中国信用卡行业市场分析报告

２０１０年９月　总第４８１期第Ｏ９期　经济论坛　Ｅｃｏｎｏｍｉｃ　Ｆｏｒｕｍ　Ｓｅｐ．２０１０　Ｇｅｎ．４８ｌ　Ｎｏ．０９　

浅谈我国信用卡市场现状与发展前景　

文／张萍　

【摘　要】目前国内信用卡推广正处于高速增长时期，多数银行没有对市场进行科学细分，而是盲目追求发卡　数量，我国信用卡数量ｒ＇Ｊ，８０％ｒ－Ｘ上增幅递增，但是出现了许多不容忽视的问题。这种粗放的发卡方式效率低而　且会增大银行坏账风险。本文基于发卡数量和有效卡数量对消费额的作用做了实证研究，并对我国信用卡行　业现状及未来发展前景做了评析。　【关键词】发卡量；有效卡；消费额　【作者简介】张萍，同济大学经济与管理学院金融学硕士研究生，研究方向：风险管理与保险。　

一、基于我国信用卡刷卡消费与发卡数量的　

实证研究　我国信用卡行业比起西方发达国家来说起步较　

晚，发展战略相对简单。在当前激烈的竞争环境　下，造成我国信用卡发卡量大，激活率低的主要原　

因是各大商业银行为抢占市场，争取潜在利润，拼　

命使用一些促销政策，如不收年费，消费有奖等，　以致许多消费者抱着‘不办白不办”的心态办卡。　

这种只注重数量不求质量的简单操作方式虽然能够　

完成年发卡量任务，却严重忽视了信用卡营销中更　为关键的刷卡消费环节，导致有效需求把握不到　

位，交易量有限，信用卡市场总体发展水平较差，　

市场的消费潜力并没有激发ｌ叶ｊ来，多数银行的信用　卡业务目前处于亏损状态，并未出现预期的低投入　

高收益的良好局面。　

现提出研究假设：粗放式的发卡和营销方式造　成的业务低效使信用卡发卡数量对消费额的提升作　

用受到抑制。粗放式的发卡营销方式表现为在没有　对信用卡市场做出科学合理细分的情况下，不分对　

象地盲目发卡。研究假设要说明的问题是：如果以　

信用卡消费额为因变量对信用卡消费额与发卡　数量和有效卡数量做回归分析，在信用卡发行　

效率较高的情况下，会得到一个较大的正相关　

系数；在粗放式发卡情况下，会得到一个较小　

1 我国信用卡发展现状分析

一、信用卡的本质及其在我国的发展

（一）信用卡的本质及其特征

信用卡从产生到如今在全球范围内蓬勃发展，已经走过了大半个世纪。信用卡业务具有无担保循环信贷的产品特性、透支贷款实际发生的非计划性、无固定场所、授信个体多、单笔金额小等特点。其中，信用卡最核心价值和区别于其他银行产品的根本特征是提供小额循环消费信贷。一方面它不同于借记卡，借记卡是一种用于吸收存款、代理收付、支付结算的金融工具，属于传统金融工具的延伸，其业务本质是储蓄和支付结算；而标准意义上的信用卡(即贷记卡)作为复合型银行产品，是应用于日常费的个人无担保(无抵押)循环信贷。另一方面，与个人消费信贷、住房贷款、汽车贷款等个人贷款产品相比，信用卡贷款具有典型的无担保(或质押、抵押)和非计划性特征，银行根据持卡人的收入和信用状况为其核定信用额度，只有在客户持卡消费时贷款才实际发放出去。

信用卡在我国银行中仍算是一项新兴业务，业界普遍存在着对其特殊性认识不够，从而在一定程度上也制约着国内信用卡业务的发展。首先，信用卡是一种典型的离柜业务，能与电子银行业务实现完美结合；其次，信用卡的产品属性也能满足他们的金融需求；更为重要的是，信用卡是一种不过分依赖柜台销售的金融产品，它不同于单一的信贷业务，其业务环节涉及到银行传统的资产、负债和中间业务的各个领域，和银行传统业务之间存在本质差别，是银行最全面、最复杂、最集中的特殊业务。

（二）我国信用卡的发展现状

经过了二十多年的发展，我国商业银行的信用卡业务已经由分散经营、无序竞争逐步走向联网联合的新阶段。总体上说，我国信用卡业务呈现出发卡数量多，速度快，但持卡消费额占社会零售总额的比例低，交易次数、交易额少，特约商户普及率低等特点。

信用卡产业可以分为引入期、成长期、成熟期和衰退期，我国的信用卡产业兼具有引入期、成长期和成熟期的部分特征。从全国情况来看，特别在农村和许多小城镇，当前我国信用卡产业在总体上刚刚处于引入期，处于唤醒和了解信用卡产品概念的阶段。但在经济发达的大中城市，总的来看开始进入成长期，在这些城市，随着大众市场对信用卡的接纳，持卡人已从过去的少数高端客户往普通人发展，销售加快；更多的发卡机构开始进入信用卡产业，竞争加剧。从市场结构来看，目前尚未形成一个清晰的高中端市场的划分，也尚未形成一个基于不同持卡人的客户结构。目前几个领先银行在信用卡业务的不同领域中各有千秋，各自在一些单项业务上形成了一定的特色和优势，但是相互比较之下这些特色并不突出、优势并不稳固，更尚未有哪一家发卡银行已经取得了全面的综合优势。同时，另一个值得关注的现象便是目前我国信用卡市场上借记卡仍占超过95％的比例，而且在贷记卡中准贷记卡仍占很大比例，所以真正意义上的贷记卡仍属少数，借贷消费更属少数，因此就目前而言信用卡在我国的发展潜力仍是巨大的。

我国信用卡市场分析

摘要：信用卡作为一种新的银行信用工具，已成为提高社会支付效率、降低交易成本、提高交易安全的重要支付工具。中国的信用卡市场经过20年的建设，目前仍处于低水平的竞争阶段，无论产品开发、技术支持还是法律法规等环境都不理想。随着金融市场对外开放，我国的金融产品，特别是信用卡业务将面临激烈的竞争和挑战。

关键词：信用卡；市场；问题

一、信用卡概述

（一）信用卡的涵义及功能

信用卡(Credit Card)是指由银行、金融机构或公司签发给资信状况良好的团体或个人的一种特殊凭证，持卡人可以凭卡在指定的商店或场所购物或享受劳务，也可以在发卡银行及联营机构的营业网点存取现金、办理转帐结算的一种先进的结算工具和支付手段。

在我国，狭义的信用卡专指贷记卡，是先消费、后付款，将支付和信贷融为一体的形式。持卡人凭卡消费后，在一定期限内向银行付款，在免息期内付款，可以不用计付利息，超过免息期，则要支付利息。

信用卡起源于20世纪的美国商品信用领域，当时在商品流通中起到支付媒介作用的卡种通称为支付卡(Payment Card )，信用卡只是支付卡的一个分支，其他卡种还包括借记卡(Debit Card )、准贷记卡(Semi Credit Card )、签账卡(Charge

Card )等。随着业务发展和科技水平的提高，各类别卡种不断融合、兼备，功能重叠，但从原理和特征方面看，它们仍然是截然不同的金融产品。由于概念不清，人们通常会混淆这些卡种的称谓，如将信用卡等同于借记卡、准贷记卡或银行卡。而实质上借记卡只是电子化交易对现金交易的替代，它属于银行传统业务范畴;准贷记卡虽可进行小额透支，但无法享受免息还款待遇；而银行卡则是银行发行的各类卡种的通称，但在国际上，信用卡的发卡机构不仅仅局限于银行。

（二）信用卡的功能特征

信用卡的各项用途和功能是信用卡发行机构根据社会需要和内部经营能力所赋予的，尽管各家机构所发行的信用卡功能并不完全一致，然而，所有银行性质的信用卡都有以下几项基本功能：

国内联名卡市场现状分析　

董峥　

一、国内信用卡市场现状　

从２００３年“信用卡元年”开始的５９多时间中，我国　

信用卡市场得到了飞速地发展。然而，信用卡市场经过几　年跑马圈地似地粗放式发卡后，在发卡量上升的同时，睡　

眠卡数量也急剧上升，根据中信银行信用卡中心与零点前　进策略咨询公司在京联合发布的中国信用卡服务指数，　国内发行的信用卡有８０．１％处于睡眠状态。由于过度追求　

发卡数量和市场份额，发卡银行采取了不惜成本、不惜代　价的促销手段，然而却忽视了对持卡人正确用卡意识的培　

养，忽视了信用卡服务功能的深层次开发，忽视了市场细　

分定位，忽视了用卡环境等配套设施的建设与完善，这在　

一定程度上造成了发卡和用卡的严重脱节，导致各家银行　的信用卡功能同质化、单一化的现象极为普遍。尽管有很　

多看似诱人的发卡礼品，但也逐渐被市场所厌倦，而且形　成了“发卡拼礼品”的恶性循环，似乎发卡已经成为了馈　

赠礼品的“良机”。信用卡发卡市场的混乱程度由此可见　

一斑，终于引发了相关部门的关注，中国银监会为此颁布　了　关于进一步规范信用卡业务的通知　，来规范信用卡　

市场发展。　

二　国内联名信用卡市场现状　

联名信用卡是由银行与企业共同合作发行的、带有企　业或服务性标志的信用卡。联名卡由银行负责发行，联名　

企业向持卡人提供自身独有的服务项目或消费价格优惠。　联名卡借助银行卡这个载体，附加了联名企业的特殊服务　

项目，充实和丰富了联名卡的内容，使得银行与企业问　

３６　—歪匝圜　【ｌ】国信用卡　以双方有效的社会资源得到合理利用作为纽带而联系在一　

起。它是信用卡产品细分市场中的一个重要组成部分，与　普通银行卡相比，联名卡在功能和服务上都略胜一筹。　

联名卡不仅是一种银行卡产品，而且是发卡银行和联　名企业的一种市场营销手段。联名作为一种合作方式，是　

一种中长期的合作，着重于市场营销，主要是为了借助合　

作伙伴在某领域的影响和实力来增强自己品牌的认知度，　再通过给予持卡人其他方式的优惠奖励，来提高对信用卡