1.系统:由相互作用和相互依赖的若干组成结合而成的具有特定功能的有机整体。
系统的属性:目的性整体性相关性环境适应性有序性
可靠性是指系统在特定的条件下和规定的时间内完成规定功能的能力
可靠度是衡量系统可靠性的标准，它是指系统在规定的时间内完成规定功能的概率
安全系统的特点：系统性开放性确定性与非确定性有序和无序的统一体突变性或畸变性2.系统工程：系统工程是以系统为研究对象，以达到总体最佳效果为目标，为达到这一目标采取组织、管理、技术等多方面的最新科学成就和知识的一门综合性的科学技术
3.安全系统工程：采用系统工程的基本原理和方法，识别、分析系统中的危险因素，评价并控制体统风险，使系统的安全性达到预期目标的工程技术
4.安全系统工程的研究对象：人子系统机器子系统环境子系统构成的人机环境系统。三个子系统之间相互影响、相互作用的结果使系统总体安全性处于某种状态。安全系统工程的研究对象就是这三者各自及其相互之间的关系。
5.事故：是人们为实现其目的的行动过程中，突然发生的，迫使其目的的行动暂时或永远终止的一种意外事件。
6.事故法则的运用:要消除一次死亡重伤事故以及29次轻伤事故，必须首先消除300次无伤事故。也就是说，防止灾害的关键，不在于防止伤害，而是要从根本上防止事故。所以，安全工作必须从基础抓起，如果基础安全工作做得不好，小事故不断，就很难避免大事故的发生。
7国标GB6441-86《企业职工伤亡事故分类标准》事故类别分为：1.物体打击2.车辆伤害3 机械伤害4.起重伤害5 触电6.淹溺7.灼烫8.火灾9.高处坠落10.坍塌11.冒顶片帮12.透水13.放炮14.火药爆炸15.瓦斯爆炸16.锅炉爆炸17.容器爆炸18.其它爆炸19.中毒和窒息20.其它伤害工伤事故伤害分类:挫伤，创伤，刺伤，擦伤，骨伤，脱臼，烧伤，电伤、冻伤、腐蚀、听力损伤、中毒、窒息。
8.职业卫生的分类
9.事故的直接原因只有两个，即人的不安全行为和物的不安全状态。事故的间接原因有以下7种：技术上和设计上有缺陷；教育培训不够；身体的原因；精神的原因；管理上有缺陷；学校教育的原因；社会历史原因。
10.多米诺骨牌理论【海因里希因果连锁论】的优缺点：优点：该理论提出事件链的概念，认为只要抽出五块牌中的任何一块，事件链就被破坏，就可以防止事故的发生。不足：1.事件链的概念过于绝对化2.过多的强调人的因素。
11.能量意外释放理论：吉布森、哈登等人提出事故是由一种不正常的或不希望的能量释放。各种形式的能量包括：机械能、热能、电能、化学能、辐射、声能等等。应用能量意外转移理论预防伤亡事故，从能量意外转移的观点出发，预防伤亡事故就是防止能量或危险物质的意外释放，从而防止人体与过量的能量或危险物质接触。在工业生产中，经常采用的防止能量意外释放的措施有以下几种：1用安全的能源代替不安全的能源2防止能量蓄积3控制能量释放4延缓释放能量5开辟释放能量的渠道（安全阀等）6设置屏蔽设施7在人、物与能源之间设置屏障，在时间或空间上把能量与人隔离8提高防护标准9改变工艺流程
12.轨迹交叉事故模式理论的要点是什么？
轨迹交叉论的基本思想是：伤害事故是许多相互联系的事件顺序发展的结果。这些事件概括起来不外乎人和物（包括环境）两大发展系列。在人和物两大系列的运动中，两者往往是相互关联、互为因果、相互转化的。人的不安全行为和物的不安全状态是造成事故的表面的直接原因。轨迹交叉理论作为一种事故致因理论，强调人的因素和物的因素在事故致因中占有同样重要的地位。
13.安全生产管理3E原则(1)Engineering——工程技术运用工程技术手段消除不安全因素，实现生产工艺、机械设备等生产条件的安全; (2)Education——教育利用各种形式的教育和训练，使职工树立“安全第一，，的思想，掌握安全生产所必须的知识和技能;
(3)Enforcement——强制借助于规章制度、法规等必要的行政、乃至法律的手段约束人们的行为。
14.第一类危险源系统中存在的、可能发生意外释放的能量或危险物质。实际上，把具有、产生、储存、转换能量或危险物质的装置、设备、场所等作为第一类危险源。第二类危险源导致约束、限制能量措施失效或破坏的各种不安全因素。包括：1、物的不安全状态。2、人的不安全行为。3、管理缺陷。
15.安全评价定义：安全评价是以实现系统安全为目的，应用安全系统工程原理和方法，对系统中存在的危险因素、有害因素进行辨识与分析，判断系统发生事故和职业危害的可能性及其严重程度,从而为制定防范措施和管理决策提供科学依据。安全评价的分类：1安全预评价2安全验收评价3安全现状综合评价4专项安全评价
16.评价单元的定义：就是在危险、有害因素分析的基础上，根据评价目标和评价方法的需要，将系统分成的有限、确定范围进行评价的单元。常用的评价单元划分原则和方法如下（1）以危险、有害因素的类别为主划分评价单元1）对工艺方案、总体布置及自然条件、社会环境对系统影响等综合方面危险、有害因素的分析和评价，宜将整个系统作为一个评价单元；2）将具有共性危险因素、有害因素的场所和装置划分为一个单元。（2）以装置和物质特征划分评价单元1）按装置工艺功能划分；2）按布置的相对独立性划分；3）按工艺条件划分评价单元；4）按贮存、处理危险物质的潜在化学能、毒性和危险物质的数量划分评价单元。
17.定性安全评价方法的有安全检查表、专家现场询问观察法、因素图分析法、事故引发和发展分析、作业条件危险性评价法、故障类型和影响分析、危险可操作性研究等。定量安全评价方法还可以分为概率风险评价法、伤害（或破坏）范围评价法、危险指数评价法。18.危险因素是指能对人造成伤亡或对物造成突发性损害的因素。有害因素是指能影响人的身体健康，导致疾病，或对物造成慢性损害的因素。
金融市场学复习资料 一、名词解释 1、金融市场：指以金融资产为交易对象形成的供求关系及其机制的总和。 2、金融资产：一切代表未来收益或资产合法要求权的凭证，亦称金融工具或证券。 3、投资基金：是向公众出售其股份或受益凭证募集资金，并将所获资金分散投资于多样化证券组合的金融中介机构。 4、货币市场：指以期限在一年及一年以下的金融资产为交易标的物的短期金融市场。 5、资本市场：指期限在一年以上的金融资产交易市场。 6、黄金市场：指集中进行黄金买卖的交易中心或场所。 7、外汇市场：狭义的指银行之间的外汇交易，包括同一市场各银行的交易、中央银行与外汇银行之间的交易以及各国中央银行间的外汇交易活动。广义的指各国中央银行、外汇银行、外汇经纪人及客户组成的外汇买卖、经营活动的总和。 8、衍生金融工具：指由原生性金融产品或基础性金融工具创造出来的新型金融工具。 9、直接金融市场：指资金需求者直接从资金所有者那里融资的市场，一般指通过发行股票或债券的方式在金融市场上筹集资金的融资市场。 10、间接金融市场：是以银行等信用中介机构作为媒介来进行资金融通的市场。 11、初级市场：又称发行市场和一级市场，指资金需求者将金融资产首次出售给公众时所形成的市场。 12、二级市场：又称流通市场和次级市场，指证券发行后，各种证券在不同的投资者之间买卖流通所形成的市场。 13、包销：指金融资产的发行人与银行等金融机构协商，有银行等金融机构按照商定条件把全部证券承接下来负责对公众销售。 14、代销：是发行人自己承担全部发行风险，只将公开销售事务委托给投资银行等办理的一种方式。 15、公开市场：指金融资产的交易价格通过众多的买主和卖主公开竞价而形成。 16、有形市场：指有固定交易场所的的市场，一般指证券交易所等固定的交易产地。 17、无形市场：指在证券交易所外进行金融资产交易的总称。 18、国内金融市场：指金融交易的作用仅限于一国之内的市场。 19、国际金融市场：是跨国界进行金融资产交易的市场，是进行金融资产国际交易的场所。 20、金融市场的聚敛功能：指金融市场具有聚集众多分散的小额资金成为可以投入社会再生产地资金的能力。 21、资产证券化：指把流动性较差的资产，如金融机构的一些长期固定利率放款或企业的应收账款等通过商业银行或投资银行的集中及重新组合，以这些资产作抵押来发行证券，实现相关债券的流动化。 22.金融工程：指将工程思维引入金融领域，综合采用各种工程技术方法（主要有数学建模、数值计算、网络图解、仿真模拟等）设计，开发新型的金融产品，创造性的解决金融问题。 23、套期保值者：指利用金融市场转嫁自己承担的风险的主体。 第二章 1、同业拆借市场：也称同业拆放市场，指金融机构之间以货币借贷方式进行短期资金融通市场。 2、回购市场、指通过回购协议进行短期资金融通交易的市场。 3、回购协议：指在出售证券的同时，与证券的购买商签订协议，约定在一定期限后按原定价格或约定价格购回所卖证券，从而获取即时可用资金的一种交易行为。 4、商业票据：是大公司为筹措资金，以贴现方式出手给投资者的一种短期无担保承诺凭证。 5、出票：指出票人签发票据并将其交付给收款人的票据行为。
安全系统工程与安全评价 【教学说明】 三个层次由低到高，高层次的要求包含低层次的内容。 了解：正确理解大纲所列知识的含义、内容并能够应用。 熟悉：对大纲所列知识有较深的认识，能够分析、解释并应用相关知识解决问题。 掌握：能够综合运用大纲所列知识开展安全评价、解决较为复杂的实际问题。 【教学要求】
一、复习重点 第一章概述 1.安全系统工程的研究内容？（掌握） 2.相对安全，本质安全的概念和意义？（掌握） 3.事故的定义？（识记）事故的特点？（理解） 第二章事故致因理论 1.事故致因理论事故致因理论即事故模式对于人们认识事故本质，指导事故调查、事故分析、事故预防及事故责任者的处理有重要作用。 2.事故因果论类型 3.多米诺骨牌理论及其分析 第三章系统安全分析 1.系统安全分析中，安全检查表的编制方法，安全检查表分析的优缺点及适用条件？ 2.根据用途和安全检查表内容，安全检查表可分为哪几种类型？ 3.预先危险分析（PHA）内容、，等级划分，优缺点、适用范围？
4.预先危险分析（PHA）与建设项目“三同时”的关系？ 5.请对某发电厂进行预先危险性分析（依据文件是？）。 6. FMEA概念，故障的概念。故障类型及影响分析（FMEA）分析步骤，方法特点及适用范围？（应用） 7.简述危险和可操作性研究方法的基本概念、基本步骤、适用范围和特点。 8.事件树与事故树关系 9.事件树定量分析 第四章事故树分析 1. 掌握例题9 2. 掌握例题10 3. 掌握例题11 4. 掌握例题12 第五章系统安全评价 1. 安全评价概念，安全标准分类及理解 2. 安全评价目的、意义，安全评价依据、 3. 安全评价分类，“三同时”与安全评价关系 1）安全预评价是“三同时”的保证。通过安全预评价，可有效地提高工程安全设计的质量和投产后的安全可靠程度；在设计阶段，必须落实安全预评价所提出的各项措施，切实做到建设项目在设计中的“三同时”。 2）安全现状评价可客观地对生产经营单位安全水平作出结论，使生产经营单位不仅了解可能存在的危险性，而且明确如何改进安全状况。从而实现建设项目在施工中的“三同时”。 3)安全验收评价是“三同时”的验证。通过安全验收评价，比照国家有关技术标准和规范，对建设项目设备、设施及系统进行符合性评价，提高安全达标水平。实现投入生产和使用的“三同时”。 4. 安全评价原理
百度文库 金融工程复习资料 1、什么是金融工程？ 答：金融工程是指综合运用现代金融学、工程方法和信息技术，运用各种基础性和衍 生性的证券，设计、开发和应用新型的金融产品，以达到创造性解决金融问题、管理 风险的根本目标的学科技术。 2、金融工程的作用？ 答：主要有三大作用： 1）变幻无穷的新产品：构造出无穷多种新产品，满足不同市场状况下的特定需求。 使金融产品的内涵和外延、品种与数量都无时不处于变化和拓展当中，这方面为 市场参与这提供了更多不同风险收益特征的投资工具，使市场趋于完全，风险管 理更容易实现；另一方面，使得套利更容易进行、有助于减少定价偏误。 2）更具准确性、时效性和灵活性的低成本风险管理：推动了现代风险度量技术的发展；衍生证券是风险分散与对冲的最佳工具（1、成本优势； 2、更高的准确性； 3、很大的灵活性） 3）【弊】风险放大与市场波动：衍生证券的高杠杆性质使得投资者只需动用少量资金，就可操作数倍乃至于数十倍自有资金的金融衍生品交易。使得投机成本 低廉，大大增加了投机者的数量、规模和投机冲动。本质上，以放大风险换取 高回报。（水能载舟、亦能覆舟） 3、金融工程的根本目的：解决金融问题
4、金融工程运用的主要工具有哪些基本类型？ 答：金融工程运用的主要工具有两大类：基础性证券与金融衍生证券。基础性证券包 括股票和债券（银行的存贷款也属于基础性证券）。金融衍生证券包括远期、期货、互换和期权四类。所以金融工程的主要工具主要有 6 种，分别是股票、债券、远期、期货、互换和期权。 【小概念】 远期：是指双方约定在未来的某一确定时间，按确定价格买卖一定数量的某种标的金 融资产的合约。 期货：一般指期货合约，就是指由期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定的时 间和地点交割一定数量 标的物的标准化合约。 互换：两个或两个以上当事人按照商定条件，在约定时间内交换一系列现金流的合约。期权：指赋予其购买者在规定期限内按双方约定的价格购买或出售一定数量某种标的资产的权利的合约。 5、衍生证券市场上的三类参与者是谁？他们的主要目的是什么？ 答：三类参与者是套期保值者、套利者和投机者。 套期保值者目的是：通过衍生证券的相反头寸进行风险转移和管理； 套利者目的是：认为标的资产现货价格与其衍生证券价格之间存在不合理的 相对关系，同时进入现货与证券产品市场交易，从事套利活动，以获取无风险或低风 险的套利收益
主要内容 ?安全系统工程介绍 ?系统安全分析 ?事故树分析 ?系统安全评价 ?系统危险控制技术 第一章：概论 第一节基本概念： 安全：指人的身心免受外界（不利）因素影响的存在状态及其保障条件。 风险：是危险、危害事故发生的可能性与危险、危害事故严重程度的综合指标。 事故：指造成死亡、伤害、职业病、财产损失或其它损失的意外事件。 系统：就是由相互作用和相互依赖的若干组成部分结合成的具有特定功能的有机整体，而且该“系统”本身又是它所从属的一个更大系统的组成部分。 系统具备五个特征：整体性、相关性、目的性、有序性、环境适应性。作为系统论的基本思想和主要特征是目的性、整体性、有序性，整体效应是系统论最重要的观点。 系统工程：从系统的观点出发，跨学科地考虑问题，运用工程的方法去分析和解决问题。以系统论为指导思想，以计算机为工具，运用运筹学等方法使系统总体达到最优的组织管理技术。具体地说，就是组织管理系统的规划、研究、设计制造、试验和使用的科学方法。系统安全（System Safaty），是在系统寿命周期内应用系统安全管理及安全系统工程原理，识别危险源并使其危险性减至最小，从而使系统在规定的性能、时间和成本范围内达到最佳的安全程度。 安全系统工程：是以安全学和系统科学为理论基础，以安全工程、系统工程、可靠性工程等为手段，对系统风险进行分析、评价、控制，以期实现系统及其全过程安全目标的科学技术。 第二章：系统安全分析 第一节概述 系统安全分析（核心内容）：就是使用安全系统工程的原理和方法，辨别、分析系统存在的危险因素，并根据实际需要对其进行定性、定量描述的一种技术方法。 系统安全分析方法有多种，可适用于不同的系统安全过程分析。在危险因素辨识中得到广泛应用的系统安全分析方法主要有：（1）安全检查表（SCA）； （2）预先危险性分析（PHA）； （3）故障类型和影响分析（FMEA） （4）危险性和可操作性研究（HAZOP） （5）事件树分析（ETA）； （6）事故树分析（FTA）； （7）系统可靠性分析（SRA） （8）因果分析（CCA）。 ?第二节系统安全分析
《安全系统工程》综合复习资料 题型 一、简答题，共40分（其中包括5个小题，每个小题8分）；二、基本知识（包括计算、分析 题），一般为35分；三、综合应用，一般为25分。 一、简答题 1．解释下列基本概念 （1）系统：系统就是由相互作用和相互依赖的若干组成部分结合成的具有特定功能的有机整体。（2）可靠性：可靠性是指系统在规定的条件下和规定的时间内完成规定功能的能力。 （3）可靠度：可靠度是衡量系统可靠性的标准，它是指系统在规定的时间内完成规定功能的概率。（4）安全标准：约定定量化的风险率或危害度是否达到我们要求的(期盼的)安全程度，需要有一个界限、目标或标准进行比较，这个标准我们就称之为安全标准。 （5）安全评价：安全评价就是对系统存在的安全因素进行定性和定量分析，通过与评价标准的比较得出系统的危险程度，提出改进措施。 （6）径集：在事故树中，当所有基本事件都不发生时，顶事件肯定不会发生。然而，顶事件不发生常常并不要求所有基本事件都不发生，而只要某些基本事件不发生顶事件就不会发生；这些不发生的基本事件的集合称为径集，也称通集或路集。 （7）安全系统：安全系统是由与生产安全问题有关的相互联系、相互作用、相互制约的若干个因素结合成的具有特定功能的有机整体。 （8）风险率：风险发生的概率与事故后果之间的乘积。 （9）权重：权重是表征子准则或因素对总准则或总目标影响或作用大小的量化值。 （10）稀少事件：稀少事件是指那些发生的概率非常小的事件，对它们很难用直接观测的方法进行研究，因为它们不但“百年不遇”，而且“不重复”。 （11）最小割集：在事故树中，我们把引起顶事件发生的基本事件的集合称为割集，也称截集或截止集。一个事故树中的割集一般不止一个，在这些割集中，凡不包含其他割集的，叫做最小割集。换言之，如果割集中任意去掉一个基本事件后就不是割集，那么这样的割集就是最小割集。（12）故障：故障就是指元件、子系统或系统在运行时达不到规定的功能。 2. FMECA主要包括哪两个方面？ （1）故障类型和影响分析；
1、金融衍生品的特征、作用、主要类型 特征与作用：1、derivative-Value depend on/derive from the value of other assets2、对冲风险（套期保值）3、杠杆性；高收益/高风险4、零和博弈；T+0双向交易；5、投机主要类型：1、远期合约(forward)；2、期货合约(futures)3、互换合约(swap)4、期权合约(option)；5、资产证券化（securitization-MBS/CDO/CDS）6、其他（房地产衍生品、天气衍生品、保险衍生品） 2、复利频率与连续复利； 复利频率： 连续复利与单利转换： 3、远期汇率报价、定价（利率平价公式）； 报价方法： 1、直接报价法。直截了当地报出远期交易的汇率。它直接表示远期汇率，无需根据即期汇率和升水贴水来折算远期汇率。直接报价方法既可以采用直接标价法，也可以采用间接标价法。它的优点是可以使人们对远期汇率一目了然，缺点是不能显示远期汇率与即期汇率之间的关系。 2、点数报价法。也称为即期汇率加升水、贴水、平价，是指以即期汇率和升水、贴水的点数报出远期汇率的方法。点数报价法需直接报出远期汇水的点数。远期汇水，是指远期汇率与即期汇率的差额。若远期汇率大于即期汇率，那么这一差额称为升水，表示远期外汇比即期外汇贵。若远期汇率小于即期汇率，那么这一差额称为贴水，表示远期外汇比即期外汇便宜。若远期汇率与即期汇率相等，那么就称为平价。这种报价方法是银行间外汇报价法，通过即期汇率加减升贴水，就可算出远期汇率。（前大后小是贴水，前小后大是升水） 定价： 4、远期汇率套期保值； 外汇汇率套期保值就是利用外汇期货交易，确保外币资产或外币负债的价值不受或少受
《安全系统工程》试卷答案第一套 一、名词解释： 1．系统：由相互作用、相互依赖的若干组成部分结合而成的具有特殊功能的有机整体。 2．安全性：人们在某一种环境中工作或生活感受到的危险或危害是已知的，并且是可控制在可接受的水平上。 3．维修度：在发生故障后的某段时间内完成维修的概率，称为维修度。 4．平均故障间隔时间：指产品发生了故障后经修理或更换零件仍能正常工作，其在两次相邻故障间的平均工作时间。 5．严重度：指故障模式对系统功能的影响程序。一般分为四个等级：I低的、II 主要的、III关键的、IV灾难性的。 6．系统故障事件：指其发生原因无法从单个部件的故障引起，而可能是一个以上的部件或分系统的某种故障状态。 7．最小割集：如果在某个割集中任意除去一个基本事件就不再是割集了，这样的割集就称为最小割集。 8．重要度：一个基本事件或最小割集对顶上事件发生的贡献称为重要度。9．安全评价：也称危险度评价或风险评价，它以实际系统安全为目的，应用安全系统工程原理和工程技术方法，对系统中固有或潜在的危险性进行定性和定量分析，掌握系统发生危险的可能性及其危害程度，从而为制定防灾措施和管理决策提供科学依据。 10.故障前平均工作时间：指不可修复的产品，由开始工作直到发生故障前连续的正常工作时间。 二、填空 1、系统元素；元素间的关系；边界条件；输入及输出的能量、物料、信息 2、预测、评价、控制危险 3、定性评价、定量评价 4、预防事故发生、控制事故损失扩大 5、直接火灾、间接火灾、自动反应 6、有关规程、规范、规定、标准与手册；国内外事故情报；本单位的经验 7、（1）预评价；（2）中间评价；（3）现状评价 三、判断 1、√, 2、×, 3、√, 4、×, 5、√。 四、简答 1．系统的特点： （1）目的性。任何系统必须具有明确的功能以达到一定的目的，没有目的就不能成为系统。 （2）整体性。系统至少是由两个或两上以上的可以相互区别的元素（单元）按一定方式有机地组合起来，完成一定功能的综合体。 2．危险性预先分析的内容可归纳几个方面： （1）识别危险的设备、零部件，并分析其发生的可能性条件； （2）分析系统中各子系统、各元件的交接面及其相互关系与影响；
安全系统工程学考试大纲 1、课程性质和设置目的 《系统工程》课程是省开放专科环保与安全专业的一门主要专业基础课。学习系统工程 是使学生掌握系统工程学的原理和劳动安全科学管理方法，能够对系统或生产中的安全问题 进行定性和定量分析、评价及预测，并采取综合性安全措施予以控制，使系统发生事故的可 能性减少到最低限度。 2、考试要求 通过本课程的学习，要求考生： （1）了解传统安全管理与系统安全管理的区别和本质，掌握安全系统工程的特点和方 法，了解安全系统工程学发展史，熟悉我国安全系统工程发展概况，掌握安全系统工程学的 主要内容和方法，了解安全系统的分析方法种类和评价方法种类，了解安全系统工程的应用 发展四阶段，了解系统工程的内涵、原则和基本理论，熟悉系统工程中整分合原理、系统原 理、反馈原理、封闭原理、能级原理、信息原理、优化原理，了解国内外安全工作状况，熟 悉安全管理工作主要任务和安全管理具体组织措施。
（2）了解事故的构成和分类、掌握影响事故主要因素（五M因素），熟悉事故模式、理 解因果关系，掌握事故典型模式（人的失误论、骨牌论、轨迹交叉论、综合论），掌握事故 的因果性、偶然性和潜伏性及预防事故的四原则。 （3）掌握分析事故统计图表分析的几种方法，了解安全检查表法，学会制定岗位检查 表和专业性安全检查表，了解危险源分析法，掌握控制危险源，防止发生事故的各种方法， 了解故障类型影响分析法和致命分析，掌握事件树分析法，能够进行简单的事件概率计算和 绘制简单的事故树。 （4）掌握事故树的分析法，事故树的制作和分析程序,掌握事故概率的基本运算法， 掌握事故树的布尔代数表达式，了解事故树发生频率、标值、设备故障率、人体失误率，掌 握最小割集和最小径集含义及事故树分析主要作用，了解事故树结构函数，熟悉简单事故树 的事故概率的运算，了解基本事件结构重要度、概率重要度、临界重要度、最小割集重要度 和基本事件重要度。 （5）掌握危险性评价意义、特点、种类，掌握六阶段评价法，掌握一般作业危险评价
金融工程复习资料 1、什么是金融工程？ 答：金融工程是指综合运用现代金融学、工程方法和信息技术，运用各种基础性和衍生性的证券，设计、开发和应用新型的金融产品，以达到创造性解决金融问题、管理风险的根本目标的学科技术。 2、金融工程的作用？ 答：主要有三大作用： 1）变幻无穷的新产品：构造出无穷多种新产品，满足不同市场状况下的特定需求。使金融产品的内涵和外延、品种与数量都无时不处于变化和拓展当中，这方面为市场参与这提供了更多不同风险收益特征的投资工具，使市场趋于完全，风险管理更容易实现；另一方面，使得套利更容易进行、有助于减少定价偏误。 2）更具准确性、时效性和灵活性的低成本风险管理：推动了现代风险度量技术的发展；衍生证券是风险分散与对冲的最佳工具（1、成本优势；2、更高的准确性；3、很大的灵活性） 3）【弊】风险放大与市场波动：衍生证券的高杠杆性质使得投资者只需动用少量资金，就可操作数倍乃至于数十倍自有资金的金融衍生品交易。使得投机成本低廉，大大增加了投机者的数量、规模和投机冲动。本质上，以放大风险换取高回报。（水能载舟、亦能覆舟） 3、金融工程的根本目的：解决金融问题 金融工程的主要内容：设计、定价与风险管理（===核心） 4、金融工程运用的主要工具有哪些基本类型？ 答：金融工程运用的主要工具有两大类：基础性证券与金融衍生证券。基础性证券包括股票和债券（银行的存贷款也属于基础性证券）。金融衍生证券包括远期、期货、互
换和期权四类。所以金融工程的主要工具主要有6种，分别是股票、债券、远期、期货、互换和期权。 【小概念】 远期：是指双方约定在未来的某一确定时间，按确定价格买卖一定数量的某种标的金融资产的合约。 期货：一般指期货合约，就是指由期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定的时间和地点交割一定数量 标的物的标准化合约。 互换：两个或两个以上当事人按照商定条件，在约定时间内交换一系列现金流的合约。期权：指赋予其购买者在规定期限内按双方约定的价格购买或出售一定数量某种标的资产的权利的合约。 5、衍生证券市场上的三类参与者是谁？他们的主要目的是什么？ 答：三类参与者是套期保值者、套利者和投机者。 套期保值者目的是：通过衍生证券的相反头寸进行风险转移和管理； 套利者目的是：认为标的资产现货价格与其衍生证券价格之间存在不合理的相对关系，同时进入现货与证券产品市场交易，从事套利活动，以获取无风险或低风险的套利收益 投机者目的是：单纯进入衍生证券市场，根据自己的预期，利用衍生证券的高杠杆性质进行操作，通过承担风险获取相应的预期风险收益，在市场变动与预期一致时获利，不一致时亏损。 6、积木分析法：模块分析法，是一种将各种金融工具进行分解和组合以解决金融 问题的分析方法。 重要工具：金融产品回报图或损益图。所谓的回报图，是指横轴为到期日标的资产
第一章绪论 1. 安全系统工程基础 2. 安全系统工程的研究对象、内容及方法 3. 安全系统工程的产生与发展 安全系统工程，是以安全学和系统科学为理论基础，以安全工程、系统工程、可靠性工程等为手段，对系统风险进行分析、评价、控制，以期实现系统及其全过程安全目标的科学技术。安全系统工程基础 系统/System，系统就是由相互作用和相互依赖的若干组成部分结合成的、具有特定功能的有机整体。换言之，系统是由两个或两个以上元素组成的集合。 特性 1. 整体性：一个良好的系统，其整体功能一定“大于”各要素功能的”总和”。一个不好 的系统，其整体功能一定“小于”各要素功能的“总和” 。 2. 相关性：系统内各要素之间是相互联系、相互依赖、相互作用的特殊关系，通过这些关系， 系统有机地联系在一块，发挥其特定功能。 3. 目的性：任何系统都是为完成某种任务或实现某种目的。要达到系统的既定目的，就必须赋予系统规定的功能，这就需要在系统的整个生命周期，即系统的规划、设计、试验、制造和使用等阶段，对系统采取最优规划、最优设计、最优控制、最优管理等优化措施。 4. 环境适应性。任何一个系统都处于一定的物质环境之中，系统必须适应外部环境条件的变化。在研究系统时，必须重视环境对系统的影响。 安全系统工程研究对象 (1) 人子系统(2) 机器子系统(3) 环境子系统三个子系统相互影响、相互作用的结果就使系统总体安全性处于某种状态。安全系统工程的研究对象就是这种“人-机-环境”系统(以下简称“系统”)。 安全系统工程研究内容 (1)系统安全分析(2) 系统安全预测(3) 系统安全评价(4) 系统风险控制 第二章系统安全分析 系统安全分析是安全系统工程的核心内容，它是安全评价的基础。通过系统安全分析，可以对系统进行深入、细致的分析，充分了解、查明系统存在的危险性，估计事故发生的概论和可能产生的伤害及损失的严重程度，为确定出哪种危险能够通过修改系统设计或改变控制系统运行程序来进行预防提供依据。 分析的目的 系统安全分析的最终目的是辨识危险源，为此应做到：对系统中所有危险源，查明并列出清单掌握危险源可能导致的事故，列出潜在事故隐患清单列出降低危险性的措施和需要深入研究部位的清单将所有危险源按危险大小排序 为定量的风险评价提供数据 (l )安全检查表法( Safety Checklist)； (2)预先危险性分析( Preliminary Hazard Analysis ，PHA )； (3)故障类型和影响分析( Failure Model and Effects Analysis ，FMEA )； (4)危险性和可操作性研究( Hazard and Operability Analysis ，HAZOP )； (5)事件树分析( Event Tree Analysis ，ETA )； (6)事故树分析( Fault Tree Analysis ，FTA )； (7)因果分析( Cause-Consequence Analysis，CCA )。 安全检查表是分析和辨识系统危险性的基本方法，也是进行系统安全性评价的重要技术手段。 内容：要综合考虑人、物、环境和管理四个方面的因素（即4M 因素）。 格式：最简单的安全检查表只有四个栏目，即序号、检查项目、回答（“是”、“否”栏）和备注。 安全检查表不仅可以用于系统安全设计的审查，也可以用于生产工艺过程中的危险因素辨识、评价和控制，以及
事故预测的目的在于识别和控制危险，预先采取对策，最大限度地减少事故发生的可能性。事故的发展阶段孕育阶段，生长阶段和损失阶段。 事故法则事故法则即事故的统计规律，又称1∶29∶300法则。即，在每330次事故中，会造成死亡重伤事故1次，轻伤、微伤事故29次，无伤事故300次。要消除一次死亡重伤事故以及29次轻伤事故，必须首先消除300次无伤事故。安全必须从基础抓起，如果基础安全工作做得不好，小事故不断，就很难避免大事故发生。事故法则是从一般事故统计中得到的规律，其绝对数字不一定适用于行业事故。为了进行行业事故的预测与评价工作，我们必须对行业事故的事故法则进行研究。 事故的预防工作应该遵循如下基本原则： ①预防第一，防患未然②根除事故的原因③全面治理 事故预防措施①技术原则②组织管理原则③安全教育原则 技术原则应当遵循的基本原则是①消除潜在危险原则②降低潜在危险严重度的原则③闭锁原则④能量屏蔽原则⑤距离保护原则⑥个体保护原则⑦警告、禁止信息原则。此外还有时间保护原则，薄弱环节原则，坚固性原则，代替作业人员原则等，可以根据需要，确定采取相关的预防事故的技术原则。 组织管理原则：①系统整体性原则②计划性原则③效果性原则④党政工团协调安全工作原则⑤责任制原则 安全教育原则①安全态度教育：增强安全意识，进行思想教育和态度教育②安全知识教育：安全管理知识和安全技术知识③安全技能教育：安全技术，变成安全操作的本领，才能取得预期的安全效果。 事故预防要从技术、组织管理和教育多方面采取措施，从总体上提高预防事故的能力，才能有效地控制事故，保证生产和生活的安全。 简述及问答题 1.如何理解安全的相对性 安全标准是相对的。因为人们总是逐步揭示安全的运动规律，提高对安全本质的认识，向安全本质化逐步逼进，而且影响安全的因素也很多，安全的内涵及标准取决于人们的生理、心理、社会道德等现实条件，这些现实的安全标准是有条件的、相对的，随着社会的物质和精神文明程度提高而提高。 2.在解决安全问题上，安全系统工程分析方法与传统分析方法有何区别 “传统安全”－人们对安全的着眼点主要放在系统的运用和使用阶段，在设计阶段很少采取专门的有力措施，用来提高和改善所设计系统的安全性。对付事故的办法－问题出发型 系统安全是以“全过程”、“系统地”、“事故处理”和对危害的“识别—分析—控制”的方法为其特征。着眼点放在系统实际运行之前，使系统的设计在安全上达到可以接受的水平，能正常运行或保证安全。对付事故的办法－问题发现型 6.为什么用系统工程方法能解决安全问题呢？ 可以识别出存在于各个要素本身、要素之间的危险性；可以了解各要素间的相互关系，消除各要素由于互相依存、互相结合而产生的危险性；系统工程所采用的一些手段都能用于解决安全问题 7.事故的主要影响因素有哪些？事故的构成要素是什么 工伤事故是由伤害部位、伤害种类和伤害程度这三项要素构成的。 死亡是指其损失工作日为6000日及以上，这是根据我国职工的平均退休年龄之和计算出来
金融工程的狭义定义是对组合金融工具（主要包括形形色色的衍生工具）的研究和对风险管理技术的研究。 金融工程的核心是风险管理的工具和技术。 金融工具： 理论工具：所有关于金融资产定价的理论，都是金融工程所需要的理论工具。 实体工具：现货（原生）工具；衍生工具。 衍生工具又可以划分为： 远期工具、期货工具、期权工具、互换工具等。 金融市场可划分为： 商品市场、货币市场、外汇市场、 债券市场、权益市场（股票市场） 无论是现货工具还是衍生工具，都可以划分为： 商品市场工具、货币市场工具、外汇市场工具、 债券市场工具、权益市场工具等。 套利是一种在没有成本和风险的情况下能够获取利润的交易活动。套利是指人们利用金融市场上暂时存在的不合理的价格关系，通过同时买入或者卖出相同的或者相关的金融工具，赚取其中的价格差异的交易行为。 不合理的价格关系： 1.同种金融工具在不同金融市场之间存在的不合理价格差异； 2. 同一金融工具在不同时间段内存在的不合理价格差异； 3. 相关的金融工具在同一时间段内存在的不合理价格差异。 无套利分析法就是要分析在没有套利机会存在时的金融资产价格。 远期与未来即期的关系： 远期价格是依据即期市场上的价格采用无风险套利方法计算出来的，因此是一种客观估计。而未来即期价格则是对未来价格走势的一种主观估计。不过，应该指出的是，主观预期是应该符合客观的远期指标的，如果两者不符，市场力量将推动现行价格向两者趋于一致的方向变化。 远期利率协议是合同双方在名义本金的基础上进行协议利率与参照利率差额支付的远期合约。协议利率为双方在合同中同意的固定利率，参照利率为合同结算日的市场利率（通常为LIBOR）。 合同金额：名义上借款的本金总额 合同货币：表示合同数额的货币币种 交易日：远期利率协议成交的日期 基准日：参考利率确定的日期 到期日：名义贷款到期的日期 合同期：交割日至到期日之间的天数
1．系统：就是由互相作用和相互依赖的若干组成部分结合成的具有特定功能的有机整体。 2. 安全系统工程：是指采用系统工程方法，识别、分析、评价系统中的危险性，根据其结果调整工艺、设备、操作、管理、生产周期和投资等因素，使系统可能发生的事故得到控制，并使系统安全性达到最好状态。 对定义的理解： ② 全系统工程的理论基础是安全科学和系统科学。它是工况企业劳动安全卫生领域的系统 工程； ②安全系统工程追求的是整个系统的安全和系统全过程的安全； ③安全系统工程的重点是系统危险因素的识别、分析，系统风险评价和系统安全决策与事故控制； ④安全系统工程要达到的预期安全目标将是系统风险控制在人们能够容忍的限度以内，也就是在现有经济技术条件下，最经济、最有效地控制事故，使系统风险在安全指标以下。 3.系统的特性： 整体性（表现为不是一个简单的叠加，而是表现出各要素的新功能）、 相关性（系统中各组成部分要素之间是相互关联，相互制约的）、 目的性（任何系统都有一定的功能以达到目的）、 环境适应性（一个理想的系统能够与环境保持最佳状态）。 4. 安全系统工程的优点： 主动性（预测和预防事故的发生是安全系统工程的中心任务）、 系统性（力求系统全面的分析和解决生产问题中存在的问题）、 科学性（安全系统工程采用了定量安全分析、安全评价以及最佳决策等技术，因而能提供科学性的分析数据，根据分析，进而可以选择出最佳处理方案，使各子系统之间达到最佳配合，用最少的投资获得最佳的安全效果）、 标准化（安全系统工程可以促进各项安全标准的制定以及有关各类可靠性数据的收集）。5.安全检查表：系统地对一个生产关系系统或设备进行科学的分析，从中找出不安全因素，依据检查项目把找出的不安全因素从问题清单的形式列致成表，以便于检查或避免漏检，这种表称为安全检查表。 6. 安全检查表的类型：审查设计的安全检查表（三同时）、厂级的安全检查表（供全厂性安全检查用的突出要害部门，大局）、车间的安全检查表（噪声，震动，照明）、工段及岗位的安全检查表（具体，简单，易行）、专业性安全检查表。 7. 安全检查表的特点： （1）通过预先对检查对象进行详细调查研究和全面分析，所制定出来的安全检查表比较系统、完整，能包括控制事故发生的各种因素。 （2）安全检查表是根据有关法规、安全规程和标准制定的，因此检查目的明确，内容具体，易于实现安全要求。 （3）对所拟定的检查项目进行逐渐检查的过程，也是对系统危险因素辨识、评价和制定出措施的过程。 （4）检查表是与有关责任人紧密相联系的，所以已于推行安全生产责任制。（5）安全检查表是通过问答的形式进行检查的过程，所以使用起来简单易行，易于安全管理人员和广大职工掌握和接受，可经常自我检查。 8. 预先危险性分析：一般是指在一个系统或子系统（包括设计，施工，生产）运转活动之前，对系统存在的危险源、出现条件及可能造成的结果，进行宏观概略分析的方法。 9. 危险因素划分为4级： Ⅰ级：安全的，暂时不能发生事故，可以忽略；
第三章，现货工具 1.世界上主要黄金市场的特点： 关于世界主要黄金市场,下列说法中正确的有（ ABCD ） A. 欧式黄金交易以伦敦黄金市场和苏黎士黄金市场为代表 B. 伦敦黄金市场的定价是在“黄金屋”中由五大金商决定 C. 美式黄金市场具有典型的期货基础 D. 亚式黄金场内交易的会员少,但是信誉极高 E. 世界上最大的黄金现货市场在美国的纽约 2.货币市场的工具： (一)银行短期信贷工具 1.银行对工商企业的短期信贷； 2.银行间同业拆放 (二)短期证券 ⑴短期国债。 国库券与一般债券的区别：债券是有息的，而国库券（短期国债）没有利息，是折价发行。 短期国债的优点：①低风险；②短期限；③易变现；④免税收 ⑵可转让的大额定期存单，简称（CD）： 含义：银行发行的证明存入款项的凭证。可转让性，无记名. 有一定的最低额 特点; 传统定期存款单大额定期存款单 记名而且不可流通转让不记名且可流通转让 金额是不固定的，由存款人自 己决定 一般面额固定且较大 可提前支取，利息收入会受损一点不可可提前支取，只能在二级市场流转 依期限长短具有不同的固定利率利率有各种形式：固定的、浮动的，一般高于同期的传统定期存款单利率。 ⑶短期商业票据(汇票、本票、支票)：商业汇票只有一级市场，没有确定的二级市场。 ⑷银行承兑汇票：是由在承兑银行开立存款账户的存款人出票，向开户银行申请并经银行审查同意承兑的，保证在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或持票人的票据。对出票人签发的商业汇票进行承兑是银行基于对出票人资信的认可而给予的信用支持。
优点：①安全②期短；③流动好；④成本低 ⑸回购协议：指的是在出售证券的同时，与证券的购买商达成协议，约定在一定期限后按原定价格购回所卖证券，从而获取即时可用资金的一种交易行为。 分类：①正回购协议，是指在出售证券的同时，和证券的购买商签订协议，协议在一定期限后按照约定价格回购所出售的证券，从而及时获取资金的行为； ②逆回购协议，是指买入证券一方同意按照约定期限和价格再卖出证券的协议。 期限：一般很短,最常见的是隔夜拆借。 3.债券市场的工具—债券 4.复利计息多次提息的附息债券的计算 例：已知某债券的票面利率为5%，期限为20年，复利收益率为4%，每半年提息一次，求他的发行价格。（半年的利息收入 C=5%×100/2=2.5 半年的收益率r=4%/2=2% 期限N=20/0.5=40年，则其发行价格为：：[2.5×（1+2%）40- 2.5+2%×100]/[2%×（1+2%）40]=11 3.68（元） 5.等额本息的每月还款额的计算 如以商业性贷款20万元，贷款期为15年，则每月等额还本付息额为：月利率为5.58%÷12=4.65‰，还款期数为15×12=180 (元) 即借款人每月向银行还款1642.66元，15年后，20万元的借款本息就全部还清。 6.美国短期，中期，长期的国债的期限 美国政府发行的短期债券分为3个月，6个月，9个月，12个月四种。美国国债期货是一个以短期、中期和长期三种合约为主导的市场。 短期国债期限为90天（13周），26或52周，多以折价方式拍售，最小购买的金额为10,000美元，较大的面额应为10,000美元的倍数。 中期国债期限为2,3,4，5,7,10年的附息证券。4年期的是在1990年12月停止发行，7年期的是1993年停止发行，所有的国库券票据都为固定利息到期一次偿还。最小面值为1000美元，若期限低于4年的，最低购买金额为5000美元，大额购买应为1000美元的倍数（发行额占总额60%左右，为美国政府主力债券）。 长期债券期限为5年，10年，30年的附息证券，所有证券都为固定利率，到期一次偿还，最小面值为1000美元，大额购买应为1000美元
第一阶段在线作业单项选择题第1题安全是 A、没有危险的状态 B、没有事故的状态 C、达到可接受的伤亡和损失的状态 D、舒适的状态 第2题安全系统的认识论产生于（） A、20世纪初 B、20世纪50年代后 C、20世纪末 D、21世纪初 第3题生产事故的特性不包括那一项 A、因果性 B、随机性 C、潜伏性
D、可预防性 E、严重性 第4题海因里希的因果连锁论所建立的多米诺骨牌模型中最后一块骨牌所代表 的是 A、人的不安全行为 B、物的不安全状态 C、伤害 D、事故 第5题在系统安全分析中，FMECA指的是 A、事故树法 B、故障类型及影响分析法 C、原因—后果分析法 D、故障类型、影响及致命度分析法 第6题海因里希对5000多起伤害事故案例进行了详细调查研究后得出海因里希法则，事故后果为严重伤害、轻微伤害和无伤害的事故件数之比为 A、1:29:300
B、1:10:300 C、1:10:100 D、1:100:500 第7题安全系统工程的研究对象 A、人子系统 B、机器子系统 C、环境子系统 D、人—机—环 第8题下列属于安全系统工程研究内容的是（） A、地质灾害 B、社会治安 C、安全评价 D、疾病防治 第9题()是系统安全的主要观点 A、安全是绝对的 B、安全只是系统运行阶段的要考虑的工作
C、在系统的各个阶段都要进行危险源辨识、评价和 控制 D、事故是系统的危险源 第10题事故和隐患是 A、完全相同的 B、后者是前者的可能性 C、后者是前者的必然条件 D、前者是后者的必然条件 第11题安全检查表方法不可以用于 A、方案设计 B、开发研制 C、生产样机 D、日常运行 第12题危险性与可操作研究可用于 A、方案设计
第一章、绪论 第一节、基本概念 安全：指人的身心免受外界（不利）因素影响的存在状态及其保障条件。 风险：是危险、危害事故发生的可能性与危险、危害事故严重程度的综合指标。 事故：是指造成死亡、伤害、职业病、财产损失或其它损失的意外事件。 系统：就是由相互作用和相互依赖的若干组成部分结合成的具有特定功能的有机整体系统 系统具备的特征：整体性、相关性、目的性、有序性、环境适应性 系统工程：从系统的观点出发，跨学科地考虑问题，运用工程的方法去分析和解决问题。以系统论为指导思想，以计算机为工具，运用运筹学等方法使系统总体达到最优的组织管理技术。具体地说，就是组织管理系统的规划、研究、设计制造、试验和使用的科学方法。 系统安全（System Safaty），是在系统寿命周期内应用系统安全管理及安全系统工程原理，识别危险源并使其危险性减至最小，从而使系统在规定的性能、时间和成本范围内达到最佳的安全程度。 安全系统工程：是以安全学和系统科学为理论基础，以安全工程、系统工程、可靠性工程等为手段，对系统风险进行分析、评价、控制，以期实现系统及其全过程安全目标的科学技术。 第二章系统安全分析 系统安全分析：就是采用安全系统工程的方法和原理找出影响系统正常运行的各种事件出现的条件以及可能导致的后果，寻求消除和控制危险的对策，最大限度地实现系统安全。 系统安全分析的方法： （1）安全检查表(SCL)； （2）预先危险性分析（PHA）； （3）故障类型和影响分析（FMEA） （4）危险性和可操作性研究（HAZOP） （5）事件树分析（ETA）； （6）事故树分析（FTA）； （7）系统可靠性分析（SRA） （8）因果分析（CCA）。 第二节安全检查和安全检查表 1、安全检查的目的和作用 ◆目的：及时发现并消除生产过程中由于设备、工作环境、人员操作等存在的可能发生事故的隐患，防止事故发生。
安全系统工程试题 一、填空题（30分，每空 1.5 分） 1、系统的属性主要包括：整体性、相关性、有序性、目的性等四 个方面。 2、安全系统工程的研究对象是人-机-环境系统；主要研究内容包括系统安全分析； 系统安全评价； 安全决策与事故控制等三方面。 3、在安全系统工程学分析方法中，通常 CCA 表示原因-后果分析法；FMEA 表 示故障类型和影响分析；ETA 表示—事件树分析；FTA 表示事故树分析； HAZOP 表示危险性和可操作性研究。 4、可靠度是指系统、设备或元件等在规定时间和规定的条件下，完成规定功能 的能力。 5、系统是由相互作用和相互依赖的若干组成部分结合成的具有特定功能 的有机整体。 6、DOW 化学火灾爆炸指数评价法中物质系数是根据由美国消防协会规 定的可燃性N f 和化学活性N r 求取的。 7、PHA 方法包括：准备、审查、结果汇总三个阶段。 二、判断题（20 分，正确的划√，错误的划 X ，每题答对得 2 分，答错 扣 2分） 1、弹性原理不属于系统工程原理。（ √ ） 2、串联系统的失效概率等于各子系统失效概率的积。（× ） 3、定性方法和定量方法的合理结合是分析系统安全性的有效途径。 （ √ ） 4、安全系统工程是在事故逼迫下产生的。（ × ） 5、FTA 方法既可用作定性分析，又能进行定量分析。 （ √ ） 6、安全系统工程中最基本、最初步的一种形式是 SCL （安全检查表）。（ √ ） 7、能量原理是安全评价的基本原理。（ × ） 8、最小径集是保证顶上事件不发生的必要条件。（ √ ） 9、ICI MOND 法和 DOW 化指数法的原理相同。 （ √ ） 10、回归分析法是一种代表性的时间序列预测法。（ √ ） 三、计算题（40分） 1、并联系统有n 个子系统，可靠度值分别为R 1，R 2，……，R n ，推导该并 联系统的可靠度表达式；(5 分) 系统的故障概率为：P=)1(1∏=-n i i R 所以系统的可靠度为：R=1-P=1-)1(1∏= - n i i R 2、计算如下图所示的泵、阀门输送系统失败的概率：（5 分）
第一章 1衍生产品是指价值依赖于 其标的资产的金融工具。债券是利率的衍生品。股票是公司资产价值的衍生品 2.衍生证券定价的基本假设 假设一：市场不存在摩擦 假设二：市场不存在对手风险 假设三：市场是完全竞争的 假设四：市场参与者厌恶风险，希望财富越多越好 假设五：市场不存在无风险套利机会 第二章 1.金融远期合约： 双方约定在未来的某一确定时间, 按确定的价格买卖一定数量的某种金融资产的合约。 2.远期合约术语 多头指股票成交中的买方。空头指股票成交中的卖方。 3.金融期货合约： 在交易所交易的、协议双方约定在将来某个日期按事先确定的条件（包括交割价格、交割地点和交割方式等）买入或卖出一定标准数量的特定金融工具的标准化协议。 4.远期交易机制 特征：分散交易，非标准化 优点：灵活 缺点：信息劣势，市场效率较低，流动性较差，违约风险相对较高 5.金融期货交易机制的特点 交易所内集中交易：信息优势，流动性好 标准化合约：流动性好 特殊的交易和交割制度：控制信用风险 每日盯市结算/保证金制度 6.保证金制度：严格无负债的交易机制 7.远期与期货的比较： 1.交易场所不同 2.标准化程度不同 3.违约风险不同 4.合约双方关系不同： 5.价格确定方式不同： 6.结算方式不同 7.结清方式不同 第三章 1投资性资产：此类资产的主要持有者以投资为目的，可能部分持有者以消费为目的 2.消费性资产：指那些投资者主要出于消费目的而持有的资产，如石油、铜、农产品等。 3.卖空：出售你不拥有的资产，经纪人为你向其他投资者借入该资产并卖出 未来需买回归还，此期间需支付原持有者应获得的股利等收入 4.远期价值：远期合约本身的价值 5.远期价格：使得远期价值为零的合理交割价格 6.远期价格与期货价格的关系（了解） 1.当无风险利率恒定且对所有到期日都相同时，其他条件相同的远期价格和期货价格相等。 2.当利率变化无法预测时，两者略有不同 当标的资产价格与利率呈很强的正相关关系时，期货价格高于远期价格 当标的资产价格与利率呈很强的负相关关系时，远期价格高于期货价格 1、无收益资产的远期价值 远期合约到期时，两种组合都等于一单位标的资产，因此现值必须相等。 S Ke f t T r =+-- t T r Ke S f ---= 远期价格： F 就是使合约价值f 为零的交割价格K t T r Se F -=