第六章 首次公开发行股票并上市的信息披露-股票上市公告书编制和披露的要求

深圳证券交易所股票上市规则（2008年修订）（1998年1月实施 2000年5月第一次修订 2001年6月第二次修订 2002年2月第三次修订 2004年12月第四次修订 2006年5月第五次修订 2008年9月第六次修订）目 录第一章总则第二章信息披露的基本原则及一般规定第三章董事、监事和高级管理人员第一节董事、监事和高级管理人员声明与承诺第二节董事会秘书第四章保荐人第五章股票和可转换公司债券上市第一节首次公开发行的股票上市第二节上市公司新股和可转换公司债券的发行与上市第三节有限售条件的股份上市流通第六章定期报告第七章临时报告的一般规定第八章董事会、监事会和股东大会决议第一节董事会和监事会决议第二节股东大会决议第九章应披露的交易第十章关联交易第一节关联交易及关联人第二节关联交易的程序与披露第十一章其他重大事件第一节重大诉讼和仲裁第二节变更募集资金投资项目第三节业绩预告、业绩快报和盈利预测第四节利润分配和资本公积金转增股本第五节股票交易异常波动和澄清第六节回购股份第七节可转换公司债券涉及的重大事项第八节收购及相关股份权益变动第九节股权激励第十节破产第十一节其他第十二章停牌和复牌第十三章特别处理第一节一般规定第二节退市风险警示第三节其他特别处理第十四章暂停、恢复、终止上市第一节暂停上市第二节恢复上市第三节终止上市第十五章申请复核第十六章境内外上市事务第十七章监管措施和违规处分第十八章释义第十九章附则董事声明及承诺书监事声明及承诺书高级管理人员声明及承诺书第1章总则.1 为规范股票、可转换为股票的公司债券（以下简称“可转换公司债券”）及其他衍生品种（以下统称“股票及其衍生品种”）上市行为，以及发行人、上市公司及相关信息披露义务人的信息披露行为，维护证券市场秩序，保护投资者的合法权益，根据《中华人民共和国公司法》(以下简称“《公司法》”)、《中华人民共和国证券法》（以下简称“《证券法》”）等法律、行政法规、部门规章、规范性文件及《深圳证券交易所章程》，制定本规则。

2014年11月证券从业资格考试《发行与承销》知识点（六）第六章首次公开发行股票并上市的信息披露【考点一】信息披露概述一、信息披露的方式信息披露的方式主要包括：发行人及其主承销商应当将发行过程中披露的信息刊登在至少一种中国证监会指定的报刊，同时将其刊登在中国证监会指定的互联网网站，并置备于中国证监会指定的场所，供公众查阅。

信息披露文件应当采用中文文本。

同时采用外文文本的，信息披露义务人应当保证两种文本的内容一致。

两种文本发生歧义时，以中文文本为准。

二、信息披露的原则(1)真实性原则。

(2)准确性原则。

(3)完整性原则。

(4)及时性原则。

三、信息披露的事务管理(1)上市公司应当制定信息披露事务管理制度。

(2)上市公司应当设立董事会秘书，作为公司与交易所之间的指定联络人。

上市公司董事会秘书空缺期间，董事会应当指定1名董事或高级管理人员代行董事会秘书的职责，并报交易所备案，同时尽快确定董事会秘书人选。

公司指定代行董事会秘书职责的人员之前，由董事长代行董事会秘书职责。

董事会秘书空缺期间超过3个月之后，董事长应当代行董事会秘书职责，直至公司正式聘任董事会秘书。

【考点二】首次公开发行股票招股说明书及其摘要一、招股说明书的编制和披露的规定中国证监会于2001年3月15日发布(2006年5月18日修改)了《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第1号——招股说明书》(简称第1号准则)，所有申请拟在中华人民共和国境内首次公开发行股票并上市的公司(发行人)，均应按第1号准则的要求编制和披露招股说明书及其摘要，作为向中国证监会申请首次公开发行股票的必备法律文件，并按规定披露。

二、招股说明书的一般内容与格式(1)发行人应披露的股本情况主要包括：①本次发行前的总股本、本次发行的股份，以及本次发行的股份占发行后总股本的比例；②前10名股东；③前10名自然人股东及其在发行人处担任的职务；④若有国有股份或外资股份的，须根据有关主管部门对股份设置的批复文件披露股东名称、持股数量、持股比例。

上海证券交易所关于发布《股票上市公告书内容与格式指引》的通知【法规类别】证券交易所与业务管理股票【发文字号】上证上字[2006]356号【失效依据】上海证券交易所关于发布《股票上市公告书内容与格式指引(2013年修订)》的通知【发布部门】上海证券交易所【发布日期】2006.05.19【实施日期】2006.05.19【时效性】失效【效力级别】行业规定上海证券交易所关于发布《股票上市公告书内容与格式指引》的通知(上证上字［2006］356号)各有关单位：《股票上市公告书内容与格式指引》已经中国证监会批准，现予以发布，请遵照执行。

特此通知附件：股票上市公告书内容与格式指引上海证券交易所二00六年五月十九日附件：股票上市公告书内容与格式指引第一章总则第一条为规范首次公开发行股票公司上市的信息披露行为，保护投资者合法权益，根据《公司法》、《证券法》等法律、法规和中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）的有关规定，制定本指引。

第二条在中华人民共和国境内首次公开发行股票并上市的公司（以下简称“发行人”），应按本指引编制上市公告书。

第三条本指引的规定是对上市公告书信息披露的最低要求。

不论本指引是否有明确规定，凡在招股说明书披露日至上市公告书刊登日期间所发生的对投资者作出投资决策有重大影响的信息，均应披露。

本指引某些具体要求对发行人确实不适用的，发行人可根据实际情况，在不影响披露内容完整性的前提下作适当修改，但应作书面说明。

发行人未披露本指引规定内容的，应以书面形式报告证券交易所同意。

第四条由于商业秘密等特殊原因致使某些信息确实不便披露的，发行人可向证券交易所申请豁免。

第五条在不影响信息披露的完整性和不致引起阅读不便的前提下，发行人可采用相互引征的方法，对各相关部分的内容进行适当的技术处理，以避免重复和保持文字简洁。

第六条发行人在上市公告书中披露的所有信息应真实、准确、完整。

第七条上市公告书应符合以下一般要求：（一）引用的数据应有充分、客观的依据，并注明资料来源。

2010下半年证券从业资格考试大纲《证券发行与承销》证券发行与承销目的与要求本部分内容包括：证券经营机构的投资银行业务、股份有限公司概述、企业的股份制改组、公司融资、首次公开发行股票的准备和推荐核准程序、首次公开发行股票的操作、首次公开发行股票的信息披露、上市公司发行新股、可转换公司债券及可交换公司债券的发行、债券的发行、外资股的发行、公司收购与资产重组等。

通过本部分的学习，要求掌握上述内容以及相应的法规政策。

第一章证券经营机构的投资银行业务熟悉投资银行业的含义。

了解国外投资银行业的历史发展。

掌握我国投资银行业发展过程中发行监管制度的演变、股票发行方式的变化、股票发行定价的演变以及债券管理制度的发展。

了解证券公司的业务资格条件。

掌握保荐机构和保荐代表人的资格条件。

了解国债的承销业务资格、申报材料。

掌握投资银行业务内部控制的总体要求。

熟悉承销业务的风险控制。

了解股票承销业务中的不当行为以及对不当行为的处罚措施。

了解投资银行业务的监管。

熟悉核准制的特点。

掌握证券发行上市保荐制度的内容，以及中国证监会对保荐机构和保荐代表人的监管。

了解中国证监会对投资银行业务的非现场检查和现场检查。

第二章股份有限公司概述熟悉股份有限公司设立的原则、方式、条件和程序。

了解股份有限公司发起人的概念、资格及其法律地位。

熟悉股份有限公司章程的性质、内容以及章程的修改。

掌握股份有限公司与有限责任公司的差异、有限责任公司和股份有限公司的变更要求和变更程序。

掌握资本的含义、资本三原则、资本的增加和减少。

熟悉股份的含义和特点、股份的分派、收购、设质和注销。

了解公司债券的含义和特点。

熟悉股份有限公司股东的权利和义务、上市公司控股股东的定义和行为规范、股东大会的职权、上市公司股东大会的运作规范和议事规则、股东大会决议程序和会议记录。

掌握董事（含独立董事）的任职资格和产生程序，董事的职权、义务和责任，董事会的运作规范和议事规则，董事会及其专门委员会的职权，董事长的职权，董事会秘书的职责，董事会的决议程序。

第六章首次公开发行股票的信息披露第一节信息披露概述大纲要求：掌握信息披露的制度规定、信息披露方式、信息披露的原则和信息披露的事务管理。

知识点一、信息披露的制度规定1.股份有限公司公开发行股票，依照《公司法》、《证券法》、《首次公开发行股票并上市管理办法》、《证券发行与承销管理办法》和其他部门规章等的规定，必须同时向所有投资者公开信息披露。

依法必须披露的信息，，应当在国务院证券监督管理机构指定的媒体上发布，同时将其置备于公司住所、证券交易所，共社会公众查阅。

2.首次公开发行股票的信息披露内容主要包括（4项）：招股说明书及其附录和被查文件；招股说明书摘要；发行公告；上市公告书。

知识点二、信息披露方式1.信息披露的方式：刊登在至少一种中国证监会指定的报刊，同时刊登在中国证监会指定的网站，并置备于证监会指定的场所，供公众查阅。

（多选题）2.信息披露文件应当采用中文文本。

假如采用外文文本的，信息披露义务人应当保证两种文本的内容一致。

两种文本发生歧义时，以中文文本为准。

知识点三、信息披露的原则1.信息披露的原则（4个）：真实性原则、完整性原则、准确性原则、及时性原则。

真实性原则：是指信息披露义务人所公开的情况不得有任何虚假成分，必须与自身的客观实际相符完整性原则：是指信息披露义务人公开的信息必须把能够提供给投资者判断证券投资价值的情况全部公开。

准确性原则：是指信息披露义务人公开的信息必须尽可能详尽、具体、准确及时性原则：是指信息披露义务人在依照法律、法规、规章及其他规定要求的时间内，以指定的方式披露。

知识点四、信息披露的事务管理（一）信息披露事务管理制度。

上市公司应当指定信息披露事务管理制度，此制度应当经公司董事会审议通过，报注册地证监局和证券交易所备案。

（具体内容P192）（二）上市公司应当设立董事会秘书，作为公司与交易所之间的指定联络人。

P2061.上市公司在履行信息披露义务时，应当指派董事会秘书、证券事务代表或者代行董事会秘书职责的人员负责与交易所联系，办理信息披露与股权管理事务。

IPO信息披露要求摘要IPO（Initial Public Offering，首次公开发行）是指公司将自身的股票首次公开发行给大众，从而进入证券市场进行交易的过程。

在进行IPO过程中，公司需要按照相关法规和规定披露一定的信息，以便投资者能够全面了解公司的情况并做出正确的投资决策。

本文将介绍IPO信息披露的要求和相关注意事项。

1. IPO信息披露要求的背景IPO是一种让公司进行首次公开发行股票的方式，它是股票进入证券市场进行交易的门槛。

为了保护投资者的权益，保证证券市场的公平、公正和透明，相关监管部门和交易所制定了一套IPO信息披露的要求，要求公司在IPO前披露一系列的信息，以便投资者全面了解公司的情况。

2. IPO信息披露的主要内容(1) 公司的基本情况这包括公司的名称、注册资本、公司类型、注册地等基本信息，以及公司治理结构、主要股东、历史业绩等信息。

这些信息能够帮助投资者了解公司的背景和公司的经营情况。

(2) 公司的财务状况这包括公司的资产负债表、利润表和现金流量表等财务报表，以及公司的财务指标和财务比率分析等。

通过这些信息，投资者能够了解公司的盈利能力、偿债能力以及经营稳定性。

(3) 公司的风险因素公司需要披露可能对其业务和财务状况产生负面影响的风险因素，例如行业竞争、法律法规变动等。

这些风险因素是投资者在做出投资决策时需要考虑的重要因素。

(4) 公司的业务模式和发展战略公司需要披露其主营业务的模式和发展战略，包括产品或服务的特点、市场规模和市场份额等。

这些信息能够帮助投资者了解公司的商业模式和发展潜力。

(5) 公司的管理层和关联方公司需要披露高级管理人员和关联方的情况，包括高级管理人员的学历背景和从业经历，关联方与公司之间的交易等。

这些信息可以帮助投资者了解公司的管理层和关联交易情况。

3. IPO信息披露的渠道(1) 上市文件公司需要向证券监管部门提交IPO申请文件，其中包括上市招股书、公司章程等。

上市公司信息披露管理办法第一章总则第一条为了规范发行人、上市公司及其他信息披露义务人的信息披露行为，加强信息披露事务管理，保护投资者合法权益，根据《公司法》、《证券法》等法律、行政法规，制定本办法。

第二条信息披露义务人应当真实、准确、完整、及时地披露信息，不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

信息披露义务人应当同时向所有投资者公开披露信息。

在境内、外市场发行证券及其衍生品种并上市的公司在境外市场披露的信息，应当同时在境内市场披露。

第三条发行人、上市公司的董事、监事、高级管理人员应当忠实、勤勉地履行职责，保证披露信息的真实、准确、完整、及时、公平。

第四条在内幕信息依法披露前，任何知情人不得公开或者泄露该信息，不得利用该信息进行内幕交易。

第五条信息披露文件主要包括招股说明书、募集说明书、上市公告书、定期报告和临时报告等。

第六条上市公司及其他信息披露义务人依法披露信息，应当将公告文稿和相关备查文件报送证券交易所登记，并在中国证券监督管理委员会(以下简称中国证监会)指定的媒体发布。

信息披露义务人在公司网站及其他媒体发布信息的时间不得先于指定媒体，不得以新闻发布或者答记者问等任何形式代替应当履行的报告、公告义务，不得以定期报告形式代替应当履行的临时报告义务。

第七条信息披露义务人应当将信息披露公告文稿和相关备查文件报送上市公司注册地证监局，并置备于公司住所供社会公众查阅。

第八条信息披露文件应当采用中文文本。

同时采用外文文本的，信息披露义务人应当保证两种文本的内容一致。

两种文本发生歧义时，以中文文本为准。

第九条中国证监会依法对信息披露文件及公告的情况、信息披露事务管理活动进行监督，对上市公司控股股东、实际控制人和信息披露义务人的行为进行监督。

证券交易所应当对上市公司及其他信息披露义务人披露信息进行监督，督促其依法及时、准确地披露信息，对证券及其衍生品种交易实行实时监控。

证券交易所制订的上市规则和其他信息披露规则应当报中国证监会批准。

上海证券交易所股票上市规则(2000年修订本)--------------------------------------------------------------------------------2000年04月29日08:54 上海证券报网络版第一章总则1．1为规范股票上市行为，维护证券市场秩序，保护投资者和股票发行人的合法权益，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、《股票发行与交易管理暂行条例》（以下简称《股票条例》）、《证券交易所管理办法》等国家有关法律、法规、规章及《上海证券交易所章程》，制定本规则。

1．2股票及其衍生品种在上海证券交易所（以下简称“本所”）上市，适用本规则的规定。

1．3经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）核准股票公开发行、上市的公司申请在本所上市，由本所审查同意后安排上市。

1．4本所依据国家有关法律、法规和本规则及中国证监会的授权对上市公司及其董事、监事、高级管理人员、有信息披露义务的投资人及上市推荐人进行监管。

第二章股票上市协议董事、监事承诺和备案上市推荐人第一节股票上市协议2．1．1发行人在股票首次上市前应当向本所申请上市，与本所签署股票上市协议。

2．1．2股票上市协议主要包括以下内容：（一）上市公司章程的内容及其制定与修订程序符合《公司法》、有关法规和中国证监会规定的相关条款；（二）上市费用及其交纳方式；（三）双方的权利与义务；（四）董事会秘书和董事会证券事务代表；（五）定期报告、临时报告的报告程序及上市公司回复本所质询的具体规定；（六）股票停牌事宜；（七）违约责任；（八）仲裁条款；（九）本所认为需要规定的其他内容。

2．1．3上市公司逾期缴纳上市费用，本所按日欠费金额的0．03％收取滞纳金。

第二节董事、监事承诺和备案2．2．1新上市公司的所有董事、监事应在股票上市后两个月内，上市公司新任董事、监事应在股东大会通过其任命后两个月内，分别签署《董事声明及承诺书》、《监事声明及承诺书》并送达本所。

监管规则适用指引--发行类第6号1.背景发行类第6号监管规则是针对企业进行首次公开发行股票的监管规定，目的是保护投资者的合法权益，规范市场秩序，促进证券市场健康发展。

本指引旨在对发行类第6号监管规则进行解读和适用指导，帮助企业和相关机构更好地理解和遵守监管规定。

2.适用范围发行类第6号监管规则适用于拟在证券市场进行首次公开发行股票的企业。

无论是A股市场、H股市场还是其他证券市场，只要企业符合首次公开发行股票的条件，就需要遵守该监管规则的相关规定。

3.主要内容（1）信息披露要求根据发行类第6号监管规则，企业在首次公开发行股票前，需要按照规定向投资者充分披露相关信息，包括但不限于企业的财务状况、经营情况、风险提示等。

企业需确保所披露的信息真实、准确、完整，不得存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

企业还需确保披露信息的时效性，及时更新披露的信息，确保投资者能够及时获取最新的企业信息。

（2）募集资金管理在首次公开发行股票过程中，企业需要严格管理募集的资金，确保所募集资金的合法、合规使用。

企业应当建立健全的募集资金管理制度，明确资金使用的具体用途，并按照规定进行专款专用，不得挪用募集资金用于非法用途。

（3）发行程序和审核要求发行类第6号监管规则对首次公开发行股票的发行程序和审核要求也作出了详细规定。

企业需要按照程序规定，依法依规履行发行程序，接受证监会或相关监管机构的审核。

在审核过程中，企业需要积极配合监管机构的工作，提供相关资料和信息，并按要求进行说明和解释。

（4）法律责任和处罚规定对于违反发行类第6号监管规则的企业和相关责任人，监管机构将依法给予相应的法律责任和处罚。

对于涉嫌违法违规行为，监管机构将依法进行调查和处理，对于违法所得将予以追缴，对于相关责任人将依法追究责任。

违反监管规定可能会导致企业被暂停发行、撤回发行申请等严重后果。

4.针对企业的建议针对发行类第6号监管规则，我们对企业提出以下建议：（1）注重信息披露企业在首次公开发行股票前，需要设立专门的信息披露工作组织，确保披露的信息真实、准确、完整。

2024年全国证券从业资格考试024《金融市场基础知识》题库四一、单选题1.2010年，作为国际金融危机爆发后欧盟最重大的改革举措之一，欧洲议会审议批准了一项重要法案，该法案是（）。

A.《金融服务现代化法案》B.《格拉斯-斯蒂格尔法》C.《金融监管改革法案》D.《泛欧金融监管改革法案》答案：D解析：2010年9月欧洲议会批准了欧盟成员国财政部长通过的泛欧金融监管改革法案。

这是国际金融危机爆发之后,欧盟最重大的改革举措之一。

2.如果将某分级基金称为“股票型分级基金”，说明该基金是（）分类。

A.按投资对象B.按运作方式C.按收益分配方式D.按投资风格答案：A解析：(1)按照规模是否可以变动及交易方式，可以分为封闭式基金.开放式基金。

(2)按照投资对象的不同，可以分为股票基金.债券基金.货币市场基金.衍生证券基金四类。

(3)按照投资方式的不同，可以分为积极投资型基金和消极投资型基金。

(4)在股票基金中，按照投资对象的规模，又可以分为大盘股基金.中盘股基金.小盘股基金。

3.债券发行人没有能力按时支付利息.到期归还本金的风险是债券投资的（）。

A.利率风险B.信用风险C.提前赎回风险D.政策风险答案：B解析：信用风险是指债券发行人没有能力按时支付利息.到期归还本金的风险。

4.根据国务院决定设立的证券金融公司的组织形式为（）。

A.一般合伙企业B.有限合伙企业C.股份有限公司D.有限责任公司答案：C解析：证券金融公司的组织形式为股份有限公司，根据国务院的决定设立，注册资本不少于人民币60亿元。

5.投资者发出委托指令的形式不包括（）。

A.电话委托B.传真委托C.当面委托D.代理委托答案：D解析：客户发出委托指令的形式有柜台委托和非柜台委托两大类：①柜台委托。

柜台委托是指委托人亲自或由其代理人到证券营业部交易柜台，根据委托程序和必需的证件采用书面方式表达委托意向，由本人填写委托单并签章的形式。

②非柜台委托。

非柜台委托主要有电话委托.传真委托和函电委托.自助终端委托.网上委托(即互联网委托)等形式。

中国证券监督管理委员会公开发行证券公司信息披露编报规则(第6号)－－证券公司财务报表附注特别规定文章属性•【制定机关】中国证券监督管理委员会•【公布日期】2000.11.02•【文号】证监发[2000]76号•【施行日期】2000.11.02•【效力等级】部门规范性文件•【时效性】失效•【主题分类】证券,财务制度正文中国证券管理委员会公开发行证券公司信息披露编报规则（第６号）证券公司财务报表附注特别规定（二０００年十一月二日证监发〔２０００〕７６号）第一条为规范公开发行证券的证券公司（以下简称证券公司）的信息披露行为，保护投资者的合法权益，根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》等法律法规，制定本规定。

第二条证券公司编制财务报表附注时，除应遵循中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）有关财务报表附注的一般规定外，还应遵循本规定的要求。

第三条证券公司应在主要会计政策中披露如下内容：（一）客户交易结算资金会计核算办法；（二）自营证券分类、计价依据、成本结转方法，以及自营证券跌价准备的计提方法；（三）代理发行证券业务会计核算办法；（四）代理兑付债券业务会计核算办法；（五）资产管理业务会计核算办法；（六）交易席位费的摊销方法；（七）各项业务收入的确认方法；（八）一般风险准备的计提标准和管理办法。

第四条证券公司至少应披露比较式母公司财务报表（汇总分公司和营业部以后的财务报表）的如下主要项目注释：（一）按代理买卖证券客户、委托管理资产客户和公司分别披露银行存款、清算备付金的期初数和期末数。

（二）按交易场所披露交易保证金的期初数和期末数。

（三）按下列格式披露自营证券：┌──────┬─────────────┬─────────────┐││期初数│期末数││证券种类├────┬───┬────┼────┬───┬────┤││投资成本│ 市值│被质押数│投资成本│ 市值│被质押数│├──────┼────┼───┼────┼────┼───┼────┤│股票│││││││├──────┼────┼───┼────┼────┼───┼────┤│基金│││││││├──────┼────┼───┼────┼────┼───┼────┤│国债│││││││├──────┼────┼───┼────┼────┼───┼────┤│企业债券│││││││├──────┼────┼───┼────┼────┼───┼────┤│其他│││││││├──────┼────┼───┼────┼────┼───┼────┤││││││││├──────┼────┼───┼────┼────┼───┼────┤│合计│││││││└──────┴────┴───┴────┴────┴───┴────┘自营证券中有未流通的，应按成本和参考市价分别披露未流通证券的期初数和期末数。

首次公开发行股票并上市管理办法第一章 总则第一条为了规范首次公开发行股票并上市的行为，保护投资者的合法权益和社会公共利益，根据《证券法》、《公司法》，制定本办法。

第二条在中华人民共和国境内首次公开发行股票并上市，适用本办法。

境内公司股票以外币认购和交易的，不适用本办法。

第三条首次公开发行股票并上市，应当符合《证券法》、《公司法》和本办法规定的发行条件。

第四条发行人依法披露的信息，必须真实、准确、完整，不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

第五条保荐人及其保荐代表人应当遵循勤勉尽责、诚实守信的原则，认真履行审慎核查和辅导义务，并对其所出具的发行保荐书的真实性、准确性、完整性负责。

第六条为证券发行出具有关文件的证券服务机构和人员，应当按照本行业公认的业务标准和道德规范，严格履行法定职责，并对其所出具文件的真实性、准确性和完整性负责。

第七条中国证券监督管理委员会（以下简称 “中国证监会”）对发行人首次公开发行股票的核准，不表明其对该股票的投资价值或者投资者的收益作出实质性判断或者保证。

股票依法发行后，因发行人经营与收益的变化引致的投资风险，由投资者自行负责。

第二章 发行条件第一节 主体资格第八条发行人应当是依法设立且合法存续的股份有限公司。

经国务院批准，有限责任公司在依法变更为股份有限公司时，可以采取募集设立方式公开发行股票。

第九条发行人自股份有限公司成立后，持续经营时间应当在3年以上，但经国务院批准的除外。

有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算。

第十条发行人的注册资本已足额缴纳，发起人或者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕，发行人的主要资产不存在重大权属纠纷。

第十一条发行人的生产经营符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策。

第十二条发行人最近3年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更。

上市公司信息披露管理办法文章属性•【制定机关】中国证券监督管理委员会•【公布日期】2007.01.30•【文号】中国证券监督管理委员会令第40号•【施行日期】2007.01.30•【效力等级】部门规章•【时效性】失效•【主题分类】证券正文中国证券监督管理委员会令（第40号）《上市公司信息披露管理办法》已经2006年12月13日中国证券监督管理委员会第196次主席办公会议审议通过，现予公布，自发布之日起施行。

中国证券监督管理委员会主席：尚福林二○○七年一月三十日上市公司信息披露管理办法第一章总则第一条为了规范发行人、上市公司及其他信息披露义务人的信息披露行为，加强信息披露事务管理，保护投资者合法权益，根据《公司法》、《证券法》等法律、行政法规，制定本办法。

第二条信息披露义务人应当真实、准确、完整、及时地披露信息，不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

信息披露义务人应当同时向所有投资者公开披露信息。

在境内、外市场发行证券及其衍生品种并上市的公司在境外市场披露的信息，应当同时在境内市场披露。

第三条发行人、上市公司的董事、监事、高级管理人员应当忠实、勤勉地履行职责，保证披露信息的真实、准确、完整、及时、公平。

第四条在内幕信息依法披露前，任何知情人不得公开或者泄露该信息，不得利用该信息进行内幕交易。

第五条信息披露文件主要包括招股说明书、募集说明书、上市公告书、定期报告和临时报告等。

第六条上市公司及其他信息披露义务人依法披露信息，应当将公告文稿和相关备查文件报送证券交易所登记，并在中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）指定的媒体发布。

信息披露义务人在公司网站及其他媒体发布信息的时间不得先于指定媒体，不得以新闻发布或者答记者问等任何形式代替应当履行的报告、公告义务，不得以定期报告形式代替应当履行的临时报告义务。

第七条信息披露义务人应当将信息披露公告文稿和相关备查文件报送上市公司注册地证监局，并置备于公司住所供社会公众查阅。