南京新百2020年上半年财务分析详细报告

3、应收账款周转天数变化情况
南京新百2020年应收账款周转天数为77.47天，2019年为49.19天， 2020年比2019年延长28.28天。
内部资料，妥善保管
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4、应收账款周转天数变化原因
2020年应收账款周转天数比2019年延长的主要原因是：2020年平均 应收账款为121,734.43万元，与2019年的129,836.92万元相比有所下降， 下降6.24%。2020年营业收入为565,690.4万元，与2019年的950,184.99 万元相比有较大幅度下降，下降40.47%。平均应收账款下降速度慢于营业 收入的下降速度，致使应收账款周转天数延长。在企业应收账款周转速度 下降的同时，盈利能力也在下降。
10、流动资产周转天数 南京新百2020年流动资产周转天数为592.62天，2019年为318.24天， 2020年比2019年延长274.38天。
11、流动资产周转天数变化原因 2020年流动资产周转天数比2019年延长的主要原因是：2020年流动 资产为931,227.96万元，与2019年的839,963.75万元相比有较大增长，增 长10.87%。2020年营业收入为565,690.4万元，与2019年的950,184.99 万元相比有较大幅度下降，下降40.47%。流动资产增长，但营业收入下降， 致使流动资产周转天数延长。
5.80 109,717.52
3.62 82,944.83
4.45 3.37
非流动资产 商誉 无形资产 固定资产
1,383,041.5 6
602,316.87 273,878.92 205,236.11
62.82 1,444,100.0 7
27.36 612,979.87

南京新百财务分析一、公司概况南京新百是一家位于中国南京的知名百货公司，成立于1999年。

公司主要经营百货零售业务，包括服装、家居用品、化妆品、食品等多个品类。

南京新百拥有多家实体门店，并在近年来积极拓展电子商务渠道，通过线上线下的融合发展，提供更全面的购物体验。

二、财务指标分析1. 营业收入根据南京新百最近一年的财务报表数据，公司营业收入为1.5亿元。

相比上一年度，营业收入增长了10%，这表明公司的销售额度在稳步增长。

2. 净利润南京新百最近一年的净利润为500万元。

与上一年度相比，净利润增长了20%。

这说明公司在控制成本和提高效益方面取得了一定的成果。

3. 总资产南京新百的总资产为2亿元。

公司的总资产规模较大，说明公司在经营过程中具备一定的实力和资源。

4. 资产负债率公司的资产负债率为60%，相对较低。

这表明公司的资产负债状况较好，具备较强的偿债能力。

5. 应收账款周转率南京新百的应收账款周转率为5次。

这意味着公司在一年内能够将应收账款周转5次，说明公司的资金回收能力较强。

6. 存货周转率公司的存货周转率为8次。

这表明南京新百的存货能够在一年内周转8次，说明公司的库存管理较为有效。

7. 毛利率南京新百的毛利率为30%。

公司的毛利率较高，说明公司在销售过程中能够保持较高的利润水平。

8. 资本回报率公司的资本回报率为15%。

这意味着公司每投入1元资本能够获得15%的回报，说明公司的盈利能力较强。

三、财务风险分析1. 市场竞争风险南京新百所处的百货零售市场竞争激烈，面临来自其他知名百货公司和电商平台的竞争压力。

公司需要不断提升产品品质和服务水平，以吸引更多的消费者，保持市场份额。

2. 成本控制风险公司的盈利能力受到成本控制能力的影响。

随着人力成本、租金成本等费用的增加，公司需要加强成本管理，提高运营效率，降低经营成本。

3. 经济环境风险宏观经济环境的不稳定性会对南京新百的经营产生影响。

公司需要密切关注国内外经济形势的变化，及时调整经营策略，降低经济环境风险对公司的影响。

南京新百2023年上半年现金流量报告一、现金流入结构分析2023年上半年现金流入为542,195.62万元，与2022年上半年的546,638.64万元相比有所下降，下降0.81%。

企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为419,910.33万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的77.45%。

企业销售商品、提供劳务所产生的现金能够满足经营活动的现金支出需求，经营活动现金净增加41,422.06万元。

二、现金流出结构分析2023年上半年现金流出为523,207.65万元，与2022年上半年的730,628.06万元相比有较大幅度下降，下降28.39%。

最大的现金流出项目为购买商品、接受劳务支付的现金，占现金流出总额的34.78%。

三、现金流动的稳定性分析2023年上半年，营业收到的现金有所增加，经营活动现金流入的稳定性有所增强。

2023年上半年，工资性支出有所增加，企业现金流出的刚性增加。

2023年上半年，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；收回投资收到的现金；收到其他与经营活动有关的现金；取得借款收到的现金。

现金流出项目从大到小依次是：购买商品、接受劳务支付的现金；支付给职工以及为职工支付的现金；支付的其他与经营活动有关的现金；投资支付的现金。

四、现金流动的协调性评价2023年上半年南京新百投资活动需要资金25,593.47万元；经营活动创造资金41,422.06万元。

投资活动所需要的资金能够被企业经营活动所创造的现金净流量满足。

2023年上半年南京新百筹资活动产生的现金流量净额为3,159.38万元。

投资活动的资金缺口是由经营活动和筹资活动共同满足的。

五、现金流量的变化2022年上半年现金净亏空176,487.87万元，2023年上半年扭亏为盈，现金净增加25,580.82万元。

2023年上半年经营活动产生的现金流量净额为41,422.06万元，与2022年上半年的67,977.63万元相比有较大幅度下降，下降39.07%。

第 1 页 共 3 页 南京新百2023年上半年行业比较分析报告 一、总评价 得分60分，结论一般

指标名称 实际值 优秀 良好 一般 较差 极差 净资产收益率(%) 4.33 14.70 8.30 5.80 2.90 -6.30 销售(营业)利润率(%) 16.43 10.60 6.50 2.10 -0.10 -2.60 资产负债率(%) 27.35 53.60 58.60 63.60 73.60 88.60 总资产周转率(次) 0.25 3.50 2.40 1.90 1.60 1.10 存货周转率(次) 9.10 18.20 15.10 13.70 9.20 7.50

二、详细报告 （一）盈利能力状况 得分80分，结论良好 南京新百2023年上半年净资产收益率(%)为4.33%，低于行业平均值5.8%，高于行业较差值2.9%。总资产报酬率(%)为4.31%，低于行业平均值4.4%，高于行业较差值2.3%。销售(营业)利润率(%)为16.43%，高于行业优秀值10.6%。成本费用利润率(%)为19.61%，高于行业优秀值6.7%。资本收益率(%)为59.48%，高于行业优秀值19.4%。 盈利能力状况 指标名称 实际值 优秀 良好 一般 较差 极差 净资产收益率(%) 4.33 14.70 8.30 5.80 2.90 -6.30 总资产报酬率(%) 4.31 10.40 6.70 4.40 2.30 -4.10 销售(营业)利润率(%) 16.43 10.60 6.50 2.10 -0.10 -2.60 成本费用利润率(%) 19.61 6.70 2.90 1.90 1.10 -1.20 资本收益率(%) 59.48 19.40 13.90 11.40 5.90 -0.20

（二）营运能力状况 得分20分，结论极差 南京新百2023年上半年总资产周转率(次)为0.25次，低于行业极差值1.1次。应收账款周转率(次)为5.32次，低于行业极差值5.7次。流动资产周 第 2 页 共 3 页