中国2014年主要经济数据

国内生产总值GDP季度GDP同比增速GDP quarterly yoy% yoy7.5% qoq saarGDP季度真实增长率（季调环比折年）Quarterly real GDP growt% qoq saar#N/A GDP季度环比（季调折年）Real GDP growth: qoq sa季度第一产业真实增速GDP yoy: Primary Indust% yoy 2.3% yoy7.4季度第二产业真实增速GDP yoy: Secondary Indu% yoy9.7季度第三产业真实增速GDP yoy: Tertiary Industr经济景气指数Climate Index1996=100102.7宏观经济景气领先指数Economic climate leading宏观经济预警指标Business cycle signal NA79.3 PMI CN: Purchasing Manager%#N/A PMI（季调）PMI: Mfg: sa% sa sf removed#N/A 扩张收缩临界线PMI: Expansion treshold%50企业家信心指数Entrepreneur Expectation NA104.2企业景气指数Business climate index (BNA115.3工业生产Industrial production工业增加值真实增速VAI real growth% yoy10.4工业增加值真实增速（3月移动平均）VAI real growth (3mma)% yoy 3mma10.4工业增加值真实增速（同比）Industry value-added (rea% yoy10.4工业增加值真实增速（季度环比折年）Real VAI growth: qoq sa% qoq saar#N/A 运输Transportation% yoy-7.7工业增加值真实增速：轻工业Value Added of Industry:% yoy10.1工业增加值真实增速：重工业Value Added of Industry:% yoy10.6粗钢生产Crude Steel (yoy)% yoy 4.8% yoy 4.9电力消耗Energy Production: Electr工业企业存货（3月移动平均）Industial inventory (3mm% yoy 3mma#N/A 工业销售Industrial sales RMB bn550% yoy11.9工业销售真实增速Industrial sales(real growth rate)工业销售（3月移动平均）Industrial sales (3mma)% yoy 3mma#N/A工业企业利润Industry Profit工业企业利润Profit: Total% yoy, 3mma219.6工业企业利润：重工业Profit: Heavy% yoy, 3mma359.6工业企业利润：轻工业Profit: Light% yoy, 3mma132.8工业企业利润率Profit margin: Total%, sa#N/A 工业企业利润率：重工业Profit margin: Heavy%, sa#N/A 工业企业利润率：轻工业Profit margin: Light%, sa#N/A%, sa#N/A 工业企业利润率：重工业：采矿Profit margin : Heavy: Mi工业企业利润率：重工业：原材料Profit margin: Heavy: Ma%, sa#N/A工业企业利润率：重工业：制造业Profit margin : Heavy: Ma%, sa#N/A工业企业利润率：轻工业：农产品Profit: Light: Using farm %, sa#N/A工业企业利润率：轻工业：非农产品Profit: Light: Using non-f%, sa#N/A投资Investment固定资产投资（真实增速）FAI (real growth)% yoy12.9固定资产投资（名义增速）FAI(norminal growth)% yoy13.0% yoy 3mma#N/A固定资产投资来源增速FAI Fund yoy: Total (3mm固定资产投资来源：财政FAI Fund yoy: State Budg% yoy 3mma#N/A固定资产投资来源：信贷FAI Fund yoy: Domestic % yoy 3mma#N/A固定资产投资：制造业SI: Manufacturing% yoy#N/A固定资产投资：基建FAI: Infrasturcture invest% yoy#N/A固定资产投资：房地产FAI in real estate% yoy33.4固定资产投资FAI RMB bn47.7房地产Real Estate房屋在建面积：商品房（同比，3月移动平均）Floor space under constru% yoy 3mma18.7房屋开工面积（同比，3月移动平均）Floor space started (yoy 3% yoy 3mma24.6% yoy 3mma27.6房屋完工面积：商品房（同比，3月移动平均）Floor space completed: co房屋销售面积：商品房（同比，3月移动平均）Floor space sold: commod% yoy 3mma40.0unit#N/A新建房屋价格月环比下降城市数property price change in Nunit#N/A二手房屋价格月环比下降城市数property price change in N% yoy33.4固定资产投资名义增速：房地产Nominal growth: FAI in r% yoy#N/A固定资产投资名义增速：房地产（不含土地购置费）Nominal growth: FAI in r房地产投资资金来源增速拉动：自筹Self raised% yoy11.1房地产投资资金来源增速拉动：银行信贷Domestic loans% yoy 3.2房地产投资资金来源增速拉动：购房预付款Deposits & adv payment% yoy15.6房地产投资资金来源增速拉动：其他Other% yoy 2.1% mom#N/A一线城市新建房屋价格指数（上月=100）Property Price Index:New（PM=100）% mom#N/A二线城市新建房屋价格指数（上月=100）Property Price Index:New（PM=101）% mom#N/A三线城市新建房屋价格指数（上月=100）Property Price Index:New（PM=102）% mom#N/A一线城市二手房屋价格指数（上月=100）Property Price Index:Seco（PM=103）% mom#N/A二线城市二手房屋价格指数（上月=100）Property Price Index:Seco（PM=104）% mom#N/A三线城市二手房屋价格指数（上月=100）Property Price Index:Seco（PM=105）零售与消费Consumption大零售商零售额增速Retail sales of big retailer% yoy13.3名义零售增长（去春节效应）Nominal growth of retail % yoy10.9% yoy13.3实际零售增长Real growth of retail sales% yoy10.6国民账户中名义消费增长Nominal consumption gro汽车销量实际增长Real growth of automobil% yoy#N/A% yoy 3mma#N/A家庭实际收入（同比，3月移动平均）Gross income (real yoy 3m% yoy 3mma#N/A家庭实际支出（同比，3月移动平均）Gross expenditure (real yo消费者信心指数Consumer confidence ind%109.7%109.7消费者预期指数Consumer expectation ind社会零售品零售总额Social Retailgoods RMB bn296.3劳动力市场Labor Market%#N/A城镇登记失业率Urban registered unemplo城镇劳动力求人倍率CN: City Labor Market: Dunit#N/A% yoy#N/A工业企业就业增长Employmentgrowth： Overall industry (yoy)工业企业单位劳动力成本ULC: Industry% yoy#N/A名义工资增长Wage growth% yoy#N/A人民银行储户调查扩散指数：当前收入情绪Diffusion Index (sa): Cur%,sa#N/A%,sa#N/A人民银行储户调查扩散指数：未来收入情绪Diffusion Index (sa): Futu通货膨胀Inflation消费者物价指数CPI% yoy-0.2消费者物价指数：非食品CPI-Non food% yoy0.8工业生产者价格指数PPI% yoy0.0生产者价格指数（季度环比折年）PPI (q/q saar)% qoq saar#N/A CPI通胀分解：食品Food% yoy-3.1 CPI通胀分解：居住Residence% yoy 3.4 CPI通胀分解：其他Other% yoy0.7%yoy#N/A核心CPI(去食品和能源）CPI: Core (excl. Food & EPMI购进价格指数PMI:buy up price% sa#N/A货币与信贷MonetaryM2增速（同比）M2 (yoy)% yoy14.3 M1增速（同比）M1 (yoy)% yoy19.4 M2（季度环比折年）M2 (qoq saar)% qoq saar#N/AM1（季度环比折年）M1 (qoq saar)% qoq saar#N/A贷款：新增Loan:New Increased RMB bn52.0%#N/A非金融机构新增贷款中票据融资占新增贷款比例Loan: % of new loan: Non%#N/A非金融机构新增贷款中企业中长期贷款占新增贷款比例Loan: % of new loan: Non% 5.1 M1和M2增长率之差difference between M1(yoM2M2RMB tn12.3 M1M1RMB tn 4.7 M0M0RMB tn 1.6人民币贷款Loan RMB tn9.4人民币存款Deposit RMB tn10.8 M0增速（同比）Money Supply M0:YOY% yoy34.2人民币贷款增速（同比）Loan: YOY% yoy12.8人民币存款增速（同比）Deposit:YOY% yoy11.2储备货币：季调Reserve Deposit:sa RMB tn sa0.0% yoy11.2储备货币增长（存款准备金率调整）Reserve Money (RRR adj外汇储备FX Reserve (of PBC)USD bn156利用外资（年初累计至今）EX: FDI: Utilized: ytd: T USD bn 1.8外汇占款Financial institutions: Inc RMB bn22.4热钱流入Inflow of hot money RMB bn-5.4标普500VIX指数S&T 500 VIX Index unit#N/A% of GDP#N/A社会融资总量同比多增 (3mma)：占GDP比重Social Financing(yoy,3mmSocial Financing:Loan(yo% of GDP#N/A社会融资总量同比多增 (3mma): 新增本外币贷款：占GDP比重社会融资总量同比多增 (3mma):表外流动性：占GDP比重Social Financing:off-bala% of GDP#N/A% yoy#N/A社会融资总量存量： yoy Stock of Social Financing利率Interest rates贷款利率：1年期Lending rate: 1 year% pa 5.9存款利率：1年期Deposit rate: 1 year% pa 2.3% pa 5.8真实贷款利率：1年期（生产者价格指数）Real lending rate: 1 year (真实存款利率：1年期（消费者物价指数）Real deposit rate: 1 year (% pa 2.5银行间回购利率：7天CHIBOR: 7 day% pa 2.5% pa 2.7银行间回购真实利率：7天（消费者物价指数）Real CHIBOR: 7 day (CP银行间回购真实利率：7天（生产者价格指数）Real CHIBOR: 7 day (PP% pa 2.5 10年国债收益率Treasury bond yield: 10 y% pa#N/A1年央票收益率Central bank bill rate: 1 y% pa#N/A3月央票收益率Central bank bill rate: 3 m% pa#N/A% 6.0法定存款准备金率（大银行）CN: Required Reserve Ra超额存款准备金率CN: Required Reserve Ra%#N/A财政收支Public finance政府收入Government revenue RMB bn107政府收入增速Government revenue grow% yoy#N/A% yoy 3mma#N/A 政府收入增速（3月移动平均）Government revenue grow(3mma)政府支出Government expenditure RMB bn78政府支出增速Government expenditure % yoy#N/A 政府支出增速（3月移动平均）Government expenditure % yoy 3mma#N/A 政府财政盈余（累计）Government surplus (ytd)RMB bn29政府财政盈余Government surplus RMB bn29预算赤字（12月移动平均）Budget deficit (12mma)R MB bn-29% of GDP-0.3财政赤字占GDP比例（12月移动平均）Budget deficit (12mma, %政府收入：季调CN: Govt Revenue: sa RMB bn#N/A 政府支出：季调CN: Govt Expenditure: saRMB bn#N/A 人民银行中财政存款Deposit of government RMB bn208.1对外贸易Foreign Trade2010Jan=10.85中国出口价格指数（2010年1月=1，季调）Export Price Index (2010Jan=1): sa2010Jan=10.64中国进口价格指数（2010年1月=1，季调）Import Price Index (2010J中国出口（去春节效应，季调）Export: sa Spring Festiva USD bn sa SF removed18.7中国进口（去春节效应，季调）Import: sa Spring Festiva USD bn sa SF removed16.9贸易顺差Trade Balance USD bn 1.5贸易顺差（季调）Trade Balance: sa USD bn sa 1.8贸易顺差：燃料（季调，3月移动平均）TB (sa 3mma): Fuel USD bn sa-0.8TB (sa 3mma): Primary e USD bn sa-0.5贸易顺差：除燃料以外的初级产品（季调，3月移动平均）贸易顺差：化工/金属/矿物产品（季调，3月移动平均）TB (sa 3mma): Chemical USD bn sa-1.4贸易顺差：机器设备（季调，3月移动平均）TB (sa 3mma): Machiner USD bn sa-0.9贸易顺差：轻工产品（季调，3月移动平均）TB (sa 3mma): Light USD bn sa 6.0出口实际增速：初级产品EX:Primary products% yoy, 3mma#N/A出口实际增速：化工产品EX:Chemical products% yoy, 3mma#N/A出口实际增速：金属/材料制品EX:Metal/ material produ% yoy, 3mma#N/A出口实际增速：机器设备EX:Machinery and equip% yoy, 3mma#N/A出口实际增速：电子产品EX:Electronics% yoy, 3mma#N/A出口实际增速：轻工产品EX:Light manufactures% yoy, 3mma#N/A进口实际增速：初级产品：农产品IM:Primary: agriculture% yoy, 3mma#N/A进口实际增速：初级产品：矿物IM:Primary: mineral% yoy, 3mma#N/A进口实际增速：初级产品：燃料IM:Primary: fuel% yoy, 3mma#N/A进口实际增速：化工产品IM:Chemical products% yoy, 3mma#N/A% yoy, 3mma#N/A进口实际增速：金属/材料制品IM:Metal/material produc% yoy, 3mma#N/A进口实际增速：机器设备IM:Machinery and equipm进口实际增速：电子产品IM:Electronics% yoy, 3mma#N/A进口实际增速：轻工产品IM:Light manufactures% yoy, 3mma#N/A出口金额：初级产品EX:Primary products USD bn 1.5出口金额：化工产品EX:Chemical products USD bn0.8出口金额：金属/材料制品EX:Metal/ material produUSD bn 2.9出口金额：机器设备EX:Machinery and equip USD bn 1.4出口金额：电子产品EX:Electronics USD bn 3.8出口金额：轻工产品EX:Light manufacturesUSD bn 6.5进口金额：初级产品金额：农产品IM:Primary: agriculture USD bn0.5进口金额：初级产品金额：矿物IM:Primary: mineral USD bn 1.4进口金额：初级产品金额：燃料IM:Primary: fuel USD bn 1.3进口金额：化工产品IM:Chemical products USD bn 2.1进口金额：金属/材料制品IM:Metal/ material produ USD bn 2.9USD bn 2.2进口金额：机器设备IM:Machinery and equipm进口金额：电子产品IM:Electronics USD bn 3.8进口金额：轻工产品IM:Light manufacturesUSD bn 1.1中国出口Export USD bn16.8中国出口增速Export:yoy% yoy#N/A中国进口Import USD bn15.3中国进口增速Import:yoy% yoy#N/A汇率Forex即期汇率Spot exchange rate RMB/USD8.279%#N/A 外汇掉期隐含人民币兑美元升值率：3月NDF implied appreciation%-4.7外汇掉期隐含人民币兑美元升值率：1年NDF implied appreciation名义有效汇率NEER Index2000=10091.8实际有效汇率REER Index2000=10089.8实际有效汇率升值率REER appreciation% yoy#N/A% pa#N/A上海银行间同业拆借利率：1年期CN: Shanghai Interbank O% pa#N/A伦敦市场同业拆借利率：1年期UK: LIBOR: BBA: USD:金融市场Financial market上证综指Shanghai composite index Index1535.0上证综指（对数）Shanghai composite indexLog of index7.336股价回报率：同比Stock price return: yoy% yoy#N/A股价回报率：环比Stock price return: mom% mom#N/A上证成交量Shanghai stock turnover R MB bn220上证PE比值Shanghai stock PE ratio Unit41.7RMB bn 6.9股市资金募集Capital raised through sto深成指数CN: Index: Shenzhen Sto3 Apr 91=100469.6深证成交量CN: Turnover: Value: Sh RMB bn198.8深证PE比值CN: PE Ratio: Shenzhen Unit42.0香港恒生指数（2001年1月=100）Hong Kong Hang Seng (JJan2001=10096.5香港H股PE比值HK: PE Ratio: H shareUnit#N/ARMB bn 6.9筹集资本：A股CN: Capital Raised: CSRRMB bn0.0筹集资本：B股和H股CN: Capital Raised: CSRJan2001=10074.3上证综指（2001年1月=100）Shanghai composite index深成指数（2001年1月=100）Shenzhen composite inde Jan2001=10075.0大宗商品Commodities2005=10082.2食品价格指数Food Index: Cereals, vege能源价格指数Metals index2005=10080.4金属价格指数Edibles Index (2005=1002005=10065.7中国进口石油量Import volume: Crude oil% yoy 3mma#N/A 石油现货价格World oil price (RMB ter RMB th/ton#N/A 中国进口石油价格China import price: oil RMB th/ton#N/ARMB/L#N/A 中国93号汽油批发价格China: gasoline 93# whol美国汽油（Premium）转售价格US: gasoline midgrade (p RMB/L#N/A 中国煤炭进口Import volume: Coal% yoy 3mma#N/ARMB th/Ton#N/A 中国烟煤China: Soft coal 9th grade澳大利亚煤World: Coal, AustraliaRMB th/Ton#N/A 中国进口煤价格China import price: coal RMB th/Ton#N/A 中国钢筋China: Steel rebar RMB th/Ton#N/ARMB th/Ton#N/A 中国进口铁矿砂价格China import price: iron o中国进口铜Import volume: Copper% yoy 3mma#N/ARMB th/Ton#N/A 中国铜批发China: Electrolyse copperLME铜现货LME spot: copper RMB th/Ton#N/A 中国铝China: Aluminum RMB th/Ton#N/A LME现货铝LME spot: Aluminum RMB th/Ton#N/A 中国镍批发China: Nickel RMB th/Ton#N/A 国际镍LME spot: Nickel RMB th/Ton#N/ARMB th/Ton#N/A 中国一等大豆油China: Soybean oil, 1st gr国际大豆油World: Soybean oil RMB th/Ton#N/A 中国标准大米零售China: Standard rice retai RMB th/Ton#N/A 国际破碎率5%泰国大米World: Thailand rice 5%RMB th/Ton#N/AFeb-00Mar-00Apr-00May-00Jun-00Jul-00Aug-00Sep-00Oct-00Nov-00 Feb-00Mar-00Apr-00May-00Jun-00Jul-00Aug-00Sep-00Oct-00Nov-008.39.08.88.58.38.38.28.27.97.6 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A2.73.0 2.2 1.40.6 1.4 2.2 3.1 3.0 2.88.39.19.39.69.89.89.89.89.59.210.010.410.610.811.010.910.810.79.78.6 102.4102.4101.6101.1101.3101.4101.6100.9100.799.979.383.387.393.393.393.393.393.390.786.7 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 50505050505050505050 107.8111.3112.5113.8115.0115.6116.3116.9117.2117.6 115.3115.2117.4119.5121.7122.2122.7123.2123.9124.710.411.911.411.512.212.812.81211.410.610.911.211.611.712.212.612.512.111.310.411.911.411.512.212.812.812.011.410.6 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A -7.7-5.0 3.8-1.87.3 5.011.59.310.221.410.110.010.49.610.410.610.38.88.97.510.613.412.112.913.514.714.914.413.413.24.8-0.9 1.9 4.7 3.5 3.8 1.1-1.7-0.7 1.94.95.410.413.312.411.49.57.59.611.1 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 50764767068273268370373372875518.311.813.013.017.216.5-20.615.211.89.9 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 219.6267.2252.1224.6120.3118.3138.7144.4123.072.5 359.6447.5401.3338.8147.2149.7162.7176.6142.2100.2 132.8155.4148.5134.584.578.5108.1104.197.938.4 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A11.8 6.77.5 6.915.69.68.318.27.9 2.413.08.710.39.519.014.512.522.611.8 6.0 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A33.426.119.720.732.731.222.439.422.621.947.7128.0137.6162.1230.5184.5181.2227.6221.7250.49.10.157.656.574.224.035.935.437.427.530.340.635.532.930.732.031.331.229.631.129.723.314.415.623.727.227.123.319.219.547.149.842.839.539.242.444.444.337.530.9 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A33.426.119.720.732.731.222.439.422.621.9 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A14.815.69.0 2.2 5.98.110.312.712.010.89.39.4 3.3-0.4 3.57.77.07.8 5.17.812.814.79.4 6.913.017.920.621.920.817.95.7 5.1 1.5-1.00.6 1.7 2.7 3.2 1.8 2.3 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A13.313.413.517.615.414.217.017.125.923.510.99.39.111.58.99.19.39.610.48.712.511.611.813.710.410.410.711.312.39.410.610.610.610.610.610.610.610.610.610.6 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 110.0110.4110.6111.1111.2111.4111.8112.4112.5112.7 110.0110.2110.7111.2111.2111.3111.6112.4112.6113.0 280.5262.6257.2263.7264.5259.7263.6285.4302.9310.8 #N/A 3.0#N/A#N/A 3.0#N/A#N/A 3.1#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A0.7-0.2-0.30.10.50.50.30.00.0 1.31.20.9 1.0 1.1 1.3 1.3 1.2 1.2 1.2 1.61.0 1.92.6 2.53.04.5 3.9 3.7 3.6 3.5 #N/A#N/A0.00.10.3 3.4 4.45.8 3.7 3.0 -1.4-3.3-3.9-3.1-2.4-2.4-2.6-3.7-3.7-1.03.64.15.0 5.9 5.9 5.4 4.4 4.6 5.0 5.51.30.70.60.7 1.0 1.1 1.1 1.2 1.1 1.7 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A13.513.414.514.014.415.614.815.314.215.215.318.721.722.323.722.621.920.818.217.1 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A29.673.2238.982.148.6236.4-47.6157.922.195.9 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A1.8 5.37.28.39.37.17.1 5.5 4.02.012.412.512.712.712.913.113.213.413.413.64.6 4.6 4.7 4.7 4.9 4.95.0 5.1 5.1 5.21.4 1.3 1.4 1.3 1.3 1.3 1.3 1.4 1.4 1.49.49.69.79.69.59.49.59.69.79.811.011.211.311.511.711.711.812.012.012.29.416.721.820.119.517.517.413.411.811.212.713.413.813.913.814.114.014.114.514.712.013.012.812.814.313.012.913.812.513.20.00.00.00.00.00.00.00.00.00.015.118.219.316.620.720.721.923.116.9 3.81571571571581591591591601611643.77.19.712.817.219.922.826.731.436.2-0.1 4.1-2.312.0 6.0-6.4 2.57.723.710.7 -26.6-43.8-41.7-39.1-46.2-45.5-42.6-43.3-47.0-33.6 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.92.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.34.8 4.0 3.3 3.3 2.9 1.4 1.9 2.2 2.3 2.41.62.5 2.6 2.2 1.8 1.8 2.0 2.3 2.3 1.02.6 2.5 2.4 2.4 2.4 2.4 2.4 2.4 2.4 2.31.92.7 2.7 2.3 1.9 1.9 2.1 2.4 2.4 1.01.50.6-0.2-0.1-0.6-2.1-1.6-1.3-1.2-1.2 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A7410711995123120104108125111 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 7288109102135105129128108138 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 3151605341553111281 22010-7-1315-24-2017-27 -31-51-60-53-41-55-31-11-28-1 -0.3-0.5-0.7-0.6-0.4-0.6-0.3-0.1-0.30.0 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 174.4231.5224.2295.2304.8320.4293.1274.9326.2393.70.850.860.840.840.890.860.870.860.870.860.640.620.650.640.660.670.650.670.660.6719.020.219.720.922.420.621.921.122.021.217.117.316.917.919.818.619.619.020.420.91.42.3 2.23.1 1.9 2.0 2.5 2.3 3.80.51.92.8 2.7 2.9 2.6 2.0 2.3 2.0 1.60.3-0.9-1.0-1.0-0.9-0.8-0.9-1.1-1.3-1.1-1.1 -0.6-0.6-0.5-0.5-0.6-0.6-0.7-0.8-0.8-0.8 -1.3-1.1-1.0-1.1-1.3-1.3-1.5-1.5-1.4-1.5 -0.7-0.7-0.7-0.6-0.8-0.8-0.7-0.5-0.6-0.96.0 6.1 6.2 6.3 6.3 6.3 6.2 6.1 6.1 5.9 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A1.62.1 2.1 1.9 2.4 2.1 2.1 2.03.0 2.40.7 1.1 1.1 1.0 1.1 1.0 1.1 1.0 1.0 1.12.63.7 3.9 3.7 3.9 3.7 3.8 3.6 3.5 3.61.4 1.6 1.7 1.82.1 1.7 1.8 2.0 1.7 1.63.3 5.04.8 4.95.3 5.26.1 6.0 5.8 6.25.16.67.0 6.97.57.88.58.47.67.20.40.50.60.50.50.50.60.60.50.51.3 1.6 1.5 1.5 1.7 1.92.0 1.9 1.6 1.81.4 1.7 1.5 1.2 1.6 1.72.1 2.0 1.9 2.31.82.5 2.6 2.3 2.6 2.5 2.7 2.8 2.6 2.82.33.3 3.6 3.44.0 3.7 3.8 3.6 2.5 3.82.1 2.5 2.6 2.53.3 2.9 3.0 2.7 2.5 3.33.24.6 4.8 4.55.3 5.0 5.4 5.7 5.2 5.80.8 1.1 1.1 1.0 1.4 1.2 1.2 1.3 1.1 1.414.820.120.520.122.221.523.323.022.822.1 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A13.417.818.417.020.319.520.820.718.921.6 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 8.2788.2798.2798.2788.2778.2798.2808.2798.2798.277 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A -3.4-2.7-1.9-3.6-3.2-2.4-1.9-1.3-2.0-2.194.192.492.092.990.990.991.893.994.695.691.391.091.293.191.892.493.293.995.195.6 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 1714.61800.21836.31894.61928.12023.52021.21910.21961.32070.6 7.4477.4967.5167.5477.5647.6137.6117.5557.5817.636 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A11.7 5.0 2.0 3.2 1.8 4.9-0.1-5.5 2.7 5.633243028821130326833414613225946.648.549.752.854.057.056.953.755.258.75.410.333.97.713.922.6 5.718.437.210.6 524.6561.0566.8584.2602.1624.9617.4590.4605.0639.2 295.5417.3287.5206.8305.9247.0297.1158.8130.3241.745.948.449.451.153.355.254.451.953.256.2 106.6108.196.491.4100.3104.6106.297.292.586.8 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A2.510.39.87.713.921.6 5.517.98.310.62.90.024.10.00.0 6.60.13.530.00.083.087.288.991.793.398.097.992.594.9100.283.889.690.593.396.199.898.694.396.6102.183.383.285.785.684.382.181.079.978.878.381.281.181.181.780.179.578.479.577.677.165.963.960.862.061.162.562.365.161.459.7 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/ADec-00Jan-01Feb-01Mar-01Apr-01May-01Jun-01Jul-01Aug-01Sep-01 Dec-00Jan-01Feb-01Mar-01Apr-01May-01Jun-01Jul-01Aug-01Sep-017.37.78.18.58.38.07.87.57.37.0 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A2.7 2.83.0 3.1 2.4 1.7 1.0 2.1 3.14.28.99.09.19.29.49.69.89.38.88.37.68.08.48.88.58.38.08.18.38.499.699.7100.2100.4100.5100.5100.5100.7100.8101.083.391.391.391.388.785.38883.383.373.3 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 50505050505050505050 117.9119.3120.6122.0121.6121.1120.7119.0117.2115.5 125.4123.1120.9118.6120.8122.9125.1123.3121.6119.810.410.210.212.111.510.210.18.18.19.5 10.810.410.310.811.311.310.69.58.88.610.410.210.212.111.510.210.18.18.19.5 #N/A 1.3 1.3 5.314.311.210.08.410.210.321.224.124.129.211.97.8 6.29.89.1 2.68.07.67.69.29.08.79.37.17.89.412.412.312.314.413.511.310.78.88.39.53.28.18.112.78.37.111.812.312.314.18.2 4.1 4.112.27.77.38.69.88.110.2 #N/A#N/A#N/A 6.87.27.57.98.07.87.0 8555696417547657688077427588027.5 2.125.216.314.312.810.910.110.012.7 #N/A#N/A#N/A15.218.414.412.310.58.98.666.144.542.239.731.419.617.010.07.5-3.799.876.065.653.537.918.718.111.110.8-10.630.612.719.821.824.223.318.812.0 5.48.7 #N/A 5.1 5.1 5.4 5.0 5.3 5.2 4.9 5.0 4.9 #N/A 5.9 5.9 6.2 5.3 6.1 5.9 5.3 5.5 5.3 #N/A 4.3 4.3 4.4 4.6 4.6 4.3 4.4 4.6 4.5 #N/A21.922.024.319.321.921.422.520.619.9 #N/A 4.1 4.1 4.1 3.7 3.8 3.9 2.5 3.6 3.0#N/A 3.9 4.0 4.1 3.9 4.2 4.5 4.8 4.4 4.5 #N/A 3.9 3.9 4.4 4.1 4.3 4.3 4.5 4.3 4.2 #N/A 4.5 4.5 4.5 5.0 5.0 4.2 4.4 4.9 4.6 -6.716.717.411.421.921.319.119.923.918.0 -4.118.418.411.621.821.118.418.321.414.6 #N/A20.520.525.728.028.626.426.322.017.8 #N/A 3.4 3.4-5.014.89.610.521.313.527.1 #N/A30.330.327.824.526.725.319.413.8 4.7 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A9.330.030.023.926.640.031.635.034.427.7 605.256.556.5142.9167.6196.3272.9218.3220.0260.823.218.822.921.319.919.220.625.227.430.429.730.828.229.729.631.335.342.844.945.214.219.213.324.734.832.617.19.117.021.723.727.929.431.728.223.521.422.723.125.6 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A9.330.030.023.926.640.031.635.034.427.7 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A1.52.13.48.89.912.610.611.78.0 6.45.56.6 4.97.77.09.28.07.9 4.5 1.111.410.811.514.415.818.014.914.011.610.50.6 3.0 2.6 5.0 4.7 5.7 5.0 6.5 4.4 3.0 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A22.617.417.413.612.014.67.69.69.3 6.68.810.610.69.59.711.110.09.89.69.99.211.212.510.59.611.010.110.010.911.310.68.88.88.88.88.88.88.88.88.8 #N/A28.128.119.724.59.113.215.411.810.3 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 112.9113.2112.9113.2113.8113.4113.6114.5113.8113.5 113.2113.5113.2113.4113.4112.8113.0113.7112.8112.7 368.0333.3304.7287.6282.1293.0290.9285.1288.9313.73.1#N/A#N/A 3.2#N/A#N/A 3.3#N/A#N/A 3.4#N/A#N/A#N/A0.65#N/A#N/A0.69#N/A#N/A0.75 #N/A#N/A#N/A-7.1#N/A#N/A-7.2#N/A#N/A-7.1 #N/A#N/A#N/A-6.5#N/A#N/A-4.6#N/A#N/A-0.1 #N/A#N/A#N/A11.8#N/A#N/A13.7#N/A#N/A16.7 #N/A#N/A#N/A51.8#N/A#N/A56.3#N/A#N/A55.8 #N/A#N/A#N/A56.2#N/A#N/A57.5#N/A#N/A57.21.5 1.20.00.8 1.6 1.7 1.4 1.5 1.0-0.11.5 1.3 1.1 1.1 1.2 1.1 1.1 1.00.9-0.22.8 1.40.90.2-0.1-0.2-0.6-1.3-2.0-2.9-0.1-1.6-4.0-5.1-6.2-4.2-2.6-0.7-2.5-3.3 -0.1-0.4-3.3-1.0 1.3 1.7 1.0 1.50.20.35.2 2.5 2.4 2.2 1.6 1.2 1.00.70.5-0.31.6 1.9 1.5 1.6 1.8 1.8 1.8 1.7 1.6-0.3 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A14.015.215.214.813.914.514.313.513.613.616.016.816.417.415.014.914.911.914.212.3 #N/A#N/A#N/A#N/A10.710.213.715.912.313.2 #N/A#N/A#N/A#N/A10.0 3.810.9-1.621.111.5 127.2134.550.732.9254.7128.620.0223.4-108.2150.2 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A2.0 1.7 1.2 2.6 1.10.40.7-1.60.6-1.313.814.114.214.314.414.614.814.915.015.25.4 5.5 5.3 5.4 5.4 5.4 5.6 5.4 5.7 5.81.5 1.7 1.5 1.4 1.5 1.4 1.4 1.4 1.4 1.59.910.110.110.210.310.510.710.710.810.912.412.512.612.913.113.013.513.413.713.98.9 5.8 6.68.5 6.9 6.67.27.07.48.413.414.314.513.913.714.113.713.212.612.313.816.014.114.815.513.715.114.116.115.90.0 3.4 3.4 3.5 3.5 3.6 3.6 3.7 3.7 3.68.515.510.410.47.311.59.68.58.3 5.616616917517617717918118419019640.8 2.2 4.67.911.015.120.724.227.432.3 -130.327.333.120.8 4.414.112.231.836.344.9 -172.6-2.5 5.5-26.6-28.3-36.5-41.4-13.2-1.8-12.9 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.9 5.92.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.3 2.33.14.4 4.95.7 5.96.1 6.47.27.98.80.8 1.1 2.3 1.50.70.50.80.8 1.3 2.32.5 2.7 2.7 2.6 2.5 2.5 2.5 2.4 2.5 2.41.0 1.52.7 1.80.90.8 1.10.9 1.5 2.5-0.3 1.2 1.8 2.4 2.6 2.7 3.1 3.7 4.5 5.3 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 6.0 #N/A 6.8 6.8 6.8 6.1 6.1 6.1#N/A#N/A#N/A 148134104130155123141146125130 #N/A25.741.420.931.029.414.921.619.620.0 #N/A#N/A#N/A29.331.127.125.122.018.720.4 3988395105118131172136147160 #N/A 6.532.620.18.628.227.230.113.925.5 #N/A#N/A#N/A19.720.419.021.328.523.723.2 -249-198-189-164-127-135-166-157-179-210 -2505192437-8-319-22-31 2492272202151871882072132102212.5 2.3 2.2 2.1 1.8 1.8 2.0 2.0 2.0 2.1 #N/A127.6129.2131.0131.4132.7137.2136.3141.2141.0 #N/A137.9148.7142.1143.8159.3154.9154.9164.1159.4 310.0367.8329.0345.0450.4398.5398.3440.8427.4428.40.860.860.860.830.850.820.880.850.850.840.670.660.660.640.660.660.660.660.650.6621.021.121.523.021.921.622.221.922.222.020.119.820.020.220.219.920.820.021.120.10.6 1.20.7 2.30.9 2.00.8 1.9 1.4 2.10.9 1.4 1.5 2.8 1.7 1.7 1.4 1.9 1.1 1.9-1.2-1.2-1.0-0.6-0.8-0.8-1.0-0.9-0.9-0.7 -0.9-0.8-0.8-0.7-0.8-0.8-0.9-0.9-0.9-0.9 -1.5-1.7-1.4-1.2-1.2-1.2-1.3-1.4-1.5-1.5 -1.2-1.2-1.1-1.1-1.1-1.1-1.2-1.2-1.2-1.15.9 5.66.0 6.2 6.5 6.3 6.1 6.1 6.0 5.8 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A2.4 1.7 2.0 2.6 2.2 2.1 2.0 2.3 2.1 2.21.10.8 1.1 1.4 1.2 1.1 1.2 1.1 1.1 1.13.6 2.7 3.24.0 4.0 3.8 3.7 3.6 3.7 3.81.7 1.4 1.92.1 2.2 1.9 2.0 2.0 2.0 1.75.8 4.5 5.1 5.9 5.9 5.1 5.7 5.66.2 6.67.3 5.7 6.07.17.1 6.77.48.18.58.50.60.40.40.50.50.50.50.50.50.61.8 1.3 1.5 1.82.1 1.9 1.8 2.1 2.0 2.01.9 1.3 1.5 1.5 1.9 1.4 1.8 1.5 1.7 1.52.8 2.0 2.4 2.9 2.9 2.5 2.7 2.8 2.93.03.8 2.6 3.2 3.8 3.8 3.5 3.8 3.6 3.7 3.63.4 2.9 3.0 3.2 3.4 2.8 3.6 3.64.1 3.75.6 4.1 5.1 5.7 5.8 5.0 5.6 5.5 5.86.01.4 1.0 1.2 1.4 1.4 1.2 1.4 1.4 1.5 1.522.016.819.023.022.820.822.122.823.524.0 #N/A0.128.414.311.1 3.5-0.6 6.20.9 4.421.415.518.220.721.918.821.321.022.221.8 #N/A 1.935.816.519.110.9 4.87.5 6.7 5.5 8.2778.2778.2778.2788.2778.2778.2778.2778.2778.277 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A -2.3-2.5-1.8-1.8-2.6-1.8-1.6-1.6-1.3-0.895.496.796.997.999.197.897.697.995.895.995.595.896.097.899.199.099.7100.298.497.9 #N/A 6.7 5.27.48.6 6.38.68.4 5.5 4.2 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A 2073.52065.61959.22112.82119.22214.32218.01920.31834.11764.9 7.6377.6337.5807.6567.6597.7037.7047.5607.5147.476 #N/A34.614.317.415.416.915.0-5.1-9.3-7.60.1-0.4-5.27.80.3 4.50.2-13.4-4.5-3.821417411226930326729518515810858.258.556.060.560.856.056.549.042.140.639.017.319.024.210.8 5.6 4.4 1.523.0 6.4 635.7626.2585.4642.1636.3659.4658.3566.5548.5513.0 159.5127.883.2240.8213.4178.1196.6125.290.669.056.054.649.052.652.954.754.547.045.442.793.7100.091.879.283.181.881.076.568.961.8 #N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A#N/A。

2014年中国主要城市GDP排行榜公布，据统计，截至1月27日，我国已有23个省（区、市）公布了2014年地方生产总值（GDP）数据，除西藏外均未完成年初预设目标，但有13个省全年GDP同比增速快于前三季度。

有专家认为，结合当前部分先行指标观察，在去年下半年稳增长政策加码的大背景下，2015年年初我国经济增长可能不会像此前一些机构预测的那样全面下滑，市场一直期盼的下调存款准备金率也可能因此延后。

需要特别指出的是，尽管目前多数省份尚未公布地方财政预算报告，但加大财政支出确保稳增长已成基本趋势。

从已经公布的地方情况看，却有重庆、贵州、西藏、新疆、陕西、湖北、湖南、安徽、广西、广东、宁夏、浙江、河北共计13个省（区、市）在去年末出现了经济增长回暖，天津、江西、山东、四川、北京、上海6个省（区、市）去年经济增长情况与前三季度持平。

浙江是其中一个非常典型的例子。

该省去年一季度经济增长7%，上半年增长7.2%，前三季度增长7.4%，全年增长7.6%，GDP增速明显呈现逐季回升态势，GDP总量更是达到40153万亿元，成为全国第4个过4万亿元大关的省份。

浙江大学金融学院教授王维安表示，浙江省中小企业的转型升级以及省委省政府去产能过剩、治理环境等建设让浙江的GDP低于以往，浙江经济先于全国调整，增速自然先下降。

所以2014年浙江经济前两个季度的增长水平低于全国，后来慢慢回暖。

但是现在及未来不能单纯以GDP来考核浙江的经济发展，也应该看到其内在肌理的变化。

接下来，浙江将大力发展高端制造业和服务业。

另一个例子是河北。

受产能过剩和大气治理拖累，该省2014年一季度GDP增长率仅为4.2%，全国31个省（区、市）排名倒数第二，距离8%的年初预设增长目标还有近一半。

但是随着搭上京津冀一体化的快车，经济增长也是逐季加快，上半年达到5.8%，前三季度增长6.2%，全年6.5%。

该省今年的政府工作报告将推动京津冀协同发展、开创区域合作新局面作为2014年政府六个方面工作之一予以着重表述。

2014年中国gdp国内生产总值经济数据分析中国经济形势gdp总量预示2015经济新常态来源：十大品牌网发布：SD772[2015-01-20 10:44:43]进入栏目5【摘要】2014中国GDP总量达到636463亿元，同比增长7.4%，国新办新闻发布会上,国家统计局局长马建堂首次对外公布了2014年GDP中国经济数据，gdp增速滑落至1990年以来的新低，从环比看四季度国内生产总值增长1.5%，2014年中国国民经济运行在新常态下实现了稳中有进、进中提质。

专题：gdp中国经济经济数据2014年，面对复杂多变的国际环境和艰巨繁重的国内发展改革稳定任务，党中央、国务院坚持稳中求进工作总基调，牢牢把握发展大势，全力深化改革开放，着力创新宏观调控，奋力激发市场活力，努力培育创新动力，国民经济在新常态下保持平稳运行，呈现出增长平稳、结构优化、质量提升、民生改善的良好态势。

初步核算，全年国内生产总值636463亿元，按可比价格计算，比上年增长7.4%。

分季度看，一季度同比增长7.4%，二季度增长7.5%，三季度增长7.3%，四季度增长7.3%。

分产业看，第一产业增加值58332亿元，比上年增长4.1%；第二产业增加值271392亿元，增长7.3%；第三产业增加值306739亿元，增长8.1%。

从环比看，四季度国内生产总值增长1.5%。

一、农业生产形势较好全年全国粮食总产量达到60710万吨，比上年增加516万吨，增长0.9%。

其中，夏粮产量13660万吨，增长3.6%；早稻产量3401万吨，下降0.4%；秋粮产量43649万吨，增长0.1%。

谷物产量55727万吨，比上年增长0.8%。

全年棉花产量616万吨，比上年下降2.2%。

全年猪牛羊禽肉产量8540万吨，比上年增长2.0%，其中猪肉产量5671万吨，增长3.2%。

全年禽蛋产量2894万吨，比上年增长0.6%；牛奶产量3725万吨，增长5.5%。

二、工业生产运行在合理区间全年全国规模以上工业增加值按可比价格计算比上年增长8.3%。

中国历年国民总收入(国民生产总值)增长情况大致可把60年来中国经济的发展分为五个时期：①1949-1956年：基本完成社会主义改造，国民经济顺利恢复和发展；②1957-1966 年：开始全国社会主义建设，国民经济曲折前进；③1966-1976 年：“文化大革命”使国民经济遭受巨大损失，但仍取得进展；④1977-1992年：有计划的社会主义商品经济，中共十一届三中全会以来国民经济稳步、迅速而健康发展；⑤1993年至今，社会主义市场经济时期，国民经济进入一个新的快速发展，国家经济实力显著增强，经济总量即将跃居世界第二位。

1949-1952年，是三年经济恢复时期。

1949年比过去最好年份，工业总产值下降50%，农业总产值下降20%，原煤下降48%，原油下降62%，钢下降83%，电力下降28%，棉布下降32%，粮食下降24.5%，棉花下降48%。

1949年农业总产值为326亿元，1952 年达到461亿元，高于解放前最高年份的1936年（408亿元）；1949年工业总产值为140亿元，1952年达到349亿元，超过了解放前最高年份的1936年（281亿元）。

1952年，中国工农业总产值为810亿元，比1949年增长77.5%，比解放前最高水平的1936年增长20%，在三年中年平均增长率为21.1%。

1952年现代工业在中国工农业总产值中的比重仅为26.6%，重工业在工业总产值中的比重只有35.5%。

1952年中国许多重要工业产品的人均产量，不仅远远落后于工业发达国家，而且也落后于印度，如钢产量中国为2.37公斤，印度为4公斤（为1950年数字，下同），美国为538.3公斤；发电量中国为2.76度，印度为10.9度，美国为2949度。

因此，为了改变中国工业基础，特别是重工业基础极其薄弱的状况，第一个五年计划极重要的基本任务之一是集中主要力量发展重工业。

与此相适应，在投资方面也突出了重工业。

计划规定，五年中用于基本建设的投资总额是427.4亿元，其中工业投资为248.5亿元，占58.2%，在工业投资中重工业又占88.8%。

2013~2014年经济形势分析与展望∗我国经济已进入7%~8%的增长区间张立群内容提要:进入2013年以后,经济增长始终在7%~8%区间波动,主要是稳增长政策的综合成效㊂在政策引导和经济基本面支持下,我国经济已经进入7%~8%的增长区间㊂外部环境仍不稳定,增加出口困难较大;受房地产市场波动㊁资金来源制约影响,投资存在下行压力;未来经济增长仍存在下行压力㊂应预留财政货币政策相机抉择㊁调整的空间,视就业等方面形势,适度下调经济增长底线;围绕新型城镇化㊁化解过剩产能,加快转变政府职能,加快完善财产责任约束机制,积极构筑和巩固经济增长的新基础㊂关键词:宏观经济形势㊀分析展望㊀增长区间㊀稳中求进一㊁2013年:经济增长在7%~8%区间的调整稳定之年㊀㊀进入2013年以后,经济增长始终在7%~8%区间波动(见图1)㊂其中1~2季度连续小幅回落,3季度回升,4季度预计又有小幅回落(本文中数据,月度数据来自国家统计局月度统计报告;季度和年度数据来自国家统计局季度㊁年度统计报告)㊂㊀㊀图1㊀2012~2013年季度G D P 增长率注:2013年4季度为预测值㊂(一)三大市场需求增长趋稳决定经济增长走势的短期因素是市场需求㊂2013年经济增长的区间,首先是由市场需求水平所决定的㊂1.出口增长低位走稳㊂2013年出口比上年增长7.9%,增速与上年持平㊂其中1~3季度外贸出口同比增长8%,较上年同期水平(7.4%)略有提高,12月份同比增长4.3%㊂从1~3季度增长率的变化轨迹看,波动幅度很大,且总体呈下降态势(见图2)㊂出口数据的这一特征,主要受热钱流入导致的出口 一日游 影响㊂如果剔除这一因素的扰动,据估计1季度出口增长为6%左右,2季度为4%,3季度为6%,1~3季度平均增长5.3%,低于上年同期水平㊂从变化趋势看,呈低位走稳态势㊂受世界经济形势总体平稳,外贸出口企业状况大体稳定,支持出口的政策措施增加;尽管有人民币汇率重新加快升值的影响,但四季度出口增速仍有所提高㊂㊀㊀图2㊀2013年出口月同比增长率2.消费增长基本平稳㊂消费同比实际增长率基本平稳(见图3)㊂其中1~2月份增速下降,主要由于治理公款消费㊁禽流感㊁雾霾天气等因素影响㊂由于就业4 ∗张立群,国务院发展研究中心宏观经济研究部,邮政编码:100010,电子邮箱:z h a n g l q @d r c .go v .c n ㊂形势总体平稳,收入增长和消费预期比较稳定,消费物价涨幅平稳,这些构成支持消费平稳增长的基本面㊂此外汽车市场的持续温和恢复,房地产市场比较活跃,带动家电㊁家具㊁装修材料等销售活跃,也对消费平稳增长提供了积极支持㊂㊀㊀图3㊀2013年消费月实际同比增长率㊀㊀图4㊀2013年投资增长㊀㊀图5㊀2013年制造业㊁房地产㊁基础设施投资增长3.投资增长小幅波动,总体平稳㊂2月份以后,投资增长率一度连续小幅回落,6月份以后开始企稳并有小幅回升(见图4)㊂投资三个主要组成部分的增长,出现不同特点㊂其中制造业投资增长先落后升,房地产投资增长率在20%左右的水平开始出现调整波动,基础设施投资增长率高于20%,但也有一定波动(见图5)㊂制造业投资增长决定于制造业企业的订单水平,以及由其决定的开工率和产能利用率㊂而决定制造业企业订单水平的因素主要有消费㊁出口以及各类投资项目的材料㊁设备采购活动㊂由于消费增长比较平稳,出口增长波动和投资增长波动是引起制造业投资波动的主要因素㊂这也表明制造业投资具有从属性质,是滞后变量㊂制造业㊁基础设施㊁房地产投资占总投资的比重接近80%,如果制造业投资具有从属性质,则主导投资变化趋势的就主要是基础设施和房地产投资㊂基础设施投资主要由政府主导,围绕稳增长的目标,这一投资自2012年以来低位趋升,增长率目前已经在20%以上,是支持投资增长最重要的因素㊂房地产投资则取决于房地产市场形势,虽然宏观经济政策通过对房地产市场的调控,进而可以影响到房地产投资,但比较起来,具有较多不确定性㊂目前看,房地产投资增长率大体维持在20%附近,基础设施投资增长率则超过20%,两项投资增速由低转高的时间已经1年多,已经带动制造业投资由低转高,因此可以认为,投资平稳增长的基础已初步建立㊂综合以上情况,2013年出口㊁消费㊁投资三大需求增长总体趋稳,引导经济增长进入了7%~8%区间㊂(二)决定需求增长特点的一个重要因素是宏观经济政策2012年宏观经济政策的重点由控通胀转向稳增长,这可以视为一个政策的转折点,即从 一揽子 计划的撤出状态,重新转向稳定经济增长㊂其中最重要的是财政支出政策的调整以及相应的政府投资增速(主要表现在重大项目㊁基础设施投资)由低转高;以及货币政策由紧转松(两次下调存款准备金率,两次下调存贷款基准利率,年度新增贷款额度由7.5万亿扩大到8.1万亿)㊂受政策效果影响,2012年投资增长由落转稳,支持经济增长率在4季度出现回升(由3季度的7.4%提高到7.9%)㊂初步实现了筑底企稳的目标,但尚未形成支持经济增长稳定在7%~8%区间的宏观经济政策体系㊂2013年则是探索经济在7%~8%区间平稳增长的可行性,以及形成相应的宏观经济政策体系的开创时期㊂从2013年的经济运行态势看,已经取得了初步成功㊂其主要表现是:经济增长率尽管有一定波动,但始终围绕7.5%这一中位线上下起伏,没有出现趋势性回落,波动幅度不大(见图1)㊂财政政策没有进一步扩张,政府投资(基础设施投资)增长率没有出现大幅上扬,政府投资项目的选择更为谨慎,更注重与转型升级活动紧密结合㊂加强了城市基础设施㊁节能减排㊁信息基础设施㊁全国铁路网等方面的建设力度,有力地支持了经济转型升级活动;加大了改革力度,积5 ‘经济学动态“2014年第1期极发挥市场机制配置资源的决定性作用,大力鼓励民间资本参与基础设施领域的投资㊂货币政策在支持实体经济发展和转型升级需要,同时稳定资金链条㊁稳定货币金融环境,防范金融风险快速累积方面也取得了积极成效和重要经验㊂宏观经济政策开始兼顾当前与长远㊁兼顾稳定需求和改善供给,初步形成了新的体系㊂对支持三大需求增长趋稳,支持经济增长稳定在7%~8%区间,开始发挥明显成效㊂这使2013年成为进入转型升级主导的中高速增长的开局之年㊂二㊁我国经济转入中高速增长的主要原因与支持因素分析㊀㊀2010年以来,我国经济增长率持续回落,但2013年回落态势明显趋缓(见图6)㊂㊀㊀图6㊀2010~2013年G D P 增长率(一)发展环境变化和刺激性政策退出是经济增长率下降的主要原因2003~2007年,我国经济年均增长11.6%,2008~2011年年均增长9.6%,2012年增长7.7%㊂为什么经济增长率出现逐级下降,我认为主要因为外部环境变化和城市承载力的瓶颈制约㊂国际金融危机重创了发达国家经济,也使国际贸易水平明显降低㊂世界货物贸易出口额2003~2007年年均增长16.6%,2008~2012年年均增长3.2%;与之对应,我国出口增长率由29.2%降低到9.4%,外需对经济增长的支持力度明显减弱㊂从国内看,城镇体系发展粗放,不协调㊁不均衡㊂人口㊁产业等经济要素重点向一㊁二线大城市集中,这些城市对此缺少预见和必要的准备,承载能力严重不足㊂突出表现之一,就是越来越明显地抑制住㊁行为主的消费结构升级㊂近年来一㊁二线大城市堵车现象越来越严重,表明其承载能力已难以支持汽车进入家庭活动的快速发展㊂限制购车的城市不断增加,汽车市场快速发展的势头受到抑制㊂2002~2010年,我国汽车销量年均增长24%,2011~2012年,降低到3.4%㊂房地产方面主要表现为供地瓶颈制约㊂由于买房需求集中在一㊁二线城市,房地产业发展也集中于此,随着其快速发展,这些城市的房屋建设用地供给越来越不足㊂2003~2012年,35个大中城市房地产开发企业土地购置面积总体呈下降趋势(见图7)㊂土地约束直接抑制住房供给增长,为了稳房价,政策重点集中于管理买房需求,最终必然使房地产市场需求水平下降㊂2002~2010年,城镇商品住宅销售面积年均增长18.7%,2010~2012年,年均增长仅为2.7%㊂2012年下半年以来,房地产销售形势明显好转,但总体是恢复性的㊂在一㊁二线城市供地制约和稳定房价背景下,房地产市场快速扩大的时期已经结束㊂㊀㊀图7㊀2003~2011年35个大中城市房地产开发土地购置面积数据来源:2003~2013年中国统计年鉴㊂出口高增长和国内消费结构升级,是2003年以来经济持续高增长主要的市场需求动力,这两个方面需求水平下降,必然使经济增长的需求动力减弱㊂城市承载能力不足,还使城市劳动力成本提高,房租㊁物流等成本提高,这些都降低了企业的利润率,减弱了企业的发展动力和能力㊂市场需求和要素成本条件变化,是我国经济增长率下降的主要原因㊂2008~2011年,我国经济增长率保持在9%以上,主要是应对国际金融危机 一揽子 计划的作用㊂其防止了外部环境剧烈变化与国内发展环境变化作用的叠加,防止了经济增长率大幅回落㊂也应该认识到, 一揽子 计划依靠财政政策㊁货币政策刺激内需增长,在政府债务和通货膨胀方面的压力会快速扩大,其及时退出不可避免㊂随着 一揽子 计划退出,经济增长率必然会进一步回落㊂(二)支持中高速增长的主要条件我国经济在经历改革开放初期阶段较大波动以后,从20世纪90年代中期以后,总体进入平稳较快发展态势,经济增长率一直在7%以上(见图8)㊂其基本原因是工业化㊁城镇化的快速推进㊂改革开放使市场机制配置资源的能力不断增强,范围不断扩大,人民创业活力增强和生活水平提高从生产和市场需求两个方面推动了工业化㊁城镇化快速推进㊂而我国巨大的人力资源优势,高储蓄带来的资金优势,对外开放和自主创新结合形成的技术供给优势,有力地保障了工业化㊁城镇化的快速推进㊂这些基本条件目前仍然存在,没有本质的改变㊂6从供给方面看,人口红利消失㊁制度决定的技术创新能力减弱㊁资源环境约束增强,是担心经济增速进一步下降的重要依据㊂2012年我国劳动年龄人口9.3亿人,在城镇就业的3.7亿人,农民工2.6亿人,这些数据表明我国目前不存在劳动力资源不足㊂招工难㊁招工贵,主要是产业布局和城市承载能力问题使劳动力进城难,在城市留下来难上加难;此外也由于教育制度㊁择业偏好㊁产业升级等问题使劳动力供给结构与需求结构错位㊂技术创新方面,我国正处于从简单引进到学习㊁消化吸收再创新㊁原始创新的转换阶段,支持技术创新的制度在现实需要日益强劲的推动下,通过改革正在逐步孕育成长,制度决定的技术创新能力在逐步增强㊂这些尤其在东部地区和劳动技术密集的产业正日益明显地表现出来㊂资源节约和环境保护方面的成效表明,我国正在逐步走上一条可持续发展的道路㊂这些事实表明,我国潜在经济增长率不会因为这些问题持续下降㊂从制度方面看,适应发展的要求,改革的深化正在进一步消除制约生产力解放的体制㊁机制弊端㊂㊀㊀图8㊀1996~2012年G D P 增长率数据来源:2012年中国统计年鉴㊂综合以上情况,也考虑需求方面的因素,综合分析,我国经济潜在增长率虽有下降(2003~2007年间大体在10%~11%),但目前仍保持在7%~8%之间㊂三㊁2014年:经济运行继续稳定在7%~8%区间,但中位点可能略有下移㊀㊀尽管市场需求㊁宏观经济政策等因素逐步趋稳,居民㊁企业㊁政府和社会等方面对经济增速下降后的环境逐步适应,但经济增长的基础仍不稳固,下行压力仍然不容忽视㊂从三大需求方面看,一些问题仍需高度重视㊂(一)出口增长预计仍将停留在较低水平我国出口增长仍然处于国际金融危机后的调整适应过程,增长水平既取决于外部市场变化,也取决于自身转型升级和综合竞争力的变化㊂在宽松货币政策和政府债务进一步扩张的支持下,预计2014年发达国家经济大体平稳;受美元等货币扩张的拉动,新兴发展中国家经济也会有不同程度的好转㊂我国出口的外部环境预计大体平稳㊂但国内出口企业转型调整仍处于关键时期,成本压力加大,市场竞争压力加大,微利甚至没有利润等考验仍然比较严峻㊂据商务部有关部门估计,目前我国出口企业平均利润率仅在3%左右㊂2014年美国仍面临债务上限谈判问题;日本将提高消费税(从5%提高到8%);欧洲债务风险及经济稳定的基础还比较脆弱㊂对中国经济预期好转,对其他方面经济预期转差的可能性较大㊂热钱流入增加及人民币汇率较快升值的可能性仍然较大㊂一旦发生这种情况,就会抵消出口企业微薄的利润,严重影响出口积极性,进而抑制出口增长㊂基于这些因素分析推测,2014年出口增长总体仍将停留在较低水平,出口增长率预计在7%左右㊂(二)消费增长基本平稳我国居民消费刚性较大,2011年恩格尔系数,城镇居民为36.3%,农村居民为40.4%;在就业形势总体平稳,城乡居民收入增长基本稳定的情况下,预计消费增长将保持平稳㊂住行为主的消费结构升级活动预计仍处于调整状态,与2013年比较,汽车市场将转为平稳增长,房地产市场带动的家居产品销售预计也将转为平稳增长㊂受基数影响,治理公款消费对消费增速的负面影响将逐渐消失㊂综合这些分析,预计2014年消费(社会消费品零售额)同比实际增长11%左右㊂(三)投资增长存在下行压力从前面分析看,投资增长主要由基础设施和房地产主导㊂当前房地产市场出现分化现象㊂一线大城市表现为供不应求,房价上涨压力比较大;三四线城市总体表现为供大于求,前几年建设的房屋销售困难,资金回收难度大㊂如果一线城市住房供给跟不上,则稳定房价的重点将进一步倾斜于需求管理,进而抑制一线城市买房需求的释放;三四线城市本来就买房需求不足㊂综合分析,房地产市场增速将放慢,进而会引起房地产投资增速下降㊂尽管有棚户区改造等政府建房投资支持,但预计房地产投资增速下降压力仍然较大㊂受稳定财政赤字水平㊁控制地方政府债务规模㊁土地财政萎缩等因素影响,预计2014年各级政府支持基础设施投资的资金能力将有所减弱,基础设施投资增速也有下行压力㊂综合这些情况,2014年投资增速趋降,预计为18%左右㊂综合需求因素进行测算,预计2014年经济增长率在7.5%左右,增长率的中位点低于2013年(7.6%)㊂2014年将继续实行稳健的货币政策,货币供给量预计保持平稳增长;针对新形势稳定农业特别是粮食生产的一系列政策措施,预计将进一步巩固农业基础,保障食品供给的基础,有效防止食品价格大幅上涨;针对各类城市具体情况分别实行相应的房地产市场调控7 ‘经济学动态“2014年第1期政策,防止一线大城市房价快速上涨;供大于求㊁产能过剩导致的价格竞争,预计将对工业品价格上涨形成有效抑制㊂综合分析,2014年价格涨幅保持平稳,C P I 涨幅预计在3%左右㊂四㊁坚持稳中求进,加快巩固经济增长的新基础㊀㊀基于对2014年经济走势的分析,宏观经济政策应继续坚持稳中求进的总基调,同时积极稳妥地推进政府力量和市场力量的相互转换㊂进一步增强定力,根据就业㊁企业效益等方面的情况,适度调低经济增长率下线,减轻政府财政及货币政策压力;同时在财政预算方面预留必要的回旋余地,应对市场力量意外减弱,特别是外部市场意外波动导致的风险㊂在宏观稳定背景下,要牢牢抓住新型城镇化和过剩产能调整这两大重点,加快转变政府职能,加快完善市场经济的体制机制,加快巩固经济增长的新基础,增强经济增长的新动力㊂(一)继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策,并相机向 双稳 方向调整财政预算以应对可能的风险为上限确定收支㊁赤字等相关指标,预留必要的回旋调整空间;在实际执行中则应突出结构性减税㊁优化支出结构㊁控制财政赤字等选项,在各方面逐步适应经济增速下降的前提下,逐步稳定政府投资等相关支出的增速㊂货币政策应继续统筹考虑货币金融环境稳定㊁资金链条可维持㊁控制金融风险聚积㊁支持实体经济发展等目标综合协调,并应视经济增长的情况,逐步向控制化解金融风险,推动利率市场化方向倾斜㊂(二)加强城市规划和基础设施建设我国城镇化的突出问题之一,是一线大城市,特别是位于东部发达地区的少数大城市单兵突进,导致工业服务业等非农产业,以及相关就业过度向这些城市集中,使城市承载力不足问题日益突出㊂城市基础设施建设缺少整体㊁长远㊁系统考虑,特别是地下基础设施建设缺少前瞻性㊁欠账较多,进一步加剧了这一矛盾㊂推进城镇发展模式转型,加快新型城镇化步伐,首先要解决城市规划和基础设施建设方面的这些问题㊂应以城市群为基础,在国家国土资源长远规划指导下,加快组织力量制定各城市群的整体长远发展规划,在充分征求所在地区各方面利益相关主体意见后,报国务院和全国人大批准㊂及时公布批准的规划方案,落实规划的有关安排,增强社会各方面对规划及其执行的监督㊂在规划指导下有步骤㊁高质量㊁先地下后地上㊁适度超前地推进城市群及城市内的基础设施建设㊂建立城市基础设施建设的质量问责制,严格追究㊁就地追究发生质量问题项目决策者㊁组织领导者的责任㊂(三)加快实现各城市群内公共服务和社会管理水平的均质化导致少数大城市单兵突进的主要原因,是各级政府在城市发展方面缺少统筹协调㊂直辖市㊁省会城市㊁计划单列市政府配置各类资源能力相对较高,其基础设施建设水平㊁公共服务㊁社会管理水平相对较高,使这些城市聚集产业和人口的能力较强,进而导致产业与人口在这些城市过度聚集㊂解决这一问题的出路,是以城市群为基础统一相关的行政管理㊁公共服务和基础设施建设,进而在城市群内实现大体均质的城市发展环境,引导产业㊁人口在城市群内合理布局㊂这也是解决汽车使用空间狭小㊁买房需求过度集中的治本之策㊂要围绕财税体制改革和中央与地方政府职能划分,加快形成以各城市群为基础的统一行政管理体制,同时协调好相关区域的城乡统筹发展问题㊂(四)努力增加一线大城市住宅建设供地,加快引导产业㊁人口向二三线城市转移房价上涨压力大的一线大城市,应合理调整商业㊁工业建设用地,积极增加住宅建设供地,为稳定房价,保持房地产投资平稳增长提供支持;在城市群整体功能提高的背景下,要积极引导产业㊁人口向城市群和城市圈内的二三线城市转移,扩大二三线城市的买房需求,促进房地产在更广阔空间发展㊂根据房地产投资出现的波动和稳定投资的要求,对城市群发展规划确定的重大城市基础设施建设项目要酌情加大投资力度,特别是加强城市群和城市圈内的地上和地下交通建设,政府财政应予以必要支持㊂把增加基础设施投资与稳定投资增速和推进新型城镇化㊁扩大房地产发展空间紧密结合起来㊂(五)围绕产能过剩现象加快完善相关制度产能过剩是促进市场竞争的必要条件之一㊂要充分发挥产能过剩推动市场竞争的积极作用,通过完善制度,实现各类企业的优胜劣汰和持续的新陈代谢,不断把更优秀的企业选择出来,把落后的企业淘汰出局,这是提高企业和产业素质,增强创新能力的不竭源泉,也是推动制造业投资趋向活跃最重要的制度保障㊂最重要的是完善财产责任追究制度,明确决策㊁经营㊁管理失败的责任,合理规定承担责任的细则,完善市场退出机制㊂在多措并举化解过剩产能基础上,应更严格地执行破产制度,完善企业㊁个人的征信制度,加强政府的市场监管执法能力㊂提高市场竞争对产能选择优化的能力㊂(责任编辑:钟培华)8。

2013—2014年中国宏观经济形势与政策分析根据国家统计局日前公布的数据，2013年中国国内生产总值同比增长7.7%，居民消费价格指数同比上涨2.6%，经济运行总体平稳。

2014年将是中国全面深化改革的重要一年，继续保持经济的平稳运行，不仅是宏观经济调控的应有之意，更是推动体制改革、为之营造一个宽松宏观环境的迫切要求。

当前中国经济的主要特征是需求衰退周期逐渐转换为供给调整周期，并正由高速增长向中高速增长转换。

伴随着这种增速转换，2013年中国经济的结构性调整特征十分明显，突出表现在以下方面：经济增长速度略有降低，但企业赢利能力有较大幅度提高。

2013年中国经济增长率与上年基本持平，但是，伴随中国经济长达三年的持续调整，大部分企业在生产和投资方面的调整也已经比较充分，赢利水平有了明显提升，企业自身适应新的经济环境的能力在逐渐提高。

工业增速继续下探，但服务业发展动能逐渐增强。

2013年，工业增加值同比增长9.7%，比上年同期下跌了0.3个百分点，但是以服务业为主的第三产业增加值，同比增长8.3%，比上年同期提高了0.2个百分点。

服务业增加值增速提高，与伴随着结构转型服务业进入了较快发展阶段有关。

城镇化的快速推进、公共服务的日益完善和工业服务专业化的趋势等，将为服务业的发展带来源源不断的动能，从而有利于推动服务业率先步入复苏之路。

制造业投资陷入全面深度调整，但是消费触底后开始稳步回升。

2013年制造业投资同比增速只有18.5%，比上年同期大幅下降3 .5个百分点。

尽管社会消费零售总额同比增速也比上年降低了1.2个百分点，但自2月份以来，增速逐月稳步回升。

由于投资关联效应和收入放缓效应，更多上游行业及消费品行业的投资受到了影响，是导致制造业全面深度调整的主要原因。

汽车消费、网络消费以及与住宅成交量相关的居住类消费等都有明显增加，则是促使消费持续回暖的根本动力。

物价水平总体保持平稳，结构性通胀并未被有效遏制。

2014年国内生产总值636463亿元，按可比价格计算，比上年增长7.4%。

2014年末，中国大陆总人口（包括31个省、自治区、直辖市和中国人民解放军现役军人，不包括香港、澳门特别行政区和台湾省以及海外华侨人数）136782万人，比上年末增加710万人。

全国人均GDP为46531.20元。

2014年人民币对美元全年平均汇率6.1443。

按平均汇率，2014年中国GDP折合103585.93亿美元，人均GDP达到7573美元（数据整理：宜居城市研究室）。

截至1月25日,我国已有25省(区、市)公布了2014年地方生产总值(GDP)数据。

中商情报网整理数据显示，2014年广东省以6.78万亿GDP继续排名全国第一，江苏省与广东省的差距进一步缩小，山东省以5.94万亿列第三，前三强的地位依旧不可动摇。

2014年28个省份中GDP增速超过10%的仅有4个省份，分布是天津市、重庆市、新疆和贵州省，其中重庆市以10.9%的增速排名全国第一。

从以公布的25个省份GDP数据来看，25个省市仅有6个省份的GDP低于全国GDP增长率7.4%，从高到低排序是北京市、上海市、河北省、辽宁省和、山西省，山西省仅增长4.9%，全国垫底。

有专家认为,结合当前部分先行指标观察,在去年下半年稳增长政策加码的大背景下,2015年年初我国经济增长可能不会像此前一些机构预测的那样全面下滑,市场一直期盼的下调存款准备金率也可能因此延后。

需要特别指出的是,尽管目前多数省份尚未公布地方财政预算报告,但加大财政支出确保稳增长已成基本趋势。

1、广东2014年地区生产总值67792.24亿元，比上年增长7.8%2、江苏2014年地区生产总值65100亿元，比上年增长8.7%3、山东2014年地区生产总值59426.6亿元，比上年增长8.7%4、浙江2014年地区生产总值40153.50亿元，比上年增长7.6%5、河南2014年地区生产总值34939.38亿元，比上年增长8.9%台湾2014年地区生产总值亿新台币，比上年增长2.1%，折合人民币亿元6、河北2014年地区生产总值29421.2亿元，比上年增长6.5%7、辽宁2014年地区生产总值28600亿元，比上年增长5.8%8、四川2014年地区生产总值28536.7亿元，比上年增长8.5%9、湖北2014年地区生产总值27367.04亿元，比上年增长9.7%10、湖南2014年地区生产总值27048.5亿元，比上年增长9.5%11、福建2014年地区生产总值24055.76亿元，比上年增长9.9%12、上海2014年地区生产总值23560.94亿元，比上年增长7.0%13、北京2014年地区生产总值21330.8亿元，比上年增长7.3%14、安徽2014年地区生产总值20848.8亿元，比上年增长9.2%15、内蒙古2014年地区生产总值17769.5亿元，比上年增长7.8%香港2014年地区生产总值亿港元，比上年增长2.9%，折合人民币亿元16、陕西2014年地区生产总值17689.94亿元，比上年增长9.7%17、黑龙江2014年地区生产总值亿元，比上年增长5.6%18、天津2014年地区生产总值15722.47亿元，比上年增长10.0%19、江西2014年地区生产总值15708.6亿元，比上年增长9.7%20、广西2014年地区生产总值15672.97亿元,比上年增长8.5%21、重庆2014年地区生产总值14265.40亿元，比上年增长10.9%22、吉林2014年地区生产总值13803.81亿元，比上年增长6.5%23、山西2014年地区生产总值12759.44亿元，比上年增长4.9%24、云南2014年地区生产总值亿元，比上年增长8.1%25、新疆2014年地区生产总值9264.1亿元，比上年增长10.0%26、贵州2014年地区生产总值9251.01亿元,比上年增长10.8%27、甘肃2014年地区生产总值6800亿元，增长8.9%28、海南2014年地区生产总值3500.72亿元，增长8.5%澳门2014年地区生产总值亿澳门元，比上年增长11.9%，约合亿人民币29、宁夏2014年地区生产总值2750亿元，增长8.0%30、青海2014年地区生产总值2301.12亿元，增长9.2%新疆生产建设兵团2014年地区生产总值预计完成1720亿元，增长16.0%31、西藏2014年地区生产总值925亿元，比上年增长12.0%中国证券网讯（记者梁敏）地方两会上，各省均会发布2015年政府工作报告，其中GDP 增长目标最受外界关注。

列举中国近20年的gdp数值中国近20年的GDP数据如下：2002年：13,653.85亿美元2003年：16,390.56亿美元2004年：19,394.53亿美元2005年：23,210.56亿美元2006年：27,157.98亿美元2007年：34,380.28亿美元2008年：4.6万亿美元2009年：5.1万亿美元2010年：6.1万亿美元2011年：7.5万亿美元2012年：8.5万亿美元2013年：9.6万亿美元2014年：10.4万亿美元2015年：10.9万亿美元2016年：11.2万亿美元2017年：12.2万亿美元2018年：13.6万亿美元2019年：14.3万亿美元2020年：14.7万亿美元随着改革开放40周年的到来，中国经济取得了举世瞩目的成就。

在过去的20年里，中国凭借着稳健的经济政策和深化改革开放不断提升经济增长速度和质量，逐步成为世界经济的重要引擎之一。

中国的GDP也持续增长，为全球经济做出了巨大贡献。

首先，中国经济在过去20年取得的成就不仅是数量上的增长，更是在增长速度和结构上取得重大转变。

2000年之前，中国的GDP增长速度一直保持在10%以上，2010年之后虽有所放缓，但依然保持在6-8%的较高水平。

同时，中国的经济结构也发生了巨大变化，由过去的依赖低端制造业逐步转向高端制造业和服务业，创新能力和科技水平明显提升，经济增长的驱动力也更加多元化。

其次，中国经济的发展也带动了世界经济的增长。

作为全球最大的出口国和第二大进口国，中国成为了全球贸易的重要参与者。

中国的快速发展带动了全球需求的增长，同时也为世界各国提供了广阔的市场和投资机会，成为了世界经济的发动机。

同时，中国的对外开放也为世界经济带来了更多机遇和挑战。

作为世界第二大经济体，中国的GDP规模已经接近世界最大的经济体，中国在全球政治和经济格局中的地位愈发引人关注。

中国的经济发展也为全球提供了更广阔的发展空间和更多的合作机会。

中国历年国民总收入(国民生产总值)增长情况大致可把60年来中国经济的发展分为五个时期：①1949-1956年：基本完成社会主义改造，国民经济顺利恢复和发展；②1957-1966 年：开始全国社会主义建设，国民经济曲折前进；③1966-1976 年：“文化大革命”使国民经济遭受巨大损失，但仍取得进展；④1977-1992年：有计划的社会主义商品经济，中共十一届三中全会以来国民经济稳步、迅速而健康发展；⑤1993年至今，社会主义市场经济时期，国民经济进入一个新的快速发展，国家经济实力显著增强，经济总量即将跃居世界第二位。

1949-1952年，是三年经济恢复时期。

1949年比过去最好年份，工业总产值下降50%，农业总产值下降20%，原煤下降48%，原油下降62%，钢下降83%，电力下降28%，棉布下降32%，粮食下降24.5%，棉花下降48%。

1949年农业总产值为326亿元，1952 年达到461亿元，高于解放前最高年份的1936年（408亿元）；1949年工业总产值为140亿元，1952年达到349亿元，超过了解放前最高年份的1936年（281亿元）。

1952年，中国工农业总产值为810亿元，比1949年增长77.5%，比解放前最高水平的1936年增长20%，在三年中年平均增长率为21.1%。

1952年现代工业在中国工农业总产值中的比重仅为26.6%，重工业在工业总产值中的比重只有35.5%。

1952年中国许多重要工业产品的人均产量，不仅远远落后于工业发达国家，而且也落后于印度，如钢产量中国为2.37公斤，印度为4公斤（为1950年数字，下同），美国为538.3公斤；发电量中国为2.76度，印度为10.9度，美国为2949度。

因此，为了改变中国工业基础，特别是重工业基础极其薄弱的状况，第一个五年计划极重要的基本任务之一是集中主要力量发展重工业。

与此相适应，在投资方面也突出了重工业。

计划规定，五年中用于基本建设的投资总额是427.4亿元，其中工业投资为248.5亿元，占58.2%，在工业投资中重工业又占88.8%。

2014年1-4季度我国GDP（国内生产总值）初步核算情况来源：国家统计局发布时间：2015-01-21 09:30根据有关基础资料和国民经济核算方法，2014年1-4季度我国GDP初步核算结果如下：表1：2014年1-4季度GDP初步核算数据绝对额（亿元）比上年同期增长（%）GDP6364637.4第一产业58332 4.1第二产业2713927.3第三产业3067398.1农林牧渔业60151 4.2工业227991 7.0建筑业44725 8.9批发和零售业62216 9.5交通运输、仓储和邮政28750 7.0业住宿和餐饮业11199 6.2金融业46954 10.2房地产业38167 2.3其他服务业116311 8.8注：1.绝对额按现价计算，增长速度按不变价计算；2.三次产业分类依据国家统计局2012年制定的《三次产业划分规定》；3.行业分类采用《国民经济行业分类（GB/T 4754－2011）》。

表2：GDP环比和同比增长速度GDP环比增长速度（%）GDP同比增长速度（%）2013年1季度 1.7 7.8 2季度 1.8 7.53季度 2.3 7.94季度 1.8 7.62014年1季度 1.6 7.4 2季度 1.9 7.53季度 1.9 7.34季度 1.5 7.3 注：1.环比增长速度为经季节调整后与上一季度对比的增长速度；2.同比增长速度为与上年同期对比的增长速度。

附注1.季度GDP核算概述1.1 基本概念GDP（国内生产总值），是一个国家（或地区）所有常住单位在一定时期内生产活动的最终成果。

GDP是国民经济核算的核心指标，也是衡量一个国家或地区经济状况和发展水平的重要指标。

GDP核算有三种方法，即生产法、收入法和支出法，三种方法从不同的角度反映国民经济生产活动成果。

生产法是从生产的角度衡量常住单位在核算期内新创造价值的一种方法，即从国民经济各个部门在核算期内生产的总产品价值中，扣除生产过程中投入的中间产品价值，得到增加值。

2015年1月—5月国内重大时事汇总来源：文都图书现在已经进入考研政治复习的冲刺阶段，正是复习时事政治的最佳时期。

所以这个时候，需要大家及时的总结一年当中的重大国内外事件。

建议大家使用蒋中挺的《2016考研政治绝对考场最后五套题》，里面对于国内外大事件都有详细的解读和总结，适合大家在这个阶段进行复习使用。

针对2016考生最后的备考冲刺，接下来先给大家总结了2015年1月到5月的国内重大时事，希望考生能够复习并掌握以下内容。

1月1、20日，国家统计局发布了2014年国民经济的主要统计数据，全年国内生产总值突破60万亿，达到636463亿元，按可比价格计算，比上年增长7.4%。

2、1月29日，联合国贸易和发展会议公布的《全球投资趋势报告》称，2014年中国吸引外国投资达1280亿美元，成为全球外国投资第一大目的国。

3、31日，环球银行金融电信协会发布报告显示，人民币已于去年11月取代加元和澳元，成为全球第五大支付货币，紧随着美元、欧元、英镑和日元。

2月1、6日，国家发改委发布数据显示：2014年中国装备制造业出口额达2.1万亿元，占全部产品出口收入的17%，其中铁路机车出口额近40亿美元，占全球市场份额的10%。

2009年起，中国装备制造业总产值超过美国，连年稳居世界第一，汽车、船舶、机床、发电设备、工程机械等主要产业生产规模均位居世界前列。

2、10日，国家发展和改革委员会对美国高通公司滥用市场支配地位实施排除、限制竞争的垄断行为依法作出处理，责令高通公司停止相关违法行为，罚款60.88亿元。

这一罚单创下我国反垄断罚款的历史最高。

3月1、22日，世界知识产权组织发布报告称，2014年中国成为国际专利申请数量增幅最大的国家，中国在知识产权领域的创新已经成为全球专利申请增长最重要的推动力。

2、28日，《推动共建丝绸之路经济带和21世纪海上丝绸之路的愿景与行动》发布，建设“一带一路”，共同打造开放、包容、均衡、普惠的区域经济合作架构，将让中国与世界更加紧密地联系在一起，推动更多国家和地区开展全方位合作，共克时艰，共创辉煌。