2018年便利店行业市场调研分析报告

便利店行业调研报告便利店行业调研报告一、市场概况便利店行业作为一种新兴的零售业态，在过去几年中迅速发展。

便利店的特点是营业时间长、经营品类多、服务周到，以满足消费者随时随地购买生活所需的需求。

随着城市化进程的加快和人们生活节奏的加快，便利店对于人们的生活越来越重要。

截止目前，全国便利店数量已经超过了100万家，市场规模超过了千亿元。

二、竞争状况便利店行业竞争激烈，主要体现在以下几个方面：1. 品牌竞争：便利店行业内有很多知名品牌，如7-Eleven、全家、罗森等，这些品牌在市场上具有较高的知名度和美誉度。

新进入者需要通过品牌宣传和市场推广来与这些老牌品牌竞争。

2. 地理位置竞争：便利店的地理位置对于顾客的选择有着重要影响。

在城市中心、商业区、人口密集区等地开设便利店会有更好的经营效果。

因此，便利店企业在开店时需要仔细选址，争夺有利位置。

3. 产品竞争：便利店并不仅仅提供食品、饮料等基本生活用品，还应提供一些特色商品以吸引消费者。

因此，便利店企业需要改进产品选择，推出新产品，以及合理定价，从而提高竞争力。

4. 服务竞争：便利店要提供24小时服务，员工的服务态度、效率和服务质量也是竞争的关键。

提供良好、高效的服务可以吸引更多顾客。

三、行业发展前景便利店行业在未来几年将继续保持较高速度的发展，原因如下：1. 城市化进程的加快：随着人口越来越多地集中在城市，快捷便利的消费场所将会越来越受欢迎。

2. 人们生活节奏的加快：现代人生活节奏加快，时间不够，对于随时随地购买生活用品的需求也越来越大。

3. 便利店经营模式的灵活性：便利店经营模式的灵活性非常高，可以根据市场需求调整经营品类和服务方式，更好地满足消费者需求。

4. 创新技术的应用：随着科技的发展，便利店也开始引入一些创新技术，如无人超市、电子支付等，提供更方便、高效的购物体验。

总结：便利店行业在市场上竞争激烈，但由于其独特的经营模式和特点，未来发展前景广阔。

２０１８年超市行业深度分析报告自2017年起，国内超市行业新零售变革风起云涌；近来高鑫零售与阿里推进新零售改造，成果再超预期。

本文将包含标超及大卖场、便利店、社区商业、电商、腾讯在内的相关参与者同时纳入讨论，基于行业理解及基本面分析，客观探讨其现有变革及估值问题。

超市行业唯有两大核心要素不变。

1）天然流量导向型生意，而消费者需求始终变化。

超市主营多属低价即时消费品，线下“到店即买、顺手多买”的消费习惯及线上“满额免邮”的商家手段决定其流量的高转化率及高附加值；因而，如何对接消费者需求成功聚客为重中之重，当然也需考虑复购率及粘性的问题；2）供应链效率唯快不破，且需不断提升。

行业整体净利率仅2%-3%，唯有用户需求对接而无效率的模式难以存活；其效率提升需要人、供应链及基础设施的匹配，涉及成本端的长期平衡问题。

以上决定：行业后发者难以通过先发者的模式复制形成超越；而行业进化往往是优势企业在薄利之上控制成本，在提供更高效供应链的基础上，对接消费者不断变化的需求的革新试错过程。

两阶段衍变过后，国内龙头对比国外差距仍在，规模不足实为根本。

国内超市衍变之路，即为两大核心要素的进化史：先由外资超市顺应居民收入增加及消费理念转变，凭借标准化供应链、资本优势及运营效率，于行业渗透率尚低之时快速扩张，引发鲶鱼效应；再因电商入局，通过渠道缩减形成低价，以便利性、丰富性冲击线下，倒逼外资退化、内资分化。

两阶段衍变过后，国内龙头盈利能力及效率均不及国外，规模不足实为根本，即：高分散度的行业格局使得国内龙头收入规模较小，缺乏上游议价权，且在人员、租金、物流等费用端不能产生规模效应，成本控制能力较弱；进而导致龙头企业缺乏技术投入及试错空间，影响其供应链优化及运营效率提升，最终体现为ROE不及国外（约低5-10%）。

“新”零售之于超市行业：技术赋能下的加速进化阶段。

随着人口、流量、品类红利的收窄，近两年线上零售增速放缓，渗透率渐饱和；与之对比，线下超市行业高分散度的市场格局、高频流量入口价值及最后一公里的卡位优势催使线上巨头频频加码；流量及效率驱动，线上双雄坐阵，线下龙头选边站队已基本完成，行业双线融合趋势渐明，新兴业态风起云涌。

2018年超市行业分析报告2018年10月目录一、他山之石：美国超市行业发展历程回顾 (8)1、1900-1930s：杂货连锁经营模式初步诞生 (10)2、1930-1950s：大萧条时期超市业态正式诞生 (11)3、1950-1980s：经济高速增长，行业快速扩张、业态细分 (12)4、1990s 后：行业整合驱动集中度提升，超市行业刚性凸显 (14)二、从沃尔玛和好市多看超市巨头如何穿越周期 (16)1、沃尔玛：积极顺应市场变化，全球扩张成就超市巨头 (17)（1）公司发展历经“区域发展-全美扩张-全球扩张”三大阶段 (18)①初创期（1962-1980）：后起之秀，坚守“农村包围城市+区域密集”战略 (18)②全国扩张期：依托超市行业红利，巩固竞争优势，成就全美第一大超市企业（1981-1990） (19)③全球扩张期：兼并收购与拥抱电商同行，国际化之路扩张全球版图（1991年至今） (20)（2）持续扩张实现规模效应，成就全球超市龙头 (23)（3）规模、供应链、费用管理成就天天低价策略 (24)（4）合伙人制度提升员工积极性 (27)2、好市多：低价精选构筑护城河，会员体系成盈利点 (28)（1）风雨兼程六十载，好市多已成为美国第二大超市 (29)①初创期（1954-1984年）：模式探索 (29)②快速发展期（1985-2007年）：开始全球扩张，推出自有品牌，上线网购平台，推出家具业态 (30)③二次发展进入成熟期（2008年至今）：2008年，受金融危机影响，好市多增长速度有所下降 (30)（2）好市多增长驱动力 (31)①低价精选+会员模式成就高同店增速 (31)②全球扩张提供新的增长极 (39)三、行业趋势：超市行业沉浮几度，新零售开启新纪元 (40)1、2011年以前，外资与国有超市企业主导，地方民企并存 (44)2、2012-2015年，外资与国企衰退，民企龙头展露锋芒 (46)3、2016年至今，线上线下加速融合，到家服务顺势崛起 (47)四、永辉超市：多维度提升核心竞争力，乘风生鲜行业持续成长.. 511、夯实供应链壁垒，逐步转型“ 制造型零售商” (51)2、规模效应不断加强，运营效率行业领先 (55)（1）全国扩张成效显著，规模优势逆势凸显 (55)（2）区域门店梯队清晰，次新区盈利能力仍有较大提升空间 (57)（3）超市企业以成本和效率取胜，控制成本与提升效率并行增强运营效率 (58)3、学习型组织+平台型组织架构，共促企业活力不断 (60)（1）公司打造学习型组织，完善的培训体系支撑公司可持续发展 (60)（2）颠覆原有垂直型组织架构，构建平台型组织 (61)（3）合伙人制度充分调动员工积极性，加速企业成长 (62)4、生鲜蓝海空间广阔，对标国际成长无忧 (64)（1）生鲜交易量持续增长，借鉴国外发展经验消费渠道有望变革 (64)（2）生鲜消费升级驱动渠道变迁，生鲜超市行业集中度亟待提升 (65)5、新零售时代加速转型，重点关注到家服务、科技赋能 (66)五、家家悦：小而美生鲜超市腾飞，内增外延同步发力 (69)1、生鲜经营优势突出，供应链和物流体系构筑护城河 (69)（1）家家悦致力于强化“以生鲜为特色”的经营理念，凸显生鲜经营优势 (69)（2）供给端直采比例持续提升，构筑竞争优势 (69)2、多业态+区域密集战略卓有成效，自有品牌加强竞争力 (72)（1）公司业态种类丰富，形成以连锁超市为主，多业态互补的综合性布局 (72)（2）借力区域市场影响力，推广自有品牌生鲜食品 (73)3、高管与公司利益绑定，内部提效仍有挖潜空间 (73)（1）高管与公司利益绑定，战略投资者助力公司发展 (73)（2）合伙人制度逐步推广，试点门店业绩弹性明显 (75)4、未来看点：内增外延加速拓展，省内市场空间超500亿元 (76)美国超市行业起源于1930年，历经近90年的发展，诞生了一批穿越周期、持续成长的明星企业。

鸵鸟便利店盈利调研分析2018年便利店行业风险与机遇并存，在继邻家关闭了北京门店后，131便利店也公告了由于资金链断裂而停业，再之后全时生活也被爆出了多家门店停业整顿。

几家欢乐几家愁，有倒闭就有收购，同年10月份有消息称物美全资收购邻家便利店。

不过对于便利店行业总体来说发展势头仍然迅猛，并且有不少企业拿到了融资。

如在2018年10月份，便利蜂拿到了腾讯、高瓴资本2.56亿美元的战略投资。

6月份，F5未来商城拿到了创大资本和TCL 资本1200万的B轮融资，Today便利店拿到了泛大西洋资本3亿元的B+轮融资等。

在2019年，便利店行业依旧受资本市场的热捧，4月份，邻几便利店获得了今日资本领投、源码资本跟投的3000万美元的B轮融资。

1月份，鸵鸟便利店也获得了聚众资本3000万人民币的A轮融资，A轮融资是由天使投资方聚众资本领投。

鸵鸟便利店创始人表示，本轮融资将主要用于市场区域扩张，系统软件上的优化，供应链升级，便利店场景化等方面的建立与升级。

鸵鸟便利店成立于2018年底，定位于使人们生活变得更轻松一些的理念，以“便利严选”作为鸵鸟便利店的准则。

在新零售的影响下，对于融资的资金，鸵鸟便利店进行了对传统便利店模式哪些主要的创新？1、对品牌的树立，让群众了解到鸵鸟便利店是以“便利严选”为主鸵鸟便利店主要是以“便利严选”为主。

利用现在新零售大数据的情况下，进行数据筛选，注重对产品品牌的一个严选，每个类型的产品品牌上的选择只选择大众消费者所喜爱吃的一个产品品牌，不会多选。

让消费者知道我们便利严选的概念。

2、进行便利店场景的一个塑造，形成一体化服务根据现在一些年轻人的爱好，和传统便利店只卖产品而没有任何的玩乐，进行便利店场景的一个塑造，实现鸵鸟便利店王国，成为年轻人的一个拍摄打卡的一体化好去处。

3、对运营模式供应链的一个流程优化，实现长远目标在运营模式方面进行一个大数据的筛选和优化，对每个运营商进行一定的培训，实现统一化的运营，让鸵鸟便利店实现一个更长远的鸵鸟王国目标。

2018年超市行业分析报告2018年3月目录一、国际比较：我国标超/大卖场业态增速大幅放缓 (5)1、标超/大卖场增速放缓，便利店仍维持较快增长 (5)2、人均食品支出迈入稳步增长期，未来增速取决于CPI (8)二、集中度分析：消费升级+科技变革，集中度将加速提升 (10)1、对标海外，我国超市行业集中度低下 (10)2、行业冰火两重天，消费升级+科技变革强者将恒强 (13)三、他山之石，从沃尔玛看超市龙头成长轨迹 (17)1、沃尔玛为例，超市扩张过程规模效应显著 (17)2、永辉有望成为行业龙头，目前处于沃尔玛成长的第二阶段 (19)（1）从财务指标看经营效率，2016年永辉人效首次超越高鑫零售 (19)（2）合伙人制度+供应链管理优化升级，永辉超市经营效率后来居上 (22)四、相关企业简析 (24)1、永辉超市：组织变革成效显著，快速迭代加速扩张 (26)2、家家悦：区域生鲜超市龙头，门店扩张加速 (26)3、步步高：牵手腾讯京东，筑“数字化”体系 (27)五、主要风险 (28)1、宏观经济不景气导致消费疲软 (28)2、互联网巨头为抢占市场份额大规模补贴，导致行业竞争加剧 (28)3、龙头企业为抢占市场份额，加速扩张，培育期投入过大导致短期利润低于预期 (28)看好生鲜龙头永辉及区域零售龙头步步高、家家悦。

在人均食品支出步入稳步增长期的阶段，标超/大卖场增速放缓。

但对比海外，我国超市行业集中度较为低下，目前行业处于冰火两重天状况。

在消费升级+技术大变革背景下，实力弱小、经营管理水平低下的零售商因为资源、成本的限制无法有效满足消费者需求。

优质龙头企业手握丰富的客户及供应链资源，借助科技支持，能逐步精准满足消费者需求，运营效率正加速提升，规模效应预期进一步凸显，预计集中度将加速提升。

国际比较：我国标超/大卖场增速放缓，步入成熟期。

根据欧睿数据，2012~2017年我国标超、大卖场零售额CAGR2.31%、1.39%，增速明显放缓。

2018年便利店行业市场调研分析报告目录第一节便利店发展条件成熟，享新零售融合机遇 (5)一、便利店增长领先，业态小型化成趋势 (5)二、国内便利店进入成长期，新零售促转型创新 (7)1、国际对比：二线以上城市发展条件成熟 (7)2、多渠道融合与新技术为国内便利店发展带来新机会 (10)第二节便利店经营模式 (12)一、松散型加盟模式 (12)二、特许加盟模式 (12)三、直营模式 (12)四、委托加盟模式 (13)第三节国内便利店的市场空间与竞争格局 (15)一、当前渗透率仅2.5%，存万亿市场空间 (15)二、竞争分散，区域品牌林立 (17)三、经营水平与日本差距大，商品、服务开发与管理存提升空间 (19)第四节各路资本切入，加速业态的整合与进化 (26)一、拥有零售基础的龙头企业进军便利店 (26)1、案例：天虹股份收购万店通切入便利店 (26)2、案例：中百集团获得罗森湖北独家授权 (26)二、技术赋能，线上流量导入小店 (27)1、案例：闪电购赋能小店，为门店对接线上流量 (27)2、案例：缤果盒子、淘咖啡等无人零售店 (28)三、零供B2B重构新通路 (28)第五节投资建议 (30)图表1：便利店增长高于其他实体零售业态（%，201605-201612） (5)图表2：选择便利店的理由（%） (6)图表3：中国全家会员来客出生年代分布（%，2016） (6)图表4：日本人均GDP与便利店数量走势（1955-2012） (8)图表5：中日65岁以上老龄人口占比（%，1955-2015） (8)图表6：中国户均人数与一人户占比（2000-2014） (9)图表7：中日人均工作时长对比（小时/年，2015） (9)图表8：中国便利店对超市行业的渗透率（%，2002-2016） (15)图表9：日本实体零售业态规模对比（万亿日元，1980-2016） (15)图表10：国内便利店市场规模（2002-2016） (16)图表11：我国主要城市便利店市场空间测算（家，2016） (17)图表12：国内便利店行业CR5与CR3（%，2011-2016） (18)图表13：国内便利店市占率（%，2016） (19)图表14：中日便利店店效对比（元人民币/日，2016） (20)图表15：日本便利店品类结构（2016） (20)图表16：红旗连锁品类结构（2016） (21)图表17：国内便利店生鲜及加工食品占比（2016） (22)图表18：7-11与罗森销售额构成比（%，2016） (22)图表19：7-11、罗森毛利率统计（%，2016） (23)图表20：红旗连锁各品类收入占比与毛利率（2016） (23)图表21：日本7-11与国内超市存货周转天数对比（2016财年） (24)图表22：日本便利店与国内超市人效对比（万元/人，2016） (24)图表23：零售通经营模式 (29)表格1：资本涌入便利店行业 (10)表格2：日资便利店在国内的加盟政策对比 (13)表格3：国内加盟店经营模式对比 (13)表格4：国内各区域主要便利店品牌 (17)表格5：传统线下零售商纷纷布局便利店 (30)过去几年，便利店在实体零售业中一枝独秀，各区域品牌迅速成长。

便利店行业市场分析报告
引言
便利店市场发展迅速，以连锁便利店为代表的便利店行业受到了广大
消费者的欢迎，其市场占有率也在不断提升。

从消费者的角度出发，当前
的便利店行业的发展有什么突破性和具有突破性的状况呢？下文将对便利
店行业进行分析，以期为其发展提供建议和指导。

一、便利店行业的发展状况
1.目前，便利店行业的发展正在不断加快，其市场占有率也在提升。

尤其是近年来，便利店网络营销模式的发展加快，其市场占有率已经占据
了市场份额的大部分。

2.便利店的销售份额正在逐渐增加，其占据的市场份额已经超过70%。

随着便利店的经营模式不断改进，以及大量高性能高品质的服务大大增强
了消费者的信任度，占据了越来越大的市场份额。

而且，随着便利店的连
锁经营模式的开发，使其在市场中的占有率更加稳定。

3.便利店的销售模式也有所改变。

如今，便利店更加注重质量，不断
地推出新的产品，以满足消费者的需求。

而且，便利店开发了许多优惠活动，使客户能够享受更多的优惠价格。

4.便利店的网络营销也在不断发展。

近年来，商家不断地进行网络营
销活动，使其在网络上的曝光度和知名度得以提高。

便利店调查分析报告在当今快节奏的生活中，便利店作为一种便捷的零售模式，越来越受到人们的青睐。

为了深入了解便利店的运营情况、市场需求以及消费者的偏好，我们进行了一次全面的便利店调查。

本次调查涵盖了多个城市、不同品牌的便利店，通过实地考察、消费者访谈和数据分析等方式，获取了丰富的信息。

以下是对本次调查的详细分析。

一、便利店的分布与选址便利店的分布呈现出明显的区域特点。

在城市中心的商业区、写字楼附近以及交通枢纽地带，便利店的密度较高。

这些区域人流量大，消费者对于即时性购物的需求较为旺盛。

例如，在市中心的繁华街道，往往每隔几百米就能看到一家便利店。

选址方面，便利店通常会选择在交通便利、显眼且容易到达的位置。

靠近公交站、地铁站或者主要道路的交叉口，能够吸引更多的过往行人。

同时，周边的竞争对手分布也是选址时需要考虑的重要因素。

如果在一个小范围内已经有多家便利店，新的便利店进入可能会面临较大的竞争压力。

二、商品种类与陈列商品种类是便利店吸引消费者的关键之一。

调查发现，大多数便利店的商品涵盖了食品、饮料、日用品、文具等多个品类。

其中，食品和饮料占据了较大的比例，包括方便食品、速食、零食、瓶装饮料和现制饮品等。

日用品方面，以常见的个人护理用品、清洁用品和小型家居用品为主。

在商品陈列上，便利店通常采用分区陈列的方式。

入口处通常摆放热门的促销商品和当季新品，吸引消费者的注意力。

食品和饮料按照类别分别放置在不同的货架上，方便消费者寻找。

日用品则一般放置在较靠里的位置。

此外，便利店还会根据商品的销售情况和季节变化，及时调整陈列布局，以提高商品的销售额。

三、价格策略便利店的商品价格相对较高，这主要是由于其运营成本和提供的便捷服务。

然而，消费者对于一些常用的、急需的商品，往往愿意支付较高的价格。

例如，在深夜或者紧急情况下，消费者对于在便利店购买高价的电池或者雨伞等商品并不会过于敏感。

为了吸引消费者，便利店也会经常推出一些促销活动，如打折、满减、买一送一等。

2018年超市行业现状及发展趋势分析报告正文目录1、国际比较：我国标超/大卖场业态增速大幅放缓 (5)1.1标超/大卖场增速放缓，便利店仍维持较快增长 (5)1.2人均食品支出迈入稳步增长期，未来增速取决于CPI (9)2、集中度分析：消费升级+科技变革，集中度将加速提升 (11)2.1对标海外，我国超市行业集中度低下 (11)2.2行业冰火两重天，消费升级+科技变革强者将恒强 (15)3、他山之石，从沃尔玛看超市龙头成长轨迹 (20)3.1沃尔玛为例，超市扩张过程规模效应显著 (20)3.2永辉有望成为行业龙头，目前处于沃尔玛成长的第二阶段 (23)4、相关建议 (33)5、主要公司分析 (34)5.1永辉超市 (34)5.2家家悦 (34)5.3步步高 (35)6、风险提示 (35)图表目录图表1：2012~2017年我国各零售子业态销售额年均复合增速 (5)图表2：2017年底我国各零售子业态占整体零售业态销售比 (6)图表3：中国标准超市零售额及同比增速（2008-2017） (6)图表4：中国大卖场零售额及同比增速（2008-2017） (6)图表5：中国便利店零售额及同比增速（2008-2017） (7)图表6：中国网络零售额及同比增速（2008-2017） (7)图表7：我国各零售子业态占食品用品实体店销售比及变化趋势 (7)图表8：2017年底美国各零售子业态占整体零售业态销售比 (8)图表9：2017年底日本各零售子业态占整体零售业态销售比 (8)图表10：日本网络零售额及同比增速（2012-2017） (9)图表11：美国网络零售额及同比增速（2012-2017） (9)图表12：美国人均食品支出与CPI密切相关 (10)图表13：我国人均食品支出及同比增速 (10)图表14：中国、美国、日本人均食品支出：美元/人（2010-2016） (11)图表15：我国前五大超市市占率一览表 (12)图表16：我国大卖场市场集中度远低于其他国家（2017年） (12)图表17：2016年各超市生鲜品类占比及生鲜毛利率 (13)图表18：标准超市坪效比较（2017年数据，单位：万元/平米/年） (14)图表19：大卖场坪效比较（2017年数据，单位：万元/平米/年） (14)图表20：便利店坪效比较（2017年数据，单位：万元/平米/年） (14)图表21：2017年各超市企业关店情况（单位：家） (15)图表22：永辉开店数目及规划（2015-2018）（单位：家） (16)图表23：步步高开店数目及规划（2015-2020）（单位：家） (16)图表24：互联网巨头纷纷进入实体零售领域，合纵连横 (17)图表25：消费升级背景下消费者对零售需求大幅提升 (18)图表26：步步高鲜食演义（国际美食区） (19)图表27：步步高鲜食演义入驻前后完全可比门店1-2月销售收入比较 (19)图表28：步步高鲜食演义入驻前后完全可比门店1-2月客单价比较 (20)图表29：步步高鲜食演义入驻前后完全可比门店1-2月客流比较 (20)图表30：沃尔玛营业收入及同比增速 (21)图表31：沃尔玛门店变化情况 (21)图表32：沃尔玛营业收入超越塔吉特、克罗格之后，与后两者距离加速拉大 (22)图表33：1983-1993年沃尔玛费用率逐年下滑 (22)图表34：2016年高鑫零售门店面积远高于永辉超市 (24)图表35：2016年高鑫零售单店经营面积远高于永辉 (24)图表36：2015、2016年永辉超市新增门店数量高于高鑫零售 (25)图表37：高鑫零售新增门店面积（万平方米）高于永辉超市 (25)图表38：高鑫零售营业收入仍远高于永辉（亿元） (26)图表39：高鑫零售与永辉综合毛利率比较 (26)图表40：高鑫零售、永辉超市主营业务毛利率比较 (27)图表41：高鑫零售、永辉租金收入占总收入比比较 (27)图表42：永辉收入结构变化图 (28)图表43：永辉毛利率变化图 (28)图表44：海内外超市上市企业综合毛利率比较 (29)图表45：永辉超市净利润增长明显 (30)图表46：2017年永辉超市净利润率超越高鑫零售 (30)图表47：海内外超市上市企业净利率比较 (30)图表48：高鑫零售、永辉超市经营效率比较 (32)图表49：高鑫零售、永辉超市工资收入比比较 (32)图表50：高鑫零售、永辉超市人均工资比较（万元/人） (32)图表51：永辉超市盈利预测 (34)图表52：家家悦盈利预测 (35)图表53：步步高盈利预测 (35)1、国际比较：我国标超/大卖场业态增速大幅放缓1.1标超/大卖场增速放缓，便利店仍维持较快增长根据欧睿咨询数据统计，2012~2017年我国标准超市零售额CAGR为2.31%，大卖场零售额年均复合增速为1.39%。