20XX基金从业大数据：易错题TOP50 ,人人必背!-基金从业资格考试.doc

1、关于股权投资基金常用的估值方法，下列说法错误的是（）。

A. 成本法包括账面价值法和清算价值法B. 清算价值法是假设企业破产和公司解散时，将企业拆分为可出售的几个业务或资产包，并分别估算这些业务或资产包的变现价值，加总后作为企业估值的参考标准C. 待评估资产价值=重置全价-综合贬值D. 完全重置成本是指在现时条件下重新购置一项全新状态的资产所需的全部成本正确答案：A解析：A项，成本法包括账面价值法和重置成本法2、（）业务尽职调查的考察重点为管理团队、资产质量、融资结构、融资运用、发展战略以及风险分析等。

A. 创业期B. 扩张期C. 衰退期D. 成熟期正确答案：D解析：不同投资策略针对的目标企业类型及所处发展阶段不同，因而业务尽职调查的侧重点也不同，创业投资的考察重点为管理团队和产品服务部分，对于处于扩张期的企业对产品服务、发展战略及市场因素的关注程度更高一些，对于成熟阶段的企业则更多关注管理团队、资产质量、融资结构、融资运用、发展战略以及风险分析等。

3、关于股权投资基金估值，下列说法不正确的是（）。

A. 如果目标企业现金流稳定，未来可预测性较高，应采用经济增加值法进行估值B. 成本法是一种辅助方法，主要原因是企业历史成本与未来价值并无必然联系C. 不管采用何种估值方法，估值都应根据评估日的市场情况从市场参与者的角度出发D. 在评估一项投资的公允价值时，应考虑该项投资的性质、事实及背景，为之选择恰当的估值方法正确答案：A解析：A项，如果目标企业现金流稳定，未来可预测性较高，则现金流折现价值更有意义。

4、综合考虑历史演变的内在逻辑和我国的监管分类，广义股权投资基金不包括（）A. 广义创业投资基金B. 不动产基金C. 基础设施基金D. 并购基金正确答案：A解析：综合考虑历史演变的内在逻辑和我国的监管分类，广义股权投资基金包括狭义创业投资基金、并购基金、不动产基金、基础设施投资基金5、（）规定“基金行业协会是证券投资基金行业的自律性组织，是社会团体法人”A. 《证券投资基金法》B. 《证券法》C. 《私募投资基金监督管理暂行办法》D. 《期货交易管理条例》正确答案：A解析：《证券投资基金法》规定“基金行业协会是证券投资基金行业的自律性组织，是社会团体法人。

2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识真题精选附答案单选题（共60题）1、公司财务报表不包括（）。

A.资产负债表B.利润表C.资产净值表D.现金流量表【答案】 C2、以下关于风险容忍度的说法错误的是（）A.投资者的风险容忍度取决于其承担风险的能力和意愿两个方面B.具备高于平均水平的风险承受能力和风险承担意愿意味着具备高于平均水平的风险容忍度C.具备低于平均水平的风险承受能力和风险承担意愿意味着具备低于平均水平的风险容忍度D.其他条件相同的条件下，相比投资期限较长的投资者而言，投资期限较短的投资者具有更高的风险承受能力【答案】 D3、期货的平仓方式不包括（）。

A.对冲B.实物交割C.现金结算D.同城结算【答案】 D4、按（）分类，债券可分为政府债券、金融债券、公司债券等。

A.发行主体B.偿还期限C.计息方式D.付息方式【答案】 A5、关于预期损失（ES）指标，以下表述错误的是（）A.能衡量极端情况发生时损失的平均值B.不满足次可加性C.预期损失也被称为条件风险价值度D.是指在给定时间区间和置信区间内，投资组合损失的期望值【答案】 B6、关于即期利率，以下表述错误的是（）。

A.—般而言，即期利率随期限变化B.即期利率的计息日起点是未来的某一时刻C.利息和本金都是在到期日支付D.即期利率是已设定到期日的零息债券的到期收益率【答案】 B7、甲公司2015年资产收益率为10%，负债权益比为1.5，则甲公司2015年的净资产收益率为（）。

A.25％B.15％C.20％D.30％【答案】 A8、（）是计算投资者申购基金份额、赎回资金金额的基础。

A.基金资产净值B.基金资产总值C.基金资产份额D.基金资产份额净值【答案】 D9、以下关于最大回撤的说法中错误的是（）。

A.可以在任何历史区间做测度B.用于衡量投资管理人对下行风险的控制能力C.指定区间越短，这个指标就越不利D.指标的缺点是只能衡量损失的大小，而不能衡量损失发生的可能频率【答案】 C10、下列关于不动产投资的类型描述中，正确的有（）。

1.基金价格不属于基金业绩必须考虑的因素2.按计息与付息方式分类可以将债券分为票息债券和贴现债券3.以发行基金方式募集资金不征收营业税4.融资融券开户时间18个月，持有资金50万5.私募股权投资：风险投资、成长权益、并购投资、危机投资、私募股权二级市场投资6.算术平均市盈率大于几何平均收益率7.技术分析：一切信息、趋势性、历史会重演8.收取销售服务费的基金通常不再收取申购和赎回费9.影响投资需求关键因素：投资期限、收益要求、风险容忍度10.公司债券发行主体是股份公司11.可转换债券并非具有较高的潜在收益率12.流动性风险指未到期债券持有者无法以面值，而只能以明显低于市值的价格变现债券形成的投资风险13.收益性是股票最基本的特征14.回购分为质押式回购和买断式回购15.房地产权益基金为开放式基金16.利润表反映一定会计期间财务成果的报表17.投资于债券投资组合，获得的利息和收回的本金恰好满足未来现金需求，成为现金配比策略18.资产回报率不看分红，看股价增值19.夏普指数风险溢价乘以收益率标准差20.影响回购协议利率因素：抵押证券质量、回购期限长短、交割条件、货币市场其他子市场利率21.债券评级是反映债券违约风险的重要指标22.我国黄金交易市场包括上海黄金交易所和上海期货交易所23.詹森指数以资产定价模型为基础24.无论期限长短央行票据交易流通起始日为债券登记日当天25.债券结算业务：分销业务、现券业务、质押式回购业务、买断式回购业务、债券远期交易及债券借贷26.采用券商结算模式（第三方存管模式）：证券公司单一客户资产管理计划、信托计划27.股票自由进行交易体现流动性28.抵押债券的抵押保证物是不动产29.期权合约唯一的变量是期权费30.同业存单是银行业存款类金融机构重要短期融资工具31.债券竞价交易和权证交易实行当日回转交易32.理事会是证券交易所的决策机构33.基金的绝对收益是计算基金业绩评价的第一步34.相对价值法主要包括市盈率模型、市净率模型、市现率模型、市销率模型和企业价值倍数。

基金从业资格考试易错题100道基金从业资格考试易错题100道1. 以下不属于金融市场的是（B）A.上海黄金交易所B.北京石油交易所C.中国外汇交易中心D.银行间同业拆解中心2. 以下属于投资概念的描述，错误的是（D）A.投资未来收益具有不确定性B.投资者期望投资回报应该能补偿资金被占用的时间C.投资者期望投资回报应该能补偿预期的通货膨胀率D.投资的产出会大于投入3. 按交易标的物分类，金融市场类别不包括（C）A.票据市场B.黄金市场C.艺术品市场D.外汇市场4. 关于公司型基金，以下表述错误的是（B）A.基金投资者是基金公司的股东B.依据基金合同成立C.在法律上具有独立法人地位的股份投资公司D.公司设有董事会，代表投资者的利益行使职权5. 关于基金与银行储蓄存款的差异，以下表述错误的是（B）A.基金管理人必须定期披露基金投资运作情况，银行则不需要B.银行储蓄的目标客户是保守型客户，基金目标客户是激进型客户C.基金是一种受益凭证，银行储蓄是一种信用凭证D.基金收益具有一定的波动性，银行储蓄利率相对固定6.某基金公司为了集中打造明星基金，提高某一基金的业绩。

下列做法合规的是（D）A.在交易方面，给该基金提供优先的成交机会B.任命投资总监兼任该基金经理，与原基金经理一起管理C.同向和反向交易D.研究员调研获得的深度报告，优先向该基金管理人提供7.私募基金管理人向中国基金业协会申请登记需要申报的信息，下列描述错误的是（A）A.高级管理人利害关系人的基本信息B.管理基金基本信息C.股东或合伙人基本信息D.高级管理人员基本信息8.基金管理人职责终止事由，下列不属于的是（C）A.依法撤销B.持有人大会解聘C.连续2年亏损D.依法取消基金管理资格9.申请开展基金销售业务的机构应（B）A.缴纳风险抵押金B.制定完善的资金清算流程C.具备符合资质的投资管理人员D.获得注册所在地人民银行分支机构的批准10.某基金公司不负有监管职责的从业人员甲发现本公司销售部门员工乙有商业贿赂行为，甲最佳行为是（D）A.无需主动向监管机构提供违法违规线索B.无需举报违法行为，但如果相关监管部门对此进行调查要予以配合C.立即向上级部门或者监管机构报告D.应当及时制止并向上级部门或者监管机构报告11.基金管理人应当按照（C）的约定，向投资人收取销售费用A.基金销售协议B.理财服务协议C.基金合同D.基金资产托管协议12.某基金交易员卖出某股票时操作失误，直接导致该股票成交价格大幅波动，并造成基金财产损失。

2023年基金从业资格考试易错题及答案2023年基金从业资格考试易错题及答案1.关于下行风险和最大回撤说法正确的选项是(C)。

A.最大回撤与投资期限无关B.基金经理投资管理从不考虑下行风险和最大回撤C.下行风险和最大回撤都是反映基金投资可能出现最坏情况的指标D.不同评估期间可以比较不同基金的最大回撤2.关于股票、债券、基金的区别，以下表述正确的选项是(B)。

A.股票、债券、基金都是直接投资工具B.股票和债券是直接投资工具，基金是一种间接投资工具C.基金所募集的资金主要投向有价和无价证券等金融工具或产品D.股票、债券、基金都是间接投资工具3.某投资者 A于 T日通过某商业银行网上银行申购 B基金，确认的基金份额应于(A)确认。

A.T+1B.T+3C.TD.T+24.基金管理人通过授权控制来控制业务活动的运作，以下属于不恰当授权的是(A)。

A.基金经理 A在休闲期间，私自授权基金经理 B代他管理基金B.总经理缺位期间，董事会授权某副总经理代行总经理职责C.总经理授权某总经理分管市场销售业务D.股东会授权董事会审批一定额度之下的固定资产处置事项5.根据基金销售适用性原那么，应对(B)做出评价。

A.基金投资人、基金经理、基金投资策略B.基金管理人、基金产品、基金投资人C.基金管理人、基金托管人、基金销售机构D.基金管理人、基金销售机构、基金经理6.中国证监会在(D)年批复上海证券交易所和____结合交易所开展沪港通试点。

A.2023B.2023C.2023D.20237.我国证券交易所是在权益登记日(B股为最后交易日)的次一交易日对该证券作除权、除息处理。

除权(息)日该证券的前收盘价改为除权(息)日除权(息)日参考价，除权(息)参考价的计算公式为(C)。

A.除权(息)参考价=前收盘价-现金红利+配股价格+股份变动比例/(1+股份变动比例)B.除权(息)参考价=前收盘价-现金红利+配股价格×股份变动比例/(1-股份变动比例)C.除权(息)参考价=前收盘价-现金红利+配股价格×股份变动比例/(1+股份变动比例)D.除权(息)参考价=前收盘价+现金红利+配股价格×股份变动比例/(1+股份变动比例)8.(C)是衡量债券价格相对于利率变动的敏感性指标。

基金从业资格考试100道易错题汇总1．以下不属于金融市场的是（B）A．上海黄金交易所B．北京石油交易所C．中国外汇交易中心D．银行间同业拆解中心2．以下属于投资概念的描述，错误的是（D）A．投资未来收益具有不确定性B．投资者期望投资回报应该能补偿资金被占用的时间C．投资者期望投资回报应该能补偿预期的通货膨胀率D．投资的产出会大于投入3．按交易标的物分类，金融市场类别不包括（C）A．票据市场B．黄金市场C．艺术品市场D．外汇市场4．关于公司型基金，以下表述错误的是（B）A．基金投资者是基金公司的股东B．依据基金合同成立C．在法律上具有独立法人地位的股份投资公司D．公司设有董事会，代表投资者的利益行使职权5．关于基金与银行储蓄存款的差异，以下表述错误的是（B）A．基金管理人必须定期披露基金投资运作情况，银行则不需要B．银行储蓄的目标客户是保守型客户，基金目标客户是激进型客户C．基金是一种受益凭证，银行储蓄是一种信用凭证D．基金收益具有一定的波动性，银行储蓄利率相对固定6．某基金公司为了集中打造明星基金，提高某一基金的业绩。

下列做法合规的是（D）A．在交易方面，给该基金提供优先的成交机会B．任命投资总监兼任该基金经理，与原基金经理一起管理C．同向和反向交易D．研究员调研获得的深度报告，优先向该基金管理人提供7．私募基金管理人向中国基金业协会申请登记需要申报的信息，下列描述错误的是（A）A．高级管理人利害关系人的基本信息B．管理基金基本信息C．股东或合伙人基本信息D．高级管理人员基本信息8．基金管理人职责终止事由，下列不属于的是（C）A．依法撤销B．持有人大会解聘C．连续2年亏损D．依法取消基金管理资格9．申请开展基金销售业务的机构应（B）A．缴纳风险抵押金B．制定完善的资金清算流程C．具备符合资质的投资管理人员D．获得注册所在地人民银行分支机构的批准10．某基金公司不负有监管职责的从业人员甲发现本公司销售部门员工乙有商业贿赂行为，甲最佳行为是（D）A．无需主动向监管机构提供违法违规线索B．无需举报违法行为，但如果相关监管部门对此进行调查要予以配合C．立即向上级部门或者监管机构报告D．应当及时制止并向上级部门或者监管机构报告11．基金管理人应当按照（C）的约定，向投资人收取销售费用A．基金销售协议B．理财服务协议C．基金合同D．基金资产托管协议12．某基金交易员卖出某股票时操作失误，直接导致该股票成交价格大幅波动，并造成基金财产损失。

2022-2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识高分通关题型题库附解析答案单选题（共60题）1、下列不属于基础衍生工具的是（）。

A.远期合约B.期权合约C.结构化金融衍生工具D.互换合约【答案】 C2、基金会计核算的内容不包括以下（）业务。

A.估值核算B.权益核算C.基金申购与赎回核算D.投资绩效评估【答案】 D3、（）是股票最基本的特征。

A.收益性C.流动性D.永久性【答案】 A4、个股的选择与权重受到（）的限制。

A.到期收益率B.利率期限结构C.投资期限D.投资比例【答案】 D5、（）是可以通过分散化投资来降低的风险。

A.系统性风险B.市场风险C.政策风险D.非系统性风险【答案】 D6、短期债券的偿还期为（）。

A.1年以下B.2年以下D.4年以下【答案】 A7、下列关于全球投资业绩标准对于收益率计算条款不包括（）。

A.不同期间的回报率必须以算数平均方式相连接B.必须采用经现金流调整后的时间加权收益率C.投资组合的收益必须以期初资产值加权计算，或采用其他能反映期初价值及对外现金流的方法D.必须采用总收益率，即包括实现的和未【答案】 A8、每一项不动产在地理位置、产权类型、用途和使用率等方面而言都是独特的，这体现了不动产投资的（）特点。

A.异质性B.不可分性C.可分性D.低流动性【答案】 A9、（）是指未被开发的，可作为未来开发房地产基础的商业地产之一。

A.地产B.写字楼C.酒店D.养老地产【答案】 A10、关于机构投资者的常见特征，以下表述错误的是（）。

A.投资行为规范B.风险承受能力比个人投资者更低C.投资管理专业D.资金实力雄厚，投资规模相对较大【答案】 B11、下列关于时间和贴现率对价值的影响，说法正确的是（）。

A.未来人们拥有同等金额货币的时点距当前时间越长，未来同等金额货币的价值越高B.未来人们拥有同等金额货币的时点距当前时间越短，未来同等金额货币的价值越低C.贴现率越小，货币当前的价值越小D.贴现率越小，货币当前的价值越大【答案】 D12、利润表是反映在（）财务成果的报表。

2022-2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识通关练习试题附有答案详解单选题（共20题）1. 以下关于下行标准差的局限性，说法正确的是（）。

A.无法刻画基金收益率不达目标的风险B.只能选用0作为目标收益率C.若在考察期间表现一直超越目标，将得不到足够的数据点计算下行标准差D.只能基于日交易数据计算【答案】 C2. 基本分析是建立在否定（）的基础之上。

A.半强有效市场B.强有效市场C.弱有效市场D.无市场【答案】 A3. 相对估值法常见的估值比率包括（）A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】 A4. Brinson方法较为直观、易理解，下列不属于基金收益与基准组合收益的差异归因的因素是()。

A.资产配置B.行业选择C.交叉效应D.风险调整【答案】 D5. 按（）分类，债券可分为固定利率债券、浮动利率债券、累进利率债券、免税债券等。

A.发行主体B.偿还期限C.债券持有人收益方式D.计息与付息方式【答案】 C6. 假设某基金持有的三种股票的数量分别为10万股、50万股和100万股，每股的收盘价为30元、20元和10元，银行存款为1000万元，对托管人或管理人应付未付的报酬为500万元，应付税费为500万元，已售的基金份额2000万份。

运用一般的会计原则，计算基金份额净值为（）。

A.1B.1.65C.0.65D.1.15【答案】 D7. 关于回购协议，以下表述错误的是（）。

A.国债回购可以分为质押式回购和买断式回购B.中国人民银行可将回购协议作为工具进行公开市场操作C.国债回购市场存在场内交易市场和场外交易市场D.正回购方存在信用风险，逆回购方不存在信用风险【答案】 D8. 关于认购权证持有人的权利，以下说法正确的是（）。

A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ【答案】 C9. 某公司目前的流动比率大于1，速动比率小于1，公司用现金支付了应付账款后，流动比率与速动比率的变化是（）。

2022-2023年基金从业资格证之证券投资基金基础知识题库与答案单选题（共60题）1、以下不属于再融资的方式是（）。

A.股票回购B.发行可转换债券C.非公开发行股票D.向不特定对象公开募集【答案】 A2、关于ETF的风险中，以下不会导致跟踪误差的是（）A.抽样复制B.现金留存C.基金分红D.流动性【答案】 D3、若一年期国库券的收益率为3％，风险厌恶投资者要求的风险溢价为5％，则该投资者的期望收益率为（）。

A.2％B.8％C.5％D.3％【答案】 B4、股价指数复制方法通常不包括( )。

A.完全复制B.抽样复制C.优化复制D.分层复制【答案】 D5、假设某基金2015年1月5日的单位净值为1.3910元，2015年12月31日的单位净值为1.8618元。

期间该基金曾于2015年4月9日和8月12日每份额分别派发红利0.08元和0.1元。

该基金2015年4月8日和8月11日(除息日前一天珀单位净值分别为1.9035元和1.8460元，规定红利以除息日前一天的单位净值为计算基准确定再投资份额，则该基金在2015年的时间加权收益率为（）A.33.85%B.38.52%C.41.51%D.47.72%【答案】 D6、()负责根据投资决策委员会制定的投资原则和计划制定投资组合的具体方案，向交易部下达投资指令。

A.营业部B.投资部C.财务部D.研究部【答案】 B7、根据目前的税收政策，发生在国内的以下投资经营活动不需要缴纳增值税的是（）A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.ⅡD.Ⅲ、Ⅳ【答案】 B8、下列关于回购协议的说法，错误的是()。

A.回购协议的抵押品以金融债券为主B.证券的出售方为资金借入方，即正回购方C.证券的购买方为资金贷出方，即逆回购方D.回购协议本质上是一种证券抵押贷款【答案】 A9、有关现金流量表叙述不正确的有（）。

A.现金流量表的编制基础是权责发生制B.现金流量表的编制基础是收付实现制C.现金流量表的作用包括反映企业的现金流量，评价企业未来产生现金净流量的能力D.通过对现金投资与融资、非现金投资与融资的分析，全面了解企业财务状况。

下周基金从业考试易错题50道！速收！下周末今年最后一次基金从业预约式考试来临，请人家做好准备。

以下为历届考试易错题50道！拿走不谢！1.以下不属于金融市场的是（B）A•上海黄金交易所B.北京石油交易所C冲国外汇交易屮心D.银行间同业拆解中心2.以下属于投资概念的描述，错误的是（D）A.投资未来收益具有不确定性B.投资者期望投资回报应该能补偿资金被占用的时间C.投资者•期望投资|叫报应该能补偿预期的通货膨胀率D.投资的产出会大于投入3.按交易标的物分类，金融市场类别不包括（C）A.票据市场B.黄金市场C.艺术品市场D.外汇市场4.关于公司型基金，以下表述错误的是（B）A.基金投资者是基金公司的股东B.依据基金合同成立C.在法律上具冇独立法人地位的股份投资公司D.公司设有董事会，代表投资者的利益行便职权5.关于基金与银行储蓄存款的差异，以F表述错误的是（B）A.基金竹理人必须定期披露基金投资运作悄况，银行则不盂要B.银行储蓄的目标客户是保守型客户，基金目标客户是激进型客户C.基金是一种受益凭证，银行储蓄是一种信用凭证D.基金收益具有一定的波动性，银行储蒂利率相对固定&某垄金公司为了集中打造明星慕金，提高某一基金的业绩。

下列做法合规的是（D）A.在交易方面，给该基金提供优先的成交机会B.任命投资总监兼任该基金经理，与原基金经理一起管理C.同向和反向交易D.研究员调研获得的深度报告，优先向该基金管理人提供7.私募基金管理人向中国基金业协会中请登记需要中报的信息，下列描述错误的是（A）A.高级管理人利害关系人的基本信息B.管理基金基本信息C.股东或合伙人基本信息D.高级管理人员基本信息8•慕金管理人职责终止事由，下列不属于的是（C）A.依法撤销B.持有人人会解聘C.连续2年亏损D.依法取消基金竹理资格9•申请开展基金销售业务的机构应（B）A.缴纳风险抵押金B.制定完善的资金清算流程C.具备符合资质的投资管理人员D.获得注册所在地人民银行分支机构的批准10.某基金公司不负有监管职责的从业人员甲发现木公司销售部门员工乙有商业贿赂行为，甲最佳行为是（D）A.无需主动向监悖机构提供违法违规线索B.无需举报违法行为，但如果相关监管部门对此进行调查要了以配合C.立即向上级部门或者监管机构报告D•应当及时制止并向上级部门或者监管机构报告11•基金管理人应当按照（C）的约定，向投资人收取销售费用A.基金销售协议B.理财服务协议C.基金合同D.基金资产托管协议12.某基金交易员卖出某股票时操作失K, H接导致该股票成交价格人幅波动，并造成基金财产损火。