作经管办法》的规定，（）为股票基金。
A．60%以上的基金资产投资于股票B．55%以上的基金资产投资于股票C．30%以上的基金资产投资于股票D．50%以上的基金资产投资于股票【答案】A【解读】根据《证券投资基金运作经管办法》的规定，60%以上的基金资产投资于股票为股票基金。
2．关于证券投资基金投资收益的归属，下列说法不正确的是（）。
A．基金投资收益在扣除基金承担的费用后的盈余全部归基金投资人所有B．基金投资收益依据投资者所持有的基金份额比例进行分配C．基金投资收益依据投资经管人的投资业绩按一定比例分配给基金经管人D．基金经管人只能按规定收取一定的经管费，不参与基金收益分配【答案】C【解读】常识题。
基金的收益分配归基金投资人所有。
3．2004年7月1日施行的《证券投资基金运作经管办法》首次将我国基金类别分为（）。
A．开放式基金、封闭式基金B．契约型基金、公司型基金C．ETF基金、LOF基金、封闭式基金D．股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金【答案】D【解读】2004年7月1日施行的《证券投资基金运作经管办法》首次将我国基金类别分为股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金等基本类型。
4．在我国，拟设立的基金经管公司的注册资本不低于人民币（）万元。
A．1000B．5000C．10000D．100000【答案】C【解读】我国相关法规规定，基金经管公司的注册资本应不低于1亿元人民币。
5．股债平衡型混合基金股票与债券的配置比例较为均衡，比例大约在（）左右。
A．40%～60%B．30%～40%C．20%～30%D．10%～20%【答案】A【解读】股债平衡型混合基金股票与债券的配置比例较为均衡，比例大约在40%～60%左右。
6．ETF在一级市场上，通常只有基金份额达到（）以上的投资者在交易时间内可以随时进行申购和赎回的交易。
A．100万份B．80万份C．50万份D．30万份1/6【答案】C【解读】ETF在一级市场上，通常只有基金份额达到50万份以上的投资者在交易时间内可以随时进行申购和赎回的交易。
7．不属于基金收益中其他收入的工程是（）。
A．手续费返还B．ETF替代损益C．赎回费扣除基本手续费后的余额D．销售服务费【答案】D【解读】销售服务费属于基金的费用。
8．依照《证券投资基金法》的规定，属于基金经管人职责的有（）。
A．对基金财务会计报告、中期和年度基金报告出具意见B．复核、审查基金经管人计算的基金资产净值及基金价格C．办理与基金财产经管业务活动有关的信息披露事项D．监督基金经管人的投资运作【答案】C【解读】其他三项属于基金托管人的职责。
9．货币市场基金每万份基金当日净收益的计算方法为（）。
A．当日基金净收益/当日基金份额总额B．当日基金净收益/当日基金份额总额*10000C．当日基金净资产/当日基金份额总额D．当日基金净资产/当日基金份额总额*10000【答案】B【解读】货币市场基金每万份基金当日净收益的计算方法为：当日基金净收益 /当日基金份额总额*1000010．如果某债券基金的久期为4年，市场利率由5%上升到6%，则该债券基金的资产净值约（）。
A．上升4%B．上升6%C．下降4%D．下降5%【答案】C【解读】市场利率上升，导致债券价格下降，因此会使债券基金的资产净值下降。
（dp/dy）/p＝[－1/（1＋y）]*D，D为久期，所以dp/p＝[－1/（1＋1%）]*4*dy，约等于4%。
11．在我国基金募集申请监管的实践中，募集申请的核准由（）负责。
A．中国证监会B．证券交易所C．基金经管人D．专家团队【答案】A【解读】中国证监会应当自受理基金募集申请之日起6个月内做出核准或不予核准的决定。
12．根据《证券投资基金法》的规定，封闭式基金成立的最低要求为（）。
A．核准规模的80%以上，份额持有人不少于200人B．核准规模的60%以上，份额持有人不少于200人C．份额不少于2亿份，份额总额不少于2亿元人民币，份额持有人不少于200人D．份额不少于2亿份，份额总额不少于2亿元人民币，份额持有人不少于1000人2/6【答案】A【解读】根据《证券投资基金法》的规定，封闭式基金成立的最低要求为基金份额总额达到核准规模的80%以上，基金份额持有人不少于200人。
二、多项选择题1．计算基金詹森指数需已知的变量包括（）。
A．市场指数收益率B．无风险收益率C．βp的最小二乘估计D．基金的平均收益率【答案】ABC【解读】不包括基金的平均收益率。
2．股利贴现模型中的预期现金流量包括（）。
A．预期的股利支付B．当前的股利支付C．未来某时股票的预期售价D．未来某时股票的预期收益【答案】AC【解读】股利贴现模型中的预期未来现金流量包括预期的股利支付和未来某时股票的预期售价。
3．债券的指数化方法包括（）。
A．多因素模型法B．方差最小化法C．优化法D．分层抽样法【答案】BCD【解读】考察消极债券组合经管中的指数化投资策略。
4．在我国，遇到下列（）情形时，可以暂停基金估值。
A．法定节假日B．基金投资的某只股票非正常原因停牌C．证券交易所暂停营业D．基金代销机构暂停营业【答案】AC【解读】当基金有以下情形时。
可以暂停估值：1．基金投资所涉及的证券交易所遇法定节假日或因其他原因暂停营业时。
2．因不可抗力或其他情形致使基金经管人、基金托管人无法准确评估基金资产价值时。
3．占基金相当比例的投资品种的估值出现重大转变，而基金经管人为保障投资人的利益已决定延迟估值。
4．如出现基金经管人认为属于紧急事故的任何情况，会导致基金经管人不能出售或评估基金资产的。
5．中国证监会和基金合同认定的其他情形。
5．在下列情况中，投资组合风险分散效果将会改善的是（）。
A．精简投资组合中证券的数量和种类B．增加投资组合中证券的数量和种类C．加强投资组合中各种证券的关联性D．使投资组合更加的多元化【答案】BD【解读】增加投资组合中证券的数量和种类，使投资组合更加的多元化将会起到投资组合风险分散的效果。
3/66．行为金融理论认为（）。
A．投资者是理性的B．市场是有效的C．投资者会犯系统性的决策错误D．投资者会对非相关信息作出反应【答案】CD【解读】考察行为金融理论与有效市场理论的区别。
7．下列关于基金份额持有人信息披露义务的表述，正确的有（）。
A．基金份额持有人的信息披露义务主要体现在与基金份额持有人大会相关的披露义务B．代表基金份额5%以上的持有人有权自行召集持有人大会，该类持有人应至少提前30日公告持有人大会的召开时间、会议形式、审议事项、议事程序和表决方式等事项C．代表基金份额10%以上的持有人有权自行召集持有人大会，该类持有人应至少提前30日公告持有人大会的召开时间、会议形式、审议事项、议事程序和表决方式等事项D．基金份额持有人召开的基金持有人大会会议召开后，如果基金经管人和托管人对持有人大会决定的事项不履行信息披露义务的，召集大会的基金份额持有人没有履行相关的信息披露的义务【答案】AC【解读】基金份额持有人召开的基金持有人大会会议召开后，如果基金经管人和托管人对持有人大会决定的事项不履行信息披露义务的，召集大会的基金份额持有人应当履行相关的信息披露义务。
8．基金托管人应安全保管的基金财产包括（）。
A．基金印章B．基金资产账户C．重要文件D．核对基金资产【答案】ABCD【解读】基金财产保管的4项内容。
三、判断题1．开放式基金合同生效后，基金经管人应该在每6个月结束之日起四十五日内，更新招募说明书并登载在网站上。
A．正确B．错误【答案】A【解读】开放式基金合同生效后，基金经管人应该在每6个月结束之日起四十五日内，更新招募说明书并登载在网站上。
2．私募发行是基金发起人以公开的形式面向不特定的机构投资者发行基金份额的方式。
A．正确B．错误【答案】B【解读】此题考查对私募基金和公募基金的理解。
公募发行是基金发起人以公开的形式面向不特定的机构投资者发行基金份额的方式。
3．计算某天的乖离率所需的两个基本变量是当日平均价和一段期间内的移动平均价。
A．正确B．错误【答案】B【解读】计算某天的乖离率所需的两个基本变量是当日收盘价和一段期间内的移动平均价。
4/64．开放式基金的注册登记业务可以由基金经管人办理，也可以委托会计师事务所等其他中介机构办理。
A．正确B．错误【答案】B【解读】开放式基金的登记业务可以由基金经管人办理，也可以委托中国证监会认定的其他机构办理。
5．根据我国的实践，对基金经管公司的监管主要包括市场准入监管和日常持续监管。
A．正确B．错误【答案】A【解读】对基金经管公司的监管主要包括两方面：一是市场准入等行政许可事项的审批；二是基金经管公司日常运作的持续监管。
6．水平分析是一种基于对未来债券价格预期的债券组合经管策略。
A．正确B．错误【答案】B【解读】水平分析是一种基于对未来利率预期的债券组合经管策略。
7．当债券收益率曲线很平缓时，子弹组合的业绩才会经常优于两极组合。
A．正确B．错误【答案】B【解读】当债券收益率曲线很陡时，子弹组合的业绩才会经常优于两极组合。
8．在我国，封闭式基金交易中的基金交割与资金交收实行T＋1制度。
A．正确B．错误【答案】A【解读】封闭式基金的交易规则与股票类似。
9．由于交易是实现基金经理投资指令的最后环节，交易员必须对投资比例的合规性和投资价值中的合理性把好最后一道关。
A．正确B．错误【答案】B【解读】投资指令应经风险控制部门审核，确认其合法、合规与完整后方可执行，交易员不是最后一道关。
10．集中偏好理论认为债券期限结构反映了未来利率走势与风险补贴，而风险补贴随期限的增加而增加。
A．正确B．错误【答案】B【解读】集中偏好理论认为债券期限结构反映了未来利率走势与风险补贴，但不承认风险补贴也随着期限的增长而增加，而是取决于不同期限范围内资金供求的平衡。
11．基金市场营销是基金销售机构从市场和客户需要出发所进行的基金产品设计、销售、售后服务等一系列活动的总称。
A．正确B．错误5/6【答案】A【解读】基金市场营销的定义。
证券投资基金的市场营销是基金销售机构从市场和客户需要出发所进行的基金产品设计、销售、售后服务等一系列活动的总称。
12．个股的研究就是通过长期的股性研究来判断买卖点。
A．正确B．错误【答案】B【解读】个股研究需要对个股投资价值做出判断，这是基金经管公司股票投资的落脚点，基金经理主要在个股投资价值报告的基础上决定实际的投资行为。
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