罗森财政学课件chap11
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罗森第九版英文《财政学》课件cha
05
Fiscal Policy and Economy
The goals and tools of Fiscal policy
Goal
Stabilize the economy, reduce unemployment, control inflation, and promote economic growth
and use funds
It encompasses the processes of investing, borrowing, saving, and insurance
Finance aims to maximize the value of assets while
minimizing financial risks
Scientific research …
funding for universities, research institutions, and enterprises
Public facilities
schools, hospitals, libraries, cultural centers, etc
A
B
Value added tax (VAT)
A consumption tax proposed on goods and services at each stage of production and distributionCDCorprate income tax
Charged on profits earned by companies
The course covers a wide range of topics, including the basic concepts of finance, financial markets and institutions, investment theory, corporate finance, and international finance It also explores the latest developments and trends in the financial industry
财政学第章PPT课件
6
美国监狱
在2001年，全美用于监狱罪犯的开支达到了450亿美元，而在 1980年才只有70亿美元。在1990年代，全美监狱系统增加了 351处监管设施和建筑。在加州，监狱开支超过了高等教育的开 支费用，在2001年，监狱开支56亿美元，而高等教育才开支43 亿美元，从1980年以来，花在监狱的经费增长了571%，而花在 12年义务教育的经费只增长了33%，警察增加了250%，而12年 义务教育的教师只增加了8%。罪犯人数增加了400%，而同期大 学生毕业生只增长了2.7%。
9
第一节 公共物品的提供、生产和定价
二、公共生产
– （一）公共生产的地位和类型 – （二）提供公共物品的国有部门和单位，
采取国有国营模式 – （三）垄断性国有企业宜采取国有国控模式 – （四）竞争性的大中型国有企业宜进行公司制改造 – （五）中小型国有企业的改革方向是放开搞活
10
第一节 公共物品的提供、生产和定价
7
CCA
8
CCA
Established in 1983, CCA founded the private corrections industry. We manage, design, build and own more than 66 correctional facilities and detention centers from coast to coast, in small cities, metropolitan areas and destinations in between. With nearly 17,000 corrections professionals, CCA provides high-quality rehabilitation, security, vocational, educational, health care and administrative services to the more than 75,000 residents in our care.
美国监狱
在2001年，全美用于监狱罪犯的开支达到了450亿美元，而在 1980年才只有70亿美元。在1990年代，全美监狱系统增加了 351处监管设施和建筑。在加州，监狱开支超过了高等教育的开 支费用，在2001年，监狱开支56亿美元，而高等教育才开支43 亿美元，从1980年以来，花在监狱的经费增长了571%，而花在 12年义务教育的经费只增长了33%，警察增加了250%，而12年 义务教育的教师只增加了8%。罪犯人数增加了400%，而同期大 学生毕业生只增长了2.7%。
9
第一节 公共物品的提供、生产和定价
二、公共生产
– （一）公共生产的地位和类型 – （二）提供公共物品的国有部门和单位，
采取国有国营模式 – （三）垄断性国有企业宜采取国有国控模式 – （四）竞争性的大中型国有企业宜进行公司制改造 – （五）中小型国有企业的改革方向是放开搞活
10
第一节 公共物品的提供、生产和定价
7
CCA
8
CCA
Established in 1983, CCA founded the private corrections industry. We manage, design, build and own more than 66 correctional facilities and detention centers from coast to coast, in small cities, metropolitan areas and destinations in between. With nearly 17,000 corrections professionals, CCA provides high-quality rehabilitation, security, vocational, educational, health care and administrative services to the more than 75,000 residents in our care.
哈维罗森
哈维罗森《财政学》哈维•罗森（Harvey S. Rosen）是当今美国新生代的著名经济学家之一。
他出生于1949年，1974年毕业于哈佛大学，获经济学博士学位，随后在美国著名的普林斯顿大学经济系任教。
罗森的研究成果涉及理论经济学与财政学的诸多领域，在世界一流的经济学杂志上发表了相当多的论文，编辑与撰写了6部专著。
其最著名的著作就是《财政学》。
此书一出版，就受到美国各大学的普遍欢迎，现在，在美国一流大学的本科生财政学教材中，基本上以它做教材。
《财政学》（英文版）出版后，被翻译为多种文字在西班牙、德国、加拿大、中国等多个国家出版发行，流行于世界各地，受到普遍的欢迎，成为世界一流大学的首选财政学教材。
世界上目前就税制体系而言，主要是两大类，即美国的税制与西欧的税制。
我们引入增值税，一个很大的动因是着眼于出口退税，即为了利用关税贸易总协定所允许的以出口退税来提高我国产品的国际竞争力，这里所谓的“退税”，退的就是“增值税”。
而美国则没有增值税，美国税制中三大主体税，即所得税、销售税与财富税，都均有分析，其对于围绕着种种税制而展开的正反面意见，都有细致的介绍，并作了明晰的梳理。
中国目前所面临的种种财政问题，其实在美国也照样存在。
所以，我们有认真研读人家的理论与经验的必要。
中国的税制与美国不同，前面已经说过，中国的税制并不是中国人的发明，而是照搬西欧的。
资本主义与自由弗里德曼弗里德曼的《资本主义与自由》一书出版之后在理论界掀起了一场思想的革命，它使经济自由主义深入到经济学界的每个角落。
这本书至今已经卖出超过五十万本、并且被翻译为十八种语言。
这本书指出自由市场在理论上和实践上都是应该被提倡的概念，并且对此提出了许多惊人的结论。
《资本主义与自由》一书着重介绍了弗里德曼的经济自由主义思想。
作者同时介绍了政治自由，以进一步来讨论它与经济自由两者之间的密切联系。
并且，作者从人类历史发展的历程阐述了经济自由的必然性。
该书主要阐明了两个思想：第一，资本主义社会一切活动的最终目的是达到经济自由，经济自由是政治自由得以实现的基础。
财政学陈共课件第11章
• (the effect in labor supply)
二、税收对居民储蓄的影响
• (the effect in saving)
三、税收对投资的影响
• (the effect in investment )
四、税收对个人收入分配的影响
• (the effect in individual income distribution )
第11章 税收的经济效应
第1节 税收的经济效应作用机制 第2节 税收的经济影响 第3节 税收与经济发展
第1节 税收的经济效应作用机制
一、税收的收入效应
• (the income effect )
二、税收的替代效应
• (the substitution effect )
第一节 税收的经济效应作用机制
的“稳定器”） • 4. 供给学派（滞胀——供给管理、减税）
第三节 税收与经济发展
二、供给学派的税收观点
• （一）三个基本命题
1.高边际税率会降低人们的工作积极性，低边 际税率会提高人们的工作积极性
2.高边际税率会阻碍投资，减少资本存量，而 低边际税率会鼓励投资，增加资本存量
3.边际税率的高低和税收收入的多少不一定按 同一方向变化，甚至可能按反方向变化
低税率有助于提高要素收益和资源配置效率
样本国
人均收入 （按1979年美元
计算）
税收收入 占
GDP 比重 （％）
1970-19维（低税）
200-300
11.8
6.3
扎伊尔（高税）
21.5
－0.7
喀麦隆（低税）
500-600
15.1
5.4
利比里亚（高税）
二、税收对居民储蓄的影响
• (the effect in saving)
三、税收对投资的影响
• (the effect in investment )
四、税收对个人收入分配的影响
• (the effect in individual income distribution )
第11章 税收的经济效应
第1节 税收的经济效应作用机制 第2节 税收的经济影响 第3节 税收与经济发展
第1节 税收的经济效应作用机制
一、税收的收入效应
• (the income effect )
二、税收的替代效应
• (the substitution effect )
第一节 税收的经济效应作用机制
的“稳定器”） • 4. 供给学派（滞胀——供给管理、减税）
第三节 税收与经济发展
二、供给学派的税收观点
• （一）三个基本命题
1.高边际税率会降低人们的工作积极性，低边 际税率会提高人们的工作积极性
2.高边际税率会阻碍投资，减少资本存量，而 低边际税率会鼓励投资，增加资本存量
3.边际税率的高低和税收收入的多少不一定按 同一方向变化，甚至可能按反方向变化
低税率有助于提高要素收益和资源配置效率
样本国
人均收入 （按1979年美元
计算）
税收收入 占
GDP 比重 （％）
1970-19维（低税）
200-300
11.8
6.3
扎伊尔（高税）
21.5
－0.7
喀麦隆（低税）
500-600
15.1
5.4
利比里亚（高税）
财政学课件完整版
财政学课件完整版一、教学内容1. 财政与财政学：介绍财政的定义、职能，财政学的学科体系与研究方法。
2. 财政收入：解析税收、非税收入的形式、特点及影响因素。
3. 财政支出：阐述政府消费性支出、转移性支出的分类、特点及效应。
4. 财政政策：分析财政政策的类型、目标、工具及其传导机制。
5. 财政政策的效应：探讨财政政策对经济总量、结构、分配等方面的影响。
二、教学目标1. 使学生了解财政学的基本概念和原理，建立财政学的基本框架。
2. 培养学生分析财政现象、判断财政政策的能力。
3. 提高学生运用财政学知识解决实际问题的能力。
三、教学难点与重点1. 教学难点：财政政策的类型、效应及其传导机制。
2. 教学重点：税收、非税收入的形式、特点及影响因素；财政政策的类型、目标、工具。
四、教具与学具准备1. 教具：多媒体课件、黑板、粉笔。
2. 学具：教材、笔记本、文具。
五、教学过程1. 实践情景引入：通过介绍我国当前的财政形势，引发学生对财政学的兴趣。
2. 教材讲解：按照教材章节顺序，详细讲解财政学的基本概念、原理及政策。
3. 例题讲解：选取具有代表性的例题，分析财政现象，阐述财政政策的应用。
4. 随堂练习：针对讲解的内容，设计相关练习题，让学生即时巩固所学知识。
5. 课堂讨论：组织学生就财政政策的热点问题进行讨论，提高学生的分析判断能力。
六、板书设计1. 财政与财政学：定义、职能、研究方法。
2. 财政收入：税收、非税收入、影响因素。
3. 财政支出：政府消费性支出、转移性支出、特点。
4. 财政政策：类型、目标、工具、传导机制。
5. 财政政策的效应：经济总量、结构、分配。
七、作业设计1. 作业题目：（1）请简述财政学的学科体系与研究方法。
（2）请列举我国主要的税收形式及其特点。
（3）请分析政府支出对经济的影响。
（4）请阐述财政政策的传导机制。
2. 答案：（1）财政学的学科体系与研究方法：财政学是一门研究政府财政收入、支出、政策等方面的学科。
罗森财政学知识点
罗森财政学知识点1. 什么是罗森财政学？罗森财政学（Rosen’s Public Finance）是一门研究政府如何收入和支出的经济学分支，它主要关注公共部门的经济活动和决策。
罗森财政学涵盖了许多重要的知识点，如税收、公共支出、社会保障、公共债务等。
通过研究这些知识点，我们可以更好地理解政府在经济中的作用和影响。
2. 税收税收是罗森财政学中一个重要的知识点。
它是指政府从个人和企业等经济单位征收的一种强制性非对等交换关系。
税收有许多不同的类型，包括所得税、消费税、财产税等。
税收的目的主要有三个方面：平衡财政预算、调节经济和实现社会公平。
在罗森财政学中，我们还研究了税收的效率和公平性问题。
效率指的是最大化社会总福利，而公平性则包括垂直公平性（富人应缴纳更多税款）和水平公平性（相同财富状况的人应缴纳相同的税款）。
3. 公共支出公共支出是指政府为了满足公众需求而进行的支出活动。
它包括教育、医疗、基础设施建设等各个方面。
罗森财政学研究了公共支出的决策过程和效果评估。
政府在进行公共支出时需要考虑资源配置效率、社会福利最大化和可持续发展等因素。
4. 社会保障社会保障是罗森财政学中一个重要的议题。
它包括养老金、医疗保险、失业保险等各种社会福利项目。
罗森财政学研究了社会保障的融资和管理问题，以及其对经济和社会的影响。
在社会保障领域，我们还需要关注可持续性问题。
由于人口老龄化和生育率下降等原因，许多国家面临着社会保障系统不可持续的挑战。
罗森财政学提供了一些解决方案，如增加税收收入、调整退休年龄等。
5. 公共债务公共债务是指政府通过发行债券等形式借入的资金。
罗森财政学研究了公共债务的融资、管理和影响。
公共债务可以用于满足紧急需求、推动经济增长和实现社会福利，但也可能带来财政风险和经济不稳定。
在研究公共债务时，我们需要考虑其可持续性和影响因素。
可持续性指的是政府能否按时偿还债务，而影响因素包括利率、经济增长率等。
总结罗森财政学是一门研究政府收入和支出的重要学科，它涵盖了税收、公共支出、社会保障和公共债务等知识点。
财政学(罗森)
哈维·S·罗森（Harvey S. Rosen）,特德·盖亚（Ted Gayer）著.财政学（第八版）.中国人民大学出版社,2009.09.
人们对于政府应该如何进行资金运作的看法，深受其政治哲
学的影响。
有些人最关心个人自由，有些人则更强调整个社会福
利的增长。
哲学上的差异能够并且的确导致人们对政府经济活动
在适当范围内的不同看法。
然而，对于公共政策要形成明智的意见，不仅需要一种政治
哲学，还要了解政府在干什么。
实施经济政策的法定权力归属于
谁?政府把钱花在何处?如何筹集收入?第1章讨论政治观点如
何影响人们对财政的看法，概述美国财政制度的运行。
本章为我
们思考以后各章所讨论的财政制度细节提供了一个大框架。
第2章和第3章介绍财政经济学家所用的分析工具。
第2章
主要讲实证分析工具，这种分析是对原因和结果的陈述。
问题是，
经济学家如何设法断定各种政府政策的影响，而我们想知道的不
仅是政府政策的影响，还有它们所产生的结果在某种意义上说是
否是好的。
这正是规范分析的作用，它需要明确的伦理框架，没
有伦理框架，就不能说什么是好的。
这种伦理框架就是第3章的内容。
罗森第九版英文《财政学》课件cha(2)
– publicly provided private goods
• Public provision of a good does not necessarily mean that it is also produced by the public sector
4-4
Some Other Public Goods
• Classification as a public good is not absolute; it depends on market conditions and the state of technology
– impure public good
• A commodity can satisfy one part of the definition of a public good but not the other
• MRSfa = Pf/Pa • Set Pa = $1 • MRSfa = Pf • DfA shows MRSfa for Adam • DfE shows MRSfa for Eve • Sf shows MRTfa • Necessary condition for Pareto efficiency:
MRSfaAdam + MRSfaEve = MRTfa
4-11
Problems Achieving Efficiency
• The Free-Rider Problem • Solutions to the free-rider problem
– Perfect price discrimination
• Some things that are not conventionally thought of as commodities have public good characteristics
• Public provision of a good does not necessarily mean that it is also produced by the public sector
4-4
Some Other Public Goods
• Classification as a public good is not absolute; it depends on market conditions and the state of technology
– impure public good
• A commodity can satisfy one part of the definition of a public good but not the other
• MRSfa = Pf/Pa • Set Pa = $1 • MRSfa = Pf • DfA shows MRSfa for Adam • DfE shows MRSfa for Eve • Sf shows MRTfa • Necessary condition for Pareto efficiency:
MRSfaAdam + MRSfaEve = MRTfa
4-11
Problems Achieving Efficiency
• The Free-Rider Problem • Solutions to the free-rider problem
– Perfect price discrimination
• Some things that are not conventionally thought of as commodities have public good characteristics
罗森《财政学》(第8版)(章节题库 社会保障)【圣才出品】
第11章 社会保障一、概念题1．社会保险税[中国人民大学1998研]答：社会保障税是一种按受益原则征收的直接税，由获得某种特定收入的纳税人缴纳，用于社会保险支出的税。
它是所得税体系中的一个重要组成部分，是随着社会保障制度的形成而发展起来的。
建立健全社会保障制度是建立现代化企业制度的客观要求，是配合国企改革和为国企改革创造条件的需要。
但目前以社会保障统筹方式筹集资金，其筹资方法既不统一，也不规范，无法为社会保险提供稳定的资金来源。
最好的解决办法就是参照国际上的通行做法，从我国实际国情出发，制定社会保障法，把目前的社会保险费征缴改为社会保险税。
2．社会保障制度[北京师范大学2002研]答:指由法律规定了的，按照某种确定的规则实施的社会保障政策和措施体系。
西方的社会保障制度的共同特点主要有：（1）保障项目名目繁多；（2）社会保障资金有确定的来源；（3）社会保障支出依法由政府集中安排；（4）政府实施社会保障制度有明显的宏观调控机制。
我国社会保障制度的特点有:（1）社会保障制度是同就业制度联系在一起的；（2）在资金的运用在，实行的是”现收现付”制，即国家财政与执行社会保障的单位的预算和会计账目上，并无与社会保障支出相对应的收入项目，社会保障支出发生多少便支出多少。
3．现收现付制[中央财经大学2005研]答：现收现付制又称“收付实现制”、“现金制”、“应收应付制”的对称。
在会计核算中，以款项的实际收付为计算标准，来确定本期的收益和费用的一种制度。
在这种制度下，凡在本期实际收到款项的收益和付出款项的费用，不论其是否属于本期，均作为本期的收益和费用处理。
采用现收现付制，在期末无需对收益和费用进行调整，其核算手续比较简便，但各期收益、费用和损益的计算，不易准确。
在我国只有不实行成本费用核算的行政事业单位加以采用。
现收现付制是养老保险的一种筹资模式，指的是用当期的缴款提供保险金的制度。
换句话说，支付给当期接受者的保险金来自于现在工作的人缴纳的税收，也就是我们通常所说的社会保障税，有的国家也称为社会保险税或工薪税。
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• Define
– R = initial investment amount – r = rate of return on investment – T = years of investment
• The future value (FV) of the investment is:
FVR1rT
14
Private Sector Project Evaluation
• The present value criteria for project evaluation are that:
– A project is admissible only if its present value is positive.
10
Present Value: Inflation
• Nominal amounts are valued according to the level of prices in the year the return occurs.
• Real amounts are valued according to the level of prices in one particular year.
• You are forgoing the interest that you could earn on the money that is being loaned.
6
Present Value: Future Dollars into the Present
• The present value of a future amount of money is the maximum amount you would be willing to pay today for the right to receive the money in the future.
• Preferable: Are the net benefits the highest?
• Most projects involve a stream of benefits and costs over time.
13
Private Sector Project Evaluation
• Define:
Chapter 11 – Cost-Benefit Analysis
Public Finance
1
Aaron S. Yelowitz - Copyright 2003 © McGraw-Hill
Introduction
• Cost-benefit analysis is a set of practical procedures for guiding public expenditure decisions.
7
Present Value: Present Dollars into the Future
• Define
– R = amount to be received in future – r = rate of return on investment – T = years of investment
Bti Benefits from project i at time t
Cti Costs from project i at time t
• Then the present value of project i is:
P V iB 0 i C 0 i B 1 1 i r C 1 i ...B 1 T i rC T T i
– When two projects are mutually exclusive, the preferred project is the one with the highest present value.
15
Private Sector Project Evaluation
• Table 11.2 shows two different projects (R&D or Advertising).
• Inflation affects both the payout stream and the discount factor, and these two cancel each other out.
11
Private Sector Project Evaluation
• Suppose there are two projects, X and Y. • Each entails certain benefits and costs,
• Present value is an enormously important concept
• A $1,000,000 payment 20 years from now is only worth today:
– $376,889 if r=.05 – $148,644 if r=.10
– At the end of year 2, it is worth (1+.05)x$105, or $110.25
– The interest compounds over time, that is, the interest is also earning interest.
4
Present Value: Present Dollars into the Future
• Ratio can be manipulated by counting benefits as “negative costs” and vice-versa.
21
Discount Rate for Government Projects
• Government decision making involves present value calculations.
16
Table 11.2
Private Sector Project Evaluation
• Several other criteria are often used for project evaluation, but can give misleading answers
– Internal rate of return – Benefit-cost ratio
BB01B 1r...1 BT rT CC01C 1r...1 CT rT
20
Private Sector Project Evaluation
• Admissibility using the benefit-cost ratio requires:
B 1 C
• This ratio is virtually useless for comparing across admissible projects, however.
2
Present Value
• Project evaluation usually requires comparing costs and benefits from different time periods
• Dollars across time periods are not immediately comparable, because of inflation and returns in the market.
5
Present Value: Future Dollars into the Present
• Suppose someone promises to pay you $100 one year from now.
• What is the maximum amount you should be willing to pay today for such a promise?
• Costs, benefits, and discount rates are somewhat different from private sector.
22
Discount Rate for Government Projects
• Less consensus on appropriate discount rate in public sector. One possibility are rates based on returns in private sector.
• Finally, consider a promise to pay a stream of money, $R0 today, $R1 one year from now, and so on, for T years.
P VR 01R 1r1 R 2 r2 ...1 R T rT
9
Present Value: Future Dollars into the Present
• The discount rate plays a key role in deciding what project to choose, because the cash inflows occur at different times.
• The lower the discount rate, the more valuable the back-loaded project.
• The present value (PV) of the investment is:
PV
R
1 rT
8
Present Value: Future Dollars into the Present
• In previous equation, r is often referred to as the discount rate, and (1+r)-T is the discount factor.
– R = initial investment amount – r = rate of return on investment – T = years of investment
• The future value (FV) of the investment is:
FVR1rT
14
Private Sector Project Evaluation
• The present value criteria for project evaluation are that:
– A project is admissible only if its present value is positive.
10
Present Value: Inflation
• Nominal amounts are valued according to the level of prices in the year the return occurs.
• Real amounts are valued according to the level of prices in one particular year.
• You are forgoing the interest that you could earn on the money that is being loaned.
6
Present Value: Future Dollars into the Present
• The present value of a future amount of money is the maximum amount you would be willing to pay today for the right to receive the money in the future.
• Preferable: Are the net benefits the highest?
• Most projects involve a stream of benefits and costs over time.
13
Private Sector Project Evaluation
• Define:
Chapter 11 – Cost-Benefit Analysis
Public Finance
1
Aaron S. Yelowitz - Copyright 2003 © McGraw-Hill
Introduction
• Cost-benefit analysis is a set of practical procedures for guiding public expenditure decisions.
7
Present Value: Present Dollars into the Future
• Define
– R = amount to be received in future – r = rate of return on investment – T = years of investment
Bti Benefits from project i at time t
Cti Costs from project i at time t
• Then the present value of project i is:
P V iB 0 i C 0 i B 1 1 i r C 1 i ...B 1 T i rC T T i
– When two projects are mutually exclusive, the preferred project is the one with the highest present value.
15
Private Sector Project Evaluation
• Table 11.2 shows two different projects (R&D or Advertising).
• Inflation affects both the payout stream and the discount factor, and these two cancel each other out.
11
Private Sector Project Evaluation
• Suppose there are two projects, X and Y. • Each entails certain benefits and costs,
• Present value is an enormously important concept
• A $1,000,000 payment 20 years from now is only worth today:
– $376,889 if r=.05 – $148,644 if r=.10
– At the end of year 2, it is worth (1+.05)x$105, or $110.25
– The interest compounds over time, that is, the interest is also earning interest.
4
Present Value: Present Dollars into the Future
• Ratio can be manipulated by counting benefits as “negative costs” and vice-versa.
21
Discount Rate for Government Projects
• Government decision making involves present value calculations.
16
Table 11.2
Private Sector Project Evaluation
• Several other criteria are often used for project evaluation, but can give misleading answers
– Internal rate of return – Benefit-cost ratio
BB01B 1r...1 BT rT CC01C 1r...1 CT rT
20
Private Sector Project Evaluation
• Admissibility using the benefit-cost ratio requires:
B 1 C
• This ratio is virtually useless for comparing across admissible projects, however.
2
Present Value
• Project evaluation usually requires comparing costs and benefits from different time periods
• Dollars across time periods are not immediately comparable, because of inflation and returns in the market.
5
Present Value: Future Dollars into the Present
• Suppose someone promises to pay you $100 one year from now.
• What is the maximum amount you should be willing to pay today for such a promise?
• Costs, benefits, and discount rates are somewhat different from private sector.
22
Discount Rate for Government Projects
• Less consensus on appropriate discount rate in public sector. One possibility are rates based on returns in private sector.
• Finally, consider a promise to pay a stream of money, $R0 today, $R1 one year from now, and so on, for T years.
P VR 01R 1r1 R 2 r2 ...1 R T rT
9
Present Value: Future Dollars into the Present
• The discount rate plays a key role in deciding what project to choose, because the cash inflows occur at different times.
• The lower the discount rate, the more valuable the back-loaded project.
• The present value (PV) of the investment is:
PV
R
1 rT
8
Present Value: Future Dollars into the Present
• In previous equation, r is often referred to as the discount rate, and (1+r)-T is the discount factor.