2018年体外诊断IVD行业分析报告

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2018年体外诊断IVD行业分析报告

2018年1月 目 录

一、人口+技术+政策,三轮驱动体外诊断一片蓝海 .......................... 5

1、人口老龄化+技术进步+政策红利,我国IVD 潜力巨大................................ 6

(1)人口老龄化加速+国内技术突破,我国体外诊断市场将保持持续快速发展 ....... 6

(2)叠加政策助力,未来国内体外诊断企业将迎来发展大机遇 ................................. 8

2、技术为王,未来三大方向:高端免疫、分子诊断、POCT ......................... 10

(1)体外诊断行业技术为王,高端免疫进口替代、分子诊断技术升级和POCT便捷化是未来发展的三大方向 ................................................................................................. 10

(2)免疫诊断市场规模最大,高端免疫进口替代空间大 ........................................... 11

(3)分子诊断市场初期,国内外技术差距小,行业增长速度快 ............................... 12

(4)POCT市场潜力大,分级诊断助力国产细分龙头崛起 ......................................... 12

二、高端免疫:进口替代进行时 ...................................................... 13

1、海外巨头垄断,进口替代潜力巨大 .............................................................. 13

2、国内优势企业技术突破,逐步打破高端市场垄断 ...................................... 14

(1)技术领先导致海外巨头垄断高端市场 ................................................................... 14

(2)国内公司技术升级,高端市场进口替代进行时 ................................................... 15

3、应用领域看肿瘤标志物检测市场潜力最大 .................................................. 17

三、分子诊断:细分技术多,发展前景最广 ................................... 18

1、分子诊断细分技术多,PCR、基因测序双线并进 ........................................ 18

(1)分子诊断细分技术多,PCR应用最广,基因测序技术最新前景最大 ................ 18

(2)PCR技术最成熟,简便易行效果佳 ....................................................................... 20

(3)FISH技术灵敏度高,多和其余技术配合使用 ....................................................... 21

(4)基因芯片技术目前多用于科研 ............................................................................... 21

(5)基因测序技术未来发展潜力大,国内目前主要应用在无创产前基因测(NIPT) ............................................................................................................................................ 21

2、精准医疗前景广,从“治病”到“治未病” ....................................................... 22

(1)治病:肿瘤精准治疗之路渐明晰,个性化用药检测异军突起 ........................... 23

(2)治未病:基因测序渐获认可,无创产前诊断(NIPT)开先河 ........................... 27 四、POCT:便捷化大势所趋 ............................................................ 30

1、检测便捷化大势所趋,政策利好POCT发展 ............................................... 30

2、血糖类规模大,心脏标志物检测增速快 ...................................................... 33

(1)血糖类占POCT主要市场,心血管类增速最快潜力大 ........................................ 33

(2)心血管病高发+分级诊断政策推进,具备高性价比的心血管POCT国产品牌将迎来发展良机 ......................................................................................................................... 34

五、受益企业:细分领域的优势企业 .............................................. 35

1、透景生命:国内肿瘤检测龙头崛起 .............................................................. 35

2、安图生物:化学发光异军突起的IVD 龙头 ................................................. 38

3、基蛋生物:深耕心血管POCT的国内龙头 ................................................... 40

4、艾德生物:技术导向型肿瘤个性化用药检测行业标杆 .............................. 41

5、华大基因:基因检测龙头,NGS国内领头羊 .............................................. 43

人口+技术+政策,三轮驱动体外诊断千亿蓝海起航:体外诊断作为医疗器械最大的子领域,在我国人口老龄化慢性病高发的背景下有着巨大的需求潜力,目前我国人均体外诊断消费仅3美元,相较发达国家30美元还有巨大的提升空间。我国体外诊断2016年行业规模369亿元,未来随着居民收入水平提升、人均医疗费用的增长以及国内企业技术的突破,行业将保持15%左右的持续快速增长,千亿市场可期。目前体外诊断仍以海外巨头为主,尤其是高端市场基本被海外巨头垄断,但已有部分国内优势企业实现了高端市场的技术突破,未来在鼓励进口替代、医保控费、分级诊断等政策支持下,国内体外诊断企业有望迎来行业快速发展和进口替代的双重红利。体外诊断行业,技术为王,细分领域看好高端免疫、分子诊断和POCT三大方向。

高端免疫:进口替代正进行。目前高端免疫领域已经基本实现了化学放光技术对酶联免疫的替代,70%的免疫市场已经采用化学发光技术,而化学发光市场基本被罗氏、雅培、贝克曼、西门子等垄断,国内企业仅占据10%左右,整体进口替代的空间非常大。目前国内企业已有新产业、安图生物、迈瑞医疗等突破了化学发光技术,新产业更是突破了直接化学发光技术,透景生命的高通量流失荧光技术则是在化学发光的基础上进一步增添了多指标联检的优势,在高端三级医院客户已经开始应用,高端免疫市场的进口替代正在进行。未来随着技术进一步突破,进口替代有望加速。应用领域来看传染病应用规模最大,肿瘤标志物检测的增速最快,潜力最大。

分子诊断:细分技术多,发展前景最广。分子诊断是精准医疗的