风险管理Ch6,风险管理决策与模型

三 基本的控制型风险管理措施：作用与评价 1，风险规避
(1) 避免风险的方法 放弃或终止某项活动的实施 改变该项活动的性质
(2) 局限性 • 有些风险无法回避 • 可能会失去由这些风险带来的收益 • 回避一种风险，可能产生另一种新风险或加强已有的其 他风险
(3) 适用性 • 损失频率和损失幅度都比较大的特定风险 • 频率虽然不大，但后果严重且无法得到补偿的风险 • 采用其他风险管理措施的经济成本超过了进行该项活动 的预期收益
⑨ 除了鼓励实行预防伤亡事故的人道主义以外，还要用两 个强有力的经济因素加以激励：安全的组织机构对生产是高 效的；对职工由于工伤而付出的直接保险费、赔偿费、医疗 费占职工成本的20％。
• 多米诺理论
不安
全行
人
人
为及
的
为
不安
事
伤
素
过
全状
故
害
质
失
态
3 能量释放理论 管理因素 个人因素 环境因素(medium) 机械因素
④ 严重的伤害基本上是偶然发生的，导致发生伤害事故的 事件基本上是可以预防的。
⑤ 产生不安全行为的基本原因为选择适当的控制措施提供 了方向。
⑥ 控制风险可以采取四种基本方法：技术措施、说服教育、 人事调整、加强纪律。
⑦ 控制风险的方法，大部分和控制产品质量、成本和产量 的方法相类似。
⑧ 领导人和管理部门具有开展控制风险工作的最好的条件 和能力。因此，首先应该承担责任。他们管理工作的好坏， 对是否能成功地控制风险起关键作用。
2，损失控制(loss control)
(1) 损失控制的方法
目标：最大限度地降低损失频率和/或损失幅度
① 损失预防 ② 损失减少
降低直接损失的期望值
③ 分散化
通过降低方差降低间接期望成本
① 损失预防(loss prevention) • 改变风险因素的损失预防措施 • 改变风险因素所处环境的损失预防措施 • 改变风险因素和其所处环境的相互作用的损失预防措施
1 工程性理论
强调事故的机械危险和自然危险；风险是由机械和自然 方面的原因造成的。
2 多米诺理论 • 工业安全公理（Heinrich, 1959）
① 损害事件总是由各种因素所构成的一个完整顺序引起的， 其中最后一个因素就是事故。而事故又总是直接由人为的风 险因素和物质风险因素所引起的。
② 人的不安全行为是造成大多数事故的原因。 ③ 大约每300个由于极为相同的不安全行为而受伤的人中， 有一个人致残。
－ 节省由于信息不对称造成的过高纯保费 － 资金的持续使用 － 减少由于保险市场波动引起的风险 － 增加企业防损工作的内部动力 － 减少道德风险
· 免赔额和共保条款可以减少道德风险。如果没
② 损失减少(loss reduction) • 灾难计划和紧急事件计划
发动组织的整体能力去识别可能的危机和灾难并制定 针对这些事故的计划。
控制意外释放能量，改变易遭受损害的生命和非生命结构 (1) 预防风险因素的产生 (2) 减少已存在的风险因素 (3) 防止已存在的风险因素释放能量 (4) 改善风险因素的空间分布和限制释放能量的速度 (5) 在时间和空间上把风险因素与可能遭受损害的人、财、
母公司
姊妹子公司2 姊妹子公司1
自保公司
不相关非 保险企业1
保险公司A 保险公司B
不相关非 保险企业2
(4) 信用限额(line of credit) (应急贷款) 损失发生前安排好企业可以得到贷款的条件(期权) 限制： 需要一定的时间和努力 利率较高
(5) 特别贷款或发行新的权益证券
4 风险自留的选择 权衡 收益： － 节省附加保费 • 付给经纪人的佣金 • 可能节省的核保费用和理赔费用 • 保费税 • 期望保证基金征收中的隐含税金 • 保险人提供服务的成本与企业自付这些成 本的相对高低 • 公司通过自留更多的风险而避免支付的利 润附加的数量
第六章 风险管理决策与模型Fra Baidu bibliotek
目的： 理解各种风险管理措施的适用性与局限性
第一节 控制型风险管理措施
一 含义 二 相关理论 三 基本的控制型风险管理措施
一 含义
1
以风险成本最低的方式采取行动，防止或减少灾害事故 的发生以及所造成的经济及社会损失 目标: 风险成本最低的前提下 (1) 降低事故的发生概率 (2) 将损失减小到最低限度
一 风险自留 由经历风险的单位自己承担风险事故所致的损失
1 风险自留的基本性质 • 通过内部资金的融通弥补损失 • 一种残余技术
2 风险自留的类型 • 主动与被动 • 全部与部分
3 风险自留的筹资措施
(1) 将损失摊入营业成本 • 针对经常性的小额损失 • 取决于企业一年中能否保持一个超过其他支出项目的
物隔离 (6) 借助物质障碍将风险因素与人、财、物隔离 (7) 改变风险因素的基本性质 (8) 加强风险单位的防护能力 (9) 救护被损害的风险单位 (10)医治受伤者，修理或重建
应用时的考虑
① 成本与效益分析
② 不能过分相信和依赖
③ 某些材料一方面能抑制风险因素，另一方面也会带 来新的风险因素
3 控制型风险转移
收入余额，或能否保持充裕的可变现的基金。
不足： 波动性
(2) 专用基金(dedicated asset) • 好处： • 不足：纳税
(3) 专业自保公司
让一个全资子公司来支付损失
pure captive
Brother-sister transaction
Unrelated business
Group captive
控制 损失根源
减少 风险因素
减轻 损失
2 在风险管理程序中的位置
风险识别 与评估
控制型 措施
融资型 措施
3 选择的出发点：成本－收益的基本权衡
问题：收益经常被低估
i) 有些间接和潜在的损失只有在相当长的时间之后才 显现；
ii) 企业内部损失可能会产生外部效应。
二 相关理论 1 工程性理论 2 多米诺理论 3 能量释放理论
借助于合同或协议，将损失的法律责任转移给非保险业 的个人或群体。 • 出售 • 分包 • 开脱责任合同
第二节 损失融资
通过事故发生前所做的财务安排，解决事故发生后所造 成的经济困境，为恢复正常经济活动和经济发展提供财务 基础。
内部资源(self-insurance; captive insurance companies) 外部资源