财务报表分析 形考作业1 三一重工偿债能力分析20201011

精品文档就在这里-------------各类专业好文档，值得你下载，教育，管理，论文，制度，方案手册，应有尽有----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------三一重工财务报表分析一、前言（一）选题的意义财务分析是以财务报表和其他相关资料为依据，采用一系列专门的分析技术和分析方法，来评价、解释和预测企业财务状况、经营成果和资金变动情况的经济应用学科。

通过对企业等经济组织过去和现在的相关筹资活动、投资活动、经营活动的偿债能力、盈利能力和运营能力等分析与评价，可以为企业财务信息的使用者提供准确的信息或决策依据。

财务报表作为“商业语言”的载体，全面、系统、综合记录了企业经济业务发生的轨迹，科学系统的财务分析则日渐成为有关主体管理决策与控制提供依据与支持的重要手段。

当然，单纯从财务报表的简单数字和文字上得不出实质性的结果，而要利用一定的分析方法和分析技巧，同时结合实际情况，正确认识财务报表本身的局限性和非正常影响因素，对资产负债表、利润表和现金流量表进行全面综合分析，以便做出科学决策，这个系统的动态过程就是财务报表分析。

本文在借鉴已有研究成果的基础上，以三一重工集团有限公司2006～2008年度的年报为主要数据来源，结合自身实习的体会及思考，分析该公司的财务问题及成因，然后提出相应的优化对策。

通过本文的分析探讨，寻找出三一重工集团有限公司财务状况中存在的问题，为正确充---------------------------------------------------------精品文档---------------------------------------------------------------------。

第1篇一、前言三一重工作为中国工程机械行业的领军企业，自成立以来，始终秉承“创新、品质、服务”的经营理念，不断拓展国内外市场。

本文通过对三一重工近三年的财务报表进行分析，旨在全面了解其财务状况、经营成果和现金流量，为投资者提供决策依据。

二、公司简介三一重工股份有限公司（以下简称“三一重工”）成立于1994年，总部位于湖南省长沙市，是一家以工程机械为主业，集研发、生产、销售、服务为一体的大型企业集团。

公司主要产品包括混凝土机械、起重机械、挖掘机械、路面机械等。

近年来，三一重工不断加大研发投入，提升产品竞争力，实现了跨越式发展。

三、财务报表分析1. 资产负债表分析（1）资产分析从三一重工近三年的资产负债表可以看出，公司资产总额逐年增长，表明公司规模不断扩大。

具体分析如下：①流动资产：流动资产主要包括货币资金、应收账款、存货等。

近三年，公司流动资产总额逐年增长，其中货币资金占比最高，表明公司现金流充裕。

②非流动资产：非流动资产主要包括固定资产、无形资产等。

近三年，公司非流动资产总额逐年增长，其中固定资产占比最高，表明公司不断加大固定资产投资。

（2）负债分析从三一重工近三年的资产负债表可以看出，公司负债总额逐年增长，但资产负债率相对稳定。

具体分析如下：①流动负债：流动负债主要包括短期借款、应付账款等。

近三年，公司流动负债总额逐年增长，但增速低于资产总额增速，表明公司短期偿债能力较强。

②非流动负债：非流动负债主要包括长期借款、应付债券等。

近三年，公司非流动负债总额逐年增长，但增速低于资产总额增速，表明公司长期偿债能力较强。

（3）股东权益分析从三一重工近三年的资产负债表可以看出，公司股东权益逐年增长，表明公司盈利能力较强。

具体分析如下：①实收资本：实收资本逐年增长，表明公司吸引了更多投资者。

②资本公积：资本公积逐年增长，表明公司盈利能力不断提高。

2. 利润表分析（1）营业收入分析从三一重工近三年的利润表可以看出，公司营业收入逐年增长，表明公司产品市场需求旺盛。

《财务报表分析》第 X 次形成性考核作业——————偿债能力分析姓名：学号：班级：学校本人选择珠海格力电器股分有限公司作为分析对象进行报表分析。

目录一、公司简介——————————————————————- 2二、偿债能力指标————————————————————- 3三、短期偿债能力分析——————————————————- 4四、长期偿债能力分析——————————————————-5五、格力电器偿债能力指标同行业比较分析—————————- 6六、格力电器偿债能力指标分析———————————————7七、格力电器偿债能力分析小结——————————————-15珠海格力电器股分有限公司财务报表偿债能力分析一、公司简介珠海格力电器股分有限公司是目前全球最大的集研发、生产、销售、服务于一体的专业化空调企业，曾经连续八年上榜美国《财富》杂志“中国上市公司 100 强”。

格力电器旗下的“格力”品牌空调，是中国空调业惟一的“世界名牌”产品，业务遍及全球 90 多个国家和地区。

公司自 1991 年成立以来，紧紧环绕“专业化”的核心发展战略，从一个当初年产不到 2 万台的毫不知名的空调小厂，一跃成为今天拥有珠海、重庆、合肥、巴西四大全资生产基地，并成功收购了珠海凌达压缩机有限公司、珠海格力电工有限公司、珠海格力新元电子有限公司和珠海格力小家电有限公司四家企业，员工近 4 万人，家用空调年产能力 2500 万台、商用空调年产值 50 亿元的知名跨国企业。

珠海总部占地面积超过 100 万平方米(包括 1 至 8 期) ，总建造面积超过 120 万平方米(包括 1 至 8 期，其中研发中心面积约 6 万平方米)；斗门配套生产基地占地 100 万平方米；重庆公司占地面积约 35 万平方米 (包括在建的三期工程 15 万平方米)；合肥基地占地面积 100 万平方米；巴西生产基地占地面积 4 万多平方米。

在刚刚过去的 2022 年，格力电器秉承“一个坚持” (即坚持走拥有自主知识产权的专业化研发道路) 、“两个率先” (技术率先和管理率先) 、“四个创新”(技术创新、营销创新、管理创新和人材创新)经营理念，在竞争惨烈的空调行业，再次向国家和社会交出了一份满意的答卷。

三一重工财务报告分析1. 背景介绍三一重工是一家全球领先的工程机械制造商和解决方案提供商。

公司主要从事工程机械、混凝土机械、起重机械、桥梁机械、挖掘机械等产品的研发、制造和销售。

本文将对三一重工的财务报告进行分析，以了解公司的财务状况和经营情况。

2. 总体情况分析2.1 营收情况根据财务报告显示，三一重工在过去一年中实现了稳定增长的营收。

公司的营业收入从上一年的XX亿元增长到本年的XX亿元，增长率为X%。

这主要得益于公司产品的市场需求增加以及公司在国内外市场的扩张。

2.2 利润情况三一重工在过去一年中实现了可观的利润增长。

公司的净利润从上一年的XX 亿元增长到本年的XX亿元，增长率为X%。

这主要得益于公司加大了产品研发和市场推广的投入，并优化了生产和管理效率。

3. 资产负债分析3.1 资产情况根据财务报告显示，三一重工的总资产在过去一年中实现了较快的增长。

公司的资产总额从上一年的XX亿元增长到本年的XX亿元，增长率为X%。

这主要得益于公司对固定资产和无形资产的增加投资。

3.2 负债情况三一重工的负债总额在过去一年中也有所增长。

公司的负债总额从上一年的XX亿元增长到本年的XX亿元，增长率为X%。

这主要得益于公司为了支持业务的扩张，增加了借款和信贷额度。

3.3 资产负债率资产负债率是评估公司财务风险的重要指标。

根据财务报告显示，三一重工的资产负债率从上一年的XX%略微增加到本年的XX%。

尽管有所增加，但资产负债率仍然保持在合理的范围内，显示公司财务稳健。

4. 经营能力分析4.1 偿债能力三一重工的偿债能力在过去一年中有所提高。

公司的流动比率从上一年的X增加到本年的X，显示公司在偿还短期债务方面更加灵活和稳定。

4.2 盈利能力三一重工的盈利能力在过去一年中有所提高。

公司的净利润率从上一年的X%增加到本年的X%，显示公司在盈利能力方面取得了明显的改善。

4.3 资产周转率三一重工的资产周转率在过去一年中有所提高。

三一重工偿债能力分析一、三一重工基本情况介绍三一重工公司主要从事工程机械的研发、制造、销售和服务。

公司产品包括混凝土机械、挖掘机械、起重机械、桩工机械、筑路机械。

其中，混凝土设备为全球第一品牌，挖掘机、大吨位起重机、旋挖钻机、路面成套设备等主导产品已成为中国第一品牌。

三一重工为上海证券交易所上市企业，股票代码（A 股600031）。

近年来，随着国家高质量发展理念的确定，工程机械行业实现稳定的发展，优胜劣汰效应显现，市场份额集中度呈不断提高的趋势；另一方面，国产品牌取得长足进步，国内市场份额加快向国产品牌集中，海外市场分逐步增加。

2017 年以来，受基建投资、国家加强环境保护政策力度、设备更新升级、人工替代、出口增长等多重因素影响，工程机械行业市场高速增长，行业整体盈利水平大幅提升，行业龙头企业产品竞争力及市场份额大幅提升。

2019 年，公司实现营业收入756.65 亿元，同比增长35.55%；归属于上市公司股东的净利润112.07 亿元，同比增长83.23%；经营活动产生的现金流量净额132.65 亿元，同比增长26.01%。

截止2019 年12 月31 日，公司总资产905.41 亿元，归属于上市公司股东的净资产444.21 亿元。

二、三一重工年报信息（表一）三一重工年报信息（单位：千元）三、三一重工偿债能力分析（一）短期偿债能力分析1、流动比率=流动资产/流动负债2018年=51,895,942/33,935,358=1.522019年=68,500,223/42,148,594=1.622、速动比率=速动资产/流动负债2018年=73,774,723/33,935,358=2.172019年=90,541,298/42,148,594=2.143、现金比率=货币资金/流动负债2018年=1,985,039/33,935,358=0.352019年=13,526,744/42,148,594=0.324、营运资本=流动资产-流动负债2018年=51,895,942-33,935,358=17,960,5842019年=68,500,223-42,148,594=26,351,629流动比率国际公认的标准为2。

三一重工财务报告分析引言三一重工是中国领先的工程机械制造企业，以生产和销售混凝土机械、起重机械、路面机械等产品而闻名。

本文将对三一重工的财务报告进行分析，深入了解其财务状况和业绩表现。

第一步：收入分析首先，我们将关注三一重工的收入情况。

从财务报告中可以获取到公司的总收入、销售收入、净利润等指标。

通过比较不同年度之间的收入数据，可以观察到三一重工的收入趋势。

第二步：成本分析了解公司的成本情况对于分析财务状况至关重要。

财务报告中提供了三一重工的销售成本、研发费用、管理费用等详细信息。

通过分析这些数据，我们可以计算出公司的毛利润率和净利润率，从而评估公司的盈利能力。

第三步：资产负债表分析接下来，我们将关注三一重工的资产负债表。

资产负债表提供了公司的资产、负债和所有者权益等信息。

通过分析资产负债表，我们可以评估公司的资产结构、负债水平和偿债能力。

第四步：现金流量表分析最后，我们将研究三一重工的现金流量表。

现金流量表记录了公司的经营活动、投资活动和筹资活动所产生的现金流量。

通过分析现金流量表，我们可以了解公司的现金流入和流出情况，评估公司的经营稳定性和现金管理能力。

结论通过对三一重工的财务报告分析，我们可以得出以下结论：•公司的收入呈现稳定增长趋势，表明其市场份额和销售能力持续增强。

•公司的盈利能力良好，毛利润率和净利润率保持在合理的水平。

•公司的资产负债结构相对稳定，偿债能力较强。

•公司的现金流量状况良好，具备稳定的经营能力和现金管理能力。

综上所述，三一重工在财务状况和业绩表现上表现出色，具备良好的发展潜力和投资价值。

注意：由于没有具体的财务数据和报表，以上分析仅为示例，实际情况可能存在差异。

在进行详细分析时，请参考最新的财务报告和数据。

作业一: 偿债能力分析请依照您选取一种上市公司年报, 完毕对该公司偿债能力分析！请于第十周之前提交。

满分20分。

一、格力电器偿债能力分析1.流动比率=流动资产/流动负债2.速动比率=速动资产/流动负债=（流动资产-存货）/流动负债3、钞票比率=可及时动用资金/流动负债二、长期偿债能力1.资产负债率=负债总额/资产总额2.股东权益比率=股东权益总额/资产总额三、利率保障倍数利率保障倍数=（净利润+所得税+利息费用）/利息费用偿债能力分析: 珠海格力电器股份有限公司流动比率低, 阐明其缺少短期偿债能力。

钞票比率逐年增高, 资产负债率逐年减少, 阐明其财务上趋于稳健。

但公司利率保障倍数很小, 其支付利息能力很弱。

“财务报表分析”记分作业2总来说, 格力资产营运能力很强, 几项指标都非常先进, 堪称行业典范。

唯一局限性就是长期资产营运能力稍有下降, 应加强对总资产管理更加合理化, 弥补局限性, 保持行业优势！格力电器（获利能力分析）格力电器1-6月份营业收入为479亿元, 相比同比增长19.45% , 营业成本为370亿元, 相比增长9.46% ；格力电器1—6月份营业收入为530亿元, 相比同比增长10.64% , 营业成本为383亿元, 相比同比增长3.5% 。

阐明格力电器营业状况良好, 具备较强赚钱能力。

格力电器赚钱能力通惯用营业利润率、销售净利率、资本金利润率, 利润率越高, 阐明赚钱能力越好。

详细如表所示:格力电器—各年中期赚钱能力分析表从表中可以看出, 格力电器—营业利润率和销售净利率变动趋势基本一致, 总体是呈上升趋势, 阐明了格力电器赚钱能力较强。

结合当今实际状况, 就是越来越多家庭都需要电器, 只要格力定价精确, 其市场需求依然会保持增长, 营业利润率还会上升。

由于销售赚钱指标都是以营业指标为基本赚钱指标分析, 没有考虑投入和产出对比关系, 还应从资产应用效率和资本投入报酬进一步分析, 以公平评价公司赚钱能力。

三一重工偿债能力分析
一、偿债能力概述
三一重工作为一家大型国有企业，一直致力于提供高质量的技术产品和服务，秉承“做最实用的产品、服务最实在的客户、沉淀最切实的社会效益”的经营理念，不断提升核心竞争能力，为国家经济社会发展发挥着重要作用。

偿债能力是指一家企业可以按约定期限满足债务本金、利息及其他相关费用的能力。

偿债能力是企业债务风险评估的重要指标，影响其融资、发展和投资活动的顺利实施。

三一重工的偿债能力分析也非常重要。

二、分析三一重工偿债能力
1、财务报表分析法
财务报表分析法是一种常用的经济学分析方法，它可以从流动比率、速动比率、权益乘数以及负债比例等指标的变化中，对企业的偿债能力进行客观、科学的分析。

(1)流动比率：流动比率是指一家企业流动资产与流动负债之比，它反映了企业在短期内支付债务的能力。

从三一重工的财务报表来看，截至2024年的流动比率分别为1.98:1和2.17:1，两者分别比去年的1.93:1和2.08:1有较大提高，体现出公司短期偿债能力有所增强。

(2)速动比率：速动比率是指流动资产中可以立即变现的部分（现金及短期投资）占流动负债的比例。

三一重工偿债能力分析三一重工是中国最大的工程机械制造企业之一，具有较强的市场竞争力和盈利能力。

然而，由于行业景气度的波动以及企业规模的扩张，三一重工面临着较大的债务压力。

因此，分析其偿债能力对于投资者和债权人来说至关重要。

利用财务指标和比率来评估企业的偿债能力。

常用的财务指标包括流动比率、速动比率、现金比率、利息保障倍数和资产负债率等。

首先，流动比率是评估企业短期偿债能力的重要指标。

流动比率=流动资产/流动负债。

流动比率大于1表示企业有足够的流动资产来偿还短期债务。

根据三一重工2024年的财务数据，其流动比率为1.71，相对健康。

这意味着三一重工有足够的流动资金来偿还短期债务。

其次，速动比率是衡量企业是否有足够的快速可变现的资产来偿还债务的指标，快速可变现的资产主要包括现金、应收账款和短期投资等。

速动比率=（流动资产-存货）/流动负债。

三一重工的速动比率为1.25，也相对较高。

这表明企业有足够的快速可变现的资产来偿还债务。

第三，现金比率是企业能够立即偿还全部短期债务的能力。

现金比率=现金/流动负债。

根据三一重工的财务数据，其现金比率为0.56、现金比率较低可能意味着企业在偿债方面存在一定的困难，需要寻找其他融资手段。

然而，三一重工的现金比率还是较为稳定的。

第四，利息保障倍数是企业经营盈利能力和偿债能力的关键指标。

利息保障倍数=（息税前利润+利息费用）/利息费用。

三一重工的利息保障倍数为21.5，属于较高水平。

这表明企业具有良好的盈利能力和偿债能力，能够轻松偿还利息费用。

最后，资产负债率是评估企业长期偿债能力和财务稳定性的重要指标。

资产负债率=（总负债/总资产）*100%。

三一重工的资产负债率为49.63%。

这意味着三一重工的资产负债结构相对健康，债务相对较低。

综合以上指标和分析，三一重工的偿债能力相对较强。

其流动比率、速动比率和利息保障倍数均属于良好水平。

然而，其现金比率相对较低，需要注意流动资金管理。