证券投资学

投资学 证券投资学

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投资学的研究对象 证券投资客体

投资学的理论基础和研究方法 证券中介机构

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项目投资概述 市场指标分析

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可行性研究的内容的作用 债券投资管理

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项目投资的风险决策

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证券投资分析的主要方法

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现代投资银行的本源业务

现代投资银行的派生业务

国际投资概述

国际投资对东道国的影响

我国的对外投资

国际投资的外汇风险

风险投资

填空题 10X1 单选题

名词解释 5X3 多选题

简答题 5X6 判断题

案例分析 2X7 简答题

计算 2X8 案例分析

论述 15

100

投资是指经济主体为了获得未来的预期收益，预先垫付一定量的货币或实物以经营某项事业的经济行为。投资的含义包括：投资是现在投入一定价值量的经济活动；投资具有时间性；投资的目的在于得到报酬（即收益）；投资具有风险性，即不稳定性。

江南大学现代远程教育 考试大作业

考试科目:《证券投资学》

一、填空题（每空1分，共20分）

1、有价证券可分为 商品证券、货币证券、 和 资本证券 。

2、投资基金按运作和变现方式分为 封闭型基金和 开放型基金。

3、期货商品一般具有 套期保值、 投资和 价格发现三大功能。

4、期权一般有两大类：即 看涨期权（买进期权）和 看跌期权（卖进期权）。

5、牛市的时候，因为看跌期权被执行的可能性不大，因此买入

看涨期权、卖出看跌期权。

6、证券投资风险有两大类： 系统性风险和 非系统性风险。

7、《公司法》中规定，购并指 吸收合并和 新设合并两种形式。

8、我国目前上市公司的重组主要有以下三种方式： 股权转让方式、 资产置换方式和 收购兼并方式。

9、证券发行审核制度包括两种，即： 证券发行注册制度和 证券发行核准制度。

二、简答题（每题5分，共20分）

1、简述证券投资基金有哪些特征？它与股票、债券有何区别？

答：证券投资基金具有集合理财、专业管理；组合投资、分散风险；利益共享、风险共担；严格监管、信息透明的特征。与股票、债券在投资者地位、体现的经济关系、投资工具性质、投资收益与风险方面有所不同。

2、公司型投资基金与契约型投资基金有何不同？

答：契约型基金和公司型基金的主要区别有以下几点：

1、法律依据不同。公司型基金组建的依据是公司法，而契约型基金的组建依照基金契约，信托法是其设立的法律依据。

2、基金财产的法人资格不同。公司型基金具有法人资格，而契约型基金没有法人资格。

3、发行的凭证不同。公司型基金发行的是股票，契约型基金发行的是受益凭证(基金单位).

4、投资者的地位不同。公司型基金的投资者作为公司的股东有权对公司的重大决策发表自己的意见，可以参加股东大会，行使股东权利。契约型基金的投资者购买受益凭证后，即成为契约关系的当事人，即受益人，对资金的运用没有发言权。

证券投资学

第一、证券投资工具

1、证券：是指用以证明持有者有权依据券面所载内容，取得相应权益的凭证。包括证据证券、凭证证券和有价证券三类。

证据证券：只是单纯证明某种事实的文件。如信用证、证据(书面证明)等

凭证证券：认定持证人是某种财产所有权的合法享有者，证明对持有人所履行的义务是有效的文件，如存单、存折、土地所有权证书等。

有价证券：表示对某种有价物具有一定权利，可自由让渡的证明书或凭证，如支票、汇票、债券、股票。有价证券按其所体现的内容不同，又可分为三类：货币证券、资本证券和货物证券。货币证券：是可以用来代替货币使用的有价证券，是商业信用工具。其功能主要用于单位之间商品交易、劳务报酬的支付以及债权债务的清算等经济往来。货物证券：是对货物有提取权的证明，它证明持有人可以凭单提取单据上所列明的货物。资本证券：是有价证券的主要形式,它是指把资本投入企业或把资本贷给企业或国家的一种证书。资本证券主要包括股权证券(所有权证券)和债权证券。

2、股票：是股份有限公司公开发行的用以证明投资者的身份和权益，并据以获得股息和红利的凭证。

股票性质：有价证券、要式证券、证权证券、资本证券、综合权利证券

股票特征：收益性；风险性；稳定性；流通性；股份的伸缩性（分割、合并）；价格波动性；经营决策的参与性

股票种类：按照权利和义务关系的不同，股票可分为普通股票和优先股票两大类；按照股票发行后流通是否受限，股改前分为流通股和非流通股，股改后分为有限受条件股份和无限受条件股份；按照投资主体不同有国家股、法人股、公众股、外资股；按照股票的票面是否记载有票面价值，股票又可分为有面额股股票和无面额股股票；按照股票的票面是否记载有股东姓名，股票可分为记名股票和不记名股票。

ST股票：沪深证券交易所宣布将对财务状况和其它财务状况异常的上市公司的股票交易进行特别处理（英文为Special Treatment,缩写为“ST”）。

证券投资学

考试时间：

12月14日下午2点在A1-201和A1-202考试

考试题型：

单选题（15）、多选题（5）、判断题（10）、简答题（2）、计算分析题（2）、论述题（1）

第一、证券投资工具

1、证券：是指用以证明持有者有权依据券面所载内容，取得相应权益的凭证。包括证据证券、凭证证券和有价证券三类。

证据证券：只是单纯证明某种事实的文件。如信用证、证据(书面证明)等

凭证证券：认定持证人是某种财产所有权的合法享有者，证明对持有人所履行的义务是有效的文件，如存单、存折、土地所有权证书等。

有价证券：表示对某种有价物具有一定权利，可自由让渡的证明书或凭证，如支票、汇票、债券、股票。有价证券按其所体现的内容不同，又可分为三类：货币证券、资本证券和货物证券。货币证券：是可以用来代替货币使用的有价证券，是商业信用工具。其功能主要用于单位之间商品交易、劳务报酬的支付以及债权债务的清算等经济往来。货物证券：是对货物有提取权的证明，它证明持有人可以凭单提取单据上所列明的货物。资本证券：是有价证券的主要形式,它是指把资本投入企业或把资本贷给企业或国家的一种证书。资本证券主要包括股权证券(所有权证券)和债权证券。

2、股票：是股份有限公司公开发行的用以证明投资者的身份和权益，并据以获得股息和红利的凭证。

股票性质：有价证券、要式证券、证权证券、资本证券、综合权利证券

股票特征：收益性；风险性；稳定性；流通性；股份的伸缩性（分割、合并）；价格波动性；经营决策的参与性

股票种类：按照权利和义务关系的不同，股票可分为普通股票和优先股票两大类；按照股票发行后流通是否受限，股改前分为流通股和非流通股，股改后分为有限受条件股份和无限受条件股份；按照投资主体不同有国家股、法人股、公众股、外资股；按照股票的票面是否记载有票面价值，股票又可分为有面额股股票和无面额股股票；按照股票的票面是否记载有股东姓名，股票可分为记名股票和不记名股票。