法国破产重整方案中的债转股问题研究

破产预重整计划方案一、前言。

咱这企业现在有点小麻烦，就像一艘在海上遇到风暴的船，但别慌，咱们有这个预重整计划，就像给船紧急修补、调整航线一样，争取让企业重新乘风破浪。

二、企业现状分析。

1. 债务情况。

咱们企业现在欠了一屁股债，就像一个贪吃的小孩在糖果店赊账太多。

各种贷款、供应商欠款、员工工资拖欠等等，债务像雪球一样越滚越大。

详细算下来，短期债务[X]元，长期债务[X]元，利息还在不停地往上加，就像个无底洞。

2. 资产状况。

不过呢，咱们也不是一无所有。

还有些固定资产，像厂房、设备，这些就像是家里的老房子和祖传的宝贝，虽然有点旧了，但还是值点钱的。

流动资产方面，还有一些库存商品，就像家里仓库里还没卖出去的货，虽然可能有点积压，但处理好了也能换回不少钱。

总的资产价值评估下来大概是[X]元。

3. 经营问题。

市场竞争太激烈啦，咱们就像一个在一群大力士中间的小瘦子，有点打不过。

产品竞争力下降，销售渠道也有点堵塞，就像水管里长满了青苔，水流不顺畅。

管理上也有点乱，就像一群没头的苍蝇到处乱撞，效率低下。

三、预重整目标。

1. 咱们得把债务这个大包袱减轻，就像给爬山的人卸下沉重的石头，让企业能轻松点走路。

2. 然后，要让企业的资产重新盘活，让那些厂房、设备、库存都能发挥最大的价值，就像让家里的老房子变成民宿赚钱，祖传宝贝拿去展览收门票一样。

3. 最重要的是，要让企业重新走上正轨，恢复正常经营，重新在市场上有立足之地，从那个被欺负的小瘦子变成一个强壮的小巨人。

四、具体措施。

# （一）债务重组。

1. 与债权人协商。

咱们要一个一个地找债权人聊天，就像跟债主商量能不能少还点利息或者延长还款期限。

对于那些比较好说话的债权人，咱们提出一个新的还款计划，比如把短期债务变成长期债务，降低利率，这样咱们每个月还款的压力就小多了。

对于那些比较难搞的债权人，咱们也得晓之以理，动之以情，告诉他们如果把企业逼死了，他们可能一分钱都拿不到，还不如给咱们点时间和空间，让企业慢慢恢复，到时候能拿到更多的钱。

破产重整方案草案一、前言。

各位关心咱们[公司名称]的朋友！咱们公司现在走到了一个有点艰难的路口，就像一个勇士在冒险途中遇到了大怪兽，不过别怕，咱们这就来个超级变身，也就是破产重整，重新站起来，变得更牛！二、公司现状分析。

# （一）资产情况。

咱公司目前的资产就像一个装满各种宝贝和小麻烦的大盒子。

里面有一些值钱的设备、厂房这些固定资产，这就好比是咱们的传家宝，虽然旧了点，但还是很有价值的。

还有一些应收账款，就像借给朋友的钱，有些朋友靠谱能很快还回来，有些可能就有点拖拉。

不过也有一些负债，就像欠别人的债，这个是咱们现在的大包袱。

# （二）经营问题。

三、重整目标。

# （一）短期目标。

咱们先得把眼前的麻烦解决了。

就是要把债务这个大包袱减轻，就像给一个背着重重壳的蜗牛减负。

要和债权人好好商量商量，看看怎么还钱能让大家都接受。

然后把那些闲置的资产盘活，就像把家里积灰的东西拿出去卖个好价钱。

# （二）长期目标。

咱们的长期目标就是重新打造一个超级棒的公司。

要推出一些新的产品或者服务，让客户看到咱们就两眼放光，像看到闪闪发光的钻石一样。

还要把咱们的品牌重新擦亮，让大家提到咱们公司就竖起大拇指。

四、重整具体方案。

# （一）债务重组。

1. 债务减免。

咱们得去和债权人商量，看看能不能让他们大发慈悲，减免一部分债务。

就像去菜市场买菜，讲讲价嘛。

咱们可以跟他们说，如果现在给咱们减点债，以后咱们赚钱了，他们能得到更多的回报。

比如说，原本欠100万，能不能减到80万呢？这样咱们压力小了，也更有动力还钱了。

2. 债转股。

这可是个很有趣的办法哦。

咱们可以把一部分债务变成公司的股份，债权人就从债主变成股东啦。

就像本来你借给我钱，现在变成你和我一起合伙做生意。

这样公司的债务减少了，同时还增加了新的资金来源，因为股东可能还会给公司带来新的资源和支持呢。

# （二）业务调整。

1. 砍掉不赚钱的业务。

有些业务就像一个一直在漏水的水桶，只会浪费咱们的资源。

重整债转股的会计处理一、重整债转股的概念及背景重整债转股是指在企业进行重整的过程中，将债权人持有的债权转换为对债务人的股权，使得债权人成为债务人的股东。

这种处理方式通常用于解决企业财务困境，优化债务结构，提高企业的偿债能力。

近年来，随着经济环境的变化和企业经营风险的增加，越来越多的企业开始采用重整债转股的方式进行财务重组。

二、相关会计准则与规定对于重整债转股的会计处理，我国会计准则和相关法规有一定的规定。

具体如下：1.《企业会计准则第7号——非货币性资产交换》规定，在非货币性资产交换中，如果交换涉及到的债权和股权不是同一方，则应该按照非货币性资产交换的原则进行处理，同时对涉及到的相关税费进行计算和确认。

2.《企业会计准则第12号——债务重组》规定，在债务重组中，债权人可以将收到的债务偿还金额转换为对债务人的股权投资，同时对转换过程中产生的相关税费进行确认和计量。

3.《中华人民共和国企业所得税法》规定，债权转股权的过程中，债权人应该将收到的债务偿还金额确认为企业的实收资本，同时将股权的计税基础确定为债务的账面价值。

三、重整债转股的会计处理方法重整债转股的会计处理方法主要包括以下步骤：1.确认和计量债务人的负债和权益：根据债务人的财务报表和相关资料，确认和计量其负债和权益的账面价值。

2.确定债权人的债权价值：根据债权人的财务报表和相关资料，确定其债权的账面价值。

3.计算股权的价值：根据重整协议和市场情况，计算出股权的价值。

4.确认和计量相关税费：根据税法规定，计算出债权转股权过程中产生的相关税费，并进行确认和计量。

5.编制会计分录：根据上述步骤，编制出相应的会计分录，记录债权转股权的过程。

四、账务处理与信息披露在账务处理和信息披露方面，需要特别注意以下几点：1.在进行重整债转股的过程中，需要将相关的会计科目进行调整和转换，确保账务处理的准确性和合规性。

2.根据会计准则的规定，需要将债权转股权的过程和结果进行充分的信息披露，确保投资者和利益相关方的权益得到保障。

债权人破产重整计划方案嗨，各位债权人朋友！咱们现在面临着这个有点头疼但也充满希望的破产重整情况，那咱就来唠唠这个计划方案。

一、当前状况。

咱先说说这企业为啥到这步田地呢。

就好比一个人，之前到处折腾，可能投资太冒进啦，市场又突然变脸，就像突然刮了一场大风暴，然后资金链就像一条快断的绳子，“啪”地一下就紧张得不行了。

现在欠了大家一屁股债，就像一个大窟窿摆在这儿。

不过呢，这企业也不是完全没救，就像一个生病的人，虽然病得很重，但还有一口气，还有很多潜力没发挥出来。

二、重整目标。

咱们的目标呢，就是让这个企业重新站起来，像个打不死的小强一样。

就是要把欠大家的钱尽可能多地还上。

咱不能让债权人朋友白吃亏呀。

这就好比，你把东西借给别人了，最后怎么也得拿回来差不多的价值，对吧？然后呢，让企业恢复正常运营，再在市场里闯出一片天，这样以后就能源源不断地赚钱，大家也都能跟着受益。

三、具体计划。

1. 资产梳理与优化。

咱得把企业现有的资产好好清点一下，就像大扫除一样。

那些有用的、能卖个好价钱的资产，就像是家里的金银财宝，咱要好好盘算。

比如说企业有一些闲置的房产和设备，这些东西有的可能还挺值钱的，咱就可以把它们整理整理，该卖的卖，不过卖的时候可得挑个好时机，不能贱卖了。

就像卖自己家的古董，得找个懂行的人，卖个好价钱。

还有一些无形资产，像品牌、专利之类的，这些可不能小瞧。

也许现在看着不起眼，但是好好经营一下，就像打磨一块璞玉，以后能变成很值钱的东西。

比如说可以把品牌重新包装，让它更吸引人，然后再授权给其他企业赚钱，这就相当于空手套白狼（当然是合法的那种啦）。

2. 债务重组。

对于欠大家的钱，咱们不能一刀切。

咱们要分分类，就像把水果按照好坏分一分。

对于那些愿意和我们长期合作的债权人，我们可以商量把债务延期，就像跟朋友说“钱我肯定还你，但是给我点时间”。

比如说把短期债务变成长期债务，然后再给点利息补偿，这样大家也能接受。

还有些债权人，咱们可以商量债转股。

关于破产重整中SPV的功能研究 ——以金融资管公司投资实施为视角石丹凤张秀秀发布时间：2023-05-12T03:17:44.783Z 来源：《中国经济评论》2023年5期作者：石丹凤张秀秀[导读] 企业破产制度是市场经济的重要组成部分，在破产过程中如何保护债权人利益是学术领域和经济实践领域中的重要议题。

本研究通过对*ST力帆、*ST 新光、渤海钢铁集团等破产重整的成功案例分析，以金融资产管理公司的投资实施为视角，具体分析了破产重整中SPV风险隔离、便捷交易、便于融资等三大功能，并总结了破产重整投资中以SPV作为股权持有平台的联合重整人、共益债权投资的借款人、辅业剥离平台的专业管理人这三种投资实施方式，结尾对破产重整投资的关键点给出了总结。

在职研究生摘要:企业破产制度是市场经济的重要组成部分，在破产过程中如何保护债权人利益是学术领域和经济实践领域中的重要议题。

本研究通过对*ST力帆、*ST 新光、渤海钢铁集团等破产重整的成功案例分析，以金融资产管理公司的投资实施为视角，具体分析了破产重整中SPV风险隔离、便捷交易、便于融资等三大功能，并总结了破产重整投资中以SPV作为股权持有平台的联合重整人、共益债权投资的借款人、辅业剥离平台的专业管理人这三种投资实施方式，结尾对破产重整投资的关键点给出了总结。

关键词：破产重整，SPV，投资方式企业破产制度是市场经济的重要组成部分，规范的企业破产制度能够帮助市场主体实现优胜劣汰并促进市场资源配置优化。

一直以来，在破产过程中如何保护债权人利益，有效盘活沉淀资产，实施破产重整投资是学术领域和经济实践领域中的重要议题。

通过引入SPV（Special Purpose Vehicle，特殊目的载体），充分发挥 SPV作为金融工具在破产过程中隔离作用来保护自身的权益，已成为破产过程中诸多市场参与主体的主要技术手段。

本研究以近年来上市公司破产重整的著名案例为基础，总结分析了 SPV 作为创新金融工具的功能和价值，并探索了破产过程中金融资管公司（以下简称“资管公司”）可能的投资路径。

企业破产重整方案范本【摘要】本文提供了一份企业破产重整方案的范本，旨在帮助企业在面临破产时采取合适的措施进行重整。

方案内容包括背景信息、破产诊断、重整目标、重整方案、实施步骤以及法律程序等。

【正文】一、背景信息1. 公司基本资料在此处填写公司的名称、注册地址、法定代表人等基本信息。

2. 公司经营状况在此处描述公司近年来的经营状况，包括主要业务、财务指标等情况，从而对破产原因进行分析和诊断。

二、破产诊断1. 破产原因分析在此处详细分析公司破产的原因，包括市场竞争压力、管理不善、资金链断裂等因素，以便更好地制定重整方案。

2. 资产负债表分析在此处列出公司的资产负债表，并对其进行分析。

根据资产负债表的情况，判断公司的偿债能力、流动性等状况，为制定重整方案提供依据。

三、重整目标在此处明确公司的重整目标，包括降低债务风险、优化资产配置、恢复市场信心等。

确立明确的目标可以指导后续重整方案的制定和实施。

四、重整方案1. 债务重组方案在此处列出公司的债务情况，并提出相应的债务重组方案。

具体方案可以包括债务延期、减免、债转股等，以减轻公司的债务负担。

2. 资产处置方案在此处描述公司的资产情况，并提出相应的资产处置方案。

具体方案可以包括出售非核心资产、优化资产结构等，以获得更多的资金支持。

3. 经营改善措施在此处提出一系列能够改善公司经营状况的措施，包括降低成本、提升效率、改进管理等。

这些措施旨在优化公司的经营模式，增强市场竞争力。

4. 资本注入计划在此处描述公司的资本缺口，并提出相应的资本注入计划。

具体计划可以包括引入战略投资者、增加股权融资等，以增强公司的资金实力。

五、实施步骤1. 决策层面在此处描述重整方案的决策过程，包括研究、评估、决策等。

确保重整方案得到决策者的认可和支持。

2. 实施层面在此处描述重整方案的具体实施步骤，包括重整方案的通知、员工培训、债务协商等。

确保重整方案能够按计划有序地进行。

六、法律程序1. 申请破产重整在此处描述破产重整申请的法律程序。

破产重整程序中，如何招募重整投资人？在市场经济发展中，有些企业的产品具有市场前景，但由于资金链断裂等原因，到了濒临破产清算的境地。

对这类企业，我国企业破产法引进了发源于美国的破产重整制度。

重整制度的立法目的在于挽救财务困境企业，并预防破产。

债务人出现财务困境、经营困难可运用破产法中的挽救程序进行重整。

在重整程序中，在债务人的股东不愿意追加投资时，往往需要招募外部投资者向债务人投资，有了新的资金，债务人才能够继续经营并向债权人偿债，实现债务人企业的复兴。

然而，我国企业破产法对招募重整投资人的程序没有任何规定。

实践中，当出现多个潜在投资人竞争时，关于重整投资人的招募方案往往出现争议和纠纷，这就极有必要在理念上进行探讨并完善相关立法。

谁是招募重整投资人的主体？重整程序中由谁负责招募重整投资人？我国现行法律及司法解释都没有明确规定。

企业破产法第八十条规定了重整计划草案的制作主体：债务人自行管理财产和营业事务的，由债务人制作重整计划草案；管理人负责管理财产和营业事务的，由管理人制作重整计划草案。

即采用了“谁管理谁制备”的规则，这有利于制备人在充分掌握债务人信息和开展多方谈判的基础上，制定切实可行的重整方案（见王卫国著《破产法精义》，法律出版社2007年7月版，第242页）。

笔者认为：招募重整投资人是制作重整计划草案的基础。

比如，负责盖房子的人自然要负责打地基。

因此，根据企业破产法第八十条的立法精神及对破产法的学理解释，招募重整投资人属于制作重整计划草案的工作范围。

谁管理债务人财产和营业事务，谁就应该是招募重整投资人的主体，负有招募重整投资人工作的责任。

如何招募重整投资人？关于招募重整投资人的方案及规则，立法及司法解释没有规定。

实践中，招募重整投资人的工作方案各不相同，没有统一标准。

笔者认为，判断招募重整投资人方案的合理性，主要考量是否依据了重整的理念，在程序上是否遵循公开、公平、公正的原则；在实体上，重整投资人提出的债务清偿方案的偿债率是否高于清算状态下的偿债率。

国有企业债务重组之破产重整方式作者：来源：《现代企业》2021年第06期2007年我国新出台的《破产法》，破产重整成为债务重组的方式之一。

破产重整兼顾了投资人和债权人双方的平衡点，使具备重整条件和持续经营能力的问题企业恢复重生，实现经济效益、社会效益和企业价值。

本文主要以云煤化集团破产重整为例，对破产重整的方式在地方国企中的运用进行研究，探索其运用价值和启示建议。

一、债务重组及破产重整内涵和理论1.债务重组内涵和采取的方式。

债务重组是指在企业出现债务危机之后通过调整债务的要素、改变抵质押担保条件等手段，达到债务人能够按时还款的预期要素，提高债务的安全边际并确保债权的递延。

在债务重组过程中，依托债务的条件重新制定保障措施、抵質押担保条件、资金归集措施、重组收益等条款等交易结构。

主要实施路径包括：债务持有人更换;债务要素变更（更新债务金额、调整债务期限、提高重组收益、变更担保）;资产置换，若该资产具有良好的升值潜力，债权人通过债权换股权等方式置换资产，以时间换空间增加债权收益率。

2.破产重整的内涵和理论。

①破产重整的内涵：指根据法律规定，针对出现债务违约而被债权人申请破产的企业进行债务重整、管理调整，确保公司正常运营，解决资金周转困难的一种再生型的债务重组制度。

在实际操作层面上，当企业经营困难陷入困境，于是向当地法院申请破产并受理后进入破产重整程序。

如果在重整过程中，在法院法庭的作用下，针对双方债权债务关系提出债务重组的方案，并进入破产重整程序。

若法院无法协调解决，无法恢复公司持续经营能力，最好进入破产清算程序。

理论界把具有再生希望和重整价值作为能够申请重整的必要条件，也就是说破产重整制度的适用性需要认真考虑债务人的实际，债务人在重整后要能够恢复持续经营才具备重整能力。

破产重整需要由债权人或债务人提出申请，需要经历以下工作程序：申请重整;法院受理债务人或债权人的破产重整申请，批准相关破产申请;破产企业研究提出计划，通过债权人会议表决后向法院申请批准;破产申请应在规定的时间段内完成破产重整，并向法院申请裁定并收到法院批准破产重整计划执行完毕的民事裁定书。

借壳上市模式下破产重整的经济效果研究作者：潘雅琼罗锦波来源：《经济研究导刊》2024年第02期摘要：目前我國经济发展进入新常态的关键时期，但由于大规模举债投资的行为和公司实际偿债能力不匹配，导致出现了一批阻碍我国经济可持续发展的“僵尸企业”。

因此以*ST舜船为例，探索借壳上市模式破产重整“脱僵”的过程和经济效果。

首先，对目标公司的概况、重整经过和具体方案进行梳理；其次分析了*ST舜船破产重整的动因；最后，从财务绩效、市场反应和可持续发展能力三个角度评价重整带来的经济效果，并就发现的问题提出建议，以期为采取相同破产重整模式的企业提供参考。

关键词：借壳上市；破产重整；僵尸企业中图分类号：F832 文献标志码：A 文章编号：1673-291X（2024）02-0086-04引言2015年供给侧结构性改革明确了五大结构性改革任务，并将去产能列为首要目标。

加快僵尸企业的淘汰，是供给侧改革成功与否的关键因素。

僵尸企业是已经丧失正常经营能力和盈利能力，需要依靠政府资助、银行续贷以及利息补贴的方式才能得以维持生存，占用大量资源，但转化出的经济效益少之又少的企业（栾甫贵，等，2018；沈剑飞，2017）[1-2]，表现出资金周转性差、高杠杆、长期亏损和依赖银行和政府得以存续的特点。

不同于陷入困境但有能力转危为安的企业，僵尸企业以“吸血”的长期性、依赖性和传染性为主要特征（黄少卿，等，2017）[3]，同时政府补助力度过大也会增加企业沦为僵尸企业的风险（饶静，等，2018）[4]。

另一方面，有学者指出，科技创新速度慢、生产技术落后使我国工业制造产业的问题愈发严重，粗放型的扩张发展导致部分产业产能过剩，僵尸企业数量伴随着行业的低准入门槛、高退出成本引发的行业恶性竞争快速增加（张栋，等，2016）[5]。

在经济下行压力下，僵尸企业的存在成为我国经济高速发展的重要障碍，加剧我国产能过剩。

破产重整的实质是，通过法律程序进行企业整理并摆脱财务困境的再建型的债务清理制度，能够稳妥高效地帮助僵尸企业进行“脱僵”。