网贷平台的运营与风控

项目简介

P2P（Peer-to-Peer）网络贷款，又名点对点信贷，或称个体对个体信贷。而P2P网络贷款平台，就是从事点对点信贷中介服务的网络平台。P2P借贷，是目前正在兴起的基于互联网应用的一个相对较新的模式。建立的基本前提是，需要借贷的人群可以通过网站平台寻找到有出借能力并且愿意基于一定条件出借的人群。网络贷款中介帮助确定借贷的条款和准备好必需的法律文本。更重要的是，中介网络平台的可以帮助贷款人通过和其他贷款人一起分担一笔借款额度的方式来分散风险，也帮助借款人在充分比较的信息中选择有吸引力的利率条件。而同时，收取一定的服务费作为中介平台的回报。网络贷款平台旨在为用户搭建一个公平交易的平台，在借贷双方之间，网站主要起到一个见证人的作用。

在现时的中国，网络借贷已经成为一种时兴的个人理财模式。越来越多的网民开始接触并尝试在网上借钱给他人，寻求高于银行利息数10倍的回报。也有更多的网民在周转不开的时候寻求其他网友的帮助，度过资金难关。

运作优势

运作优势：投融贷现在已具备充实的线下操作力量，具有丰富的投融资策划、投资管理等金融服务的运作经验，针对以上所述，我们可以结合现行良好的平台的案例，复制 其成熟的模式，利用我们自身的优势，建立一个信用网上借贷平台，通过网络建立一个安全、高效、快捷的网络借贷平台，摸索出一条更适合借贷网站发展的道路，达到在最短时间内稳步

盈利的目的，以便我们有更好的发展。

发展策略

P2P 信用贷款服务平台对应的是两端的需求，一端为有小额资金需求的高 成长型人群(指现阶段尚属于中低收入群体，但正通过个人努力和社会帮扶，特 别是小额信用资金的帮助，在短时间内实现个人高速成长的一类代表社会进步、 中产阶级崛起的人群)或企业;另一端为希望通过将手中闲置资金出借，实现投资理财收 益的城市出借人。凭借平台的优势，坚固投资通过专业的信用审核和风险控制，将两 端的需求实现对接，使两端客户之间的信贷交易行为更加安全、高效、专业、规 范。

Ｅｔｅｃｔｒｏｎｉｃ　Ｂｕｓｓｉｎｅｓｓ　Ｉ电子商务　

关于Ｐ２Ｐ网贷风险及风控措施的研究　

高姗姗　储莎莎　安微财经大学金融学院　２３３０００　

基金项目：安徽财经大学省级大学生创新创业训练项目，Ｐ２Ｐ网贷的风险控制及发展方向研究（ＡＨ２０１　４０５７８５３７）　

摘要：２０１　５年以来，Ｐ２Ｐ网贷发展势头强劲，互联网巨头纷纷介入，券商陆续曲线涉足　伴随着竞争的持续升级，诈骗　

跑路的网贷平台数量快速攀升。有人跑步“入场”，也有人拔腿“跑路”，Ｐ２Ｐ行业正在面临前所未有的机遇和挑　

战。风险控制将是Ｐ２Ｐ网络借贷平台得以生存和发展的的关键。本文以Ｐ２Ｐ网贷行业存在的主要风险为分析重点，　在此基础上提出相应的风险防范建议。　关键词：ｐ２ｐ；网贷；风险；风控　

一．Ｐ２Ｐ网贷发展现状　２０１５年，Ｐ２Ｐ行业的发展可谓是冰火两重天，一方面互联网巨头　

及券商大规模进军网贷行业，另一方面问题平台频频爆出。股市的　

大幅波动正吸引资金回到Ｐ２Ｐ网贷等互联网金融市场上，今年上半　

年网贷行业成交量以月均１０．０８％的速度增加。与此同时，据第三方　

机构统计数据综合显示，到２０１５年５月为止，国内跑路平台超过３７２　

家，达到去年同期的６倍之多。　

二，Ｐ２Ｐ网贷风险分析　（一）法律风险　

１．非法集资风险。非法集资特征有承诺刚性兑付，许诺超高投　资回报率，以“高回报、零风险”为噱头，借国家政策之名非法吸　

收公众存款的特点。由于当前涉及非法集资类的案件欺骗性极强，　

不易被发现，加之Ｐ２Ｐ网贷平台游走于法律监管的灰色地带，极易踩　

到非法集资的禁区，具体有以下几种情况：一是Ｐ２Ｐ网贷平台构筑资　

金池，将借款需求包装成理财产品出售给放贷人达到吸收放贷人资　

金的目的，二是Ｐ２Ｐ网贷平台未能识别虚假借款人，虚假借款人通　

过虚假增信、虚假债权和虚假招标等手段吸引出借人的资金；三　

是Ｐ２Ｐ网贷平台自融给关联企业输血，并采用借新贷还旧贷、拆东　

墙补西墙的“庞氏骗局”模式。　２．网络洗钱风险。网络借贷平台的虚拟性、匿名性等特点使　

第34

卷第8

期2018

年8

月科技通报

BULLETINOFSCIENCEANDTECHNOLOGYVol．34No．8

Aug．2018

P2P

网贷平台运营与政府监管的信号博弈分析

陈群1

，

宗利永1

，

刘朝霞2

（1．

上海出版印刷高等专科学校，

上海200093；2．

中共江西省委当代江西杂志社第一编辑部，

南昌330036）

摘要：

针对我国P2P

网贷行业频发的平台跑路现象，

本文首先基于信号博弈的思想建立了P2P

网贷平台与政府

监管的博弈模型，

接着给出系统分离均衡和混同均衡存在的条件，

分析了准分离均衡下参与方的行为与收益，

最后

结合博弈分析结果提出了相关建议。

关键词：P2P；

网络借贷；

监管；

信号博弈

中图分类号：O225

文献标识码：A

文章编号：1001－

7119（2018）08－

0010－

05

DOI：10.13774/j．cnki．kjtb．2018.08.003

AnalysisofSignalGameBetweentheOperation

ofP2PLendingPlatformandthe

SupervisionofGovernment

ChenQun，ZongLiyong，LiuZhaoxia

（1．DepartmentofCultureManagement，ShanghaiPublishingandPrintingCollege，Shanghai200093，China；

2．TheFirstEditorialDepartmentofContemporaryJiangxiModernMagazine，Nanchang330036，China）

Abstract：DealingwiththefrequentphenomenonofP2Plendingplatformrun，wefirstlyestablishgame

modelbetweenP2Plendingplatformandgovernmentbasedonsignalgametheory，andthenweparsethe

以e租宝为例的P2P网贷平台风险及内部控制机制研究

作为P2P网贷平台，e租宝面临的风险主要包括信用风险、流动性风险、操作风险和市场风险等。信用风险是P2P网贷平台的核心风险之一，它包括借款人的信用风险和平台的债权回收风险。e租宝在运营过程中，由于缺乏规范的信用评估和风控体系，导致借款人的信用风险得不到有效控制，使得债权回收难度增加。流动性风险是指P2P平台在债权到期时无法及时获得足够的资金来偿还投资者的本金和利息。e租宝在运营过程中，存在资金流转不畅、平台资金链断裂的风险。操作风险指的是P2P平台在运营过程中由于技术、管理、人为失误等导致的风险。e租宝曾因管理不善、内部控制不健全等原因而频频出现风险事件，给投资者和行业带来不良影响。市场风险主要表现为宏观经济形势波动、政策法规调整等因素对P2P网贷行业的影响。e租宝在宏观经济周期变化、监管政策调整等方面存在较大的市场风险。

为了有效防范这些风险，e租宝采取了一系列内部控制机制。 e租宝建立了完善的风险管理体系，包括信用评估、债权回收、资金管理等方面的内部控制机制。e租宝积极响应监管政策，加强了合规风险管理，通过引进外部风控机构、完善内部风控体系等方式，提高了对合规风险的防范能力。e租宝完善了信息披露机制，通过加强透明度和及时性披露，提高了对市场风险的应变能力。 e租宝还通过技术手段加强了资金账户的安全与可控管理，防范了操作风险的发生。

尽管e租宝采取了相应的控制措施，但其风险仍存在不容忽视的地方。从公司内部来看， e租宝的内部管理存在较大问题，内部控制不够健全，风险管理不够完善，信用评估体系不够规范等等，这些问题都可能导致风险的发生。从行业外部来看， e租宝所处的P2P网贷行业整体面临监管力度不断加大，市场环境变化等挑战，这也可能对 e租宝的风险形成影响。

从e租宝的P2P网贷平台风险及内部控制机制来看，其所面临的风险不可忽视，的确存在内部控制不够完善的问题。未来e租宝需要进一步加强内部控制，规范运营行为，提高风险管理能力，增强资金实力，以应对市场变化和监管挑战。也需要引导投资者理性投资，提高他们的风险意识，以保护投资者的合法权益。希望e租宝能够在行业整体规范化的背景下，通过自身努力，实现可持续发展，并为中国互联网金融行业的发展做出积极贡献。