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2018年光伏行业市场调研分析报告目录第一节全球光伏装机快速增长，度电成本快速下降 (5)一、2005-15年，全球光伏行业经历黄金十年 (5)二、高额的补贴政策是主要驱动力 (7)三、中国光伏装机占比不断提升，并全面布局光伏产业链 (10)第二节从补贴驱动到成本驱动 (13)一、组件成本下降是发电成本下降的主要驱动力 (14)二、高效化有望推动度电成本进一步下降 (18)三、单晶渗透率提升+金刚线切割 (20)四、单晶相关资本支出呈结构性高增长 (26)五、中国分布式光伏有望迎来快速增长期 (30)第三节部分相关企业分析 (35)一、隆基股份：打造全球最大单晶霸主 (35)二、晶盛机电：智能高效单晶设备领导者 (35)三、林洋能源：打造分布式能源闭环 (35)四、京运通：盈利能力领先同行，业绩高速增长可期 (36)图表目录图表1：全球新增光伏装机以及发电成本 (6)图表2：全球光伏装机规模 (6)图表3：全球主要发达国家光伏发电量占比 (7)图表4：光伏行业发展路径 (9)图表5：全球光伏行业新增投资 (9)图表6：光伏产品价格趋势 (10)图表7：全球光伏系统成本 (10)图表8：中国光伏装机规模 (11)图表9：中国光伏新增装机占全球比重 (11)图表10：光伏系统投资成本拆分 (13)图表11：2004~2016年中国光伏系统成本与度电成本 (13)图表12：光伏产业价值链 (14)图表13：国产单晶/多晶电池片价格走势 (14)图表14：国产单晶/多晶组件价格走势 (15)图表15：全球光伏多晶硅产能 (15)图表16：全球光伏电池以及组件产能 (16)图表17：全球光伏多晶硅出货量排名 (16)图表18：全球光伏组件出货量排名 (16)图表19：多晶组件效率 (17)图表20：晶科光伏组件成本趋势 (18)图表21：2015~25年全球光伏系统成本预测 (18)图表22：集中式光伏度电成本预测（美元/千度电） (19)图表23：2015~2020年中国光伏公用事业规模光伏系统各类成本下降预测 (20)图表24：晶硅电池技术路线 (20)图表25：2016-2025年不同硅片市场占比变化趋势 (21)图表26：PERC技术原理 (21)图表27：2016年12月三亚实证基地直流发电统计 (23)图表28：2016年12月三亚实证基地交流发电统计 (23)图表29：三亚基地16年12月不同辐照度下的发电情况 (24)图表30：2017年1月吐鲁番实证基地交流发电统计 (24)图表31：2016-2025年硅片金刚线切占比变化趋势 (25)图表32：2016-2025年硅片厚度变化趋势 (25)图表33：主要硅片公司研发费用 (26)图表34：主要硅片公司CAPEX (27)图表35：全自动直拉式单晶硅生长炉 (27)图表36：晶棒单线截断机 (28)图表37：单晶硅棒切磨复合加工一体机 (28)图表38：区熔硅单晶炉 (28)图表39：中国分布式光伏装机 (31)图表40：全球主要国家分布式光伏占比 (31)图表41：分布式能源全景图 (33)图表42：储能在独立微网运营中应用 (33)图表43：2017年P/BVSROE (36)图表44：光伏晶体硅技术发电原理 (37)表格目录表格1：全球光伏行业发展史 (5)表格2：全球发达国家光伏补贴政策汇总 (8)表格3：中国光伏行业补贴/支持政策 (12)表格4：两种组件的关键参数 (22)表格5：隆基股份/中环股份/保利协鑫硅片相关投资及扩张项目 (29)表格6：中国光伏电价 (37)表格7：电池技术概览 (38)第一节全球光伏装机快速增长，度电成本快速下降一、2005-15年，全球光伏行业经历黄金十年自1954年D.M.Chapin，C.S.Fuller和G.L.Pearson在贝尔电话实验室发明首款单晶硅太阳能电池以来，光伏行业在全球范围开始了大规模的快速扩张。
2018年光伏发电行业分析报告2018年9月目录一、行业主管部门、监管体制、主要法律法规及政策 (4)1、行业主管部门、监管体制 (4)2、行业主要法律法规及政策 (4)（1）主要法律法规 (4)（2）行业主要政策 (4)二、行业发展概况 (7)1、全球光伏市场发展概况 (8)2、中国光伏市场发展概况 (8)三、行业市场前景 (10)四、影响行业发展的因素 (12)1、有利因素 (12)（1）政策支持促进分布式光伏市场持续发展 (12)（2）能源结构调整为光伏产业的发展提供保障 (12)（3）技术进步助推光伏发电发展 (13)2、不利因素 (13)（1）补贴政策调整 (13)（2）其他可再生能源的替代作用 (13)五、行业进入壁垒 (14)1、资金壁垒 (14)2、技术壁垒 (14)3、人才壁垒 (14)六、行业周期性、区域性、季节性 (15)1、周期性 (15)2、区域性 (15)3、季节性 (15)七、行业上下游之间的关联性 (16)一、行业主管部门、监管体制、主要法律法规及政策1、行业主管部门、监管体制光伏发电行业是国家鼓励发展的新能源产业，主管部门是国家发改委及国家能源局。
国家发改委主要负责起草电价管理的相关法律法规或规章、电价调整政策、制定电价调整的国家计划或确定全国性重大电力项目的电价。
国家能源局及地方政府投资主管部门负责电力项目的核准。
光伏发电行业自律组织为中国光伏行业协会，主要职能包括参与制定光伏行业的行业、国家或国际标准，推动产品认证、质量检测等体系的建立和完善等。
2、行业主要法律法规及政策（1）主要法律法规（2）行业主要政策国务院及行业主管部门还先后出台了一系列政策文件，支持光伏发电，主要政策概况如下：。
2018光伏
市场形势与前景分析
2018年，虽然光伏市场经历了一段波动期，但整体上仍保持了
良好的发展态势。
据中国太阳能光伏产业协会统计，2018年全国
新建光伏装机容量达到44GW左右，其中分布式光伏装机容量达
到14GW左右。
这些数据表明，光伏行业不仅在规模上持续扩大，而且越来越受到政策的支持和认可。
首先，光伏行业的市场前景非常广阔。
未来，随着全球能源需
求的增长，环境保护意识的增强以及能源结构的调整，光伏行业
将得到进一步发展。
在经济上，光伏发电技术的成本不断降低，
这将有利于光伏行业的突破和壮大。
此外，政府的政策扶持不断
加大，光伏技术应用于各个领域的场景将会更多样化。
其次，光伏行业的未来发展也面临挑战。
由于光伏发电技术、
设备等方面的技术和投资门槛较高，因此，行业仍需进行技术革
新和创新，同时，财务、政策方面的支持也是重要的推动力。
最后，解决光伏行业发展中的难点问题，打造良好的生态系统
是必要的。
一方面，需要建立光伏行业规范化的市场体系，鼓励
行业内成员优化提升业务能力，加强国际合作与交流。
另一方面，需要精准的资金、技术、政策支持等扶持政策去推动光伏行业的
可持续发展。
总之，随着全球及中国太阳能光伏市场的对新能源和清洁能源
需求的不断增加和催化，光伏行业在未来的发展中无疑会迎来更
多的机遇。
未来，光伏行业将向着产业链高质量发展的目标努力，合作与共赢的大局将在未来呈现。
2018年光伏行业分析报告2017年12月目录一、历史与未来 (6)1、光伏行业发展历史回顾 (6)（1）由于成本问题，前10年发展主要靠补贴，政策影响大 (6)①分布式电站发展将是大趋势 (9)②与发达国家相比，我国分布式光伏仍有较大发展 (11)（2）欧美日为主要需求，补贴政策和反倾销政策对中国企业影响大 (13)2、未来发展空间巨大 (14)（1）2016年全球太阳能发电占比约1.5%，具备大幅增长的空间 (14)（2）太阳能发电在中国的发展前景 (15)（3）主要光伏国家的发展历程 (16)（4）新起点上中国 (18)（5）美国光伏市场需求下降，增速维持平稳 (20)（6）印度光伏市场发展迅猛 (21)（7）日本市场光伏装机增速大幅度放缓 (21)二、五大变化驱动光伏行业步入新时代 (22)1、全球需求逐步转向中国、印度等新兴市场国家 (22)2、分布式光伏缓解上网压力，部分解决限电问题，行业逐步由B2B转向B2C (24)（1）集中式与分布式光伏对电网影响对比 (24)（2）分布式光伏补贴较集中式具有较大优势 (25)（3）分布式光伏与用户联系更紧密 (28)（4）分布式光伏盈利具有优势 (29)（5）渠道拓展模式多样化，分布式B2C 受追捧 (30)3、成本快速下降使平价上网在未来3年左右大规模实现 (31)（1）成本大幅下降，平价上网可期 (31)（2）用户侧平价上网和发电侧平价上网双线并行 (33)（3）组件成本下降成为平价上网的关键 (33)4、技术发展路径清晰化，单晶将替代多晶成为主流 (36)（1）光伏主要技术路线，晶硅类产品为主流 (36)（2）单晶高效电池优势显著，助力单晶占领市场 (38)（3）单晶将成为市场主流 (41)5、竞争格局显著好转，未来有望出现寡头竞争格局 (43)（1）硅料：行业集中度不断提升，进口替代进程加快 (43)（2）硅片：无双反约束，延续高景气 (45)（3）电池片：台厂竞争力下降，非双反地区缺口巨大 (47)（4）组件：一带一路战略拉动海外需求，推动平价上网 (48)（5）光伏产业链的环节壁垒 (49)6、中国光伏产业具备全球竞争力 (52)三、2018年展望：行业洗牌年、未来更明朗 (55)1、光伏产业链的供给状况 (55)（1）全球硅料供给上升，国内企业具有成本和规模优势 (55)（2）全球硅片供给产能扩增，多晶硅片切片技术提升降低成本 (60)（3）全球电池片供给产能呈上升趋势，P型和N型双面电池有优势 (64)2、光伏行业需求情况及供需关系 (69)（1）全球硅料需求可以得到满足，中国硅料出口开始增长 (69)（2）2018年全球硅片供给剩余较大，多晶硅片未来面临过剩风险 (72)（3）2018全球电池片供给亟待提升 (75)3、户用式光伏成为快速增长的新市场，各个企业正在跑马圈地 (78)（1）户用式光伏正在快速增长，未来体量巨大 (78)（2）“自发自用、余量上网”‛和“全额上网”灵活机制利于推广 (78)（3）各个企业已经看到市场机会，正在跑马圈地 (80)四、投资于有望成为寡头的优秀企业 (84)1、隆基股份：当下单晶“王者”，未来光伏龙头 (84)（1）“专注”成就单晶王者，未来需求只增不减 (84)（2）成本下降、转换效率提升，助力光伏平价上网 (85)（3）加速产能和产业链扩张，未来有望成为世界龙头企业 (86)2、中环股份：产能规划清晰，‚强强联合‛确保领先地位 (87)（1）致力于半导体节能和新能源双产业链，行业实力领先 (87)（2）产能扩张明确，新技术将提高市场竞争力 (88)（3）“强强联合”，确立行业领先地位 (90)3、阳光电源：逆变器龙头，正在打造“光+储+车”闭环生态系统 (92)（1）逆变器龙头，分布式+海外市场持续发力 (92)（2）电站集成系统发展迅速，重点布局用户式分布光伏： (93)（3）正在打造“光+储+车”闭环生态系统，成长空间巨大 (94)历史与未来：过程曲折，前途光明：光伏行业过去十年的发展主要是由政策驱动。
2018年光伏行业市场调研分析报告目录第一节能否平价上网是判断新能源发展前景的唯一标尺 (5)一、电力同质性决定成本领先战略优先 (5)二、平价上网含义及标准设定 (5)三、内化外部成本，新能源已初具竞争力 (6)四、补贴压力日增，平价上网助力新能源二次腾飞 (7)第二节现状总览：降本空间释放，距平价上网一步之遥 (10)一、风电：步入稳定发展期，成本已大幅下降，行业由市场驱动 (10)1、系统成本：剧烈价格战已成过去，风机价格下行空间有限 (11)2、度电成本：中东南部地区风火成本接近，“三北”地区仍需努力 (12)二、光伏：政策仍是核心驱动力，系统成本快速下降 (14)1、系统成本：价格跌跌不休，平价上网才是终点 (16)2、度电成本：用户侧平价上网已近实现，发电侧平价任重道远 (20)第三节平价上网路径分析 (22)一、风电：提高利用水平是降低度电成本的主要途径 (22)1、“三北”地区当务之急是减少弃风限电损失 (22)2、已平价地区依靠技术进步巩固成本优势 (25)二、光伏：利用水平存上限，降低成本是不二选择 (26)1、发电小时数无法大幅提高，凭此降本几无可能 (26)2、全产业链齐发力，光伏系统成本下降任重道远 (27)三、绿证等政策将减轻新能源成本压力 (30)四、结论：风电的未来在荒野，光伏的未来在城市 (31)第四节通向2020，风光各有难念的经 (32)一、风电：抢装大潮隐现，谨防政策打压 (32)1、2020年取消补贴，未来两年将掀抢装大潮 (32)2、优质区域弃风率较高，当前政策目标下易受压制 (33)二、光伏：温室中的巨婴，政策放不放手皆两难 (35)1、临近拐点，放手不能，扶持无力 (35)2、制造业惨淡，运营端火爆，谨防政策风险 (35)第五节投资建议 (38)一、风电：抢装大潮即将开启，未来三年看好制造环节 (38)二、光伏：全行业盛筵难再，结构性机会常有 (40)图表目录图表1：电力价格分类 (6)图表2：2020年新能源在一次能源消费比重达到15% (7)图表3：我国新能源总装机容量 (8)图表4：我国新能源补贴缺口越来越大 (9)图表5：2000年以来风电累计装机容量 (10)图表6：风力发电系统成本结构 (11)图表7：国内风电机组价格大幅下跌后企稳 (11)图表8：主要整机企业毛利率处于盈亏平衡线 (12)图表9：典型风电项目成本核算 (13)图表10：全球光伏市场增长趋于稳定 (15)图表11：中国光伏行业由高速增长期向稳定增长期切换 (15)图表12：光伏系统各部分成本占比 (16)图表13：光伏组件价格持续快速下降 (17)图表14：主要组件企业毛利率已降至15%以下 (17)图表15：光伏电池效率不断提升 (18)图表16：阳光电源逆变器价格下降90%，毛利率维持在高位 (19)图表17：光伏支架产品价格降幅较小，毛利率持续低位 (19)图表18：风电影响LCOE各变量敏感性分析 (22)图表19：2011-2016年我国平均弃风率 (23)图表20：2016年我国主要弃风限电省份弃风率 (23)图表21：光伏影响LCOE各变量敏感性分析 (26)图表22：我国光伏年利用小时数 (27)图表23：多晶硅成本构成 (28)图表24：多晶硅成本下降路径 (28)图表25：2020年前风电装机容量空间测算 (32)图表26：新疆、甘肃等地2016年发电小时数低于最低保障目标 (34)图表27：2017年上半年各省弃风情况统计 (34)图表28：主要光伏制造企业2017Q1或H1业绩同比增速 (36)图表29：2017年上半年国内光伏装机仍然火爆 (36)图表30：2017年国内风电建设出现“核准潮”（万kW） (38)图表31：2016年以来国内风电招标持续高位 (39)表格目录表格1：各资源区域风电成本评估 (13)表格2：我国各省区风电平价条件测试统计 (14)表格3：典型光伏电站项目成本核算 (20)表格4：三种资源区典型光伏电站项目成本核算 (20)表格5：工商业用户的分布式光伏项目已可在用户侧平价上网 (21)表格6：2009-2018年风电标杆上网电价（元/kWh） (32)第一节能否平价上网是判断新能源发展前景的唯一标尺一、电力同质性决定成本领先战略优先我国现存的新能源发电技术包括风电、光伏、生物质能等，核电也被归类于新能源，目前风电、光伏和核电的发展规模较大。
2018年光伏行业现状及发展趋势分析研究报告Word格式，下载后可编辑修改正文目录一、金刚线在光伏硅片制造中具有巨大优势..............................................1. 金刚线产业介绍.................................................................2. 金刚线切割较传统砂浆切割体现出碾压式优势 .........................................二、单晶产业率先普及金刚线切割，多晶硅片金刚线切割当前正在加速推广 (8)1、单晶硅片制造率先普及了金刚线切割，显著降低了成本..................................2、黑硅+金刚线切割组合，在多晶硅片制造中进入规模推广时期.............................三、金刚线制造大幅扩产，竞争将很快从总量走向质量 .....................................1、金刚线需求将在2017-2018 年集中涌现...............................................2、金刚线供给快速增加，2018 年金刚线总体供需将趋平衡..................................3、行业走向品质竞争，细线化、快切化仍将是主要方向 ....................................四、单、多晶竞争的重心，可能从硅片走向电池片环节 .....................................图表目录图1：切割路线分类 ...............................................................图2：光伏制造与金刚线切割应用 ....................................................图3：金刚线与砂浆切割比较........................................................图4：金刚线切割成本低于砂浆切割25% ....................................................图5：单晶硅制造中金刚线应用示意图.................................................图5：单晶硅片切割技术的市场份额 ...................................................图6：多晶硅的金刚线切割应用示意图...................................................图7：金刚线切割技术发展历程........................................................图8：光伏金刚线在切片环节市场规模测算（不考虑开方等环节） (1)图9：杨凌美畅产能情况估计（万km/年） ...............................................图10：金刚线切割的主要改进方向 .....................................................图11：技术进步推动光伏成本下降进程..................................................图12：新能源行业历史PEBand ........................................................图13：新能源行业历史PBBand ........................................................表1：金刚线切割主要应用分析 (4)表1：切割效果影响因素： (4)表2：金刚线切割的主要优势 (6)表3：金刚线切割和砂浆切割工艺对比 (6)表4：砂浆切割对金刚线切割的影响 (7)表5：金刚线切割的效果估算 (9)表6：单多晶切割的效果比较 (9)表7：光伏行业金刚线市场容量预测 (11)表8：部分金刚线供应商分析 (12)表9：公司金刚线的产能、产量、销量情况 (12)表10：金刚线切割线径对硅料的影响 (14)表11：薄片化对硅料耗量的影响 (14)表12：电镀金刚线和树脂金刚线对比 (14)表13：硅片厂商成本测算 (16)表14：组件厂商成本测算 (16)。
2018年光伏扶贫行业分析报告(此文档为word格式，可任意修改编辑！）2018年2月正文目录光伏是精准扶贫工程，2018-2020年每年规模或超12GW (4)扶贫进入攻坚阶段，年均投入超千亿 (4)光伏规模灵活、金融属性，光伏扶贫成十大精准扶贫工程 (6)2018-2020年扶贫每年约拉动12GW国内光伏需求 (10)光伏扶贫商业模式多，收益率具有一定吸引力 (15)光伏扶贫政策的来龙去脉？ (15)八种商业模式解决光伏扶贫项目初始建设投入问题 (19)第I类资源区的光伏扶贫电站收益率高于普通电站 (20)相关建议 (23)风险提示 (24)图表目录图表1：1985-2015年扶贫标准 (5)图表2：1985-2015年贫困人口总数 (5)图表3：中央财政扶贫基金30年增长了35倍 (6)图表4：光伏入选中国纪念邮票 (7)图表5：国内光伏新增装机增速维持高位 (8)图表6：分布式呈爆发之势，支撑光伏高景气 (8)图表7：光伏应用的场景 (9)图表8：精准扶贫十大工程 (10)图表9：光伏扶贫的四种类型 (11)图表10：光伏扶贫首批试点规模1.5GW (12)图表11：第一批光伏扶贫项目汇总表 (12)图表12：2017年各省份集中式光伏扶贫电站指标 (13)图表13：2017-2020年光伏扶贫空间测算 (14)图表14：17-20年光伏装机空间测算（集中式指标+分布式预测，GW） (15)图表15：光伏扶贫关键政策一览表 (18)图表16：光伏扶贫关键政策一览表 (19)图表17：光伏扶贫电站和普通电站收益率对比 (20)图表18：弃光率对I类区光伏扶贫的影响 (21)图表19：补贴拖欠（年）对I类区光伏扶贫的影响 (22)图表20：贷款利率对I类区光伏扶贫的影响 (22)图表21：扶贫任务(kW/户)对I类区光伏扶贫的影响 (23)光伏是精准扶贫工程，2018-2020年每年规模或超12GW为什么关注光伏扶贫？截至12月底，2017年各省份地面电站指标分配中共有8.54GW指标用于扶贫，占总下发指标的53.68%，其中12个省份将2017年地面光伏电站指标全部用于扶贫。
2018年中国光伏发电装机容量、新增装机容量及行业发展趋势「图」一、光伏发电装机容量截至2018年底，全国光伏发电装机达到1.74亿千瓦，同比增长34%。
其中，集中式电站12,384万千瓦，较上年新增2,330万千瓦，同比增长23%；分布式光伏5,061万千瓦，较上年新增2,096万千瓦，同比增长71%。
数据来源：国家能源局，华经产业研究院整理数据来源：国家能源局，华经产业研究院整理数据来源：国家能源局，华经产业研究院整理数据来源：国家能源局，华经产业研究院整理二、光伏发电新增装机容量2018年，受政策影响，国内光伏新增装机下滑至44GW，同比下降17%，但仍居全球首位。
随着电力改革不断深入、弃光限电问题逐步改善等推动光伏发电环境不断优化。
根据中国光伏行业协会预计2019、2020年国内新增光伏市场将保持一定规模，且将在资源良好、电价较高地区出现平价项目。
2018中国集中式电站和分布式光伏分别新增2,330万千瓦和2,096万千瓦，发展布局进一步优化。
数据来源：国家能源局，华经产业研究院整理数据来源：国家能源局，华经产业研究院整理更多内容相关报告：华经产业研究院发布的《2019-2025年中国光伏发电市场供需格局及未来发展趋势报告》三、光伏发电量近五年内，全国光伏发电量持续增加扩大，发电量从2014年的250亿千瓦时元增长至2018年的1,775亿千瓦时，复合年均增长率达到63.24%。
数据来源：国家能源局，华经产业研究院整理加之节能减排作为约束性指标已纳入我国“十三五”规划，单位GDP能耗和单位GDP碳排放在“十三五”期间将分别进一步下降15%、18%，大力推动新型清洁能源的开发与利用成为我国经济发展与结构转型的必然选择。
未来清洁能源发电需求大，光伏发电量将步入高速增长期。
四、光伏发电行业发展趋势1、近年来，我国政府出台了一系列相关政策以支持光伏产业发展。
尤其是2013年以来，国务院及各部委密集推出的各项产业支持政策，再次调高“十三五”期间目标装机容量、对光伏电站建设实施备案制、进一步规范上网电价等，彰显出政府在未来几年大力发展太阳能光伏发电产业的决心。
2018年中国光伏行业发展现状及趋势分析一、国内外光伏行业发展现状近半年来，光伏行业在补贴退坡的同时发展仍然保持景气，政策逐步改善产业环境，技术优势降低LCOE，光伏发电逐步走向平价。
2017年全球光伏行业发展态势良好，国内增速迅猛。
新增装机容量102GW，同比增长33.7%。
其中中国17年在补贴下调情况下实现装机53GW，全球装机占比过半，累计装机达到130GW，连续三年位居全球首位。
同时，新兴市场正逐步发力，印度有望超越美国成为全球第二大市场；墨西哥、巴西等中南美国家实现高速增长。
2017年美国、日本、印度是重要的光伏市场随着“一带一路“地区光伏市场需求的逐渐释放，印度、非洲和中东等新兴市场光伏产品需求在逐年增加。
国内产量方面，全产业链从多晶硅到组件及逆变器产量较前一年均有提升，其中组件和逆变器增幅大，国内组建产量达到76GW，同比增长39.7%；国内逆变器产量达到62GW，同比增长57.1%。
多晶硅产量约24.3万吨，同比增长24.7％，约占全局总产量56%，行业产能利用率达到90%以上。
2018年光伏产业链各环节产量18年第一季度新增光伏并网装机9.65GW，其中分布式7.685GW，占主导地位，地区增长趋于均衡。
二季度是光伏传统旺季，但与往年不同的是，由于各省指标透支以及政府出台的管理政策造成市场观望态度，以及今年的630热度不及往年。
度电成本补贴下调作为运营端最关注的政策，《关于2018年光伏发电项目价格政策的通知》中指明根据当前光伏产业技术进步和成本降低情况，降低2018年1月1日之后投运的光伏电站标杆上网电价。
2011-2018年中国标杆电价政策变化（元/kwh）2011-2018年中国标杆电价下降幅度下降幅度（%）2018年装机爆发势头难有维持，下半年全球和国内装机增速都将有所放缓，预计今年装机容量在35GW左右。
二、单晶替代趋势分析弃光限电2017年11月，国家能源局印发《解决弃水弃风弃光问题实施方案》通过政府引导与市场化手段相结合，全面提升电源、电网、用电各环节消纳可再生能源电力的技术水平。
2018年我国光伏行业综合发展现状及发展前景图文分析报告（2018.07.05）以化石能源为主体的能源消费结构带来了环境污染和气候变化等严峻挑战，全球能源结构转型已经成为全球共识。
大力发展清洁能源，不仅可以逐步改善能源结构、保障能源安全，而且可以减少温室气体排放、促进环境保护，对于推进生态文明有重大意义。
光伏作为新能源的代表，在过去十年中累计装机规模增长了 25 倍。
同时光伏成本也在急速下降，从 2010 年至今已经下降 70%。
一、光伏席卷全球，替代传统能源正在加速2009 年全球光伏总装机规模为 23GW， 2017 年累计装机规模达到 400GW，十年的时间光伏行业正在突飞猛进的发展。
已经成为清洁能源的主力军。
光伏的快速增长，一方面是全球对新能源的认识提高，环境恶化对新能源提出更高的需求；另一方面光伏发电系统成本在2010 年开始快速下降，截止 2017 年系统成本下降约70%。
未来随着上游各个环节扩产的落地，光伏成本还有下降的空间。
全球光伏累计装机和新增装机容量不仅是中国市场的一家独秀，光伏已经在全球引起热浪，多个GW 级新兴国家开始崛起。
印度在 2015 年 7 月宣布将贾瓦哈拉尔尼赫鲁国家太阳能计划中 2022 年并网装机目标由原先的 20GW 提高到 100GW，包括 40GW 屋顶分布式和 60GW 大中型电站。
2016 年印度全年光伏新增装机量首次超过 4GW，成为全球第四大光伏装机市场。
由于印度 100GW 国家太阳能计划和政府补贴政策等刺激市场发展，我们预计印度市场每年的新增装机约在 8-9GW。
墨西哥作为拉丁美洲第二大电力需求国，政府在政策方面大力支持发展可再生能源电力。
政府公开颁布国家可再生能源目标为2024 年可再生能源电力占比达到35%、 2036 年可再生能源电力占比达到 45%。
自 2016 年起，墨西哥已经举行 3 次全国范围的可再生能源电站招标项目，其中光伏电站项目中标总装机量为 5.9GW。
头两次招标中获得的光伏电站项目预计在 2017 年和 2018 年并网。
至2035 年荷兰的光伏装机容量可达 20GW。
据称如果该国大型光伏及可再生能源 SDE+方案下，分配给太阳能的容量中有三分之二能真正建成，那么 2020 年荷兰的运行中光伏容量就能达到惊人的 6GW。
可以看到光伏行业的发展是全球能源结构转型的重要手段，随着度电成本的不断下降，许多能源短缺的国家，可以依靠本国优质的光照条件，发展太阳能，既能解决用电问题，也可以直接迈过传统石化能源的过程。
全球光伏市场预测2、成本不断下降，光伏“平价”唾手可得2016 年下半年全球光伏平均度电成本已经从 2016 年下半年的$100/MWh 下降至$86/MWh，降幅为 15%。
光伏度电成本下降的主要原因是受技术成本下降与全球项目竞争加剧的影响。
全球光伏度电成本度电成本简单的来讲就是对项目生命周期内的成本和发电量进行平准化后计算得到的发电成本，即生命周期内的成本现值/生命周期内发电量现值。
从计算公式中我们可以看到，对度电成本影响最大就是初始资金投入、运营成本和发电量。
度电成本常用计算公式就我国的光伏成本来看，初始投资成本中占比最大的就是组件占比达到 43%，另外还有安装成本包括：逆变器、支架、电缆、监控保护装臵和建筑工程等。
这两块的费用占比达到近 80%。
光伏成本的大幅下降，主要得益于组件成本的大幅下降。
运营期间成本中，我们可以看到除折旧外，土地和银行利息占到总成本的 30%。
因此为了进一步降低光伏的度电成本，国家也是提出了很多规范，来降低土地和资金的使用成本。
《国家能源局关于推进光伏发电“领跑者”计划实施和 2017 年领跑基地建设有关要求的通知》文件中专门提到：“基地场址必须属于国家允许建设光伏电站的土地，产权清晰，土地流转价格较低（或不收取土地租金的国有未利用土地）。
基地所在市（县）政府应确认基地光伏阵列所占用土地属于不征收城镇土地使用税和耕地占用税范围，并明确按用地面积计列的所有费用以及土地足额交付使用的期限。
在同等条件下，优先选择基地规划总规模较大、集中连片的基地。
”领跑者可以说是我国光伏的先进示范项目，就是要带动光伏的整体水平，未来领跑者中的新技术、新标准、新规定都有望用在一般光伏系统中，因此我们认为未来光伏的运营期间成本也会有所下降。
助力光伏平价上网。
光伏发电系统成本情况及预测2018 年上游多晶硅料和硅片产业环节大举扩产。
尤其是硅片环节，多晶硅片完成金刚线切割改造，产能被动增加 30%，单晶硅龙头企业隆基股份、中环股份和保利协鑫都纷纷扩产单晶硅片产能。
从供需的角度来看，电池片和组件环节的盈利能力有望得到改善，同时进入 2018 年以来，产业链各个环节又进行了一轮完整的价格下调。
近期多晶硅料价格情况（美元/千克）近期单晶硅片价格情况（美元/片）近期电池片价格情况（美元/瓦）近期组件价格情况（美元/瓦）2018 年单晶硅片龙头隆基股份三次调价，目前单晶硅片国内报价 4.55 元/片、国外报价 0.63 美元，总降价达到 0.85 元/片。
同时 2018 年 1-2 月份多晶硅价格呈现出明显的“断崖式下跌”走势， 2 月初开始，多晶硅价格瞬间断崖式下跌， 2 月底价格为 12.46 万元/吨，降幅高达 18.6%。
2 月均价 12.96 万元/吨，环比下滑15.3%。
电池片和组件的环节较为平稳。
进入 4 月后，由于需求的回暖，各个环节价格开始企稳。
2018 年硅片端率先扩产，新增产能逐步释放，2019 年以通威股份、协鑫新能源、大全新能源、特变新能为代表的多晶硅料企业产能将集中释放，届时产业链将进行新一轮的调价。
光伏发电的初始成本会继续下行。
“平价”已经唾手可得。
光伏“领跑者”计划是国家为了加快实现 2020 年光伏发电用电侧平价上网目标，自 2015 年开始计划每年通过制定激励政策，鼓励选用同类可比范围内能源利用效率最高的光伏产品。
该计划启动后，光伏标杆上网电价大幅降低，收效显著。
目前 8 个应用领跑者基地的中标结果全部公示。
吉林白城项目中，中广核太阳能开发有限公司以 0.41 元的申报电价中标部分项目，这个价格仅比当地脱硫煤电价高出 4 分钱，值得提出的是，申报但未中标的企业中华能给出的报价是 0.39 元，比火电价格还低 0.0169 元，已经达到发电端的平价。
八个领跑者基地项目中，陕西渭南最低中标价格比当地火电电价高出 0.1255 元是差价的最高的一个项目。
我们可以看到目前，领跑者项目距离平价只有“1 毛钱”的距离。
领跑者项目中标电价和当地火电电价比较在 8 大光伏应用领跑者基地中标企业、 38 个项目招标中，共计 54 次申报双面技术。
其中，单晶 PERC 最高，共计 19 个；次之单晶 PERC 双面，共计 10 个项目申报；再者为 N 型单晶双面、单晶 PERC 双面双玻，分别有 7 个项目中申报。
此外， MWT 多晶技术，在本批次 8 个基地中，也有 8 个项目申报。
领跑基地项目申报技术路线400MW 项目一共采用了 6 种技术类型的组件： 1)单晶PERC 组件； 2)P 型单晶双面 PERC 组件； 3)N 型单晶双面组件； 4)单晶双面半片组件； 5)多晶 MWT 组件； 6)多晶黑硅组件。
前 4 中为单晶，后两种为多晶。
其中，前 3 种份额较大，后三种份额相对较少。
可以看到单晶双面技术已经成为现在光伏的主流技术路线， P 型单晶 PERC 技术的申报比 N 型稍多，同时 MWT 技术也出现在大规模装机中。
从领跑者的技术路线，可以看到未来光伏转换效率还有提升的空间。
3、限电改善、弃光率下降，助力平价从度电成本的计算公式可以直观的看到，发电量与 LCOE 成反比。
国家能源局同发改委在今年 3 月颁布《关于有序开发用电计划的通知》中明确指出要解决目前可再生能源严重限电问题，确保可再生能源发电保障小时数逐渐增加。
国家电网在国家解决限电问题政策下印发公开《2017 年促进新能源消纳工作安排通知》，并提出（1）对弃风弃光比例超过 10%的省份提高电网接入条件；（2）压缩火电，加强市场交易；（3）提高重点省份弃光率上限如西北重点限电地区等，主动提高电网调度技术以保障可再生能源发电小时数。
解决限电问题的政策文件2017年，全国光伏发电量 1182亿千瓦时，同比增长 78.6%。
全国弃光电量 73 亿千瓦时，弃光率为 6%，同比下降 4.3 个百分点。
由于光伏电站布局以西部为主，电网外送能力不足以及发电并网系统调节能力不高等原因，我国弃光限电问题依然存在， 2017 年新疆和甘肃弃光率分别高达 22%和 20%。
未来国家对新能源消纳提出更高的要求，弃光、限电比例会得到进一步改善，增厚光伏发电收益率。
4、分布式光伏助力中国领跑全球2017 年是中国光伏发展出乎意料的一年，也是分布式光伏装机井喷的一年，预计 2017 年光伏全年新增装机量 53.1GW 中，分布式全年新增装机为 21.9GW，同比 2016 年分布式全年新增装机量4.2GW 增长 4 倍以上。
2017 年分布式新增装机量中， 20MW 以下的地面电站和村级扶贫电站的全年新增装机量接近 10GW，工商业屋顶分布式全年新增装机约 9GW，户用分布式项目约 3GW。
地方扶持政策叠加靠近用电负荷，光伏建设将向消纳情况好的中东部转移。
中东部地区经济增长迅速，是我国用电负荷集中区，而我国集中式地面电站大都分布在远离用电负荷的三北地区，面临电力远距离送出的问题。
在中东部地区发展分布式电站能够充分消纳新能源所发电量，各级地方政府推出多项鼓励政策支持当地分布式电站发展。
根据 2017 年底《国家发改委关于 2018 年光伏发电项目价格政策的通知》（发改价格规…2017 2196 号），文件对引导新能源投资，促进光伏发电产业健康有序发展提出了指导意见。
根据通知，2018 年 1 月 1 日之后投运的光伏电站标杆上网电价，Ⅰ类、Ⅱ类、Ⅲ类资源区标杆上网电价分别调整为每千瓦时 0.55 元、 0.66元、0.75 元（含税）。
自 2019 年起纳入财政补贴年度规模管理的光伏发电项目全部按投运时间执行相应的标杆电价。
分布式光伏的补贴也做了调整， 2018 年 1 月 1 日之后投运的，采用“自发自用，余量上网”模式的分布式光伏发电项目，补贴标准调整为每千瓦时 0.37 元（含税）降低 0.05 元。
根据通知，村级光伏扶贫电站（0.5MW 及以下）标杆电价，户用分布式光伏扶贫项目度电补贴标准保持不变。
0.37 元是国家的补贴，另外全国多个省市为了促进当地的清洁能源发展，扶持地方企业，提高当地人民收入，也出台了地方的补贴政策。
