一级建造师执业资格考试学习笔记 - 建设工程经济

1 建设工程经济 一、 工程经济  资金的价值是随时间变化而变化的，是时间的函数，随时间的推移而增值，其实质是资金作为生产经营要素，在扩大再生产及其资金流通过程中，资金随时间周转使用的结果。  影响资金时间价值的因素 ◊ 资金的使用时间 ◊ 资金数量的多少 ◊ 资金投入和回收的特点 ◊ 资金周转的速度  生产经营的基本原则：充分利用资金的使用价值并最大限度的获得时间价值  利息是由贷款发生利润的一种再分配；利息被看成是资金的一种机会成本；在工程分析中指占用资金所付的代价或者是放弃使用资金所得的补偿。  利率高低的影响因素 ◊ 社会平均利润率（利率的最高界限） ◊ 借贷资本的供求关系 ◊ 风险 ◊ 通货膨胀 ◊ 期限  利息和利率在经济活动中的作用 ◊ 以信用方式动员和筹集资金的动力 ◊ 促进投资者加强经济核算、节约使用资金 ◊ 宏观经济管理的重要杠杆 ◊ 金融企业经营发展的重要条件  不同时期、不同数额但其“价值等效”的资金称为等值；资金等值计算公式和复利计算公式的形式相同。  现金流量三要素：大小、方向、作用点

 一次支付终值系数

一次支付现值系数 等额支付系列终值系数（年金终值系数） 等额支付系列现值系数（年金现值系数）  影响资金等值的三因素：资金数额多少、资金发生时间长短、利率（折现率）  工程经济分析中，技术方案比较都是采用等值的概念来进行分析、评价和选定 2

 当计息周期小于一年时，就出现了名义利率和有效利率的概念  一般经营方案经济效果评价：盈利能力、偿债能力、财务生存能力 非经营性方案经济效果评价：财务生存能力  经济效果评价方法 确定性评价、不确定性评价（对同一个技术方案必须同时进行确定性和不确定性评价） 定量分析、定性分析（按性质分类） 静态分析、动态分析（是否考虑时间因素） 融资前分析、融资后分析（是否考虑融资） 事前评价、事中评价、事后评价（按时间分类）  独立型方案在经济上是否接受，取决于技术方案自身的经济性  技术方案计算期：建设期、运行期（投产期、达产期）  投资收益率是技术方案建成投产达到设计生产能力后一个正常生产年份的年净收益额与技术方案投资的比率；没有考虑时间因素，计算主管随意性太强，主要用于简单工艺技术方案  静态投资回收期没有全面的考虑技术方案整个计算期内现金流量  财务净现值必须首先确定一个符合经济现实的基准收益率  财务内部收益率避免了事先确定基准收益率的难题，但计算比较麻烦  对独立技术常规方案，应用FIRR评价与FNPV评价均可，其结论是一致的  基准收益率是可接受的技术方案最低标准的收益水平  基准收益率的测定因素 资金成本（基准收益率的最低限度，基础） 投资机会成本（资金收益率不应低于行业平均收益水平与贷款利率的加权平均值，基础） 投资风险（必须考虑的影响因素） 通货膨胀（必须考虑的影响因素）  偿债资金来源：利润、固定资产折旧、无形资产摊销、其他还款资金  利息备付率也称已获利息倍数，应大于1，不宜低于2  偿债备付率应大于1，不宜低于1.3  敏感因素可以通过计算敏感度系数和临界点来判断  一般应选择敏感程度小、承受风险能力强、可靠性大的技术方案  技术方案现金流量表 ◊ 投资现金流量表 ◊ 资本金现金流量表（要考虑还钱） ◊ 投资各方现金流量表（从技术方案各个投资者的角度出发） ◊ 财务计划现金流量表  财务计划现金流量表反应技术方案计算期各年的投资、融资及经营活动的现金流入和流出，用于计算累计盈余资金，分析技术方案的财务生存能力  技术方案现金流量表构成 ◊ 营业收入（营业收入、补贴收入） ◊ 投资（建设投资、建设期利息、流动资金） 3

◊ 经营成本 ◊ 税金  技术方案资本金（投资者自己的钱）是由投资者认缴的投资额，对技术方案来说是非债务性资金；以工业产权和非专利技术作价出资的比例一般不超过技术方案资本金总额的20%  有形磨损（物质磨损） 第一种：外力作用下实体产生的磨损、变形和损坏 第二种：闲置过程中受自然力的作用而产生的实体磨损  无形磨损（精神磨损、经济磨损） 技术进步的结果 第一种：社会劳动生产率水平提高，同类设备的再生产价值降低，致使原设备相对贬值 第二种：性能更完善、效率更高的新设备使原设备相对陈旧落后，经济效益相对降低  设备是否更新？何时更新？选用何种设备更新？  设备更新方案必选原则 ◊ 站在客观的立场分析（旧的设备可以换钱） ◊ 不考虑沉没成本（沉没成本 = 设备账面价值 - 当前市场价值） ◊ 逐年滚动比较  设备自然寿命：从投入使用开始，直到因物质磨损严重而不能继续使用、报废为止所经历的全部时间  设备技术寿命：从投入使用开始，直到因技术落后而被淘汰所延续的时间  设备经济寿命：从投入使用开始，直到继续使用在经济上不合理而被更新所经历的时间；就是从经济观点（即成本观点或收益观点）确定的设备更新的最佳时刻  设备租赁分为经营租赁和融资租赁（融资租赁期需超过设备寿命75%，相当于分期付款） 经营租赁：租赁双方的任何一方可以随时以一定方式在通知对方后的规定期限内取消或终止租约 融资租赁：不得任意终止和取消租约  设备租金的计算方法：附加率法、年金法  价值工程是一门管理技术，应用价值工程的重点是在规划和设计阶段 价值工程目标：以最低的寿命周期成本，使产品具备它所必须具备的功能 价值工程核心：对产品进行功能分析 价值工程将产品价值、功能和成本作为一个整体同时来考虑（V=F/C）  提高价值的途径：双向型、改进型、节约型、投资型、牺牲型  价值工程功能分类 ◊ 基本功能、辅助功能（按重要程度） ◊ 使用功能、美学功能（按性质）  选择新技术方案的原则：在保证功能和质量、不违反劳动安全与环境保护的原则下，经济合理  新技术应用方案的经济分析方法 增量投资收益率法 折算费用法 4

其他指标分析 劳动生产率指标 缩短工期节约固定费用 缩短工期的生产资金节约额 缩短工期提前投产的经济效益  增量投资收益率：增量投资所带来的经营成本（或生产成本）上的节约与增量投资之比

二、 工程财务  管理会计侧重点：为企业内部管理服务 财务会计侧重点：为企业外界利害关系集团提供会计信息服务  财务会计两项基本职能：会计核算、会计监督 会计核算是基本、首要的，使监督的前提和基础 会计监督是核算的保证  会计要素的计量属性： 历史成本、重置成本、可变现净值、现值、公允价值  会计核算基本假设：会计主体、持续经营、会计分期、货币计量  会计核算处理分为：收付实现制、权责发生制（我国）  权责发生制的前提假设：会计分期、持续经营  会计要素： 资产、负债、所有者权益 （静态会计要素，编制资产负债表） 收入、费用、利润 （动态会计要素，编制利润表或损益表）  资产特征： 由于过去的交易或事项所形成的 必须为企业所拥有或控制 能给企业带来经济利益 成本和价值能够可靠计量  资产分类： 流动资产 - 现金、银行存款、应收款项、短期投资、存货 长期资产 - 长期投资、固定资产、无形资产、长期待摊费用、其他资产  负债特征： 由于过去的交易或事项所形成的 有明确的债权人和偿还日期 已承担的义务或经济责任，清偿后会导致经济利益流出企业 流出的经济利益的金额能够可靠计量  负债分类： 流动负债 - 短期借款、应付款项、应付工资、应交税金 长期负债 - 应付债券、长期借款、长期应付款  所有者权益：实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润  费用：企业在生产和销售商品、提供劳务等日常经济活动中所发生的，会导致所有者权益减少的，与向所有者分配利润无关的经济利益的总流出  费用按经济用途可分为：生产费用、期间费用  生产费用：与产品生产直接相关的费用，某一期间内为进行生产而发生的费用  期间费用：与一定期间相联系，会计核算中不分摊到某一种产品成本中去，而直接从企业当期销售收入中扣除的费用。 期间费用包括：营业费用（销售费用）、管理费用、财务费用； 5

施工企业的期间费用主要包括：管理费用、财务费用  管理费用包括：（11项） 管理人员工资、办公费、差旅交通费、固定资产使用费、工具用具使用费 劳动保险费、工会经费、职工教育经费、财产保险费、税金、其他  财务费用包括： 利息支出、汇兑损失、相关手续费、其他财务费用  成本是对象化的费用，费用是针对一定的期间而言的  支出是一个会计主体各项资产的流出，可分为： ◊ 资本性支出：及于几个会计年度 ◊ 收益性支出：仅及于本会计年度 ◊ 营业外支出：与生产经营无直接关系 ◊ 利润分配支出：利润分配环节发生  本期费用是在本期冲减收入的费用  固定资产折旧影响因素：固定资产原价、预计净残值、固定资产使用寿命  固定资产折旧方法： ◊ 平均年限法（直线法） 不考虑减值准备 ◊ 工作量法 不考虑减值准备 ◊ 双倍余额递减法 加速折旧，不考虑净残值 ◊ 年数总和法 加速折旧，考虑净残值  无形资产摊销费计入管理费用，包括： 专利权、非专利技术、租赁权、特许营业权、版权、商标权、商誉、土地使用权  建设工程价款结算方式： 按月结算、分段结算、竣工后一次结算、双方约定的其他结算方式  工程成本包括从建造合同签订开始至合同完成为止所发生的、与执行合同有关的直接费用和间接费用  结合《企业会计准则》，工程成本核算对象的确定方法主要有： ◊ 以单项建造（施工）合同作为施工工程成本核算对象 ◊ 对合同分立以确定施工工程成本核算对象 ◊ 对合同合并以确定施工工程成本核算对象  为了正确的核算各项成本费用，必须设置以下明细科目并建账 “工程施工”、“辅助生产”、“机械作业”  根据《会计准则-建造合同》，推行“完工百分比法”确认工程收入和结转成本费用  收入的概念 狭义：营业收入 广义：营业收入、投资收益、补贴收入、营业外收入  收入的特点 ◊ 从企业的日常活动中产生 ◊ 可表现为企业资产的增加，也可表现为企业负债的减少 ◊ 能导致企业所有者权益的增加