并购贷款业务与案例

农行北京分行并购贷款案例今天咱就来讲讲农行北京分行的并购贷款那些事儿。

一、故事的开头：企业的并购梦想。

话说有这么一家企业，咱就叫它A公司吧。

A公司呢，在市场上混得还不错，但是它有一颗特别大的野心，想要通过并购来扩大自己的版图，就像玩游戏想要迅速占领更多地盘一样。

A公司瞅准了另外一家B公司，B公司有一些特别吸引A公司的资源，比如说独特的技术、广泛的客户群体或者是特别有利的市场份额。

二、难题来了：钱从哪儿来？A公司虽然有自己的小金库，可并购B公司需要一大笔钱，这就好比你想买个超级豪华的大别墅，光靠自己平时攒的那点零花钱可远远不够。

A公司开始四处找钱，愁得头发都快掉光了。

这时候，传统的融资方式好像都有点不给力，要么就是额度不够，要么就是手续繁琐得能把人绕晕。

三、农行北京分行闪亮登场。

就在A公司快要绝望的时候，农行北京分行就像超级英雄一样出现了。

农行北京分行那可是实力雄厚啊，他们有专门针对企业并购的贷款业务。

就像一个宝藏库，里面藏着企业实现并购梦想的金钥匙。

四、风险评估：农行北京分行的火眼金睛。

农行北京分行可不是那种随随便便就把钱借出去的“傻大个”。

他们有一套特别厉害的风险评估体系。

他们要深入了解A公司的基本情况，就像调查一个人的身家背景一样。

看看A公司的财务状况是不是健康，有没有能力在并购之后偿还贷款。

然后呢，再对B公司进行全方位的剖析。

这个B公司到底值不值这个价啊？有没有什么隐藏的风险，比如说潜在的法律纠纷或者是不为人知的债务问题。

农行北京分行的工作人员就像侦探一样，一点点挖掘各种可能存在的风险。

比如说，他们发现B公司虽然技术很厉害，但是最近有几个核心技术人员有点摇摆不定，可能会离职。

这可就是个大风险啊，如果这些人走了，那B公司的价值可就大打折扣了。

农行北京分行就把这个问题提出来，要求A公司在并购协议里加上一些保障条款，防止这种情况发生。

五、贷款方案的制定：量身定制的“金融套餐”经过一系列的风险评估之后，农行北京分行就开始为A公司制定贷款方案了。

第1篇一、背景介绍随着金融市场的不断发展，银行业竞争日益激烈。

为了提高市场竞争力，实现规模效应，A银行决定并购B银行。

A银行和B银行均为我国大型商业银行，具有较为稳定的客户群体和较为丰富的业务经验。

此次并购旨在实现资源共享、优势互补，提高整体市场竞争力。

二、并购过程及法律问题1.并购协议签订在并购过程中，A银行与B银行就并购事宜进行了多次谈判。

最终，双方于2019年5月1日签订了《银行并购协议》。

该协议明确了并购双方的权利义务、并购价格、并购方式、过渡期安排等事项。

2.反垄断审查根据《中华人民共和国反垄断法》的规定，并购涉及市场份额较大的银行时，需要向国家市场监督管理总局进行反垄断审查。

A银行和B银行在并购协议签订后，及时向国家市场监督管理总局提交了并购申请。

经过审查，国家市场监督管理总局于2019年8月1日批准了此次并购。

3.监管机构审批根据《中华人民共和国银行业监督管理法》的规定，银行并购需取得中国银保监会的审批。

A银行和B银行在获得反垄断审查批准后，向中国银保监会提交了并购申请。

经过审查，中国银保监会于2019年9月1日批准了此次并购。

4.员工安置在并购过程中，A银行和B银行对员工安置问题给予了高度重视。

双方协商一致，制定了员工安置方案，包括保留员工、转岗安置、退休安置等。

在并购完成后，B 银行的员工全部顺利安置。

5.并购后的整合并购完成后，A银行对B银行进行了整合。

在整合过程中，A银行遵循以下原则：（1）保持B银行原有品牌和业务优势；（2）优化组织架构，提高管理效率；（3）整合业务资源，实现资源共享；（4）加强风险管理，确保业务稳健发展。

三、案例分析1.反垄断审查此次并购案例中，A银行和B银行在并购协议签订后，及时向国家市场监督管理总局提交了并购申请，获得了反垄断审查批准。

这表明企业在并购过程中，应严格遵守反垄断法规，确保并购行为合法合规。

2.监管机构审批在并购过程中，A银行和B银行向中国银保监会提交了并购申请，并获得了批准。

第1篇一、引言随着我国金融市场的不断发展和金融改革的深入，银行业并购活动日益频繁。

银行并购作为金融市场中的重要环节，不仅关系到并购双方的切身利益，还涉及到金融市场的稳定和健康发展。

本文将通过对一起银行并购案例的法律分析，探讨银行并购中的法律问题，为相关企业和法律从业者提供参考。

二、案例背景甲银行（以下简称“甲行”）是一家拥有百年历史的商业银行，近年来，甲行面临市场份额下降、盈利能力减弱等问题。

为了实现转型升级，甲行决定与乙银行（以下简称“乙行”）进行并购。

乙行是一家新兴的商业银行，具有较强的创新能力和市场竞争力。

经过双方协商，甲行与乙行达成并购协议，约定乙行以现金收购甲行的全部股份。

三、法律问题分析1. 并购协议的法律效力并购协议是并购交易的核心文件，其法律效力直接关系到并购双方的权益。

在本案中，甲行与乙行签订的并购协议应当具备以下条件：（1）真实意思表示：甲行与乙行在签订并购协议时，双方均应真实表达自己的意愿，不得存在欺诈、胁迫等情形。

（2）合法合规：并购协议的内容应当符合我国相关法律法规的规定，不得违反国家金融政策。

（3）完整有效：并购协议应当包括并购交易的所有必要条款，确保协议的完整性和有效性。

2. 估值与定价并购交易中的估值与定价是关键环节，直接关系到并购双方的权益。

在本案中，甲行与乙行在估值与定价方面可能面临以下问题：（1）估值方法选择：甲行与乙行应根据并购目的、并购双方的特点等因素，选择合适的估值方法，如市场法、收益法、成本法等。

（2）估值结果争议：并购双方可能对估值结果产生争议，需要通过协商、仲裁或诉讼等方式解决。

（3）定价机制：并购双方应约定合理的定价机制，确保并购价格的公允性。

3. 交易结构设计交易结构设计是并购交易中的关键环节，直接关系到并购双方的权益和风险分配。

在本案中，甲行与乙行在交易结构设计方面可能面临以下问题：（1）支付方式：甲行与乙行应协商确定支付方式，如现金支付、股票支付、混合支付等。

2014年4月9日，广东韶能集团股份有限公司（以下简称“韶能股份”或“融资人”）收购辰溪大洑潭水电有限公司（以下简称“大洑潭”）35%股权1.9亿元并购贷款完成表外投放。

至此，广东分行首笔上市公司置换类并购贷款业务成功落地。

2014年，在总行明确并购贷款可以置换过往一年内已经完成的并购交易中股东超比例投入或他行融资指引下，广东分行投资银行部积极落实总行政策，以置换类并购业务为抓手，搜索过往一年内上市公司并购公告，形成重点并购客户名单制，在年度工作会议上下发给二级分行，韶关分行积极响应，第一时间逐一拜访名单客户，成功营销了韶能股份并购贷款业务。

本次用于置换的是韶能股份收购大洑潭形成的兴业银行3个月短期借款，为保证融资人在4月9日兴业银行借款到期前成功获得融资，广东分行投资银行部在充分尽职调查的基础上，积极与各部门进行沟通。

在省行授信审批部和法律事务部的大力支持下，用时不到1个月，就完成了尽调和审批工作，并通过表外渠道于4月9日当天完成放款，为韶关分行带来200万元并购顾问收入，同时，韶关分行还可获得并购中收奖励100万元。

置换类并购贷款业务指针对客户部分支付或已全部支付完毕的并购交易，用于置换客户已支付的并购交易价款的并购贷款。

并购交易价款支付后，有关并购交易风险和整合风险已降低，此类置换类并购贷款业务风险较小，未来市场潜力较大。

商业银行并购贷款的主要业务模式及风险分析摘要：并购贷款是商业银行开展的一项重要投行业务。

结合业务实践，总结并购贷款主要的业务模式和交易结构具有一定的现实意义，在分析尽职调查及授信审查过程需要关注的风险点的基础上，提出并购贷款业务的发展对策和建议。

关键词：并购、并购贷款、风险、对策近年来，随着国企改革深入推进，国资整合和混改在各地不断上演；产业资本围绕做大做强，开展收购兼并活动日趋普遍。

并购贷款作为商业银行唯一可以用于股权融资的品种，是并购金融服务的主要产品，在并购重组交易中体现了重要的作用。

一、并购贷款业务概述（一）并购贷款定义根据《商业银行并购贷款风险管理指引》（银监发[2015]5号），并购是指是指境内并购方企业通过受让现有股权、认购新增股权，或收购资产、承接债务等方式以实现合并或实际控制已设立并持续经营的目标企业或资产的交易行为。

并购可由并购方通过其专门设立的无其他业务经营活动的全资或控股子公司（特殊目的载体，SPV）进行，即并购方可以通过设立全资或控股的SPV公司参与并购交易活动。

并购贷款，是指商业银行向并购方或其SPV公司发放的，用于支付并购交易价款和费用的贷款。

（二）政策背景2008年，原中国银监会首次下发《商业银行并购贷款风险管理指引》（银监发[2008]84号），允许符合条件的商业银行开展并购贷款业务，并就规范银行并购贷款行为和提高风险管理能力提出政策要求。

2015年，原中国银监会发布新版《商业银行并购贷款风险管理指引》，对银监发[2008]84号文进行修订，优化了并购贷款的相关要素条件，主要包括：一是并购贷款期限由最长5年延长至最长7年；二是并购贷款占并购交易价款的比例由50%提高至60%；三是调整并购贷款的担保要求，删除了相关强制性规定，允许商业银行在防范风险的前提下，根据项目情况和并购双方的信用状况合理确定担保条件；四是对于并购双方存在关联关系的，应核实并购交易的真实性以及并购交易价格的合理性，防范虚假并购；五是明确商业银行应按照要求建立并购贷款统计制度，做好并购贷款的统计、汇总、分析。

第1篇一、引言随着我国经济的快速发展，企业并购融资成为企业实现扩张、优化产业结构的重要手段。

然而，在并购融资过程中，法律问题错综复杂，涉及到众多法律法规。

本文以某并购融资案例为背景，分析并购融资过程中可能出现的法律问题，并提出相应的解决建议。

二、案例背景某A公司为一家知名企业，主要从事电子产品研发、生产和销售。

为扩大市场份额，A公司计划收购同行业B公司。

经过初步洽谈，双方达成初步意向，并开始筹备并购融资事宜。

三、并购融资法律问题分析1. 上市公司并购融资的法律问题（1）合规性问题根据《上市公司重大资产重组管理办法》，上市公司进行重大资产重组需符合以下条件：1）上市公司董事会、监事会、股东大会审议通过；2）符合国家产业政策和行业规范；3）有利于上市公司和股东利益；4）不存在虚假陈述、误导性陈述等违法违规行为。

在案例中，A公司作为上市公司，需确保并购融资行为符合上述条件。

（2）信息披露问题上市公司在并购融资过程中，需按照《上市公司信息披露管理办法》的要求，披露相关信息。

主要包括：1）交易对方的基本情况；2）交易标的的基本情况；3）交易价格及支付方式；4）交易对公司的影响；5）其他需要披露的事项。

在案例中，A公司需按照规定披露相关信息，保障投资者权益。

2. 并购融资合同法律问题（1）合同效力问题在并购融资过程中，A公司与B公司需签订并购融资合同。

合同效力问题主要包括：1）合同主体资格：确保双方具备签订合同的能力和权利；2）合同内容合法性：合同内容不得违反法律法规，不得损害国家利益、社会公共利益；3）合同形式：合同形式应符合法律规定，如书面形式等。

（2）合同履行问题在合同履行过程中，可能出现的法律问题包括：1）合同履行期限：确保双方按照合同约定的时间履行义务；2）合同履行方式：确保双方按照合同约定的方式履行义务；3）合同履行地点：确保双方按照合同约定的地点履行义务。

3. 并购融资过程中可能出现的其他法律问题（1）反垄断审查在并购融资过程中，若涉及垄断问题，需按照《反垄断法》的规定，进行反垄断审查。

国内首笔并购贷款案例案例：国开行发放国内首笔并购贷款，支持中信战略投资白银集团。

收购方：中信集团和中信国安，中国中信集团公司(原中国国际信托投资公司)由前国家副主席荣毅仁于1979 年10 日创办，设立于1979 年10 日，企业注册资本300亿元。

热门城市：南平律师兴安区律师惠州律师石家庄律师金山屯区律师克什克腾旗律师铁岭律师辽宁律师凉山律师并购贷款是兼并收购活动普遍的融资手段，由于并购涉及金额较大，有些企业无法一时承担会选择并购贷款的方式来进行并购，下面这一个案例是▲并购贷款案例，收购方是中信集团和中信国安。

▲案例：国开行发放国内首笔并购贷款，支持中信战略投资白银集团▲(一) 收购方：中信集团和中信国安中国中信集团公司(原中国国际信托投资公司)由前国家副主席荣毅仁于1979 年10 日创办，设立于1979 年10 日，企业注册资本300亿元。

中信集团长期在金融业和房地产开发、工程承包、基础设施、资源和能源开发、实业投资、机械制造、高新技术、信息产业等业务领域开展国际化经营，取得了良好的经济效益，为我国的改革开放事业作出了重大贡献。

经过近30年的发展，中信集团已发展成为一个在国内外具有良好信誉、资产过万亿元的大型多元化跨国企业集团。

中信集团旗下有多家下属公司，包括中信银行、中信国安和中信资源和中信泰富等。

其中，中信国安为中信集团公司全资子公司，国安公司经营行业涉及信息产业相关业务(包括有线电视网络投资经营、电信增值业务、卫星通信、网络系统集成、软件开发、广告业务)、旅游房地产、高新技术及资源开发等领域，是中信公司在国内最大的实业子公司之一。

截至2008 年末，国安公司总资产为401 亿元，净资产为131 亿元。

133 建筑行业并购报告2010-2011▲(二) 目标企业：白银集团白银有色集团股份有限公司前身为白银有色金属公司(白银集团)。

白银集团是中国有色金属工业的摇篮，是新中国成立后建立的第一个有色金属联合企业，是国家“一五”时期156个重点建设项目之一，也是“七五”和“八五”时期的重点建设项目。