宏汇期指套利交易系统简介 V1.2(含构架)(1)

编号：HH-USERGUIDE-001宏汇套利平台安装使用说明书V1.1文档控制编号 章节名称 修订内容简述 修订日期 修订前版本号修订后版本号修订人 批准人1 创建全文2012-3-6 V1.0 胡琦2 修改证券交易服务IP 2012-3-16V1.0 V1.1 胡琦目录1 宏汇期指套利交易系统 (4)1.1 简介 (4)1.2 系统安装说明 (5)1.2.1 推荐安装环境与机器配置 (5)1.2.2 安装说明 (5)2 宏汇ETF套利交易系统 (12)2.1 简介 (12)2.2 系统安装说明 (12)2.2.1 推荐安装环境与机器配置 (12)2.2.2 安装说明 (12)1宏汇期指套利交易系统1.1 简介期指套利交易系统是集股票交易、期指交易、套利分析以及自动套利于一体的综合技术交易平台。

不仅提供股票组合交易、股票组合构建、期指交易以及套利机会实时监控等套利操作全流程的交易功能，而且可根据需要扩展更多的套利模型。

同时系统配合深沪高速Level-2行情，更利于用户把握期现套利的机会。

支持互联网和场内构架模式，券商只需部署宏汇期指套利交易服务器（服务器由券商提供）即可，客户端通过互联网连接宏汇用户认证中心进行认证，认证通过后获得我司提供的深沪Level-2行情和股指期货行情服务。

系统架构部署图如下所示：1.2 系统安装说明1.2.1 推荐安装环境与机器配置宏汇手册未对软件安装环境进行说明，在部署过程中以下环境均测试安装过，以供参考。

操作系统：Windows XP 或者Windows 7（32bit版本）CPU：Intel(R) Core(TM)2 Duo T7500 @ 2.20GHz内存：4096M硬盘：500G注意：请尽量使用上述的两种操作系统。

1.2.2 安装说明第一步期指套利交易系统的安装文件名为：宏汇期指套利交易系统V3.26(2012021701).exe；第二步双击，开始安装；第三步点击下一步直至以下界面，选择需要安装的目标盘符。

宏汇ETF交易系统宏汇ETF交易操作指南目录1概述 (3)2登录 (3)3套利交易 (6)3.1新建T+0交易（F7） (6)3.2溢价套利 (9)3.2.1买入篮子（F1） (10)3.2.2申购ETF (13)3.2.3卖出ETF（F2） (14)3.2.4委托查询（F3） (16)3.2.5成交查询（F4） (16)3.2.6ETF持仓（F5） (16)3.2.7操作日志（F6） (16)3.2.8刷新 (16)3.3折价套利 (17)4自助交易 (18)4.1买入篮子 (19)4.2申购ETF (24)4.3卖出篮子 (26)4.4赎回股票 (29)4.5个股买入 (31)4.6个股卖出 (37)4.7联动小行情 (38)4.8多单买卖 (38)4.9信息查询 (41)4.9.1可撤单查询 (42)4.9.2委托查询 (42)4.9.3成交查询 (43)4.9.4持仓查询 (43)4.9.5日志查询 (44)5系统设置 (44)5.1ETF清单 (44)5.2参数设置 (45)5.2.1交易费用设置 (45)5.2.2功能设置 (46)1概述宏汇ETF交易系统是针对ETF所特有的T+0交易专门设计的交易软件。

本系统具有行情快、交易速度快、操作快捷灵活、易部署等特点。

系统可为用户提供便捷的T+0套利交易功能和ETF自助交易功能等。

●套利交易：采用一键式按钮实现溢价套利或折价套利，提供套利动态成本、收益等参考数据，支持套利过程中的撤单、补单操作。

●自助交易：将ETF篮子买卖与个股单笔买卖在同一界面下有机结合起来，使ETF交易不再局限于流程化的操作，从而更加灵活、便捷。

说明：在开始交易前，请先设定好交易费率，便于系统估算ETF套利收益。

进行费率设置时，可按快捷键【F9】或单击工具栏中的，然后在弹出的窗口中进行设置费率，详情见参数设置。

2登录任务说明进入宏汇ETF交易系统交易界面。

操作指引1.成功安装宏汇ETF交易系统后，在您计算机的桌面上会出现宏汇ETF交易系统快捷图标，用鼠标左键双击桌面的快捷图标或选择“开始> 程序> 宏汇ETF交易系统> 宏汇ETF交易系统”，系统显示登录界面。

捷利港信软件(深圳)有限公司捷利港信软件（深圳）有限公司【windows交易帮助手册】目录1.登录系统 (1)1.1.“交易+行情”登录方式（包含2FA） (1)1.2.“独立行情”交易登录方式（包含2FA） (4)2.买入 (6)3.卖出 (7)4.委托改单/撤单 (8)5.查询 (8)5.1.资金股份 (8)5.2.委托状况 (9)5.3.今日成交 (9)5.4.历史成交 (9)6.新股认购 (10)6.1.公开招股 (10)6.2.我的申购 (10)7.设置 (10)7.1.修改密码 (10)7.2.系统设置 (11)7.2.1系统参数 (11)7.2.2自动策略 (12)7.3免责声明 (12)1.登录系统1.1.“交易+行情”登录方式双击“方正环球交易宝”，输入交易账号、登录密码、验证码后，弹出“免责声明”阅读后点击“确认”，进行登录。

“交易+行情”登陆方式：只能使用交易账号登陆；1、通过adminpage管理界面实现交易账号及行情账号绑定；2、交易账号未绑定行情账号或者绑定的行情账号已过期，交易账号登陆后，行情是延时15分钟行情；3、交易账号绑定了行情账号（未过期），交易账号登陆后，行情是实时行情；4、国际版行情账号：不限地区（全球范围内）5、国内版行情账号：仅限中国内地使用；6、登入：使用交易账号登入；7、登出：登出交易账号；8、交易账号互踢功能：即“后踢前”功能，交易账号不能同时登入，后登入的账号会踢出前面登入的相同交易账号；9、点击“忘记密码”，可重置密码；10、交易一重登录备注：首次登入需修改交易密码。

11、交易二重登录备注：输入手机短信验证码或者邮箱验证码1.2.“独立行情”交易登录方式双击“方正环球交易宝”，输入行情账号、行情密码、验证码后，点击“登录”进行登录。

在“独立行情”内登录交易，需在系统内打开交易系统：按F12快捷键或点击工具栏交易图标或点击右上角“交易”按钮等方式打开。

你用的交易系统是怎样的，并谈谈你建立这个系统的过程和时间？目前，三个系统第一个是一个中短线的系统，完全由算法产生信号，基本架构就是软聚类做输入（input）类别约简，GA做一些调参，核心是gboost，估计听得懂的人少，就不展开说了。

15年开始启动的，中间优化过，复合收益率目前账面上是460%+，因为往里加过钱也往外提过，提的比较多，所以实际应该超过这个数字，最大回撤23%，这个系统好的地方在于比较抗亏损（sortino ratio很好看），自15年启动只有6个单月是亏损的，剩下的单月全部在盈利或者持平。

不好的地方在于在震荡市（box market）里盈利比较少，在有方向时盈利的波动比较大（所以sharpe ratio并不好看）这个系统基本上是我十一年的集大成之作，也只有我一个人在用。

第二个系统是一个宅男，是我读博的同事，他自己有个小基金（小黑基金，投资人只有两个），投了一年多，目前40%吧，还不稳定，看不出来什么。

第三个是一个当日进出的外汇短线套利系统，也是完全由算法产生信号，上上个月刚落地的，目前收益个位数，不值得说。

讲讲我的经历吧我是08年入的市，在股灾之后，入市主要是两个原因，一是当时大学并不是读的我喜欢的专业，天天上课走神浑浑噩噩混日子，想干点什么又囿于每天要上课点名，后来偶然读了一本《伟大的博弈》，被书中故事所激励，仔细想了想，炒股这东西没什么硬性门槛，一切本事都在脑子里·，貌似可以学一学。

二是我当时宿舍有个宁波仔，他十分痴迷股票，天天从早研究到晚，作为一个毫不起眼的大学生他的账户上已经有小一百万了，让我有点眼红。

我去书店买了一些关于炒股的书，从此上课仍然不听讲，但会在台下看自己买的书，还划重点做笔记。

看了一个多月我跑去开了户，当时貌似还是千三的费率，账户号里竟然有三个8连一起，客户经理都惊了，说你一定能发财。

一开始肯定是亏的，看了那么多什么头肩顶，KDJ，MA，海龟，乃至波浪理论，江恩角度线，黄金分割。

跨期套利和跨品种套利交易指令使用说明1．适用跨期套利交易指令的合约可使用跨期套利交易指令的合约由交易所指定，投资者不能自定义跨期套利交易合约。

具体合约见交易所网站：投资者服务/套利交易专题/套利合约明细2．跨期套利交易代码交易所交易系统用“SP”表示跨期套利交易，后缀一个近月合约和一个远月合约，表示跨期套利交易指令适用的合约。

例1．SPc0707&c0709，表示玉米c0707合约和c0709合约可使用套利交易指令进行跨期套利交易。

3．跨期套利交易含义跨期套利交易是指买入（卖出）近月合约，同时卖出（买入）同品种相等数量的远月合约。

例2．投资者申报SPc0707&c0709买委托，表示买入c0707合约，同时卖出相等数量的c0709合约；若投资者申报SPc0707&c0709卖委托，表示卖出c0707合约，同时买入相等数量的c0709合约。

4．跨期套利交易最小变动价位跨期套利交易最小变动价位与其合约规定最小变动价位一致。

豆一、豆粕和玉米跨期套利交易最小变动价位为1元/吨，豆油、棕榈油跨期套利交易最小变动价位为2元/吨，线型低密度聚乙烯跨期套利交易最小变动价位为5元/吨。

5．跨期套利交易指令有效报价范围跨期套利交易指令有效报价下限：近月合约跌停板价－同品种远月合约涨停板价跨期套利交易指令有效报价上限：近月合约涨停板价－同品种远月合约跌停板价例3．c0707合约涨停板价和跌停板价分别为1664元/吨和1536元/吨，c0709合约涨停板价和跌停板价分别为1716元/吨和1584元/吨。

SPc0707&c0709买卖委托有效报价范围为：－180元/吨至80元/吨，即c0707合约跌停板价1536元/吨－c0709合约涨停板价1716元/吨,c0707合约涨停板价1664元/吨－c0709合约跌停板价1584元/吨。

6．跨期套利交易指令每笔有效委托数量跨期套利交易指令每笔有效委托数量与其合约规定每笔有效委托数量相同。

宏汇ETF交易系统（根网软件）量化投资将来是经纪业务的主要方向。

量化投资ETF套利，期现套利。

每个客户经理可以注册一个宏汇的账号，可以把身份证号发送到总部。

有一定的间隔，三至五天。

营业部使用的电脑无法登陆，要外网才可以登陆。

股指期货账号需要去华泰长城官网注册。

佣金使用的是默认的佣金水平，千分之三。

ETF步骤：1，下载宏汇软件，进行安装，输入用户名，密码。

使用电信的站点。

2，资金账户选择深圳的服务器。

3，登陆进入宏汇ETF套利界面。

套利交易和自助交易。

4，进行套利是选择一只ETF，测试使用510050，溢价套利和折价套利。

有预算的浮动盈亏情况。

设置好估算的收益和成本。

看二级市场和一级市场的价格。

5，买入股票—申购ETF—卖出 ETF；“买入篮子”，“申购ETF”期现套利步骤：宏汇股指期货套利1，进入宏汇软件。

期指套利交易，期指套利分析。

2，最方便的是使用510300和股指期货进行套利。

期现组合，股指期货一个点是300元。

3，建立一个组合名称。

4，计算样本，一份的ETF相对应多少份的期货合约。

然后系统就可以进行计算。

5，α套利，构建一个自己能超越指数的组合，进行套利。

可以赚取超额的收益，无风险的α。

可以自己去试用一下α和β。

6，连接的时候选择深圳服务器。

7，进入界面，有股票交易和期指交易。

进入自助交易界面。

自助交易界面，跨期界面。

系统默认的。

“建仓”，“自动建仓”，有基差等等。

可以设置基差是多少，进行监控。

如基差设置为4，则监控开启后当基差大于4则进行提示。

8，跨期套利也可以做。

根网套利系统根网用专线进行交易。

操作步骤与宏汇类似。

根网也提供了T+0的套利模板。

两个软件基本类似。

根网的股指期货套利也与宏汇类似。

构建组合，或者构建α，建好组合可以点击期现套利，里面会提示是否有套利空间。

里面还有许多的策略。

可以具体研究下。

营业部指定一个人员进行账号申请。

外汇技术分析的五大类技术分析方法是通过对价、量历史资料基础上进行的统计、数学计算、绘制图表等主要手段来判断市场的未来走向。

一般来说，可以将技术分析方法分为五类：K 线类、形态类、切线类、指标类、波浪类。

K线类的研究手法是侧重若干天的K线组合情况，推测市场多空双方力量的对比，进而判断多空双方谁占优势，是暂时的还是决定性的。

K线最初由日本人发明，K线图是进行各种技术分析的最重要的图表，许多投资者进行技术分析时往往首先接触的是K线图。

你我必须承认：在这世界上，100%保证能绝对赚钱的交易方法是不存在的。

如果有这样的方法，那么满街都是百万富翁了，但留心便可发现，市场中总有那么一部分人能稳定赢利、在长期交易中不败……难道他们都是能预知未来的交易之神？请百度搜索“云易汇智能交易系统”为您独家揭秘！形态类是根据价格图表中过去一段时间走过的轨迹形态来预测价格未来趋势的方法。

主要的形态有头肩顶、头肩底、M头、W底等十几种。

从价格轨迹的形态中，我们可以推测出市场处于一个什么样的大环境之中，由此对我们今后的投资给予一定的指导。

切线类是按一定方法和原则在由价格的数据所绘制的图表中画出一些直线，然后根据这些直线的情况推测价格的未来趋势，这些直线就叫切线。

切线的作用主要是起支撑和压力的作用。

支撑线和压力线的往后延伸位置对价格趋势起一定的制约作用。

画切线的方法有很多种，主要有趋势线、通道线、黄金分割线等。

指标类要考虑市场行为的各个方面，建立一个数学模型，给出数学上的计算公式，得到一个体现股票市场的某个方面内在实质的数字，这个数字叫指标值。

指标值的具体数值和相互间关系，直接反映市场所处的状态，为我们的操作行为提供指导方向。

常用的指标有相对强弱指标(RSI)、随机指标(KDJ)、平滑异同移动平均线(MACD)、威廉指标(R)等。

波浪类是将价格的上下变动看成是波浪的上下起伏。

波浪的起伏遵循自然界的规律，价格的运动也就遵循波浪起伏的规律。

简介目录1融资融券业务简述 (4)1.1融资融券的功能 (4)1.1.1衍生新的交易策略 (4)1.1.2提供新的交易机制 (5)1.2融资融券的意义 (5)1.2.1对券商的影响 (5)1.2.2对客户的意义 (5)2系统功能与应用 (6)2.1基本分析功能 (6)2.2基本业务功能 (8)2.3组合委托功能 (9)2.4套利功能 (9)2.4.1期现套利 (11)2.4.2ETF套利 (11)2.4.3配对套利 (12)2.5配对交易 (12)3系统构架与设计 (14)3.1系统逻辑架构 (14)3.1.1系统架构图 (14)3.1.2系统组成说明 (15)3.2系统安全性设计 (16)3.2.1登录安全 (16)3.2.2交易安全 (16)3.2.3系统备份设计 (16)3.2.4可管理性设计 (17)3.2.5可监控设计 (17)4系统特点与优势 (17)4.1功能特点与优势 (17)4.2性能特点与优势 (18)5系统性能 (19)5.1行情服务系统 (19)5.2交易服务系统-压力测试 (20)5.2.1测试概要 (20)5.2.2测试工具与环境 (20)5.2.3测试方案 (21)5.2.4测试结果 (22)5.2.5测试报告 (23)5.2.6测试结论的限制 (23)6应用案例 (23)1融资融券业务简述1.1融资融券的功能1.1.1衍生新的交易策略套期保值（1）对冲个股：通过融券方式来对冲个股下跌风险，若该股不属于标的证券，可选择与该股票相关性较高的标的股票。

（2）对冲组合：通过构建一个融券的组合，来对冲现货组合品种的下跌风险，若涉及到非标的股票，则要研究其相关性。

趋势投资策略（1）正向杠杆趋势投资：投资者把自有资金全部买入指数组合，并以此组合作为保证金，融资买入更多的指数组合。

（2）反向杠杆趋势策略：投资者可以将自有资金买入国债等固定收益类资产，然后以现金或债券作为保证金，融券卖空指数组合。