C16084债券信用风险计量 课后测试100分

2022-2023年证券投资顾问之证券投资顾问业务考前冲刺训练试卷附有答案详解单选题（共20题）1. 以下关于监测信用风险的主要指标和计算方法正确的是（〕A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】 D2. 下列选项中，不属于影响货币时间价值的主要因素的是（）。

A.时间B.通货膨胀率C.单利和复利D.自身价值【答案】 D3. 商业银行最常见的资产负债期限错配情况是将大量短期借欺（负债）用于长期货款（资产），即“借短货长”，其优点是（）。

A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅣC.Ⅱ.ⅣD.Ⅲ.Ⅳ【答案】 B4. 假设市场中存在一张面值为1000元，息票率为7％(每年支付一次利息)，存续期为2年的债券，当投资者要求的必要投资回报率为10％时，投资该债券第一年的当期收益率为（）。

A.5.00％B.10.00％C.7.20％D.3.52％【答案】 C5. 下列关于有效市场假说基本假设的说法中，正确的有（）。

A.Ⅰ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】 D6. 下列关于信用借款还款方式的说法中，正确的是()。

A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】 A7. 证券产品选择的目标有（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】 B8. 反向市场是构建（）的套利行为。

A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅲ.Ⅳ【答案】 B9. 下列属于持续整理形态的有（）。

A.I、ⅡB.I、ⅢC.Ⅱ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ【答案】 C10. 退休规划的步骤（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】 C11. 财政政策的手段包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】 A12. ()一般指证券机构担任证券公开发行活动的承销商或财务顾问，在本机构承销或管理的证券发行活动之前和之后的一段时期内，其研究人员不得对外发布关于该发行人的研究报告。

C15056课后测验100分《公司债券发行与交易管理办法》修订情况及24号准则解读（上）一、单项选择题1.申请公开发行公司债券的公司，应按照（）的要求编制公司债券募集说明书及其摘要，作为向中国证监会申请发行公司债券的必备文件，并按规定披露。

A.《公司债券承销业务规范》B.《公司债券承销业务尽职调查指引》C.《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第23号》D.《上海证券交易所公司债券上市规则》、《深圳证券交易所公司债券上市规则》描述：公司债发行与交易的规则体系。

您的答案：C题目分数：10此题得分：10.0批注：2.非公开发行的公司债券仅限于合格投资者范围内转让。

转让后，持有同次发行债券的合格投资者合计不得超过（）人。

A.50B.100C.150D.200描述：《公司债券发行与交易管理办法》的主要修订内容。

您的答案：D题目分数：10此题得分：10.0批注：二、多项选择题3.根据《公司债券发行与交易管理办法》，债券受托管理人由（）担任。

A.本次发行公司债券的承销机构B.自行销售的发行人C.销售机构D.其他经中国证券监督管理委员会认可的机构描述：《公司债券发行与交易管理办法》的主要修订内容。

您的答案：A,D题目分数：10此题得分：10.0批注：4.根据《公司债券发行与交易管理办法》，以下可作为公司债券的发行主体的是（）。

A.上市公司B.商业银行C.地方政府融资平台公司D.股票公开转让的非上市公众公司描述：《公司债券发行与交易管理办法》的主要修订内容。

您的答案：B,D,A题目分数：10此题得分：10.0批注：5.根据《公司债券发行与交易管理办法》，公开发行的公司债券应当在（）交易或转让。

A.依法设立的证券交易所B.全国中小企业股份转让系统C.机构间私募产品报价与服务系统D.证券公司柜台描述：《公司债券发行与交易管理办法》的主要修订内容。

您的答案：A,B题目分数：10此题得分：10.0批注：6.根据《公司债券发行与交易管理办法》，非公开发行公司债券可以申请在（）转让。

一、单项选择题1. 在调查发行人资信状况时，应调查发行人本次发行后的累计公司债券余额及其占发行人最近一期（）的比例A. 营业收入B. 净利润C. 净资产D. 总资产描述：发行人资信状况的调查您的答案：C题目分数：10此题得分：10.02. 在推介方式的选择上，《业务规范》规定承销机构和发行人必须采用（）的方式进行路演推介A. 现场B. 电话C. 互联网D. 以上均可描述：路演推介方式的选择您的答案：D题目分数：10此题得分：10.03. 承销机构应当保留承销过程中的相关资料并存档备查，相关资料保管时间不得少于债券到期之日或本息全部清偿后（）年A. 2B. 3C. 5D. 10描述：承销过程档案管理要求您的答案：C题目分数：10此题得分：10.04. 为配合《管理办法》出台，加强债券市场自律管理，证券业协会起草了（）项公司债券自律规则A. 2B. 3C. 5D. 7描述：证券业协会配套自律规则的制定您的答案：D题目分数：10此题得分：10.0二、多项选择题5. 取得担保合同或担保函的，应核查担保合同或担保函是否包括以下事项（）A. 担保金额B. 担保期限C. 担保方式D. 担保范围描述：增信措施及相关安排您的答案：D,B,C,A题目分数：10此题得分：10.06. 在调查发行人对其他企业的重要权益投资时，应调查包括（）在内的基本情况A. 子公司B. 参股公司C. 合营企业D. 联营企业描述：《尽调指引》对发行人基本情况调查的要求您的答案：A,C,B,D题目分数：10此题得分：10.07. 《业务规范》规定了公司债券发行的信息披露要求，对承销机构以及发行人的（）提出了明确要求A. 信息披露时间B. 信息披露载体C. 督促报告义务D. 约定披露义务描述：公司债券的信息披露要求您的答案：C,D,B,A题目分数：10此题得分：10.0三、判断题8. 公司债券募集资金的运用涉及立项、土地、环保等有关报批事项的，承销机构应核查取得的主管部门批准的情况描述：公司债券募集资金的运用情况您的答案：正确题目分数：10此题得分：10.09. 《公司债券发行与交易管理办法》充分体现了监管转型的核心思路，即加强管制描述：《公司债券发行与交易管理办法》的内涵您的答案：错误题目分数：10此题得分：10.010. 《尽调指引》是对承销机构尽职调查工作的最高要求，承销机构只能按照本指引的方法进行尽职调查描述：《尽调指引》的严密性您的答案：错误题目分数：10此题得分：10.0试卷总得分：100.0。

债券测试题及答案一、单项选择题1.允许权证持有人以特定的价格即固定汇率，将一种货币兑换成另一种货币的债券是（）。

A.附权益权证债券B.附货币权证债券C.附黄金权证债券D.附债务权证债券2.根据债券券面形态，债券可分为（）。

A.零息债券、账息债券和息票累积债券B.实物债券、金融债券和公司债券C.政府债券、金融债券和公司债券D.国债和地方债券3.（）是指由财政部发行的，有固定面值及票面利率，通过纸质媒介记录债权债务的国债。

A.记账式的国债B.凭证式国债C.实物国债D.储蓄国债4.对于发行人来说，可以起到一次发行、二次融资作用的债券是（）。

A.信用公司债券B.附认股权证的公司债券C.保证公司债券D.收益公司债券5.欧洲债券由于不以发行市场所在国的货币为面值，故也称（）。

A.熊猫债券B.武士债券C.扬基债券D.无国籍债券6.（）是指中央政府根据信用原则，以承担还本付息责任为前提而发行的债务凭证。

A.国家债券B.金融债券C.政府债券D.公司债券7.龙债券利率的确定基准是（）。

A.美国联邦基金利率B.香港银行同业拆放利率C.伦敦银行同业拆放利率D.新加坡银行同业拆放利率8.下列各项中，属于债券票面基本要素的是（）。

A.债券的发行日期B.债券的承销机构名称C.债券持有人的名称D.债券的到期期限9.债券的基本性质不包括（）。

A.债券属于有价证券B.债券有一定的风险C.债券是一种虚拟资本 D。

债券是债权的表现10.付息由政府保证，其信用度最高，风险最小的债券是（）。

A.国家债券B.金融债券C.政府债券D.企业债券11.国际多边金融机构首次在中国发行的人民币债券被命为（）。

A.“熊猫债券”B.外国债券C.扬基债券D.武士债券12.公司发行的一种附有认购该公司股票权利的债券是（）。

A.附认购权证的公司债券B.可转换公司债券C.收益公司债券D.信用公司债券13.债券的利率在最低票面利率的基础上参照预先确定的某一基准利率予以定期调整的是（）。

第4章 信用风险8. 某企业持有A 、B 、C 三种债券（相互独立），其面值和违约率见下表，假定违约的(1) 计算各种可能的信用损失及其分布。

(2) 求出预期损失和给定置信度为95%时的未预期损失。

违约概率：P(A)=0.05*（1-0.1）*（1-0.2）=0.036；以此类推。

预期损失200.036300.076500.171 500.004700.009800.0191000.00114=⨯+⨯+⨯+⨯+⨯+⨯+⨯=由信用损失分布可知给定置信度为95%时的未预期损失=50-14=36（万元）9. 某公司当前资产的市值为2500万元，资产的增长率预计为每年20%，公司资产波动率预计为14%，公司1年后的违约临界值为870万元。

求违约距离。

答：根据第132页公式（4-30）：T DEFT V V DD V σ-=⋅，其中T V 为T 时刻的预期资产价值；DEFV 为T 时刻的违约临界值；σ是资产波动率。

所以可得出违约距离2500*1.28705.0712500*1.2*0.14T DEF T V V DD V σ--===⋅10. 一张A 级债券的面值为10万元，三年后到期，年利率为6%，违约回收率及其标准差分别为38.52%、23.81%。

求该债券一年后的价值分布。

（信用等级转移见表4-4，远期利率见表4-5）表4-4 信用评级转移概率答：首先计算当债券一年后由A 级上升为AAA 级后的价值为()20.610.60.610.965610.040610.0406AAA V =++=++（万元） 按此方法依次求得一年后债券变换为不同信用等级（AA~CCC ）后的价值。

违约时的价值为（万元）11. 某机构有10笔相互独立的贷款，假定风险暴露频段值为L =3（万元），可将10笔贷款分为两个频段级，其中4笔位于频段，其余位于频段，在每个频段内，贷款违约的平均数目为，违约数服从泊松分布。

（1） 求、频段级内，对应于不同违约数目的违约率及违约损失分布。

债券基础知识试卷营业部：姓名：得分：一、填空题（每空×2 ’）1、上交所债券现货实行“”交易，并按证券账户进行申报2、债券现货交易中，实行交易,即T+0交易，因此可以当日买入后再卖出。

3、上交所债券现货交易集中竞价时，其申报应当符合下列要求:（1）交易单位为手，人民币元面值债券为1手（2）计价单位为每百元面值债券的价格（3）申报价格最小变动单位为元（4）申报数量为1手或其整数倍，单笔申报最大数量不超过1万手（5）申报价格限制按照交易规则的规定执行。

4、企业债按收取个人利息所得税5、应计利息额=6、债券回购交易申报中，融资方按“”予以申报，融券方按“”予以申报。

7、上交所当日购买的债券，当日可用于申报，并可进行相应的债券回购交易业务。

8、债券回购交易实行“”制度，具体的清算交收，按照证券登记结算机构的规则办理。

9、上交所债券回购交易集中竞价时，其申报应当符合下列要求:（一）申报单位为手，元标准券为1手；（二）计价单位为；（三）申报价格最小变动单位为元或其整数倍；（四）申报数量为手或其整数倍，单笔申报最大数量不超过1万手；（五）申报价格限制按照交易规则的规定执行。

10、我司规定投资者进行质押式融资回购交易时，原则上回购标准券使用率不得超过，回购放大倍数不得超过倍。

客户申请经总部审批通过的可放宽限制，最高回购标准券使用率不得超过，回购放大倍数不得超过倍。

11、若2012年5月17日卖出204002，则回购到期日为12、以122936为例，质押入库，（1）方向：（2）质押代码：13、客户参与上海证券交易所债券回购业务，首先必须办理14、客户申请专业投资者成功后，客户须与营业部签订公司统一格式的《》。

15、质押券对应的标准券数量有剩余的，可以通过本所交易系统，将相应的质押券申报转回原证券账户。

当日的债券，当日可以卖出。

二、简答题（每题×5 ’）1、如何计算应计利息额2、列举债券的相关风险3、列举上交所债券回购期限及代码4、购回价计算公式为5、如果在回购到期日（T日），客户不能支付到期应付款，属于违约行为（交收缺口部分下称“违约交收金额”）。

第二章信用风险管理一、判断题1．贷款定价中的资本成本主要是指用来覆盖该笔贷款信用风险所需要的注册资本。

（）答案：错命题依据：理论篇，第二章，第四节认知难度：理解难度：中2．银行在办理贷款时要求购买保险，属于风险缓释措施。

（）答案：对命题依据：理论篇，第二章，第三节认知难度：应用难度：易3．质押物黄金价格变动造成风险属于信用风险。

（）答案：错命题依据：理论篇，第二章，第节认知难度：理解难度：中4．压力测试主要采取的方法是敏感性分析和情景分析，敏感性分析着重分析特定风险因素对组合或业务单元影响，情景分析则是侧重评估所有风险因素变化的整体效应。

（）答案：对命题依据：理论篇，第二章，第二节认知难度：记忆难度：易5．商业银行信贷业务不应集中于同一业务、同一性质甚至同一国家的借款者，应是多方面开展，这是基于风险补偿的风险管理策略。

（）答案：错命题依据：理论篇，第二章，第一节认知难度：记忆难度：中6．在企业现金流量表中，企业购置固定资产所支付的现金属于企业经营现金流出。

（）答案：错命题依据：理论篇，第二章，第一节认知难度：应用难度：中7．只有交易对方发生违约时，才能产生信用风险。

( )答案：错命题依据：理论篇，第二章，第一节认知难度：理解难度：易8．与单笔贷款业务不同，商业银行评估信贷组合风险应更多地关注系统性风险的来源与变动情况。

（）答案：对命题依据：理论篇，第二章，第一节认知难度：记忆难度：中9．债券交易中仅存在市场风险，不存在信用风险。

（）答案：错命题依据：教材第二章，第一节认知难度：应用难度：中10．压力测试结果是管理者决策依据，各行要根据压力测试结果做好资本准备，以应对突发危机。

（）答案：错命题依据：理论篇，第二章，第二节难度：难11．贷款减值准备并不是贷款既定损失准备，贷款定价时不需要考虑该因素。

（）答案：错命题依据：理论篇，第二章，第四节认知难度：理解难度：中12．外部评级是由银行基于自身掌握的信息，对特定借款人和债项进行的信用风险评价。

一、单项选择题1. 下列属于内部评级的核心应用的是（）。

A. 经济资本计量B. 风险定价C. 绩效考核D. 授信审批描述：内部评级应用您的答案：D题目分数：10此题得分：10.0批注：2. 下列资产组合计量模型中，本质上属于结构模型的是（）。

A. CreditMetricsB. KMV Portfolio ManagerC. Basel II IRBD. 以上都对描述：结构模型您的答案：D题目分数：10此题得分：10.0批注：3. 逻辑回归属于哪类信用评估模型（）。

A. 非统计模型B. 非参数统计模型C. 因果模型D. 以上都不对描述：逻辑回归模型概念您的答案：D题目分数：10此题得分：10.0批注：4. 下列哪个模型是基于Merton模型的商业应用（）。

A. ZETA信用分值B. KMV CreditMonitorC. S&P违约过滤器D. 穆迪针对私营公司的RiskCalcTM描述：违约概率模型的类型您的答案：B题目分数：10此题得分：10.0批注：二、多项选择题5. 以下说法正确的有（）。

A. 违约概率模型的数据收集与准备工作非常重要，占据了建模的大部分时间B. 信用评级模型划分不是越细越好，也不是越粗越好C. 评级模型应充分考虑业务人员的专家经验D. 应根据客户特征、数据情况进行评级模型开发方法设计描述：违约概率建模您的答案：C,B,D,A题目分数：10此题得分：10.0批注：6. 下列哪些内容属于信用风险计量框架的内容（）。

A. 风险计量模型及其应用方案B. 相关的政策和流程C. 模型验证D. 数据管理与IT系统描述：信用风险计量框架您的答案：B,C,A,D题目分数：10此题得分：10.0批注：7. 在进行违约概率估计时，可参考哪些外部研究数据（）。

A. 标准普尔(S&P)——使用CreditProTMB. 穆迪的信用研究数据库(Moody＇s Credit Research Database)C. Fitch风险管理公司贷款损失数据库(Fitch Risk Management Loan Loss Database)D. 奥特曼的死亡率研究(Altman＇s Mortality Study)描述：外部数据您的答案：D,C,A,B题目分数：10此题得分：10.0批注：三、判断题8. 违约概率是某一债项违约导致的损失金额占该违约债项风险暴露的比例。

证券市场利率风险计量与监控考试试卷（答案见尾页）一、选择题1. 利率风险是指由于利率波动导致投资者蒙受损失的可能性。

以下哪个因素通常被用来衡量利率风险？A. 证券价格变动A. 正确B. 错误2. 利率风险的管理策略中，市场风险价值（VaR）是最常用的方法之一。

VaR的含义是什么？A. 证券价格变动的统计测量A. 正确B. 错误3. 在证券市场中，利率水平的变动会影响债券的价格。

以下哪个因素会导致债券价格下降？A. 利率上升A. 正确B. 错误4. 利率期限结构是指不同到期日的债券在市场上的收益率与到期日之间的关系。

以下哪个图形用于展示利率期限结构？A. 收益率曲线A. 正确B. 错误5. 信用利差是指信用评级不同的债券之间的收益率差。

以下哪个因素通常影响信用利差？A. 发行人的信用评级A. 正确B. 错误6. 在证券市场中，利率水平的变动会影响股票的估值。

以下哪个因素会导致股票价格下跌？A. 利率上升A. 正确B. 错误7. 利率互换是一种常见的金融衍生工具，其特点是交换固定利率和浮动利率。

以下哪个选项是利率互换的典型应用场景？A. 资产负债管理A. 正确B. 错误8. 期权定价理论中的布莱克-斯科尔斯模型（Black-Scholes Model）用于估算欧式期权的理论价格。

以下哪个因素是模型输入参数之一？A. 标的资产的当前价格A. 正确B. 错误9. 在证券市场中，利率水平的变动会影响基金的净值。

以下哪个因素会导致基金净值下降？A. 利率上升A. 正确B. 错误10. 利率风险的管理策略包括对冲、保证金存入等。

以下哪个策略主要用于降低利率风险？A. 对冲A. 正确B. 错误11. 证券市场利率风险计量的主要方法有哪些？A. 市场利率法B. 收益率曲线法C. 久期分析D. 流动性风险加权法12. 利率风险监控指标体系包括哪些方面？A. 利率敏感性B. 价格敏感性C. 期权性风险D. 结算风险13. 在证券市场中，如何运用久期分析来管理利率风险？A. 降低投资组合的久期B. 增加投资组合的久期C. 调整投资组合的久期D. 保持投资组合的久期不变14. 利率风险对债券价格的影响是正向的还是负向的？A. 正向B. 负向C. 无影响D. 可能是正向也可能是负向15. 什么是收益率曲线？它的主要用途是什么？A. 收益率曲线是一组不同到期日的债券的收益率图表B. 收益率曲线用于评估投资组合的利率风险C. 收益率曲线用于预测未来利率的变化D. 收益率曲线用于比较不同债券的收益率16. 在证券市场中，什么是隐含波动率？它如何帮助投资者管理利率风险？A. 隐含波动率是一种估算市场参与者对未来证券价格波动率的预期B. 隐含波动率可以帮助投资者确定潜在的投资机会C. 隐含波动率可以帮助投资者制定更有效的投资策略D. 隐含波动率可以帮助投资者预测未来利率的变化17. 利率风险的监测频率应该如何安排？A. 每日监测B. 每周监测C. 每月监测D. 根据市场条件调整监测频率18. 在证券市场中，什么是基准风险？它如何影响投资者？A. 基准风险是指由于不同资产类别之间的相关性变动而产生的风险B. 基准风险与利率风险无关C. 基准风险可能导致投资组合的表现不如预期D. 基准风险可以通过多元化投资来降低19. 利用敏感性分析来评估利率风险时，应该关注哪些因素？A. 利率变动对债券价格的影响B. 利率变动对投资者现金流的影响C. 利率变动对投资者资本净值的影响D. 利率变动对投资者信用评级的影响20. 在证券市场中，如何通过情景分析来管理利率风险？A. 估计各种可能利率情景下的损失B. 评估不同情景下的风险暴露C. 制定相应的对冲策略D. 选择合适的对冲工具21. 证券市场利率风险计量的主要方法有哪些？A. 市场利率法B. 久期分析C. 凸性分析D. 敏感性分析22. 利率风险对投资者有哪些影响？A. 投资收益波动B. 资本损失风险C. 投资决策困难D. 投资策略调整23. 什么是久期，它在利率风险管理中的应用是什么？A. 久期是债券的平均到期时间B. 久期可以用来衡量债券或债券组合的利率风险C. 利用久期可以调整投资组合以降低利率风险D. 久期的计算涉及市场利率和债券价格24. 凸性在利率风险管理中的作用是什么？A. 衡量债券或债券组合的利率风险B. 提供了利率变动对债券价格影响的额外信息C. 有助于更精确地预测利率变动对债券投资价值的影响D. 以上都正确25. 在证券市场中，如何通过利率风险计量来监控和管理风险？A. 关注市场利率变动趋势B. 使用久期分析和凸性分析作为风险管理工具C. 定期进行利率风险评估和压力测试D. 上述所有方法26. 利率风险管理的策略有哪些？A. 久期管理B. 流动性管理C. 期权策略D. 上述所有方法27. 什么是利率敏感性分析，它在利率风险管理中的意义是什么？A. 利率敏感性分析衡量债券投资价值随市场利率变动的变化程度B. 利率敏感性分析有助于投资者把握市场利率变动的机会C. 利率敏感性分析可以用于避险策略的制定D. 利率敏感性分析是利率风险管理的核心手段之一28. 市场利率法在利率风险管理中的应用是什么？A. 计算债券投资组合的久期B. 评估市场利率变动对债券投资价值的影响C. 确定债券投资的最佳持有期限D. 上述所有功能29. 什么是隐含波动率，它在利率风险管理中的意义是什么？A. 隐含波动率是市场对不同期限债券波动率的估计B. 隐含波动率可以帮助投资者评估利率风险C. 隐含波动率可以用于定价和衍生品估值D. 隐含波动率的计算涉及市场利率和债券价格30. 在证券市场中，如何通过利率风险监控指标来预警和防范风险？A. 关注流动性风险指标B. 使用利率风险监控指标，如超额准备金率、贷存比等C. 进行压力测试和情景分析D. 上述所有方法31. 证券市场利率风险计量的主要方法有哪些？A. 市场利率法B. 收益率曲线法C. 流动性价值法D. 久期分析32. 利率风险监控指标体系包括哪些方面？A. 利率风险敏感性B. 利率风险价值C. 最大暴露比率D. 期限结构偏离度33. 在证券市场中，利率风险通常如何衡量？A. 通过历史数据回归分析B. 使用模拟工具进行预测C. 通过压力测试评估D. 通过风险定价模型计算34. 利率风险对证券价格的影响是怎样的？A. 价格上涨时，利率风险降低B. 价格上涨时，利率风险增加C. 下跌时，利率风险降低D. 下跌时，利率风险增加35. 什么是利率风险缺口（Interest Rate Risk Gap）？A. 证券市场价格波动与利率变动之间的差距B. 证券当前价格与未来价格波动之间的差距C. 利率变动与证券价格变动之间的预期差异D. 以上都不正确36. 如何通过久期分析来计量利率风险？A. 计算债券的有效久期B. 分析债券价格的利率弹性C. 评估利率变动对证券投资组合的影响D. 以上都不正确37. 利率风险监控指标中，哪个指标通常用于衡量利率变动对证券投资组合的总体影响？A. 利率风险敏感性B. 利率风险价值C. 最大暴露比率D. 期限结构偏离度38. 在证券市场中，利率风险的管理策略主要包括哪些？A. 久期管理B. 价格风险管理C. 流动性风险管理D. 风险定价39. 利率风险在证券市场中的重要性如何？A. 利率风险是证券市场中最常见的风险之一B. 利率风险对证券市场的稳定性具有重要影响C. 利率风险可以完全避免D. 利率风险对证券市场的参与者都有影响40. 未来证券市场利率走势如何预测？A. 通过宏观经济数据分析B. 通过市场情绪分析C. 通过政策变化预测D. 以上所有方法二、问答题1. 什么是证券市场利率风险？2. 利率风险对证券价格的影响是什么？3. 如何测量证券市场利率风险？4. 什么是Delta中性策略？5. 什么是Vega（ξ）？6. 什么是Rho（ρ）？7. 如何监控和管理证券市场利率风险？8. 什么是利率互换合约？参考答案选择题：1. A2. A3. A4. A5. A6. A7. A8. A9. A 10. A11. ABC 12. ABCD 13. ABC 14. A 15. AB 16. ABC 17. D 18. C 19. AB 20. ABC21. ABCD 22. ABCD 23. ABCD 24. D 25. D 26. D 27. ABCD 28. D 29. ABCD 30. D 31. ABCD 32. ABCD 33. ABC 34. AD 35. A 36. ABC 37. C 38. ABCD 39. D 40. D问答题：1. 什么是证券市场利率风险？证券市场利率风险是指由于利率波动导致投资者在证券市场上的投资价值发生变化的风险。

一、单项选择题1. 发行文件中一般都会规定进入提前分期偿还期的条件或事件，其中最主要的一项是（）。

A. 超额利差低于规定的最低水平，一般为零B. 月支付率低于规定的最低水平C. 卖方权益低于规定的最低水平D. 基础资产的本金余额低于证券投资额您的答案：A题目分数：10此题得分：10.02. 服务商会把投资者权益分得的现金流存入本金账户和融资收入账户。

在周转期，下列各项中（）不是从融资费用现金流账户提出。

A. 冲销款项的补偿B. 投资者的利息收入C. 信托费用D. 购买指定信用卡账户里新产生的信用卡应收款您的答案：D题目分数：10此题得分：10.03. 下列关于信用卡资产池的本金偿还率的表述中，不正确的是（）。

A. 本金偿还率是每月收到的信用卡应收款本金付款占月初信用卡应收款余额的年化比例B. 本金偿还率用于衡量信用卡借款人的还款速度C. 还款速度影响因素包括最低付款额度，最低付款借款人的比例，便利使用者和周转借款者的比例等D. 不同的信用卡发行人的资产池在还款速度方面基本一致您的答案：D题目分数：10此题得分：10.0二、多项选择题4. 下列关于信用卡贷款特点的表述，正确的包括（）。

A. 信用卡贷款是一种循环信用的高利率高风险贷款B. 信用卡的发贷方对借款方在资金用途上一般没有限制，信用卡贷款的还款期相对较短C. 信用卡贷款是一种无担保信贷D. 信用卡贷款发行人的收入来源多样您的答案：B,A,D,C题目分数：10此题得分：10.05. 超额利差是指基础资产的收益扣除（）后的盈余融资收入。

A. 投资者利息B. 服务费C. 损失D. 相关费用您的答案：A,B,C,D题目分数：10此题得分：10.06. 信用卡资产证券化的内部信用增级主要有（）。

A. 超额利差B. 利差账户C. 超额抵押D. 现金抵押账户您的答案：B,A,D,C题目分数：10此题得分：0.0三、判断题7. 由于信用卡贷款的期限很短，如果服务出现问题，很可能就会导致证券的损失。

宁夏省证券从业《投资基金》之债券风险的测量试题一、单项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）1、Shibor以（）家报价行的报价为基础。

A．10B．12C．14D．162、某证券昨日开盘价、收盘价、最高价、最低价分别为10、10．5、11、9．8，成交1500手，成交金额160万元；今日开盘价、收盘价、最高价、最低价分别为、、、，成交1000手，成交金额99万元；昨日OBV为12200手，则今日OBV为__。

A．13200B．11200C．13800D．106003、在上网定价发行方式中，投资者应在申购委托前把申购款全额存入（）指定的账户。

A．登记结算公司B．证券服务部C．证券交易所D．证券营业部4、目前我国股票基金大部分按照__的比例计提基金管理费。

A．1%B．%C．2%D．%5、进入21世纪，场外交易衍生产品快速发展以及新兴市场金融创新热潮也反映了金融创新进一步深化的特点。

在场外市场中，以各类__为代表的非标准交易大量涌现。

A．奇异型期权B．巨灾衍生产品C．天气衍生金融产品D．能源风险管理工具6、每一机构投资者持有的单一券种买断式回购未到期数量累计不得超过该券种发行量的（）。

A．10%B．15%C．20%D．25%7、业务出错按导致出错的直接原因划分，不包括__。

A．责任性差错B．事故性差错C．出纳差错D．技术性差错8、证券代销包销最长不得超过（）。

A．20B．一个月C．40日D．90日9、根据证券发行的性质，债券上市发行交易条件中最为重要的是__。

A．债券的发行额B．债券发行的合法性C．债券的信用等级D．债券的发行价格10、不属于建构模块工具的是__。

A．金融期权B．金融期货C．结构化金融衍生工具D．金融远期合约11、成长型基金、收入型基金和平衡型基金是按基金的__分类。

A．组织形式B．投资标的C．规模大小D．投资目标12、证券市场根据品利，结构，可分为（）。

A．发行市场和交易市场B．初级市场和次级市场C．场外市场和场内市场D．股票市场和债券市场13、B股的交收期和交收制度，实行__的逐笔交收制度。

债券投资基础知识测试试卷客户签字：成绩：营业部知识测试人员：一、判断题（25分）1、投资者当日买入的债券，当日可以卖出。

（）2、债券回购交易中，融资方按“卖出”予以申报，融券方按“买入”予以申报。

（）3、根据相关法规，个人在企业债券二级市场交易中所涉及的应计利息应该缴纳利息所得税。

（）4、符合条件的个人账户（A开头账户）可以从事债券质押式回购交易。

（）5、进行债券质押式回购交易（代码204***），需要开立专门的证券账户，不能使用现有的证券账户和资金账户。

（）二、单选题（25分）1、上交所债券现货交易申报单位为手，1手为（）A、100元B、10元C、1000元D、1元2、上交所竞价交易系统现券价格最小变动单位为（）A、1元B、0.1元C、0.01元D、0.001元3、上海证券交易所债券回购交易的价格变动单位为（）A、0.01B、0.001C、0.005D、0.054、上海证券交易所债券回购交易最小申报单位为（）A、1手B、10手C、100手D、1000手5、中国证监会核准的公司债券目前（）发行。

A、仅在交易所市场B、可以同时在交易所市场和银行间市场C、可以只在银行间市场三、多选题（25分）1、以下债券施行净价交易的是（）。

A、国债B、地方政府债C、公司债D、企业债E、分离交易可转债F、可转债2、本所目前涉及债券的交易系统有哪些？（）A、集中撮合系统B、大宗交易系统C、固定收益平台D、国债招标系统3、以下关于债券价格申报限制的说法正确的是？（）A、债券现券、回购有涨跌幅限制B、债券现券、回购均没有涨跌幅限制C、集合竞价阶段，债券交易申报价格最高不高于前收盘价格的150%，并且不低于前收盘价格的70%D、集合竞价阶段，债券回购交易申报无价格限制4、以下关于债券大宗交易的说法正确的是？（）A、国债的单笔买卖申报数量应当不低于1万手，或者交易金额不低于1000万元B、债券回购大宗交易单笔买卖申报数量应当不低于1万手，或者交易金额不低于1000万元C、公司债券、企业债券等单笔买卖申报数量应当不低于1000手，或者交易金额不低于100万元。

试题
一、单项选择题
1. 发行文件中一般都会规定进入提前分期偿还期的条件或事件，其中最主要的一项是（）。

A. 超额利差低于规定的最低水平，一般为零
B. 月支付率低于规定的最低水平
C. 卖方权益低于规定的最低水平
D. 基础资产的本金余额低于证券投资额
您的答案：A
题目分数：10
此题得分：10.0
2. 为了避免每次资产转让都要设立一个新信托的问题，信用卡公司一般采用（）而不是（）。

A. 统和信托模式，单一信托模式
B. 单一信托模式，统和信托模式
C. 统和信托模式，双层信托模式
D. 单一信托模式，双层信托模式
您的答案：A
题目分数：10
此题得分：10.0
3. 下列对资产证券化中资产转让的销售确认在会计上的处理表述错误的是（）。

A. 把资产的销售所得和资产的帐面价值的差额计入当期损益
B. 把交易中获得的新资产计入原资产的销售所得，并以市价计入资产负债表
C. 把交易中获得的新资产计入原资产的销售所得，并以成本价计入资产负债表
D. 把交易中获得的新负债作为原资产销售所得的减项，并以公允价值计入资产负债表
您的答案：C
题目分数：10
此题得分：10.0
二、多项选择题
4. 下列关于提前分期偿还期的各项表述中，正确的是（）。

A. 一旦提前分期偿还期发生，所有分摊到投资者权益凭证的本金。

信用风险评估试卷（答案见尾页）一、选择题1. 信用风险评估方法A. 专家系统B. 模型评分C. 人工智能与机器学习D. 问卷调查2. 信用评级机构的作用A. 对企业进行信用评级B. 发布信用评级报告C. 提供信用风险咨询D. 监管和遵守法规3. 信用风险的影响因素A. 债务规模B. 债务期限C. 利率变动D. 市场经济状况4. 信用风险缓解策略A. 降低债务比率B. 延长债务期限C. 采用保守的财务杠杆D. 增加现金储备5. 信用风险监控指标A. 负债比率B. 流动比率C. 逾期债务比率D. 信贷违约掉期（CDS）6. 信用风险报告A. 定期发布B. 报告内容应包括信用风险暴露、限额和风险加权资产等C. 报告应提供给管理层和监管机构D. 报告应具有及时性和准确性7. 信用风险政策A. 制定信用风险政策B. 分配信用风险限额C. 设定信用风险管理流程D. 监控和报告信用风险状况8. 信用风险转移A. 通过保险B. 通过衍生品合约C. 通过证券化D. 通过担保9. 信用风险应对计划A. 制定应急计划B. 设立专项基金C. 建立风险预警系统D. 进行压力测试10. 信用风险评估的主要因素包括哪些？A. 信用历史B. 收入状况C. 负债水平D. 经营环境11. 信用评分模型通常基于哪些变量？A. 信用历史B. 收入状况C. 负债水平D. 经营环境12. 在进行信用风险评估时，以下哪个因素通常不被考虑？A. 行业风险B. 地区风险C. 宏观经济风险D. 公司治理13. 以下哪种情况下，信用风险评估模型可能产生错误的预测？A. 数据不足或质量低下B. 模型过于简化C. 过度自信D. 未考虑特殊事件14. 信用风险评估模型的准确性如何衡量？A. 通过对比模型预测结果与实际结果B. 通过计算模型的AUC值C. 通过比较不同模型的预测结果D. 通过模型在不同数据集上的表现15. 信用风险评估模型在哪些领域有广泛应用？A. 金融服务B. 房地产C. 制造业D. 所有行业16. 信用风险评估模型如何帮助金融机构管理风险？A. 通过预测贷款违约概率B. 通过量化信用风险C. 通过提供风险定价建议D. 通过制定风险管理策略17. 信用风险评估模型的未来发展前景如何？A. 随着大数据和人工智能技术的发展，模型将更加精确B. 由于模型可能过度依赖历史数据，需要引入更多实时数据C. 由于模型的复杂性，可能导致金融市场的过度波动D. 由于模型的普及，可能导致信用风险的普遍性降低18. 信用风险评估的三个主要步骤是什么？A. 收集客户的信用信息B. 分析客户的信用历史C. 预测客户的信用风险D. 制定风险管理策略19. 信用风险评估的常用方法有哪些？A. 专家判断法B. 计算机模拟法C. 信用评分法D. 信用评级法20. 什么是信用评分？A. 一种衡量信用风险的量化指标B. 一种评估客户信用状况的工具C. 一种预测客户违约可能性的模型D. 一种信用政策制定的依据21. 信用评分模型通常基于哪些数据？A. 客户的年龄B. 客户的职业C. 客户的信用历史D. 客户的收入和财产状况22. 什么是违约概率？A. 客户在未来一定时间内违约的可能性B. 信用评分模型对客户未来违约的可能性的预测C. 信用评级机构对客户信用评级的展望D. 金融机构对客户信用风险的内部评级23. 信用风险评估对于金融机构的重要性体现在哪些方面？A. 保护金融资产安全B. 提高金融服务质量C. 增强金融机构的竞争力D. 维护金融市场的稳定24. 什么是信用评级？A. 一种评估客户信用状况的工具B. 一种衡量信用风险的量化指标C. 一种预测客户违约可能性的模型D. 一种信用政策制定的依据25. 信用评级机构在信用风险评估中的作用是什么？A. 提供专业的信用评级服务B. 监管金融机构的信用风险C. 提供信用风险评估的解决方案D. 提供信用政策建议26. 信用风险评估的未来发展趋势是什么？A. 深度学习和其他先进技术将在信用风险评估中发挥更大作用B. 信用风险评估将更加个性化，满足不同客户的需求C. 信用风险评估将与金融科技深度融合，提高效率D. 信用风险评估将更加注重可持续发展和环境、社会和治理（ESG）因素27. 在信用风险评估中，什么是违约概率（PD）？A. 借款人在未来一定时期内无法偿还债务的概率B. 评价借款人信用评级的指标C. 借款人过去的还款记录D. 借款人的担保情况28. 什么是贷款的“五C”评估法？A. 信用评估的五个方面B. 财务分析、行业分析、管理分析、财务分析、法律分析C. 信用评估的五个要素D. 信用评估的五个步骤29. 信用评分模型在信用风险评估中的应用原理是什么？A. 通过历史数据对借款人进行分类B. 通过数学模型对借款人进行分类C. 通过专家判断对借款人进行分类D. 通过心理学方法对借款人进行分类30. 什么是信用评级？A. 对借款人信用风险的评级B. 对借款人财务状况的评级C. 对借款人经营状况的评级D. 对借款人身份的评级31. 在信用风险评估中，什么是流动性风险？A. 借款人无法按时支付利息的风险B. 借款人无法按时偿还本金的风险C. 借款人无法按时还款付息的风险D. 借款人无法按时归还贷款的风险32. 什么是信用风险缓减？A. 通过担保等方式降低借款人信用风险的行为B. 通过分散借款人降低信用风险的行为C. 通过提高借款人信用评级降低信用风险的行为D. 通过降低贷款利率降低信用风险的行为33. 信用风险监控的主要指标有哪些？A. 不良贷款率（NPL Ratio）B. 拨备覆盖率（Loan Loss Reserve Coverage Ratio）C. 负债比率（Debt Ratio）D. 流动性比率（Liquidity Ratio）34. 在信用风险评估中，什么是法律风险？A. 因借款人违反法律法规而导致的信用风险B. 因借款人合同纠纷而导致的信用风险C. 因借款人欺诈行为而导致的信用风险D. 因借款人违反合同条款而导致的信用风险35. 信用风险评估在金融分析中扮演什么角色？A. 信用风险评估是金融分析的第一道防线。

C12025 信贷资产证券化业务介绍课后测验 2013 年 100 分满分最新版1. 按照《资产支持证券发行登记与托管结算业务操作规则》的相关要求，资产支持证券结算按照《全国银行间债券市场债券交易管理办法》的规定执行。

债券交易的债券结算通过 ( ) 的中央债券簿记系统进行。

A. 中国银行业监督管理委员会B. 中国证券监督管理委员会C. 中央结算公司D. 中国证券业协会2. 按照人民银行《信贷资产证券化试点管理办法》的有关要求，受托机构( )向投资机构承担支付资产支持证券收益的义务。

A. 以委托机构资产为限B. 以无限责任C. 以受托机构资产为限D. 以信托财产为限3. 按照《资产支持证券发行登记与托管结算业务操作规则》的相关要求，招标发行时间确定后，受托机构应不迟于招标日前的第三个工作日将招标公告送达( ) 。

A. 中国证券业协会B. 中国银行业监督管理委员会C. 中国证券监督管理委员会D. 中央结算公司4. 后危机时代，欧美市场加强了对资产证券化的监管，巴塞尔委员会颁布了( ) 。

A. 巴塞尔资本协议ⅢB. 资本金要求指令(修订案)C. 安全港规则D. 管理规则 AB (修订案)5. 按照《资产支持证券发行登记与托管结算业务操作规则》的相关要求，资产支持证券通过中国人民银行债券发行系统招标发行的，受托机构应不迟于计划招标日前的第 ( ) 个工作日，向中央结算公司提交所要求的书面文件。

A.7B.6D. 3C.5D. 3二、多项选择题6. 对发行机构而言，资产证券化具有多重的优点，包括 ( ) 等。

(本题有超过一个的正确选项)A. 降低资产风险B. 降低资金取得成本C. 改善财务比率D. 增加资金灵活运用7. 我国发展资产证券化的原因有( )。

(本题有超过一个的正确选项)A. 有利于我国金融市场体系结构性变革B. 改善银行体系流动性C. 有利于缓解银行再融资的压力D. 为银行业转变经营模式提供了契机8. 后危机时代，欧美市场资产证券化监管政策在约束监管套利方面采取了( )等措施。

试题一、单项选择题1. 在影子评级方法中，当违约数据缺乏、只能获得债务人的外部评级时，因变量不再是简单的二元变量（如违约和非违约），而是有序多分类因变量，如AAA,AA+,AA,AA-等。

对于此类因变量，应采用（ ）进行多变量分析。

A. 有序多分类logistic回归模型B. 多重线性回归C. 泊松回归D. 负二项回归描述：多变量分析您的答案：A题目分数：10此题得分：10.02. （ ）步骤不属于信用风险统计模型建模过程。

A. 数据清洗及分析B. 多变量分析C. 设计模型特例调整事项D. 模型校准描述：统计模型开发您的答案：C题目分数：10此题得分：10.03. ROC曲线描述了在一定累计好客户比例下的累计坏客户比例，模型的区分能力越强，ROC曲线越往（ ）靠近。

A. 左下角B. 左上角C. 右上角D. 右下角描述：统计模型开发阶段验证-区分能力验证您的答案：B题目分数：10此题得分：10.0二、多项选择题4. 影子评级模型的基本组成要件主要有（ ）。

A. 统计模型B. 专家经验调整C. 公司治理架构和政府支持因素调整D. 评级推翻描述：影子评级模型您的答案：D,C,B,A题目分数：10此题得分：10.05. 在构建多变量回归模型之前，应对每个单变量分别进行分析，以决定哪些变量是可以进入下一阶段多变量分析的。

其中检验区分能力分析的统计量有（ ）。

A. AR统计量B. K-S统计量C. Somers'd统计量D. Phi系数描述：单变量分析-区分能力分析您的答案：C,B,A题目分数：10此题得分：10.06. 在单变量分析中，为实现变量同一量纲，达到变量间可比进行变量转换。

另外，通过转换还可以将连续变量离散化，进一步平滑噪音，提高运算效率，常见方法有（ ）。

A. Logistic转换B. WOE转换C. 极差化处理D. LOESS回归描述：单变量分析-变量转换您的答案：C,A,B题目分数：10此题得分：10.0三、判断题7. 债券评级模型一般会分为两个维度，发债主体评级模型和债项评级模型。