公允价值计量的“蝴蝶效应”本质探析

基于公允价值本质属性的探析作者：郝倩倩贾明月来源：《中外企业家》 2012年第4期郝倩倩，贾明月（浙江师范大学经济与管理学院，浙江金华 321004）摘要：2006年，中国新颁布的《企业会计准则》引入了大量公允价值的计量，将公允价值与历史成本、重置成本、可变现净值、现值等作为并列的计量属性。

但关于公允价值的本质属性，会计界还存在着较大的争议。

公允价值是综合性的会计计量目标，是每种计量属性追求的最高目标。

基于此，在阐述公允价值作为计量属性所存在的不足的基础上，从实现条件、形式方面分析其作为计量目标的可行性。

关键词：公允价值；计量属性；计量目标；实现方式中图分类号：F230文献标志码：A文章编号：1000-8772（2012）07-0125-02引言中国会计准则把公允价值和历史成本、重置成本、现行市价、可变现净值、未来现金流量的现值并列作为一种独立的计量属性。

其实，关于公允价值的本质属性，在会计界一直有很多不同的观点，主要包括：（1）公允价值是一种复合的会计计量属性；（2）公允价值是每种计量属性追求的最高目标；（3）公允价值是与历史成本相对立的一种依靠主观估计来获取的计量属性；（4）公允价值本身不是一种计量属性，而是一个检验尺度。

笔者认同第二种观点，即公允价值是综合性的会计计量目标，是每种计量属性追求的最高目标。

一、公允价值概述1.公允价值的含义。

国际会计准则委员会（IASC）在《国际会计准则第32号金融工具：披露与列报》中认为：公允价值指在公平交易中，熟悉情况的当事人自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。

美国财务会计准则委员会（FASB）对公允价值的界定为：公允价值是在当前非强迫或非清算的交易中，双方自愿进行资产（或负债）的买卖（或发生与清偿）的价格。

中国新颁布的《企业会计准则》将公允价值定义为：在公允价值计量下，资产和负债按照在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量。

·综合（下）2009年第1期财会通讯作者简介：张立俊（1968-），男，江苏扬州人，苏州经贸职业技术学院副教授关于公允价值计量的若干思考张立俊（苏州经贸职业技术学院江苏苏州215009）摘要：2006年我国财政部发布了新企业会计准则，其中引入了公允价值的计量模式，主要应用于《投资性房地产》、《非货币性资产交易》、《金融工具的确认和计量》等具体准则。

本文从公允价值的涵义入手，阐述了公允价值的本质特征，着重分析了我国新准则引用公允价值时面临的问题及思考。

关键词：公允价值本质特征计量属性一、公允价值的涵义及本质（一）公允价值的定义国际会计准则委员会在1999发布的《国际会计准则第39号———金融工具：确认和计量》中指出，在公允价值定义中隐含着一项假定，即企业是持续经营的，不打算或不需要清算，不会大幅度缩减其经营规模或按不利条件进行交易。

因此，公允价值不是企业在强制性交易、非自愿清算或亏本销售中收到或支付的金额。

美国财务会计准则委员会2000年2月颁布的第7号概念公告中对公允价值的定义是：在当前的非强迫交易或非清算交易中，自愿双方之间进行资产（或负债）买卖（或发生与清偿）的价格。

我国新颁布的《企业会计准则———基本准则》把公允价值定义为，在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。

笔者认为这个定义充分考虑了我国的基本国情，是符合我国市场经济发展需要的。

（二）公允价值的本质属性及表现形式公允价值是基于多种市场因素对商品的市场价值做出的认定，因而是最接近商品内在价值的价格，由于商品的内在价值是客观存在于商品中不可替代的、唯一的本质特征，因此，公允价值是一种计量属性的性质特征是不容置疑的。

然而，公允价值是一个非常特殊的计量属性，具体表现在：一是对不同的利益相关者来说，每一利益相关者都要求获得对自己有利的会计信息，各方博弈的结果是能够反映资产负债真实价值的信息对各方来说是最为公平；二是公允价值是资产负债现行价值的体现，因而最具决策相关性；三是从资产计量的角度来说，公允价值并不是实际上发生的交易价格，而是计量主体基于市场信息对计量客体价值做出的判断和估计，这种判断和估计可能会因各种不利条件的限制而出现偏差，但并不影响人们对既定目标的追求。

摘要:本文基于公允价值会计的缘起和各准则制定机构对公允价值的定义及解释，分析公允价值的本质属性并由此得出结论，即公允价值是价值的一种体现和度量，是市场对资产或负债市场价值的一种客观、公正的评价，是一种公认的市场价值。

关键词:公允价值本质属性市场价值自上世纪80年代末以来，公允价值得到了各国（或地区）会计界的高度重视，其实践也在全球范围内迅速展开。

然而，与公允价值会计的广泛实践极不相称的是，人们对公允价值这一概念的理解还存在诸多的差异。

本文将从不同视角对公允价值的本质进行分析，以便于对这一关键概念的正确理解和运用。

1从公允价值会计的缘起看公允价值的本质公允价值会计实践的兴起固然有多种原因，但最直接、最简单的原因，或许同人们对历史成本会计模式的局限性的认识及为克服其局限性的努力密不可分。

历史成本会计模式作为一种主要计量模式，以其含义简明、易于操作、可靠性强等特点，在现代会计中占据重要地位，并被视为财务会计的基本特征。

然而，随着资本市场的迅速发展、经济活动的日益复杂和会计信息使用者要求的不断增加，它的局限性也逐渐凸现出来，这主要表现在：只反映过去交易或事项发生时点的信息，同市场价格的变动毫无关系，无法满足某些项目如衍生金融工具的会计确认要求，不能反映企业所面临的风险，不能及时、全面、真实地反映企业的财务业绩，不能如实反映企业拥有的各项资产和负债的现实市场价值，不利于预测企业的未来，在通货膨胀的条件下不符合资本保全尤其是实物资本保全的要求，容易给企业管理当局进行盈余管理或收益操纵提供可乘之机等。

克服历史成本会计模式局限性的客观要求以及职业界为此作出的种种努力，使得现代会计摆脱了历史成本计量模式“一统天下”的局面，现行成本、现行市价、可变现净值、未来现金流量的贴现值（简称现值）、公允价值等面向现在和未来的计量属性被相继提出并应用于实践，形成了今天以历史成本为主、在必要和可能的情况下采用其他计量属性的多种计量属性并存的混合计量模式。

公允价值计量探析一、当前公允价值计量属性存在的争议(一)公允价值的定义之争新准那么关于公允价值的定义如下：“在公允价值计量下，资产和负债按照在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者负债清偿的金额计量〞。

IASB32对公允价值的定义是：“公允价值，是在公平交易中熟悉情况的当事人自愿据以进行资产交换或负债清偿的金额〞。

而FASB于2006年9月将公允价值定义为：“在计量日市场参与者之间的有序交易中，销售资产所收到的或转让负债所付出的价格〞。

比照以上三个定义，我们可以发现公允价值的定义是经常变化的，不同国家的会计准那么对公允价值的定义并不统一，我国主要采用国际会计准那么关于公允价值的定义。

在公允价值的定义方面国际会计准那么与FASB的主要区别在于：FASB的公允价值是采用的脱手价格而不是交换价格，因为它认为脱手价格能够更好地代表现金流入与流出，更加符合现行的资产、负债的定义。

(二)公允价值运用的后果之争公允价值的运用无疑是对以前计量属性的重大创新，它被运用的本意是为了能够提供对决策更为有用的信息，以便企业的利益相关者及经济学家对企业的未来开展和国家经济形势走向做出预测和判断。

然而，2006年爆发的金融危机却使得公允价值遭受了一片责难之声，有人就认为是金融工具中公允价值的运用导致了本轮金融危机的发生。

SEC在对金融企业及局部上市公司调查后认为，金融企业在资产及负债应用公允价值计量并在报表中确认的比重并不高，它不可能是银行经营失败的原因。

它进一步发现，金融危机的根源是贷款质量审核的严重失误、风险管理的不当措施以及现行监管政策所存在的漏洞与缺陷。

因此，本文认为公允价值仍是金融工具，尤其是衍生金融工具最恰当的计量属性。

二、公允价值计量的运用给审计带来的影响公允价值会计是基于价值和现值，具有“真实和公允〞本质特征的计量属性，无疑具有很多优点。

一般认为公允价值具有公平交易、假想交易、为实现性及非客观性的特点〔葛家澍，2021；孙丽影、杜兴强，2021〕，但就是因为它所具有的这些特性，使得它从诞生的第一天就存在着广泛的争议。

对公允价值的本质及现实运用的思考【关键词】公允价值本质范围现实运用一、公允价值的本质世界各国对于公允价值的定义有很多，其中，国会计准则将公允价值定义为“公平交易中熟悉情况的当事人自愿据以进行资产交换债务清偿的金额”，美财务会计准则则将公允价值定义为“双方在当前交易中自愿购买或出售的价格”。

可见，这两个定义都将公允价值界定为“公平自愿的交易价格”。

因此，我国有学者认为，公允价值的本质就是交易价格。

笔者并不赞同这种观点，必须指出的是，定义不同于本质，定义的方式可以是阐述本质也可以是描述表象，所以，由定义推断公允价值的本质是交易价格的推断过程是不严谨的，也是没有理论依据的。

同理，一些学者提出“公允价值的本质是效用价值”（陈敏，2005）的论断也是以表象代替本质的本末倒置的做法。

那么，公允价值的本质究竟是什么呢？笔者认为，公允价值的本质就是真实可靠的使用价值。

第一，公允价值中“价值”的本质是指使用价值。

根据马克思主政治</a经济学的观点，任何商品都具有且仅具有价值和使用价值两种基本属性。

其中，价值是凝结在商品中的无差别的人类劳动。

从会计计量的角度来看，价值是与成本相联系的，其量的规定性取决社会必要劳动时间，在时间上则属于现在或历史的范畴。

使用价值是指商品能够满足人们某种需要的属性，是与财富相联系的，是构成社会财富的物质内容。

其时间范畴既包括过去，更强调现在和未来，其量的规定则取决于人们对其有用性的量度。

在交换过程中，使用价值对卖方而言体现为交换价值并具体量化为由价值所决定的交换价格，对买方而言则意味着存在于物品本身之中的有用性。

对企业资产而言，这种有用性就体现在人们对其获取未来经济利益能力的判断与估计。

因此，显而易见，公允价值中的“价值”无论从“量”的范畴或“时间”范畴考察，指的都是使用价值，使用价值是公允价值的本质属性。

第二，公允价值中“公允”的本质是指会计信息的真实可靠性。

国际会计准则和美国财务会计准则在对公允价值定义的描述中强调的都是“知情、公平交易和自愿交易”。

【摘要】随着我国新《企业会计准则》的颁布，公允价值计量成为广受热议的话题，而会计舞弊这一长久的问题，在公允价值计量的情况下依然存在着。

为阐明公允价值舞弊的危害、操纵方式，并为此提出合理建议，本文对公允价值这一计量属性的概念、危害、存在进行了说明和分析，并在我国投资性房地产上的会计应用进行了多种情形的举例，反映了公允价值在具体应用中会被用来制造会计舞弊这一重大缺陷，最后，本文从分析性程序、惩处力度、会计人员职业水平与职业道德等方面提出了建议，旨在为减少公允价值会计舞弊现象的发生。

【关键词】公允价值会计舞弊；投资性房地产；分析性程序；惩处一、前言公允价值，亦称公允市价、公允价格，指的是熟悉市场情况的买卖双方在公平交易的的条件下和自愿的情况下所确定的价格，或无关联的双方在公平交易的情况下一项资产可以被买卖或者一项负债可以被清偿的成交价格。

作为一项逐渐被承认的会计计量原则，公允价值计量向绝大多数利益相关者与财务报表的其他读者提供了大量的有价值的信息。

与历史成本会计相比，公允价值会计更及时地提供了企业的财务状况。

然而，一个不容争辩的问题是，公允价值计量相当复杂，这一复杂性已经导致在会计准则应用方面的前后不一。

尽管有些错误出于市场变动、并非人为，但是，有些错误却的的确确是某些不法之人为谋取私利，故意而为之的。

这种现象很可能会削弱公允价值的优点，使一个本可有益于会计计量的方法“销声匿迹”。

毋庸置疑，公允价值会计舞弊值得现代企业的利益相关者、会计人员、审计人员等人的高度重视。

二、公允价值会计舞弊的危害与存在会计舞弊，指的是会计主体在进行会计核算时，利用职权之便，使用会计技巧，篡改账目，以达到谋取私利或欺骗他人的一种有计划、有预谋的行为。

它的危害涉及很多方面，危害性也很大，主要表现在：公允价值是反映市场价格的一种重要工具，公允价值舞弊所捏造的错误信息会误导决策者，使其作出错误决策，最终破坏市场运行机制；侵犯债权人、股东及其他利益相关者的权益；企业在公允价值计量上“钻漏洞”，故意隐藏收入、虚列支出，造成利润总额的减少，这使得他们可以少交税款，这无疑大大增加了国家税收不应该有的的流失。

浅谈公允价值计量的问题及对策正文浅谈公允价值计量的问题及对策随着我国市场经济的稳健发展，历史成本计量属性已经不能满足会计报表使用者的需求，公允价值计量属性顺势而生。

2007年1月1日，财政部颁布的新会计准则首先在上市公司推行。

新颁发的企业会计准则中对公允价值的应用主要体现在金融工具的确认与计量、投资性房地产、非货币性资产交换、资产减值以及债务重组，在资产负债表和利润表中主要体现在商誉、资本公积、公允价值变动损益、营业外收入(支出)、资产减值等方面得到体现，并在17个具体准则中不同程度地运用了这一计量属性。

随着利率、汇率、大宗商品以及金融资产价格的大幅波动，美国金融危机爆发后，金融资产大幅波动，严重影响投资者的信心，影响物价的稳定，然而，全球金融危机的出现，使得人们对公允价值的应用产生了质疑。

中国目前虽没有全面应用公允价值会计计量模式，但这次金融危机也给中国启示，如何完善和运用公允价值是值得思考的问题。

本文首先介绍了公允价值在我国的应用及我我公允价值会计的现状，然后分析了我国公允价值具体应用中存在的问题，最后提出了完善的建议。

一、公允价值概述（一）公允价值的涵义公允价值的本质在于它的公平性，公允价值突出的是一种无偏差的价值认可，排除了一切非理性因素的影响。

公允价值的概念在各国的会计准则中都特别强调了这一点。

美国财务会计准则委员会(FASB)的《财务会计准则公告第157号—公允价值计量》公告中就提出，公允价值是在计量日的有序市场交易过程中，市场参与者之间为出售资产所获得或清偿债务所付出的对价。

国际会计准则委员会(IASC)在其发布的《国际会计准则第32号一金融工具:披露和列报》中，对公允价值作出了明确的定义，公允价值是指熟悉情况并自愿的双方，在公平交易的基础上进行资产交换或债务结算的金额。

而我国企业会计准则(CAS)在《企业会计准则一基本准则》中认为公允价值为在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。

关于公允价值本质的思考本文通过比较、归纳与分析，从新的角度，对公允价值的本质进行探讨，导出了公允价值是行业特点与市场供需共同作用的结果这一理念，并指出当行业发展成熟、市场供需稳定时，公允价值将成为主导计量属性。

关键词：公允价值本质行业特点市场供需近年，公允价值成为会计理论界与实务界的热门话题。

国内外相关文献侧重于公允价值与历史成本两种计量模式的比较，以及如何运用公允价值进行计量等问题。

本文从新的角度，对公允价值这一计量属性的本质进行探讨。

公允价值的相关规定2006年的美国可以称之为“公允价值年”，财务会计准则委员会(FASB)发布了关于公允价值的三个财务会计准则(FAS155某些混合金融工具的核算、FAS156金融资产服务的核算和FAS157公允价值计量) 和一个建议公告(公允价值选择权，即FVO)。

此外，先前的财务会计概念公告第7号(SFAC7)现金流量信息和现值在会计计量中的应用、财务会计准则公告第141号（SFAS141）企业合并、第142号（SFAS142）商誉和其他无形资产、第144号（SFAS144）长期资产减值或处置的核算等均对公允价值进行了相关规定。

我国2007年1月1日起开始执行的新会计准则适度引入了公允价值计量模式，主要应用于金融工具、投资性房地产、非同一控制下的企业合并、债务重组、非货币性交易等17个准则中。

新准则对公允价值做了如下定义：“公允价值，是指在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额”。

从定义中可以看出，交易一定是在市场中发生的，有供方、有需方；交易双方一定对行业特点十分熟悉；能够自愿进行，说明成交金额是交易双方都能接受的，并没有显失公平。

公允价值与市场价格的比较（一）价值与价格马克思的价值理论认为：商品作为有用之物具有使用价值，作为有用劳动的凝结具有价值；价值量是以社会必要劳动时间来衡量的。

但是，马克思所讲的价值与我们会计学上的价值并不是一回事。

对公允价值应用的探讨一、概述公允价值是指，在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。

这一定义被我国会计准则委员会采纳，并在2006年发布的最新《企业会计准则》中，将公允价值作为第五种计量属性写入了《基本准则》。

在理论界，公允价值的定义存在争议，有人认为是对资产和负债基于市场价值的一种公允判断，有人认为是取代未来现金流量现值的一种新的计量属性，还有人认为公允价值的概念有广义和狭义之分。

相关性优于历史成本：公允价值能够动态地反映市场环境及经济情况的变化给企业资产或负债价值带来的影响。

决策有用性更强：公允价值是面向现时和未来的计量属性，不仅能反映资产获得及承担负债当时决策的影响，还能反映继续持有资产和承担负债的决策的影响。

1.1 公允价值的定义和重要性公允价值，也被称为公允市价或公平价值，是指在公允价值计量下，负债与资产在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿地进行负债清偿和资产交换的金额计量。

它不是清算销售或者强迫而结算、销售或购买的金额，而是双方自愿进行的。

公允价值是一种反映当前市场状况的客观、规范、便捷的评估方法，用于确定一种独立的、客观的价值，用于计算企业资产负债和办理税收手续，从而保证财务报表准确性，估值公正性，避免企业计算资产、负债的不公平。

公允价值对于财务会计有着极其重要的意义。

公允价值的广泛性运用使得企业的会计核算更趋于统一，可以促使会计核算更加符合配比原则。

公允价值的科学、统一性运用，可以在更大的程度上避免企业财务由于选择多种计量单位而出现的混乱局面，有利于财务报表编制的顺利进行，使得企业领导者对企业的经营成果、财务状况能够进行合理的分析。

公允价值可以更加具体地反映出企业的盈利、亏损情况，即使目前不出售资产，也可以反映在帐户的所有者的资产因公平值收益及亏损的变化。

公允价值作为一种新型的计量模式，可以较好地满足企业的交易行为与社会主义市场经济的发展要求。

同时，公允价值在会计报表中起到了重要的作用，可以保证财务报表的准确性，保证取值的公允性，保证估值公正性，同时可以有效避免企业计算资产、负债和收入的不公平。

公允价值本质刍探'我国部于2006年2月15日发布的38项企业准则中，《投资性房地产》、《非货币性资产交易》、《债务重组》、《金融工具的确认和计量》等具体准则，适当地引入了公允价值的计量模式，标志着公允价值在我国的研究和进入了一个崭新的时期。

通过对公允价值的本质进行深入探讨，使更多的人接受公允价值理念，并将其贯彻到会计中，使我国的会计理论与实务紧跟国际会计的步伐，对促进我国会计标准国际化和国民的持续健康发展具有积极作用。

一、公允价值涵义及比较分析(一)公允价值的涵义公允价值的英文是“Fair Value”，Fair的相关解释是“公平的，正直的，公正的”，而中文将其翻译成“公允”，则包含了公正、允当的意思。

在会计领域，各国会计准则对于公允价值的定义不尽相同。

国际会计准则委员会(IASC)在1995年6月发布的第32号国际会计准则(IAS32)中，对公允价值所下的定义是：“公允价值是指，在公平交易中，熟悉情况的当事人自愿据以进行资产交换或负债结算的金额。

”美国财务会计准则委员会(FASB)在2000年2月发布的第7辑财务会计概念公告(SFAC7)中，对于公允价值的定义为：“在交易双方自愿的前提下(即排除强迫或清算的情况)，当前资产(或负债)的购置(或发生)或出售(或清偿)金额。

”FASB在2004年6月发布的《公允价值计量》征求意见稿中，对公允价值所下的定义是：“资产或负债在熟悉情况(Knowledgeable)、没有关联的(Unrelated)意愿参与者的当前交易中进行交换的价格。

”金融工具联合组(JWG)在2000年12月发布的《准则草案和结论依据—金融工具及类似项目的会计处理》征求意见稿中，对公允价值下了一个与现行IASC中的定义不同的新定义：“公允价值是指，在计量日，由正常的商业考虑推动的、按照公平交易出售一项资产时企业应收到的、或解除一项负债时企业应付出的价格的估计。

” 我国财政部在2006年2月15日发布的新《企业会计准则—基本准则》中，对公允价值所下的定义是：“在公允价值计量下，资产和负债按照在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额计量。