创业板上市基本要求及操作流程

深交所创业板上市规则深交所创业板是中国证券市场的一部分，于2024年10月30日正式开展。

其主要面向创新性、成长性较强的中小企业提供融资渠道，促进中国实体经济的发展。

为了能够顺利上市，企业需要遵守一系列规则和要求。

本文将详细介绍深交所创业板的上市规则。

一、企业条件1.注册资本和股权结构：企业注册资本应满足一定的要求，一般情况下，注册资本应不低于5000万元（异常情况下可以降低到3000万元）。

此外，企业的股权结构也需要满足一定的要求，创始股东应持有公司在创业板上市前的6个月内股本总额的30%以上。

2.业绩要求：企业需要具备一定的经营业绩，一般要求是过去两年的净利润累计不少于500万元，且最近一年的净利润不少于200万元。

3.行业要求：创业板对企业的业务性质和行业背景也有一定的要求，主要促进科技创新和新兴产业的发展。

企业需要在高新技术领域有核心技术或先进的商业模式，或者涉及到环保、节能等有益于社会发展的行业。

二、上市流程1.保荐机构：企业需要委托保荐机构进行上市辅导和保荐工作。

保荐机构应符合创业板的要求，具备相关经验和能力。

2.预先披露：企业需要同时向中国证监会和深交所预先披露上市申请文件，包括注册资本证明文件、股份结构证明文件、财务报表、企业简介等。

3.信息披露：企业上市前需要按照相应要求向社会公开披露信息。

包括半年度和年度报告等财务信息，以及其他与投资决策有关的重要信息。

4.问询及回复：深交所会针对企业的上市申请文件进行问询，并要求企业及时回复。

企业需要对问询问题进行充分的回答和解释，以便尽快获得上市审核通过。

5.审核委员会审议：深交所设立了审核委员会，负责对企业的上市申请进行审议。

委员会主要对企业的资金募集计划、股权结构安排、业绩情况等进行细致的审核。

6.发审委审议：发审委是深交所审核委员会的下设部门，负责对企业上市申请的审核决策。

发审委根据企业的实际情况，综合考虑各方面因素，进行审议，最终决定是否通过上市申请。

创业板上市流程第一阶段：公司改制一、成立上市办公室，全面负责上市事宜，并注意保密。

二、拟定中介机构：要选择好中介机构。

具体来说就是要委托合适的投资银行(涉及财务顾问、上市保荐人、主承销商等)、律师事务所、会计师(审计)事务所、资产评估事务所等中介机构共同完毕上市工作任务，这是上市前的准备工作中一方面必须完毕的重要环节。

选择保荐人的标准大体有：一是要看保荐人是否与其他知名中介机构有良好的合作记录;二是要看保荐人是否拥有自己的发行渠道和分销网络;三是要看保荐人是否熟悉拟上市公司所从事的行业领域。

选择其他中介机构的标准重要有：一是必须具有证券从业资格，具有良好的职业道德和社会信誉;二是准备参与本项目的重要人员精通证券上市业务的相关规定，并在该方面拥有丰富的工作经验;三是该中介机构规模要大;四是熟悉拟上市民营公司所属的行业业务。

民营公司在创业板上市是一个比较复杂的系统工程，作为上市保荐人，居于该系统工程的枢纽地位，具有纲举目张、统领全局之功能。

从内部关系来讲，要做好发行人(公司)与律师事务所、会计师(审计)事务所和资产评估事务所之间的互相协调配合及各中介机构之间的互相协调配合关系;从外部关系来讲，要做好发行人与地方政府主管部门和中国证券监管部门的互相关系。

应当明确的是，对民营公司而言，中介机构并不是妙手回春的“神医”，而是助其上市冲刺的“教练”。

民营公司与各中介机构之间是合作关系而并非雇佣关系。

三、制定改制与重组方案。

改制与重组。

由于多种因素，民营公司大多数原以非公司制的形式存在，所以在上市前需要进行股份制改造，通过资产重组成立股份有限公司，使其做到主营业务突出、成长性强并严格按现代公司制度管理。

其目的一是为了明晰产权，二是为了规范公司的经营和管理，满足上市所需的条件。

在制定改制与重组方案时，应遵循以下一些基本原则：(1)重组过程应符合法律、法规的规定;(2)重组过程应当考虑经营业绩的连续计算问题，如原公司在近2年内，以钞票方式增资扩股，且资金使用效果良好的，也许允许连续计算经营业绩;(3)剥离非经营性资产的同时，要注入优质资产，树立公司的良好形象;(4)重组后应保证母公司拥有控股权;(5)重组后公司应具有独立的运营能力，做到人员独立、资产独立和财务独立;(6)重组后公司主营业务突出、单一，效益良好，有较高的成长潜力;(7)募集资金最大化、资金投向合理化;(8)避免同业竞争，减少关联交易。

创业板上市规则创业板是指作为一个融资渠道和投资方式的一种股票市场，主要面向具有创新能力、高成长潜力但尚未盈利的企业。

创业板的上市规则相比于主板有一定的区别，下面是对创业板上市规则的整理：一、上市条件1.具有独立的经营业务、完整的机构和内部管理体制；2.持续经营时间不少于三年，最近两年未发生重大违法行为；3.最近两年的营业收入在5000万元以上；4.最近两年的净利润合计为正；5.发行人最近三年的净资产值不得低于5000万元；6.发行人应当就其主营业务或产品具有自主知识产权且核心技术具备独立知识产权；7.具备一定的持续发展能力，拥有良好的企业治理结构和风险管理能力。

二、申报和审核程序1.选择承销保荐机构进行信披和审核工作；2.向证监会申报上市，提交上市申请文件，包括发行保荐书、上市申请报告、招股说明书等；3.证监会受理后，组织审核，包括核查材料、组织实地调研等；4.审核完成后，发行人根据证监会的要求进行修改和完善文件；5.最终审核通过后，由证监会颁发上市批文。

三、发行条件1.发行方式：发行采用网上申购、网下定价配售的方式；2.发行对象：机构投资者、个人投资者和其他符合条件的投资者；3.经办单位：承销保荐机构和中介机构；4.股票代码：创业板股票代码以"300"为前缀；5.发行股票总数：发行股票总数不超过总股本的20％；6.发行价格：发行价格由发行人与承销保荐机构商议确定；7.发行期限：一般发行期限不超过180个自然日。

四、股票交易和上市流程1.发行人应在上市前一个月提交上市申请材料给交易所，同时设立上市委员会并公告；2.证监会需要在上市前20个交易日内作出是否核准上市的决定；3.上市委员会对证监会的上市核准决定进行审核，并根据审核结果向交易所进行反馈；4.上市委员会会议决议通过后，发行人、发行保荐人与交易所进行上市协议签署；5.上市前7个工作日，发行人和发行保荐人应按照交易所要求对信息披露进行审核；6.交易所根据发行人的相关材料和信息进行审核，审核通过后颁发上市许可证；7.上市委员会决定以及上市许可证的公告后，即可正式进行股票交易。

创业板上市要求及流程首先，创业板是指国内证券交易所中专门用于支持和扶持创新型、高成长性中小企业发展的板块。

如今，越来越多的企业选择通过创业板实现上市，从而获得融资和发展机会。

本文将介绍创业板上市的要求及流程，帮助创业者更好地了解并做好上市准备。

一、创业板上市要求1. 管理层要求：公司的董事会、监事会和经理层必须具备相关经验和资质，并对公司的法定职责和义务有清晰的了解。

2. 资产要求：公司具有一定的资产规模，总资产净值不少于3000万元人民币。

3. 盈利要求：连续两年实现盈利，并且最近两年均具备稳定的盈利表现；并且最近一年的净利润不少于1000万元人民币。

4. 股权结构要求：公司股权分散度要求较高，无固定的控股股东或实际控制人，且不存在股权质押等重大风险。

5. 公司业务要求：公司主营业务符合相关政策和法律法规要求，同时对公司未来发展具备一定的盈利能力和市场竞争力。

二、创业板上市流程1. 立项准备：公司首先需要进行内部审核和立项，对公司的资产、盈利情况以及股权结构进行全面评估和分析，确定上市的可行性，并内部成立筹备组。

2. 规范财务报告：公司需要按照相关规定编制规范的财务报告，包括审计报告、财务报表等。

3. 完善公司治理结构：确保公司的内部治理结构健全，包括董事会、监事会的设置和职责确定，制定相关制度和规范等。

4. 进行预披露：公司需要向证券监管机构提交上市申请材料，并进行预披露。

5. 发行招股书和审核：公司拟发行招股书，向证券交易所申请上市板块和发布招股公告，同时需要进行证券监管机构的审核和核准。

6. 承销商选择和包销：公司需要选择合适的承销商，并签署承销协议，由承销商进行股票销售和包销。

7. 证监会审核：公司提交上市申请后，需要经过证监会的审核和批准，包括尽职调查、面谈等环节。

8. 上市配售和交易：公司股票发行完成后，在证券交易所指定的上市日开始进行配售和交易，投资者可以通过证券账户买卖公司股票。

创业板发行和上市规则创业板是中国证券市场的一个重要板块，主要为初创企业提供融资渠道和成长空间。

创业板的发行和上市规则是其正常运行的基石，下面将详细介绍创业板发行和上市的规则。

一、创业板发行的基本条件：1.创业板发行的公司应当是符合国家产业政策、有一定市场竞争力的高科技创新型企业或战略性新兴产业企业。

2.公司拥有自主知识产权，具备良好的研发和技术创新能力。

3.公司注册资本不低于人民币30,000万元，并具备良好的财务状况和稳定的盈利能力。

4.公司股东应当具备一定的知名度和行业地位，股权结构要合理稳定。

二、创业板发行的程序：1.公司应当委托证券服务机构进行保荐，保荐机构要对公司进行全面的尽职调查和核查财务数据。

2.公司向证券交易所递交发行申请材料，包括招股说明书、财务报告等。

3.证券交易所对公司及其招股说明书进行审核，审核内容包括公司的核心竞争力、技术创新能力、盈利能力等。

4.通过审核后，公司向投资者公开发售股票，进行创业板发行。

发行方式包括网上发行和配售两种。

5.发行完成后，公司和保荐机构共同向中国证监会申请核准上市。

三、创业板上市的基本条件：1.公司盈利能力稳定，具备持续盈利的能力。

2.公司具备较高的成长潜力，具备发展为行业龙头企业的可能性。

3.公司运营和治理能力良好，内部控制制度完善。

4.公司股权结构合理稳定，不存在重大股权纠纷。

四、创业板上市的程序：1.公司应当向证券监管部门提交申请材料，包括上市申请报告、财务报告等。

2.证券监管部门对公司进行审核，审核内容包括公司的盈利能力、内外部治理机制、股权结构等。

3.审核通过后，证券监管部门向中国证券监督管理委员会提出审查意见，最终由中国证券监督管理委员会决定是否核准上市。

4.核准上市后，公司需要按照创业板的定期报告披露要求，向证券交易所和投资者公布相关信息。

总结：创业板发行和上市的规则主要包括了发行的基本条件、发行的程序、上市的基本条件和上市的程序。

创业板上市流程及条件有哪些创业板市场是我国社会主义市场经济发展的一大重要组成部分，越来越多规模相对较小但具有较大潜力的创业企业开始在创业板上市，以筹集更多资金发展企业。

那么创业板上市流程及条件有哪些呢？我为大家整理了相关内容，供大家阅览。

一、创业板上市流程及条件有哪些创业板公司首次公开发行的股票申请在深交所上市应当符合下列条件：（一）股票已公开发行；（二）公司股本总额不少于3000万元；（三）公开发行的股份达到公司股份总数的25%以上；公司股本总额超过4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上；（四）公司股东人数不少于200人；（五）公司最近三年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载；（六）深交所要求的其他条件。

拟上创业板公司应该具备的条件：1、公司基本状况要求：（1）拟上创业板公司应当是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司。

（注：有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算。

）（2）拟上创业板公司的注册资本已足额缴纳，发起人或者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕。

拟上创业板公司的主要资产不存在重大权属纠纷。

（3）拟上创业板公司应当主要经营一种业务，其生产经营活动符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策及环境保护政策。

（4）拟上创业板公司最近两年内主营业务和董事、高级管理人员均没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更。

2、公司内部财务状况要求：（1）最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元，且持续增长；或者最近一年盈利，且净利润不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元，最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十。

净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据；发行前净资产不少于两千万元；最近一期末不存在未弥补亏损；发行后股本总额不少于三千万元。

（2）拟上创业板公司应当具有持续盈利能力，（经营模式、产品或服务的品种结构稳定；商标、专利、专有技术不存在风险；最近一年的净利润不存在客户依赖。