债卷投资业务管理暂行办法

管理制度保险机构投资者债券投资管理暂行办法《管理制度保险机构投资者债券投资管理暂行办法》是为了规范保险机构投资者在债券投资管理方面的行为，提高保险机构的资产质量和管理能力，加强保险机构投资者的风险管理能力，防范风险，保障保险机构和投资者的合法权益，制定的一部行政法规，下面我们来具体介绍一下。

一、总则1、本办法是为了规范保险机构投资者在债券投资管理方面的行为，提高保险机构的资产质量和管理能力，加强保险机构投资者的风险管理能力，防范风险，保障保险机构和投资者的合法权益，制定的一部行政法规。

2、本办法适用于从事保险业务的保险机构投资者在债券投资管理方面的行为，包括保险公司、保险资产管理公司、保险投资控股公司等保险机构，同时还包括与保险机构投资者有近似业务的机构。

二、投资管理机构1、保险机构投资者应当设立相应的投资管理机构开展债券投资管理业务，具体根据规模大小和管理需要设定，确保投资管理机构的专业性和独立性。

2、投资管理机构应当设置与债券投资管理业务相适应的专业人员队伍，具备开展债券投资管理业务所需的投资决策、风险管理、资产评估、交易技能等特定技能和经验。

3、投资管理机构应当建立健全投资管理制度，明确职责分工、风险控制要求以及各项管理要求，确保投资管理规范有序。

三、投资管理1、保险机构投资者在进行债券投资前，应当制定投资管理方案，分析债券市场情况、确定投资目标、量化风险预期等，确保投资行为符合风险管理要求和投资管理方案。

2、保险机构投资者必须严格控制债券投资行为的风险，根据市场变动、风险情况及时调整投资组合，严格控制投资风险籍以保护保险机构资产安全及保障保险公司承保能力的基础。

3、保险机构投资者所投资的债券，应当具有流动性、良好的信用质量、安全性，并且投资期限、支付方式、计息方式等属性应当符合保险机构的需求。

4、保险机构投资者在债券投资中，应当遵守国家法律、法规以及业务规则，严格禁止操纵市场、内幕交易等违法行为，确保投资行为合法合规。

中国证券监督管理委员会令第15号——证券公司债券管理暂行办法文章属性•【制定机关】中国证券监督管理委员会•【公布日期】2003.08.29•【文号】中国证券监督管理委员会令第15号•【施行日期】2003.10.08•【效力等级】部门规章•【时效性】失效•【主题分类】金融债券,证券正文*注：本篇法规已被《中国证券监督管理委员会关于修改＜证券公司债券管理暂行办法＞的决定》（发布日期：2004年10月18日实施日期：2004年10月18日）修订中国证券监督管理委员会令第15号《证券公司债券管理暂行办法》已经2003年8月29日中国证券监督管理委员会第43次主席办公会议审议通过，现予公布，自2003年10月8日起施行。

主席：尚福林二00三年八月二十九日证券公司债券管理暂行办法第一章总则第一条为规范证券公司债券的发行和转让行为，保护债券持有人的合法权益，根据《公司法》、《证券法》及有关法律、行政法规的规定，制定本办法。

第二条本办法所称证券公司债券是指证券公司依法发行的、约定在一定期限内还本付息的有价证券。

证券公司发行债券适用本办法，但发行可转换公司债券的除外。

第三条中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)依法对证券公司债券的发行和转让行为进行监督管理。

第四条证券公司发行债券必须符合本办法规定的条件，并报经中国证监会批准。

未经批准不得擅自发行或变相发行债券。

第五条证券公司债券经批准可以向社会公开发行，也可以向合格投资者定向发行。

定向发行的债券不得公开发行或者变相公开发行。

第六条发行债券的证券公司(以下简称“发行人”)应当制定到期还本付息的有效措施，保护债券持有人的合法权益。

第二章发行与承销第七条证券公司公开发行债券，除应当符合《公司法》规定的条件外，还应当符合下列要求：(一)发行人为综合类证券公司；(二)最近一期期末经审计的净资产不低于10亿元；(三)最近一年盈利；(四)各项风险监控指标符合中国证监会的有关规定；(五)最近两年内未发生重大违法违规行为；(六)具有健全的股东会、董事会运作机制及有效的内部管理制度，具备适当的业务隔离和内部控制技术支持系统；(七)资产未被具有实际控制权的自然人、法人或其他组织及其关联人占用；(八)中国证监会规定的其他条件。

中国保险监督管理委员会关于印发《保险公司投资企业债券管理暂行办法》的通知文章属性•【制定机关】中国保险监督管理委员会(已撤销)•【公布日期】2003.05.30•【文号】保监发[2003]74号•【施行日期】2003.05.30•【效力等级】部门规范性文件•【时效性】失效•【主题分类】保险正文*注：本篇法规已被：中国保险监督管理委员会关于公布规章和规范性文件清理结果的通知（发布日期：2010年12月2日，实施日期：2010年12月2日）废止中国保险监督管理委员会关于印发《保险公司投资企业债券管理暂行办法》的通知（保监发[2003]74号）各保险公司：为了适应保险资金持续快速增长，资金运用规模日益扩大的实际情况，保持保险业持续快速健康发展，经研究并报请国务院批准，适当放宽保险公司投资企业债券的范围，允许保险公司自主选择经国家主管部门批准发行，且经监管部门认可的信用评级机构评级在AA级以上的企业债券，同时提高保险资金投资企业债券的比例。

为加强对此项业务的管理，确保资金安全，切实防范风险，我会制定了《保险公司投资企业债券管理暂行办法》，现印发给你们，请认真遵照执行。

特此通知附件：《保险公司投资企业债券管理暂行办法》中国保险监督管理委员会二00三年五月三十日附件保险公司投资企业债券管理暂行办法第一条根据《中华人民共和国保险法》第一百零五条的有关规定，经国务院批准，保险公司可以投资企业债券。

为保证保险公司资金运用的流动性、安全性、盈利性，特制定本办法。

第二条本办法所称企业债券是指经国家主管部门批准发行，且经监管部门认可的信用评级机构评级在AA级以上的企业债券。

目前中国保监会认可的信用评级机构为中诚信国际信用评级有限公司、大公国际资信评估有限公司。

其他评级公司须另行认可。

第三条保险公司依本办法买卖企业债券，自主经营、自担风险、自负盈亏。

第四条企业债券应由各保险公司总公司或保险资产管理公司统一买卖，保险公司分支机构不得买卖企业债券。

财政部关于印发《地方政府专项债券发行管理暂行办法》的通知正文：----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------财政部关于印发《地方政府专项债券发行管理暂行办法》的通知财库〔2015〕83号各省、自治区、直辖市、计划单列市财政厅（局、委）：为加强地方政府债务管理，规范地方政府专项债券发行行为，保护投资者等合法权益，根据《预算法》、《国务院关于加强地方政府性债务管理的意见》（国发〔2014〕43号）和《财政部关于印发〈2015年地方政府专项债券预算管理办法〉的通知》（财预〔2015〕32号），我们制定了《地方政府专项债券发行管理暂行办法》。

现印发给你们，请遵照执行。

财政部2015年4月2日附件：地方政府专项债券发行管理暂行办法第一条为加强地方政府债务管理，规范地方政府专项债券发行行为，保护投资者等合法权益，根据《预算法》、《国务院关于加强地方政府性债务管理的意见》（国发〔2014〕43号）和国家有关规定，制定本办法。

第二条地方政府专项债券（以下简称专项债券）是指省、自治区、直辖市政府（含经省级政府批准自办债券发行的计划单列市政府）为有一定收益的公益性项目发行的、约定一定期限内以公益性项目对应的政府性基金或专项收入还本付息的政府债券。

第三条专项债券采用记账式固定利率附息形式。

第四条单只专项债券应当以单项政府性基金或专项收入为偿债来源。

单只专项债券可以对应单一项目发行，也可以对应多个项目集合发行。

第五条专项债券期限为1年、2年、3年、5年、7年和10年，由各地综合考虑项目建设、运营、回收周期和债券市场状况等合理确定，但7年和10年期债券的合计发行规模不得超过专项债券全年发行规模的50%。

企业债券管理暂行条例正文：---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- 企业债券管理暂行条例（一九八七年三月二十七日国发[1987]21号）第一章总则第一条为加强对企业债券的管理，引导资金的合理流向，有效利用社会闲散资金，保证国家重点建设，保护各方合法权益，特制定本条例。

第二条本条例适用于中国境内具有法人资格的全民所有制企业在境内发行的债券。

第三条发行和购买企业债券应当遵循自愿、互利和有偿的原则。

禁止以摊派方式发行企业债券。

第四条中国人民银行是企业债券的主管机关，企业发行债券必须经中国人民银行批准。

第二章企业债券第五条企业债券是企业依照法定程序发行、约定在一定期限内还本付息的有价证券。

第六条债券的票面应当载明下列内容：（一）企业的名称、住所；（二）债券的票面额；（三）债券的票面利率；（四）还本期限和方式；（五）利息的支付方式；（六）债券发行日期和编号；（七）发行企业的印记和企业法定代表人的签章；（八）审批机关批准发行的文号、日期。

第七条债券票面格式应当经中国人民银行认可。

第八条债券持有人有权按期取得利息、收回本金，但无权参与企业的经营管理。

第九条债券持有人对企业的经营状况不承但责任。

第十条债券可以转让、抵押和继承。

第十一条企业根据投资项目的特点和市场需求情况，经批准可以发行以本企业产品等价清偿本息的债券。

第三章企业债券的管理第十二条中国人民银行会同国家计划、财政等部门拟定全国企业债券发行的年控制额度，下达各省、自治区、直辖市和计划单列省辖市执行。

第十三条中国人民银行对企业发行债券实行集中管理、分级审批制度。

第十四条企业发行债券应当公布章程或者办法。

证券投资基金管理暂行办法第一章总则第一条为了规范证券投资基金活动，保护投资人及相关当事人的合法权益，促进证券投资基金和证券市场的健康发展，根据《证券法》及其他有关法律、行政法规，制定本办法。

第二条在中华人民共和国境内，通过公开发售基金份额募集证券投资基金（以下简称基金），由基金管理人管理，基金托管人托管，为基金份额持有人的利益，以资产组合方式进行证券投资活动，适用本办法。

第二章基金的概念第三条基金是指通过发售基金份额，将众多投资人的资金集中起来，形成独立财产，由基金管理人进行托管、管理、运作，以投资组合的方式进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

第三章基金的设立条件第四条设立基金，应当具备下列条件：（一）基金名称表明基金的类别和投资特征；（二）有明确的基金运作方式；（三）有符合中国证监会规定的基金合同、招募说明书、基金托管协议、基金份额发售公告；（四）基金募集份额总额不少于2亿份，基金募集金额不少于2亿元人民币；（五）基金份额持有人的人数不少于200人。

第四章基金的设立程序第五条设立基金，应当由基金发起人向中国证监会提交下列文件：（一）申请报告；（二）基金合同草案、招募说明书草案、基金托管协议草案、基金份额发售公告草案；（三）基金发起人的基本情况；（四）中国证监会规定提交的其他文件。

第五章基金的组织机构第六条基金管理人、基金托管人应当为依法设立的法人，基金管理人应当担任基金的发起人。

第七条基金管理人的职责包括：（一）依法募集资金，办理或者委托经国务院证券监督管理机构认定的其他机构代为办理基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜；（二）管理基金资产；（三）按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益；（四）进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；（五）编制中期和年度基金报告；（六）计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格；（七）办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项；（八）召集基金份额持有人大会；（九）保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；（十）以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为；（十一）国务院证券监督管理机构规定的其他职责。

财政部关于印发《中华人民共和国国债托管管理暂行办法》的通知文章属性•【制定机关】财政部•【公布日期】1997.04.10•【文号】财国债字[1997]25号•【施行日期】1997.04.10•【效力等级】部门规章•【时效性】现行有效•【主题分类】金融债券,国债正文财政部关于印发《中华人民共和国国债托管管理暂行办法》的通知（财国债字〔1997〕25号）各省、自治区、直辖市、计划单列市财政厅（局），中央国债登记结算公司、上海证券交易所、深圳证券交易所：为了规范国债托管行为，保护广大国债投资者的合法权益，促进国债市场的进一步发展，现将《中华人民共和国国债托管管理暂行办法》印发给你们，请遵照执行，并向当地经营国债业务的中介机构、广大投资者以及各交易场所所属会员广为宣传。

一九九七年四月十日中华人民共和国国债托管管理暂行办法第一章总则第一条为了规范国债托管行为，保护国债投资人的合法权益，完善国债市场的监督机制，提高国债市场效率，特制定本办法。

第二条本办法所称国债是指中华人民共和国财政部代表中央政府发行的以人民币支付的国家公债，包括具有实物券面的有纸国债和没有实物券面的记帐式国债。

第三条本办法所称国债托管，是指国债投资人基于对国债托管机构（以下简称托管人）的信任，将其所拥有的国债委托托管人进行债权管理、实物券面保管与权益监护的行为。

第四条中华人民共和国财政部是全国国债托管业务的主管部门，审查确认托管人的资格，对其托管业务进行监管。

各级财政部门有权对本地区的托管业务进行监管。

第五条国债托管实行全国集中、统一管理的体制，财政部授权中央国债登记结算有限责任公司（以下简称中央公司）依本办法按照不以营利为目的原则主持建立和运营全国国债托管系统，并实行自律性管理。

第六条托管人在为投资者办理国债托管业务时应遵循诚信、安全、方便的原则。

第七条在中华人民共和国境内从事国债托管活动，适用本办法。

第二章托管关系人及其权利义务第八条记帐式国债的托管关系在办理债权登记手续后即产生。

中国证券监督管理委员会关于发布《证券投资基⾦管理暂⾏办法》实发布部门:中国证券监督管理委员会发布⽂号:证监基字［1997］3号各有关证券经营机构：为贯彻落实《证券投资基⾦管理暂⾏办法》（以下简称《暂⾏办法》），保障证券投资基⾦规范、有序、健康的发展，保护基⾦当事⼈的合法权益，中国证监会根据《暂⾏办法》制定了四个实施准则，分别为第⼀号《证券投资基⾦基⾦契约的内容与格式（试⾏）》、第⼆号《证券投资基⾦托管协议的内容与格式（试⾏）》、第三号《证券投资基⾦招募说明书的内容与格式（试⾏）》和第四号《基⾦管理公司章程必备条款指引（试⾏）》，现予发布，请认真遵照执⾏。

《证券投资基⾦管理暂⾏办法》实施准则第⼀号证券投资基⾦基⾦契约的内容与格式（试⾏）⼀、根据《证券投资基⾦管理暂⾏办法》（以下简称《暂⾏办法》）及其他有关规定，制定本准则。

⼆、凡在中华⼈民共和国境内申请设⽴证券投资基⾦（以下简称基⾦），基⾦发起⼈或者由基⾦发起⼈委托的基⾦主要发起⼈应当按照本准则的要求与基⾦管理⼈、基⾦托管⼈订⽴证券投资基⾦基⾦契约（以下简称基⾦契约）。

三、基⾦契约当事⼈应当遵循平等⾃愿、诚实信⽤、充分保护投资者合法权益的原则订⽴基⾦契约。

四、基⾦契约不得含有虚假的内容或误导性陈述，不得遗漏本准则规定的内容，并应符合本准则规定的格式。

五、在不违反《暂⾏办法》和本准则的前提下，基⾦契约当事⼈可以根据实际情况约定本准则规定内容之外的事项。

本准则某些具体要求对当事⼈确不适⽤的，经报中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）同意后，当事⼈可作出合理调整和变动。

六、凡对基⾦契约当事⼈权利、义务有重⼤影响的事项，⽆论本准则是否作出规定，当事⼈均应在基⾦契约中订明。

七、本准则规定的基⾦契约内容与格式包括：（⼀）基⾦契约封⾯（⼆）基⾦契约⽬录（三）基⾦契约正⽂１、前⾔２、基⾦契约当事⼈３、基⾦的基本情况４、基⾦单位的发⾏５、基⾦的设⽴与交易安排６、基⾦的托管７、基⾦的投资⽬标、投资范围、投资决策、投资组合和投资限制８、基⾦发起⼈的权利与义务９、基⾦管理⼈的权利与义务１０、基⾦托管⼈的权利与义务１１、基⾦持有⼈的权利与义务１２、基⾦持有⼈⼤会１３、基⾦管理⼈、基⾦托管⼈的更换条件和程序１４、基⾦资产１５、基⾦资产估值１６、基⾦费⽤与税收１７、基⾦收益与分配１８、基⾦的会计与审计１９、基⾦的信息披露２０、基⾦的终⽌和清算２１、违约责任２２、争议的处理２３、基⾦契约的效⼒２４、基⾦契约的修改和终⽌２５、其他事项２６、基⾦契约当事⼈盖章及其法定代表⼈签字、签订地、签订⽇⼋、本准则由中国证监会负责解释和修改。

中国保险监督管理委员会关于印发《保险机构投资者债券投资管理暂行办法》的通知文章属性•【制定机关】中国保险监督管理委员会(已撤销)•【公布日期】2005.08.17•【文号】保监发[2005]72号•【施行日期】2005.08.17•【效力等级】部门规范性文件•【时效性】失效•【主题分类】金融债券,保险正文*注：本篇法规已被：中国保险监督管理委员会关于公布规章和规范性文件清理结果的通知（发布日期：2010年12月2日，实施日期：2010年12月2日）废止中国保险监督管理委员会关于印发《保险机构投资者债券投资管理暂行办法》的通知（保监发[2005]72号）各保险公司、保险资产管理公司：为加强债券投资管理，丰富投资品种，优化资产结构，有效分散风险，提高资产质量，我会根据保险资金投资和债券市场需要，制定了《保险机构投资者债券投资管理暂行办法》（以下简称办法）。

现印发你们，并将有关事项通知如下：一、要坚持资产负债匹配管理的原则，按照公司的资产战略配置计划、投资策略和保监会制定的监管标准，自主配置债券资产，取得长期稳定的投资收益。

二、要加强信用风险研究，建立债券信用风险评估系统，及时对债券信用状况进行持续跟踪分析评估，并以此为依据，科学决策，审慎投资，切实防范信用风险。

三、要完善债券投资的风险控制制度，制定科学严谨的业务操作流程，确保债券投资的安全高效。

四、要高度重视债券投资管理，认真执行《办法》有关规定，保监会将对各保险机构的执行情况进行检查。

以上通知，请认真遵照执行。

二00五年八月十七日保险机构投资者债券投资管理暂行办法第一章总则第一条为加强保险资金债券投资管理，丰富投资品种，改善投资组合，有效分散风险，根据《中华人民共和国保险法》及有关法律法规，制定本办法。

第二条本办法所称保险机构投资者（以下简称保险机构），是指经中国保险监督管理委员会（以下简称中国保监会）批准设立并依法登记注册，从事债券投资的保险公司和保险资产管理公司。