红旗连锁2020年上半年经营成果报告

红旗连锁2020年三季度经营成果报告
一、实现利润分析
1、利润总额
2020年三季度利润总额为16,421.96万元，与2019年三季度的19,246.11万元相比有较大幅度下降，下降14.67%。

利润总额主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

2、营业利润
2020年三季度营业利润为16,323.03万元，与2019年三季度的19,292.33万元相比有较大幅度下降，下降15.39%。

以下项目的变动使营业利润减少：投资收益减少3,526.21万元，财务费用增加8.02万元，营业税金及附加增加63.41万元，管理费用增加583.05万元，销售费用增加8,227.9万元，营业成本增加13,524.59万元，共计减少25,933.18万元。

3、投资收益
2020年三季度投资收益为2,065.83万元，与2019年三季度的5,592.04万元相比有较大幅度下降，下降63.06%。

4、营业外利润
2019年三季度营业外利润亏损46.22万元，2020年三季度扭亏为盈，盈利98.93万元。

5、经营业务的盈利能力。

红旗连锁2020年上半年风险分析详细报告
一、负债规模测算
1.短期资金需求
该企业经营活动的短期资金需求为3,778.17万元，2020年上半年已经取得的短期带息负债为52,200万元。

2.长期资金需求
该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供100,921.29万元的营运资本。

3.总资金需求
该企业资金富裕，富裕97,143.12万元，维持目前经营活动正常运转不需要从银行借款。

4.短期负债规模
根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为149,373.12万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是201,570.27万元，实际已经取得的短期带息负债为52,200万元。

5.长期负债规模
按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为201,570.27万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为227,668.84万元，在5年之内偿还的贷款总规模为279,865.98万元，当前实际的带息负债合计为52,200万元。

二、资金链监控
1.会不会发生资金链断裂
从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。

如果当前盈利水平保持不变，该在未来一个分析期内有能力偿还全部有息负债。

企
内部资料，妥善保管第1 页共5 页。

红旗连锁2020年上半年财务分析综合报告一、实现利润分析2020年上半年利润总额为29,504.32万元，与2019年上半年的26,095.4万元相比有较大增长，增长13.06%。

利润总额主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

在营业收入迅速扩大的同时，营业利润也迅猛增加，经营业务开展得很好。

二、成本费用分析2020年上半年营业成本为315,377.12万元，与2019年上半年的267,200.57万元相比有较大增长，增长18.03%。

2020年上半年销售费用为104,180.68万元，与2019年上半年的88,023.17万元相比有较大增长，增长18.36%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年上半年销售费用增长的同时收入也有较大幅度增长，企业销售活动取得了明显市场效果，销售费用支出合理。

2020年上半年管理费用为7,463.64万元，与2019年上半年的6,832.32万元相比有较大增长，增长9.24%。

2020年上半年管理费用占营业收入的比例为1.65%，与2019年上半年的1.78%相比变化不大。

管理费用与营业收入同步增长，销售利润有较大幅度上升，管理费用支出合理。

2020年上半年财务费用为579.39万元，与2019年上半年的337.93万元相比有较大增长，增长71.45%。

三、资产结构分析从流动资产与收入变化情况来看，流动资产增长快于营业收入增长，资产的盈利能力并没有提高。

与2019年上半年相比，资产结构偏差。

四、偿债能力分析从支付能力来看，红旗连锁2020年上半年是有现金支付能力的，其现金支付能力为99,173.12万元。

企业负债经营为正效应，增加负债有可能给企业创造利润。

五、盈利能力分析内部资料，妥善保管第1 页共3 页。

一品红2020年上半年经营成果报告
一、实现利润分析
1、利润总额
2020年上半年利润总额为9,800.29万元，与2019年上半年的
13,041.37万元相比有较大幅度下降，下降24.85%。

利润总额主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

2、营业利润
2020年上半年营业利润为9,700.34万元，与2019年上半年的
13,072.42万元相比有较大幅度下降，下降25.80%。

以下项目的变动使营业利润增加：投资收益增加4.83万元，资产减值损失增加239.48万元，营业成本减少5,773.46万元，销售费用减少5,578.63万元，营业税金及附加减少180.13万元，共计增加11,776.53万元；以下项目的变动使营业利润减少：财务费用增加853.62万元，管理费用增加1,521.28万元，共计减少2,374.9万元。

各项科目变化引起营业利润减少3,372.08万元。

3、投资收益
2020年上半年投资收益为369.42万元，与2019年上半年的364.59万元相比有所增长，增长1.33%。

4、营业外利润
2019年上半年营业外利润亏损31.05万元，2020年上半年扭亏为盈，盈利99.96万元。

5、经营业务的盈利能力。

红旗连锁2020年三季度财务分析综合报告一、实现利润分析2020年三季度利润总额为16,421.96万元，与2019年三季度的19,246.11万元相比有较大幅度下降，下降14.67%。

利润总额主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

在营业收入迅速扩大的情况下，营业利润却出现了较大幅度的下降，企业未能处理好扩大市场份额和提高盈利水平之间所存在的矛盾，应尽快采取措施处理市场扩展所带来的经营危机。

二、成本费用分析2020年三季度营业成本为158,185.93万元，与2019年三季度的144,661.34万元相比有所增长，增长9.35%。

2020年三季度销售费用为52,661.06万元，与2019年三季度的44,433.16万元相比有较大增长，增长18.52%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年三季度销售费用大幅度增长的同时收入也有较大幅度的增长，企业销售活动效果明显，但相对来讲销售费用增长快于营业收入增长。

2020年三季度管理费用为3,848.69万元，与2019年三季度的3,265.64万元相比有较大增长，增长17.85%。

2020年三季度管理费用占营业收入的比例为1.68%，与2019年三季度的1.59%相比变化不大。

管理费用与营业收入同步增长，但销售利润却大幅度下降，要注意提高管理费用支出的效率。

本期财务费用为-451.64万元。

三、资产结构分析2020年三季度存货占营业收入的比例出现不合理增长。

从流动资产与收入变化情况来看，流动资产增长快于营业收入增长，资产的盈利能力并没有提高。

与2019年三季度相比，资产结构偏差。

四、偿债能力分析从支付能力来看，红旗连锁2020年三季度是有现金支付能力的，其现金支付能力为104,386.62万元。

企业财务费用小于0或缺乏利息支出数据，无法进行负债经营风险判断。

内部资料，妥善保管第1 页共3 页。

红旗连锁2020年上半年决策水平报告一、实现利润分析2020年上半年利润总额为29,504.32万元，与2019年上半年的26,095.4万元相比有较大增长，增长13.06%。

利润总额主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

2020年上半年营业利润为29,715.45万元，与2019年上半年的26,105.93万元相比有较大增长，增长13.83%。

在营业收入迅速扩大的同时，营业利润也迅猛增加，经营业务开展得很好。

二、成本费用分析红旗连锁2020年上半年成本费用总额为429,968.85万元，其中：营业成本为315,377.12万元，占成本总额的73.35%；销售费用为104,180.68万元，占成本总额的24.23%；管理费用为7,463.64万元，占成本总额的1.74%；财务费用为579.39万元，占成本总额的0.13%；营业税金及附加为2,368.02万元，占成本总额的0.55%。

2020年上半年销售费用为104,180.68万元，与2019年上半年的88,023.17万元相比有较大增长，增长18.36%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年上半年销售费用增长的同时收入也有较大幅度增长，企业销售活动取得了明显市场效果，销售费用支出合理。

2020年上半年管理费用为7,463.64万元，与2019年上半年的6,832.32万元相比有较大增长，增长9.24%。

2020年上半年管理费用占营业收入的比例为1.65%，与2019年上半年的1.78%相比变化不大。

管理费用与营业收入同步增长，销售利润有较大幅度上升，管理费用支出合理。

三、资产结构分析红旗连锁2020年上半年资产总额为566,786.96万元，其中流动资产为347,594.68万元，主要以货币资金、存货、预付款项为主，分别占流动资产的43.55%、37.76%和13.47%。

非流动资产为219,192.29万元，主要以固定资产、长期股权投资、无形资产为主，分别占非流动资产的50.11%、32.52%和12.25%。