第十章 负债-流动负债

1 第十章 非流动负债习题

一、 判断

1、我国会计实务中，对借款费用的处理是予以资本化。（ ）

2、企业在预提长期借款利息时，应借记“在建工程”或“财务费用”等科目，贷记“预提费用”科目。（ ）

3、债券溢价发行的主要原因是市场利率大于债券的票面利率。（ ）

4、溢价或折价是发行债券企业在债券存续期内对利息费用的一种调整。（ ）

5、债券发行企业每年应付的债券利息等于债券面值乘以票面利率。（ ）

6、企业发行的是一次还本付息的债券，每期计提的债券利息应计入“应付利息”

科目。（ ）

7、由于非流动负债的利息既可能是分期支付，也可能是到期还本是一次支付，所以长期负债的应付未付利息本身既可能是流动负债，也可能是长期负债。（ ）

8、根据我国会计准则规定，如果固定资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连续超过3个月，应当暂停借款费用的资本化，将其确认为当期费用，直至资产的购建活动重新开始。但如果中断时使购建的固定资产达到预定可使用状态所必要的程序，则借款费用的资本化应当继续进行。（ ）

9、采用实际利率法摊消债券溢价或折价，其目的是为了明确发行公司对债权人实际负担的利息费用，使各期的利息费用随着债券账面价值的变动而变动。（ ）

二、单项选择题

1、企业发行的债券，在进行利息调整摊销时我国现行准则允许采用的方法是（ ）

A.直线法 B.年限总和法 C.实际利率法 D.加权平均法

2、企业计提到期一次付息的应付长期借款利息，应贷记的科目是（ ）

A.长期借款 B.预提费用 C.其他应付款 D.应付利息

3、在固定资产交付使用后所发生的相关长期借款的利息，应计入（ ）

A.在建工程 B.财务费用 C.预提费用 D.管理费用

第十章 财务分析与评价

知识点：基本的财务报表分析★★★

1.偿债能力分析

1）短期偿债能力分析

①营运资金＝流动资产－流动负债

②流动比率＝流动资产/流动负债

③速动比率＝速动资产/流动负债

速动资产包括货币资金、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项，不包括存货、预付款项、一年内到期的非流动资产、其他流动资产

④现金比率＝（货币资金＋交易性金融资产）/流动负债

2）长期偿债能力

①资产负债率＝负债总额/资产总额

②产权比率＝负债总额/所有者权益

③权益乘数＝总资产/股东权益

【提示】资产负债率、产权比率和权益乘数是资本结构的三种表达方式，变动方向一致

3）影响偿债能力的其他因素

①可动用的银行贷款指标或授信额度（如信贷额度、周转信贷协议）

②资产质量

③或有事项和承诺事项

④经营租赁

2.营运能力分析

1）应收账款周转率＝营业收入/应收账款平均余额

营业收入 扣除销售折扣和折让后的销售净额；

理论上，应使用“赊销收入”作为周转额

应收账款平均余额 包括应收账款、应收票据等全部赊销账款在内；

应为未扣除坏账准备的金额；

在业绩评价时，应收账款余额最好使用多个时点的平均数

反映应收账款的周转速度及管理效率，可同时反映短期偿债能力和营运能力。

2）存货周转率＝营业成本/存货平均余额

反映营运能力、短期偿债能力及盈利能力

3）流动资产周转率＝营业收入/流动资产平均余额

4）固定资产周转率＝营业收入/平均固定资产

5）总资产周转率＝营业收入/平均资产总额

3.盈利能力

1）营业毛利率＝营业毛利/营业收入×100%＝（营业收入－营业成本）/营业收入×100%

2）营业净利率＝净利润/营业收入×100%

3）总资产净利率＝净利润/平均总资产×100%

4）净资产收益率＝净利润/平均所有者权益×100%

流动负债率的计算公式是什么?反映了啥?

流动负债率如何计算?反映了啥?流动负债应占负债资产多少才合适?为什么会有流动负债占负债总额比例过高的现象发生?

流动负债率=流动负债总额/总负债 流动负债率是指流动负债占总负债总额的比例。

这一指标反映一个公司依赖短期债权人的程度。该比率越高，说明公司对短期资金的依赖性越强。流动负债率通常包括：营运资金、流动比率、 速动比率、现金比率和 现金流量比率。

流动负债率多少算正常，没有绝对标准，一个正常持续经营的企业，流动负债率在不同时期表现出高、低，都有其必然的客观原因。个人判断流动负债率在30%-70%范围内，相对正常。说明:流动负债率=流动负债总额/总资产，流动负债率是指流动负债占总资产(总负债)的比例。这一指标反映一个公司依赖短期债权人的程度，该比率越高，说明公司对短期资金的依赖性越强。一、比率升高或较高时：(1)企业的资金成本降低;(2)偿债风险增大;(3)可能是企业盈利能力降低，也可能是企业业务量增大的结果。

二、比率降低或较低时：(1)企业偿债能力减轻;(2)企业结构稳定性提高;(3)可能是企业经营业务萎缩，也可能是企业获利能力提高。 流动负债应占负债资产多少合适?

资产负债率=负债总额/资产总额×100%

1、负债总额：指公司承担的各项负债的总和，包括流动负债和长期负债。

2、资产总额：指公司拥有的各项资产的总和，包括流动资产和长期资产。这个比率对于债权人来说越低越好。因为公司的所有者(股东)一般只承担有限责任，而一旦公司破产清算时，资产变现所得很可能低于其帐面价值。所以如果此指标过高，债权人可能遭受损失。当资产负债率大于100%，表明公司已经资不抵债，对于债权人来说风险非常大。

资产负债率反映债权人所提供的资金占全部资金的比重，以及企业资产对债权人权益的保障程度。这一比率越低(50%以下)，表明企业的偿债能力越强。事实上，对这一比率的分析，还要看站在谁的立场上。

第十章 非流动负债案例分析

1993年7月12日，重庆渝港钛白粉股份有限公司(简称“渝钛白”)在深交所挂牌上市。公司上市时正值钛白粉项目建设期，而上市仅融资7 000万元，近10亿元的工程建设资金几平全靠银行贷款，平均每年负担银行利息高达8 000多万元。仅就1997年而言，为该项工程发生的借款利息及应付债券利息就有8 064万元。

钛白粉项目为国家重点项目，目标是建成年产1.5万吨硫酸法金红石型钛白粉工程，工程于1992年1月破土动工，1995年6月完成主体工程建设，8月18日投料试生产，11月20日生产出金红石型高档钛白粉产品，并经国家指定检验部门检测，质量达到国家标准。由于该钛白粉装置还不够完善和当时缺乏流动资金及与英国ICI公司合资谈判的需要，公司自1996年3月起停车整改，直至1997年?月开始批量生产。1997年度共生产出1 680吨钛白粉。

注册会计师在审计中发现并认为：从该事项的经济实质来看，工程既已投入 使用，而且能够生产合格产品，创造效益，说明该工程已经达到预定可使用状态；而1997年发生的借款利息及应付债券利息8064万元，渝钛白将其资本化计入了钛白粉工程成本，应调整计入财务费用；而渝钛白则认为：钛白粉工程项目不同于一般的基建项目。一方面，钛白粉这种基础化工产品不同于普通商品，对各项技术指标的要求非常严格，需要通过反复试生产，逐步调整质量、消耗等指标，直到生产出合格的产品才能投放市场，而试生产期间的试产品性能不稳定，是不能投放市场的；另一方面，原料的腐蚀性很强，如生产钛白粉的主要原料是硫酸，一旦停工，就会淤积于管道、容器中，再次开车前，就必须进行彻底的清洗、维护，并调试设备。因此，钛白粉项目交付使用进入投资回报期、产生效益前，还有一个过渡期，即整改和试生产期间，这仍属于工程在建期。因此，项目建设期的借款利息及应付债券利息8 064万元理应资本化计入钛白粉工程成本。