构建中国钨产业整合平台.pptx

五矿集团中钨整合项目合同030224合同编号：ZFS006 委托合同甲方：中国五金矿产进出口集团公司乙方：上海远卓企业管理咨询有限公司签约地点：北京签约时间：2003年月日执行期限:2003年月日至2003年月日双方本着平等互利的精神，就甲方委托乙方提供咨询服务的有关事宜，经协商一致，达成本委托合同。

一.委托形式.内容和要求甲方认可乙方在咨询顾问及财务顾问的专业能力和实际经验，乙方以其擅长的咨询顾问.财务顾问范围，担任其财务顾问.战略顾问和管理顾问。

双方商定，甲方委托乙方担任其咨询顾问及财务顾问，以本合同规定时间为限根据甲方的委托要求,以双方约定的方式提供咨询服务。

1.项目主要任务界定：乙方将以管理顾问和财务顾问的双重身份介入本项目。

管理顾问的主要工作包括以下两点：第一，在与甲方对于钨产业整合战略的框架取得共识的前提下，明确中钨集团在甲方钨产业中的战略定位；第二，提出中钨集团的整合方案及资源配置方案，并指出甲方在整合实施过程中可能遇到的难点，同时给出可能的解决方案。

财务顾问的主要工作包括以下两点：第一，协助甲方项目领导小组指导外部机构的工作；第二，基于甲方提供的资料及乙方自身的尽职调查得到的资料，乙方将撰写新公司组建方案；第三，从财务顾问的角度提出双方合作进程中的关注点，并撰写新公司章程。

管理顾问和财务顾问按照项目阶段展开的具体项目内容和成果如下：1.1.基于五矿提供的数据及远卓自身的调查.分析和判断，给出五矿钨业框架性的产业整合战略和中钨集团的战略规划管理顾问的工作内容：1.1.1.五矿集团钨产业整合战略框架研究：1.1.1.1.钨产业扫描和行业内标竿企业的研究；1.1.1.2. 基于五矿集团有色金属板块整体的发展战略，结合五矿在钨产业目前的发展情况及其相关的业务资源和江钨的现状，深入研究五矿及江钨所有涉及钨行业企业之间的协同效应，探讨五矿钨产业的整合模式及原则，以及整合后的组合增值模式，并给出框架性建议；1.1.2. 中钨集团发展战略的框架性建议：1.1.2.1.在五矿集团钨产业发展战略的框架下，探讨中钨集团的战略定位；1.1.2.2. 探讨中钨集团资源价值增长模式及组合方式；1.1.2.3. 结合江钨现状及未来可获取的资源，制定中钨集团三年发展规划；财务顾问的工作内容：1.1.3. 对江钨集团本身及其下属企业进行尽职调查：1.1.3.1.对关系本次双方合作的重大问题，远卓将有选择性的对一些企业进行重点调研和分析；1.1.3.2. 基于五矿聘请外部机构出具的尽职调查报告，远卓就自身关注的问题进行重点抽查，复核中介机构提供材料的可靠性，并出具专业意见；项目阶段成果：《五矿钨产业整合战略框架性建议》.《中钨集团三年发展规划》.《江钨集团尽职调查报告的独立意见书》1.2. 基于五矿钨产业整合战略和中钨集团战略发展规划，提出中钨集团的资源整合和组建方面的框架性方案，并就五矿集团和江钨集团后续谈判中可能涉及到的问题于事先做好充分的应答准备：管理顾问的工作内容：1.2.1.结合中钨集团整合中可能遇到的法律和政策问题，给出中钨集团资源整合的框架性建议；1.2.2. 把握中钨集团管理及控制方面的难点，给出中钨集团管控模式的框架性建议：1.2.2.1.结合江钨集团及其下属子公司情况，对中钨集团的法人治理结构.组织构架给出框架性建议；1.2.2.2. 基于已有的资料和分析研究结果，估计中钨集团管控过程中可能遇到的难点；1.2.3. 对中钨集团进行可行性研究，包括预测成立后5年的盈利情况，并撰写可行性研究报告；财务顾问的工作内容：1.2.4. 结合前期尽职调查的结果及五矿钨产业和中钨集团的战略框架，撰写《中钨集团组建框架性方案》；1.2.5. 估计五矿集团与江钨集团就远卓前期提交的方案和建议的谈判过程中可能争论的焦点问题，从最大限度维护五矿集团利益的立场出发，充分准备好应对措施。

五矿钨业整合可行性研究报告041104五矿有色钨业整合项目初步投资可行性分析报告五矿有色金属股份有限公司钨业整合项目初步投资可行性分析报告凯捷（中国）咨询有限公司2004年11月目录1 项目概况42 项目投资的必要性和依据43 目标公司简介63.1.中钨高新材料股份有限公司63.2. 自贡硬质合金有限责任公司74 整合重组方案84.1方案概述84.2工作计划114.3工作时间表124.4资金安排计划134.5资金回款计划155 行业研究及市场竞争分析155.1需求状况及发展趋势155.2供给状况及中国钨产业的地位165.3中国钨产业现状175.4中国钨产业未来发展226 新公司未来发展战略及规划236.1 五矿有色钨产业战略定位236.2 五矿有色钨产业发展战略236.3 五矿有色钨产业管控构架317 盈利预测及投资可行性分析347.1说明347.2资料情况357.3预测假设387.4预测结论497.5敏感性分析537.6投资可行性分析558 风险因素568.1市场风险578.2整合风险588.3管理风险598.4法律风险609 项目总结6510 附表661 项目概况42 项目投资的必要性和依据43 目标公司简介73.1.中钨高新材料股份有限公司73.2. 自贡硬质合金有限责任公司74 投资概述84.1 项目计划84.2 资金安排计划114.3 项目进度安排144.4 资金回款期145 行业研究及市场竞争分析145.1需求状况及发展趋势145.2 供给状况及中国钨产业的地位155.3 中国钨产业现状165.4 中国钨产业未来发展216 新公司未来发展战略及规划226.1 产业整合的背景及意义226.2 五矿有色钨产业战略定位236.3 五矿有色钨产业发展战略246.4 五矿有色钨产业管控构架317 盈利预测及投资可行性分析377.1 说明377.2 资料情况387.3 预测假设427.4 假设条件一览表547.5 预测结论547.6 敏感性分析577.7 投资可行性分析608风险因素618.1 市场风险618.2 整合风险628.3 管理风险638.4 法律风险649 项目总结6910 附表7010 五矿有色钨整合项目初步投资分析报告1 项目概况2003年，中国五矿集团五矿有色金属股份有限公司（以下简称“五矿有色”）通过控股设立江西香炉山钨业公司（以下简称“香炉山”）.南昌硬制合金有限公司（以下简称“南硬”）和江西钨业集团有限公司（以下简称“江钨”），形成了较为完整的钨产业链布局，五矿有色已形成了国内整个钨产业中最大和最具竞争力及影响力的产业集群，其为公司提供的利润达到了公司总利润的10%以上。

钨产业发展情况汇报材料一、发展现状的钨产业目前有规模以上企业5家，即钨业有限公司、钨业有限公司、矿业有限公司、钨矿、钨业有限公司。

主要产品仍为钨精矿和APT。

20XX年预计完成工业增加值3.8亿元，主营业务收入15亿元，利税1.4亿元。

另外，还有从事钨的贸易企业5户。

二、发展目标力争到20XX年实现主营业务收入50亿元，工业增加值达到12.5亿元，利税总额4亿元，三项指标年均增长25%以上。

三、发展定位以现有钨企业为基础，加大——黄沙地区钨矿资源勘查力度，积极推动建立国家、省、市、县和企业联动的钨储备体系，加快企业重组，重点发展多种晶形（单晶、复晶、球型等）和超细APT、超细粒、碳化钨粉、纳米和超粗级钨粉等产品；在控制钨精矿生产总量和钨冶炼产品能力的基础上，以发展硬质合金及刀钻具为核心，重点发展超细和纳米硬质合金、功能梯度硬质合金、硬面材料、特种钨丝、钨基复合材料、钨基高相对密度合金、高纯异型钨材、添加稀土的钨系列材料及其他特大特异型钨制品。

四、发展重点重点引导和发展生产氧化钨、钨粉、钼粉、碳化钨粉、混合料、硬质合金、钨材等钨深加工产品。

在构建“钨业研发及教育培训—钨品加工—硬质合金和钨材生产—钨业机械及模具生产—钨产品销售与物流”产业链的战略进程中，抓住机遇，重点发展方向有：①生产超细钨粉、炭化钨粉、高性能特种耐热抗震钨丝、特种钨材加工、新型钨化工等高技术产品及提升钨废料的综合利用；②生产高性能大尺寸板材、纳米钨合金材料、钨基复合材料、钨基高比重合金，以及具有特殊微结构的W-Cu复合材料（纳米结构钨铜复合材料、梯度结构钨铜复合材料）；③生产中高档硬质合金，大力发展硬质合金应用产品，如切削刀具、矿用工具、模具、顶锤、轧辊、耐磨零件等，以及纳米超细硬质合金棒材和微钻、纳米超细硬质合金精密加工刀具，如可转位刀片和涂层刀片等。

五、发展措施1、强化项目支撑，实现集约发展。

重点瞄准前沿科技，大力发展精深加工和应用产品，提高产品附加值，形成较为完整的产业链。

中国某集团某有色公司钨整合项目可行性研究报告目录1.项目概况 (3)2.项目投资的必要性和依据 (3)3.目标公司简介 (3)3.1. 中钨高新 (3)3.2. 自贡硬质合金有限责任公司 (3)4.投资概况 (3)5.行业研究 (3)6.财务预测 (3)7.新公司以后进展战略及规划 (3)7.1 钨产业整合的背景及意义 (3)7.2 某有色钨产业战略定位 (4)7.3 某有色钨产业进展战略 (5)7.4 某有色钨产业整合步骤 (12)8.资金来源 (15)9.风险因素 (15)9.1 市场风险 (15)9.2 整合风险 (16)9.3 治理风险 (17)10.项目总结 (17)11.附表 (17)某有色钨整合项目可行性研究报告1.项目概况2.项目投资的必要性和依据3.目标公司简介4.投资概况5.行业研究6.财务预测7.新公司以后进展战略及规划钨产业整合的背景及意义目前，国内钨行业差不多初步呈现出多寡头竞争的格局，同时各寡头差不多在不同环节形成了自身的竞争优势，从各寡头当前的战略走一直看，差不多上在稳定资源供给的基础上，纷纷向深度加工方向进展，企图进一步加强产业链的操纵力，谋求更高的行业地位。

因此，从短期来看，各寡头之间的竞争将会更多地集中在冶炼环节和中间环节，然而从中长期来看，深加工环节将成为以后要紧的竞争领域。

对某有色而言，钨矿资源和配额是其最大的竞争优势，凭借对战略性资源的有效操纵，某有色能够成为多寡头格局中的领导者，但这一优势正在面临着极大的挑战。

首先，通过资源端的优势获得的利润不仅特不有限，而且专门难持久，但目前某有色的盈利空间几乎全部集中在资源端，风险比较大。

为获得长期稳定的高额利润，某有色必须尽快改变目前的盈利格局，在产业链各环节形成合理布局，形成综合盈利能力。

其次，随着国内钨业竞争格局的变化，出口配额这种政策优势有可能会被逐步削弱，因此，某有色应当抓住现有的配额优势，迅速积存起长期的竞争能力，否则目前的优势地位将专门难持久。

中国五矿合资组建江西钨业集团可行性研究报告【最新资料，WORD文档，可编辑】目录1.概况.....................................................2.合作方情况...............................................3.合资合作方式.............................................3.1.合作范围...............................................3.2.注册资本...............................................3.3.出资比例...............................................3.4.出资形式...............................................4.行业与市场分析...........................................4.1.行业分析...............................................钨................................................稀土..............................................钽铌..............................................4.2.市场分析...............................................钨市场分析........................................钽铌市场分析......................................稀土市场分析......................................4.3.竞争对手分析...........................................株洲硬质合金集团..................................自贡硬质合金有限公司..............................厦门钨业及厦门金鹭、厦门三虹......................以大余伟良等赣南企业为代表的民营企业军团..........主要竞争者的对比..................................5.公司战略及发展规划.......................................5.1.新公司组建的背景.......................................5.2.新公司的定位...........................................5.3.新公司的发展规划.......................................5.4.钽铌和稀土业务战略.....................................钽铌业务..........................................稀土业务..........................................6、公司的组织机构和管控模式.................................6.1.组织结构...............................................6.2.管控模式...............................................7.盈利预测及投资可行性分析.................................7.1.资料情况...............................................7.2预测方法...............................................7.2.1.............................................. 说明7.2.2.......................................... 前提假设7.2.3.......................................... 方案说明7.2.4.............................................. 方法7.3.预测假设...............................................损益表的假设....................................................................................................................................................7.4 预测结果...............................................7.4.1 方案一...........................................7.4.2 方案二...........................................7.5新公司价值评估.........................................7.6.投资可行性分析.........................................7.7.小结................................................... 8风险因素预测与分析.......................................8.1市场风险...............................................8.2政策风险...............................................8.3法律风险...............................................8.4管理................................................... 9项目总体评价.............................................江西钨业集团有限公司可行性研究报告1.概况中国五金矿产进出口总公司与江西稀有稀土钨业集团公司拟合资组建江西钨业集团有限公司，本可行性研究即针对新公司的市场、战略、组织结构、管控模式、以及盈利情况等进行深入细致的分析，以期给合资双方提供参考和借鉴。