主要财务比率分析表

第1篇一、引言财务报告比率分析是通过对企业财务报表中各项数据的对比和分析，揭示企业财务状况、经营成果和现金流量的内在联系，从而为企业经营决策提供有力支持的一种分析方法。

本文将对某公司近三年的财务报告进行比率分析，旨在全面评估其财务状况和经营成果。

二、公司概况某公司成立于2008年，主要从事某行业产品的研发、生产和销售。

公司注册资本为1000万元，现有员工200余人。

近年来，公司业绩稳步提升，市场份额不断扩大。

三、财务报表分析1. 资产负债表分析（1）流动比率流动比率是指企业流动资产与流动负债的比率，反映企业短期偿债能力。

根据近三年财务报表，该公司流动比率分别为2.5、3.0和3.5。

由此可见，公司流动比率逐年上升，表明企业短期偿债能力较强。

（2）速动比率速动比率是指企业速动资产与流动负债的比率，反映企业短期偿债能力。

近三年速动比率分别为2.0、2.5和3.0。

速动比率逐年上升，说明公司短期偿债能力持续增强。

（3）资产负债率资产负债率是指企业负债总额与资产总额的比率，反映企业负债水平。

近三年资产负债率分别为50%、45%和40%。

资产负债率逐年下降，表明公司负债水平合理，财务风险较低。

2. 利润表分析（1）毛利率毛利率是指企业营业收入与营业成本的比率，反映企业盈利能力。

近三年毛利率分别为30%、32%和34%。

毛利率逐年上升，说明公司盈利能力不断提高。

（2）净利率净利率是指企业净利润与营业收入的比率，反映企业盈利能力。

近三年净利率分别为10%、12%和14%。

净利率逐年上升，表明公司盈利能力显著增强。

（3）成本费用利润率成本费用利润率是指企业净利润与成本费用的比率，反映企业成本控制能力。

近三年成本费用利润率分别为20%、22%和24%。

成本费用利润率逐年上升，说明公司成本控制能力逐渐提高。

3. 现金流量表分析（1）经营活动现金流量净额经营活动现金流量净额是指企业在正常经营活动中产生的现金流入与现金流出的差额。

财政报表阐发一、公司偿债能力阐发〔一〕短期偿债能力阐发1、流动比率=流动资产/流动负债*100%流动比率单元〔百万〕年度流动资产流动负债流动比率〔%〕06 638236 570033 1.1207 861855 702110 1.2308 951400 841359 1.13表一流动比率图一流动负债与流动资产图图二流动比率图从以上的表一、图一、图二，流动比率反映企业运用其流动资产偿还流动负债的能力。

中国人寿在2006年的流动比率=1.12，2007年的流动比率=1.23，2021年的流动比率=1.13。

从数据上来看，06，07，08，三年的流动指标都大于1。

说明这三年的偿债能力较好。

但三年中07年与06年比拟增长了0.1，主要原因是07年的保险业务飞速增长；而08年流动比率比其07年却下降了，主要由于08年的赔付款增多，业务增长筹办金增多，使得流动负债增多，以及受金融危机的影响。

财政指标2021年度2007年度2006年度流动比率行业平均值表二流动比率与行业比拟从上表二，可以看出，该财政指标06流动比率同行业均值比，低0.47，07流动比率同行业均值比，差0.11，08年流动比率同行业均值比，低0.1。

这样说明06年其在同行业的比拟中，流动比率处于劣势，而07年由于业务的飞速开展，流动比率得到大大的改善，但08年业务随较好的开展，可是业务多，汶川地动及其他自然灾害的赔付款也多，此中中国，从而负债大幅度增加，流动比率也相对下降。

2、现金流动负债比率=年经营现金净流量/年末流动负债现金流动负债比率〔单元：百万〕年度年经营现金净流量年末流动负债现金流动负债比率〔%〕06 570033.00 0.1907 702110.00 0.1208 841359.00 0.15 表三现金流动负债比率图图三负债与经营净流图图四现金流动负债比率从以上的表三和图三、四可以看出，现金流动负债比率是从现金流量角度反响企业当期偿付短期负债的能力。

财务比率分析各项指标(总6页)-CAL-FENGHAI.-(YICAI)-Company One1-CAL-本页仅作为文档封面，使用请直接删除财务比率分析各项指标一、偿债能力指标：1.短期偿债能力指标：（1）流动比率：一般情况下，流动比率越高，反映企业短期偿债能力越强，债权人的权益越有保证。

国际上通常认为流动比率为200%比较合适。

【注意】A.虽然流动比率越高，企业偿还短期债务的流动资产保证程度越强，但这并不等于说企业已有足够的现金或存款用来偿债。

原因在于流动资产的质量如何影响企业真实的偿债能力。

比如，流动比率高，也可能是存货积压、应收账款增加且收款期延长以及待处理财产损失增加所致。

B.从短期债权人的角度看，自然希望流动比率越高越好。

但从企业经营角度看，过高的流动比率通常意味着企业闲置现金的持有量过多，必然造成企业机会成本的增加和获利能力的降低。

C.流动比率是否合理，不同企业以及同一企业不同时期的评价标准是不同的。

D.应剔除一些虚假因素的影响。

（2）速动比率：速动比率＝速动资产/流动负债×100%速动资产＝货币资金＋交易性金融资产+应收账款+应收票据＝流动资产－存货－预付账款－一年内到期的非流动资产－其他流动资产一般情况下，速动比率越高，表明企业偿还流动负债的能力越强。

国际上通常认为速动比率为100%时较为恰当。

【注意】A.比率也不是越高越好。

速动比率高，尽管短期偿债能力较强，但现金、应收账款占用过多，会增加企业的机会成本，影响企业的获利能力。

B.速动比率较之流动比率更能反映出流动负债偿还的安全性和稳定性，但并不能认为速动比率较低的企业的流动负债到期绝对不能偿还。

如果存货流转顺畅，变现能力较强，即使速动比率较低，只要流动比率高，企业仍然有望偿还到期的债务本息。

2.长期偿债能力指标：（1）资产负债率：资产负债率＝负债总额/资产总额×100%一般情况下，资产负债率越小，表明企业长期偿债能力越强。

目录公司财务比率分析一览表 (1)公司财务比率分析的概述 (1)什么是公司财务比率分析 (1)为什么进行公司财务比率分析 (2)公司财务比率分析的目的和意义 (3)公司财务比率分析的分类 (3)偿债能力比率 (3)盈利能力比率 (4)运营能力比率 (5)公司财务比率分析的应用 (5)评估公司的财务健康状况 (5)评估公司的盈利能力 (6)评估公司的偿债能力 (6)评估公司的运营能力 (7)判断公司的投资价值 (8)公司财务比率分析的局限性 (9)依赖历史数据 (9)忽略非财务因素 (10)受行业差异影响 (11)公司财务比率分析的实践案例 (12)某公司财务比率分析 (12)分析结果和结论 (13)结论 (13)公司财务比率分析的重要性 (13)公司财务比率分析的局限性 (14)公司财务比率分析的应用前景 (15)公司财务比率分析一览表公司财务比率分析的概述什么是公司财务比率分析公司财务比率分析是一种通过计算和比较不同财务指标来评估和分析公司财务状况的方法。

它是财务管理中的重要工具，可以帮助投资者、管理层和其他利益相关者了解公司的盈利能力、偿债能力和运营效率等方面的情况。

通过公司财务比率分析，人们可以更好地了解公司的财务健康状况，从而做出更明智的决策。

公司财务比率分析主要涉及以下几个方面的指标：盈利能力比率、偿债能力比率、运营效率比率和市场价值比率。

首先，盈利能力比率是衡量公司盈利能力的指标。

其中包括毛利率、净利率和每股收益等指标。

毛利率是指公司销售商品或提供服务后所剩下的利润与销售收入的比率，它反映了公司的生产和销售能力。

净利率是指公司净利润与销售收入的比率，它反映了公司的经营效益。

每股收益是指公司每股普通股的净利润，它是投资者评估公司盈利能力的重要指标。

其次，偿债能力比率是衡量公司偿债能力的指标。

其中包括流动比率、速动比率和负债比率等指标。

流动比率是指公司流动资产与流动负债的比率，它反映了公司偿付短期债务的能力。

财务报表分析——财务比率分析一、变现能力分析变现能力――公司产生现金的能力，取决于近期转变为现金的流动资产的多少，是考察公司短期偿债能力的关键。

1、流动比率：流动比率=流动资产/流动负债一般认为，生产型公司合理的最低流动比率是2，影响流动比率的主要因素：营业周期、流动资产中的应收账款数额、存货的周转速度2、速动比率（酸性测试比率）：速动比率=（流动资产-存货）/流动负债通常认为正常的速动比率为1，影响速动比率可信度的重要因素：应收账款的变现能力3、保守速动比率（超速动比率）：保守速动比率=（现金+短期证卷+应收帐款净额）/流动负债4、影响公司变现能力的因素：增强公司变现能力的因素：（1）可动用的银行贷款指标；（2）准备很快变现的长期资产；（3）偿债能力的声誉。

减弱公司变现能力的因素：（1）未作记录的或有负债。

或有负债――公司有可能发生的债务（售出产品可能发生的质量事故赔偿、尚未解决的税额争议可能出现的不利后果、诉讼案件和经济纠纷案可能败诉并需赔偿等）。

按我国《企业会计准则》和《企业会计制度》规定，只有预计很可能发生损失并且金额能够可靠计量的或有负债，才可在报表中予以反映，否则只需作为报表附注予以披露。

（2）担保责任引起的负债。

二、营运能力分析营运能力――公司经营管理中利用资金运营的能力，一般通过公司资产管理比率来衡量，主要表现为资产管理及资产利用的效率。

1、存货周转率（存货周转次数）和存货周转天数存货周转率=主营业务成本/平均存货；存货周转天数=360天/存货周转率2、应收账款周转率和应收账款周转天数（应收账款回收期或平均收现期）应收帐款周转率=主营业务收入/平均应收帐款；应收帐款周转天数=360天/应收帐款周转率影响应收账款周转率正确计算的因素：（1）季节性经营；（2）大量使用分期付款结算方式；（3）大量使用现金结算的销售；（4）年末销售的大幅度增加或下降。

3、流动资产周转率：流动资产周转率=主营业务收入/平均流动资产4、总资产周转率：总资产周转率=主营业务收入/平均资产总额三、长期偿债能力分析长期偿债能力――公司偿付到期长期债务的能力，通常以反映债务与资产、净资产的关系的负债比率来衡量。

年度报表中的财务比率分析年度报表中的财务比率分析是一种常用的财务分析方法，用于评估企业的财务状况和经营绩效。

通过对财务比率的计算和分析，可以帮助投资者、分析师和管理者更好地理解企业的盈利能力、偿债能力、运营效率和成长潜力等关键指标。

下面将以某公司的年度报表为例，对其财务比率进行分析，从中揭示企业的财务状况和经营情况。

1. 盈利能力分析盈利能力是企业获得利润的能力，常用的指标有利润率、毛利率和净资产收益率等。

利润率可以反映企业销售收入转化为利润的能力，毛利率则关注企业的生产和销售成本控制情况，净资产收益率则能够评估企业利用资产创造利润的能力。

2. 偿债能力分析偿债能力是企业借款偿还和支付负债的能力，主要包括流动比率和速动比率。

流动比率反映了企业短期偿债能力，速动比率则进一步排除了存货。

这两个指标可以评估企业在面对需求支付的债务时的偿债能力。

3. 经营效率分析经营效率是企业管理资源和资本的效率，主要包括周转率和应收账款周转天数。

周转率反映了企业资产的利用效果，应收账款周转天数则涉及到企业收款能力和销售信用政策。

这两个指标可以帮助评估企业生产经营活动的效率。

4. 成长潜力分析成长潜力是企业未来盈利增长的能力，主要包括净利润增长率和销售增长率。

净利润增长率可以反映企业盈利能力的增长情况，而销售增长率则关注企业销售收入的增长速度。

这两个指标可以帮助评估企业的成长潜力。

结语通过财务比率分析，我们可以全面了解企业的财务状况和经营绩效，从而更准确地评估企业的价值和风险。

然而，需要注意的是，财务比率分析只是财务分析的一个方面，综合分析包括了财务信息、经营环境和行业发展等各个方面的因素，才能更全面地评估企业的状况。

因此，在使用财务比率分析时，需要结合具体情况进行分析，并且多角度、多层次地考虑问题，才能更精确地了解企业的真实情况。

财务报表分析中的财务比率财务比率是财务报表分析的最基础、最重要的内容之一，它是通过对企业财务报表中的各项数据进行计算和比较，以量化形式反映企业财务状况的指标。

财务比率具有简单、直观、客观等特点，能够为企业管理层、投资者、债权人等决策者提供重要的参考依据。

财务比率可分为四大类：偿债能力比率、运营能力比率、盈利能力比率和价值能力比率。

下面我们将依次介绍这四类比率及其应用。

一、偿债能力比率偿债能力比率是指企业在清偿各类债务时的能力。

在企业经营过程中，若偿债能力不足，将可能导致无法按时清偿债务、丧失信用、面临债权人诉讼等风险。

主要包括：1.流动比率=流动资产/流动负债流动比率是衡量企业短期偿债能力的主要指标。

当企业流动比率大于1时，表示企业有足够的流动资金来清偿短期债务。

2.速动比率=（流动资产-存货）/流动负债速动比率是排除存货后的流动比率，反映企业短期偿债能力更为准确。

当企业速动比率大于1时，表示企业能够及时、有效地偿还债务。

3.利息保障倍数=息税前利润/利息支出利息保障倍数反映企业扣除利息后剩余的净收益能覆盖多少倍的利息支付。

当企业利息保障倍数大于1时，表示企业还有一定的盈余来支付利息。

二、运营能力比率运营能力比率是指企业在生产和经营过程中使用各种资源达到盈利的能力。

运营能力反映公司的效率和生产能力是否达标，是否符合市场预期，包括：1.存货周转率=销售成本/平均存货存货周转率反映企业存货的周转速度和效率。

当企业存货周转率高时，表示企业将存货转换为销售收入的速度更快。

2.应收账款周转率=营业收入/平均应收账款余额应收账款周转率反映企业对客户的信用管理情况。

当企业应收账款周转率高时，说明企业的资金回笼速度更快。

3.总资产周转率=营业收入/总资产总资产周转率反映企业使用资产生产销售收入的效率。

当企业总资产周转率高时，说明企业的投资效益更高。

三、盈利能力比率盈利能力比率是指企业实现营业利润、利润增长的能力，判断企业是否有盈利能力，包括：1.毛利率=（营业收入-营业成本）/营业收入毛利率反映企业产品或服务销售的利润水平。