华菱钢铁财务报表分析

格式：docx
大小：33.70 KB
文档页数：19

下载文档原格式

华菱钢铁：2020年半年度财务报告

湖南华菱钢铁股份有限公司2020年半年度财务报告2020年08月一、审计报告半年度报告是否经过审计□ 是√ 否公司半年度财务报告未经审计。

二、财务报表财务附注中报表的单位为：元1、合并资产负债表编制单位：湖南华菱钢铁股份有限公司法定代表人：曹志强主管会计工作负责人：肖骥会计机构负责人：傅炼2、母公司资产负债表法定代表人：曹志强主管会计工作负责人：肖骥会计机构负责人：傅炼3、合并利润表法定代表人：曹志强主管会计工作负责人：肖骥会计机构负责人：傅炼4、母公司利润表单位：元法定代表人：曹志强主管会计工作负责人：肖骥会计机构负责人：傅炼5、合并现金流量表单位：元法定代表人：曹志强主管会计工作负责人：肖骥会计机构负责人：傅炼6、母公司现金流量表单位：元法定代表人：曹志强主管会计工作负责人：肖骥会计机构负责人：傅炼7、合并所有者权益变动表本期金额13上期金额单位：元14法定代表人：曹志强主管会计工作负责人：肖骥会计机构负责人：傅炼8、母公司所有者权益变动表本期金额15上期金额16法定代表人：曹志强主管会计工作负责人：肖骥会计机构负责人：傅炼17湖南华菱钢铁股份有限公司财务报表附注2020年半年度金额单位：人民币元一、公司基本情况湖南华菱钢铁股份有限公司（以下简称公司或本公司）系经湖南省人民政府湘政函〔1999〕58号文批准，由湖南华菱钢铁集团有限责任公司(以下简称华菱集团)为主发起人，联合长沙矿冶研究院、张家界冶金宾馆、湖南冶金投资公司、中国冶金进出口湖南公司共同发起设立，于1999年4月29日在湖南省市场监督管理局登记注册，总部位于湖南省长沙市。

公司现持有统一社会信用代码为91430000712190148K的营业执照，注册资本6,129,077,211.00元，股份总数6,129,077,211股（每股面值1元）。

其中，有限售条件的流通股份1,907,346,857股,无限售条件的流通股份4,221,730,354股。

华菱钢铁2019年度财务分析报告

华菱钢铁[000932]2019年度财务分析报告目录一．公司简介 (3)二．公司财务分析 (3)2.1 公司资产结构分析 (3)2.1.1 资产构成基本情况 (3)2.1.2 流动资产构成情况 (4)2.1.3 非流动资产构成情况 (6)2.2 负债及所有者权益结构分析 (7)2.2.1 负债及所有者权益基本构成情况 (7)2.2.2 流动负债基本构成情况 (8)2.2.3 非流动负债基本构成情况 (10)2.2.4 所有者权益基本构成情况 (11)2.3利润分析 (12)2.3.1 净利润分析 (12)2.3.2 营业利润分析 (13)2.3.3 利润总额分析 (13)2.3.4 成本费用分析 (14)2.4 现金流量分析 (15)2.4.1 经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析 (15)2.4.2 现金流入结构分析 (16)2.4.3 现金流出结构分析 (21)2.5 偿债能力分析 (25)2.5.1 短期偿债能力 (25)2.5.2 综合偿债能力 (26)2.6 营运能力分析 (27)2.6.1 存货周转率 (27)2.6.2 应收账款周转率 (27)2.6.3 总资产周转率 (28)2.7盈利能力分析 (29)2.7.1 销售毛利率 (29)2.7.2 销售净利率 (30)2.7.3 ROE（净资产收益率） (31)2.7.4 ROA（总资产报酬率） (32)2.8成长性分析 (33)2.8.1 资产扩张率 (33)2.8.2 营业总收入同比增长率 (34)2.8.3 净利润同比增长率 (35)2.8.4 营业利润同比增长率 (36)2.8.5 净资产同比增长率 (37)一．公司简介二．公司财务分析2.1 公司资产结构分析2.1.1 资产构成基本情况华菱钢铁2019年资产总额为82,928,316,728.44元，其中流动资产为32,747,115,246.3元，占总资产比例为39.49%；非流动资产为50,181,201,482.14元，占总资产比例为60.51%；2.1.2 流动资产构成情况流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、预付账款、其他应收账款、存货、合同资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目，华菱钢铁2019年的流动资产主要包括存货、其他应收款以及货币资金，各项分别占比为25.95%，21.83%和20.41%。

华菱钢铁2021年一季度财务分析详细报告

7.40 460,966.38
5.40 394,930.83
4.60 3.94
非流动资产
4,415,983.9 4
59.54 5,000,508.4 1
57.99 5,248,851.7 2
52.43
固定资产在建工程无形资产
3,807,394.1 8 0
398,252.07
51.34 4,174,761.6
项目名称总资产流动资产
存货
资产构成表(万元)
2019年一季度
2020年一季度
数值百分比(%) 数值百分比(%)
2021年一季度数值百分比(%)
7,416,359.3
100.00 8,622,713.7 5
100.00 10,011,999. 59
100.00
3,000,375.3 6
40.46 3,622,205.3 4
内部资料，妥善保管
第 4 页共 36 页
下项目的变动使资产总额减少：投资性房地产减少247.83万元，递延所得税资产减少459.7万元，长期待摊费用减少876.62万元，应收账款减少 70,734.65万元，货币资金减少177,084.97万元，共计减少249,403.76万元。各项科目变化引起资产总额增加1,389,285.84万元。
-56.07 87,665.97 60,996.96
15.6 108,004.64
-67.98
11,830.7
29.52
19.46 765.26 228.72
12.3 145.56
内部资料，妥善保管
第 9 页共 36 页
应付债券
长期借款递延收益预计负债递延所得税负债

华菱钢铁2020年财务分析详细报告

5.32 456,780.13
1.52 280,108.3
50.84 4,242,227.0 6
5.51 459,324.09
3.38 405,834.55
46.75 5.06 4.47
2.流动资产构成特点
企业营业环节占用的资金数额较大，约占企业流动资产的33.22%，说明市场销售情况的变化会对企业资产的质量和价值带来较大影响，要密切关注企业产品的销售前景和增值能力。企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的25.38%，表明企业的支付能力和应变能力较强。但这种应变能力主要是由短期借款及应付票据来支持的，应当对偿债风险给予关注。
3.67 705,232.37
7.77
2.流动负债构成情况企业短期融资性负债所占比例较大，占流动负债的43%，表明企业的偿债压力较大。企业经营活动派生的负债占流动负债的15.24%。
内部资料，妥善保管
第 8 页共 40 页
内部资料，妥善保管
第 9 页共 40 页
3.负债的增减变化情况
2020年负债总额为5,221,495.24万元，与2019年的5,040,044.25万元相比有所增长，增长3.6%。2020年企业负债规模有所增加，负债压力有所提高。
- 106.01 106.01
29.14 214.15
99.14
-4.63
28.95
26.65
15.57 294
17.36 4.28
131.58
-
34.95 -
86.21
4.负债的增减变化原因
以下项目的变动使负债总额增加：应付债券增加343,517.57万元，应付票据增加199,277.65万元，应付账款增加144,841.18万元，其他应付款增加73,046.02万元，长期借款增加70,680万元，递延收益增加53,476.66 万元，其他流动负债增加51,991.13万元，应付职工薪酬增加14,906.56万元，应交税费增加1,565.3万元，预计负债增加106.01万元，递延所得税负债增加99.14万元，共计增加953,507.22万元；以下项目的变动使负债总额减少：专项应付款减少267.82万元，应付股利减少4,937.79万元，长期应付款减少12,180.92万元，预收款项减少384,848.33万元，一年内到期的非流动负债减少409,811.4万元，短期借款减少521,105.21万元，共计减少1,333,151.48万元。各项科目变化引起负债总额增加181,450.99万元。

华菱钢铁半年度财务报告

-588,001,651.25 -522,578,019.45 -65,423,631.80
-0.1909 -0.1909
六、其他综合收益
五-47
-508,668,742.40
579,054,636.00
七、综合收益总额归属于母公司股东的综合收益总额归属于少数股东的综合收益总额
此财务报表已于 2010 年 8 月 27 日获董事会批准
316,485,689.47 373,875,299.96 49,276,875.44 45,817,250.59 2,353,392,747.09
592,000,000.00
1,242,279,207.47
5,032,741,720.00
流动资产合计
24,325,579,215.30 15,755,006,033.33 流动负债合计
35,872,543,884.31 29,260,335,244.19
非流动资产：
非流动负债：
发放贷款及垫款
五-9
40,000,000.00
40,000,000.00 长期借款
可供出售金融资产
五-10 1,043,783,413.46 1,861,527,517.32 应付债券
持有至到期投资
五-11
308,030,700.67 266,832,827.43 119,426,138.54 50,017,250.59 2,557,037,473.01
758,200,000.00
1,115,942,602.66
3,587,517,562.00
7,946,972,074.05 3,022,466,666.67 1,740,395,388.64 3,943,780,400.14 2,600,851,924.67

华菱钢铁2020年上半年财务分析详细报告

649,812.45
40.43 3,046,270.1 8
8.73 643,030.7 4.83
40.86 3,528,281.2 6
8.62 948,381.46
5.02 377,773.1
41.12
11.05 4.40
内部资料，妥善保管
第 1 页共 41 页
货币资金
359,159.62 571,039.63
内部资料，妥善保管
第 3 页共 41 页
4.资产的增减变化原因
以下项目的变动使资产总额增加：固定资产增加405,717.9万元，存货增加305,350.76万元，其他流动资产增加221,562.72万元，在建工程增加 194,668.74万元，无形资产增加52,739万元，交易性金融资产增加 52,692.17万元，长期股权投资增加7,109.69万元，应收账款增加3,184.62 万元，长期待摊费用增加2,118.49万元，开发支出增加63.09万元，共计增加1,245,207.18万元；以下项目的变动使资产总额减少：工程物资减少3.67 万元，其他非流动资产减少23.82万元，投资性房地产减少205.21万元，应收股利减少426.92万元，长期应收款减少500万元，应收利息减少 3,233.92万元，其他应收款减少15,853.71万元，递延所得税资产减少 19,411.13万元，一年内到期的非流动资产减少24,820.74万元，预付款项减少25,080.14万元，货币资金减少266,603.25万元，应收票据减少 729,681.46万元，共计减少1,085,843.97万元。各项科目变化引起资产总额增加1,124,073.64万元。
7
4
15.08
3,046,270.1 37,460.84 8

华菱钢铁2020年财务状况报告

14.64
14,906.56
100,793.06
-56.90 38,154.34 1,565.3
-71.97 705,232.37 400,701.41
343,517.57 343,517.57
-68.03 272,930 70,680
- 53,476.66 53,476.66
- 106.01 106.01
3.07 167,433.82
3.69 131,064.68
22.20 60,513.38
0.35 0.01
0 426.92
5.11 197,603.94
4.00 145,718.38
1.85 85,561.54 - 12,377.09
0.01 426.92
5.09
3.75
2.20 0.32 0.01
-
非流动资产在建工程
5,018,120.1 560,856.53
5 280,108.3
165,719.13
12.58 5,192,071.5 173,951.4 5
144.87 405,834.55 125,726.25
3.47 44.88
固定资产
长期股权投资长期应收款无形资产长期待摊费用其他非流动资产开发支出
华菱钢铁2020年财务状况报告
一、资产构成 1、资产构成基本情况
华菱钢铁2020年资产总额为9,074,079.59万元，其中流动资产为 3,882,008.04万元，主要以存货、货币资金、应收账款为主，分别占流动资产的27.32%、19.42%和7.27%。非流动资产为5,192,071.55万元，主要以固定资产、无形资产、在建工程为主，分别占非流动资产的81.71%、 8.85%和7.82%。

钢铁公司的财务分析报告(3篇)

第1篇一、引言随着我国经济的快速发展，钢铁行业作为国家的重要支柱产业，在国民经济中扮演着至关重要的角色。

本报告以某钢铁公司为例，对其财务状况进行深入分析，旨在揭示公司财务状况的优劣，为投资者、管理层及相关部门提供决策依据。

二、公司概况某钢铁公司成立于20世纪90年代，主要从事钢铁产品的生产与销售。

经过多年的发展，公司已形成年产钢铁500万吨的生产能力，产品覆盖建筑钢材、汽车用钢、船舶用钢等多个领域。

公司拥有先进的冶炼设备和技术，拥有一支高素质的员工队伍。

三、财务报表分析（一）资产负债表分析1. 资产结构分析表1：资产负债表| 项目 | 金额（万元） | 占比（%） || ------------- | ------------ | --------- || 流动资产 | 100,000 | 50 || 非流动资产 | 200,000 | 100 || 负债总额 | 150,000 | 75 || 所有者权益 | 50,000 | 25 |从表1可以看出，公司资产总额为300,000万元，其中非流动资产占比最高，达到100%。

这表明公司资产结构较为稳定，具有较强的抗风险能力。

2. 负债结构分析表2：负债结构表| 项目 | 金额（万元） | 占比（%） || ------------- | ------------ | --------- || 流动负债 | 80,000 | 53.33 || 长期负债 | 70,000 | 46.67 |从表2可以看出，公司负债总额为150,000万元，其中流动负债占比最高，达到53.33%。

这表明公司短期偿债压力较大，需要关注其短期偿债能力。

（二）利润表分析1. 营业收入分析表3：利润表| 项目 | 金额（万元） | 同比增长率 || ------------- | ------------ | --------- || 营业收入 | 500,000 | 10% || 营业成本 | 450,000 | 8% || 毛利润 | 50,000 | 12% |从表3可以看出，公司营业收入为500,000万元，同比增长10%，表明公司产品市场需求良好。

华菱钢铁资本结构分析PPT演示课件

盈利情况分析
在财务费用控制上，自2005年以来，公司财务费用率始终高于行业平均水平的0.5%至1%。2010年公司财务费用率高达1.9%，这也是由该公司高负债经营导致的。
盈利情况分析
自1999年开始，华菱钢铁的销售利润率一直低于行业平均数，2010年销售利润率低至-0.5%。
盈利情况分析
流动比率权益乘数
18.46% 0.56 5.42
19.39% 0.55 5.16
27.07% 0.54 3.69
2008-12-31 5066104.71 3417166.14 1454411.51 2443092.99 1648938.57
67.45% 32.55%
0.60 3.07
公司整体亏损原因探究
LOGO
华菱钢铁资本结构分析
1
目录
1
华菱钢铁简介
2
主要财务指标分析
3
资本结构分析
4
结论
2
Company Logo
part 1 华菱发展历程
Company Logo
在金融危机的背景下又成功收购澳大利亚FMG(澳大利亚第三大铁矿石出口商17.34%的股权。
通过股权转让的方式与世界钢铁巨头米塔尔钢铁公司进行战略合作
设立湖南华菱管线股份有限公司。 7月华菱管线首发上市融资10.86亿元。
由湖南三大钢铁企业——湘钢、涟钢衡钢联合组建。
2007 2005 1999
1997
3
公司与华菱集团之间的产权及控制关系
part 2 主要财务指标分析
短期偿债能力分析
流动比率表示的是每元的负
债，有多少元的流动资产可以抵偿。从表中可以看出从2000年起，企业的流动比率一直低于同行业平均数，反映出华菱钢铁的短期偿债能力较行业偏低。

1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。

精品 welcome 华菱钢铁财务报表分析

资产负债表分析华菱钢铁资产负债表水平分析：单位：万元期末期初变动额变动/% 对总资产的影响

资产流动资产：货币资金 303490 359737 -56247 -15.64 -0.86 交易性金融资产 34369 15926 18443 115.8 0.28

应收票据 757444 250166 507278 202.78 7.73 应收账款 168969 136771 32198 23.54 0.49 预付款项 66048 70650 -4602 -6.51 -0.07 应收利息 1533 1297 236 18.2 0 应收股份 389 339 50 14.75 0 其他应收款 10234 11986 -1752 -14.62 -0.03 精品 welcome 存货 880871 838194 42677 5.09 0.65 一年内到期的非流动资产 192 285 -93 -32.63 0

一年内到期的发放贷款及垫款 70621 62667 7954 12.69 0.12 其他流动资产 41712 65572 -23860 -36.39 -0.36 流动资产合计 2335872 1813591 522281 28.8 7.96 华菱钢铁资产负债表水平分析：单位：万元期末期初变动额变动/% 对总资产的影响

发放贷款及垫款 4000 -4000 -100 -0.06

可供出售金融资产 2993 4555 -1562 -34.29 -0.02 精品

welcome 长期股权投资 145658 35896 109762 305.78 1.67

投资性房地产固定资产 4085414 4035588 49826 1.23 0.76 在建工程 117344 267402 -150058 -56.12 -2.29 工程物资 2079 3413 -1334 -39.09 -0.02 无形资产 381524 390239 -8715 -2.23 -0.13 长期待摊费用 568 770 -202 -26.23 0

递延所得税资产 4712 4664 48 1.03 0 其他非流动资产 2897 3697 -800 -21.64 -0.01 非流动资产合计 4743189 4750225 -7036 -0.15 -0.11 资产总计 7079061 6563815 515246 7.85 7.85 华菱钢铁资产负债表水平分析：精品 welcome 单位：万元期末期初变动额变动/% 对总资产的影响

负债和股东权益

流动负债：短期借款 2881070 2366250 514820 21.76 7.84 应付票据 602365 446599 155766 34.88 2.37 应付账款 677803 500088 177715 35.54 2.71 预收款项 231905 244400 -12495 -5.11 -0.19 应付职工薪酬 28508 33288 -4780 -14.36 -0.07

应交税费 10242 29702 -19460 -65.52 -0.3 应付利息 1532 1032 500 48.45 0.01 应收股利 6660 8386 -1726 -20.58 -0.03 其他应收款 271180 351113 -79933 -22.77 -1.22 卖出回购金融资产款 43886 85078 -41192 -48.42 -0.63 精品

welcome 吸收存款 55829 76714 -20885 -27.22 -0.32 一年内到期的非流动负债 228652 533060 -304408 -57.11 -4.64

流动负债合计 5038099 4675711 362388 7.75 5.52

华菱钢铁资产负债表水平分析：单位：万元期末期初变动额变动/% 对总资产的影响

非流动负债：长期借款 689838 663855 25983 3.91 0.4 长期应付款 309 309 预计负债 14911 17430 -2519 -14.45 -0.04 递延所得税负债 179 354 -175 -49.44 0

其他非流动42253 37512 4741 12.64 0.07 精品 welcome 负债非流动负债合计 747490 719461 28029 3.9 0.43

负债合计 5785589 5395171 390418 7.24 5.95 华菱钢铁资产负债表水平分析：单位：万元期末期初变动额变动/% 对总资产的影响

股东权益股本 301565 301565 0 0 0 资本公积 701490 698177 3313 0.47 0.05 盈余公积 83832 83803 29 0.03 0 未分配利润 -73256 -83805 10549 -12.59 0.16 外币报表折算差额 -1381 -802 -579 72.19 -0.01

归属于母公司股东权益合计 1012250 998938 13312 1.33 0.2 精品

welcome 少数股东权益 281221 169706 111515 65.71 1.7

股东权益合计 1293471 1168644 124827 10.68 1.9 负债和股东权益合计 7079061 6563815 515246 7.85 7.85 华菱钢铁资产负债表水平分析：通过水平分析可以看出，华菱钢铁总资产2013年增加515246万元，增长幅度为7.85%，说明华菱钢铁2013年资产规模有所增长。进一步分析可以发现一下事实。

①流动资产增加了522281万元，增长幅度为28.80%，使总资产规模增加了7.96%。根据这一变化来看，华菱刚提问的流动性有所增强，其中交易性金融资产增加了18443万元，增幅为115.80%，应收票据增加了507278万元，增幅为202.78%，应收账款32198万元，增幅为23.54%。这种变化对增强企业偿债能力，满足资金流动性需要都是有利的。其余项目虽有所变动，但影响较小。

②长期股权投资净额增加了109762，增幅为305.78%，市总资产规模增加了1.67%，是非流动资产中对总资产变动影响最大的项目。其原因是华菱钢铁增资汽车板公司。应收票据增加202.78%，主要是因为收到客户的银行承兑汇票大幅增加。

华菱钢铁资产负债表水平分析： ③应收账款增加了168969万元，增幅为23.54%,对总资产的的影响增加了0.49%；应精品 welcome 付票据增加了155766万元，增幅为34.88%，是因为公司增加票据融资。 ④2013年负债增加了390418万元，增幅为7.24%，对权益总额增加了75.77%，其中非流动负债增加了28029万元，增加幅度为3.90%，主要是长期借款的增加引起的。流动负债增加了7.75%，主要是应付票据和应付账款的增加引起的。

⑤2013年所有者权益增加了124827万元，增幅为10.68%，对权益总额的影响为24.23% 华菱钢铁资产负债表垂直分析：单位：万元期末期初期末/% 期初/% 变动情况/% 资产流动资产：货币资金 303490 359737 4.62 5.48 -0.86 交易性金融资产 34369 15926 0.52 0.24 0.28

应收票据 757444 250166 11.54 3.81 7.73 应收账款 168969 136771 2.57 2.08 0.49 预付款项 66048 70650 1.01 1.08 -0.07 应收利息 1533 1297 0.02 0.02 0.00 应收股份 389 339 0.01 0.01 0.00 精品 welcome 其他应收款 10234 11986 0.16 0.18 -0.03 存货 880871 838194 13.42 12.77 0.65 一年内到期的非流动资产 192 285 0.00 0.00 0.00

一年内到期的发放贷款及垫款 70621 62667 1.08 0.95 0.12 其他流动资产 41712 65572 0.64 1.00 -0.36 流动资产合计 2335872 1813591 35.59 27.63 7.96 华菱钢铁资产负债表垂直分析：单位：万元期末期初期末/% 期初/% 变动情况/% 非流动资产：发放贷款及垫款 4000 0.00 0.06 -0.06

可供出售金2993 4555 0.05 0.07 -0.02 精品

welcome 融资产长期股权投资 145658 35896 2.22 0.55 1.67

固定资产 4085414 4035588 62.24 61.48 0.76 在建工程 117344 267402 1.79 4.07 -2.29 工程物资 2079 3413 0.03 0.05 -0.02 无形资产 381524 390239 5.81 5.95 -0.13 长期待摊费用 568 770 0.01 0.01 0.00

递延所得税资产 4712 4664 0.07 0.07 0.00 其他非流动资产 2897 3697 0.04 0.06 -0.01 非流动资产合计 4743189 4750225 72.26 72.37 -0.11 资产总计 7079061 6563815 107.85 100.00 7.85 华菱钢铁资产负债表垂直分析：