1 公司财务管理概论

某公司财务管理概述某公司财务管理概述财务管理是一个企业内部重要的职能部门，它以管理资金、资产和财务活动为主要目标，通过有效地策划、监控和使用资金，实现公司的财务目标，为公司的长期发展提供支持。

本文将对某公司的财务管理进行概述。

一、财务管理的职能财务管理在某公司中扮演着至关重要的角色，它主要负责以下几个方面的工作：1. 资金筹集和投资规划：财务管理旨在通过各种方式筹集资金，包括发行股票、债券、贷款等，以及合理地配置和管理这些资金，以满足公司的各项经营活动需求。

2. 资本结构管理和财务安排：财务管理需要根据公司的经营状况和发展需要，制定合理的资本结构，包括股权和债权比例等，以及制定合理的资金运作策略，确保公司的财务安排和运营的稳健性。

3. 资源配置和绩效评估：财务管理应对公司的资源进行合理的配置，包括资产、负债和所有者权益等，并通过对财务报表的编制和分析，对公司的经营绩效进行评估，发现问题并提出改进建议。

4. 风险管理和控制：财务管理需要预测和识别风险，并制定相应的控制措施，以保护公司的利益。

同时，财务管理还需要对公司的财务风险进行监控和控制，确保公司能够有效应对市场的变化和不确定性。

二、财务管理的工作内容在某公司的财务管理中，主要包括以下几个方面的工作内容：1. 财务策划与预算管理：财务管理需要与公司的经营管理层一起制定财务策略和目标，并根据公司的战略规划，编制财务预算和计划，以明确公司的财务目标和经营方向。

2. 资金管理与运作：财务管理需要负责公司的资金管理和运作，包括资金的筹集、使用、监控和投资等。

它需要根据公司的资金需求，制定合理的资金运作策略，确保公司的资金流动性和收益性。

3. 财务报表与分析：财务管理需要编制和分析公司的财务报表，包括资产负债表、利润表和现金流量表等，以及进行财务比率分析等，从而评估公司的财务状况、经营绩效和风险情况。

4. 资本和投资决策：财务管理需要根据公司的资金需求和投资机会，进行资本和投资决策，包括公司的资本结构管理、新项目的投资评估和融资方案的选择等，以实现公司的长期发展目标。

上篇财务第一章财务管理概论第一节财务管理的概念与内容一、财务管理的概念企业财务是指企业在生产经营过程中关于资金收支方面的事务。

财务管理的本质是价值管理。

二、财务管理的内容三、财务管理的环节1.财务预测与预算①财务预测财务预测是根据企业财务活动的历史资料，考虑现实的要求和条件，对企业未来的财务活动作出较为具体的预计和测算过程。

财务预测的方法主要有定性预测和定量预测两类。

②财务计划与预算财务计划是根据企业整体战略目标和规划，结合财务预测的结果，对财务活动进行规划，并以指标形式落实到每一计划期间的过程。

财务预算是根据财务战略、财务计划和各种预测信息，确定预算期内各种预算指标的过程。

它是财务战略的具体化，是财务计划的分解和落实。

2.财务决策和控制①财务决策是指按照财务战略目标的总体要求，利用专门的方法对各种备选方案进行比较和分析，从中选出最佳方案的过程。

财务决策是财务管理的核心。

②财务控制财务控制是指利用有关信息和特定手段，对企业的财务活动施加影响或调节，以便实现计划所规定的财务目标的过程。

财务控制的方法通常包括前馈控制、过程控制和反馈控制三种。

财务控制措施一般包括预算控制、运营分析控制和绩效考评控制等。

3.分析与评价①财务分析财务分析是指根据企业财务报表等信息资料，采用专门方法，系统分析和评价企业财务状况、经营成果以及未来趋势的过程。

财务分析的方法通常有比较分析法、比率分析法和综合分析法。

②财务评价财务评价是指将报告期实际完成数与规定的考核指标进行对比，确定有关责任单位和个人完成任务的过程。

财务评价的形式常见的有绝对指标、相对指标、完成百分比考核和综合评价考核。

第二节财务管理目标财务管理目标又称理财目标，是企业进行财务管理活动所要达到的目的和评价企业财务活动是否科学、合理的标准，它决定着财务管理的基本方向。

本章讲了三种目标：利润最大化、股东财富最大化、企业价值最大化。

1.利润最大化每股收益最大化---利润最大化的另一表现方式2.股东财富最大化3.企业价值最大化【例题·单选题】与利润最大化目标相比，以每股收益最大化作为企业财务管理的目标，其优点在于（）。

第一章 财务管理概论一、财务管理的目标（一）公司财务管理的总目标公司财务管理的目标，是在满足其他利益集团合法利益请求并履行社会责任的基础上，追求原有股东价值的最大化。

价值的计算公式为()V C r ft =+∑1这说明，在没有购并行为发生的情况下，决定公司价值大小有两个因素，一是公司每年创造的净现金流量的大小，主要是利润、折旧、摊销费等；净现金流量越大，公司价值就越大；二是公司资产所承受的风险的大小，风险越高，所要求的收益率就越大，公司价值也就越小。

例如，甲公司公司和乙公司每年创造的净现金流量相同，都是1000万元，但甲公司资产所承受的风险比乙公司高，甲公司资产所要求的收益率为20%，而乙公司资产所要求的收益率仅为10%。

这样，乙公司的价值就是甲公司价值的2倍。

表现在公司股票上，尽管甲和乙公司每股税后利润相同，但乙公司股票价格是甲公司股票价格的2倍。

随着财务管理理论的进展，经济附加值（EV A ）正逐渐被学者们重视，也不断被公司贯彻到具体的业务中。

C k EBIT EVA w ⋅--=)1(税率经济附加值（EV A ）的作用是，为公司股东财富建立一个更为客观的评价标准，也为公司管理层的管理业绩建立更准确的尺度。

我国的民营公司，福建亲亲集团在香港专家的帮助下，基于EV A建立了评价体系。

（二）公司财务管理的具体目标财务管理的总目标可以细化为三个具体目标。

公司的现金流量尽管由税后利润、折旧、摊销、应收帐款变化值、存货变化值等构成，但从长远来看，公司现金流量还主要是由税后利润来构成。

因此，税后利润的多少，在很大程度上决定了公司的价值。

由于体现股东价值的重要指标是权益资本收益率，而影响权益资本收益率的因素包括毛利率、资产周转率、杠杆倍数等，即ROE=税后利润/权益资本=（1-T）税前利润/权益资本=（1-T）税前利润/销售收入*销售收入/权益资本=（1-T）税前利润/销售收入*销售收入/总资产*总资产/权益资本=（1-T）毛利率*资产周转率*财务杠杆因此，从现金流量的角度，财务管理的总目标可以细划为收益目标、效率目标、安全目标。

财务管理概论财务管理的主要内容包括财务分析与预测、资金调度与运营、投资与融资决策、成本管理、税务筹划和财务风险管理等方面。

通过财务管理，企业可以有效地控制各项成本，提高资金利用率，做出科学的投资决策，确保企业的盈利和资产保值增值。

在进行财务管理的过程中，企业需要依据财务管理的原则和理论，并结合实际情况，制定相应的财务管理制度和规范，确保企业财务活动的合法合规。

同时，企业还需要不断改进和完善财务管理体系，适应市场环境的变化，提高企业的抗风险能力和发展潜力。

总之，财务管理是企业管理中的一个重要组成部分，财务管理的好坏直接影响着企业的发展和生存。

因此，企业需要高度重视财务管理的工作，加强财务管理团队建设，提高财务管理水平，以实现企业整体目标的实现。

财务管理作为企业管理的核心之一，对企业的经营活动和发展战略具有重要的影响。

财务管理主要包括财务规划、资金管理、投资决策、融资等多个方面。

通过财务管理，企业可以更好地实施经营策略，提高资金使用效率，降低成本，最大限度地增加利润，实现企业的长期发展目标。

首先，一个成功的财务管理需要建立健全的财务规划体系。

财务规划是财务管理的起点，是企业财务管理的基石。

它包括了企业的财务目标、财务预算、资金规划等内容。

通过对企业未来经营活动的分析和预测，制定合理的财务预算，确立合理的财务目标，有利于企业明确自身的财务方向，对未来的发展做出科学规划。

其次，资金管理是财务管理的重要内容。

资金是企业的生命线，对于企业的日常运营、扩大规模、技术创新都起到至关重要的作用，因此，合理的资金管理成为了企业发展中的核心问题。

资金运营的目标是使企业的资金使用尽可能地高效，使流动资金、固定资产达到良好的平衡。

这涉及到资金的筹集、运作和储备等方面，必须通过精心的管理，确保企业的运营正常并保持稳健的发展。

投资决策是企业在财务管理中至关重要的一个方面。

企业的投资活动涉及到资金的投入、风险的承担等方面，需要做出慎重的决策。

企业财务管理（概论）第一节财务管理概述企业财务活动是企业生产经营过程中资金运动的表现形式，它体现了企业与构成企业各个利益集团（主要包括资本所有者、债权人、职工、政府等）之间的经济关系。

这种经济关系称为企业的财务关系。

一、财务管理的主要内容企业财务理论的主要内容是长期投资决策、长期筹资决策与营运资金的管理。

投资决策是企业所有决策中最重要的一项决策。

因为投资决策决定了企业资金的运用方向，从而决定了企业未来的收益状况。

如果投资决策发生失误，将造成全局性的不良后果。

因此企业决策人员和财务管理人员在进行投资决策时必须谨慎从事，尤其是在投资具有较大不确定性时更需要运用专业分析技术，综合考虑收益和风险之间的关系，使二者达到一个均衡，最终实现股东财务最大化的目标。

要投资，必须要有充足的资金来源。

对于具体的企业而言，融资可以选择内源融资和外源融资，但是建立在企业积累基础上的内源融资往往不能满足企业的全部投资需求，因此，企业需要进行外源融资。

外源融资的来源多种多样，企业可以利用权益资本所有者的资本投入，也可以向债权人（如银行）的借款，还可以利用资本市场公开发行股票或债券筹措资金。

一般来讲，企业进行长期融资首先要考虑的问题是选择股权还是债权融资，以及二者的比例关系如何。

这其实就是公司的资本结构，这是公司财务管理和相关研究中的一个基本问题。

资本结构直接影响公司的融资成本和财务安全性，有着重要的意义。

公司长期融资决策要解决的第二个问题是长期资金和短期资金的搭配。

一般来说，长期资金的成本要高于短期资金，但其安全性要高于短期资金。

因此，企业在进行筹资决策的时候，必须妥善考虑长短期资金的比例，一方面尽量降低企业的资本成本，一方面又要股权企业资金使用的稳定与安全。

企业长期融资决策要解决的第三个问题是具体筹资工具的选择。

随着资本市场的日益发达，各种各样的金融工具层出不穷，这些金融工具的出现，极大的扩张了企业的融资空间和融资自由度，使得企业可以根据自身条件和筹资环境的变化，最优化筹资行为。