金融学 第四章

货币银行学原理
第四章 金融体系
本章内容提要： 本章主要分析说明金融机构体系的一般构成、 地位与作用，我国金融机构体系的建立、发 展与改革，中国内地、香港特区和澳门特区 的金融机构体系，国际性金融机构体系的构 成及其在国际经济活动中的地位与作用。
基本概念： 金融机构 中央银行 商业银行 专业银行 非银行金 融机构 四行两局一库 大一统金融体系 香港三级 银行制度 国际金融机构 国际货币基金组织 世界 银行集团 亚洲开发银行 国际清算银行 重点问题： 1、金融机构体系的构成、地位与作用； 2、金融机构与一般经济单位的异同； 3、金融机构在现代经济体系中的地位和作用及发 展趋势； 4、国际金融机构体系的构成及其作用。
二、中国香港特别行政区的金融机构体系 （一）香港金融管理局 具有执行货币政策和银行监督的双重职能。其职能 虽与中央银行大致相符，但由于它不发行钞票，不 是政府的银行，故而被称为准中央银行。 （二）香港的发钞机构 港元是由政府通过法律授权汇丰银行、渣打银行、 中国银行发行。 （三）香港的银行业 实现三级银行制度，即持牌银行、有限制持牌银行 和接受存款公司三级，统称认可机构，其中持牌银 行占有优势地位。香港银行业的同业组织是香港银 行公会。
2、中国银行业监督管理委员会 2003年3月设立，根据国务院授权，统一监督管理 银行、金融资产管理公司、信托投资公司以及其他 存款类金融机构，维护银行业的合法、稳健运行。 3、中国证券监督管理委员会 1992年10月，国务院证券委员会（简称国务院证 券委）和中国证券监督管理委员会（简称中国证监 会）宣告成立，标志着中国证券市场统一监督体制 开始形成。1998年4月，国务院证券委与中国证监 会合并组成新的中国证券监督管理委员会，它是全 国证券期货市场的主管部门。经过这些改革，中国 证监会职能明显加强，集中统一的全国证券管理体 制基本形成。
4、中国保险监督管理委员会。 于1998年11月成立，是全国商业保险的主管部 门，为国务院直属单位，根据国务院授权履行 行政管理职能，研究和拟定 保险业的方针政策、 发展战略和行业规则；起草保险业的法律、法 规；制定保险业的规章，依照法律、法规统一 监督管理全国保险市场。依法对境内保险及非 保险机构在境外设立的保险机构进行监管。 （二）政策性银行 主要有国家开发银行、中国农业发展银行、中 国进出口银行。
2、金融机构与一般经济单位之间既有共性，又有特 殊性。其共性主要表现为其具备普通企业的基本要 素，如有一定的自有资本，向社会提供特定的商品 （金融工具）和服务，必须依法经营、独立核算、 自负盈亏、照章纳税等。 其特殊性主要表现在以下三点： 经营对象与经营内容不同。金融机构的经营对象是 货币资金这种特殊的商品，经营内容则是货币的收 付、借贷及与货币运动有关的或与之相联系的各种 金融服务。 经营关系与活动原则不同。金融机构与客户个人之 间主要是货币资金的借贷或投资关系，其经济活动 遵循信用原则。 经营风险及影响程度不同。金融机构因其业务为货 币信用业务，故其风险主要表现为信用风险、挤兑 风险、利率风险、汇率风险等。
（二）商业银行。 商业银行是以经营工商业存放款为主要业 务，并为客户提供多种服务的金融机构。 在金融机构体系中成为骨干和主体。 （三）专业银行 专业银行是专门经营规定范围业务和提供 专门性金融服务的银行。主要有投资银行、 储蓄银行、抵押银行、开发银行、农业银 行、进出口银行。 掌握：资金来源、资金运用。
第四节 中国现行的金融机构体系
一、中国大陆现行的金融机构体系 （一）金融宏观政策制定和监督管理机构 1、中国人民银行 它是中国的中央银行，其主要任务是在国务院 领导下制定和执行货币政策，对金融业实施监 督管理，具体职责都以法律形式加以明确。 目标：保持币值稳定并以此促进经济增长。 职能：货币政策、金融稳定与金融服务
（二）金融机构的分类 金融机构按照不同的标准，可以划分为不同的种 类。 1、按照金融机构的主要业务类别可划分为：银行 性金融机构和非银行性金融机构。 2、按照经营原则和目的不同可划分为：商业性金 融机构和政策性金融机构。 3、按照金融机构业务所辖的地理范围可划分为： 国内金融机构和国际金融机构。 二、金融机构在现代经济体系中的地位与作用 （一）金融机构是一国资金活动的总枢纽，通过 筹集融通资金，引导资金流向，支持经济发展。 （二）金融机构是一国调节、管理经济活动的杠 杆，是一国经济健康、有序、稳定运行的保证。
储蓄银行：吸储——长期投资 抵押银行：发行不动产抵押证券——抵押 贷款 投资银行：自筹资金-风险投资、证券发行、 和交易、基金管理、并购、理财顾问、项 目融资等 与证券公司不完全相同
（四）政策性银行
由政府创立和担保，支持政府发展经济、 促进社会全面进步的金融机构。 特殊性：特定的经营目标；特定的资金来 源；三是非商业化，不吸收存款 开发银行 农业政策银行 进出口政策银行
世界上第一家股份制银行是1694年成立的 英格兰银行，它的建立标志着资本主义银 行体系的开始。 1845年，英国人在中国开办了第一家新式 银行——丽如银行，1848年改为东方银行。 1897年5月27日，我国第一家民族资本的银 行——中国通商银行在上海成立。 随着生产的集中与垄断，银行由简单的中 介人变成万能的垄断者。 当代银行业：市场全球化、机构全球化、 监管协调全球化。
（四）非银行性金融机构 主要有保险公司、信托投资公司、证券机构、财务公 司、投资银行、城市和农村信用合作社。还有金融资 产管理公司、邮政储金汇业局、金融租赁公司、典当 行、金融期货公司、信用担保公司、信用卡公司、投 资基金管理公司等各种非银行金融机构。 （五）外资（合资）金融机构 主要有外资金融机构的代表处，外资金融营业机构、 中外合资金融机构。 （六）QFII QFII是指合格的境外机构投资者。加入 WTO以后， 随着对外开放的扩大，中国大陆允许合格的境外机构 投资者在一定规定和限制下汇入一定额度的外汇资金， 并转换为当地货币，通过严格监管的专门账户投资当 地证券市场，其资本利得、股息等经批准后可转为外 汇出。
三、现代金融机构体系的一般构成 目前各国的一般构成是：以中央银行为核心， 以商业银行为主体，各类专业银行、非银行金 融机构并存。 （一）中央银行 中央银行是金融体系中的一种特殊的银行。其 特殊性在于：它不以盈利为目的，是专门行使 宏观调控与金融管理的机构，它作为发行的银 行、银行的银行和国家的银行，成为一国金融 体系的核心。
中国农业发展银行
1994年11月成立 办理农业政策性金融业务。 中国农业发展银行的资金来源有： 财政拨款 开户企事业单位存款 发行金融债券 境外筹资 向中央银行申请再贷款
（三）商业银行 1、四家国有独资商业银行。即中国工商银行、 中国农业银行、中国银行、中国建设银行。 2、其他商业银行。是在1986年交通银行重组 后陆续设立的。全国性商业银行6家，交通银行、 中信实业银行、中国光大银行、华夏银行、中 国民生银行、兴业银行，其余均为区域性商业 性银行。 3、城市商业银行。它是在原城市信用社的基础 上，由城市企业、居民和地方财政投资入股组 成的地方性股份制商业银行，主要为地方经济 服务，为中心企业服务。
第三节 中国金融机构体系的形成 与发展
一、旧中国的金融机构体系 二、新中国金融机构体系的建立与发展 新中国金融机构体系的建立与发展大致可分为以 下几Байду номын сангаас阶段： （一）初步形成阶段（1948——1953年） 1948年12月，在原华北银行、北海银行和西北农 民银行的基础上建立了中国人民银行。
在我国，明朝末年出现的山西票号以及后来的钱 庄、银号等都属于这类金融机构。 这一时期的特点是： 放款利率很高，具有高利贷性质，并且很不稳定。 二、资本主义银行的产生与发展 （一）资本主义银行产生的途径 1、高利贷性质的旧银行转化为资本主义银行。 2、根据资本主义原则组织的股份制银行，这是 资本主义银行的主要形式。 特点：利率水平适当，业务范围拓展，具有信用 创造功能。
（四）初具规模阶段（1983年9月——1993年） 形成了以中央银行（中国人民银行）为核心，以四 大专业银行为主体，其他各种金融机构并存和分工 协作的金融机构体系，并初具规模。 （五）新型金融机构体系的提出与建设阶段 （1994——至今） 改革的目标之一是建立在中央银行宏观调控下的政 策性金融与商业性金融分离，以国有商业银行为主 体，多种金融机构并存的金融机构体系 。为此， 1994年我国先后建立了三家政策性银行，同时着手 进行专业银行向商业性银行的转换。当前正处在实 现和完善这一新的金融机构体系的过程之中。
第一节 金融体系的构成与发 展
一、金融体系的界定 金融体系由一国的金融部门、金融组织与 金融制度的复合体构成。 二、广义与狭义的金融体系 狭义：金融机构体系、金融市场体系和金 融监管体系。 广义：包括银行、证券和保险机构。
三、现代银行业的产生与发展
金融体系的产生是商品经济发展的一定阶段的产物。 一、前资本主义制度下银行的产生与发展 银行是指经营存款、放款、汇兑等业务，充当信用 中介和支付中介的金融机构。 1、货币经营业是银行的先驱 2、货币经营业转化为具有高利贷性质的近代银行 1171年成立的威尼斯银行是历史上第一家公立银行。
四、金融体系的作用与功能
金融就是融通资金，储蓄-投资转化。 聚集与分配资金的作用 支付结算的作用 降低交易成本的作用 提供信息的功能 分散、转移和控制风险的作用
第二节 金融机构的构成与发展
一、金融机构的界定及分类 （一）金融机构的界定 1、金融机构是专门从事金融活动的组织， 通常以一定量的自有资金为资本，通过吸 收存款，发行各种证券等方式形成资金来 源，并通过贷款、投资等形式运用资金， 在向社会提供各种金融工具和金融服务过 程中获得利润。
（二）“大一统”的金融体系（1953——1978 年） 与这个时期的经济体制和管理方式相适应，金融 机构体系也实行了高度集中的“大一统”模式。 这个模式的基本特征为；中国人民银行是全国唯 一一家办理各项银行业务的金融机构，集中央银 行和普通银行于一身，其内部实行高度集中管理， 利润分配上实行统收统支。 （三）改革初期（1979——1983年9月） 中国银行、中国农业银行、中国人民建设银行从 中国人民银行中分设出来，打破了中国人民银行 一家包揽的局面。但中国人民银行仍然集货币发 行和信贷与一身，不能有效地对专业银行和金融 全局进行领导、调控与管理。