玉米交割业务——操作流程介绍
中谷期货经纪有限公司交割部编制
（2008年2月）
目录
一、交割流程（交割方式、买卖双方流程及相关费用）
二、交割预报
三、关于仓单（仓单注册、仓单注销）
四、交割限仓及套期保值
五、增值税发票
六、交割质量标准
七、交割违约的处理
八、指定交割仓库分布
附：大连商品交易所豆粕指定交割仓库名录
一、玉米交割流程
玉米的交割方式有三种：期货转现货、滚动交割、集中交割。
1、期货转现货（以下简称期转现）是指持有同一交割月份合约的交易双方通过协商达成现货买卖协议，并按照协议价格了结各自持有的期货持仓，同时进行数量相当的货款和实物交换。
1．1期转现的申请期限为该合约上市之日起至交割月份前一个月倒数第三个交易日（含当日），提出期转现申请的客户必须是单位客户。
1．2期转现批准日结算时，交易所将交易双方的期转现持仓按协议价格进行结算处理，产生的盈亏计入当日平仓盈亏。
2、滚动交割是指在合约进入交割月以后，由持有标准仓单和卖持仓的卖方客户主动提出，并由交易所组织匹配双方在规定时间完成交割的交割方式。
滚动交割由客户提出交割申请，会员代客户办理，卖方申报交割，买方申报意向。
办理时间为交割月第一个交易日至交割月最后交易日前一交易日。
滚动交割流程：
滚动交割的第一日是配对日。配对日闭市后，买方会员的配对买持仓的交易保证金转为交割预付款。买方应及时向卖方提供有关增值税发票开具内容的事项，卖方在配对日后7日内将增值税发票交付买方。
配对日后（不含配对日）第2个交易日为交收日。交收日闭市之前，买方须补齐全额货款，办理交割手续。
3、集中交割：在合约最后交易日，所有未平仓合约的持有者须以交割履约。3．1最后交易日闭市后：交易所将交割月份买持仓的交易保证金转为交割预付款。
3．2最后交割日闭市前：卖方会员须将与其交割月份合约持仓相对应的全部标准仓单和增值税发票交到交易所，买方会员须补齐与其交割月份合约持仓相对应的全额货款。
3．3最后交割日闭市后：交易所给买方会员开具《标准仓单持有凭证》，将货款的80%付给卖方会员，余款在卖方会员提交了增值税专用发票后结清。
4、交割结算价的确定
期转现——买卖双方协议价格；
滚动交割配对日——配对日当天结算价；
集中交割最后交易日——交割月第一个交易日起至最后交易日所有成交价格的加权平均价。
5、买、卖双方交割流程
5．1买方操作流程：建仓——准备货款——按保证金比例交纳——交割月可以提出交割意向——配对后提供增值税发票的信息——交纳全额货款——拿到标准仓单——仓单变现出库（或转抛以后月份）
5．2卖方操作流程：建仓——交割预报（交纳定金）——组织入库（退预报定金）——交割库检验——生成仓单——进入交割月提出滚动交割申请——开具发票——收到货款
6、买、卖双方费用情况
5月1日— 10月31日元/吨天
入库/出库费
3～20元/
吨3～20元/
吨
交割库实行最高限价
7、合约临近交割期时交易保证金收取标准
交易时间段交易保证金（元/手）
交割月份前一个月第一个交易日合约价值的10%
交割月份前一个月第六个交易日合约价值的15%
交割月份前一个月第十一个交易日合约价值的20%
交割月份前一个月第十六个交易日合约价值的25%
交割月份第一个交易日合约价值的30%
注意：保证金提高时间从规定日期的前一交易日结算时执
行
二、交割预报
1、交割预报的办理
货主向指定交割仓库发货前，必须到交易所办理交割预报，填写《交割预报表》。交易所在3个工作日内予以答复。
1．1交割预报定金：交割预报批准后，按10元/吨向交易所缴纳交割预报定金。交割预报自办理之日起有效，有效期为40天。在有效期内按交割预报执行的，交割预报定金在商品入库后予以返还；部分执行的，按实际到货量返还；未按预报执行的，交割预报定金不予返还。
1．2发货前准备工作：办理完交割预报的货主在发货前，须将车船号、品种、数量、到货时间等通知指定交割仓库，指定交割仓库凭《交割预报表》合理安排接收商品入库。
2、注意事项：
交割预报的有效期为40天，过了40天，预报定金就要罚没，预报作废。
未办理交割预报的货物不能交割
已经交割过的商品如在原指定交割仓库进行交割，不需办理交割预报。
三、关于仓单
1、标准仓单生成：包括交割预报、商品入库、验收、指定交割仓库签发及交易所注册等环节。
仓库仓单注册流程:
交割预报→货物入库→检验（仓库一次性检验、复检）→“现场核查”
→开具《标准仓单注册申请表》→会员签字、盖章→注册
、检验方式
仓库——一次性检验／复检：货物入库后，由仓库进行检验。检验合格后，仓库将检验报告报送交易所。然后，为了保证货物质量。交易所委托质检机构对货物进行复检。
注意事项：
以仓库检验结果为准，复检结果只起否决作用。
检验费为1元/吨；
玉米可以采用散粮或包粮进行交割，包粮的包装物为麻袋。包装物价格由交易所确定并在玉米合约上市时提前公布。
玉米合约的交易价格为散粮价格。包装款由货主同指定交割仓库结算。
2、仓单注销
、仓库标准仓单的注销
✧出库时，货主在实际提货日3天前，凭《提货通知单》与指定交割仓库
联系有关出库事宜。
✧货主提货时，须向指定交割仓库提供提货人身份证、提货人所在单位证
明，同时与仓库结清自标准仓单注销日次日至提货日的有关费用。
✧货主必须在《提货通知单》开具后10个工作日内到指定交割仓库办理提
货手续。逾期未办的，按现货提货单处理，凭现货提货单提取的商品，指定交割仓库不保证全部商品质量符合期货标准。
✧标准仓单相应的期货商品转为现货后，如需再次生成标准仓单，必须按
期货合约标准重新检验，并按第三章有关规定办理。
✧所有的玉米标准仓单在每年的3月份最后一个工作日之前必须进行标准
仓单注销。
四、交割限仓及套期保值
1、交割月限仓
限仓是指交易所规定会员或客户可以持有的按单边计算的某一合约投机头寸的最大数额。
玉米合约一般月份持仓限额如下表：单位：手
单位：手
