2018年日本家居宜得利分析报告
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2018年家居行业门店拓展分析报告2018年4月目录一、全球家居巨头模式解码 (5)1、宜家:注重供应链管理和体验式消费的瑞典家居巨头 (5)(1)经营业绩持续稳定增长 (5)(2)宜家获取成功的要诀 (6)①抓住核心利润环节,次要环节外包 (6)②全球化采购模式 (7)③广泛的渠道布局 (7)④开设大店,提供一站式服务 (7)⑤优化供应商管理体系,保证产品质量 (7)⑥构建高频消费场景,注重体验式消费 (8)2、汉森:橱柜起家的韩国家居行业领跑者 (8)(1)橱柜公司转型大家居供应商 (8)(2)品类扩张铸就核心竞争力 (10)①拥有橱柜拳头产品,不断丰富产品线 (10)②大家居全品类增加收入来源 (10)③优秀的生产制造和供应链管理能力 (11)3、宜得利:“制造-物流-零售”一体化的日本全品类家居供应商 (12)(1)全品类平价家居连锁卖场 (12)(2)打造“制造-物流-零售”一体化商业模式 (13)①产品:强化自主设计,提高家居用品销售份额 (14)②物流:建立高效的供应链管理体系 (14)③销售:多层次渠道布局 (15)4、特力和乐:主打中小店型的台湾家居品牌 (15)(1)首创驻店“居家布置咨询师” (16)(2)采取与其他家居巨头的差异化策略 (17)①产品定位相对高端,经销比例占六成 (17)②加快产品更新频率 (17)③强势的进货渠道 (17)④门店中小型话,选址中心区域化 (17)二、全球家居巨头的成功经验启示 (18)1、家居行业龙头具有牛股潜质 (18)2、家居连锁卖场成功要诀:产品+大店+消费体验+供应链体系 (18)(1)注重产品设计和品质 (19)(2)开设大店导向,提供一站式购物服务 (19)(3)注重消费体验,创设高频消费场景 (19)(4)提升信息化和供应链管理水平 (20)三、国内家居销售模式:进驻家居卖场VS独立家居门店 (20)1、进驻家居卖场,共享品牌协同红利 (20)2、开设独立门店,纵深渠道布局 (21)3、线下门店辅以“C2B+O2O”模式有望突围 (22)四、家居连锁卖场和大家居布局先行者 (23)1、美凯龙:家居连锁龙头,门店持续扩张 (23)2、尚品宅配:开设线下“超集店”,开拓线下引流新渠道 (24)3、曲美家居:加速线下门店布局,拓展定制业务 (24)五、主要风险 (25)1、开店成本大幅提升 (25)2、线下导流不及预期 (25)3、地产销售不及预期 (25)布局线下门店是全球家居巨头发展的核心环节之一。
2020年家居行业市场分析报告2020年4月宜得利是目前日本最大的家具和家居连锁零售企业,以“优质低价”产品而闻名,自1967年成立以来,纵使经历了1991 年日本房地产泡沫破裂后低迷的二十年和2011 年东日本大地震带来的经济下行期,宜得利仍穿越地产周期成长为日本唯一一家连续30 年销售额持续增长的家居龙头。
从“家居零售企业收入=店面数量*单店收入=店面数量*单店客流量*客单价”拆解来看,宜得利单店收入增速与滞后10 个月的日本新屋开工户数增速呈现较强同步性,客流量受地产周期影响仍较为明显。
回顾宜得利发展历程,我们认为以下三点是其能够穿越地产周期实现长期稳健增长的重要原因:1)渠道方面:宜得利在发展过程中不断拓展门店,2018 年门店数量达到576 家,店面形式也由最初的购物中心模式向涵盖中小型家居布置店、DECO HOME 店多元化拓展,提高消费者进店、消费频次,渠道的快速布局成为宜得利减弱地产周期波动对收入影响、支撑公司持续发展的重要驱动力。
2)客流量方面:宜得利“优质低价”的定位顺应了20 世纪90 年代以后日本注重性价比的理性消费趋势,受到日本广阔的消费群体青睐,奠定了宜得利长期发展的重要基石。
同时公司不断提升家居饰品类产品占比的提升,实现消费者从低频消费向高频消费转型,提高了客户粘性和抗周期能力,这也是宜得利在整体经济下行时仍然逆势成长的原因之一。
3)客单价方面:宜得利强调“家庭空间的搭配协调”的重要性,在产品上为消费者提供涵盖家居、家装饰品、日用品等风格统一搭配产品,满足消费者一站式购物需求,提升消费者客单价。
图表1:宜得利既存店单店收入增速vs日本新屋开工户数增速(截至2020年1月)图表2:宜得利客流量情况宜得利既存店单店收入yoy(%,左轴)日本:新屋开工:户数:同比(%,右轴)客流量(百万)同比(%,右轴)1008060402020%15%10%5%30% 20% 10% 0% 60% 40% 20% 0%-10% -20% -30% -20%-40%-60%0%资料来源:公司官网,Wind,XXX市场研究部资料来源:公司官网,XXX市场研究部图表3: 宜得利既存店国内销售情况销售收入同比(%) 图表4: 宜得利全部门店国内销售情况销售收入同比(%) 顾客数量同比(%) 顾客数量同比(%) 6% 20% 15% 10% 5%客单价同比(%)客单价同比(%)4% 2% 0%2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018-2% -4%0%2012201320142015201620172018-5%资料来源:公司官网,XXX 市场研究部 资料来源:公司官网,XXX 市场研究部在经历过去几年地产快速发展以及家居企业渠道快速拓展的红利期后,我国家居行业逐渐 步入存量竞争阶段、渠道推力有所下降,企业经营需将重点更多放在提升产品竞争力、提 高供应链效率等方面,以巩固竞争优势,进而攫取更多市场份额。
2018年家具行业深度分析报告一、流量争夺日趋激烈,产品&渠道&营销三箭齐发力 (6)(一)产品端:套餐式组合、特性化产品,持续创新升级 (6)1、“高性价比”套餐式组合吸引消费者关注 (6)2、特色化推陈出新,产品逐渐升级 (7)(二)渠道端:多品类融合店,新零售打造生活体验区 (8)(三)营销端:“传统+新型”多元化营销,打造品牌“烙印” (11)二、门店突围:详解“定制三杰-欧派、尚品、索菲亚”渠道建设 (14)(一)门店种类:欧派突围多品类融合店,索菲亚发力“司米”&“米兰纳” (14)(二)渠道分布:龙头企业渠道下沉充分 (15)(三)牵手“红星”&“居然”:索菲亚进驻连锁家居卖场占比高 (15)(四)营业时间:索菲亚服务时间长,尚品宅配门店“夜猫族” (16)(五)单品类门店对比:橱柜牵手“红星”“居然”比例高,衣柜下沉充分,木门向南扩张 (16)1、定制橱柜:欧派下沉充分,司米在三四线存在扩张空间,入驻家居卖场占比高 (17)2、定制衣柜:欧派、索菲亚渠道下沉充分,衣柜入驻连锁卖场比率低于橱柜 (18)3、定制木门:集中于华中地区,南部较空白,渠道扩张依赖家居卖场 (20)4、大家居:欧派全屋定制mall一省一家,集中二三线市区 (21)三、精装房新冲击:客流量结构改变&整装市场卡位战 (23)(一)二手住宅占比、精装修渗透率不断提升 (23)1、二手住宅占比预计将于2017年36%增至2022年39.9% (23)2、精装房渗透预计将于2017年20%增至2020年30% (24)(二)地产转变催生客流量结构变动,橱柜市场受冲击大 (24)1、橱柜市场受地产结构影响最大 (25)2、衣柜市场一定程度上收到地产结构调整影响 (25)3、软体市场受地产结构调整影响最小 (26)(三)外向延伸:工程市场竞争展开 (27)1、甲指乙供材料采购模式为主要精装修采购模式 (27)2、经销商、直营、代理商多元拓展工程渠道,账期拉长成必然趋势 (28)(四)外向延伸:全屋定制龙头纷纷切入全屋整装 (29)1、整装——最先掌握流量和设计主导权 (29)2、尚品宅配和欧派家居率先切入全屋整装 (30)四、定制家具流量竞争,龙头企业渠道&工程业务&整装流量入口优势凸显 (31)五、风险提示 (31)图表1:部分定制家具厂商部分套餐报价一览 (6)图表2:定制衣柜历年单价(元/平米) (7)图表3:索菲亚定制衣柜客单价(元/单) (7)图表4:好莱客原态板 (7)图表5:好莱客原态板定价高于其他厂商(元/平方米) (7)图表6:欧派橱柜新品“Magic Q”亮点 (8)图表7:索菲亚小区店 (8)图表8:索菲亚超市店促销 (8)图表9:欧派橱柜专卖店板材陈列 (9)图表10:欧派橱柜专卖店主题样板间陈列 (9)图表11:索菲亚衣柜专卖店外景 (9)图表12:索菲亚衣柜专卖店内景 (9)图表13:O店内景 (9)图表14:O店样板间 (9)图表15:O店产品区 (10)图表16:O店选样区 (10)图表17:索菲亚P店平面图 (10)图表18:索菲亚P店功能区 (10)图表19:尚品宅配北京超集C店平面图 (11)图表20:超集C店多功能区 (11)图表21:欧派家居全屋定制mall店 (11)图表22:欧派家居与家装公司联营店 (11)图表23:欧派家居店庆特权订金 (12)图表24:尚品宅配促销优惠活动 (12)图表25:定制家具厂商线上内容营销 (12)图表26:定制家具厂商开展多元化跨界营销 (13)图表27:欧派官网有地址的门店种类分布 (14)图表28:索菲亚官网有地址的门店种类分布 (14)图表29:欧派家居渠道下沉程度最高 (15)图表30:二线、六线城市门店数量居多 (15)图表31:欧派家居门店进驻连锁家居卖场数量最多 (16)图表32:索菲亚门店进驻连锁家居卖场比例较高 (16)图表33:索菲亚门店营业时间较长 (16)图表34:尚品宅配门店关门时间较晚 (16)图表35:欧派橱柜全国分布图 (17)图表36:司米橱柜全国分布图 (17)图表37:欧派、司米各线城市门店占比 (17)图表38:欧派、司米各线城市入驻连锁卖场占比 (17)图表39:欧派、司米各线城市入驻红星美凯龙占比 (18)图表40:欧派、司米各线城市入驻居然之家占比 (18)图表41:欧派衣柜全国分布图 (18)图表42:索菲亚衣柜全国分布图 (18)图表43:尚品宅配全国分布图 (19)图表44:尚品宅配全屋定制存在一定下沉空间 (19)图表45:欧派、尚品宅配、索菲亚各线城市入驻连锁家居卖场比例 (19)图表46:欧派一二线入驻红星比例高,索菲亚三四线入驻红星比例高 (20)图表47:欧派一二线入驻居然比例高,索菲亚三四线入驻居然比例高 (20)图表48:欧派木门由东向西发展 (20)图表49:米兰纳木门由北向南发展 (20)图表50:欧派家居和米兰纳木门各线城市门店存在扩张空间 (21)图表51:米兰纳木门一线入驻连锁卖场比例高,欧派木门二三线入驻连锁卖场比例高 (21)图表52:欧派家居和米兰纳木门入驻红星美凯龙比例高 (21)图表53:欧派木门入驻居然比例较高,木兰纳木门较低 (21)图表54:欧派全屋定制mall门店布局图 (22)图表55:全屋定制mall店主要分布在二三六线 (22)图表56:四十个大中城市商品房住宅销售面积增速放缓 (23)图表57:我国一二手住宅商品房销售面积销售额及占比 (23)图表58:一二手成交套数预测 (23)图表59:各省市精装房政策汇总 (24)图表60:精装房客流占比提升,二手房比例持续增长 (25)图表61:橱柜客流量测算 (25)图表62:橱柜市场规模测算 (25)图表63:衣柜客流量测算 (26)图表64:衣柜市场规模测算 (26)图表65:沙发客流量测算 (26)图表66:沙发市场规模测算 (27)图表67:定制家具厂商涉足精装修两种模式 (27)图表68:上市公司大宗渠道收入及占比 (27)图表69:部分定制家具厂商门店类型 (28)图表70:大宗渠道毛利率略低于经销渠道 (28)图表71:索菲亚因大宗业务导致应收账款增长较快 (28)图表72:索菲亚因大宗业务导致应收账款周转率拉长 (29)图表73:大宗客户为索菲亚主要应收账款构成 (29)图表74:家装过程流量切入口 (29)图表75:尚品宅配整装云赋能平台 (30)图表76:欧派整装大家居开展地 (30)一、流量争夺日趋激烈,产品&渠道&营销三箭齐发力随着定制家具品牌企业渠道下沉和加密,行业跑马圈地时代渐近尾声,定制家具厂商将面临日益激烈的客流争夺。
2018年成品家具行业分析报告2018年6月目录一、成品家具发展成熟,集中度正逐步提升 (4)1、收入端稳步增长,品牌厂商受益于集中度提升 (4)(1)成品家具收入利润增速相对平稳 (4)(2)定制家具和成品家具各有优劣 (4)2、多重因素下各公司收入稳中有增,定位不同费用分化 (5)二、品类定位略有区分,实木业务高增长高毛利 (6)1、主营既有区分又有重叠,公司竞争仍存 (6)2、实木业务发展良好,收入毛利均呈亮点 (7)3、原材料是主要成本,产品定位决定人工成本占比 (8)三、直营加盟各有涉及,渠道扩张仍在进行中 (10)1、加盟是渠道扩张的主要方式,直营毛利更胜一筹 (10)2、美克曲美开店节奏稳步推进,单店销售额稳居前列 (12)四、从核心竞争优势来看,各公司各具特点 (14)1、亚振美克多品牌,宜华曲美拓品类 (14)2、成品设计能力奠定基础,曲美延伸定制领域 (16)3、直营大店经验丰富,美克渠道运营占优 (17)成品家具的发展进入成熟阶段,收入增速趋稳的背后是品类和渠道的推动,行业集中度不断提升,品牌公司迎来发展机会。
成品家具公司成立时间较早,在全国各地均有布局。
近年来随着定制家具高速成长带来的冲击,成品家具行业在收入和利润端的增速均逊于定制家具,但由于定制家具对成品家具不构成完全替代,因此仍存在一定的发展空间。
从品类看,实木家具板块仍然保持高增长和高毛利。
上市公司中亚振家居和美克家居产品重叠度高,宜华生活主打产业链一体化,曲美家居的收入增长则主要来自其定制板块。
对比各细分业务的毛利率情况,则中高端实木家具产品的毛利率达到甚至超过60%,居各板块之首。
并且成本拆分中人工成本占比相对大,体现出实木家具高附加值的特征。
从渠道看,美克和曲美门店扩张速度较快,驱动收入增长。
直营和加盟是成品家具商采取的主要渠道模式。
除美克家居外,其他公司加盟收入占比更大。
美克家居凭借直营渠道70%左右的高毛利,占据一定的渠道优势。
2018年大家居行业分析报告2018年6月目录一、大家居时代,崭新的时代 (4)二、品牌商和渠道商逐鹿大家居 (5)三、对于中国的品牌商来说,大家居梦想与现实的距离 (7)(一)强大的产品设计能力,关注顾客的情感需要 (8)(二)完美的供应链控制,高质低价的高流量产品 (10)(三)细致入微的卖场管理,流畅的服务体验 (12)(四)综合才是硬实力 (14)大家居时代不仅带动客单价的提升,更催动客流量0-1的分化。
二季度地产后周期的负面影响传导愈发显著,消费者一站式装修趋势明显提升背景下,大家居战略的兑现不仅影响客单价,而且对客流量争夺更加关键。
资本市场对大家居时代的期待更多是客单价3-5倍的增长空间,而对客流量0-1分化的跨界竞争预期不足。
大家居之梦由谁来实现?中国家居品牌商举措频出。
品牌与渠道总是处在不断的合作与博弈中,渠道商与品牌商之间的界线日趋模糊。
在海外,宜家、宜得利等家具渠道商以品类管理的形式实现了一站式购物,其高知名度形成了实质意义上的渠道品牌,海外大家居目前主要由渠道商实现。
而国内的品牌商,正在走上一条海外前人从未走过的道路。
国内欧派家居、索菲亚、尚品宅配等品牌商,已经迈步在从单品类到多品类到全品类融合的道路上,并且,通过直营、经销模式建立有自身的大家居渠道,未来有望依托渠道平台实现大家居之梦。
宜家带来的全方位启示:产品设计、供应链管理、终端卖场。
产品研发设计上,宜家4*4*N产品矩阵,全方位覆盖消费者差异化需求;产品设计理念以消费者为核心,创造出众多知名经典产品。
供应链管理上,全球化供应链体系,配合全环节精益降本;深度关注供应商生产过程,共同协作创新改善生产,创造可持续生产动力。
卖场管理上,冷热区域划分、行走路线引导,全部基于本土化的数据分析和调查研究,引导消费者在发现和惊喜中不知不觉走完全部卖场。
宜家家居难以被模仿的原因在于其各方面要素融合为整体,单纯地模仿其一无法习得精髓。
与宜家家居相比,中国的家居企业大多从工厂制造起家,。
2016年家居行业日本宜得利分析报告2016年4月目录一、宜得利概况:日本的宜家 (5)二、宜得利的发展历史及成功经验 (8)1、平价 (10)2、强化设计、服务与保障,提升消费者信赖 (11)3、物美价廉,全产业链布局 (12)4、高效健全的物流配送网络 (13)5、以舒适生活为本的大家居品牌,高频带动低频提高流量 (13)三、宜得利崛起背后的日本消费的变迁 (14)1、1950s-1970s(即战后复兴至石油危机前):消费全面崛起 (14)(1)中产阶级全面崛起 (15)(2)大众消费显著提升 (15)2、1970s-1990s,从统一化向多样化发展 (15)(1)家庭的小型化带动消费的个性化 (15)(2)新生代消费群体崛起,传统遭受挑战 (16)3、1990年以后:地产/股市泡沫破灭,许多日本人陷入了地产投资带来的庞大债务中 (16)四、总结 (18)宜得利简介:宜得利是日本最大的连锁家具/家居用品企业,产品涵盖家具、橱柜、家居杂货、厨卫用品等。
在日本经济持续低迷,传统零售企业不断遭受重创,家具行业出现萎缩的市场环境下,宜得利的营业收入与净利润却保持了近30 年的快速稳定增长。
2015 年,宜得利营业收入4172.9 亿日元(约238 亿人民币),净利润414.5 亿日元(约23.6 亿人民币)。
1993 年以来宜得利收入复合增速15.3%,单年收入增速从未低5%。
■宜得利的核心竞争力:产品+供应链整合+终端零售是宜得利打造的核心竞争力,也构成了宜得利的商业模式。
其中,产品:强化自主设计,提供色彩丰富风格时尚的差异化产品,并紧跟消费趋势,重视功能性产品的开发;供应链整合:从家具设计、采购、生产到渠道、销售、物流全产业链布局,通过全球化采购、高效的物流配送体系和精益化的管理水平保证质量并降低成本,保证强大的产品力;终端零售:宜得利拥有门店373 家,包括大型综合卖场、家品家饰店及定位“每天都来逛逛”的1000 平米内Deco Home 店。
2018年家居销售模式市场调研分析报告目录第一节从什么是“连锁家居商场”与“独立大店”说起 (7)一、红星模式:连锁家居商场 (7)二、独立大店 (7)三、国内外主要零售渠道概览 (8)第二节海外独立大店成功模式探讨 (10)一、宜家:大型家居卖场典范 (10)1、全球家居市场领头羊 (10)2、宜家模式成功原因 (12)(1)品牌优势:产品性价比高、种类齐全且设计感强 (12)(2)供应链优势:全球化采购和物流系统 (14)(3)渠道优势:实现全球化高密度覆盖 (14)(4)终端零售优势:场景化展示+高频消费增强购物体验 (15)二、宜得利:制造物流零售一条龙 (17)1、日本家居行业龙头 (17)2、宜得利模式成功原因 (19)(1)品牌优势:保持常年低价,注重独创设计 (20)(2)供应链优势:制造物流零售一条龙 (20)(3)渠道优势:三大类线下店铺,扩大用户覆盖面 (21)(4)终端零售优势:家居饰品+商超陈列模式增强高频次消费 (22)三、家得宝:大型建材家居卖场巨头 (23)1、全球建材家居零售商绝对龙头 (23)2、家得宝模式成功原因 (26)(1)契合时代潮流,精准定位目标客户 (26)(2)完善且系统的供应链,助力效率持续提升 (28)(3)常年采取低价策略,普惠大众 (31)第三节“红星模式”在国内成功原因探讨 (32)一、脱颖而出:多因素共促“红星模式”引领家装连锁主流 (32)(1)由“计划”到“市场”:招商制模式雏形初现 (32)(2)家居卖场变迁:消费需求升级培育“红星模式”成长 (32)(3)国外家居建材超市:水土不服下走向穷途末路 (34)(4)国内家居工厂+零售品牌稀缺,难现“宜家”基因 (35)(4)顺应规范化管理,“红星模式”屹立于时代浪潮 (37)二、依托核心优势,“红星模式”发展风生水起 (37)三、互联网家装、精装修、独立大店影响几何 (44)1、“互联网+”趋势下,传统家装业务亟待智能化升级 (45)2、精装修业务蓄势待发,对连锁市场龙头影响有限 (45)3、独立渠道兴起,品牌连锁运营登上舞台 (46)第四节国内独立大店成功必备要素探讨 (47)一、国内独立大店初试 (47)1、曲美家居:“你+生活馆”蓄势待发 (47)2、宜华生活:“6+”新零售店惊艳登场 (48)3、尚品宅配:大店引流效果显著 (49)二、成功开设独立大店必备要素 (51)第五节结论:多元化渠道发展是必然趋势,红星模式仍是主流 (54)图表目录图表1:以“红星”模式为代表的连锁家居零售卖场 (7)图表2:国内外主要零售渠道优势分析 (8)图表3:宜家在全球家居用品零售商市场份额中占比最高(2015) (10)图表4:宜家营收保持稳定增长 (10)图表5:宜家净利润保持稳定增长 (11)图表6:宜家商场数量和单个商场平均面积 (11)图表7:2016 年宜家销售区域分布 (12)图表8:宜家降价促销活动 (13)图表9:宜家产品风格简约百搭 (13)图表10:宜家全球采购中国占比25%(2015) (14)图表11:宜家的全球化布局 (15)图表12:宜家样板间展示 (16)图表13:宜家餐饮收入逐年增长 (16)图表14:宜得利营收稳步增长 (17)图表15:宜得利净利润稳步增长 (18)图表16:宜得利历年毛利率和销售净利率平缓上扬 (18)图表17:宜得利“制造物流零售一条龙”的商业模式 (19)图表18:宜得利海外采购比例在90%以上(2015 年) (20)图表19:宜得利机器人仓库 (21)图表20:宜得利线下门店数量 (21)图表21:宜得利饰品收入占比超60% (23)图表22:宜得利商超式物品摆放 (23)图表23:家得宝是美国建材家居零售行业绝对龙头(2016 年) (24)图表24:家得宝营收增长情况 (24)图表25:家得宝净利润增长情况 (25)图表26:家得宝历年毛利率和销售净利率情况 (25)图表27:家得宝以DIY 为主,DIFM+Pro 为辅 (26)图表28:家得宝线上收入情况 (27)图表29:家得宝线上收入占比情况 (28)图表30:家得宝商场数量和单个商场面积 (29)图表31:家得宝商场坪效 (29)图表32:家得宝门店数量及分布(2016 年) (30)图表33:家得宝在美国渠道布局(2016 年) (30)图表34:家居建材卖场功能的变化 (33)图表35:家居建材卖场建筑类型变化的变化 (33)图表36:国外品牌相继退出中国市场 (34)图表37:宜家室内宣传图 (35)图表38:国产厂商室内宣传图 (36)图表39:商户高度依赖红星美凯龙 (37)图表40:出租率保持在高位 (38)图表41:卖场提供精致的设计和装修 (41)图表42:“红星”模式动态发展驱动因素(以红星为例) (42)图表43:打造O2O 平台,立体化营销,线上线下相互赋能 (42)图表44:新零售平台:家装设计平台 (43)图表45:新零售平台:结合线上会员营销 (44)图表46:互联网家装用户年龄分布(2015 年) (45)图表47:“你+生活馆”展示图 (47)图表48:宜华生活新零售店展示图 (49)图表49:尚品宅配毛利率保持高位 (51)图表50:尚品宅配净利率相对较低 (51)图表51:成功开设独立大店必备要素 (52)表格目录表格1:宜家全球物流配送体系(2014) (14)表格2:宜家近几年经营情况 (15)表格3:宜得利线下店铺情况及计划开店数量 (22)表格4:家得宝全球配送中心 (29)表格5:家居建材商品销售内容的变化 (32)表格6:消费者最熟知的十大家居零售品牌 (39)表格7:红星美凯龙门店销售的部分国际和国内品牌 (39)表格8:“自营+委管”下多收入流模式 (40)表格9:“你+生活馆”“居+生活馆”门店数量 (48)表格10:尚品宅配直营店情况(2016 年) (50)表格11:开设大店所需资金估算 (53)第一节从什么是“连锁家居商场”与“独立大店”说起一、红星模式:连锁家居商场连锁家居商场是指在一站式运作下,商场内部各种品牌家居产品按一定要素布局,形成空间上的“一体化共生”和上下游经营互利的主题呈现,实现各个产业环节的共同发展。
2018年泛家居行业分析报告2018年8月目录一、他山之石:从美国泛家居行业说起 (5)1、美国家装市场需求稳定,近几年缓慢增长 (5)2、美国家装市场集中度高于中国 (7)3、互联网家装成为北美家装市场新亮点 (8)4、美国泛家居巨头家得宝的成功秘诀 (10)(1)万亿市值的建材超市龙头家得宝 (10)(2)从卖产品到卖服务,家装收入不断做大 (11)(3)采购能力构筑低价优势,去中间化提升效率 (13)(4)规模经济性显现,O2O助力新成长 (16)(5)家得宝未来三年新布局 (18)二、产业格局差异巨大,中国泛家居分散格局如何改变 (19)1、中国泛家居产业链的现状:市场大而分散 (20)2、拆解中美泛家居产业链找差异 (23)3、中国泛家居产业分散格局能否改变 (25)4、变革的核心:中国泛家居产业价值链重构 (27)三、中国泛家居产业提高集中度实现路径:群雄逐鹿 (30)1、电商龙头布局线下渠道,涉足家居新零售 (30)2、整装企业借供应链整合泛家居 (35)3、平台型互联网家装尝试整合泛家居 (40)4、家居企业的整合:发挥品牌优势,布局家居新零售 (41)四、风险或机遇:家居企业如何练就整合内功 (44)461、家居企业的机遇 ..............................................................................................472、相关企业 ..........................................................................................................(1)顾家家居 (48)(2)尚品宅配 (48)根据中装协统计和我们的测算,中国的家装、建材、家居市场(以下简称泛家居)规模合计达 4.97万亿,但是泛家居行业却呈现公司分散、竞争激烈、组织混乱的格局,数十年来,消费环节仍有诸多痛点但无法解决。
无意之间,从网上找到了一个日本家具业的调查报告,附页里面有好多企业名录,是各个国家家具行业的公司,大家可以去投开发信,希望对你们有帮助。
1 4 HOMES FZCO 8813383 8813393 forhomes@.ae2 555 INTERNATIONAL TRADING (L.L.C) 2291562 22915643 A. RONAI (L.L.C) 3313390 33231004 ABABEEL HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C.) 2290108 22902085 ABASS GHAEDI TRADING CO (L. L. C) 2733957 26245206 ABDALLA ALHOSANY TRADING7 ABDEL HAMID SAIF HUWAIR TRADING 2259583 22566748 ABDOLLA HOSSEIN BARAZANDEH TRADING (L.L.C)9 ABDOLRAZZAQ TABAEI TRADING CO. (L.L.C.) 2250490 226680810 ABDUL GHAFOOR YOUSUF STORE 2959922 295991111 ABDUL KARIM ABUL GERASHI HOUSEWARES TRADING 2250138 226101812 ABDUL RAHIM MOHD. RASOOL TRADING EST. 2262262 226328013 ABDUL RAZAQ MOHD NOOR KHADIM TRADING 2251349 225134814 ABDULLA AL SHAGGA TRADING EST. 2265457 2264101luna888@.ae15 ABDULLA MASOMI TRADING CO. (L.L.C) 2262798 226329816 ABDULLA MOHD TABEI TRADING CO. (L.L.C.) 2265707 2260702 tabei@.ae17 ABDULQADEER TRADING (L.L.C)18 ABDULRAHMAN MAHMOUD TRADING EST 226777419 ABL TRADING (L.L.C) 2665256 2665273 jaseem@.ae20 ABRAO TRADING (L.L.C) 3551055 355458021 ABU HAMID TRADING EST. 2693456 2252303abuhamed@.ae22 ACLIMA IMPORT & EXPORT (L.L.C.) 2231811 2277689a1993423@.ae23 ADEL ELECTRONIS TRADING (L.L.C) 2284323 2277815addeue@eim.ae24 AHMED ABDUL RAHMAN & SONS(L.L.C)BR 3536699 353661125 AHMED AL HAJ HOUSEHOLD APPLIANCES 2661904 266190326 AL ABADLA TRADING (L.L.C) 2266829 229114927 AL ABRA HOME APPLIANCES TRADING CO. (L.L.C) 2265942 2261156 alabra3@28 AL ABRA HOME APPLIANCES TRADING CO. (L.L.C) BRANCH 2265689 226115629 AL ADRIKNI TRADING (L.L.C) 2262235 229016630 AL AIN FLOWERS HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C) 225771231 AL AMOODI & KADDAH HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING CO.(L.L.C.) 2258991 225868532 AL ANEYA HOUSEHOLD APPLIANCES 2265006 226500633 AL ASFOOR HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2978585 2974646 asfoor58@eim.ae34 AL ASHAR TRADING EST. 2219273 2243182 ashars@.ae35 AL ASHRAFI TRADING (L.L.C) 3518711 3519466ashrafit@.ae36 AL AWANI AL BARAQA EST 229698437 AL BAHR AL HADI CO. (L.L.C.) 2264235 2264083albahrco@.ae38 AL BASHA HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C.) 2265126 225230339 AL BAYADER INTERNATIONAL (L.L.C.) 2290288 2290112 bayapack@.ae 40 AL DALLA HOUSEHOLD APPLIANCES EST. 228516141 AL DAYAA PLASTIC BAGS TRADING CO (L.L.C) 3935252 393526242 AL ENSEL TRADING EST. 2291301 229130143 AL FADAEL HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2351451 2351458 melart@emirates.nae.ae44 AL FANAR USED FURNITURE TRADING 285745445 AL FAS TRADING (L.L.C) 2262422 226337346 AL FATAH HOUSE APLIANCES TRADING (L.L.C) 2352320 2352321 fatahtrd@eim.ae47 AL GHAITH TRADING INTERPRISES FZCO 2737036 2737026ali@48 AL HAMA DEVELOPMENT & COMMERCIAL AGENCIES (L.L.C.) (DUBAI BR.)49 AL HAMEDH HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING 2723415 272342450 AL HANA HOUSE HOLD APPLINCES (L. L. C) 2257080 2261660 yousefaa33@51 AL HAWAI CO (L.L.C) 2268435 2268904 hawaiest@.ae52 AL HOORA AL SHARQIYAH TRADING CO. (L.L.C.) 2260570 226151753 AL HUDAIB TRADING CO (L.L.C) 3966306 3966307alhudaib@.ae54 AL JALAF TRADING 2821452 282194455 AL JAZ GROUP HOUSEHOLD APPLINCES 2261494 225645956 AL LINJAWI TRADING (L.L.C) 225618457 AL MAJAL CO. (L.L.C.) 3375135 3376120 almajal@.ae58 AL MANSHOOD TRADING CO. (L.L.C) 3536116 353183859 AL MARED TRADING (L.L.C.) 2250225 225895860 AL MARIAH HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C) 2295591 2251557 ydaman.esh@61 AL MEKYAL HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2263827 2264651 golden_f@.ae62 AL MEZERIY TRADING 227773563 AL MUNA HOUSEHOLD APPLIANCES 2350969 2350968munaalei@.ae64 AL NIHA INTERNATIONAL (L.L.C.) 2259933 2265726alniha@.ae65 AL NOF HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING(LLC) 2269764 229012366 AL QASR AL RAQI HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C.) 2264169 226499767 AL SAAEI HOUSEHOLD TRADING (LLC) 2269180 226910868 AL SAFAA HOUSEHOLD TRADING (BR) L L C 2353942 235394322 ACLIMA IMPORT & EXPORT (L.L.C.) 2231811 2277689a1993423@.ae23 ADEL ELECTRONIS TRADING (L.L.C) 2284323 2277815addeue@eim.ae24 AHMED ABDUL RAHMAN & SONS(L.L.C)BR 3536699 353661125 AHMED AL HAJ HOUSEHOLD APPLIANCES 2661904 266190326 AL ABADLA TRADING (L.L.C) 2266829 229114927 AL ABRA HOME APPLIANCES TRADING CO. (L.L.C) 2265942 2261156 alabra3@28 AL ABRA HOME APPLIANCES TRADING CO. (L.L.C) BRANCH 2265689 226115629 AL ADRIKNI TRADING (L.L.C) 2262235 229016630 AL AIN FLOWERS HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C) 225771231 AL AMOODI & KADDAH HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING CO. (L.L.C.) 2258991 225868532 AL ANEYA HOUSEHOLD APPLIANCES 2265006 226500633 AL ASFOOR HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2978585 2974646 asfoor58@eim.ae34 AL ASHAR TRADING EST. 2219273 2243182 ashars@.ae35 AL ASHRAFI TRADING (L.L.C) 3518711 3519466ashrafit@.ae36 AL AWANI AL BARAQA EST 229698437 AL BAHR AL HADI CO. (L.L.C.) 2264235 2264083albahrco@.ae38 AL BASHA HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C.) 2265126 225230339 AL BAYADER INTERNATIONAL (L.L.C.) 2290288 2290112bayapack@.ae 40 AL DALLA HOUSEHOLD APPLIANCES EST. 228516141 AL DAYAA PLASTIC BAGS TRADING CO (L.L.C) 3935252 393526242 AL ENSEL TRADING EST. 2291301 229130143 AL FADAEL HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2351451 2351458 melart@emirates.nae.ae44 AL FANAR USED FURNITURE TRADING 285745445 AL FAS TRADING (L.L.C) 2262422 226337346 AL FATAH HOUSE APLIANCES TRADING (L.L.C) 2352320 2352321 fatahtrd@eim.ae47 AL GHAITH TRADING INTERPRISES FZCO 2737036 2737026ali@48 AL HAMA DEVELOPMENT & COMMERCIAL AGENCIES (L.L.C.) (DUBAI BR.)49 AL HAMEDH HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING 2723415 272342450 AL HANA HOUSE HOLD APPLINCES (L. L. C) 2257080 2261660 yousefaa33@51 AL HAWAI CO (L.L.C) 2268435 2268904 hawaiest@.ae52 AL HOORA AL SHARQIYAH TRADING CO. (L.L.C.) 2260570 226151753 AL HUDAIB TRADING CO (L.L.C) 3966306 3966307alhudaib@.ae54 AL JALAF TRADING 2821452 282194455 AL JAZ GROUP HOUSEHOLD APPLINCES 2261494 225645956 AL LINJAWI TRADING (L.L.C) 225618457 AL MAJAL CO. (L.L.C.) 3375135 3376120 almajal@.ae58 AL MANSHOOD TRADING CO. (L.L.C) 3536116 353183859 AL MARED TRADING (L.L.C.) 2250225 225895860 AL MARIAH HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C) 2295591 2251557 ydaman.esh@61 AL MEKYAL HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2263827 2264651 golden_f@.ae62 AL MEZERIY TRADING 227773563 AL MUNA HOUSEHOLD APPLIANCES 2350969 2350968munaalei@.ae64 AL NIHA INTERNATIONAL (L.L.C.) 2259933 2265726alniha@.ae65 AL NOF HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING(LLC) 2269764 229012366 AL QASR AL RAQI HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C.) 2264169 226499767 AL SAAEI HOUSEHOLD TRADING (LLC) 2269180 226910868 AL SAFAA HOUSEHOLD TRADING (BR) L L C 2353942 235394369 AL SAFWA HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C) 2255970 2256182 melart@.ae70 Al Samim General Trading (L.L.C)71 AL SAMIM SOGA GLASS GULF 2214931 2212752administration@ 72 AL SHAFAQ AL AHMAR TRADING (L.L.C) 225173773 AL SHAFAQ TRADING CO. (L.L.C) 2266027 226614874 AL SHAHAMA HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 344573975 AL SHARQ PLASTIC PRODUCTS 2954419 2954409plastic@.ae76 AL SUSEMI TRADING CO. (L.L.C.) 2262055 2263431alsusemi@.ae77 AL TAJ SILVERWARE TRADING CO. (L.L.C.) 2252822 225355978 AL TANMIYA TRADING (L.L.C) 3211771 3439770tanmiya@.ae79 AL WASEELA HOUSEHOLD TRADING (L.L.C)80 AL WASEET HOME APPLIANCES AND GIFTS (L.LC.) 2975800 2975801 waseet@.ae 81 ALBAHARA PLASTIC & HOUSEWARE FACTORY (L.L.C) DUBAI BRANCH 2255970 225618282 ALHANOON TRADING (L. L. C) 2211936 229323783 ALI & SOROODI TRADING CO. (L.L.C.) 2265666 226227184 ALI GHANIM MOHD TRADING EST. 2213890 272110185 ALI IBRAHIMI TRADING CO (L.L.C) 2250170 225173686 AL-RAKEEM TRADING COMPANY 2726263 272628787 ALREFAH HOUSEHOLD UTENSILS TRADING (L.L.C) 3594341 359434288 ALSAFAA HOUSEHOLD TRADING (L. L. C) 2353942 2353943 safaahh@.ae89 AMIN TRADING FZCO 2247000 224796890 AMIR ALI TRADING (L.L.C)91 ANDY MANNHART CO. (L.L.C.) 3356767 3960768amdu@.ae92 ANTAKIA TRADING (L.L.C) 225266493 ARAY GULF FZE 8839695 8838039 araygulf@.ae94 ARC INTERNATIONAL MIDDLE EAST (L. L. C) - DUBAI BR95 AREF MOHD NOUR BEHDAN TRADING CO. (L.L.C) 2264763 226652196 ASRA INTERNATIONAL CORPORATION L.L.C. 8815530 8815370info@ 97 ATHENA CRYSTAL FZCO 8830202 8830203 athenaag@.ae98 AUTUMN HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 226091899 AUTUMN HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) BR100 AVCI ART CRYSTAL (BRANCH OF AVCI TRADING L.L.C)101 AWADH & OBAID ELECTRONICS CO. 2716487 2716376102 AWADH & OBAID ELECTRONICS CO. (BR)103 AYANIAN ELECTRICAL CO. (L.L.C.) 3973666 3973699sitc@.ae104 AZHAR AL KHALEEJ TRADING L L C 3964892 3964925azhartrd@.ae105 BAASHIN STAR TRADING CO. (L.L.C) 2350464 2350624bstc@106 BAB AL MADINA HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 3930333 3932365 107 BARWAR TRADING CO. 2264230 2290651108 BARZEGAR TRADING CO (L.L.C) 2290227 2290227109 BASKET HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C) 3326332110 BASMAT AL HAYAT HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2255143 2267661111 BAVAN HOUSEHOLD APPLIANCES 2233912 2231503rangwala@.ae112 BAYT ALSUDAN TRADING (L.L.C) 2292894 2292893sudanhse@.ae113 BERTA INTERNATIONAL TRADING (LLC) 2266592 2253107114 BESAN HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2267780 2267757besan@.ae115 BEST KLASS TRADING ( L.L.C) 2255866 2255060116 BIG STAR TRADING (L.L.C.) 2253191 2253025bigstar@.ae117 BIN SARM TRADING EST. 2236778 2223052118 BLACK SANDS TRADING (L.L.C) 2279808 2238404blaksand@.ae119 BLOSSOM HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C.) 2229301 2654200 ajay786@.ae120 BLUE HORIZON TRADING CO. (L.L.C) 3353177 3350465bhte@.ae121 BLUE STAR HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2279054 2279061 122 BOHARA TRADING CO. (L.L.C.) 2255211 2268595bohara@.ae 123 BOHEC MIDDLE EAST CO. (L.L.C.) 3374777 3372079bohec@.ae 124 BOHEMIA CRYSTAL 2978282 2284154125 BOMBAY SILK CENTRE 2220968 3590277126 BOSTONIC TRADING CO (L.L.C)127 BRANDS FOR LESS (L.L.C) 2669657 3477156 tous2000@eim.ae128 BRIGHT LINE TRADING (L.L.C.) 2233862 2272024129 BRITELITE MIDDLE EAST FZCO 8871055 8871769130 BSH HOME APPLIANCES FZE 8814401 8814805 bsh.dubai@ 131 BUADIL TRADING EST. 2251215 2251182132 C.Q CHINA TRADING (L. L. C) 2351535 2351536133 CALIFORCA TRADING (L.L.C) 2254210 2251077amtu@.ae134 CAMRY INTERNATIONAL LIMITED 8839913 8839914camrtibt@.ae135 CASPIAN HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING 3362228 2295535 136 CELINE ( BRANCH OF ALLIED ENTERPRISES L.L.C)137 CENTURY STAR HOUSEHOLD APPLIANCES 2263364138 CHANCEL INTERNATIONAL FZE 8871500 8871505gowishch@.ae139 CHANG SHIN METAL CO 8817233 8817230 woopark@shizell.co.kr www.shizell.co.kr140 CHAUDHRY SHAUKAT TRADING (L.L.C) 2352871 2352870141 City – Dubai Box No. - 5553142 CORNICHE FLOWER TRADING EST. 2255887 2262042143 COSMIC INTERNATIONAL (L.L.C) 2633933 2633886minnie_jeb@144 CRYSTAL CUP TRADING 2210201 2277800145 CRYSTAL LAND TRADING (L.L.C) 2269603 2254412pharkish@.ae146 CRYSTAL MOUNTAIN HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING CO (L.L.C) 2255601 2264853147 CRYSTALLINE TRADING 2262621 3443467148 CRYSTALLINE TRADING (BRANCH) 2262621 2263459149 CRYSTALLINE TRADING (Branch)150 DALATY HOUSE HOLD TRADING (L.L.C) 2844477 2844455151 DAMANHOOR TRADINNG (L.L.C.) 2266349 2254617152 DANKOLI TRADING CO. (L.L.C) 2263391 2263391dankoli@.ae153 DAR AL KAWTHAR HOUSEHOLD APPLIANCES154 DAR ES SALAAM HOUSE TRADING (L.L.C) 2215223 2213858155 DAWAR INTERNATIONAL TRADING156 DEIRA STAR TRADING CO (L.L.C) 2268611 2266354vikaskri@.ae157 DELTA BUSINESS PRODUCTS FZCO 8837845 8836469deltanet@.ae158 DEYAFA GALLERY 2826616 2826628159 DOULTON TRADING (L.L.C)160 DUBAI TEA CENTER 2720986 2720993 dxbtecen@.ae 161 EAST ASIA TRADING EST. 2232819 2277492162 EHSANI TRADING CO. (L.L.C) 2284246 2284247163 EMIRATES DIMLAJ TRADING (L.L.C) 2351045 2351085dimlaj@.ae164 EMIRATES PALACE HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2295120 2295121 emiratespalace@165 ENJO MIDDLE EAST 3422217 3420014166 ENJOY WAY TRADING 2271686 2271698 enjoyway@.ae 167 ERFAN HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C) 2259927 2259405 168 ESCADA SPORTS (BRANCH OF SHAHI GENERAL TRADAING ) L.L.C 3517000 3517111169 ESKANDAR HOUSEHOLD TRADING (LLC) 2979288 2979287170 ESMAEILI HOUSEHOLD APPLIANCES (L. L. C) 2728845171 ESSA ABDUL RAHMAN PLASTIC BAGS TRADING 2717877 2721073 essaplst@.ae172 ETERENAL HOUSEHOLD APPLIANCES (L.L.C) 2711471 2711471 hotpot@.ae173 ETERNA PLASTIC MANUFACTURING CO. (L.L.C) 8850810 8850811 eterna@.ae174 EUROMED TRADING & MARKETING FZCO 8811514 8811442 euromedtmc@175 EVERSTYLE TRADING (L.L.C.) 3382828 3383443estdxb@.ae176 EXCLUSIVE (L.L.C.) 3518333 3521020 exclusiv@.ae CHAUDHRY SHAUKAT TRADING (L.L.C) 2352871 2352870177 EXCLUSIVE FAMILY (L.L.C) 2721975 2721975178 FACES ( BR OF ALLIED ENTERPRISES L.L.C )179 FAKHER AL KHALEEJ HOUSE APPLIANCES (L.L.C) 2253552 2255868 khallej@.ae180 FARAJULLA FAQIHI TRADING CO. (L.L.C.) 2222359 2220676181 FARDEES INTERNATIONAL CO. (L.L.C.) 2261597 2260810182 FAREED MOHD. IMPORT & EXPORT 2266992 2266521183 FARHAD WASIGH TRADING CO .(L.L.C) 2269770 2268807184 FATHPOOR TRADING ENTERPRISES(L.L.C) 3533846 3539392185 FEATHER TOUCH HOUSEHOLD APPLIANCES186 FLORA DORA TRADING187 FRIENDS HOUSEHOLD APPLIANCES 2241924 2241961essenaar@188 FUTURE PALACE HOUSEHOLD APPLIANCES (L. L. C) 2289944 2289944189 GALIA TRADING (L.L.C) 3618100 3618101190 GARMSIRI TRADING CO (L.L.C) 2295290 2250898191 GERMANY PALACE HOUSEHOLD APPLIANCES TRADING (L.L.C)192 GHASSEM MOMTAZ TRADING CO. (L.L.C) 2252822193 GHORTANI TRADING (LLC) 2271614 2278796194 GHULAM & MATALEB TRADING CO. (L.L.C.) 2262808 2678679195 GLASS IMPEX (L.L.C.) 2267823 2267824196 GLASSY HOUSE TRADING (L.L.C) 2351118 2351119glassh@.ae197 GOLDEN ANJUM TRADING CO. (L.L.C.) 2263914 2254393198 GOLDEN DOLLAR TRADING 2295809 2295810golden15@.ae199 GOLDEN FORK HOUSE HOLD APPLIANCES (L.L.C) 2262687 2263827 200 GOLDEN KNIFE TRADING (L.L.C) 2250509 2265268。
我国家具行业经过多年的发展,已经取得了不小的成绩,成为了最大的生产国和出口国之一。
2014年,对于家具行业而言,有机遇也有挑战,传统家具企业不能继续闭门造车,应着眼广阔的市场环境,选择适合自己的设计理念和经营方式,在越来越激烈的竞争下,保证自己的权益,在业界脱颖而出,取得更好的业绩。
2014年,家具行业有何新发展、新方向,九正建材网对其进行展望。
1、新标准引领行业良性发展2013年,家具行业在政策方面有了很大的突破,《家居行业经营服务规范》、《红木家具通用技术条件》等国标让行业有了新的规范,帮助消费者维护合法权益。
今年,仍有不少新的标准即将实施或正在修订中。
5月,《家具力学性能试验》新国标将正式实施,《木家具中有害物质限量国家标准(修订)》已起草完成,《软体家具沙发中有害物质限量》、《软体家具床垫中有害物质限量》两项新制定的国家标准也已完成起草,三项标准正等待有关部门审核后公布。
随着新标准的颁布与实施,家居建材行业将往良性方向发展,从而为消费者提供更安全、更健康的家居产品。
2、新型城镇化带动家具行业扩张城镇化被视为"扩大内需的最大潜力所在"和"中国经济增长的巨大引擎"。
中国共产党第十八次全国代表大会的报告提出要"推进新型城镇化建设",这无疑为二三线城市的发展注入了活力,为萧条的房地产业打了一剂强心针,并为其下游的家具产业增添了新动力,有可能为家具行业带来新机遇。
十八届三中全会再次吹响了全面深化改革的进军号,面对这个良好的政策环境,企业应当静下心来,研究消费市场,调整思路,转变经营策略,更好地抓住新一代消费者。
以城乡统筹、城乡一体、产城互动、节约集约、生态宜居、和谐发展为基本特征的新型城镇化,还将带动大中小城市、小城镇、新型农村社区协调发展和互促共进,带动家具行业扩张的同时,也将在政府采购领域中大有作为。
3、家具电商深入人心2013年"双^一一",天猫的收益,给家具行业带来了巨大震动,家具电商化已是大势所趋。
2018年日本家居宜得利分析报告
2018年9月
目录
一、发展历程:小作坊到日本大卖场,高成长龙头崛起 (6)
(一)成长之路:制造零售一条龙,家居卖场高速成长 (6)
1、起步成长阶段(1967-1979年):小作坊取经美国,凭借独特模式改变倒闭命运 (6)
2、逐步成熟阶段(1979-2007年): 建立物流中心,制造物流零售一条龙,发展迅速 . 8
3、海外扩张阶段(2007-至今): 海外市场拓展,连续30年收入增长 (9)
二、成长驱动:制造、物流、零售一条龙,筑日本家居卖场龙头 . 10
(一)营业收入快速增长,毛利率稳步提升 (10)
(二)家居饰品撑起半壁江山,平价策略扩大客户覆盖面 (11)
1、宜得利注重产品独立设计开发,渗透日本工匠精神 (11)
2、家居饰品占比超60%,化低频消费为高频消费 (13)
3、坚守平价策略,定位最广阔消费群体 (14)
(三)线上线下齐发力,国内国外齐开拓 (15)
1、国内:三类店铺齐扩张,全方位把握流量 (15)
2、国外:海外店铺扩张将加快,宜得利志在全球 (16)
3、线上:线上业务发展迅速,收入结构持续优化 (19)
(四)制造物流零售一条龙,低成本优势明显 (21)
1、采购:价格反算成本,全球采购追求低价 (21)
2、生产:产品多海外生产,以降低生产成本 (21)
3、物流:物流网络高效健全,追求绝对低价 (22)
三、竞争对比:家居零售空间大,龙头精彩纷呈,看好国内家居大发展 (23)
(一)宜家家居:全球家居零售巨头,产品全覆盖,品牌价值高,渠道全球
23化,供应链完善 ....................................................................................................
1、业绩:增长稳健,中国是重要增长点 (23)
2、竞争优势:产品全覆盖,品牌价值高,渠道全球化,供应链完善 (24)
(1)产品:品类综合,低价优质 (24)
(2)渠道:渠道广布局,营销全方位 (24)
(3)供应链:全球供应链完善,运营效率良好 (25)
(二)汉森:橱柜起步的综合性家具公司,橱柜、室内家具、工程业务三板
块齐头并进 ............................................................................................................
27
1、业绩:橱柜起步的综合性家具公司,橱柜、室内家具、工程业务三板块齐头并进
(27)
2、竞争优势:品类延伸、线上线下、自主设计共筑核心竞争力 (27)
(1)品类:延伸产品种类及品牌,提供“全方位+一站式”大家居服务 (27)
(2)渠道:线上线下渠道同时发力 (28)
(3)供应链:前后端打通,物流高效 (29)
(三)他山之石:国内家居零售空间大,未来大有可为 (29)
四、看好“定制三杰”+格局明朗之软体龙头+精美小宜家之曲美 (31)
日本家居龙头,业绩稳定增长,盈利能力持续向好。
(1)公司:宜得利创建于1978年,目前是日本最大的家具、家饰企业,产品包括
家具、橱柜、家居杂货、厨卫用品等,并且在传统家居企业的“制造零售(SPA)一条龙”的基础上进一步发展,建立“制造物流零售一条龙”商业模式。
(2)业绩:2000-2017财年,宜得利营业收入从632.6亿日元增长至5720.6亿日元(约337亿人民币),净利润从19.7亿日元增长至652.9亿日元(约38亿人民币),两者年均复合增长率分别达13.83%、22.86%。
毛利率从46.94%稳步提升至55.03%,净利率由3.12%上升至11.41%。
公司成长驱动:制造物流零售一条龙,产品渠道齐发力。
(1)产品:低价多品类,家居饰品撑起半壁江山。
一方面,公司每年开发
约10个系列新品,每年商品替换率达到40%;另一方面,2017年公司家居饰品营收占比为60.8%,带动宜得利产品结构由耐用品为主向快
消品为主转换;此外,公司坚守平价策略,产品以低价著称,产品加
价倍率不到2倍,许多产品价格只是其他百货商场价格的1/3-1/2;三大特点共同构造快消型消费模式促进顾客高频消费。
(2)渠道:线上线下齐发力促业绩增长。
截至2018年2月20日,宜得利共有门店523家,国内467家,海外56家。
线上销售比重持续增长。
(3)海外扩张:宜得利海外扩展市场计划以中国为主,同时瞄准东南亚等新兴市场,
目标到2030年实现全球3000家店,其中500家为家具店,500家为Deco home,余下2000家主要开在亚洲各国和欧美地区。
届时海外店铺的
占比将远超国内。
(4)供应链管理:制造物流零售一条龙,低成本
优势明显。
公司采购上采用价格倒推的成本管控方式,直接在海外采购低价原材料,海外合作工厂分布在中国、泰国、马来西亚、新加坡、法国、西班牙等18个国家,90%以上的商品都在海外制造后进入日本,通过全流程的精细化管理极力减少中间成本。
目前在日本共有10家物流中心。
制造物流零售一条龙模式构筑强大成本优势护城河。
竞争对比:家居零售空间大,龙头精彩纷呈,看好国内家居大发展。
(1)宜家家居:宜家2016财年收入达到2752亿元人民币,仅宜家中国区收入规模就达到151亿元人民币。
宜家通过产品全覆盖,品
牌高价值,渠道全球化,供应链完善等优势打造世界家居零售巨头。
(2)韩国汉森:汉森2017年收入达到126亿元人民币,其从厨房家具逐步延伸到卧室、客厅、浴室等,从单一产品发展到周边产品、从点
到面的发展模式,成为业绩增长的主要驱动。
(3)他山之石:对比宜得利与汉森、宜家,可以看到家居零售收入规模天花板高,国内家
居处于品牌制造龙头崛起阶段。
未来国内家居零售发展大有可为。
从品牌商升级品牌零售的视角,看好定制三龙头:欧派家居橱柜起家,顺利拓展衣柜,目前大家居战略推进,积极尝试整装业务,2018、2019年22、17倍;索菲亚全屋定制持续推进,司米橱柜并进,性价比
尤其明显;尚品宅配新居网+整装云,打开新业务模式,切入万亿整
装大市场。
同时,看好软体沙发龙头、品类与渠道的多维立体布局。
此外,看好曲美家居,收购全球第一舒适椅,国际化启航。