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金融风险管理（22金融升本）学习通课后章节答案期末考试题库2023年
1.结构风险的特征主要有（）
参考答案:
是一种结果风险###伴随其他风险产生###不可避免性
2.存贷比例等于存款总额比贷款总额，比值越大，流动性越强，流动性风险越
小
参考答案:
错
3.关于资本金结构风险，以下说法正确的是（）
参考答案:
保持较多的主动型负债，资本金结构风险小###定期存款和长期借款权重过高，资本金结构风险大###是由于金融机构资产、负债结构搭配不合理而引发的风险
4.（）是指投资期限短，信誉好，变现能力强的资产。
参考答案:
流动性资产
5.结构风险的产生既有机构内部资产负债结构调整的因素，又有外部经济环境
的影响。
参考答案:
对
6.（）认为保持金融机构资金流动性的最好办法是购买那些可以及时变现的资
产
参考答案:
资产转移理论
7.结构风险的动态度量法有（）
参考答案:
流动性缺口度量法###现金流量分析法###净流动性资产度量法
8.关于预期收入理论，以下说法正确的是（）
参考答案:
增强商业银行的地位###认为贷款的清偿依赖于借款者未来收入###促进贷款形式多样化
9.结构风险包括流动性风险
参考答案:
对
10.早期的结构风险管理侧重于对负债流动性的管理
参考答案:
错
11.资产质量好，资产结构合理，则资本金结构风险小
参考答案:
对。
一.名词解释金融风险：指金融变量的变动引起资产组合未来收益的不确定性监管资本：监管部门针对可能发生的风险要求金融机构必须备足的资本。
经济资本：监管部门针对可能发生的风险要求金融机构必须备足的资本。
预期损失：指的是一项风险资产在某一时期内的平均损失。
未预期损失：指的是一项风险资产在某一时期内超过平均损失以上的损失，实际上它可看作对期望损失的偏差。
市场风险：指由于市场价格(如利率，汇率，股价以及商品价格等)的波动而导致的金融参与者的资产价值变化的风险。
信用风险：指由于借款人或市场交易对手的违约而导致损失的可能性操作风险：指由于金融机构的交易系统不完善，管理失误或其它一些人为错误而导致金融参与者潜在损失的可能性。
主要来自技术和组织两个层面流动性风险：指金融参与者由于资产流动性降低而导致的可能损失的风险。
它包括市场流动性风险和现金流动性风险。
风险识别：指在各种风险发生之前，通过一系列方法、工具，对风险的类型及其产生原因进行分析判断，识别出交易过程中可能存在的风险因素的过程。
风险度量：指在识别交易过程中可能面临某些类型的风险之后，应用一定的方法估计和测定发生风险损失的概率和损失大小，以及产生影响的程度。
集成风险灵敏度方法久期凸性希腊字母VaR方法压力试验内部评级信用风险暴露边际违约率累计违约率违约损失率信用价差二.简答题金融风险的特点是什么1、不确定性。
发生时间、程度、结果不定。
2、客观性。
不以人的意志为转移。
2、主观性。
人们认识能力的局限性。
3、叠加与累积性。
风险因素的相互影响。
5、消极与积极性。
促使人们进行金融创新与对金融市场的监管。
金融风险经济后果是什么1、金融风险对微观经济的影响（The Shareholder’s View）经济损失预期收益交易与管理成本生产率与资金利用率2 、金融风险对宏观经济的影响（A Societal View）国民经济、消费水平和投资水平国际贸易水平国家的产业结构宏观经济政策的制定金融风险识别的原则实时性准确性系统性成本效益试介绍金融风险识别的主要方法1、定性方法现场调查法问卷调查法组织结构图示法流程图法专家调查法主观风险测定法2、定量方法客观风险测定法幕景分析法模糊集合分析法故障树分析法其它情景分析法实施的主要步骤试介绍现代金融市场风险度量的主要方法并做简单评述蒙特卡罗模拟法计算VaR的基本原理和基本步骤历史模拟法计算VaR的基本步骤基于delta正态方法计算VaR基本步骤相对于市场风险信用风险有什么特点外部机构评级的评级程序与评级体系并结合此次金融危机分析外部评级存在的问题简述如何应用莫顿公司债务定价模型计算某家上市公司的信用价差(必考)试述CreditMetrics模型度量信用风险的基本思想和一般程序三.计算题关于债券久期和凸性的计算应用久期和凸性近似计算债券收益率变化所导致的价差(P63 公式3.2.4D 3.2.6D* 3.2.12C 3.2.11dp改为deltaP 改为约等号 dy改为deltay)解析法计算绝对VaR和相对VaR (可能用到投资组合的方差计算 P78 3.4.6 3.4.7)基于风险中性定价信用价差的计算(课本上有个例子p168)四.单选题商业银行银行设定贷款集中度限额风险分散关于信用风险资产的预期损失无关盈利率债务人信用评级的说法不正确债务违约后造成损失的大小识别风险的方法现场调查德菲尔法模糊集成..定性的有价格对标的资产的一阶敏感性 delta商业银行对信用等级较低的客户可以上浮利率风险对冲不属于信用评分模型死亡率模型巴塞尔违约率建议10天置信度选择 99%商业银行计算VaR不包括情景分析法研究单个市场风险因子的微小变化可能会对金融工具和资产组合的收益产生影响的方法敏感性方法新巴塞尔基本协议的三大支柱不包括信息披露关于久期下列叙述不正确的是缺口绝对值越小..正相关B。
的一种特殊金融服务。
具体表现为财产管理和融通资金两个基本职能。
（1）资产管理业务：根据规定，委托人将其合法拥有的资金、动产、不动产以及知识产权等财产、财产权委托给信托投资公司，信托投资公司按照约定的条件和目的，进行管理、运用和处分。
（2）部分投资银行业务：主要包括证券承销和自营、公司理财、企业并购、投资咨询、基金管理等。
（3）自营业务：信托投资公司对可以运用的资金，可以存放银行或者用于同业拆放、贷款、融资租赁、以自有财产为他人提供担保等业务。
因此，信托投资公司的经营范围涵盖了资本市场、货币市场和实业投资市场三大市场。
四．计算题： 1.．息票债券的当期售价的折现公式及其含义是什么？ 答： b i 是息票利率，i 是到期收益率，F 是面值，d P 是当期售价。
2．统一公债的收益率公式及其含义是什么？ =c C P i ，公式中，C 是永远支付的固定金融息票利息，i 是利率，c P 是统一公债的价格。
3．如何计算贴现发行债券的到期收益率？ 答：对于任何一年期的贴现发现债券，到期收益率可以写作： 其中，i 是到期收益率，F 是面值，d P 是当期价格。
4．如何理解和计算用于反映资产系统性风险的β值？它在资本资产定价模型（CAPM ）和套利定价理论（APT ）中的公式与含义是什么？ 答：β=%ΔRa ∕%ΔRm 。
其中： %ΔRa ——某项资产的回报率变动率； %ΔRm ——市场价值变动率。
β值较大的资产系统性风险较大，故该资产受欢迎的程度较小，因为其系统性风险不能靠多样化来消除。
威廉·夏普、约翰·李特纳、杰克·特瑞纳发展的资本资产定价模型（CAPM ），可用于说明资产风险报酬的大小，即资产的预期回报率与无风险利率（即不存在任何违约可能的证券的利率）之间差额的大小。
用公式表示就是： 斯蒂芬认为，经济中不能用多样化消除的风险来源有好几种，可以将这些风险来源视为与整体经济领域的因素，如通货膨胀和总产出等有关。
第一章1.简述金融风险含义的含义、特点和主要类型金融风险是指金融变量的变动所引起的资产组合未来收益的不确定性。
（正收益也有可能是风险、不确定性即是风险、方差度量法度量）金融风险具有不确定性，客观性，主观性，叠加性和累积性，消极性和积极性并存的特点。
金融风险的类型：按照能否分散，可以分为系统风险和非系统风险。
按照会计标准，能分为会计风险和经济风险。
按照驱动因素，能分为市场风险、信用分析、操作风险、流动性风险、其他风险（经营、国家、关联风险）等。
2.试对金融风险的诱因和有可能导致的经济结果进行阐释和分析诱因：未来收益有可能受金融变量变动影响的那部分资产组合的资金头寸称为风险暴露。
金融风险来源于风险暴露以及影响资产组合未来收益的金融变量变动的不确定性。
（暴露是风险资产的一种状态。
风险是可能性）。
不确定是金融风险产生的根源（内在和外在即非系统和系统）可能导致的结果：金融风险利弊共存，不良影响有：（1）可能会给微观经济主体带来直接或潜在的经济损失。
（2）影响投资者的预期收益。
（3）增大了交易和经营管理成本（4）可能会降低部门生产率和资金利用率。
（5）可能会引起一国经济增长、消费水平和投资水平的下降。
（6）影响一国的国际收支。
（7）可能会造成产业结构部合理，社会生产力水平下降，甚至引起金融市场秩序混乱，对经济产生严重破坏。
（8）对宏观经济政策的制定和实施也产生重大影响。
（4个微观，4个宏观）3.辨析金融风险与预期损失、未预期损失、经济资本、监管资本之间的关系金融风险的经济资本是与金融机构实际承担的风险直接对应、并随着机构实际承担的风险大小而变化的资本，是由金融机构基于追求股东价值最大化的理念对风险、收益、资本综合考虑的基础上所确定的。
金融风险的监管资本是指监管部门针对有可能发生的风险而要求金融机构必须备足的资本。
（核心资本和附属资本）预期损失是实现可以预计的平均损失，一般视为金融机构的业务成本之一，以计提准备的名义从净收入中扣除。
《金融风险管理》形考作业参考答案作业1参考答案一、单项选择题1.C2.A3.C4.A5.C二、多项选择题1.ABCD2.ABCD3.AC4.ABCD5.BCD三、判断题1.×2.×3.√4.×5.×四、计算题1.解：900=1000/（1+i），i=11.1%2.解：计算公式如下：Pd=C/(1+r)+C/(1+r)2+C/(1+r)3+⋯⋯+C/(1+r)n+F/(1+r)n 76=12/(1+i)+12/(1+i)2+12/(1+i)3+⋯⋯+12/(1+i)n+100/(1+i)n从而计算出i=20%3. 解：Pr=R’−Rf=β×(R’m−Rf)=1.5×(8%−2%)=9%R’=Pr+Rf=9%+2%=11%4. 解：该笔风险贷款的价格(利率)r*=(1+r)/(1−d)−1=(1+2%)/(1−20%)−1=0.2755. 解：（1）风险调整资产=表内加权风险资产+表外加权风险资产=7400+6000=13400万美元（2）一级资本充足率=一级资本额/风险调整资产×100%=600/13400×100%=4.48% （3）总资本充足率=（一级资本额+二级资本额）/风险调整资产×100%=（600+500）/13400×100%=8.21%五、简答题1.教材P14-P162.教材P203.教材P43-P44六、论述题教材P32-P33作业2参考答案一、单项选择题1.B2.A3.A4.A5.C二、多项选择题1.ABCD2.ABC3.ABCD4.AC5.CD三、判断题1.×2.×3. ×4. √5. √四、计算题1.解：（1）μ=（-100）×0.1+（-50）×0.15+0×0.2+50×0.25+100×0.2+150×0.1=30（2）σ2=0.1×(−100−30)2+0.15×（−50−30）2+0.2×（0−30）2+0.25×（50−30）2+0.3×（100−30）2+0.1×（150−30）2=53502. 解：（1）超额储备金=1000+20-4000×20%=220亿元（2）超额储备比例=220/4000×100%=5.5%（3）超额储备是商业银行在中央银行的存款和现金减去法定准备金，超额准备比例越高，银行流动性越强，但此指标局限性十分明显，它只是在一种狭窄的意义上体现金融机构的流动性状况，很容易导致低估流动性。
第1章金融风险概述一、判断题1. ×2. √3. ×4. ×5. ×6. √7. ×8. √9. ×10. √二、单选题1.D2. C3. A4. A5. C6. C7. A8. C9. D 10. B三、多选题1. ACD2. ACDE3. ABCDE4. ABE5. ABC6. ACDE7. ADE8. ACDE9. ABCDE 10. ABCD四、简答题略第2章金融风险识别与管理一、判断题1. ×2. √3. ×4. ×5. ×6. √7. ×8. ×9. √ 10. ×二、单选题1.B2. B3. D4. B5. D6. C7. D8. A9. D 10. D三、多选题1. ABCD2. BCD3. ABCE4. ABCE5. ABC6. ADE7. ABCE8. ADE9. ABE 10. BCDE四、简答题略第3章金融风险测度工具与方法一、判断题1. ×2. ×3. ×4. √5. ×6. ×7. √8. ×9. √ 10. ×11. √ 12. √ 13. ×14.×15. ×二、单选题1.C2. A3. B4. D5. C6. D7. B8. C9. B 10. B11. A 12. C 13. D 14. C 15.C 16. D 17. B 18. A 19. B 20. B 21.B 22.D 23.B 24.C 25. B三、多选题1. BCD2. ABDE3. ABD4. ABDE5. ABE四、简答题 略五、计算题1.解：在1-c 的置信水平下，收益率服从正态分布时，风险价值的计算公式如式（3-57）所示，0c VaR v z σ=。
0v 为资产的初始价值，c z 为正态分布在水平c 上的分位数，σ为样本时间段收益率的标准差。
金融风险管理样题参考（一）单项选择题（每题1分,共10分）狭义的信用风险是指银行信用风险，也就是由于__________主观违约或客观上还款出现困难，而给放款银行带来本息损失的风险。
( B ）A. 放款人B. 借款人C. 银行D。
经纪人（二）多项选择题（每题2分，共10分）在下列“贷款风险五级分类”中,哪几种贷款属于“不良贷款”：（ACE ）A. 可疑B. 关注C。
次级D。
正常 E. 损失（三)判断题（每题1分,共5分）贷款人期权的平衡点为“市场价格= 履约价格—权利金"。
（X ）（五)简答题（每题10分，共30分)商业银行会面临哪些外部和内部风险?答：（1)商业银行面临的外部风险包括：①信用风险。
是指合同的一方不履行义务的可能性。
②市场风险。
是指因市场波动而导致商业银行某一头寸或组合遭受损失的可能性。
③法律风险，是指因交易一方不能执行合约或因超越法定权限的行为而给另一方导致损失的风险.（2）商业银行面临的内部风险包括：①财务风险，主要表现在资本金严重不足和经营利润虚盈实亏两个方面。
②流动性风险，是指银行流动资金不足，不能满足支付需要，使银行丧失清偿能力的风险。
③内部管理风险，即银行内部的制度建设及落实情况不力而形成的风险。
（六)论述题(每题15分,共15分）你认为应该从哪些方面构筑我国金融风险防范体系？答:可以借鉴“金融部门评估计划"的系统经验，健全我国金融风险防范体系。
（1）建立金融风险评估体系金融风险管理主要有四个环节，即识别风险,衡量风险，防范风险和化解风险，这些都依赖于风险评估，而风险评估是防范金融风险的前提和基础.目前我国金融市场上有一些风险评级机构和风险评级指标体系，但是还不够完善，还需要做好以下工作:①健全科学的金融预警指标体系。
②开发金融风险评测模型。
（2)建立预警信息系统完善的信息系统是有效监管的前提条件。
我国目前尽管已形成较为完善的市场统计指标体系，但对风险监测和预警的支持作用还有限，与巴塞尔委员会《有效银行监管的核心原则》要求还有差距。
金融风险管理（2020级）学习通课后章节答案期末考试题库2023年1.在资产风险管理模式下提出的（）是现代风险管理的重要基石。
参考答案:不确定条件下的投资组合理论2.在风险管理“三道防线”中，属于第一道风险防线的是（）。
参考答案:前台业务部门3.下列关于资本监管的说法，不正确的是（）。
参考答案:《商业银行资本管理办法(试行)》中强调系统重要性银行附加资本要求为2% 4.资本充足率是指资本对风险加权资产的比率，这里的资本指的是账面意义上的会计资本。
参考答案:错5.商业银行风险管理四个发展阶段的顺序为（）。
参考答案:资产风险管理模式、负债风险管理模式、资产负债风险管理模式、全面风险管理模式6.商业银行在业务经营中的非预期损失则需要银行的（）来覆盖。
参考答案:经济资本7.《巴塞尔新资本协议》通过降低（）要求，鼓励商业银行采用（）技术。
参考答案:监管资本，高级风险量化8.（）是指商业银行已经持有的或者是必须持有的符合监管当局要求的资本。
参考答案:监管资本9.我国商业银行的一级资本包括普通股、优先股、资本公积、盈余公积、未分配利润和少数股权、可转换债券。
参考答案:错10.根据监管要求，我国非系统重要性银行资本充足率不得低于（）。
参考答案:10.5%11.监管资本强调的是抵御风险、保障银行持续稳健经营的能力。
参考答案:对12.经济资本能够用于弥补银行的预期损失和非预期损失。
参考答案:错13.商业银行的核心一级资本包括（）。
参考答案:实收资本###一般风险准备###盈余公积14.《新巴塞尔资本协议》的三大支柱是（）。
参考答案:最低资本要求###监管部门的监督检查###市场纪律约束15.下列关于资本的说法，正确的是（）。
参考答案:经济资本是商业银行在一定的置信水平下，为了应对未来一定期限内资产的非预期损失而应该持有的资金16.决定商业银行的风险承受能力的是（）。
参考答案:资本金规模###风险管理水平17.在商业银行中，起维护市场信心、充当保护存款者的缓冲器作用的是（）。
《金融风险管理》课后习题答案第一章课后习题答案一、重要名词答案略二、单项选择1-5 C B D A A 6-10 C A C C C 11-15 D A B D A 16-20 B C D D D 21-25 B B B B三、多项选择1. BCD2. ACDE3. ADE4. ABCDE5. ABDE6. BCDE7. AD8. ABCE9. ABCDE 10. ACDE11. ACE 12. ABCDE 13. ACDE 14. AB 15.ABC16. ACE 17. ABC 18.ABCDE四、判断题1-5 ××××√ 6-10 ×√×××11-15 √√××× 16-20 ×√√×√五、简答题答案略第二章课后习题答案一、重要名词答案略二、单项选择1-5 A C C AD 6-10 C B D D B 11-15 A A C C D 16-18 A D A三、多项选择1. A B C D2. A B C DE3. ABCDE4. ABCD5. ABCDE6. ABCDE7. ABCD8. ADE9. ACDE 10. ACE四、判断题1-5 ×√××× 6-8 ×√×五、简答题答案略第三章课后习题答案一、重要名词答案略二、单项选择1-5 ACBBB 6-10 ADBCD 11-15 DBBAC 16-21 DDABAB三、多项选择1. ABCE2. AD3. BCDE4. BDE5. BE6. CD7. BCDE8. ABCDE9. BDE 10. ABDE11. BCE 12. ABCE 13. ABCDE 14. ACE四、判断题1-5 √××√√ 6-10 ×√××× 11-15 ××××× 16-17 √×五、简答题答案略第四章课后习题答案二、单选1-5DCCAD 6-10AAABA 11-15DDCCB 15-20A ABBD三、多选1-5BCDE/CD / ABDE /ABCE /ABCDE 6-10ABCD/ ABCDE/ ABDE/CD/AC11-15ABCDE /ABCE/ACD/ABC/ABCD16-20ABCE/ABE/ABCDE/ABCDE/BCDE四、判断题1-5 错错错错错 6-10对对错对对 11-15对对对错对 16-18错错对第五章课后习题答案一、重要名词答案略二、单项选择1-5 ACCBB 6-10 ADDCD 11-15 CCBCD 16-20 ACDCC 21-25 CDBAC 26-30 DABBD 31-35 ABCAB 36-40 DACAB 41-45 CDAAC 46-48 AAD三、多项选择1. ABC2. ABD3. BCE4. AC5. BC6. BCE7. DE8. ADE9. ABCD 10. ABCD11. ABD 12. ABCD 13. ABC 14. ABCD 15. BC16. AB 17. ABCD 18. AC 19. AD 20. BCD21. CD 22. CD 23. AB四、判断题1-5 √×××√ 6-10 ××√×× 11-15 ××××√ 16-20 √××××21-25 √×√×× 26-30 ×√××× 31-35 ×√××× 36-40 √×√√√ 41-45 ××√√√ 46-47 ×√五、简答题答案略第六章课后习题答案二、单选1-5DCCAD 6-10AAABA 11-15DDCCB 15-20A ABBD四、多选1-5BCDE/CD / ABDE /ABCE /ABCDE 6-10ABCD/ ABCDE/ ABDE/CD/AC11-15ABCDE /ABCE/ACD/ABC/ABCD16-20ABCE/ABE/ABCDE/ABCDE/BCDE五、判断题1-5 错错错错错 6-10对对错对对 11-15对对对错对 16-18错错对第七章课后习题答案一、重要名词答案略二、单项选择1-5 BCDCA 6-10 BBDDD 11-15 CADCC三、多项选择1. ABCDE2. CDE3. ABCDE4. ABCDE5. BCE6. BDE7. ABCE8. BCE9. ABC 10. ABDE11. ABCDE 12. ABD 13. ABCD四、判断题1-10√××√××√×√五、案例分析题案例1：内部欺诈（未经授权交易导致资金损失）案例2：失职违规案例3：核心雇员流失案例4：违反用工发六、简答题答案略第八章课后习题答案一、重要名词答案略二、单项选择1-5 CDCCB 6-10 DCDAB 11-15 CADAA 16-20 DACCC三、多项选择1. ACE2. ABE3. ABCE4. ADE5. ABE6. ABCD7. ABCDE8.ABCD9. ABCD 10. ABC四、判断题1-11××√××√××√√五、简答题答案略第九章课后习题答案一、重要名词答案略二、单项选择1-5 ABDDD 6-10 AABBD 11-16 CCDDAB三、多项选择1. ABCD2. ABCD3. AC4. BCD5. ABCD6. ABCDE7. ACD8. ABCDE9. ABCDE 10. ABCDE四、判断题1-5 ×√××√ 6-10 √×√×× 11-14 √√√√五、简答题答案略第十章课后习题答案一、重要名词答案略二、单项选择1-5 ABBCB 6-10 CCBDA三、多项选择1. CD2. ADE3. AC4. BCDE5. CDE6.ABC7. ACE8. ABC9. ACDE 10.ABC四、判断题1-5 ×××√×五、简答题答案略第十一章课后习题答案二、单选题1-5DABCB 6-10DABDC 11-15DBAAB 16-20DCCAA三、多选题1-5ABD/ACD/AC/ABC/ACD 6-10 ABCD/ABD/ABCDE/ABCDE/ABCDE11-15ABCDE/ABCDE/ABCD/ABCDE/ABCDE16-20ACD/ ABCDE/ABCDE/ ACE/ADE四、1-5对错错对对 6-10对错对对错 11-15对对对对错 16-20对错对错对。
第6章利率风险思考题一、判断题（请对下列描述作出判断，正确的请画“√”，错误的请画“×”）1. 按照巴塞尔银行监管委员会颁布的《有效银行监管的核心原则》,利率风险是指银行的财务状况在利率出现变动时所面临的风险。
（）2. 到期日模型是从市场价格的角度入手,通过衡量银行资产和负债的期限差额来度量利率风险。
（）3. 当重定价缺口为正时，由于利率敏感性资产大于利率敏感性负债,因此,这一期限内利率的下降将使得金融机构的净利息收入下降。
（）4. 当存贷款利率呈现非等额变动时，重定价缺口的分析可能失效。
（）5. 市场价值记账法意味着金融机构的资产负债组合按买卖时的原始价格而而非记账日的证券价格变现记录,这样可以反映现实的经济情况及资产和负债的真实价值。
（）6. 如果资产组合的加权平均期限大于负债组合的加权平均期限,利率上升将导致资产组合的市场价值增加大于负债组合的市场价值增加，从而带来收益。
（）7. 证券的市场价值取决于其未来现金流的现值，利率下降通常导致证券市值上升。
（）8. 对于任意既定的利率下降幅度，证券的期限越长，它的市值下降幅度越大。
（）9. 其他条件相同时,债券的息票利率R与久期存在正向关系,即息票利率越高,久期越长。
（）10. 具有相同票面利率和收益率的债券,期限越长,则久期越短。
（）二、单选题（下列选项中只有一项最符合题目的要求）1. 根据表6-1表示的某金融机构重定价缺口，假如未来6个月-1年内，利率上升了1%，那么该金融机构的净利息将（）。
A. 减少10万元B. 增加10万元C. 减少25万元D. 增加25万元2. 某剩余期限1年的固定利率债券面额为100元，票面利率10%，如果市场利率从9%下降到8%，则该债券的市值将（）。
A. 上升0.93元B. 下降0.93元C. 上升1.00元D. 下降1.00元3. 面额和票面利率都相同的债券，当市场利率上升时，剩余期限为（）的债券市值下降得最多。
第一章【习题答案】1.系统性金融风险2.逆向选择；道德风险3.正确。
心理学中的“乐队车效应”是指在游行中开在前面，载着乐队演奏音乐的汽车，由于音乐使人情绪激昂，就影响着人们跟着参加游行。
在股市中表现为，当经济繁荣推动股价上升时，幼稚的投资者开始拥向价格处于高位的股票，促使市场行情飙升。
4.错误。
不确定性是指经济主体对于未来的经济状况的分布范围和状态不能确知；而风险是一个二维概念，它表示了损失的大小和损失发生概率的大小。
5.A（本题目有错别字，内存，应改为内在）6.A7.略。
提示：金融风险的定义。
8.金融风险的一般特征：客观性：汇率的变动不以任何金融主体的主观意志为转移。
普遍性：每一个具体行业、每一种金融工具、每一个经营机构和每一次交易行为中，都有可能潜伏着金融风险、扩张性：美国次贷危机将整个世界拖入金融海啸、多样性与可变性：期货期权等金融衍生品不断创新，影响风险的因素变得多而复杂、可管理性：运用恰当手段可套期保值达到避险的目的；金融风险的当代特征：高传染性：由于金融的高度自由化和一体化，美国次贷危机成为引发欧债危机的导火线、“零”距离化：1997年泰国金融危机使东南亚国家相继倒下、强破坏性：由于金融深化，美国发生的“次债危机”从2007年8月开始席卷美国、欧盟和日本等世界主要金融市场，以及2009年发生的欧洲主权债务危机，截至2012年仍然对全球经济产生巨大的负面作用。
9.按照金融风险的形态划分：价格风险（利率风险、汇率风险、证券价格风险、金融衍生品价格风险、通货膨胀风险）；信用风险；流动性风险；经营或操作风险；政策风险；金融科技风险；其他形态的风险（法律风险、国家风险、环境风险、关联风险）。
根据金融风险的主体划分：金融机构风险；个人金融风险；企业金融风险；国家金融风险。
根据金融风险的产生根源划分：客观金融风险；主观金融风险。
根据金融风险的性质划分：系统性金融风险；非系统性金融风险（经营风险、财务风险、信用风险、道德风险等）。
根据金融风险的层次划分：微观金融风险；宏观金融风险。
10.金融风险的效应可以划分为经济效应、政治效应和社会效应三个方面，经济效应主要包括微观经济效应和宏观经济效应。
11.要了解金融风险形成机理，需要了解金融风险产生的必要条件和充分条件。
金融风险产生的必要条件，也就是金融风险因素，金融风险产生的充分条件，也就是金融风险事故，两者结合就形成了金融风险，在两者的交错作用下，金融风险可能进一步加剧，导致金融危机。
12.现代理论认为，信用的脆弱性，是由信用过度扩张和金融业的过度竞争造成的，这可以从信用运行特征来解释：信用是联系国民经济运行的网络，这个网络使国民经济各个部门环节相互依存、共同发展，但是这个网络的任一环节即使是偶然的破坏都势必引起连锁反应，信用的广泛连锁性和依存性是信用脆弱、产生金融风险的一个重要原因。
金融业的过度竞争以及信用监管制度的不完善是信用脆弱性的又一表现。
13.略。
第二章【习题答案】1.金融风险管理衡量系统2.风险的计量问题3.正确。
人们越来越深刻的认识到，金融机构不仅是现代经济体的支付中介和信用中介，更重要的金融机构是作为风险中介而存在着，是“通过交易金融资产而经营金融风险的机构”。
有效的风险管理具有减少损失，合理避税、增加投资机会、降低管理成本等为金融机构创造价值的效用。
4.正确。
缺乏统一的组织和协调，使得在同一个机构内不同业务风险之间难以进行对比分析，难以从机构层面来把握整体风险；随着金融衍生业务的发展，各种风险的边界越来越模糊，呈现出越来越多的交叉与融合，从而要求人们全面把握风险。
5. 金融风险管理是指以消除或减少金融风险及其不利影响为目的，人们通过实施一系列的政策和措施来控制金融风险的行为。
根据管理学的定义，经济行为主体的管理行为是为实现一定的目标而对其经济经营活动采取的计划、组织、协调、控制的完整过程。
对金融风险进行管理也应是一整套系列性、完整性的管理行为，包括对金融风险的预测、识别、度量、策略选择及评估等内容。
但是，由于金融风险复杂善变的特性，这系列的管理行为并不是孤立发生的，它们相互融合，交互产生，以在动态管理行为中有效减少或消除金融风险产生的后果、维护经济主体的目标实现为己任。
略。
6.略。
提示：加强对自身金融风险的认识、以较低成本来避免或减少损失等。
7.略。
提示：保持整个金融系统的稳定性；促进金融市场有序、高效率地发展。
第三章【习题答案】1.均值－方差模型（Mean-Variance Model）2.灵敏度方法3.正确。
要保证风险分析的准确性，就必须进行全面系统地调查分析，对金融风险进行综合归类，以揭示其性质、类型及后果。
否则，就不可能对风险有一个总体的综合认识，就难以确定哪种风险具有发生的可能性，就难以合理地选择控制和处置风险的方法。
因此风险分析必须坚持系统化原则。
同时，由于风险随时存在于单位的生产经营活动中，所以金融风险的识别和衡量也必须是一个连续不断的、制度化的过程，这就是风险识别的制度化、经常化原则。
4.错误。
方差作为风险度量，缺点主要在于组合证券的风险表达式比较复杂，其复杂性超过了Markowitz的方差风险度量，这为实际计算带来了困难，半方差方法同方差法一样，也没有给出风险（损失）的期望值。
5.A6.B7.它是金融风险管理第一步的、最基本的程序；它是整个金融风险管理过程中极为艰难和复杂的工作；它是一项连续性和制度性的工作。
8.提示：金融风险识别的要求。
9.提示：均值——方差选择为基础的马克维兹模型、资本资产定价模型、资本资产套利定价理论、行为金融理论、VaR方法等。
10.定量方法的运用大大地提高了风险度量的精确性，但是有些风险难以度量，比如信用风险；定性方法可以用于当一些影响因素不能量化，或者影响因素过多，难以使用严格的数学模型进行量化分析时的情况，但难以对风险作出准确的计量。
11.金融风险预测是金融风险管理的先行步骤，它要求我们应该能够在现存环境下分析各类因素，运用一定的定量分析方法预测出将要面临的金融风险，做到“防范于未然”，因此属于对潜在金融风险的管理。
【习题答案】1.选择控制型2.预防3.正确。
摩根规则假设现在是过去的重复，将来是现在的重复。
在经济上升期企业收益表现得比预期要好，收回贷款自然没有问题；但一旦经济下行，银行对企业未来收益的预测就显得过于乐观，资产的安全就得不到保障。
4.B5.经济主体的金融风险管理策略的选择是基于风险管理战略确定后的择优挑选，也就是说，金融风险管理策略是以金融风险管理战略为指导的（亦即战略指导策略）。
金融风险管理策略的着眼更为具体细致，相对而言也更具有挑战性，而主要的实施和评估对象也是金融风险管理策略。
6.①预防策略优点：可以事前防范风险。
缺点：防范风险需要以减少业务量和储备一定流动性为代价，会减少收入。
②规避策略优点：可以设想“躲避”掉一些高风险的项目。
缺点：在规避风险的同时也放弃了因承担风险而获得的收益，同时规避风险需要一定的技巧，对金融工具的运用能力方面要求较高。
③分散策略优点：通过分散投资可以再总体上达到风险抵消的目的。
缺点：分散策略只能抵消非系统性风险，系统性风险不能被抵消，随着投资的分散，管理成本也将上升。
④转嫁策略优点：可以将风险转移给别人。
缺点：必须以有人承担风险为前提条件，风险并没有被消除，只是改变了风险的承担者。
⑤保值策略优点：简便、有效。
缺点：套期保值存在成本，并且所使用的金融工具必须以发达完全的资本市场为前提。
⑥补偿策略优点：能对已发生或将发生的损失追寻补偿。
缺点：取决于对未来判断的准确程度和议价能力。
7.略8.略第五章【习题答案】1.开业资本金是否充足2.资本的组成、风险加权的计算、标准比率的目标、过渡期及实施的安排3.最低资本金要求、外部监管、市场约束4.错误。
解释：在初级法中，银行测算与每个借款人相关的违约概率，其他数值由监管部门提供。
高级法中，则允许内部资本配置方式较发达的银行自己测算其他必需的数值。
5.A6.准入监管是指对于银行业注册登记的严格程序和开业条件的具体要求，以防止不合格的金融机构进入金融市场，保持合理的机构数量，避免恶性竞争。
日常经营监管主要是指银行日常审慎监管以及现场稽核与非现场稽核。
其中银行日常审慎监管包括：对银行业务范围的限制、风险控制、流动性要求、资本充足率、盈利能力、内部控制。
市场退出监管是指对出现问题的银行进行及时处理。
7.提示：可以从市场准入的监管、日常经营的监管和市场退出的监管三方面考虑。
8.《新巴塞尔协议》以三大支柱：最低资本金要求、外部监管、市场约束为主要内容。
最低资本金要求主要包括提出了两种信用风险的基本计量方法（即标准法和内部评级法）和对操作风险提资本准备。
外部监管主要包括监督检查应遵循的四大原则、检查各项最低标准的遵守情况、监督检查的其它内容包括监督检查的透明度以及对银行账簿利率风险的处理。
市场约束是指提出了信息披露的有关强制性规定和建议，并在四个领域制定了更为具体的定量及定性的信息披露内容，包括适用范围、资本构成、风险暴露的评估和管理程序以及资本充足率。
第六章【习题答案】1.“信用悖论”2.违约概率、给定违约概率下的损失率、风险暴露、有效期限3.错误。
现代意义上的广义的商业银行信用风险还应包括由于借款人信用水平的变动和履约能力的变化导致其债务市场价值下降而给银行造成损失的可能性。
4.错误。
信用风险概率分布曲线是向左倾斜，厚尾现象仅出现在左侧。
5.B6.C7.狭义上的商业银行的信用风险是指借款人到期不能或不愿履行借款协议，未能如期偿还其债务，致使银行遭受损失的可能性；广义上的商业银行信用风险还应包括由于借款人信用水平的变动和履约能力的变化导致其债务市场价值下降而给银行造成损失的可能性。
信贷风险是指在信贷过程中，由于各种不确定性，使借款人不能按时偿还贷款，造成银行贷款本金及利息损失的可能性。
二者的主要差异在于其所包含的金融资产的范围不同，信用风险不仅包括贷款风险，还包括存在于其他表内、表外业务（如贷款承诺、证券投资、金融衍生工具）中的风险。
8.内部评级法是巴塞尔新资本协议框架中有关信用风险的管理办法。
内部评级法作为一套商业银行信用风险管理的国际准则。
其体系结构包括了商业银行自身的内部评级体系与监管机构的外部监管两个部分。
内部评级法有以下四个基本要素：敞口的分类、风险要素、风险权重和最低要求。
（展开：略）9.传统信用风险的度量：专家评定方法：主观性较强；Z评分模型：运用5个财务比率进行评分； ZETA评分模型：将Z评分模型中的变量由5个增加到7个；现代信用风险的度量：Credit Metrics模型构建在资产组合理论、VaR等理论和方法基础之上；Credit Risk+模型：应用保险经济学中的保险精算方法来计算债务组合的损失分布；Credit Portfolio View模型：从宏观经济环境的角度来分析债务人的信用等级迁移；KMV模型：以期权定价理论为基础，通过计算预期违约频率，对所有其股权公开交易的公司和银行的违约可能性做出了预测。
