财务学原理计算题w

1某企业有一张带息票据，票面金额为12000元，票面利率4%，出票日期6月15日，8月14日到期（工60天）。

由于企业急需资金，于6月27日到银行办理贴现，银行的贴现率为6%，贴现期为48天。

问：（1）该票据的到期值是多少？（2）企业收到银行的贴现金额是多少？解：（1）票据到期值=P+I=P+P×i×t=12000+12000×4%×（60 360）=12000+80=12080（元）（2）企业收到银行的贴现金额=F×（1－i×t）=12080×［1－6%×（48/360）］=11983.36（元）2假定你每年年末在存入银行2000元，共存20年，年利率为5%。

在第20年末你可获得多少资金？解：F=A×(F/A,，20，5%)=2000×33.066=66132（元）3某人准备存入银行一笔钱，以便在以后的10年中每年年末得到3000元，设银行存款利率4%，计算该人目前应存入多少钱？解：该人目前应存入的资金为：3000×［1－（1+4%）－10］÷10%=3000×8.1109=24332.7（元）4某公司于年初向银行借款20万元，计划年末开始还款，每年还款一次，分3年偿还，银行借款利率6%。

计算每年还款额为多少？解：用普通年金的计算公式计算：P=A×（P/A，i，n）200000=A×（P/A，6%，3）A=200000/2.673=74822(元)5某企业向银行借款建造厂房，建设期3年，银行贷款利率8%，从第四年投产起每年年末偿还本息90万元，偿还4年。

计算该企业借款额是多少？解：用递延年金的现值公式计算：90×［1－（1+8%）4］÷8%×（1+8%）－3=90×3.3121×0.7938=236.62（元）6在你出生时，你的父母在你的每一个生日为你存款2000元，作为你的大学教育费用。

财务管理计算题总结篇一：财务管理计算题汇总财务管理计算题汇总一、资金成本的计算1、个别资金成本：资金成本=筹资所发生的费用合计÷实际筹集到的资金数2、综合资金成本：综合资金成本实际就是一个加权平均数，就是以个别资金成本和以个别资金来源占总资金的比例为权数计算的一个加权平均数。

那么计算综合资金成本的步骤如下：第一步，计算个别资金成本；第二步，计算个别资金占总资金的比例；第三步，计算综合资金成本=Σ（个别资金成本×个别资金占总资金的比例）例题：1.某公司拟筹资5000万元，其中按面值发行债券2000万元，票面利率10%，筹资费率2%；发行优先股800万元，股利率为12%，筹资费率3%；发行普通股2200万元，筹资费率5%，预计第一年股利率为12%，以后每年按4%递增。

所得税税率为33%。

试计算该筹资方案的综合资金成本。

答案：该筹资方案综合资金成本率=40%×6.8%+16%×12.37%+44%×（12.63%+4%）=2.73%+1.98%+7.32%=12.02%2、某企业拟筹资2500万元。

其中发行债券1000万元，筹资费用率2%，债券年利率为10%，所得税税率为33%；优先股500万元，年股利率7%，筹资费用率3%；普通股1000万元，筹资费用率为4%，第一年预期股利率为10%，以后每年增长4%。

试计算该筹资方案的综合资金成本。

答案：债务成本率=[1000×10%×（1-33%）]/[1000×（1-2%）]=6.84% 优先股成本=500×7%/[500×（1-3%）]=7.22%普通股成本=[1000×10%]/[1000×(1-4%)]+4%=14.42%综合资金成本率=0.4×6.84%+0.2×7.22%+0.4×14.42%=9.95%3.某公司拟筹资5000万元，其中按面值发行债券2000万元，票面利率10%，筹资费率2%；发行优先股800万元，股利率为12%，筹资费率3%；发行普通股2200万元，筹资费率5%，预计第一年股利率为12%，以后每年按4%递增。

《财务学原理》课程期末考试试卷（五）一、单项选择题（共5小题，每小题2分，共10分。

每题只有一个正确答案，请从每题的备选答案中选出一个你认为正确的答案填入相应的括号内。

）1. 在企业的投资决策时，更重要的是依据企业的( )。

A. 账面价值B.利润与利息C. 现金流量D.所能支付的股利2. 如果临时性负债不但融通临时性流动资产的资金需要，还解决部分永久性资产的资金需要，那么这种筹资策略是（ ）。

A. 激型筹资策略B. 配合型筹资策略C. 稳健型筹资策略D.自发行筹资策略3. 有一项年金，前3年无流入，后5年每年年初流入500万元，假设年利率为10%，其现值为（ ）万元。

A.1994.59B.1565.68C.1813.48D.1423.214.已知无风险利率为5%,市场组合的风险收益率为10%，某项资产的β系数为2，则下列说法正确的是（ ）。

A.该资产的风险小于市场风险B.该资产的风险等于市场风险C.该资产的必要收益率为15%D.该资产所包含的系统风险大于市场组合的风险5、某企业资本总额为150万元，权益资金占55%，负债利率为12%，当前销售额100万元，息前税前利润20万元，则财务杠杆系数( )。

A.2.5B.1.68C.1.15D.2.0二、多项选择题（共5小题，每小题2分，共10分。

每题有多个正确答案，请从每题的备选答案中选出多个你认为正确的答案填入相应的括号内。

）1、按照资本的性质不同，财务筹资可以分为（ ）。

A．权益性资本筹资 B．债务性资本筹资C．内部筹资 D．外部筹资2、资金的时间价值是指（ ）。

A.资金随着时间自行增值的特性B.资金经过一段时间的投资与再投资所增加的价值C.现在的1元钱与几年后的1元钱的经济效用不同D.没有通货膨胀条件下的社会平均资金利润率3.以下关于收益率的标准离差率的说法正确的有（ ）。

A.收益率的标准离差率是收益率的标准差与期望值之比B.收益率的标准离差率以绝对数衡量资产全部风险的大小C.收益率的标准离差率表示每单位预期收益所包含的风险D.收益率的标准离差率越大，资产的相对风险越大4、下列关于财务杠杆的表述中，正确的有（ ）。

财务分析计算题标题：财务分析计算题引言概述：财务分析是企业管理中非常重要的一环，通过对财务数据的分析可以帮助企业管理者做出正确的决策。

本文将介绍一些常见的财务分析计算题，帮助读者更好地理解和运用财务数据进行分析。

一、盈利能力分析1.1 毛利率计算：毛利率是企业盈利能力的重要指标，计算方法为（销售收入-销售成本）/销售收入*100%。

1.2 净利润率计算：净利润率是企业盈利能力的综合指标，计算方法为净利润/销售收入*100%。

1.3 资产利润率计算：资产利润率是衡量企业资产利用效率的指标，计算方法为净利润/总资产*100%。

二、偿债能力分析2.1 流动比率计算：流动比率是企业偿债能力的重要指标，计算方法为流动资产/流动负债。

2.2 速动比率计算：速动比率是企业偿债能力的更加严格的指标，计算方法为（流动资产-存货）/流动负债。

2.3 负债比率计算：负债比率是企业资产负债结构的指标，计算方法为负债总额/资产总额。

三、经营效率分析3.1 库存周转率计算：库存周转率是衡量企业库存管理效率的指标，计算方法为销售成本/平均库存额。

3.2 应收账款周转率计算：应收账款周转率是衡量企业收账效率的指标，计算方法为销售收入/平均应收账款额。

3.3 固定资产周转率计算：固定资产周转率是衡量企业固定资产利用效率的指标，计算方法为销售收入/固定资产净值。

四、成长能力分析4.1 营业收入增长率计算：营业收入增长率是衡量企业成长能力的指标，计算方法为（本期营业收入-上期营业收入）/上期营业收入*100%。

4.2 净利润增长率计算：净利润增长率是衡量企业盈利能力增长的指标，计算方法为（本期净利润-上期净利润）/上期净利润*100%。

4.3 总资产增长率计算：总资产增长率是衡量企业资产规模扩张的指标，计算方法为（本期总资产-上期总资产）/上期总资产*100%。

五、现金流量分析5.1 经营活动现金流量比率计算：经营活动现金流量比率是衡量企业现金流量健康状况的指标，计算方法为经营活动现金流量/净利润。

《财务学原理》练习题参考答案第四章货币的时间价值教材第137页第1题：计算总体回报率：（1）30％（较优方案）（2）27.63％（3）21.90％第2题：F=22.55万元第3题：A＝16287.82元第4题：A＝2344.61元第5题：P＝36980.84元第6题：（1）NPV=169877.4元（2）NPV=162156元（3）NPV=158816.06元（4）NPV=150000元(较优方案)第五章现金流量教材第151页第1题：（1）各年营业现金净流量：第一年：45.8万元第二年：44.46万元第三年：43.12万元第四年：41.78万元第五年：40.44万元（2）（略）（3）NPV＝23.138万元，值得投资。

第2题：（1）各年营业现金净流量：67.692万元（2）（略）（3）I=15%,时，NPV＝23.138万元，I＝24％时，NPV＝－10.43万元。

可知，内含报酬率为22.33％。

若资本成本低于22.33％，值得投资。

第六章风险与报酬（1）方案净现值为－24.727万元（2）敏感分析：原始投资应再下降4.95％，方案才可以考虑；项目残值应上升47.02％，即不低于117.616万元；产品售价应上调2.58％；销售量应增加6.19％；资本成本应由15％下降至10.43％，才可以考虑投资该项目。

第七章资本成本与资本结构教材第213页第1题：（1）按面值发行，债券的资本成本：6.78％（2）按1100万元发行，债券的资本成本：6.161％按900万元发行，债券的资本成本：7.53％第3题：增发普通股的资本成本：9.51％第4题：加权平均资本成本：10.69％第八章财务的杠杆效应教材第232页第1题：（1）SS公司：经营杠杆＝2.4财务杠杆＝1.3混合杠杆＝3.12YY公司：经营杠杆＝2.5财务杠杆＝1.3混合杠杆＝3.25（2）YY公司息税前利润下降的幅度大。

（3）基本相同，YY公司稍大。

习题与答案第二章1.某人将10 000元投资于一项产业，年报酬率为8%，问9年后的本利和为多少?2.某人存入银行10 000元，年利率为7.18%，按复利计算，多少年后才能达到20 000元？3.某人拟在5年后获得10万元，假如投资报酬率为14%，问现在应投入多少资金？4.某人拟在5年后获得10万元，银行年利率为4%，按复利计算，从现在起每年年末应存入银行多少等额款项？5.某校要建立一项永久性科研基金，每年支付40 000元，若银行利率为8%,问现在应存入多少款项？6.某企业向银行借入一笔款项，银行贷款年利率为10%，每年复利一次。

银行规定前10年不用还本付息，从第11年到第20年，每年年末偿还本息5000万元，计算这笔借款的现值。

7.某君现在存入银行一笔款项，计划从第五年年末起，每年从银行提取10 000元，连续8年提完。

若银行存款年利率为3%，按复利计算，该君现在应存入银行多少钱？8.某公司年初向银行借款106 700元，借款年利率为10%，①银行要求企业每年年末还款20 000元，问企业几年才能还清借款本息？②银行要求分8年还清全部本利额，问企业每年年末应偿还多少等额的本利和？9.某企业初始投资100万元，有效期8年，每年年末收回20万元，求该项目的投资报酬率。

10.某企业基建3年，每年年初向银行借款100万元，年利率为10%，（1）银行要求建成投产3年后一次性还本付息，到时企业应还多钱？（2）如果银行要求企业投产2年后，分3年偿还，问企业平均每年应偿还多钱？11.某企业有一笔6年期的借款，预计到期应归还本利和为480万元。

为归还借款，拟在各年提取等额的偿债基金，并按年利率5%计算利息，问每年应提取多少偿债基金？12.某企业库存A商品1000台，每台1000元。

按正常情况，每年可销售200台，5年售完。

年贴现率为10%。

如果按85折优惠，1年内即可售完。

比较哪种方案有利？13.某企业购买一套设备，一次性付款需500万元。

财务管理学(计算题总结及答案【字体：大中小】【打印】【关闭】Chapter11.某公司准备购买一设备，买价。

若租用则每年年初付租金250万，除外，买与租的其他情况相同。

复利年利率10%，要求说明买与租何者为优。

P=A×PVI**i，n-1+A=250×PVI**10%，9+250=1689.7540000所以，可行。

3.若要使复利终值经2年后成为现在价值的16倍，在每半年计算一次利息的情况下，其年利率应为多少？？A×（1+i/2）4=16A？所以，i=动工，施工延期5年，于1996年年初投产，从投产之日起每年得到收益40000元，按年利率6%计算，则10年收益于1991年年初现值是多少？（书上例题）两种算法：⑴40000×PVI**6%，15-40000×PVI**6%，5=2市场利润为60万，资本总额400万，资本利润率为12%，每股股价100元。

要求：分析法和综合法计算每股股价。

⑴分析法：P=（780-300）÷400×100=1，复利年利率12%.要求：⑴若每年记息一次，借款实际利率是多少⑵若每半年记息一次，借款实际利率是多少⑶若银行要求留存60万在银行，借款实际利率是多少⑴K=[（1+12%）2-1]÷2=12.72%⑵K=[（1+6%）4-1]÷2=13.12%⑶60÷300×100%=的长期债券。

要求：计算债券发行价格，当⑴市场利率10%⑵市场利率15%⑶市场利率5%⑴当市场利率等于票面利率时，等价发行。

所以债券发行价格为其面值100000元。

⑵10000×PVIF15%，10+1000×PVI**15%，10=7459元⑶10000×PVIF5%，10+1000×PVI**5%，10=13862元4.某企业拟筹资股利率12%，以后年增长率5%⑶银行借款500万，年利率8%，所得税33%⑷吸收投资者投资400万，第一年投资收益60万，预计年增长率4%要求：⑴计算各种筹资方式的资金成本率。

财务分析计算题答案在进行财务分析时，计算是一个重要的环节。

以下将针对财务分析中常见的一些计算题进行答案解析。

请注意，本文所提供的答案仅供参考，实际分析情况可能会因具体情况有所不同。

1. 利润总额利润总额是指企业在一定时期内所实现的总利润金额。

它的计算公式为：利润总额 = 营业收入 - 营业成本 - 营业税金及附加 - 营业费用 - 管理费用 - 销售费用 - 财务费用 - 退休费用 - 税金及附加2. 净利润净利润是指企业在一定时期内扣除各项费用后的利润金额。

它的计算公式为：净利润 = 利润总额 - 所得税3. 总资产收益率（ROA）总资产收益率是衡量企业利用全部资产实现利润能力的指标。

它的计算公式为：ROA = 净利润 / 总资产4. 销售净利率销售净利率是指企业在销售过程中实际获利的能力，也是企业盈利能力的重要指标。

它的计算公式为：销售净利率 = 净利润 / 销售收入5. 库存周转率库存周转率是衡量企业库存管理效率的指标，它反映了企业库存周转的快慢程度。

它的计算公式为：库存周转率 = 销售成本 / 平均库存额6. 资产负债率资产负债率是衡量企业负债程度的指标，它反映了企业经营风险的大小。

它的计算公式为：资产负债率 = 总负债 / 总资产7. 流动比率流动比率是衡量企业偿还短期债务能力的指标，也称为短期偿债能力的指标。

它的计算公式为：流动比率 = 流动资产 / 流动负债8. 速动比率速动比率是衡量企业偿还短期债务能力的指标，它更加严格地考察了企业短期经营能力。

它的计算公式为：速动比率 = (流动资产 - 存货) / 流动负债9. 利息保障倍数利息保障倍数是衡量企业偿付利息能力的指标，也称为利息覆盖倍数。

它的计算公式为：利息保障倍数 = (利润总额 + 利息费用 + 财务费用) / 利息费用10. 每股收益每股收益是指企业每股普通股的盈利情况，它的计算公式为：每股收益 = 净利润 / 普通股总数以上是一些常见的财务分析指标及其计算方法。

习题与答案第二章1.某人将10 000元投资于一项产业，年报酬率为8%，问9年后的本利和为多少?2.某人存入银行10 000元，年利率为7.18%，按复利计算，多少年后才能达到20 000元？3.某人拟在5年后获得10万元，假如投资报酬率为14%，问现在应投入多少资金？4.某人拟在5年后获得10万元，银行年利率为4%，按复利计算，从现在起每年年末应存入银行多少等额款项？5.某校要建立一项永久性科研基金，每年支付40 000元，若银行利率为8%,问现在应存入多少款项？6.某企业向银行借入一笔款项，银行贷款年利率为10%，每年复利一次。

银行规定前10年不用还本付息，从第11年到第20年，每年年末偿还本息5000万元，计算这笔借款的现值。

7.某君现在存入银行一笔款项，计划从第五年年末起，每年从银行提取10 000元，连续8年提完。

若银行存款年利率为3%，按复利计算，该君现在应存入银行多少钱？8.某公司年初向银行借款106 700元，借款年利率为10%，①银行要求企业每年年末还款20 000元，问企业几年才能还清借款本息？②银行要求分8年还清全部本利额，问企业每年年末应偿还多少等额的本利和？9.某企业初始投资100万元，有效期8年，每年年末收回20万元，求该项目的投资报酬率。

10.某企业基建3年，每年年初向银行借款100万元，年利率为10%，（1）银行要求建成投产3年后一次性还本付息，到时企业应还多钱？（2）如果银行要求企业投产2年后，分3年偿还，问企业平均每年应偿还多钱？11.某企业有一笔6年期的借款，预计到期应归还本利和为480万元。

为归还借款，拟在各年提取等额的偿债基金，并按年利率5%计算利息，问每年应提取多少偿债基金？12.某企业库存A商品1000台，每台1000元。

按正常情况，每年可销售200台，5年售完。

年贴现率为10%。

如果按85折优惠，1年内即可售完。

比较哪种方案有利？13.某企业购买一套设备，一次性付款需500万元。

财务学原理试卷参考答案一、填空题（共6小题，每空格1分，共14分）1.资金运动，财务关系或经济关系2.下列其中一个公式均可：利润+折旧，税后利润+折旧，销售收入-付现成本，销售收入-销售成本+折旧3.收付款时间4.前三空格下列其中三个均可：非银行金融机构资金，其他企业资金，民间资金，企业内部资金，境外资金后两个空格：债务资本，权益资本5.变动成本，经营杠杆6.纯利润，通货膨胀补贴率，风险报酬率二、单项选择题（共12小题，每小题1分，共12分）三、判断题（共10小题，每小题1分，共10分）四、问答题：（共2小题，每小题8分，共16分）1.风险的特征主要有：客观性、时间性、相对性、收益性。

市场风险是指由那些影响所有公司的因素而引起的风险。

公司特有风险是指由发生在个别公司的特有事件而引起的风险。

2.金融市场就是资金融通的场所，是经营货币资金借贷、有价证券交易和买卖黄金、外汇等金融商品的场所。

金融市场环境对企业财务管理活动的影响和决定性作用，主要表现在：对企业筹资决策的影响；对企业投资决策的影响；对企业分配决策的影响。

五、计算分析题（共4小题，每小题12分，共48分）1.(1)现值≈108912 (元)(2)现值≈107052 (元)(3)现值110000元应选择方案(2)。

2.(1)普通股资本成本≈12.74%(2) 长期借款、长期债券、普通股资本占全部资本的比例分别为30%、20%、50%加权平均资本成本≈10.27%3.经营杠杆系数=2财务杠杆系数=1.15综合杠杆系数=2.34.(1)流动比率≈3.80(2)速动比率≈2.73(3) 流动资产周转率≈1.31（次）(4) 已获利息倍数=4.125(5) 销售净利率≈26.59%(6) 年末产权比率≈0.40。

12财务管理计算题第二章1.某企业购入国债2500手，每手面值1000元，买入价格1008元，该国债期限为5年，年利率为6.5%（单利），则到期企业可获得本利和共为多少元？答：F =P（1+i×n）=2500×1000×(1+6.5%×5)=2500000×1.3250= 3312500(元)2.某债券还有3年到期，到期的本利和为153.76元，该债券的年利率为8%（单利），则目前的价格为多少元？答：P = F/(1+ i n)=153.76 / (1+8%×3)=153.76 / 1.24=124（元）3.企业投资某基金项目，投入金额为1，280，000元，该基金项目的投资年收益率为12%，投资的年限为8年，如果企业一次性在最后一年收回投资额及收益，则企业的最终可收回多少资金？答：F =P（F/P，i,n）=1280000×(F/P,12%,8)=1280000×2.4760=3169280 （元）4.某企业需要在4年后有1，500，000元的现金，现在有某投资基金的年收益率为18%，如果，现在企业投资该基金应投入多少元？P23答：P =F×（P/F，i ,n）=1500000×(P/F,18%,4)=1500000×0.5158=773700（元）5.某人参加保险，每年投保金额为2，400元，投保年限为25年，则在投保收益率为8%的条件下，（1）如果每年年末支付保险金25年后可得到多少现金？（2）如果每年年初支付保险金25年后可得到多少现金？P27答：（1）F =A×（F/A，i ,n）=2400×( F/A, 8%, 25)=2400×73.106=175454.40（元）（2）F =A×[（F/A，i ,n+1）-1]=2400×[（F/A，8%，25+1）-1]=2400×（79.954-1）=189489.60(元)6.某人购买商品房，有三种付款方式。

【财务管理学】计算题解题方法汇总计算题一：单利、复利计息及年金计算（1）计算公式终值现值单利 F ＝P ×(1＋i ×n)P ＝F 1＋i ×n复利 F ＝P ×(1＋i)n= P ×( F/P,i,n)P ＝F (1＋i)n= F ×( P/F,i,n)普通年金F A ＝A ×(1:i )n ;1i= A ×(F/A,i,n)P A ＝A ×(1+i)n−1i(1+i)n = A ×( P/A,i,n)预付年金F A = A ×(F/A,i,n)×（1+i ）= A ×(F/A,i,n +1)−AP A = A ×(P/A,i,n)×（1+i ）= A ×(P/A,i,n −1)+A递延年金同普通年金终值的计算P A = A ×(P/A,i,n)×(P/F,i,m)假设最初m 期不发生收付款项，后面n 期每期期末均发生等额收付款项。

永续年金 无终值P A =A/i【注】：（1）P 代表现值，F 代表终值，i 代表利率，n 代表计息周期数，A 代表年金。

（2）复利现值系数：（P/F,i,n ） ;复利终值系数：(F/P ,i,n ）; 年金现值系数：(P/A,i,n ）; 年金终值系数：(F/A,i,n ） 。

（2）类型题详解类型题1：最优方案选择（普通年金/预付年金求终值或现值）【例1】某公司准备买一台设备，有两个方案：一是从甲公司购入，分5年付款，每年末付40000元；另一个是从乙公司购买，5年后一次支付250000元，银行利率为10%，每年复利一次。

已知(F ／A ，10%，5)=6.105，试选最优方案。

解析：若从甲公司购入，5年后终值F=A ×(F ／A ，10%，5)=4×6.105=24.42万∵24.42万＜25万, ∴选择从甲公司购入答：该公司应选择从甲公司购买这台设备。

一、单选题1、根据“收入—费用=利润”这一计算公式编制的报表是（）A.资产负债表B.利润表C.利润分配表D.现金流量表正确答案：B2、某服装企业“应付账款”明细账期末余额情况如下：“应付账款——甲企业”贷方余额为300000元，“应付账款——乙企业”借方余额为210000元，“应付账款——丙企业”贷方余额为400000元。

假如该企业“预付账款”明细账均为借方余额。

则根据以上数据计算的放映在资产负债表上“应付账款”项目的数额为（）元。

A.490000B.110000C.700000D.910000正确答案：C3、现金流量表上，处置固定资产收到现金应作为（）A.筹资活动现金流入B.投资活动现金流入C.不影响现金流量D.营业活动现金流入正确答案：B4、现金流量表上，处置固定资产收到现金应作为（）A.筹资活动现金流入B.不影响现金流量C.投资活动现金流入D.营业活动现金流入正确答案：C5、如果“预收账款”的明细账户为借方余额，在资产负债表中，应（）A.列在“应付账款”项目B.列在“应收账款”项目内C.列在“预付账款”项目D.以负号列在“预收账款”项目正确答案：B二、多选题1、财务报表至少包括( )A.现金流量表B.利润表C.资产负债表D.所有者权益变动表及附注正确答案：A、B、C、D2、财务报表按报送对象的不同，可分为( )A.合并财务报表B.对内财务报表C.对外财务报表D.年度财务报表正确答案：B、C3、可能影响资产负债表中“应付账款”项目金额的账户有( )A.预付账款B.应收账款C.预收账款D.应付账款正确答案：A、D4、财务报表的使用者包括( )A.政府经济管理部门B.投资人C.债权人D.企业管理者和职工正确答案：A、B、C、D5、财务报表中各项目数字，不能直接来源于( )A.日记账B.记账凭证C.原始凭证D.账簿记录正确答案：A、B、C三、判断题1、资产负债表是反映某企业某一特定日期财务状况的报表。

（（财务管理学））复习资料一、计算题1.某企业向银行借入一笔款项，银行贷款利率为8%，每年复利一次。

银行规定前5年不用还本付息，但从第6年至第10年每年年末偿还本息50000元，求这笔借款的现值。

解：PVA=50000*(PVIFA 8%,10 –PVIFA8%,5)=50000* PVIFA 8%,5*PVIF8%,52..某公司准备购买一设备，买价2000万。

可用10年。

若租用则每年年初付租金250万，除外，买与租的其他情况相同。

复利年利率10%，要求说明买与租何者为优。

解：P=A×PVI**i，n-1 +A=250×PVI**10%，9+250=1689.75<2000 所以，租为优。

3.某企业现存入银行30000元，准备在3年后购买一台价值为40000元的设备，若复利12%，问此方案是否可行。

解：FV=P×FVIFi,n=30000×FVIF（12%，3）=42150 >40000 所以，可行。

4.1,某企业发行面值10000元，利率10%，期限10年的长期债券。

要求：计算债券发行价格，当⑴市场利率10%⑵市场利率12%⑶市场利率8%解：⑴当市场利率等于票面利率时，等价发行。

所以债券发行价格为其面值10000元。

⑵10000×PVIF12%，10 +1000×PVIFA12%，10=9270元⑶10000×PVIF8%，10 +1000×PVIFA8%，10=10800元5.某企业拟筹资2000万，为此，采取发行债券、普通股、银行借款三种筹资方式。

⑴发行债券300万，筹资费率3%，利率10%，所得税33%⑵发行普通股800万，筹资费率4%，第一年股利率12%，以后年增长率5%⑶银行借款900万，年利率8%，所得税33%要求：⑴计算各种筹资方式的资金成本率。

⑵加权平均的资金成本率。

解：债券K=10%（1-33%）÷（1-3%）=6.9%普通股K=12%÷（1-4%）+5%=17.5%银行借款K=8%（1-33%）=5.36%加权平均K=300/2000×6.9%+800/2000×17.5%+900/2000×5.36=10.45%6. 某企业每年耗用甲材料7200公斤，该材料单位成本20元，单位储存成本2元，一次订货成本50元。

财务治理计算分析复习例题1．某企业每年耗用甲原材料360000千克〔该材料在年内均衡使用〕、该原材料单位采购本钞票100元，单位年储存本钞票4元，平均一次订货本钞票200元。

要求计算经济进货量、年最正确订货次数、与批量有关的总本钞票、最正确订货周期、经济订货占用的资金。

解：Q=根号〔2AB/C〕=根号〔2*360000*200/4〕=6000〔千克〕N=A/Q=360000/6000=60〔次〕Tc=根号〔2ABC〕=根号〔2*360000*200*4〕=24000〔元〕T=360/N=6〔天〕W=PQ/2=100*6000/2=300000〔元〕2．某公司方案开发一条新产品线，假设该产品线的寿命期为5年，开发新产品线的本钞票及估计收进为：初始一次性投资固定资产1000000元，需垫支流淌资金500000元，固定资产按直线法折旧且在工程终了时可回收残值50000元。

投产后，估计每年的销售收进可达800000元，每年需支付直截了当材料、直截了当人工等付现本钞票为260000元；随着设备逐渐陈旧，该产品线将从第二年开始每年增加50000元的维修支出。

该公司估计的加权平均资本本钞票为8%，适用的所得税税率为30%。

要求：〔1〕列表讲明该产品线的预期现金流量；〔2〕用净现值法对该投资工程进行可行性评价；〔3〕计算测定该投资工程的内含酬劳率。

注：所得税支出=〔收进-付现本钞票-折旧〕*所得税率(2)折现后的现金流进净额=40*(P/A,8%,5)+3.5*(F/p,8%,1)+55*(F/p,8%,5)-150=40(3)计算内含酬劳率,先进行测试,通过查表测试,在折现率为18%的情况,5年的年金折现系数为3.1272,1年、5年的复利现值系数为0.8475、0.4371，那么计算的净现值为2;在折现率为20%的情况,5年的年金折现系数为2.9906,1年、5年的复利现值系数为0.8333、0.4019，那么计算的净现值为-5.4。

财务分析计算题一、背景介绍在进行财务分析时，计算题是一种常见的方法，通过对财务数据进行计算和分析，可以匡助我们了解企业的财务状况和经营绩效。

本文将针对一家虚拟公司的财务数据进行分析和计算，以匡助您更好地理解财务分析的过程和方法。

二、财务数据以下是该虚拟公司的财务数据，请根据这些数据进行计算和分析。

1. 资产负债表- 资产总额：100,000,000元- 负债总额：50,000,000元- 所有者权益：50,000,000元2. 利润表- 营业收入：30,000,000元- 营业成本：20,000,000元- 税前利润：8,000,000元- 所得税费用：2,000,000元- 净利润：6,000,000元3. 现金流量表- 经营活动现金流入：15,000,000元- 经营活动现金流出：12,000,000元- 投资活动现金流入：5,000,000元- 投资活动现金流出：8,000,000元- 筹资活动现金流入：10,000,000元- 筹资活动现金流出：6,000,000元三、财务分析计算1. 资产负债率资产负债率是衡量公司负债占总资产的比例，计算公式为：负债总额/资产总额。

根据给定的数据，我们可以进行如下计算：资产负债率 = 50,000,000元 / 100,000,000元 = 50%2. 净利润率净利润率是衡量公司净利润占营业收入的比例，计算公式为：净利润/营业收入。

根据给定的数据，我们可以进行如下计算：净利润率 = 6,000,000元 / 30,000,000元 = 20%3. 总资产周转率总资产周转率是衡量公司利用总资产创造销售收入的能力，计算公式为：营业收入/资产总额。

根据给定的数据，我们可以进行如下计算：总资产周转率 = 30,000,000元 / 100,000,000元 = 0.34. 存货周转率存货周转率是衡量公司存货的销售速度，计算公式为：营业成本/平均存货。

由于数据中没有给出存货的具体数值，我们无法进行计算。

公司财务计算题及答案1. 某公司拟筹资5000万元，其中：银行借款1000 万元，年利率为5％，筹资费率为0.1％；按面值发行企业债券1000 万元，票面利率为12％，筹资费率为3％；发行普通股200 万股，每股发行价15 元，每股发费用3元，预计第一年现金股利为 1.5 元，以后每年按 2.5％递增，企业所得税税率为25％。

要求：（1）计算银行借款资金成本；（2）计算企业债券成本；（3）计算普通股资金成本；（4）计算加权平均资金成本。

2. 某公司流动资产由速动资产和存货构成，年初存货145万元，年初应收账款125 万元，年末流动比率为3，年末速动比率为1.5 ，存货周转率为4，年末流动资产为270万元，年末应收账款为135万元，本年赊销净额为260 万元。

要求计算下列指标：（1）流动负债年末余额；（2）存货年末余额；3）本年销货成本；4）应收账款周转率。

3、某公司年度需耗用乙材料36000千克，该材料采购成本为200 元/ 千克，年度储存成本为16 元/ 千克，平均每次进货费用为20 元。

要求：（1）计算本年度乙材料的经济进货批量；（2）计算年度乙材料经济进货批量下的相关总成本；（3）计算本年度乙材料经济进货批量下的平均资金占用额；（4）计算本年度乙材料最佳进货批次。

1、假设企业有一笔4 年后到期的借款，到期值为200万元。

若存款年复利为10%,则为偿还该借款应建立的偿债基金为多少？2、李某计划在3 年后从银行取得10000 元，利息率为5%，现在应存如银行的款项为多少？3、某公司向银行借入1000万元，约定在8 年于每年年末内按年利率10%均匀偿还，则每年年末还本付息的金额为多少？5．某公司拟筹资5000 万元，其中按面值发行债券2000 万元，票面利率为10%，筹资费率2%；发行优先股800 万元，股息率为12%，筹资费率3%；发行普通股2200 万元，筹资费率5%，预计第一年股利率为12%，以后每年按4%递增，所得税率为33% 计算：（1）计算债券资金成本；（2）计算优先股资金成本；（3）计算普通股资金成本；（4）计算综合资金成本。

财务分析计算题一、背景介绍财务分析是指通过对公司的财务数据进行分析和解读，评估公司的财务状况和经营业绩，从而为投资者、管理层和其他利益相关者提供决策依据。

本文将根据所给的财务分析计算题，详细解答每一个问题，并给出相应的数据和计算过程。

二、财务分析计算题解答1. 假设某公司去年的净利润为100万元，总资产为500万元，负债总额为300万元，股东权益为200万元。

请计算该公司的以下财务指标：a) 资产负债率资产负债率 = 负债总额 / 总资产 = 300万元 / 500万元 = 0.6 = 60%b) 股东权益比率股东权益比率 = 股东权益 / 总资产 = 200万元 / 500万元 = 0.4 = 40%c) 盈利能力盈利能力可以通过净利润率来衡量。

净利润率 = 净利润 / 总资产 = 100万元 / 500万元 = 0.2 = 20%d) 偿债能力偿债能力可以通过负债权益比来衡量。

负债权益比 = 负债总额 / 股东权益 = 300万元 / 200万元 = 1.52. 假设某公司今年的销售收入为500万元，销售成本为300万元，营业费用为100万元，管理费用为50万元，财务费用为20万元，所得税为30万元。

请计算该公司的以下财务指标：a) 毛利率毛利率 = (销售收入 - 销售成本) / 销售收入 = (500万元 - 300万元) / 500万元= 0.4 = 40%b) 营业利润率营业利润率 = (销售收入 - 销售成本 - 营业费用 - 管理费用 - 财务费用) / 销售收入 = (500万元 - 300万元 - 100万元 - 50万元 - 20万元) / 500万元 = 0.06 = 6%c) 净利润率净利润率 = (销售收入 - 销售成本 - 营业费用 - 管理费用 - 财务费用 - 所得税) / 销售收入 = (500万元 - 300万元 - 100万元 - 50万元 - 20万元 - 30万元) / 500万元 = 0 = 0%3. 假设某公司去年的每股收益为2元，股票市价为20元，市盈率为10倍。