下载文档原格式
浅谈新能源汽车行业IPO尽职调查关注要点阿波近年来，国内新能源汽车回暖，迎市场化增长拐点。
作为战略性新兴产业，新能源汽车行业已由政策刺激转向市场驱动，在国家产业政策支持下，开启了高速发展新时代，也带动了与新能源汽车行业相关的上下游产业的快速发展。
自科创板开板以来，与新能源汽车行业相关的上市公司也大幅增加，本文基于新能源汽车行业监管审核逻辑，围绕持续经营能力、收入确认、单一客户依赖、研发费用、银行流水等主要方面，结合IPO上市问询中常见的问题，对于新能源汽车行业IPO尽职调查关注要点进行梳理总结，并针对尽职调查中发现的不规范问题提出解决策略，以期对新能源汽车行业拟IPO 上市公司起到借鉴引领作用。
一、持续经营能力持续经营能力，即公司盈利能力是否具有可持续性，是科创板IPO审核问询关注的重中之重。
新能源汽车是指综合车辆的动力控制和驱动方面的先进技术，形成的技术原理先进、具有新技术、新结构的汽车，采用非常规的车用燃料作为动力来源，或使用常规的车用燃料、采用新型车载动力装置。
也就是说，新能源汽车行业的发展主要以技术创新作为核心竞争力，依靠公司研发的核心技术与主打产品，也必然面临技术进步和产品迭代快风险，尤其突破性更先进技术将对其可持续发展带来较大冲击，甚至是颠覆性更新换代的发展变革。
从这个视角分析，对于这个行业的IPO上市的尽职调查，首先要考量公司核心技术的优越性与先进性，是否能确保持续稳定发展运营能力。
换言之，须重点核查公司技术储备与迭代升级风险，技术研发是否持续更新，是否契合产业发展的技术路线，是否有成熟的产业化运作模式，是否足够先进而不容易被替代，是否具有稳定的盈利能力而确保持续经营能力。
IPO审核问询会通常结合行业政策变化、产品技术壁垒、所处行业的市场地位、产业链上下游的议价能力等影响因素的敏感性，穿透论证公司独特技术优势形成的核心竞争力，是否形成核力竞争力的技术壁垒护城河。
孚能科技（688567）发审会问询问题：发行人主要产品与国内外可比公司产品存在的差异与各自优势，发行人主要产品发展前景、技术水准和迭代风险。
地产项目收购合规管理——论地产项目收购中的风险识别与防范引言房地产开发具有周期长、投资大、所涉部门众多、专业性强等特点，这也决定了地产项目收购是一项复杂性、综合性、程序性、风险性高的工作，风险防控措施落实到位是实现收购的必备要素之一，可以说，地产项目收购的核心逻辑就是风险的识别与防范。
风险的防控以识别风险为前提，识别不到风险，所谓的风险防控也是镜花水月。
如何识别风险呢？应主要立足于充分的尽职调查。
在通过尽职调查识别风险后，需要对风险进行分析和研判，如果经分析，风险所导致的可能结果可以承受，收购可行，这时才会涉及到风险防控的问题。
以下将对地产项目收购中的常见风险和风险防控措施进行分析。
一、地产项目收购中的常见风险（一）土地和项目风险地产项目收购的目的是获取无瑕疵的土地和项目，如果土地和项目出现重大风险，对于地产项目收购而言，可能是颠覆性的。
常见的土地和项目风险包括：1.土地获取不合法在土地出让过程中，存在地方政府部门未履行法定的农用地转用审批手续和征地审批手续即将农用地直接出让的情形，或者不具有出让土地资格的政府部门（例如开发区管委会）直接出让土地等。
通过上述方式获取的土地都存在合规性的问题，也会导致土地和项目出现重大瑕疵。
案例：某项目有完整的土地出让公告、出让合同，已取得不动产权证书及建设用地规划许可证，规划方案已取得当地规委会批复。
尽职调查时发现土地性质依然为农用地，拟在项目开工建设之后启动“农用地”转为“建设用地”的变更审批程序。
经分析，该项目存在违规出让土地的情况，如继续收购将可能导致获取底层资产的目的无法实现，由于风险过大，最终放弃收购。
2.违规开发建设这类风险主要是指项目在开发建设、销售各环节的许可与批准手续不齐全；或项目方违规建设、运营、销售，存在违规建筑；或存在土地闲置问题等。
案例：某项目已取得部分预售证，正在对外销售。
尽职调查时发现该项目取得预售证部分均已销售完毕或被政府回购，项目方正在进行的销售行为属一房二卖，涉嫌欺诈。
公司尽职调查报告报告5篇公司尽职调查报告报告篇1根据公司相关规定，在搜集了xx公司有关贷款担保调查资料的基础上，对xx公司向xx银行申请x年期xx万元项目资金贷款事项进行了调查，现将调查情况报告如下：一、企业情况（一）企业基本情况包括企业名称、成立时间、注册资本、住所、经营业务、法定代表人、营业执照号、组织机构代码证、税务登记证号、开户行和账号等基本信息，以及企业的资质、所获得的荣誉等。
要注意证照年检情况，核对原件，保证复印件与原件相符，并在报告中注明类似“经核实，以上证照均经过相关部门年检，真实有效”的语句，表示这个企业是真实合法存在的。
（二）股权结构很多公司都是多个股东合资开设的，出资额不同，所占股份比例不同，相应承担的责任也不同。
只有搞清楚股东出资比例及相应的股权结构，才能更好地把责任落实到位，以免出问题时都不知道该找谁。
股权结构一般采取表格式说明，内容包括股东姓名（可附上身份证号码）、认缴出资额、实际出资额、出资方式、占总出资额的比重（即所占股权）、出资时间等。
（三）企业组织结构清晰的组织结构往往体现着一个公司的经营管理水平和效率。
搞清楚企业的组织机构，可以把调查工作的触角伸到其“神经末梢”，往往能获得更全面、更详实而准确可靠的信息，使决策更科学合理。
（四）调查基准期估基准期末或期内的财务状况和经营业绩简介，金融机构借款的偿还情况及对外担保情况简介二、企业基本素质（一）法定代表人情况（或实际控制人）法定代表人（或实际控制人）一般是股东中出资额较多的人，且公司很多对外行为都需要其代表公司进行，所以了解其情况非常重要。
信息点主要包括法定代表人的姓名、职务、教育背景、工作经历、信用记录状况等。
此外还可以了解其经营管理水平和经营理念、兴趣爱好和特长、获得的荣誉等等辅助信息供参考。
（二）经营管理层主要成员情况经营管理层，尤其是高层管理人员很多就是公司股东，还有的是外聘职业经理人。
他们的素质和能力决定了公司的经营业绩，进而影响到公司的资金融通能力和偿债能力。
尽职调查报告6篇（经典版）编制人：__________________审核人：__________________审批人：__________________编制单位：__________________编制时间：____年____月____日序言下载提示：该文档是本店铺精心编制而成的，希望大家下载后，能够帮助大家解决实际问题。
文档下载后可定制修改，请根据实际需要进行调整和使用，谢谢!并且，本店铺为大家提供各种类型的经典范文，如讲话致辞、报告体会、合同协议、策划方案、职业规划、规章制度、应急预案、教学资料、作文大全、其他范文等等，想了解不同范文格式和写法，敬请关注!Download tips: This document is carefully compiled by this editor. I hope that after you download it, it can help you solve practical problems. The document can be customized and modified after downloading, please adjust and use it according to actual needs, thank you!Moreover, our store provides various types of classic sample essays for everyone, such as speeches, report experiences, contract agreements, planning plans, career planning, rules and regulations, emergency plans, teaching materials, complete essays, and other sample essays. If you want to learn about different sample formats and writing methods, please pay attention!尽职调查报告6篇下面是本店铺整理的尽职调查报告6篇，供大家赏析。
国企尽职调查制度范本一、总则第一条为了加强国有企业（以下简称“国企”）并购、投资、重组等股权投资交易活动的风险控制，确保投资决策的科学性、合规性和有效性，根据《公司法》、《国有资产监督管理条例》等相关法律法规，制定本尽职调查制度。
第二条国企在进行并购、投资、重组等股权投资交易前，应进行全面的尽职调查（以下简称“尽调”），包括但不限于企业基本情况、财务状况、经营状况、法律合规性、市场状况、管理团队等方面。
第三条尽调工作应由国企内部专业部门或委托具有专业资质的中介机构进行，确保尽调的真实性、客观性和准确性。
第四条尽调结果应作为国企投资决策的重要依据，对尽调中发现的问题，国企应采取有效措施进行风险控制和风险防范。
二、尽调内容第五条企业基本情况调查：包括企业设立、变更、注销等基本情况，股权结构，实际控制人等。
第六条财务状况调查：包括企业财务报表、审计报告、税收情况、负债情况等。
第七条经营状况调查：包括企业业务范围、经营模式、市场占有率、竞争对手、客户及供应商情况等。
第八条法律合规性调查：包括企业法律法规遵守情况，是否存在诉讼、仲裁等法律风险。
第九条管理团队调查：包括企业高管背景、专业能力、管理水平、团队稳定性等。
第十条其他调查：包括企业技术状况、品牌价值、企业文化、社会责任等。
三、尽调程序第十一条国企在进行投资并购等股权投资交易前，应制定尽调计划，明确尽调范围、尽调时间、尽调人员等。
第十二条尽调人员应根据尽调计划，收集、分析、评估目标企业的相关信息，形成尽调报告。
第十三条尽调报告应包括尽调中发现的问题及风险，以及应对措施和建议。
第十四条国企投资决策部门应充分考虑尽调报告的意见，对投资项目进行风险评估和决策。
四、尽调资料管理第十五条国企应建立尽调资料管理制度，确保尽调资料的真实性、完整性和保密性。
第十六条尽调资料应包括目标企业提供的财务报表、审计报告、法律意见书等文件，以及尽调人员自行收集的相关资料。
第十七条尽调资料应按照档案管理要求进行归档、保存，不得泄露、篡改、毁损。
浅析商业银行对“实际控制人”的风险管理【摘要】商业银行在面对“实际控制人”的风险管理时，需要从定义、重要性、方法和措施、挑战以及监管部门要求等方面进行综合分析和应对。
通过对“实际控制人”的精确定义和识别，商业银行能够有效识别和管理潜在风险，保障自身稳健经营。
风险管理的重要性不言而喻，能够提高银行的治理水平和风险防范能力。
对于风险管理，商业银行需要制定科学的方法和措施，以应对各种可能出现的风险。
风险管理会面临挑战，需要不断改进和完善。
监管部门也对商业银行提出一系列严格的要求，要求其建立健全的风险管理体系和制度。
结合以上因素，商业银行在对“实际控制人”的风险管理中，需要充分认识风险的严重性，采取有效措施，确保银行业务的稳定和可持续发展。
【关键词】商业银行、实际控制人、风险管理、定义、重要性、方法、措施、挑战、监管部门、要求、总结、展望。
1. 引言1.1 介绍商业银行对“实际控制人”的风险管理是一项关乎金融安全和稳定的重要工作。
实际控制人是指对企业或金融机构实际控制着权益的人，通常不是直接持有股份或股权的个人或组织。
在金融领域，实际控制人可能通过控制股权或其他方式影响机构的经营策略和决策，从而对机构的稳定性和经营风险产生重要影响。
商业银行作为金融机构，面临着各种内部和外部的风险。
对实际控制人的风险管理就显得尤为重要。
通过对实际控制人的认识和监控，可以帮助银行更好地了解机构的持股结构和控制关系，从而有效识别潜在的风险因素，采取相应措施进行监控和管控。
商业银行对实际控制人的风险管理不仅是合规性要求，更是对金融市场的稳定和发展的重要保障。
在本文中，将探讨商业银行对实际控制人的定义、风险管理的重要性、风险管理的方法和措施、风险管理的挑战以及监管部门的要求，以期对这一重要课题有更深入的理解和认识。
1.2 研究意义商业银行对“实际控制人”的风险管理一直是一个备受关注的话题。
在当前金融市场环境下，对于商业银行而言，正确把握“实际控制人”是保障银行资产安全、维护金融秩序的重要手段。
项目尽职调查管理制度一、尽职调查的意义和目的尽职调查指在投资过程中对项目基本情况、法律关系以及面临的机会与潜在的风险进行的一系列调查，是项目投资过程中必不可少的环节和重要的风险防范工具。
项目尽职调查小组按照工作要求，对项目业务、财务、法律进行全面尽职调查，根据尽职调查过程和结果，对项目进行客观评价、合理的预期未来，形成完整的尽职调查报告，决策委员会根据尽职调查报告进行决策，并用于后期与项目方的谈判。
因此，尽职调查的目的主要为：1、价值发现：挖掘项目优势，预测发展前景，评估项目价值。
2、风险把控：识别项目风险，评估风险程度，提出防控措施。
3、可行性分析：综合分析项目可行性，制定项目投资计划。
二、尽职调查的基本原则1、独立性原则：项目小组成员确保独立性考察、客观性态度。
2、谨慎性原则：调查过程谨慎，工作计划、内容及报告须复核。
3、全面性原则：涵盖项目内容、规划、前景及合规性等内容。
4、重要性原则：针对不同项目依照其行业风险水平重点调查。
三、尽职调查小组成员组长：副组长：组员：尽调招商引资项目时，招商促进部（人事行政部法务人员）参与，其他项目以投资管理中心及第三方机构人员为主。
四、小组成员工作职责五、小组成员产生办法及要求1、决策委员会由公司董事会决定。
要求熟悉沂源县发展规划，明确公司发展战略，能对项目情况及未来发展进行评估、预测，判断项目可行性，决策项目是否进行。
2、组长由决策委员会委派。
要求熟悉沂源县发展规划，明确公司发展战略，能管理和优化小组工作，选择合适的小组成员，以及对项目情况及未来发展进行评估、预测和判断。
3、副组长由组长决定。
要求熟悉沂源县发展规划，明确公司发展战略，组织尽职调查工作，对项目进行综合评估和预测。
4、组员由组长、副组长决定。
要求根据工作要求和计划，对项目进行全面的尽职调查，以及分析、梳理、排查和评价，发现项目风险点和制定防控措施，对项目发展提出建设性意见和操作思路，形成初步的项目尽职调查报告。
浅析商业银行对“实际控制人”的风险管理商业银行是国民经济中最重要的金融机构之一，其在社会经济活动中扮演着重要的角色。
在商业银行的风险管理中，实际控制人是一个重要的概念。
实际控制人是指能够对一个企业或者金融机构进行控制的个人或组织。
在金融领域，实际控制人的追踪和风险管理非常重要，因为实际控制人的行为和背景可能会影响到金融机构的经营和风险管理。
本文将从实际控制人概念、实际控制人对商业银行的风险影响、商业银行对实际控制人的风险管理等方面进行浅析。
一、实际控制人概念实际控制人是指一个企业或金融机构的最终所有者，他拥有直接或间接的控制权，并且能够对企业的经营、管理、财务等方面产生重大影响的个人或组织。
在一些金融法律法规中，实际控制人是指能够对金融机构进行实质性控制并且能够对其决策产生重大影响的个人。
实际控制人可能不是该金融机构的法定所有者，但是他却能够实际控制企业的经营和管理。
在金融领域中，实际控制人往往是具备较大财力和资金实力的个人或者组织，他们可能通过持有少量股份或利用特殊的金融工具来控制一家金融机构。
实际控制人的身份和资金来源对金融机构的稳定和风险管理至关重要。
金融监管机构对于实际控制人的身份和资金来源进行了一系列的法律法规的规定和监管。
二、实际控制人对商业银行的风险影响1. 经营风险：实际控制人的背景、信誉和经营风险都会直接影响到商业银行的风险管理。
如果实际控制人的财务状况不佳或者存在违法违规行为，那么商业银行可能会受到实际控制人的经营风险的影响，这将会对商业银行的资产质量和盈利能力带来巨大的影响。
2. 市场风险：实际控制人可能对市场产生重大的影响，尤其是在股票市场和债券市场上，实际控制人的行为和决策可能会引发市场波动和市场风险，这将会对商业银行的投资和资产配置产生不利影响。
3. 法律风险：实际控制人可能存在违法违规行为，这将会对商业银行的合规与法律风险带来不利影响。
商业银行需要审慎评估与实际控制人的关系，以免受到潜在的法律诉讼和风险。
浅析商业银行对“实际控制人”的风险管理商业银行是我国金融体系中重要的一部分，其在金融市场中扮演着至关重要的角色。
商业银行的风险管理尤为重要，其中对于“实际控制人”的风险管理更是至关重要的一环。
本文将就商业银行对“实际控制人”的风险管理进行浅析。
我们需要了解“实际控制人”的概念。
实际控制人即指能够对银行营运和管理等决策产生影响的人，无论其名义上是否持有银行的股权。
在我国，商业银行对实际控制人的认定是以股权比例和控制力为依据的。
在风险管理中，正确识别实际控制人，意识到其对银行风险的影响是非常重要的。
商业银行对实际控制人的风险管理需要从多个方面进行考虑。
首先是市场风险，由于实际控制人对银行的经营决策产生影响，可能导致银行在市场上的表现出现波动，甚至产生不良影响。
其次是信用风险，实际控制人对银行的资产负债结构、资金使用等方面进行控制，可能导致银行信用风险的增加。
还有操作风险、法律风险等方面的考量。
在风险管理中，商业银行需要从以下几个方面去进行应对。
首先是建立完善的风险管理体系，包括市场风险管理、信用风险管理、操作风险管理等方面。
只有建立一套完善的管理制度，才能够有效地防范实际控制人带来的各种风险。
其次是加强对实际控制人的监控与约束，通过建立监控体系和利益相关人员沟通渠道，及时了解实际控制人的行为，保证其行为符合银行的经营利益。
再次是建立有效的内部控制机制，强化对实际控制人的内部监管，避免其利用自身的地位产生风险。
最后是加强风险防范意识，不断加强员工的风险意识培训，提高员工对实际控制人可能带来的风险的认识，提升应对风险的能力。
在风险管理中，商业银行还需要加强对实际控制人的尽职调查，了解其背景、关联公司、财务状况等相关信息，及时掌握其可能带来的风险。
商业银行还需要密切关注外部环境的变化，及时调整风险管理策略，确保对实际控制人风险的有效防范。
购买上市公司控制权的尽职调查核⼼要点、节奏控制和风险管理前⾔：近⼀段时间，在上市公司⼤股东股份质押频繁爆仓，国企、资⾦实业雄厚的资本纷纷⾏动，展开收购较为优质的上市公司控制权的⼤背景，更有部分案例，股票出售⽅向股票受让⽅作出对上市公司未来⼏年的业绩承诺。
据笔者不完全统计，在2018年上半年已公告的案例之中，已经有13家国企，其中完成股票交割的有4家，针对收购上市公司控制权，笔者结合近期公告的相关上市公司控制权转移案例、实际操作的项⽬，就购买上市公司控制权的尽职调查核⼼要点，节奏控制和风险管理作如下分析：⼀、上市公司尽职调查的核⼼要点（⼀）负债的调查事项调查要点1、账⾯负债常规调查事项，结合买⽅财务和会计师制定的⽅案，抓⼤放⼩。
负债事项的尽调包括对上市公司及转让⽅的负债尽调，了解转让⽅转让的真实原因、债务结构、到期时间，以便⽀付转让对价时参考。
2、隐性负债核⼼尽调内容，可以结合本部分之（三）“担保事项”⼀并调查。
同时，在交易协议中作如下安排：（1）作为卖⽅的承诺条款；（2）后期款⽀付的先决条件之⼀；（3）针对可能出现的隐性负债设置风控措施。
3、留存⼀部分交易尾款为防⽌后续上市公司出现或有负债以及对上市公司造成的损失，建议留存⼀部分交易尾款，如在交割后的⼀段时间内，上市公司未出现相关或有负债的事项等条件后，再⾏⽀付。
4、转让⽅公开承诺由转让⽅作出公开承诺，如果上市公司出现隐性或有负债，由转让⼈进⾏代偿，如上市公司可要求强制处置转让⽅所持的流通股股票，处置收益⽤以对上市公司补偿。
（⼆）上市公司主业、合规性的调查针对上市公司主业的调查，主要是从上市公司控制权转让后，稳定上市公司后续的经营、⼈员管理、业务开展等⽅⾯进⾏尽调。
如上市公司从事的业务资质是否齐备，是否满⾜环保、合规经营的相关条件，收⼊和成本的真实性等，在此不再赘述。
（三）担保事项的调查1、上市公司对于不知情的对外担保事项会承担⼀定责任当遇到卖⽅因债务问题不得以⽽转让上市公司控制权，针对担保事项的尽职调查应当是重中之重。
央企法律尽职调查制度范本一、总则第一条为了加强央企法律尽职调查工作，规范法律尽职调查行为，防范法律风险，根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国合同法》等法律法规，制定本制度。
第二条法律尽职调查是指在央企投资、并购、股权转让、资产转让等经济活动中，对目标公司的法律状况进行全面、详细的调查、核实和评估的过程。
第三条央企法律尽职调查工作应遵循客观、公正、审慎、保密的原则。
第四条央企法律尽职调查工作由企业法律部门负责组织、实施和监督，相关部门予以配合。
二、调查内容第五条法律尽职调查的主要内容包括：（一）目标公司的设立、变更、终止等法律文件和手续是否合法、完备；（二）目标公司的股权结构、实际控制人、公司治理结构等情况；（三）目标公司的主要资产、负债、知识产权、合同、诉讼、仲裁等法律状况；（四）目标公司所在行业的法律法规、政策环境、市场竞争等外部环境；（五）其他可能影响央企投资、并购、股权转让、资产转让等经济活动的法律事项。
第六条法律尽职调查应根据不同情况，有针对性地增加调查内容，确保调查的全面性和准确性。
三、调查程序第七条法律尽职调查工作分为准备、实施、报告和归档四个阶段。
（一）准备阶段：明确调查目的、制定调查方案、组建调查团队、准备调查工具等；（二）实施阶段：收集、审查、核实调查资料，实地调查，访谈相关人员等；（三）报告阶段：整理、分析调查结果，形成调查报告，提交企业决策层；（四）归档阶段：将调查资料、调查报告等归档保存，备查。
第八条法律尽职调查工作应根据实际情况，灵活运用访谈、查阅、核实、咨询等方法，确保调查的真实性和有效性。
四、调查团队第九条法律尽职调查团队应具备以下条件：（一）熟悉法律法规、公司业务、投资并购等领域的专业知识和实践经验；（二）具备较强的沟通协调能力、分析判断能力和风险防范能力；（三）具备良好的职业操守和保密意识。
第十条法律尽职调查团队由企业法律部门负责人担任组长，成员包括企业法律部门、财务部门、审计部门等相关人员。
公司并购法律尽职调查要点提示与法律风险防控公司并购是公司发展过程中一种常见的扩张方式，通过并购可以实现资源整合、市场拓展和提高竞争能力。
然而，在进行并购过程中，法律尽职调查是必不可少的环节，它可以帮助公司了解目标公司的法律风险，避免不必要的风险和纠纷。
下面将结合实际案例介绍公司并购法律尽职调查的要点提示和法律风险防控措施。
一、法律尽职调查要点提示1.公司背景调查：了解目标公司的基本情况，包括注册资本、股权结构、法定代表人、实际控制人等，以及是否存在重大诉讼和仲裁案件。
可以通过查阅资料、询问目标公司的管理层、股东和相关人士等进行调查。
2.经营与财务情况调查：了解目标公司的经营情况、主要业务及产品、市场份额、客户群体、销售模式等，以便评估目标公司的盈利能力和发展潜力。
同时，要对目标公司的财务状况进行审查，包括财务报表、资产负债表、银行往来账户、纳税情况等。
3.知识产权调查：对目标公司的知识产权进行调查，包括商标、专利、著作权、商业秘密等。
要核实目标公司是否拥有合法的知识产权所有权，是否存在侵权行为或权益纠纷。
可以通过查阅相关文件、询问目标公司的知识产权负责人等进行调查。
4.劳动与社会保险调查：了解目标公司的劳动合同、社会保险缴纳情况、劳动关系稳定性等。
要核实目标公司是否存在劳动纠纷、违法违规行为，以及是否有未履行的劳动合同等。
5.合同与赔偿责任调查：对目标公司的合同进行审查，包括与客户、供应商、合作伙伴的合同、与员工的劳动合同、租赁合同、借款合同等。
要了解合同履行情况、合同条款是否合规，是否存在违约风险或赔偿责任等。
二、法律风险防控措施1.合法合规：目标公司在经营过程中需符合相关法律法规，避免违法违规行为。
在进行并购前，应对目标公司的经营情况、财务状况进行全面审查，确保目标公司存在的风险与公司承受能力相适应。
2.风险预警：目标公司的法律风险不仅来自于过去的经营行为，也可能来自未来的诉讼或社会变化。
在并购过程中，应尽可能预见未来可能出现的法律风险，并进行风险评估和防范。
尽职调查报告（共五篇）第一篇：尽职调查报告由中介机构在企业的配合下，对企业的历史数据和文档、管理人员的背景、市场风险、管理风险、技术风险和资金风险做全面深入的审核，多发生在企业公开发行股票上市和企业收购中。
尽职调查的目的是使买方尽可能地发现有关他们要购买的股份或资产的全部情况。
从买方的角度来说，尽职调查也就是风险管理。
对买方和他们的融资者来说，并购本身存在着各种各样的风险，诸如，目标公司过去财务帐册的准确性;购并以后目标公司的主要员工、供应商和顾客是否会继续留下来;是否存在任何可能导致目标公司运营或财务运作分崩离析的任何义务。
因而，买方有必要通过实施尽职调查来补救买卖双方在信息获知上的不平衡。
一旦通过尽职调查明确了存在哪些风险和法律问题，买卖双方便可以就相关风险和义务应由哪方承担进行谈判，同时买方可以决定在何种条件下继续进行收购活动。
对于一项大型的涉及多家潜在买方的并购活动来说，尽职调查通常需经历以下程序：1.由卖方指定一家投资银行负责整个并购过程的协调和谈判工作。
2.由潜在买方指定一个由专家组成的尽职调查小组(通常包括律师、会计师和财务分析师)。
3.由潜在买方和其聘请的专家顾问与卖方签署“保密协议”。
4.由卖方或由目标公司在卖方的指导下把所有相关资料收集在一起并准备资料索引。
5.由潜在买方准备一份尽职调查清单。
6.指定一间用来放置相关资料的房间(又称为“数据室”或“尽职调查室”)。
7.建立一套程序，让潜在买方能够有机会提出有关目标公司的其他问题并能获得数据室中可以披露之文件的复印件。
8.由潜在买方聘请的顾问(包括律师、会计师、财务分析师)作出报告，简要介绍对决定目标公司价值有重要意义的事项。
尽职调查报告应反映尽职调查中发现的实质性的法律事项，通常包括根据调查中获得的信息对交易框架提出建议及对影响购买价格的诸项因素进行的分析。
9.由买方提供并购合同的草稿以供谈判和修改。
好范文调查报告频道更多范文介绍：第二篇：尽职调查报告此尽职调查报告力求通过对企业的历史数据和文档、管理人员的背景、市场风险、管理风险、技术风险和资金风险做一个全面深入的审核，以发现企业的内在价值、判明潜在的缺陷及对上市的可能影响，为上市方案设计做准备。
尽职调查原则、目的及要点一、尽职调查应遵循的原则（一）、客观公正原则对授信申请人进行实地调查，获取第一手资料，不能仅凭授信申请人提供的资料，或其他外部资料完成授信调查报告。
（二）、实地调查原则必须对授信申请人进行实地调查，获取第一手资料，不能仅凭授信人提供的资料，或其他外部资料完成授信调查报告。
（三）、双人调查原则授信调查必须执行市场人员、风险人员双人调查制度，两人均对授信调查的合法合规性、真实性、有效性和一致性负责。
（四）、完整性原则开展授信调查前，应该设计充分、完整的调查方案，尤其强调对非财务信息及贸易背景真实、合理性的调查，以获得授信审批所需的完整信息。
（五）、信息验证原则必须抱着专业、谨慎的态度，通过向授信申请人、往来企业或知情人，如银行同业、中介机构、政府管理部门、专家等咨询，或通过公开信息搜集，核实所获取信息的真实性。
（六）、回避原则授信调查人员必须主动回避与自身有关系的人所申请的授信业务。
二、尽职调查的目的（一）、价值评估：收集企业产品销售与财务等情况，判断企业未来交易量的金融，来判断企业对保理公司的价值。
（二）、风险评估：风控手段，评估风险大小并制定防范风险措施。
（三）、授信评估：确定授信的可行性：包含金额与时间。
三、尽职调查的要点（一）、评估资料：1、卖方资信类资料（①企业法人营业执照、事业单位法人证书、组织机构代码证、法人身份证明、法人履历、公司章程、验资报告税务登记证。
②股东结构、实际控制人和主要经营团队职责和履历。
③营业情况介绍④企业近三年审计报告及近期财务报告⑤金融机构借款情况⑥海关、税务、工商、公安的查询记录）。
2、评估买方资信类资料（如可行）3、评估买卖方交易质量类资料（①一套完整的交易资料，包括但不限于：买卖双方签订的商务合同、订单、进料单、出货单、发票、运输单、收货单、检验单。
②与买家之间的交易流水明细）。
（二）、实地核查及访谈：1、实地察看主要经营场所：调查人员要实地察看授信申请人的办公场所、生产场所、施工现场、原材料及产成品储存等主要经营场所，关注授信申请人的办公环境、生产设备状况、生产景气程度和现场管理情况，并尽量拍摄相关现场图片。
B usiness看点尽职调查 一出手高下立判文/魏悦晴 武汉百贤会计师事务所尽职调查，也叫审慎性调查。
通常是投资方基于投资、并购等需求由自身或者委托第三方中介机构对标的企业基本概况、业务及财务情况等进行调查并出具报告的行为。
尽职调查按调查内容的不同，可以分为一般尽职调查、财务尽职调查、法务尽职调查、人力资源尽职调查、技术研发尽职调查、企业估值尽职调查等。
尽职调查中容易出现的问题在实际执业过程中，有为数不少的会计师事务所，在承办财务尽职调查项目方面存在较多问题，主要表现在以下方面：一是承接项目前与委托方沟通不充分，导致工作出现方向性偏差，工作成果无法达到委托方预期。
二是大量使用审计手段而非调查程序执业，耗费过多资源。
三是访谈经验不足，未获取到重要信息。
在尽职调查项目中，被调查企业常常基于强烈的融资需求而具备更大的舞弊动机，这对于执业人员的职业敏感性，职业判断能力，甚至察言观色能力均有较高要求。
失败的尽调项目，多半与执业人员过于机械、偏于内向或是时间不够导致的访谈程序不到位密切相关。
第四、项目进度管理失控。
财务尽职调查，较审计鉴证类业务来看，往往对执业人员的项目管控经验要求更高。
实际执业中，需要项目组在现场短短一到两周时间内对一个存续几十年的集团公司财务及业务情况进行全面摸底，并收集足够的证据。
如果项目执业人员经验不足，常常导致项目进度管理失控。
第五、事务所层面对项目团队的后台技术支持和辅导，力度不足。
财务尽职调查项目失败的原因，主要表现在三个方面：执业人员未弄清楚财务尽职调查与财务审计的界线。
部分执业人员，因长期从事审计鉴证类业务，在承接财务尽职调查项目时，并未切换工作思路，仍然保持审计思维。
执业人员未弄清楚财务尽职调查与一般尽职调查、法务尽职调查的界线。
部分执业人员因自身专业性不够，对于客户提出的调查要求，哪些是合理的，哪些是超出会计师事务所能力范围的缺乏准备把握能力。
注册会计师事务所管理层对咨询类项目的重视程度不够，对一线执业人员提供的后台技术支持，严重不足。
尽职调查中对实际控制人的风险防范
一、对实际控制人的尽调能力亟待加强2014年信托产品迎来了持续的集中兑付潮，引发市场对于信托兑付风险的关注。
随着多个信托项目兑付风险的曝光，与实际控制人有关的风险案例越来越多。
春节前总额超过30亿元的中诚信托“诚至金开1号”曝出兑付危机，由于融资方山西振富集团副董事长王平彦涉嫌非法吸收公众存款罪被刑拘，“诚至金开1号”一度处于违约边缘。
2014年6月，杭州知名的中都百货商城突然毫无征兆地关门，董事长杨定国失联，由长城新盛信托委托发行的一款规模5000万元的房地产信托存在兑付风险。
2014年7月，市场出现宜华集团实际控制人刘绍喜被控制传闻，宜华旗下宜华地产跌停。
华融信托涉及宜华地产的三款集合信托产品兑付存疑，资金规模达到
2.9亿元。
2014年7月，四川省规模最大的民营担保公司之一汇通信用融资担保有限公司（简称“汇通担保”）曝出高管集团失联，大量金融债务浮出水面，金谷信托、华鑫信托近2亿元的信托贷款违约风险加大。
一时间实际控制人非法集资、失联、涉腐问题频繁曝出，信托公司的风控能力受到质疑。
今年以来，不仅矿产、房地产领域的信托项目兑付风波不断，信托产品风险事件已逐步蔓延至钢铁、煤炭、造纸、加工制造业等产业领域。
随着中国经济结构的调整和经济增速的放缓，不少中小企业面临着盈利能力下降、产能过剩、需求疲软等长期问题更加突出，加之融资渠道的不畅，极易引发企业的资金链断裂，是实际控制人发生风险事件的主要原因。
面对激烈的市场竞争，一些企业实际控制人从实业投资转向民间集资、金融投资或放高利贷等投资风险很高的“生意”中；一些经营状况良好的企业实际控制人，由于参与过多的联保互保，在经济低迷时，不得不陷入跑路的尴尬困局；一些实际控制人背后复杂的政商关系，也使他们面临着因政府官员倒台而涉腐被查的风险。
企业控制人或失踪或被控，对企业的影响是深远的，因为实际控制人，特别是民营企业实际控制人的管理和决策决定着企业的发展模式和成长潜力。
可以说实际控制人风险很大程度上决定了企业的经营风险，针对实际控制人的尽职调查显得尤为重要。
二、实际控制人的尽调内容在实际的尽调中，我们往往关注交易对手的信用风险，而忽视对企业实际控制人的背景调查，因此也无法准确衡量实际控制人对项目的担保能力。
从分析方法上看，对企业信用风险的评价，我们已经形成了一套相对成熟的评估体系，做到定量和定性的有机结合。
但是对实际控制人的尽调，由于信息的不对称，我们无法全面获悉其个人信誉、从业经历、品行能力等信息，且这些信息无法进行量化。
一些实际控制人为顺利融资，可以在短时间内通过掩饰自己的行为迷惑调查人员，造成信息失真。
同时由于调查人员认知的局限，无法完全甄别信息的真伪，造成对实际控制人的尽调大多流于形式，而主要依靠调查人员的主观判断。
通过对近期风险案例的整理和分析，我们发现实际控制人的风险主要包括道德风险、法律规制风险、传承风险、不良嗜好及品行风险等，这些风险因素并非无据可依，可以通过一系列的行为特征表现出来。
只要调查人员善于捕捉看似细节的特征，深究异常点，是能够对实际控制人的风险发生概率做出判断，从而有效规避风险。
对实际控制人尽调时，首先需要收集与实际控制人有关的重要信息。
我们把信息分为显性信息和隐性信息。
（一）显性信息所谓显性信息，是指相对公开的、有据可查的信息。
主要包括：
实际控制人的信用记录。
查询实际控制人的个人银行征信报告，是发现其信用风险的重要途径，但是若该记录良好并不能简单推断实际控制人的信用程度好。
实际控制人从业经历和个人信誉。
第一，了解实际控制人涉入商界的时间、历史从事过的行业，近年的对外投资方向。
一般而言，具有较好发展潜力的企业，基本都是实际控制人在本行业中通过多年的工作和经营发展壮大，而后再逐步将经营的产品向深层次和行业的上下游延伸。
第二，研究实际控制人当前参股或控股的企业数量、营业范围、所处行业及关联企业之间的关系。
特别需要关注实际控制人通过多个关联企业运作资金，关联企业债务庞大的企业集团，防止企业间通过不公允的关联交易，转移资产、逃避债务。
第三，调查实际控制人的个人信誉，从商业信誉、融资信誉、工商信誉、税务信誉等方面进行调研和了解，当前最具参考价值也是最容易获取的是实际控制人的工商和税务信誉。
第四，重点排查实际控制人的发家过程，可分为依托政府背景发展、市场化发展等不同类型，并据此判断公司经营的稳定性和可持续性。
实际控制人的其他债务履约情况。
这些记录可以通过法院诉讼、商业信用、水电费、租金、工资支付等履行情况进行调查。
实际控制人的资产实力。
必要时可以要求实际控制人提供其主要资产权证，如房产、车辆、有价证券、所持其他公司的股权等。
对于显性信息，可以通过银行、税务、法院、工商、国土等机关调查了解，同时我们要充分利用网络的作用查询相关信息，对涉及到实际控制人的负面新闻要引起注意。
（二）隐性信息如果显性信息不存在明显的缺陷，就此推断实际控制人信用风险小，而放松了对实际控制人隐性信息的评估，一旦风险显现，项目将遭受重大损失。
因此在对实际控制人的尽调中，最重要的工作是对隐性信息的收集和判断。
相对显性信息，隐性信息是指无法公开的、难以量化和查证的信息。
主要包括：
实际控制人的生活习惯、品行爱好、家庭关系、健康状况等。
第一，了解实际控制人是否存在赌博、吸毒、违法乱纪等不良行为，如长期大额赌博，很容易抽空企业。
第二，了解实际控制人是否长期从民间借入高息债务。
企业要发展壮大，使用适当的银行借款是正常的，临时使用适当的民间借贷也是正常的。
但大幅超出正常生产经营的资金需求有可能是长期挪用银行借款，长期使用民间借贷很有可能是企业在从事其他高风险高收益的行业，上述行为会对企业的持续经营能力产生巨大威胁；第三，了解实际控制人是否具有较强的家庭责任感，身体健康，婚姻家庭关系是否良好等。
实际控制人的管理能力及投资偏好。
实际控制人的经营理念及掌控能力在一定程度上也决定了企业的发展潜力。
若近两年实际控制人的主要资金和精力均放在非主业扩张，持续高杠杆经营，或实际控制人偏好从事民间借贷、炒股炒房、投资期货等高风险行为，都使企业面临较大的经营管理风险。
实际控制人对当前宏观形势、产业政策、监管环境的认识。
实际控制人是否能够对宏观经济形势、产业政策、市场风险等有较清晰的认识和较强的预判能力，并具有提前做好应对准备或临时调整经营管理策略的能力。
实际控制人个人负债及对外担保情况。
对于实际控制人超过承债能力的大量举债，却不愿意提供个人资产和家庭成员担保，需引起关注。
对于隐性信息，调查人员可以通过现场走访、查询论坛、行业协会网站、公司网站及询问行业专家、身边朋友、竞争对手等方式，深入了解公司的经营状况和实际控制人情况。
特别要重视交易对手的授信银行、上下游及同业在口碑、生活习惯、经营能力、商业资源等方面对实际控制人的评价。
三、实际控制人的尽调方法（一）重视实地调研，深究异常信息在有限的时间和精力下，调查人员要充分利用与实际控制人及经营管理者见面的机会，有准备、有针对性的考察几个重点问题，逐一排除可能导致实际控制人风险发生的异常点。
调查人员要有高度的职业敏感性，进入调查现场后，要多走、多看、多听、多和不同层次的人接触，特别注意观察企业员工的行为，留意员工的精神面貌。
对现场接受的各种信息，要有一个综合的判断。
这种判断看似不科学、没依据，却是调查人员接受到的各种直观信息的整体感觉，能为调查人员后续的调研提供指导方向。
一旦发现实际控制人行为中的异常，一定要引起重视，深究原因，不能抱有侥幸心理，应该当机立断，表明态度，对于底线问题要求实际控制人提供确凿依据。
（二）掌握调查技巧，注重现场调查的随机应变在对实际控制人尽调中，我们要特别注意调查技巧，如以闲谈方式开展调查，从被调查者感兴趣的话题入手，能够减少被调查者的心理防范。
同时对同一问题，多角度多次考察。
如果被调查者要掩饰或伪造某一问题，做到多次、不同角度、不同场合掩饰或伪造，难度非常大。
仔细比对多次的答案，总有前后矛盾的现象出现。
对于无法或不方便现场获取信息的，调查人员应该通过其他途径继续了解。
总之，对实际控制人的尽调需要依靠调查人员高度的责任心和专业精神，即使项目前期尽调中，没有发现明显的实际控制人风险行为，仍需要通过定期进行的贷后风险排查，持续跟踪项目和实际控制人的风险变化，因此对实际控制人的尽调是一个长期过程。
只要调查人员掌握了尽调的重点和技巧，就能够对发现的异常情况做出有效判断，从而增加项目操作的安全性。
