富临运业：非公开发行股票募集资金运用可行性分析报告

山东太阳纸业股份有限公司2019年度非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告二〇一九年七月山东太阳纸业股份有限公司2019年度非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告山东太阳纸业股份有限公司（以下简称“公司”、“太阳纸业”）为提升核心竞争力，增强盈利能力，公司拟向特定对象非公开发行股票募集资金。

公司董事会对本次非公开发行股票募集资金运用的可行性分析如下：一、本次募集资金使用计划本次非公开发行股票预计募集资金金额不超过200,000.00万元。

最终发行数量提请股东大会授权公司董事会与保荐机构（主承销商）根据具体情况协商确定。

本次非公开发行募集资金在扣除发行费用后将用于老挝120万吨造纸项目和补充流动资金。

项目具体情况如下：单位：万元若本次扣除发行费用后的实际募集资金少于上述项目募集资金拟投入金额，在不改变本次募投项目的前提下，公司董事会可根据项目的实际需求，对上述项目的募集资金投入顺序和金额进行适当调整。

在本次发行募集资金到位之前，如果公司根据经营状况、发展战略及资本市场情况，对部分项目以自筹资金先行投入的，对先行投入部分，将在本次发行募集资金到位之后予以全额置换。

二、募集资金投资项目的背景、可行性和必要性（一）老挝120万吨造纸项目1、项目背景我国经济正处在转变发展方式、优化经济结构、转换增长动力的攻关期，资源、能源、环境已成为我国造纸工业发展的最大瓶颈，我们认为要确保公司可持续发展，实现规模的扩张和高质量发展，必须要“走出去”，只有走出去才能打破环保总量限制和原材料制约的天花板，因此我们将把老挝的“林浆纸一体化”项目作为太阳纸业的一个重要战略突破点，依托老挝当地丰富的林地资源、区位优势及税收优惠等优势，根据公司的发展实际和行业发展情况，在林、浆、纸三块业务合理布局，用较短的时间，实现量的扩张和高质量发展，老挝包装纸项目符合当前行业发展潮流，可以在较短的时间内将公司在老挝的“林浆纸一体化”项目打造成为极具市场竞争力和规模优势的纸、浆工业基地，以期有效解决太阳纸业可持续发展的问题。

三棵树涂料股份有限公司2020年度非公开发行A股股票募集资金运用可行性分析报告三棵树涂料股份有限公司（以下简称“公司”）为贯彻实施公司整体发展战略，做强做优公司主业，进一步提升公司核心竞争力，拟通过非公开发行A股股票（以下简称“本次非公开发行”或“本次发行”）的方式募集资金。

公司对本次非公开发行募集资金使用的可行性分析如下：一、本次募集资金使用计划本次非公开发行A股股票的募集资金总额不超过40,000万元，扣除发行费用后将用于补充流动资金。

二、本次募集资金使用的必要性分析（一）优化财务结构，增强抗风险能力近年来，新增基础设施建设、新增地产投资、新房装修及存量房二次装修共同驱动公司业务快速发展，业务规模不断增长，公司的经营性负债水平及资产负债率均有所增加。

截至2017年末、2018年末和2019年末，公司资产负债率分别为46.44%、57.82%和67.64%，略高于可比公司平均水平。

同时，截至2017年末、2018年末和2019年末，公司有息负债规模分别为0.90亿元、3.66亿元及11.13亿元，增长较快。

通过本次非公开发行项目补充流动资金，可有效降低公司的资产负债率，有利于提高公司偿债能力及资金实力，从而优化公司财务结构，增强公司抗风险能力。

（二）满足经营规模日益扩大带来的资金需求近年来，公司业务发展迅速，产销规模及营业收入规模均呈现快速增长态势，2017年、2018年和2019年，公司营业收入分别为26.19亿元、35.84亿元和59.72亿元，同比增长率分别为34.45%、36.82%和66.64%；截至2017年末、2018年末和2019年末，公司应收账款及应收票据合计分别为5.77亿元、9.84亿元及19.25亿元。

伴随业务规模的持续增长，公司对流动资金的需求日益旺盛。

本次募集资金到位后，流动资金的补充将有效缓解公司发展的资金压力，提升公司经营效率，为公司营业规模的持续扩张奠定坚实基础。

厦门日上集团股份有限公司 关于本次非公开发行股票募集资金运用可行性分析报告为进一步提升厦门日上集团股份有限公司（简称“日上集团”、“公司”、“本 公司”）的综合竞争力，提高公司的可持续发展水平，公司第四届董事会第八次 会议审议通过了本次非公开发行股票的相关事宜，拟向不超过 10 名的特定对象 非公开发行不超过 14,022.20 万股股份。

现就上述募集资金投资项目的可行性分 析如下：一、本次发行募集资金的使用计划本次发行募集资金总额不超过 71,000 万元，拟用于“轻量化锻造铝合金轮毂智能制造项目”，具体如下：项目名称实施主体拟投入募集资金金 额 项目投资总额（万元）（万元）轻量化锻造铝合金 福 建 日 上锻 造 有 限 公 轮毂智能制造项目 司75,00071,000合计75,00071,000注：拟投入募集资金金额不包括公司第四届董事会第八次会议前已投入的资金。

如果本次非公开发行股票募集资金金额不能满足上述项目需要，不足部分将 由公司以自有资金或银行贷款解决。

在募集资金到位前，公司将以自有资金或银 行贷款先行用于上述项目的建设，待募集资金到位后，公司将以募集资金对前期 投入的资金进行置换。

本次发行募集资金到位后，公司将以增资的方式，将募集资金投入到实施主 体，用于上述募投项目。

二、本次募投项目实施的背景及必要性（一）本次募投项目的实施是公司应对发达国家锻造铝合金轮毂行业巨头 的全球化竞争布局，引领我国汽车车轮行业变革和差异化竞争做出的重要战略 调整铝合金材料具有非常优异的节能环保和轻量化性能，但受技术水平限制，其 在汽车车轮领域的应用起步相对较晚，直到 1958 年铝合金铸造技术相对成熟， 才出现了整体铸造铝合金车轮。

二十世纪 70 年代起，随着更加先进的锻造技术 的出现，锻造铝合金车轮逐步得到推广，但由于锻造技术成熟度及生产成本等原 因，在过去很长的时间内，钢制车轮在汽车车轮生产中仍占据统治地位。

传化智联股份有限公司非公开发行股票募集资金运用可行性研究报告为了推动传化智联股份有限公司（以下简称“公司”或“传化智联”）传化网智能物流业务（以下简称“传化网”）的更快发展，进一步增强公司竞争力，提高盈利能力，根据公司发展需要，公司拟向特定对象非公开发行股票，拟募集资金总额不超过492,349.22 万元人民币（含本数），本次发行股票数量为不超过651,562,935 股（含本数）。

具体发行数量由公司董事会提请股东大会授权董事会与保荐机构协商确定。

一、本次募集资金的使用计划本次非公开发行股票募集资金总额（含发行费用）不超过492,349.22 万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额将全部用于以下项目：单位：万元序号募投项目名称总投资规模拟使用募集资金规模1 公路港城市物流中心网络化建设项目375,627.03 292,349.222 基于提升平台黏性的物流供应链项目179,449.31 100,000.003 可控运力池建设项目202,826.75 100,000.00合计757,903.09 492,349.22为了保证募集资金投资项目的顺利进行，并保障公司全体股东的利益，本次非公开发行募集资金到位之前，公司可根据相应项目进度的实际情况以自筹资金先行投入，待募集资金到位后再予以置换。

本次非公开发行的募集资金到位后，如实际募集资金净额少于上述拟使用募集资金的总金额，不足部分由公司以自有资金或通过其他融资方式解决。

在不改变本次募集资金投资项目的前提下，公司董事会可根据募集资金投资项目进度以及资金需求等实际情况，调整并最终决定募集资金的具体投资项目、优先顺序及各项目的具体投资额。

（一）公路港城市物流中心网络化建设项目1、项目概述物流产业是现代服务业的重要组成部分，是国家十大振兴产业之一。

伴随着国内一系列支持物流产业政策的出台与实施，以及行业内企业模式的创新与技术的进步，物流行业基础设施建设不断完善、行业效率逐步提高。

北京金隅股份有限公司关于本次非公开发行股票募集资金运用的可行性分析报告一、本次非公开发行募集资金使用计划本次非公开发行拟募集资金约为279,504万元，扣除发行费用后计划用于以下用途：在上述募集资金投入项目的范围内，公司董事会可以根据项目的审批进度、资金需求和轻重缓急程度等实际情况，对相应募集资金投入顺序和具体金额进行适当调整。

募集资金到位前，公司可以根据募集资金投入项目的实际情况，以自筹资金先行投入，并在募集资金到位后予以置换。

募集资金到位后，如实际募集资金净额少于拟投入募集资金总额，不足部分由公司以自筹资金解决。

二、本次募集资金投资项目基本情况（一）北京金隅国际物流园工程项目1、项目情况要点项目名称：北京金隅国际物流园工程项目总投资：136,938.07万元项目实施主体：公司二级全资子公司北京市加气混凝土有限责任公司项目区位：北京市大兴区黄村镇大庄村建设用地面积：165,800平方米总建筑面积：318,440平方米2、基本情况北京金隅国际物流园工程项目位于北京市大兴区黄村镇大庄村，南六环与京开高速交汇处，处于北京市规划建设的京南物流商港核心区，紧邻规划建设的首都第二机场。

园区总体规划布局为“一园区三中心”，包含综合物流中心、综合展贸办公中心、医药物流中心。

物流园区主要业务为仓储、信息交流、流通加工与配送等。

物流园建设用地面积165,800平方米，项目规划总建筑面积318,440平方米。

北京金隅国际物流园工程项目的运营管理模式如下：（1）面向建材家居行业的运营模式：提供产品展示交易及仓储物流平台，发挥金隅商贸品牌影响力，建设以陶瓷品牌生产企业区域营销中心为牵动，以陶瓷交易（批发及电子商务）为主体，以仓储物流、物流金融、物流信息等服务为配套的大型陶瓷商业地产综合体。

（2）面向电子商务行业的运营模式：与电子商务平台商合作建立商务订单履行中心，依托电子商务平台，以客户需求为导向，优选服务产品组合，以专业的服务管理能力和协同工作平台，全力为客户打造卓越的供应链物流服务平台。

宁德时代新能源科技股份有限公司非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告宁德时代新能源科技股份有限公司（简称“公司”）为贯彻实施公司整体发展战略，抓住行业发展机遇，做强做大公司主业，进一步巩固和提升竞争优势，拟非公开发行股票（简称“非公开发行”）。

公司对本次非公开发行募集资金运用的可行性分析如下：一、本次募集资金使用计划本次非公开发行股票募集资金总额不超过2,000,000.00万元（含本数），在扣除发行费用后拟全部用于以下项目：单位：万元在募集资金到位前，公司可以根据募集资金投资项目的实际情况，以自筹资金先行投入，并在募集资金到位后予以置换。

募集资金到位后，若扣除发行费用后的实际募集资金净额少于拟投入募集资金总额，不足部分由公司以自筹资金解决。

二、本次募集资金投资项目的可行性分析（一）项目情况1、宁德时代湖西锂离子电池扩建项目项目名称：宁德时代湖西锂离子电池扩建项目经营主体：宁德时代新能源科技股份有限公司实施地点：宁德市东侨经济技术开发区建设内容：新增锂离子电池年产能约16GWh项目建设期：36个月（2）项目投资概算本项目投资估算如下：（3）项目预计经济效益本项目达产后预计可实现年均营业收入为1,084,310.98万元，年均净利润80,729.40万元，项目内部收益率16.21%（税后），总投资回收期6.14年（税后，含建设期），项目经济效益较好。

（4）项目涉及报批事项情况截至本报告签署日，本项目涉及的项目审批手续正在办理中。

2、江苏时代动力及储能锂离子电池研发与生产项目（三期）项目名称：动力及储能锂离子电池研发与生产项目（三期）经营主体：江苏时代新能源科技有限公司，本次募集资金到位后，公司将以借款或增资等方式将募集资金投入江苏时代新能源科技有限公司实施地点：江苏中关村科技产业园建设内容：新增锂离子电池年产能约24GWh项目建设期：36个月（2）项目投资概算本项目投资估算如下：单位：万元（3）项目预计经济效益本项目达产后预计可实现年均营业收入为1,531,351.47万元，年均净利润133,536.76万元，项目内部收益率15.99%（税后），总投资回收期6.44年（税后，含建设期），项目经济效益较好。

股票简称：海南海药股票代码：000566海南海药股份有限公司非公开发行股票募集资金使用可行性研究报告二O一三年七月二十三日为了增强海南海药股份有限公司(以下简称“公司”、“本公司”或“海南海药”)的市场竞争力，完善产业链条，提升公司研发能力，降低财务费用，提高公司盈利水平。

公司拟向特定对象非公开发行股票，拟募集资金总额为50,000.033万元人民币，本次发行股票数量为5,440.70万股。

一、本次募集资金使用概况本次非公开发行募集资金总额为50,000.033万元，净额不超过47,500.033万元，拟投资于以下项目：单位：万元先行投入，并在募集资金到位后按照相关的法规规定予以置换。

如募集资金净额少于上述项目拟投入募集资金总额，不足部分将由公司以自有资金或其他融资方式解决。

二、本次募投项目的可行性分析（一）年产200吨头孢克洛粗品生产线建设项目1、项目概况本项目总投资17,482万元，由公司控股子公司天地药业用于年产200吨头孢克洛粗品生产线建设项目。

2、项目的必要性及意义（1）满足医药市场对抗生素药物刚性需求的需要“限抗令”政策表面上是制约了抗生素市场的发展，但从更深层次和长远角度来看，其实质是更加规范了抗生素市场，减少低水平、非理性的无序竞争。

尽管抗生素总体市场和临床用药比重不断下滑，但中国人口众多，即将进入老龄化社会，并处于全国医保投入扩大的新医改攻坚的关键时期，抗生素在未来3～5年内还会有较大的需求总量。

根据国内22城市样本医院数据显示，经过2011年连续3个季度下降后，2012年1季度，抗菌药物开始出现环比增长，2季度再次环比增长，显现出止跌企稳的态势，临床品种结构也发生了趋向合理用药的变化。

（2）对公司生产的头孢克洛产品产业链的完善近年来，随着产品种类不断丰富、生产规模稳步增长，公司拟在现有产品的基础上，新增头孢克洛粗品的生产及销售。

投资“年产200吨头孢克洛粗品生产线建设项目”是对公司已有7-ACCA产品的进一步加工，并逐步优化头孢克洛产品从中间体到制剂环节的过程，完善产业链条，增强公司市场竞争能力。

非公开发行股票募集资金使用可行性分析报告一、本次募集资金的使用计划本次非公开发行拟募集的资金总额不超过35亿元，扣除发行费用后的募集资金净额将用于以下项目：（一）白银热电联产项目本项目由公司控股子公司白银热电公司负责组织实施。

白银热电公司由靖远煤电与甘肃电投合资组建，注册资本7亿元，目前实收资本1.4亿元。

其中靖远煤电出资比例70%，甘肃电投出资比例30%。

负责建设并运营白银热电联产项目。

白银热电联产项目计划总投资约30.87亿元，公司拟投入募集资金27.79亿元。

其中3.92亿元用于向白银热电公司增加出资（甘肃电投承诺同比例增资1.68亿元），另外23.87亿元用于向白银热电公司发放委托贷款，贷款年利率6.8%。

资金全部用于项目建设。

（二）魏家地矿扩能改造项目本项目由靖远煤电负责组织实施，项目拟通过扩能改造，将魏家地矿产能由目前的年产200万吨提高到年产300万吨，项目总投资6.22亿元，拟投入募集资金6.22亿元。

二、投资项目基本情况（一）白银热电联产项目本项目由白银热电公司负责组织实施。

计划新建 2×350MW超临界燃煤空冷热电联产机组，同步建设脱硫、脱硝设施，并留有扩建余地。

相关情况如下：1、项目投资规模白银热电联产项目计划投资总额30.87亿元，其中静态投资289,996万元，建设期利息16,590万元，铺底流动资金2,085万元。

2、项目建设计划项目建设期36个月，建成投产后，全年可发电量36.3×105MW.h/a，年对外供热量975.21×104GJ/a。

3、项目的报批情况项目已取得《国家能源局关于同意甘肃白银热电新建项目开展前期工作的复函》（国能电力【2012】318号）以及《甘肃省住房和城乡建设厅关于白银2×350MW 热电联产项目选址意见的批复》（甘建规【2013】138号）、《甘肃省环境保护厅关于白银2×350MW热电联产项目总量控制指标初审意见的报告》（甘环发【2013】68号）等项目前期主要支持文件，并取得了白银市城乡规划局颁发的《建设用地规划许可证》（地字第201304020号），土地使用权正在办理中。

11第1621去年6月份本刊曾以《富临运业：“挂羊头卖狗肉”募资游戏》为题对富临运业（002357）上市以来募资使用随意、频繁变更等问题进行过报道。

时隔一年，当我们再回顾富临运业IPO 募投项目进展情况时发现，此前本刊所猜测的“富临运业募投项目完完全全是为了上市而设立的、用以圈钱的幌子”被证实———公司募投项目目前所面临的境况甚至比一年前更为糟糕：募投的三个项目全部未取得实质进展，其中一个项目更是尚未开工。

公司多次变更募投资金项目、募集资金利用率低的行为已引起监管部门的高度重视。

记者日前从有关渠道了解到，监管部门已敦促公司尽快利用好募集资金。

可见，公司募投项目的迟缓不前已挑战到管理层容忍底线。

同时，记者还从接近公司的知情人士处了解到，“公司有改变募投项目的可能，腾出资金进而加速收购、兼并现有的客运企业。

”若果真如此，那么更加证实本刊此前的判断：公司募投项目皆为“画饼”，难逃欺诈投资者之嫌疑。

募投项目全部不达预期富临运业于2010年2月10日登陆中小板，公司发行2100万股A 股，募集资金净额2.87亿元。

截至2011年底已累计投资募集资金总额为1.06万元，其中2011年度投入2776.06万元；募投项目北川汽车客运站重建项目投资进度52.82％；江油市旅游汽车客运中心站建设项目投资进度12.86％；成都市城北客运中心改扩建项目投资进度为0。

此前公司在招股说明书里对三个募投项目的承诺建设期分别为1.5年、1.5年和2年。

目前来看，三个项目无一是达到预期效益。

对此，公司解释称，“北川汽车客运站重建项目系唐家山堰塞湖导致302省道至今还未通车，大部分车辆无法在车站始发所致；成都市城北客运中心改扩建项目，城北客运中心改扩建项目位于成都市二环路北二段91号，属于成都火车北站周边片区旧城改造范围内，涉及火车北站改扩建问题，成都市规划管理局暂停办理该项目的规划手续，因此该项目暂停实施，该项目何时能继续实施现无法确定。

本次非公开发行股票募集资金使用可行性报告一、本次募集资金投资计划本次非公开发行股票募集资金总额不超过80,000万元，扣除发行费用后将全部用于以下项目：单位：万元若实际募集资金净额少于拟投入募集资金额，则不足部分由公司自筹解决。

本次非公开发行股票募集资金到位之前，公司将根据项目进度的实际情况以自筹资金先行投入，并在募集资金到位之后予以置换。

二、航空发动机含铼高温合金叶片项目情况（一）项目基本情况项目名称：航空发动机含铼高温合金叶片项目项目总投资：89,662万元项目建设期间：2013年4月至2015年6月项目经营主体：公司控股子公司成都航宇超合金技术有限公司（以下简称“成都航宇”）项目建设内容：新建一条80吨/年含铼高温合金生产线和一条55,000片/年单晶叶片生产线项目实施地址：成都市西南航空港经济开发区（二）项目建设的必要性及发展前景1、项目建设的必要性目前，第四代含铼高温合金材料的制造主要掌握在英国、美国、日本等国手中。

我国要大力发展航空事业，避免受到其他国家的利用和制约，首要任务就是要在引进消化吸收国外先进技术的同时，大力提高航空材料的国产化率，尤其是要发展具有自主知识产权的核心部件制造能力。

目前，我国航空发动机含铼高温合金材料的研发和制造较为落后，这种现状严重制约了我国航空产业发展战略。

本项目产品-第四代含铼高温合金材料及叶片是制造航空发动机和工业汽轮机的关键材料，对推动我国航空材料的国产化具有积极的示范作用，对建成我国具有世界先进水平的航空产业基地，实现我国航空产业发展自主化和国际化战略有着积极的推动作用，对我国航空产业安全及能源结构调整具有十分深远的战略意义。

另外，公司钼矿石中伴生有约176.1吨铼金属，约占全球已探明储量的7%，资源优势明显。

通过实施本项目，公司能够有效发挥现有的资源优势，实现产业链延伸，由原材料矿产采选业进入航空航天高端材料及零部件制造的高附加值行业。

2、项目发展前景据世界权威预测机构“FORECAST INTERNATIONAL”的报告预测，未来10～20年，世界主要航空大国的先进航空发动机产量将达140,000台。

深圳市宇顺电子股份有限公司非公开发行股票募集资金使用的可行性报告一、募集资金使用计划深圳市宇顺电子股份有限公司（以下简称“宇顺电子”或“公司”）本次非公开发行募集资金扣除发行费用后的净额不超过40,000万元，将投资于以下项目：本次非公开发行实际募集资金净额低于计划投入项目的资金需求，资金缺口将由公司自筹解决。

本次募集资金到位之前，公司为把握市场机遇可利用自有资金先行投入，待募集资金到位后，将使用募集资金对前期投入的资金予以置换。

以上三个项目的实施主体均为本公司全资子公司赤壁市宇顺显示技术有限公司，在本次非公开发行募集资金到位后，公司将用募集资金对赤壁市宇顺显示技术有限公司进行增资。

二、中小尺寸电容式触摸屏生产线项目1、项目概况（1）项目实施主体及地点本项目由已在湖北省赤壁市注册成立的公司全资子公司---赤壁市宇顺显示技术有限公司负责实施。

建设地点在湖北省赤壁市经济开发区中伙光谷产业园。

（2）项目建设内容计划新建中小尺寸电容式触摸屏生产线，拟新建厂房、办公设施、员工宿舍序号项目名称 项目总投资额 （人民币万元） 计划使用募集资金 (人民币万元) 1中小尺寸电容式触摸屏生产线项目 47,000 30,000 2 超薄超强盖板玻璃生产线项目31,000 10,000 合计 78,000 40,000等，建筑面积47,370平方米。

拟新增工艺设备仪器144台（条），其中进口工艺设备31台（套），其中ITO SENSOR生产设备选择日本进口设备，TP模组生产设备大部分为国产设备。

建设期约18个月，项目建成并达产后，将形成550×650mm 3.5代ITO SENSOR大片72万片，最终产品为3.5~12.1英寸TP模组，以7英寸计算年产能为1200万小片。

2、项目总投资及其构成经过分析测算，本项目计划总投资47,000万元，其中固定资产投资40,232.89万元，土地购置费512.48万元，项目开办费为166.80万元，预备费为1,687.83万元，铺底流动资金为4,400.00万元。

江苏长电科技股份有限公司2013年度非公开发行A股股票募集资金使用的可行性分析报告为了进一步提升江苏长电科技股份有限公司（以下简称“公司”）主营业务盈利能力，优化公司产品结构，改善公司财务状况，公司拟向不超过10名符合条件的特定投资者以每股不低于5.32元的价格非公开发行不超过234,962,406股（含234,962,406股）A股股票（以下简称“本次发行”或“本次非公开发行”），募集的资金将用于投资公司主营业务以及补充公司流动资金。

一、本次募集资金的使用计划本次非公开发行募集资金总额不超过125,000万元，扣除发行费用后本次非公开发行募集资金净额不超过120,000万元，将按照轻重缓急顺序全部投入以下项目：募集资金到位后，如扣除发行费用后的实际募集资金净额低于募集资金拟投入金额，不足部分公司将通过自筹资金解决。

在本次非公开发行募集资金到位之前，公司将根据项目需要以自筹资金先行投入，在募集资金到位之后予以置换。

二、项目基本情况及可行性分析（一）年产9.5亿块FC（倒装）集成电路封装测试项目1、项目概况本项目建成后将形成年封装FCBGA系列、Flip Chip on L/F系列以及FCLGA 系列等高端集成电路封装测试产品9.5亿块的生产能力。

本项目由公司负责实施，项目建设期为2年。

2、项目前景（1）集成电路市场发展前景良好集成电路行业作为信息产业的基础和核心，是关系国民经济和社会发展全局的基础性、先导性和战略性产业，对于调整产业政策、转变发展方式、拉动经济增长、促进社会就业和维护国家安全具有重要作用。

集成电路应用领域覆盖了几乎所有的电子设备，并且由于其具有推动作用强、倍增效应大的特点，广泛应用于计算机、汽车电子、消费类电子、网络通信、物联网、LED照明等终端领域。

受全球宏观经济状况的影响，近年来全球集成电路市场规模增长缓慢。

但在国内宏观经济持续增长的背景下，我国集成电路产业经过多年持续快速发展，行业整体实力及经营规模持续增长，在全球集成电路行业地位日趋重要。

证券代码：002147 证券简称：方圆支承马鞍山方圆回转支承股份有限公司 MAANSHAN FANGYUAN SLEWING RING CO., LTD.（安徽省马鞍山市慈湖化工路）非公开发行A股股票募集资金运用可行性分析报告（修订稿）二○一○年八月马鞍山方圆回转支承股份有限公司非公开发行A股股票募集资金运用可行性分析报告一、本次非公开发行募集资金投资计划为了贯彻实施公司整体发展战略，拓展公司产品系列，提高产品档次，提升公司产品检测和研发能力，增强公司核心竞争能力和实现可持续发展能力，公司决定采用非公开发行股票的方式募集资金，用于重型装备、清洁能源设备用大型回转支承生产线及检测、试验中心建设项目。

募集资金投资项目具体如下：项目名称 总投资额（万元）拟投入募集资金金额（万元）重型装备、清洁能源设备用大61,839不超过40,000型回转支承生产线及检测、试验中心建设项目本次非公开发行实际募集资金净额低于项目投资总额，不足部分由公司自筹或银行贷款解决；为了保证募集资金投资项目的顺利进行，保护公司全体股东的利益，在本次募集资金到位前，公司将以自筹资金先行投入项目，待募集资金到位后再予以置换。

二、 本次募集资金投资项目的可行性分析1、项目基本情况本项目生产的产品是重型装备、清洁能源设备用大型回转支承。

围绕形成10,000套/a大型回转支承的生产能力和新建回转支承检测、试验中心，购买土地使用权约255亩，新建轻钢结构回转支承联合厂房、工程实验检测中心、办公研发楼并配套新增生产、辅助设施。

本项目计划总投资61,839万元，其中：建设投资56,223万元，建设期利息为405万元，铺底流动资金5,211万元。

通过本次非公开发行股票筹集不超过40,000万元，银行贷款21,000万元，其余由企业自筹解决。

2、项目必要性和发展前景（1）国民经济发展的需要随着我国国民经济的迅速发展，依据国家“十·一五”计划、汽车产业政策、2010年发展规划纲要和目标以及“西气东输”的实施，国家集中必要力量对交通、能源、农田水利、通信、环保、市政工程基础设施和重要原材料工业以及石油、天然气工业等方面加大投资力度进行建设和改造，以适应国民经济发展的需要,因此需要大量的工程机械和建筑机械产品。

新太科技股份有限公司本次非公开发行A股股票募集资金使用可行性报告（第二次修订稿）各位董事：根据相关规定，本次非公开发行股票募集资金必须有明确的投资项目。

根据本次非公开发行股票可能募集的资金数量，公司初步确定了四个项目并组织有关部门进行了深入的可行性研究。

经过可行性分析，公司认为以募集资金投资于这四个项目是可行的，对于增强公司在ICT业务领域的技术领先与市场领导地位，打造公司“电信增值”、“公共安防”、“IT服务”、“智能交通”业务的产业布局，改善公司资本结构，增强公司整体实力，为股东创造更大的价值都具有重要作用。

项目可行性分析情况如下：一、移动互联网业务平台的研发及行业应用推广项目（一）项目背景移动互联网就是将移动通信和互联网二者结合起来，成为一体。

随着3G的日益完善和丰富，以及移动应用技术的突破和发展，整合了互联网的连接功能、无线移动功能以及智能移动终端计算等功能的全新时代已悄然来临。

目前，移动互联网正逐渐渗透到人们生活、工作的各个领域，短信、铃图下载、移动音乐、手机游戏、视频应用、手机支付、位置服务等丰富多彩的移动互联网应用迅猛发展，正在深刻改变信息时代的社会生活，移动互联网经过几年的曲折前行，终于迎来了新的发展高潮。

未来的互联网终端将会是手机为主的移动设备，手机上的产品从软件到web，已经越来越被很多公司重视并且在研发之中。

但是由于手机系统的多种多样，使移动互联网业务开发也面临一定困难，在一定程度制约了移动互联网的发展。

（二）项目市场前景分析据尼尔森公司发布的中国手机市场研究报告称，在中国，手机已经无处不在，且移动互联网比美国更流行。

中国3G商用进程的加速推进，使移动互联网活跃度日渐提升。

无论是运营商、终端商还是内容提供商，纷纷开始布局移动互联网市场，从而推动产业链迅速成长。

易观国际数据显示，2010年上半年，中国移动互联网市场用户数规模达2 .14亿，市场收入规模突破230亿元，比2009年同期的180亿元，增长31.67%，继续维持高速增长态势。

富临运业2023年三季度现金流量报告一、现金流入结构分析2023年三季度现金流入为40,944.1万元，与2022年三季度的44,782.82万元相比有所下降，下降8.57%。

企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为21,465.5万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的52.43%。

企业销售商品、提供劳务所产生的现金能够满足经营活动的现金支出需求，经营活动现金净增加2,113.3万元。

企业通过增加负债所取得的现金也占不小比重，占企业当期现金流入总额的18.2%。

但企业增加的负债所取得的现金，仍然不能满足偿还债务的资金需求。

二、现金流出结构分析2023年三季度现金流出为39,607.1万元，与2022年三季度的44,645.84万元相比有较大幅度下降，下降11.29%。

最大的现金流出项目为购买商品、接受劳务支付的现金，占现金流出总额的37.29%。

三、现金流动的稳定性分析2023年三季度，营业收到的现金有较大幅度增加，企业经营活动现金流入的稳定性提高。

2023年三季度，工资性支出有较大幅度增加，现金流出的刚性明显增强。

2023年三季度，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；取得借款收到的现金；收到其他与筹资活动有关的现金；收到其他与经营活动有关的现金。

现金流出项目从大到小依次是：购买商品、接受劳务支付的现金；偿还债务支付的现金；支付的其他与筹资活动有关的现金；支付给职工以及为职工支付的现金。

四、现金流动的协调性评价2023年三季度富临运业投资活动收回资金392.81万元；经营活动创造资金2,113.3万元。

2023年三季度富临运业筹资活动需要净支付资金1,169.11万元，经营活动和投资活动所提供的资金满足了投融资活动对资金的需要。

总体来看，当期经营、投资、融资活动使企业的现金净流量增加。

五、现金流量的变化2023年三季度现金及现金等价物净增加额为1,337万元，与2022年三季度的136.97万元相比成倍增长，增长8.76倍。