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真正炒股厉害的人：如何建立一套完整的交易系统？太精辟透彻了不要总看市场有没有行情，多思考自己有没有系统交易，是为了赚钱，关注市场肯定是必要的，但是，赚到钱必须同时具备两个条件，第一，市场要有行情，要给交易者交易的机会，从这个角度说，我朋友的着急是有道理的；第二，交易者自己要有系统，这个系统还要能赚到钱，到底什么样的系统才是赚钱的系统，因为今天的重点不是这个，所以暂且不谈。
基于以上两点认识，那么，作为我们交易者应该有什么态度呢？没有行情我就不能急着出手，这个显然不现实，第二，没有行情，也不是没有事干，这不恰恰是个学习的好时间吗？我觉得对于一个交易者来说，需要学习的东西非常之繁杂，而且难度也挺大，这需要长期的坚持，不断探索，一点一滴地积累，一笔一笔交易认真的做单子，认真总结，严谨思考，……，这些事需要大量时间的。
不管是兼职还是全职，成年人都不可能完全脱离生活百分百地专注工作，总有些这样那样的事情要处理，其实，再怎么高效率地处理事情，总要压缩学习时间，所以，学习交易的时间无论如何都是紧张的，当然，对于很多长期浸淫在这个市场，已经有很丰富的经验和知识的老交易员来说，他们的时间是相对足够的。
但是，这也并不代表他们不需要继续学习，继续思考，今天的行情，明天不会再出现，尽管市场涨涨跌跌，在牛熊轮回中前进，但是每一次行情都是唯一的，不会有两次行情是完全一样的，因此，老交易员也好，才学习的人也好，散户也好，机构也罢，不断学习，是必须要面对的事情，因为大家面对的是一个不断变化着的市场，所以，没有行情，有啥着急的呢？利用这个时间看书，学习，总结，反思，不是很好吗？再说，真的行情来了，你就知道怎么做单吗？不见得就晓得，另外，有行情的时间段，要做交易计划，复盘，……，很多工作，急急忙忙处理好多事情，除了白盘，还有夜盘，能挤出多时间学习呢？未见得就有空吧。
完整的交易系统应该包含哪些方面？建立自己的股票交易系统(一）1 市场----买卖什么2 头寸规模----买卖多少3 入市----何时买卖4 止损----何时退出亏损的头寸5 离市----何时退出赢利的头寸6 策略----如何买卖市场----买卖什么第一项决策是买卖什么，或者本质上在何种市场进行交易。
如何建立自己的交易系统（一个资深内部班老学员的经验分享）围绕市场的热点涨停做文章是我的交易系统的选股策略，不同的个性理解会出现各自不同的重点参与阶段,有的做拉升段,有的做高位盘整段,有的做二波，还是细化到各个阶段的每个细节。
这里绝对是有规律性的东西，变化很多，但是有共性的东西存在温故而知新看过历史上几千张K线图的经历。
有过无数次同类型战斗的，就有明确的心得。
至于盘中实时操作的确更多时候靠及时盘感与条件反射,盘后的复盘也很重要。
我比较喜欢去揣摩强势股的运行思路，看参与者的进出角度，并在不断的验证之中逐步接近主流游资的思维理念。
并不花大力气去感知未来大盘的上下感叹机会的措施。
当你高效地跟随了市场，机会几乎是接踵而至，真正改变你命运的是你的性格与学习能力，前提是你还能坚持下去的话量变到质变的过程。
就像春雨是悄无声息的。
在你都快不相信时，他来了，选准了合适自己的一类操作方法，无数次失败后的反思，以及类似论坛这样的交流场所的碰撞之后。
慢慢建立起你个人的交易系统，形成稳定的盈利模式。
这里有中长线的，也有超短线的，相信都有成功的，最后取决你未来高度的与你的胸怀，与你的学习能力，人生价值观成严重正比市场是永远对的。
因为它存在着分仓的重要意义。
我交易风格是分仓滚动，以追涨热点与低吸反抽交替为主，因为做的品种大多是热股，技术风险与政策风险很大，所以一般都是分仓以平摊掉运气成分。
这样回撤的幅度会相对小些，但是同时收益率也少有火箭窜升。
很多朋友都提到我品种过多的问题，的确，这个度我自己在反复揣摩,这也正是我以后加以提高的空间所在。
即集中火力攻击目标股，同时用仓位来控制风险，但这个需要更强的判断力与控制力能力不够的话。
会出现重大回撤。
换手决定高度。
我的看法是换手决定高度很多，游资股票都是靠板板换手前进的，一般起来时有充分换手的，后面走得远，人气也足。
大凡大牛板块或者大牛连板股一定都是换手上去的板，即天天有人接力，只要量能不缩，最好不要放爆量，一般可看成趋势。
如何正确构建一个自己的交易系统
在交易系统的建立上需要坚持三个原则：
一是简单原则。
价格瞬息万变，纷繁复杂，如果用一套复杂的系统去描述复杂的市场只能适得其反，而且也不利于投资者及时做出快速有效的反应。
用一套简单、精确而且高效的行为模式去描述市场，才能不被表面的大量随机因素所蒙蔽。
二是不作无谓的过度优化。
多数人总是试图找出完美的交易系统和方法，其实这是一种近乎单纯的想法。
市场的价格变化包含着大量的随机因素，甚至包括人的心理因素，它是非线性的，错综复杂，而交易系统是线性的，只能捕捉市场中规律性的一面，但这就足够了，过度的优化对提高收益没有作用。
三是捕捉规律性。
市场的运行实际上非常简单，只有三个方向：上涨、下跌、横盘。
对于上涨和下跌，很容易进行描述，但市场大多数时间处在横盘状态，只要能滤掉横盘，在横盘的时候不做单，或者想办法做到横盘的时候不亏钱或者少亏钱，那么一旦出现趋势，获利就成为必然了。
只要你的规则，计划执行都很完美，剩下的就是简单的复制了，重复，简单地重复地重复着你熟悉的领域！
完善的交易系统至少应有三个特征：
一是稳定性，表现为收益的稳定性。
收益曲线有可能有大起但绝不会有大落，一切可能造成重大损失的交易都不会存在，哪怕这种可
能性微乎其微。
二是枯燥性。
其实真正的赚钱过程丝毫没有乐趣可言，一定是很枯燥的。
因为交易系统经过验证可行以后，每天就是机械枯燥地去执行，具体交易不需要掺杂任何个人感情，个人成就感也就不会存在，因此很枯燥，没有所谓的快乐。
三是简单性。
交易计划的制定和执行全部程序化，人需要做的只是把它们付诸实施，并加以监控，简单而有效。
如形成自己的交易系统（非常有借鉴意义）如形成自己的交易系统（非常有借鉴意义）(2014-06-07 22:21:58)▼最早使用可能是布林带，再加上kdj或者macd。
一些朋友说用macd加布林带是绝配，我使用来使用去，怎么就感觉macd跟布林带一个样。
反正那时候什么都不懂，凑合着用，也没见赚过什么大，但起码懂得了什么叫交易系统。
在没形成自己的系统前，我认为自己是乱做，如同一个小孩闯进了一片坟地一样，觉得好玩，但遇见了鬼，也就赔了不少。
形成系统后，便又认为自己是高手了，准备升天与佛祖共商天下大计，对也觉得迟早会来，怕什么。
可问题是，佛祖就是不理我，就是没赚什么。
恐怖的是，自己越做越亏，越亏越做，帐户亏损达到了30%，不过那时侯感觉好象不是很多吧。
要检讨了。
找了一些文章，（说出来不好意思了，那时侯居然不知道有布林带这本书），其他的没看懂，就看明白一句话：布林带是描述现在市场的情况，而不是告诉你什么时候买，什么时候卖。
晕菜，那这指标还有用吗？后来确立一样东西，布林带kdj是对付震荡市的好东西。
为什么？因为我在一波连续5天上涨中不断想放空，结果，空死了。
金换来的教训是深刻的，也加深了印象，布林带现在告诉你行情是重超买了，可没叫你卖啊！注意了，这个指标使用，给了我后面使用所有指标的真理：指标只是告诉你现在的情况，他没叫你买或者卖。
也就是说，那些告诉我买或者卖的，我大多不相信。
好了，换系统，指标换rsi，macd，kdj，动能指标，cci 等等，几乎把指标使用过一轮。
我们谈共振吧，把十几个指标放一起，嘿，吹牛，我等共振等到花儿也了。
正巧一位哥们指导，你只要用几个不同类型的指标尝试共振吧。
详问之下，我马上又晕菜，本来kdj跟mtm，roc什么的都是震荡指标，共振当然是共振拉，一个模样。
（其实有区别，不过那时候你懂吗？）趋势指标就是macd之类，这样，感觉又好象懂了一点。
后来，kdj跟macd向不同啊，哥们，怎么解决？？那哥们跟我也是差不多，半桶水，只顾着傻笑。
一位良心操盘手肺腑之言：量价关系口诀背熟了不会卖也会买一、量价关系图正所谓，大军未动，粮草先行。
成交量，就是投资市场的“粮草”。
在市场中，量价关系也是规律的体现。
分别对于每个阶段的关系是量缩价平（衰退）、量缩价跌（萧条）、量平价稳（复苏）、量价齐升（繁荣）。
而股市也是这样的关系规律的。
二、常见的量价关系有哪些？1、量增价平股价经过一波放量上涨后,在上涨的末期,成交量继续放大,高点迟迟不再创新高,只是维持在一个相对的高位区间,此时表明虽然多方投入较多的资金,但空方（多为底部获利盘）的抛压相当沉重,最终导致股价滞涨,意味着短期上涨已到尾声,随时有反转下跌的可能。
2、量增价升在股价运行过程中,由于多方看多行情,主动持续性投入资金购入筹码,则表现出量增价升的健康态势,股价会伴随着量能的持续放大而继续上涨。
量增价升是指个股(或大盘)在成交量增加的情况下，其股价(或大盘指数)出现较大涨幅的现象。
股价在多头格局中，成交量会因为股价上升跟着放大，属于正常行为，称为“量增价涨”或“量价齐扬”。
而当股价走势能够出现量增价涨，就代表股价在上涨过程中，投资人追价意愿强烈，因此量能可以随着增加，多头气势不断被延续，股票的筹码通过良性换手后，股价自然就随着垫高。
特别注意的是量增幅度不宜过度放大，只能以适当的比率合理而温和地增加，若突然冲出大量，就必须定位量能结构已经产生变化。
因为突然冲出大量有可能是短期出货，也有可能是换手。
操作策略：涨到当天最高点涨势阶段创新高，这是筹码良性换手，表示股价会继续上涨。
持股或继续买入。
如果隔天盘中成交价跌破包括今天在内三天的最低价代表卖压增强，则卖出观望。
如果跌停，立即卖出。
3、量缩价升A、量缩价升的第一种情况是指在股价上涨的过程中,当股价不断的创出新高,但所对应的成交量没有相应的放大,而是逐级递减,量价呈现量缩价升的背离状态,往往意味着股价上升的动能不足,随时潜在着反转下跌的可能。
（有的个股因为庄家高度控盘,在上升的过程中抛压相对较小,经常会持续的缩量拉升,但当到高位一旦出现放量,也就是股价见顶的信号,要及时落袋为安,回避风险。
如何建立自己的交易体系建立自己的交易体系对于投资者来说非常重要，这样可以有计划地进行交易，并且能够在市场波动中保持冷静。
下面是一些步骤，可以帮助你建立一个有效的交易体系。
第一步：设定明确的交易目标在建立交易体系之前，你需要明确自己的交易目标。
这包括你希望通过交易获得的回报率，并且也需要考虑风险和时间因素。
设定明确的交易目标可以帮助你制定适合自己的交易策略。
第二步：选择合适的交易策略交易策略是根据不同的市场条件和自身侧重点来决定的。
有很多的交易策略可供选择，例如趋势跟随、均值回归、波动率突破等等。
你可以根据自己的偏好和市场研究的结果选择适合自己的交易策略。
第三步：设定风险管理规则风险管理是交易体系中非常重要的一部分，可以帮助你控制亏损并保护资本。
你需要设定适当的止损点位，并决定每笔交易风险承受的最大限度。
这可以帮助你在交易中避免过度投资，并减少损失。
第四步：制定详细的交易计划在进行每一笔交易之前，你需要制定详细的交易计划。
这包括入场点、出场点、止损点和止盈点。
你还需要考虑交易的时间段和资金管理的规则。
制定详细的交易计划可以帮助你在交易中保持冷静，并且能够更好地控制风险。
第五步：建立交易日志建立交易日志是追踪交易绩效和改进交易策略的重要工具。
你可以记录每一笔交易的入场点、出场点、止损点和止盈点，并记录交易结果。
通过分析交易日志，你可以发现自己的交易弱点，并加以改进。
第六步：不断学习和改进建立自己的交易体系是一个不断学习和改进的过程。
你可以通过阅读交易书籍、参加交易培训课程、与其他交易者交流等方式，不断提高自己的交易技能。
你还可以根据自身的实际交易情况，调整和改进自己的交易策略。
总结起来，建立自己的交易体系需要明确交易目标、选择适合自己的交易策略、设定风险管理规则、制定详细的交易计划、建立交易日志，并不断学习和改进。
只有经过长期的实践和经验积累，才能建立一个有效的交易体系，并在市场中取得良好的投资回报。
打造自己的股票操盘系统步骤与要点在金融市场中，股票操盘系统是一个非常重要的工具。
它可以帮助投资者制定买卖策略，解读市场行情，提供决策依据，增加投资收益。
然而，要打造一个适合自己的股票操盘系统并不是一件容易的事情。
本文将介绍打造自己的股票操盘系统的步骤与要点。
一、了解自己的投资目标和风险偏好在打造股票操盘系统之前，首先需要明确自己的投资目标和风险偏好。
投资者可以问自己一些问题，比如：我是长期投资还是短期投机？我更重视资本增值还是分红收益？我能接受的最大亏损是多少？通过回答这些问题，投资者可以更好地确定自己的投资目标和风险偏好，为后续制定操盘系统奠定基础。
二、学习基本面和技术面分析方法在制定操盘系统之前，投资者需要学习基本面和技术面分析方法。
基本面分析主要通过研究公司的财务数据、行业发展情况等来判断股票的投资价值。
技术面分析则通过研究股票的价格走势、成交量等来判断股票的短期走势。
投资者需要学习并掌握这些分析方法，以便在制定操盘系统时能够更好地分析市场情况和股票行情。
三、选择合适的交易工具和策略在制定自己的操盘系统时，投资者需要选择合适的交易工具和策略。
交易工具包括股票、期货、期权等，投资者需要根据自己的投资目标和风险偏好选择适合自己的交易工具。
同时，投资者还需要选择适合自己的交易策略，比如趋势跟踪策略、均线策略等。
选择交易工具和策略需要考虑到自己的投资目标、风险偏好以及市场情况等因素。
四、设定交易规则和止损机制在制定操盘系统时，投资者需要设定交易规则和止损机制。
交易规则是投资者在进行交易时遵循的一些原则和规定，比如买入条件、卖出条件等。
止损机制是投资者在遇到亏损时采取的止损行为，可以帮助投资者控制风险、保护投资。
设定交易规则和止损机制有助于投资者在交易中保持冷静，避免冲动交易和情绪干扰。
五、实践和监控操盘系统制定操盘系统后，投资者需要进行实践和监控。
投资者可以在模拟交易平台上进行实践操作，验证操盘系统的有效性和稳定性。
位资深级操盘手的交易感悟（深度好文 ）交易之道，刚者易折。
惟有至阴至柔，方可纵横天下。
天下柔弱者莫如水，然上善若水。
上善若水，无欲则刚成功，等于小的亏损，加上大大小小的利润，多次累积。
做到不出现大亏损很简单。
以生存为第一原则，当出现妨碍这原则的危险时，抛弃其他一切原则。
因为，无论你过去曾经，有过多少个100% 的优秀业绩，现在只要损失一个100% 你就一无所有了。
交易之道，守不败之地，攻可赢之敌。
100 万亏损50% 就成了50 万，50 万增值到100 万却要盈利100% 才行。
每一次的成功，只会使你迈出一小步。
但每一次失败，却会使你向后倒退一大步。
从帝国大厦的第一层走到顶楼，要一个小时。
但是从楼顶纵身跳下，只要30 秒，就可以回到楼底。
在交易中，永远有你想不到的事情，会让你发生亏损。
需不需要止损的最简单方法，就是问自己一个问题：假设现在还没有建立仓位，是否还愿意在此价位买进。
答案如果是否定，马上卖出，毫不犹豫。
逆势操作是失败的开始。
不应该对抗市场，或尝试击败他。
没有必要比市场精明。
趋势来时，应之，随之。
无趋势时，观之，静之。
等待趋势最终明朗后，再动手也不迟。
这样会失去少量的机会，但却赢得了资金的安全。
你的目标必须与市场保持一致，顺应市场的趋势。
如果你与市场保持一致，利润自会滚滚而来。
如果你看错了趋势，就得使用古老而可靠的保护伞止蚀单。
这就是趋势和利润的关系。
操盘成功的两项最基本规则就是：停损和持长。
方面，截断亏损，控制被动。
另一方面，盈利趋势未走完，就不轻易出场，要让利润充分增长。
多头市场上，大多数股可以不怕暂时被套。
因为下一波上升会很快让人解套，甚至获利。
这时候，买对了还要懂得安坐不动，不管风吹浪打，胜似闲庭信步。
交易之道的关键，就是持续掌握优势。
快速认赔，是空头市场交易中的一个重要原则。
当头寸遭受损失时，切忌加码再搏。
在空头市场中，不输甚至少输就是赢。
多做多错，少做少错，不做不错。
操盘智慧顶级操盘手的交易技巧操盘智慧：顶级操盘手的交易技巧在金融市场，交易是股市投资者和操盘手共同追求利润的手段。
而顶级操盘手之所以能够在竞争激烈的市场中脱颖而出，不仅仅依靠丰富的经验和深厚的专业知识，更重要的是掌握一些独特而有效的交易技巧。
本文将讨论一些顶级操盘手常用的交易技巧，帮助投资者提升交易水平。
一、建立强大的交易计划顶级操盘手在每笔交易前都会制定详细的交易计划，明确交易目标、风险控制措施和市场分析。
他们会通过对市场走势、公司财务状况等方面的研究，制定出针对不同情况的多种交易策略。
这种有计划的交易方式，有助于操盘手做出理性的决策，减少盲目性和情绪化的交易行为。
二、掌握技术分析工具技术分析是顶级操盘手常用的交易分析方法之一。
他们通过研究股票价格图表、均线指标、形态学等技术工具，来判断股票价格的未来走势。
这些工具可以帮助他们确定买入和卖出的时机，进一步提高交易成功率。
三、正确运用风险管理策略顶级操盘手非常重视风险管理。
他们在交易中设定合理的止损点，并严格遵守止损规则。
同时，他们也会运用资金管理策略，将投资资金合理分配到不同的交易机会上，以控制风险。
通过科学的风险管理，顶级操盘手能够在亏损时及时止损，保护自己的资金，从而提高长期盈利能力。
四、灵活运用交易策略顶级操盘手懂得在不同的市场环境下运用不同的交易策略。
他们对于趋势型、震荡型和盘整型市场都有相应的应对策略。
比如在趋势型市场中，顶级操盘手会追随趋势，设定适当的止盈目标，获得更高的收益。
而在震荡型市场中，他们会采取高抛低吸的策略，利用价格波动获得盈利。
掌握不同的交易策略，有助于顶级操盘手灵活应对市场变化。
五、情绪控制和心理素质交易市场存在着极大的不确定性和波动性，投资者面临着诸多压力和挑战。
顶级操盘手通过情绪控制和心理素质的培养，能够在市场波动时保持冷静和理性，做出正确的决策。
他们不会因为市场的短期波动而盲目行动，而是专注于长期投资目标，从而取得更好的交易结果。
交易系统如何建立建立一个交易系统需要考虑多个方面，包括市场分析、交易策略、风险管理、技术支持等。
下面将详细介绍如何建立一个交易系统。
首先，建立一个交易系统需要进行市场分析。
市场分析是交易系统中最重要的一步，它包括对市场动态、趋势、行情以及市场参与者的分析和研究。
这些信息对于制定交易策略和决策非常重要。
市场分析可以通过技术分析和基本面分析来进行，技术分析主要关注价格走势、形态、指标等技术指标，基本面分析则关注宏观经济数据、公司财报等基本面要素。
其次，建立一个交易系统需要制定交易策略。
交易策略是根据市场分析的结果，制定出的用于买卖交易的规则和方法。
交易策略可以基于技术分析、基本分析或是一种综合的方法。
一个有效的交易策略应该具备市场适应性、稳定性和可执行性。
在制定交易策略时，要考虑交易的目标、时间框架、风险承受能力等因素。
第三，建立一个交易系统需要进行风险管理。
风险管理是交易系统中至关重要的部分，它包括风险评估、风险控制和风险监控。
在交易系统中，风险评估可以通过使用止损和止盈来限制亏损和保护利润。
风险控制是设置风险限额和头寸控制，以确保交易者的资金安全。
风险监控则是对交易策略和头寸的实时监控，及时调整交易决策。
第四，建立一个交易系统需要技术支持。
技术支持是建立一个交易系统不可或缺的部分，它涉及到软件、硬件和网络等方面。
交易软件是进行实时交易和分析的关键工具，交易者需要选择一款稳定、功能强大的交易软件。
硬件方面，交易者要选择一个高性能的电脑和网络，以保证交易的执行速度和稳定性。
最后，建立一个交易系统需要进行回测和优化。
回测是通过历史数据对交易策略进行测试和验证。
交易者可以使用历史数据对交易策略进行模拟交易，并根据模拟交易的结果来评估策略的有效性和盈利能力。
优化是对交易策略进行不断调整和改进，以寻找最佳的交易策略。
交易者可以根据回测结果来调整交易策略的参数、设置和规则。
综上所述，建立一个交易系统需要进行市场分析、制定交易策略、进行风险管理、技术支持和回测优化等多个步骤。
一位顶尖操盘手的肺腑之言：如何建立交易系统，值得散户读10遍开篇前先来看看一则小故事：股市投资犹如农民种地，资金就是种子。
只有把种子播撒在肥沃的土壤里，才会有丰硕的成果。
然而，很多股民把种子播在贫瘠的土地上甚至岩石上，却一心梦想着巨大的收获。
农民都是春天播种，秋天收获，很多股民却是今天播种，期盼明天收获。
股市投资如农民种地，都必须遵守一定的规律，不知道规律，或者不按照规律来，自然会被碰的头破血流的。
资金犹如种子，必须要妥善保管，而且要在合适的时间，合适的环境，合适的地方，用合适的方法去播放，否则再好的种子也不会结出果实来。
春播秋收，这是自然界最简单的规律，农民朋友一直遵守这样的规律，正是因为遵守这样的规律，这么多年来，人类作为高级动物才会生存到现在。
当需要播种的时候，农民就会拿出留得最好的种子进行播种，并伴随着施肥、浇水、锄草等一系工作，才能在收获季节收获丰硕的果实。
如果农民没有在春天播种，而是在夏天或者冬天播种，后果可想而知，种子不是晒焦，就是冻坏，春天自然不会发芽，秋天也自然不会收获！所以农民朋友遵守了一定的自然规律，并严格按照这个规律去执行，所以最终才能取得丰收的果实。
当然，有些种子要在秋天中，也有在其他季节中的，但是这也是他们主动适应环境的结果，是适者生存的结果，也是自然界不断进化的结果。
但是，这并不能否定了自然界最根本的规律。
我们做股票也会有一些特例，比如下跌市场中照样有上涨的股票，大涨的情况下，也会有不涨的股票。
但是，大的趋势向下的情况下，赚钱就会显得更加困难，而且很多时候存着很多的偶然现象，就像从3067点下跌以来，整体趋势向下，进行一些短线操作还是能够取得一定的收益的，但是并不是每个人都能全身而退，很多人都是亏得一塌糊涂，到现在来看都不看行情。
这就是违背规律的结果。
什么是交易系统？交易系统是完整的交易规则体系。
一套设计良好的交易系统，必须对投资决策的各个相关环节作出相应明确的规定。
这种规定必须是客观的、唯一的，不允许有任何不同的解释。
一套设计良好的交易系统，必须符合使用者的心理特征、投资对象的统计特征以及投资资金的风险特征。
交易系统的特点在于它的完整性和客观性。
它保证了交易系统结果的可重复性。
从理论上来说，对任何使用者而言，如果使用条件完全相同，则操作结果完全相同。
系统的可重复性即是方法的科学性，系统交易方法属于科学型的投资交易方法。
大部分投资人往往把决策的重点放在对市场的分析和判断上，其实这是非常偏颇的。
成功的投资不但需要正确的市场分析，而且需要正确的风险管理和正确的心理控制。
三者之间心理控制是最重要的，其次是风险管理，再次才是分析技能，即所谓的3M系统（Mind、Money、Market）。
如果用一个比方来形容，对市场的判断在投资行为的重要性中只占1%而已，被大多数投资人忽略的东西，才是投资行为中的决定性因素。
市场分析是管理的前提，只有从正确的市场分析出发，才能建立起具有正期望值的交易系统，风险管理只有在正期望值的交易系统下才能发挥其最大效用，而心理控制正是两者的联系桥梁和纽带。
一个人如果心理素质不好，则往往会偏离正确的市场分析方法，以主观愿望代替客观分析，也常常会背离风险管理的基本原则。
交易习惯与其说指交易模式，还不如说是一种交易理念的表现形式，不管是主观交易还是量化交易，如果想要最终赚钱，那么交易模式一定是反人性的。
这里的反人性并不是对成功交易者冷酷无情、没有人性等贬义的描述。
很多人认为“理性”是贬义词，认为理性通常是机关算尽，冷酷无情的代名词。
比如，华尔街就是冷酷无情的代名词，这种误解的原因是多方面的，很多影视和媒体为了迎合大众的心理和点击率，把很多金融从业者描述成冷血动物，因为成功的交易者代表了不劳而获，他们赚取了多数人的钱，而大众更加希望以“公平”的偏见来评估和解释这些现象，但是大众没有意识到，这种被大众道德所绑架的“公平”，反而才是最不公平的。
这群成功者违背了常理，做到了常人做不到的事情，所以他们冷酷无情，狡诈狡猾，这是最合情合理的解释，不是吗？这种思维方式，既不公平，也恰是大部分人失败的根源，他们一边鄙视不劳而获，一边又希望自己能够不劳而获——要不然为什么他们会参与交易呢？并且，他们只看到成功的交易者“不劳而获”的方面，而看不到他们背后所付出的努力，比如稳定盈利之前金钱的损失，学习交易理念付出的时间成本，交易生涯一旦失败的风险，交易过程中忍受巨大回撤的痛苦……，人们更多的倾向于去寻找一个看似合理的解释，别人成功是因为他运气好，或者是因为他利用了内幕交易，因为他们冷酷无情，没有人性，所以做出这些事情也不奇怪。
投资人若想在效率市场持续稳定的赢利，必须成功的解决两大问题：1、如何在高度随机的价格波动中寻找非随机的部分；2、如何有效的控制自身的心理弱点，使之不致影响自己的理性决策。
很多投资家的实践都证明，交易系统在上述两方面都是投资人的有力助手。
大多数投资者在进入市场的时候，对市场的认识没有系统的观点。
很多投资人根据对市场的某种认识，就片面的承认或否认一种交易思路的可行性，其实他们不知道，要想客观的评价一种交易方法，就要确认该方法在统计概率意义上的有效性。
无论是随机还是非随机的价格波动中不具备统计意义有效性的部分，只能给投资人以局部获胜的机会而没有长期稳定获胜的可能。
而交易系统的设计和评价方式可以帮助投资者有效的克服对方法认识的盲目性和片面性。
交易系统还可以帮助投资人有效的控制风险。
实践证明，不使用交易系统的投资人，难以准确而系统的控制风险。
没有交易系统做指导时，投资人很难定量评估每次进场交易的风险，并且很难评估单次交易的风险在总体风险中的意义。
而交易系统的使用，可以明确的告诉投资人每次交易的预期利润率、预期损失金额、预期最大亏损、预期连续赢利次数、预期连续亏损次数等，这些都是投资风险管理的重要参数。
帮助投资人有效的克服心理弱点，可能是交易系统的最大功用。
交易系统使交易决策的过程更加程序化、公开化、理性化。
投资人可以从由情绪支配的处于模糊状态的选择过程转变为定量的数值化的选择过程，即单纯判定信号系统的反映以及执行信号所代表的决策。
为什么普通人“期望的曲线”是向下的？在赌场中，赌场老板的“期望曲线”是稳步上升的，他们通过复杂的概率计算，并通过巧妙的掩盖，用看似公平的规则稳定地赚着大钱；在市场中，高手们也利用概率的规律，通过反复地执行一套有优势的系统，稳定地赚着大钱，他们都是真正的职业玩家。
如果你相信市场是完全有效的，就不值得学习所有有关金融投资的理论，因为“买入并持有策略”将是最佳策略；如果你相信市场不是完全有效的，那就应该相信市场中有人能够稳定的盈利，另外一个证据是市场永远是亏损的人占多数，盈利的人占少数，并且市场是零和的（不计算交易费用），所以，绝大部分人的“期望曲线”是向下的，自然有少数人期望曲线向上。
既然你看到的绝大部分是亏损的，那钱到哪里去了呢？钱不会变少，所以市场中少量的人赚取了多数人的钱，这个事实也是能够经受住推敲的，如果市场是随机漫步的，那么应该是一半人赚钱，一半人亏钱才对，既然不是这种分布，说明市场不是随机漫步的，更不是完全有效的。
在此，我要定义两个术语：一是“职业赌徒”（或职业交易者），二是“赌徒”，他们的显著区别是“期望曲线”的方向。
还有一个类别，我们暂且叫做“伪职业股民”，“伪职业股民”的典型状态：开盘9点准时坐到电脑面前，根据图形或者经验交易，稍微有点经验的人，设置一个止损价位，更多的人，买入之后就等着命运的安排，赚了就套现，亏了就死扛，年复一年周而复始的这样操作。
他们天天废寝忘食的研究指标和基本面，在外人看来，觉得他们很专业，也很努力，但是在我看来，这些天天盯盘的“伪职业股民”，就和在赌场拿着路纸，根据上一次盘口的大小押注的赌徒无异，所以，我把这类人也归入“赌徒”类别，只是因为某些普世价值观存在，赌博让人唾弃，而交易却让他们能够名正言顺的享受赌博的快感，因为交易给人的兴奋感和赌博是无本质区别的，同样，两者都会受人性的驱使。
他们的具体区别如下：最具备讽刺意义的是，赌徒们不承认交易的赌博性质，而承认交易有赌博性质的，反而才不是赌徒。
其实，这也是职业赌徒和赌徒的区别，职业赌徒能够驾驭人性，克服赌性；而赌徒则被人性驾驭，被赌性左右。
我比较敬佩职业赌徒，因为职业赌徒已经脱离了“赌”的本质，他们在金融市场中就是那百里挑一能够盈利的精英，国外的很多顶尖对冲基金经理都是德州扑克高手，他们通过概率解决所有博弈性问题，包括交易在内。
不过，交易的难度比赌博更大，主要在于两点，一是赔率的不确定性，二是时效的滞后性。
在赌博中，赔率几乎是确定的，只要你每次下注1元，那你就最多输1元，但交易不是。
就股票而言，很多股票在最初几乎无波动，然后突然大幅波动，换句话说，就是行情的方差大，不易以线性模型来拟合，这种情况也叫做金融市场的厚尾性，越难的市场，其波动越接近随机，且波动率的变化越大，并且还会出现极端情况跳空和涨跌停的流动性风险，这些因素导致了赔率的不确定性。
交易时效的滞后性也是非常值得关注的方面，赌博的结果会在最长不超过几分钟内显示出来，而交易则不会。
一个长期趋势追踪系统可以拿上几年的时间，这非常考验人的耐心，即便是你有一个期望为正的交易系统，也少有人能够根据系统一直持仓，特别是在赚钱的时候，不要小看这点，因为过早的套现，导致了赔率的变化，最终让微弱的优势消失。
以上这两点因素，是交易比一般的赌博更加困难的主要因素，这些因素都是作用于人性展现出来的。
很多技术分析专家和苦苦寻找方法的人不理解，其实很多方法都能够赚钱，只是他们过不了人性这一关，做不到一致性而已，他们研究的方向也许出现了本质的错误。
我并没有去刻意忽视交易方法，任何一套系统，都是建立在交易方法之上的。
但是，交易理念解决不好，再好的方法都无法实现盈利，随便给你一套系统：MA5上穿MA20做多，反之做空，你觉得能不能赚钱？它当然能赚钱，并且比很多基金和专业的投资机构都赚的多，但是你能做到一致性吗？如果你能做到一致性，那么恭喜你就是那百里挑一的人了。
所以，解决一致性的问题，是本书的目标之一，但是这里我要给出一个先导结论，那就是一致性极难做到，不是难，是极难，难在哪里，后面我会尝试解释清楚。
决定盈利与否的分水岭——一致性一致性是决定你是否赚钱的最重要因素，没有之一。
因为一致性是概率稳定的前置条件，如果没有一致性，则初始条件发生了改变，就不具备统计意义了。
很多人无法做到一致性，主要是源自两个”无知'，其一是对市场的无知，其二是对自身的无知。
前者指的是不了解某种交易方法在当前市场环境的表现，以及可能出现的最大风险；后者指的是一个投资者并不了解当他面临某种市场情况后能否坚持的执行，以及市场环境对自己心态的影响程度。
