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2023年-2024年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识通关考试题库带答案解析单选题（共45题）1、内部收益率是指截至某一特定时点，基金资金流入现值加上资产净值现值总额与资金流出现值总额相等，即（）等于零时的折现率，体现了投资资金的时间价值。
A.资产净值B.现金流C.净内部收益率D.净现值【答案】 D2、（2017年真题）股权投资基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资与单只股权投资资金的金额不低于100万元，且符合相关标准的单位和个人，下列符合相关标准的是（）。
A.自然人丙持有资管计划产品额度200万元，近三年年均收入20万元B.自然人甲持有某有限责任公司500万元的出资，近三年年均收入20万元C.自然人丁持有某信托计划500万元，近三年年均收入60万元D.自然人乙最近三年个人年均收入30万元，无任何金融资产【答案】 C3、进行内部复核是尽职调查步骤之一，下列关于其说法不正确的是（）。
A.内部复核在尽职调查工作中，起着防范风险、提高尽职调查质量的作用B.内部复核属于股权投资机构外部监督机制C.股权投资机构进行项目尽职调查质量控制的内部复核，通常采取项目组内部复核与项目主管领导的复核两个层次D.内部复核是指股权投资机构内部的复核机构或者复核人员，对尽职调查报告等材料进行审核，并提出复核意见的行为【答案】 B4、股权投资基金推介材料应由（）制作。
A.基金托管人B.基金管理人委托的基金销售机构C.基金管理人D.中国证券投资基金业协会【答案】 C5、（2020年真题）通过投资于多只股权投资基金，母基金的投资得以在地域、行业、投资风格等方面实现多样性，这一特点体现了股权投资母基金的作用是（）A.规模优势B.分散风险C.投资机会D.专业管理【答案】 B6、（2018年真题）股权投资基金募集机构应当采取合理方式向投资者披露信息，推介材料内容不包括（）。
A.私募基金信息披露的内容、方式及频率B.私募基金收益与风险的匹配情况C.私募基金的预期收益D.私募基金的投资范围、投资策略和投资限制情况【答案】 C7、下列说法错误的是（）。
证券投资基金基础知识考试重点一、证券投资基金概述证券投资基金是一种集合投资方式，由多个投资者共同投资于证券市场。
投资组合的管理由专业基金经理负责。
基金的运作可以分为开放式基金和闭式基金两种形式。
二、基金的分类1.按照投资策略分类： - 股票基金：以投资股票为主要目标； - 债券基金：以投资债券为主要目标； - 混合基金：根据投资者的风险承受能力，在股票和债券之间进行配置。
2.按照投资的对象分类： - 国内基金：投资范围仅限于本国境内的证券市场； - QDII基金：可以投资国外证券市场。
3.按照运作方式分类： - 开放式基金：基金份额可以随时买入和赎回，份额可以随着投资者的需求进行调整； - 闭式基金：基金份额有一定的上市和交易规则，投资者只能在二级市场上进行交易。
三、基金的运作流程1.募集期： - 发布招募公告； - 开放认购，投资者认购基金份额； - 份额净值计算。
2.运作期： - 基金经理根据基金的投资规则进行投资； - 定期公布基金净值；3.赎回期： - 投资者可以赎回持有的基金份额； - 基金进行赎回操作。
四、基金的风险与收益1.市场风险： - 市场风险指投资资产的价格波动导致投资者面临的风险； - 市场风险对于股票型基金影响最为显著。
2.信用风险： - 信用风险指债券发行人无法按时支付利息和本金； - 债券型基金容易面临信用风险。
3.流动性风险： - 流动性风险指基金份额在二级市场上难以成交； - 闭式基金的流动性风险较高。
4.基金业绩评价指标： - 基金的夏普比率、信息比率、阿尔法系数等指标能够反映基金的风险与收益的关系； - 通过这些评价指标可以对基金的表现进行量化评估。
五、基金的投资策略1.定投策略： - 定投策略是指定期定额地买入基金份额； - 定投能够降低投资者的市场定时买入的风险。
2.资产配置策略： - 资产配置指在不同资产之间进行合理的配置，以达到风险分散和收益最大化的目标； - 资产配置策略需要根据不同的市场环境和投资者的风险承受能力进行调整。
证券从业《投资基金》2015第七章考点第七章基金的估值、费用与会计核算第一节基金资产估值一、基金资产估值的概念指通过对基金所拥有的全部资产及所有负债按一定的原则和方法进行估算，进而确定基金资产公允价值的过程。
基金资产净值=基金资产基金负债基金份额净值=基金资产净值/基金总份额二、基金资产估值的重要性由于基金份额净值是开放式基金申购份额、赎回金额的计算基础，直接关系到基金投资者的利益，这就要求基金份额净值的计算必须准确。
基金份额净值必须是公允的。
三、基金资产估值需考虑的因素(一)估值频率基金一般都按照固定的时间间隔对基金资产进行估值。
目前，我国开放式基金于每个交易日估值，并于次日公告基金份额净值。
封闭式基金每周披露一次基金份额净值，但每个交易日也进行估值。
(二)交易价格交易活跃证券;交易不活跃证券。
估值要慎重，其中证券资产的流动性是非常关键的因素。
(三)价格操纵及滥估问题(四)估值方法的一致性及公开性估值方法的一致性是指基金在进行资产估值时均采取同样的估值方法，遵守同样的估值规则。
估值方法的公开性是指基金采用的估值方法需要在法律规定的募集文件中公开披露。
假若基金变更了估值方法，也需要及时进行披露。
四、我国基金资产估值实务(重点学习与掌握)(一)基金资产估值责任人责任人：基金管理人复核责任人：基金托管人(二)估值程序(三)估值的基本原则1.对存在的活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值。
估值日无市价的，但最近交易日后经济环境未发生重大变化，应采用最近交易市价确定公允价值。
估值日无市价的，且最近交易日后经济环境发生可重大变化的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值。
有充分证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的(如异常原因导致长期停牌或临时停牌的股票等)，应对最近交易的市价进行调整，以确定投资品种的公允价值。
2.对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。
第七章基金旳估值、费用与会计核算第一节基金资产估值一、基金资产估值旳概念基金资产估值是指通过对基金所拥有旳所有资产及所有负债按一定旳原则和措施进行估值，进而确定基金资产公允价值旳过程。
基金资产净值=基金资产—基金负债基金份额净值=基金资产净值/基金总份额二、基金资产估值旳重要性由于基金份额净值是开放式基金申购、赎回金额旳计算基础，直接关系到基金投资者旳利益，这就规定基金份额净值旳计算必须精确。
基金份额净值必须是公允旳。
三、基金资产估值需考虑旳原因1.估值频率即多长旳时间间隔对基金资产进行估值。
目前，我国旳开放式基金于每个交易日估值，并于次日公告基金份额净值。
封闭式基金每周披露一次基金份额净值，但每个交易日也进行估值。
海外旳基金多数也是每个交易日估值，但也有一部分基金是每周估值一次，有旳甚至每半个月、每月估值一次。
2.交易价格当基金只投资于交易活跃旳证券时，对其资产进行估值较为轻易。
这种状况下，直接采用市场交易价格就可以对基金资产估值。
当基金投资于交易不活跃旳证券时，资产估值问题则要复杂得多。
在这种状况下，基金持有旳证券要么没有交易价格，要么交易价格不可信。
估值要谨慎，其中证券资产旳流动性是非常关键旳原因。
3.价格操纵及滥估问题要防止基金资产估值时出现价格操纵及滥估现象，需要监管当局颁布更为详细旳估值规定来规范估值行为，或者由独立旳第三方来进行估值。
4.估值措施旳一致性及公开性估值措施旳一致性是指基金在进行资产估值时均采用同样旳估值措施，遵守同样旳估值规则。
估值措施旳公开性是指基金采用旳估值措施需要在法律规定旳募集文献中公开披露。
假若基金变更了估值措施，也需要及时进行披露。
四、我国基金资产估值实务（重点学习与掌握）（一）基金资产估值旳负责人负责人：基金管理人复核负责人：基金托管人为提高估值旳合理性和可靠性，行业还成立了基金估值工作小组。
工作小组定期评估基金行业旳估值原则和程序，并对活跃市场上没有市价旳投资品种、不存在活跃市场旳投资品种提出详细估值意见。
基金从业测试题及答案一、单项选择题1. 基金的分类中，根据投资对象的不同，可以分为：A. 股票型基金B. 债券型基金C. 货币市场基金D. 所有以上选项2. 基金的托管人是：A. 基金管理公司B. 银行C. 证券交易所D. 投资者3. 开放式基金的申购和赎回价格是：A. 按市场价格B. 按基金净值C. 按基金管理公司规定D. 按投资者意愿二、多项选择题1. 以下哪些因素会影响基金的收益？A. 市场利率变动B. 基金经理的决策C. 投资者的申购时间D. 基金的分红政策2. 基金的风险主要包括：A. 信用风险B. 市场风险C. 流动性风险D. 操作风险三、判断题1. 基金的收益总是高于银行存款。
（）2. 基金管理公司可以自行决定基金的分红比例。
（）四、简答题1. 简述基金的运作流程。
五、案例分析题1. 假设你是一名基金经理，面对市场波动，你将如何调整投资组合以保护投资者的利益？答案：一、单项选择题1. D2. B3. B二、多项选择题1. A B D2. A B C D三、判断题1. ×2. √四、简答题基金的运作流程主要包括以下几个步骤：基金的设立、基金的募集、基金的托管、基金的投资管理、基金的估值、基金的收益分配以及基金的清算。
五、案例分析题作为基金经理，在面对市场波动时，应首先分析市场趋势和投资环境，根据基金的投资策略和目标，调整投资组合，减少高风险资产的配置，增加低风险资产的配置，以降低整体投资组合的风险。
同时，密切关注市场动态，灵活调整投资策略，以保护投资者的利益。
第7章基金的信息披露1.以下不属于基金运作披露的信息是()A.基金年度报告B.上市交易公告书C.基金月度报告D.基金资产净值和份额净值公告答案:C2.关于基金依法披露的信息对投资者的价值，表述不正确的是( )。
A.可以评价基金经理的管理水平B.及时了解基金投资的所有具体品种C.可以判断基金投资是否符合基金合同的约定D.判断基金的风险状况答案:D3.基金管理人、基金托管人和其他基金信息披露义务人应当依法披露基金信息，并保证所披露信息的（）。
A.真实性. 准确性和完整性B.及时性. 真实性和效益性C.规范性. 完整性和及时性D.真实性. 准确性和实用性答案:A4.一般情况下，以下基金信息的披露时间无法事先预见的是( )。
A.临时信息披露B.基金募集信息披露C.基金份额上市交易公告书D.基金季度报告答案:A5.以下不属于基金信息披露禁止行为的是（）。
A.对证券投资业绩进行预测B.虚假记载. 误导性陈述或者重大遗漏C.诋毁其他基金管理人. 基金托管人或者基金销售机构D.基金信息披露义务人应当确保应予披露的基金信息在中国证监会规定时间内披露答案:D6.基金运作信息披露文件包括( )。
A. 招募说明书B. 基金合同C. 上市交易公告书D. 基金份额发售公告答案:C7.可能对基金持有人权益及基金份额的交易价格产生重大的影响的事项不包括( )。
A. 基金份额持有人大会的召开B. 基金管理人或基金托管人变更C. 开放式基金发生巨额赎回且按期支付赎回款项D. 延长基金合同期限答案:C8.下列不属于我国基金信息披露制度体系的是( )。
A. 基金信息披露的地方政策B. 基金信息披露的国家法律C. 基金信息披露的规范性文件D. 信息披露自律规则答案:A9.以下不在基金财务报表附注中披露的内容是( )。
A. 主要会计政策B. 基金资产负债表日后非调整事项的说明C. 投资组合重大变动D. 关联方关系及其交易答案:C10.基金管理人应在每年结束后（）日内，在指定报刊上披露年度报告摘要，在管理人网站上披露年度报告全文。
2024年基金从业资格证之基金法律法规、职业道德与业务规范真题练习试卷B卷附答案单选题（共200题）1、基金销售人员在为投资者办理基金开户手续时的注意事项不包括（）。
A.有效识别投资者身份B.向投资者提供“投资人权益须知”C.向投资者介绍基金销售业务流程、收费标准及方式、投诉渠道等D.了解投资者的投资目标，但不需要了解其风险承受能力【答案】 D2、商业银行担任基金托管人的，由（）核准。
A.中国证监会B.中国基金业协会C.中国银保监会D.中国证监会和中国银保监会【答案】 D3、狭义的基金监管一般专指（）依法对基金市场、基金市场主体及其活动的监督和管理。
A.社会力量B.基金机构内部监督部门C.基金行业自律组织D.法定监管权的政府机构【答案】 D4、(2017年)基金销售渠道审慎调查包括（）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ【答案】 D5、（）属于基金管理公司风险管理的基本原则。
A.公平性原则B.时序性原则C.独立性原则D.关联性原则【答案】 C6、（2018年真题）关于投资者教育的基本原则，以下表述错误的是（）。
A.证券经营机构应当将投资者教育纳入各项业务环节B.投资者教育是投资咨询活动的一种表现形式C.投资者教育没有固定模式D.不存在广泛适用的投资者教育计划【答案】 B7、(2016年)中国证监会的职责不包括（）。
A.办理基金备案B.进行基金注册登记C.制定基金从业人员的资格标准和行为准则D.监督检查基金信息的披露情况【答案】 B8、ETF基金份额折算比例以四舍五入的方法保留小数点后（）。
A.8位B.3位C.2位D.4位【答案】 A9、（2017年真题）私募基金募集完毕，私募基金管理人应当根据中国证券投资基金业协会的规定，办理基金备案手续，下列不属于办理基金备案手续应当提交的材料是（）。
A.私募基金的主要投资方向B.私募基金的基金合同、公司章程或者合伙协议C.私募基金的发售公告D.私募基金的类别【答案】 C10、（）基金是指以追求资本增值为基本目标，较少考虑当期收人的基金，主要以具有良好增长潜力的股票为投资对象。
基金资格考试试卷一、单选题（每题1分，共20分）1. 基金管理公司的主要业务不包括以下哪项？A. 基金募集B. 基金托管C. 基金投资D. 基金销售2. 以下哪项不是基金的收益来源？A. 股票红利B. 债券利息C. 基金管理费D. 存款利息3. 基金的托管人是指：A. 基金管理公司B. 基金持有人C. 银行或证券公司D. 基金销售机构4. 基金的净值（NAV）是指：A. 基金的总资产减去总负债B. 基金的总资产加上总负债C. 基金的总资产除以基金份额总数D. 基金的总负债除以基金份额总数5. 基金的赎回是指：A. 投资者将基金份额卖回给基金管理公司B. 基金管理公司将基金份额卖给投资者C. 投资者将基金份额转让给其他投资者D. 基金管理公司将基金份额转让给其他投资者二、多选题（每题2分，共20分）1. 基金的类型包括：A. 股票型基金B. 债券型基金C. 货币市场基金D. 混合型基金2. 基金的运作费用包括：A. 管理费B. 托管费C. 销售服务费D. 交易费用3. 基金的收益分配方式可能包括：A. 现金分红B. 红利再投资C. 股票分红D. 债券分红4. 基金的风险管理措施可能包括：A. 资产配置B. 风险预算C. 止损策略D. 杠杆操作5. 基金的监管机构可能包括：A. 中国证监会B. 中国人民银行C. 国家外汇管理局D. 证券交易所三、判断题（每题1分，共20分）1. 基金的净值越高，代表基金的业绩越好。
（错误）2. 基金的托管人负责基金的日常运作管理。
（错误）3. 投资者购买基金后，可以随时赎回。
（错误）4. 基金的收益与风险是成正比的。
（正确）5. 基金的收益分配方式一旦确定，投资者不能更改。
（错误）四、简答题（每题5分，共20分）1. 请简述基金的运作流程。
2. 请解释基金的净值和累计净值的区别。
3. 请描述基金的风险和收益之间的关系。
4. 请解释基金的托管人和基金管理公司各自的职责。
第七章基金信息披露、估值和收益分配 **************************************************************************************** 了解公开披露的基金信息的范围；《证券投资基金信息披露管理办法》第五条 公开披露的基金信息包括：(一)基金招募说明书；(二) 基金合同；(三) 基金托管协议；(四)基金份额发售公告；(五)基金募集情况；(六)基金合同生效公告；(七)基金份额上市交易公告书；(八)基金资产净值、基金份额净值；(九)基金份额申购、赎回价格；(十)基金定期报告，包括基金年度报告、基金半年度报告和基金季度报告；(十一)临时报告；(十二)基金份额持有人大会决议；(十三)基金管理人、基金托管人的基金托管部门的重大人事变动；(十四)涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼；(十五)澄清公告；(十六)中国证监会规定的其他信息。
了解公开披露信息的禁止行为；《证券投资基金信息披露管理办法》第六条 公开披露基金信息，不得有下列行为：(一)虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏；(二)对证券投资业绩进行预测；(三)违规承诺收益或者承担损失；(四)诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金份额发售机构；(五)登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字；(六)中国证监会禁止的其他行为。
了解基金资产净值、基金份额净值等基金运作信息披露的规定；《证券投资基金信息披露管理办法》第十四条 基金管理人应当至少每周公告一次封闭式基金的资产净值和份额净值。
第十五条开放式基金的基金合同生效后，在开始办理基金份额申购或者赎回前，基金管理人应当至少每周公告一次基金资产净值和基金份额净值。
基金管理人应当在每个开放日的次日，通过网站、基金份额发售网点以及其他媒介，披露开放日的基金份额净值和基金份额累计净值。
第十六条 基金管理人应当公告半年度和年度最后一个市场交易日基金资产净值和基金份额净值。
基金管理人应当在前款规定的市场交易日的次日，将基金资产净值、基金份额净值和基金份额累计 净值登载在指定报刊和网站上。
了解基金份额净值计价错误、基金重大关联交易、基金收益分配等临时信息披露要求；《证券投资基金信息披露管理办法》第二十三条基金发生重大事件，有关信息披露义务人应当在两日内编制临时报告书，予以公告，并在公开披露日分别报中国证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。
前款所称重大事件，是指可能对基金份额持有人权益或者基金份额的价格产生重大影响的下列事件：(一)基金份额持有人大会的召开；(二)提前终止基金合同；(三)基金扩募；(四)延长基金合同期限；(五)转换基金运作方式；(六)更换基金管理人、基金托管人；(七)基金管理人、基金托管人的法定名称、住所发生变更；(八)基金管理人股东及其出资比例发生变更；(九)基金募集期延长;(十)基金管理人的董事长、总经理及其他高级管理人员、基金经理和基金托管人基金托管部门负责人发生变动；(十一)基金管理人的董事在一年内变更超过百分之五十；(十二)基金管理人、基金托管人基金托管部门的主要业务人员在一年内变动超过百分之三十；(十三)涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼；(十四)基金管理人、基金托管人受到监管部门的调查；(十五)基金管理人及其董事、总经理及其他高级管理人员、基金经理受到严重行政处罚，基金托管人及其基金托管部门负责人受到严重行政处罚；(十六)重大关联交易事项；(十七)基金收益分配事项；(十八)管理费、托管费等费用计提标准、计提方式和费率发生变更；(十九)基金份额净值计价错误达基金份额净值百分之零点五；(二十)基金改聘会计师事务所；(二十一)变更基金份额发售机构；(二十二)基金更换注册登记机构；(二十三)开放式基金开始办理申购、赎回；(二十四)开放式基金申购、赎回费率及其收费方式发生变更；(二十五)开放式基金发生巨额赎回并延期支付；(二十六)开放式基金连续发生巨额赎回并暂停接受赎回申请；(二十七)开放式基金暂停接受申购、赎回申请后重新接受申购、赎回；(二十八)中国证监会规定的其他事项。
了解基金信息披露的编制和刊登要求；《证券投资基金信息披露管理办法》第二十七条基金信息披露义务人公开披露基金信息，应当符合中国证监会相关基金信息披露内容与格式准则的规定；特定基金信息披露事项和特殊基金品种的信息披露，应当符合中国证监会相关编报规则的规定。
第二十八条基金托管人应当按照相关法律、行政法规、中国证监会的规定和基金合同的约定，对基金管理人编制的基金资产净值、基金份额净值、基金份额申购赎回价格、基金定期报告和定期更新的招募说明书等公开披露的相关基金信息进行复核、审查，并向基金管理人出具书面文件或者盖章 确认。
第二十九条 基金管理人、基金托管人应当在指定报刊中选择披露信息的报刊。
基金管理人、基金托管人除依法在指定报刊和网站上披露信息外，还可以根据需要在其他公共媒体披露信息，但是其他公共媒体不得早于指定报刊和网站披露信息，并且在不同媒介上披露同一信息 的内容应当一致。
了解基金定期报告的审计要求。
《证券投资基金信息披露管理办法》第十八条基金管理人应当在每年结束之日起九十日内，编制完成基金年度报告，并将年度报告正文登载于网站上，将年度报告摘要登载在指定报刊上。
基金年度报告的财务会计报告应当经过审计。
**************************************************************************************** 了解基金估值的原则、基金产品估值采用的方法；《关于证券投资基金执行《企业会计准则》估值业务及份额净值计价有关事项的通知》二、估值的基本原则（一）对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值。
估值日无市价，但最近交易日后经济环境未发生重大变化的，应采用最近交易市价确定公允价值。
估值日无市价，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值。
有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对最近交易的市价进行调整，确定公允价值。
（二）对不存在活跃市场的投资品种，应采用市场参与者普遍认同，且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术确定公允价值。
运用估值技术得出的结果，应反映估值日在公平条件下进行正常商业交易所采用的交易价格。
采用估值技术确定公允价值时，应尽可能使用市场参与者在定价时考虑的所有市场参数，并应通过定期校验，确保估值技术的有效性。
（三）有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司应根据具体情况与托管银行进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值。
三、具体投资品种的估值（一）交易所上市、交易品种的估值。
交易所上市股票和权证以收盘价估值，上市债券以收盘净价估值，期货合约以结算价格估值。
交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量。
（二）交易所发行未上市品种的估值。
首次发行未上市的股票、债券和权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量；送股、转增股、配股和公开增发新股等发行未上市股票，按交易所上市的同一股票的市价估值；首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，按交易所上市的同一股票的市价估值；非公开发行有明确锁定期的股票，按本文附件确定公允价值。
（三）交易所停止交易等非流通品种的估值。
因持有股票而享有的配股权，以及停止交易、但未行权的权证，采用估值技术确定公允价值。
（四）全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用估值技术确定公 允价值。
《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》一、基金管理公司应严格按照新准则、我会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种按如下原则进行估值：（一）对存在活跃市场的投资品种，如估值日有市价的，应采用市价确定公允价值；估值日无市价，但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，应采用最近交易市价确定公允价值。
（二）对存在活跃市场的投资品种，如估值日无市价，且最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，使潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响在0.25％以上的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价，确定公允价值。
（三）当投资品种不再存在活跃市场，且其潜在估值调整对前一估值日的基金资产净值的影响在0.25％以上的,应采用市场参与者普遍认同，且被以往市场实际交易价格验证具有可靠性的估值技术，确定投资品种的公允价值。
二、在基金估值过程中，特别是按上述第一条第(二)款或第(三)款的规定进行估值时，基金管理公司应遵循以下原则和程序：（一）基金管理公司应保证基金估值的公平、合理，特别是应当保证估值未被歪曲以免对基金份额持有人产生不利影响。
（二）基金管理公司应制订健全、有效的估值政策和程序，经基金管理公司管理层批准后实行。
估值政策和程序应当明确参与估值流程各方及人员的分工和职责，并明确所有基金投资品种的估值方法，特别是要对按照第一条第（二）款或第（三）款的规定进行估值时所采用的估值模型、假设、参数及其验证机制做出规定。
（三）基金管理公司对投资品种进行估值时应保持估值政策和程序的一贯性。
在考虑投资策略的情况下，同一基金管理公司对管理的不同基金持有的同一证券的估值政策、程序及相关的方法应当一致。
除非产生需要更新估值政策或程序的情形，已确定的估值政策和程序应当持续适用。
为了确保一贯性原则的执行，基金管理公司应当建立相关内控机制。
（四）基金管理公司应定期对估值政策和程序进行评价，在发生了影响估值政策和程序的有效性及适用性的情况后应及时修订估值方法，以保证其持续适用。
估值政策和程序的修订建议须经基金管理公司管理层审批后方可实施。
基金在采用新投资策略或投资新品种时，应评价现有估值政策和程序的适用性。
（五）基金管理公司在采用估值政策和程序时，应当充分考虑参与估值流程各方及人员的经验、专业胜任能力和独立性，通过建立估值委员会、参考行业协会估值意见、参考独立第三方机构估值数据等一种或多种方式的有效结合，减少或避免估值偏差的发生。
了解基金估值相关责任的承担、估值或份额净值计价错误的报告义务；《关于证券投资基金执行《企业会计准则》估值业务及份额净值计价有关事项的通知》四、计价错误的处理及责任承担（一）基金管理公司应制定估值及份额净值计价错误的识别及应急方案。
