《全国中小企业股份转让系统股票挂牌业务操作指南(试行)》

全国中小企业股份转让系统有限责任公司关于修改《全国中小企业股份转让系统股票挂牌业务操作指
南》的公告
文章属性
•【制定机关】全国中小企业股份转让系统有限责任公司
•【公布日期】2020.09.30
•【文号】股转系统公告〔2020〕730号
•【施行日期】2020.09.30
•【效力等级】行业规定
•【时效性】现行有效
•【主题分类】证券
正文
关于修改《全国中小企业股份转让系统股票挂牌业务操作指
南》的公告
股转系统公告〔2020〕730号为了优化营商环境，提高市场服务质量，全国中小企业股份转让系统有限责任公司对《全国中小企业股份转让系统股票挂牌业务操作指南》进行了修改，删除关于申请挂牌公司高管参加培训并通过考核方可办理股票挂牌手续的规定，现予发布。

本指南修改前申请挂牌公司及挂牌公司为办理挂牌手续而对其高管参加培训考核进行承诺的，无需再履行该承诺。

特此公告。

附件：全国中小企业股份转让系统股票挂牌业务操作指南
全国中小企业股份转让系统有限责任公司
2020年9月30日。

全国股转系统试题答案解析-财看见出品一、单选题（每题2分，共30题）1.挂牌公司应当制定信息披露事务管理制度，经（A）审议后后及时向全国股份转让系统公司报备并披露？A董事会B监事会C股东大会D董事长解析：挂牌公司应当制定信息披露事务管理制度，经公司董事会审议通过后，报注册地证监局和证券交易所备案，本题选A。

2.股票转让时间段为？（D）A每周一至周五上午9:00至11:30，下午13:30至15:00B每周一至周五上午9:15至11:30，下午13:15至15:00C每周一至周五上午9:15至11:30，下午13:00至15:15D每周一至周五上午9:15至11:30，下午13:00至15:00解析：股票转让时间为每周一到周五上午时段9:30-11:30，下午时段13:00-15:00。

周六、周日上海证券交易所、深圳证券交易所公告的休市日不交易，本题选D。

3.以下哪个说法是错误的？（B）A挂牌公司应股东大会召开之后2个转让日之内披露股东大会决议的公告B挂牌公司所有的董事会、股东大会决议均需要披露C挂牌公司所有的三会会议决议均需要向主办券商报备D挂牌公司年度股东大会需要两名律师见证解析：根据《股份系统信息披露细则（试行）》第29条规定，挂牌公司召开股东大会，应该在会议结束后两个转让日将相关决议公告披露，本题选B。

4.以下哪种情况需要披露临时公告？（C）A对子公司投资1000万B公司股份限售C协议转让下，挂牌公司股票成交价格较前收盘价格变动幅度超过50%D协议转让下，挂牌公司股票当日换手率超过10%解析：临时报告是指上新三板公司按有关法律法规及规则规定，在发生重大事项时需向投资者和社会公众披露的信息，是挂牌公司持续信息披露义务的重要组成部分。

股票转让被全国股份转让系统认定为异常波动的，挂牌公司应当于次股份转让日披露异常波动公告，应当披露的重大信息是指对挂牌公司股票及相关产品转让价格可能产生较大影响的事项。

关于全国中小企业股份转让系统挂牌公司办理股票限售及解除限售业务操作管理办法（试行）第一章总则第一条为落实全国中小企业股份转让系统（以下简称“股转公司”）的相关要求，做好xxxx公司投资银行部（以下简称“公司投行部”）在全国中小企业股份转让系统推荐挂牌公司（以下简称“挂牌公司”）股票限售及解除限售的工作，根据《公司法》、《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》、《限售及解除限售业务指导》等法律法规的有关规定，特制定本办法。

第二章总体流程第二条总体流程如下：挂牌公司（提交申请材料）——公司投行部（审核后上报股转公司）——股转公司（出具审核意见）——中国结算北京分公司。

（挂牌公司办理限售登记/解限登记并披露公告）第三章具体要求第三条公司投行部需对挂牌公司申请材料完备性进行审查，具体要求如下：（一）挂牌公司向中国结算北京分公司发行人业务部申领股东名册。

根据股转公司的《限售及解除限售业务指导》之附件1制作限售或解限的书面申请材料并加盖挂牌公司公章，多页材料需加盖挂牌公司骑缝章；（二）挂牌公司应按时限要求完成申请材料的制作并提交至公司投行部；（三）公司投行部应督促挂牌公司按照相关规定做好申请股票限售或解除限售的工作。

第四条公司投行部对申请材料进行审核，具体要求如下：（一）公司投行部对申请材料进行审核，检查申请依据是否充分，计算是否准确。

如发现有误，应及时要求挂牌公司进行更正或补充。

审核无误后，公司投行部根据股转公司的《限售及解除限售业务指导》之附件2填写股份转让限制明细表或股份（解除）转让限制明细表，编写计算说明，并加盖公司公章；（二）公司投行部应在接到挂牌公司申请材料2个转让日内完成审核工作，并将相关明细表可编辑电子档及盖章扫描件按要求发至股转公司；（三）公司投行部应留存挂牌公司的申请材料以备查。

第五条股转公司审查并出具确认函后，公司投行部须提请挂牌公司主动联系中国结算北京分公司。

股转公司在2个转让日内将对公司投行部递交的明细表进行形式审查，核实无误后，将向中国结算和公司投行部出具确认函，即限售登记函（附限售登记明细表）、解除限售登记函。

全国中小企业股份转让系统挂牌公司申请股票终止挂牌及撤回终止挂牌业务指南（股转系统公告〔2020〕724号全国中小企业股份转让系统有限责任公司 2020年9月29日发布）为进一步规范挂牌公司申请办理股票终止挂牌及撤回终止挂牌业务，根据《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》（以下简称《业务规则》）等有关规定，制定本指南。

一、挂牌公司向全国股转公司申请股票终止挂牌或撤回终止挂牌，应召开董事会、股东大会审议相关事项，股东大会须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过。

挂牌公司应当在披露董事会决议公告的同时，披露关于拟终止挂牌的临时公告，说明终止挂牌的具体原因、股票停牌安排、对异议股东保护措施的相关安排等情况。

二、根据《业务规则》股票停复牌相关规定，挂牌公司向全国股转公司主动申请终止挂牌，应当申请其股票自审议终止挂牌事项的股东大会股权登记日的次一交易日起停牌。

董事会决议公告前，公司股票已因《业务规则》第4.4.1条第一款第（一）项、第（二）项或因重大资产重组处于停牌状态的，挂牌公司应当按规定披露或终止筹划相关事项，申请其股票最晚于董事会决议公告之日的次两个交易日起复牌，并于股东大会股权登记日的次一交易日起停牌，且复牌时间不得少于五个交易日。

三、挂牌公司、公司股东或相关方应当制定合理的异议股东保护措施，通过股票回购、现金补偿等方式对股东权益保护作出安排，并主动联系异议股东，对保护措施进行解释说明。

主办券商应当督促挂牌公司及时履行信息披露义务，协助挂牌公司对异议股东作出妥善安排。

四、挂牌公司应当在终止挂牌事项经股东大会审议通过后的一个月内，通过BPM系统向全国股转公司提交下列文件：（一）挂牌公司关于股票终止挂牌的书面申请；（二）董事会决议；（三）股东大会决议；（四）主办券商审查意见；（五）法律意见书；（六）年费缴款凭证；（七）全国股转公司要求的其他文件。

挂牌公司向全国股转公司申请股票终止挂牌，应确保已按照有关规定足额缴纳挂牌年费，并提交年费缴款凭证。

《全国中小企业股份转让系统股票转让细则(试行)》全国中小企业股份转让系统股票转让细则(试行)第一章总则第一条为规范全国中小企业股份转让系统股票转让行为，促进中小企业股权流通，加强市场监管，制定本细则。

第二条本细则适用于在全国中小企业股份转让系统进行的股票转让，适用于中小企业股份转让的参与者和监管机构。

第三条本细则所称股票转让，是指股份持有人通过全国中小企业股份转让系统将其持有的股票向其他股份持有人或投资者转让的行为。

第四条股票转让应符合法律、行政法规和全国中小企业股份转让系统的规定，遵守公平、公正、公开的原则。

第二章监管机构第五条全国中小企业股份转让系统管理中心是全国中小企业股份转让系统的管理机构，负责制定相关规则和监督股票转让的进行。

第六条全国中小企业股权交易服务机构是全国中小企业股份转让系统的服务机构，负责股票转让的撮合交易和相关服务工作。

第七条全国中小企业股份转让系统的会员机构是全国中小企业股份转让系统的参与机构，负责为投资者提供信息服务和交易服务。

第三章转让条件第八条参与股票转让的股份持有人应具备合法的股权归属和完整的股东权益，未受到法律、行政法规及判决、裁定的限制。

第九条股票转让应当依法签订书面转让协议，并按照法定程序完成股权转让登记。

第十条股票转让应按照全国中小企业股份转让系统规定的时间、地点和方式进行。

第四章信息披露第十一条股票转让应当依法进行信息披露，包括但不限于以下内容：股权结构、财务状况、经营情况、重大合同及重大事项。

第十二条股份持有人在进行股票转让前，应向全国中小企业股份转让系统提供完整、准确、及时的信息披露。

第十三条全国中小企业股份转让系统应按规定要求将信息披露进行公示并向投资者提供查询服务。

第五章监管措施第十四条全国中小企业股份转让系统管理中心有权对股票转让进行监管，包括但不限于审查转让的合法性和交易的公平性。

第十五条全国中小企业股份转让系统管理中心可以对违反法律、行政法规和系统规定的股票转让行为采取相应的纪律处理措施。

全国中小企业股份转让系统股票挂牌条件适用基本标准指引（试行）关于发布《全国中小企业股份转让系统挂牌条件适用基本标准指引（试行）》的通知股转系统公告[2013]18号各市场参与人：为了细化全国中小企业股份转让系统挂牌条件，进一步明确市场预期，减少自由裁量空间，提高审查工作效率，全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股份转让系统公司”）在征求业内意见的基础上，依据《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》第2.1条规定的六项挂牌条件，制定了《全国中小企业股份转让系统股票挂牌条件适用基本标准指引（试行）》（以下简称《基本标准指引》），现予公布施行。

并就有关事项公告如下：一、全国股份转让系统公司进行挂牌审查时，对申请挂牌公司符合《基本标准指引》的，原则上同意其股票挂牌申请。

在此基础上，审查工作以信息披露为核心，重点围绕申请挂牌公司的信息披露是否满足要求和主办券商是否按要求完成尽职调查，提出审查意见，引导申请挂牌公司、主办券商及其它中介机构提高信息披露和尽职调查工作质量。

二、《基本标准指引》自公布之日起施行。

全国股份转让系统公司将结合实践中的新情况、新问题对基本标准进行完善和优化。

特此通知。

全国中小企业股份转让系统有限责任公司2013年6月17日附件全国中小企业股份转让系统股票挂牌条件适用基本标准指引（试行）全国中小企业股份转让系统有限责任公司按照“可把控、可举证、可识别”的原则，对《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》规定的六项挂牌条件进行细化，形成基本标准如下：一、依法设立且存续满两年（一）依法设立，是指公司依据《公司法》等法律、法规及规章的规定向公司登记机关申请登记，并已取得《企业法人营业执照》。

1．公司设立的主体、程序合法、合规。

（1）国有企业需提供相应的国有资产监督管理机构或国务院、地方政府授权的其他部门、机构关于国有股权设置的批复文件。

（2）外商投资企业须提供商务主管部门出具的设立批复文件。

全国中小企业股份转让系统公开转让说明书内容与格式指引（试行）（2013年2月8日发布，2013年12月30日修改）第一章总则第一条为规范公开转让股票的信息披露行为，保护投资者合法权益，根据《非上市公众公司监督管理办法》（证监会令第85号）、《非上市公众公司监管指引第1号》（证监会公告[2013]1号）、《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》等规定，制定本指引。

第二条股东人数未超过200人的股份公司（以下简称申请挂牌公司）申请股票在全国中小企业股份转让系统（以下简称全国股份转让系统）挂牌，应按本指引编制公开转让说明书并披露。

第三条本指引的规定是对公开转让说明书信息披露的最低要求。

不论本指引是否有明确规定，凡对投资者投资决策有重大影响的信息，均应披露。

申请挂牌公司可根据自身及所属行业或业态特征，在本指引基础上增加有利于投资者判断和决策的相关内容。

本指引部分条款具体要求不适用的，申请挂牌公司可根据实际情况，在不影响内容完整性的前提下作适当调整，但应在申报时作书面说明；由于涉及特殊原因申请豁免披露的，应有充分依据，主办券商及律师应出具意见。

第四条申请挂牌公司在公开转让说明书中披露的所有信息应真实、准确、完整，不得有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

第五条公开转让说明书的编制和披露应便于投资者理解和判断，符合下列一般要求：（一）通俗易懂、言简意赅。

要切合公司具体情况，用词要符合社会公众的认知习惯,对有特定含义的专业术语应作出释义。

为避免重复，可采用相互引证的方法，对相关部分进行合理的技术处理。

（二）表述客观、逻辑清晰。

不得有夸大性、广告性、诋毁性的词句。

可采用图形、表格、图片等较为直观的方式进行披露。

（三）业务、产品（服务)、行业等方面的统计口径应前后一致。

（四）引用的数字采用阿拉伯数字，货币金额除特别说明外，指人民币金额，并以元、万元、亿元为单位。

第六条申请挂牌公司编制公开转让说明书应准确引用有关中介机构的专业意见、报告和财务会计资料，并有充分的依据。

全国中小企业股份转让系统股票挂牌业务操作指南(试行(2014年 5月修订为规范申请挂牌公司、主办券商在全国中小企业股份转让系统(以下简称“ 全国股份转让系统” 办理股票挂牌业务,根据相关法律法规、《全国中小企业股份转让系统业务规则(试行》等有关规定,制定本指南。

一、取得证券简称和代码及领取挂牌相关文件(一证券简称和代码申请挂牌公司应于向全国中小企业股份转让系统有限责任公司(以下简称“ 全国股份转让系统公司” 报送申请挂牌文件时一并提交《证券简称及证券代码申请书》。

(二缴费根据全国股份转让系统公司发送的《缴费通知单》,申请挂牌公司缴纳挂牌初费和当年年费。

(三领取文件申请挂牌公司接到领取相关文件的通知后前往全国股份转让系统公司领取下列文件:1.在服务窗口领取全国股份转让系统公司出具的同意挂牌的函。

2.在财务管理部领取缴费发票。

3. 在挂牌业务部领取《关于证券简称及证券代码的通知》、《信息披露业务流转表》,同时提交《主办券商办理股份公司股票挂牌进度计划表》。

4.在公司业务部领取股票初始登记明细表。

公司股票办理初始登记时, 无论是否存在首批解除转让限制情形, 均需在全国股份转让系统公司公司业务部领取股票初始登记明细表。

(四办理股份首批解除转让限制(如有公司股票挂牌时, 如股份存在首批解除转让限制的情形, 申请挂牌公司应向主办券商提交股份首批解除转让限制申请材料, 主办券商审核后出具《挂牌公司股东所持股份解除转让限制明细表》,并提交至全国股份转让系统公司公司业务部,可先以传真或电子邮件方式发送,在领取同意挂牌的函时提交原件。

二、办理信息披露及股份初始登记(一挂牌前首次信息披露取得证券简称和代码的当日, 申请挂牌公司及主办券商向深圳证券信息公司报送挂牌前首次信息披露文件; 第二个工作日或之前相关文件在全国股份转让系统指定信息披露平台 ( 或 披露。

挂牌前首次信息披露文件包括:1.公开转让说明书;2.财务报表及审计报告;3.补充审计期间的财务报表及审计报告(如有 ;4.法律意见书;5.补充法律意见书(如有 ;6.公司章程;7.主办券商推荐报告;8.股票发行情况报告书(如有 ;9.全国股份转让系统公司同意挂牌的函;10.中国证监会核准文件(如有 ;11.其他公告文件。

全国中小企业股份转让系统股票挂牌业务操作指南试行一、前言为加强全国中小企业股份转让系统的股票挂牌业务管理，提升股票发行与交易的透明度，规范挂牌业务相关流程，特制定本操作指南，供相关用户参考使用。

二、业务流程1.申请挂牌1.1 企业须向全国中小企业股份转让系统股票发行部门提交股票挂牌申请，并附上以下材料：•股票发行审批文件；•公司章程；•最近一年财务报表；•股票发行招股说明书；•董事会/股东会决议；•公司章程中关于股票挂牌的有关规定。

1.2 股票发行部门在收到企业提交的资料后，将进行审核，并在符合条件的情况下，核发相关手续。

2.股票发行2.1 企业获得股票发行审批手续后，须按照招股说明书规定发行股票，并在全国中小企业股份转让系统股票发行部门提交股票发行报告。

2.2 股票发行部门核实企业提交的股票发行报告，如符合条件，则会予以核准，并在全国中小企业股份转让系统上挂牌上市。

3.股票交易3.1 股票挂牌上市后，企业股票开始在全国中小企业股份转让系统上进行交易。

3.2 股票交易说明：•买方/卖方须在全国中小企业股份转让系统上提交相关交易申请；•交易委托申请的有效期为一天；•交易撤单申请的有效期为半天；•成交申请，包括成交价、成交数量等信息将在全国中小企业股份转让系统上进行公示。

三、业务注意事项1.本操作指南自发布之日起实行，同时官方网站上的有关服务说明也将同步更新。

2.企业须按照规定提交申请材料，并保证所提交的材料真实、准确。

3.股票发行部门核发股票发行手续前，将对企业财务相关情况进行审查，并确保企业符合全国中小企业股份转让系统的股票发行标准。

4.股票交易过程中，任何涉及欺诈、虚假交易等不当行为，将受到相关法律法规的处罚。

5.企业需对其挂牌上市股票的信息在全国中小企业股份转让系统上进行消息披露，并定期更新。

四、总结本操作指南对于规范全国中小企业股份转让系统上股票挂牌业务流程，提升交易透明度，具有重要的指导意义。

全国中小企业股份转让系统有限责任公司关于发布《全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引(试行)》的公告为进一步规范全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查流程、有序推进挂牌审查工作公开透明，全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股转公司”）根据《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》等有关规定，制定《全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引（试行）》（以下简称《指引》），现予发布，自发布之日起施行。

现就有关事项公告如下：一、《指引》发布前已取得同意挂牌函但未完成股票挂牌的申请挂牌公司，其同意挂牌函有效期暂不适用本《指引》关于同意挂牌函有效期6个月的规定。

二、《指引》发布前全国股转公司已发布的涉及挂牌审查工作的相关规定，与本《指引》不一致的，按照本《指引》规定执行。

特此公告。

附件：全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引（试行）全国中小企业股份转让系统有限责任公司2019年3月8日附件：全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引（试行）第一章总则第一条为进一步规范全国中小企业股份转让系统（以下简称“全国股转系统”）股票挂牌审查流程、有序推进挂牌审查工作公开透明，根据《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》等有关规定，制定本指引。

第二条全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股转公司”）对申请挂牌公司股票在全国股转系统挂牌的申请进行审查，适用本指引。

第三条全国股转公司根据《全国中小企业股份转让系统股票挂牌条件适用基本标准指引》《全国中小企业股份转让系统挂牌申请文件内容与格式指引》《全国中小企业股份转让系统公开转让说明书内容与格式指引（试行）》等规定，对申请挂牌公司是否满足股票挂牌条件、是否符合信息披露要求进行审查，并出具审查意见。

全国股转公司的审查工作，并不表明对申请挂牌公司的股票价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。

公司股票投资风险，由投资者自行承担。

附件全国中小企业股份转让系统优先股业务指南第1号——发行备案和办理挂牌的文件与程序第一条为了规范优先股发行备案和申请办理挂牌的文件与程序，根据《全国中小企业股份转让系统优先股业务指引（试行）》（以下简称《业务指引》）等业务规则，制定本指南。

第二条发行人办理优先股发行备案和挂牌手续，适用本指南的规定。

第三条发行人应当在验资完成后的10个转让日内，向全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股转公司”）接收申请材料的服务窗口（北京市西城区金融大街丁26号金阳大厦南门）报送以下文件。

办理豁免申请核准的优先股发行备案，发行人应当提交备案登记表（附件1）和该登记表中列明的备案文件。

优先股发行经中国证监会核准的，发行人申请办理优先股挂牌手续，应当提交优先股发行登记表（附件2）和该登记表中列明的文件。

经接收服务窗口人员核对，确认提交的文件齐备后，向发行人出具《材料接收确认单》。

文件一经接收，未经全国股转公司同意，不得变更或撤回。

第四条发行人在提交备案文件或申请挂牌文件的同时，应当向全国股转公司申请本次发行优先股的证券代码和证券简称（申请书模板参见附件5），并提交经发行人的法定代表人或其授权代表签字和加盖发行人公章的优先股转让服务协议（优先股转让服务协议提交一式四份，模板参见附件6）。

发行人的法定代表人授权他人代为签字的，需同时提供授权委托书原件。

优先股证券代码和证券简称的申请、编制和分配等应当按照《全国中小企业股份转让系统证券代码、证券简称编制管理暂行办法》等相关规定办理。

第五条全国股转公司对提交的文件的审查程序参照《全国中小企业股份转让系统股票发行业务指南》等规定办理。

第六条全国股转公司对文件审查后出具优先股登记函，送达发行人并送交中国证券登记结算有限责任公司（以下简称“中国结算”）和主办券商。

发行人在领取优先股登记函之前，应当按规定缴纳挂牌费用。

发行人在领取优先股登记函的同时，可一并领取本次发行优先股的证券代码和证券简称、优先股转让服务协议。

全国中小企业股份转让系统股票挂牌业务操作指南（试行）为规范申请挂牌公司、主办券商在全国中小企业股份转让系统(以下简称"全国股转系统")办理股票挂牌业务，根据相关法律法规、《全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)》等有关规定，制定本指南。

一、股东开户除股东存在外资、个人独资企业等特殊情形外，其他境内股东均应于申请挂牌公司向全国中小企业股份转让系统有限责任公司(以下简称"全国股转公司")报送申请挂牌文件前，完成开立证券账户的工作。

二、申请证券简称和代码申请挂牌公司应于向全国股转公司报送申请挂牌文件时一并提交《证券简称及证券代码申请书》，证券简称应避免与已挂牌公司和上市公司重复。

三、领取同意挂牌函、转让方式的函和缴费通知单申请挂牌公司或主办券商接到领取通知后，于第二个转让日派人持申请挂牌公司出具的介绍信和经办人身份证复印件前往全国股转公司受理窗口领取《同意挂牌函》、《关于同意股票挂牌时采取协议转让方式的函》(或《关于同意股票挂牌时采取做市转让方式的函》)和《缴费通知单》。

四、缴费根据《缴费通知单》的要求，申请挂牌公司缴纳挂牌初费和当年年费。

五、办理信息披露(一)挂牌前首次信息披露取得证券简称和代码的当日或第二个转让日，主办券商应协助申请挂牌公司通过全国股转系统业务支持平台进行首次信息披露操作。

挂牌前首次信息披露文件包括：(1)公开转让说明书;(2)财务报表及审计报告;(3)补充审计期间的财务报表及审计报告(如有);(4)法律意见书;(5)补充法律意见书(如有);(6)公司章程;(7)主办券商推荐报告;(8)股票发行情况报告书(如有);(9)全国股转公司同意挂牌的函;(10)中国证监会核准文件(如有);(11)其他公告文件。

上述(1)-(7)文件系统将自动提取反馈回复的最后一稿，无须主办券商再次上传。

(二)首次信息披露操作流程主办券商登录业务支持平台，在确认申请挂牌文件在已归档的前提下，进入首次信息批露模块，找到待批露的项目，打开并点击"处理"即可进入传送公告页面。

附件1全国中小企业股份转让系统挂牌公司权益分派业务指南（试行）为规范挂牌公司的业务办理行为，根据《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》（以下简称《业务规则》）及有关规定，制定本指南。

挂牌公司应当在股东大会通过分配方案后2个月内根据以下流程完成实施权益分派的工作。

挂牌公司近期如有股票发行等业务的，应当综合考虑该业务与权益分派业务的衔接，在具体操作时应当完成一项业务后再开始另一项，两种以上业务不应并行。

一、最迟R-6日向中国结算提交办理权益分派业务的材料挂牌公司最迟应在R-6日（R为股权登记日），根据中国证券登记结算有限公司（以下简称“中国结算”）发布的《中国结算北京分公司证券发行人业务指南》（以下简称《中国结算指南》），向中国结算提交委托权益分派实施业务的相关材料。

其中，权益分派实施公告应按中国结算的要求编写，并按照中国结算的审核意见修改。

二、最迟R-4日完成权益分派实施公告的披露挂牌公司在收到中国结算《委托代理权益分派申请表》反馈后，最迟应于R-4日根据《全国中小企业股份转让系统挂牌公司持续信息披露业务指南（试行）》的规定，披露权益分派实施公告。

披露的公告应与中国结算审查过的公告一致，如不一致应在R-1日14点前完成公告更正。

三、R-1日前完成权益分派相关款项的划拨挂牌公司按照《中国结算指南》的要求做好权益分派相关款项的划拨工作。

如果挂牌公司不能按照中国结算规定的时间完成相关款项的划拨工作，全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股份转让系统公司”）在接到中国结算的“推迟现金红利派发通知书”后，对其股票实施暂停转让直至推迟的分红派息日，或相关不良后果已消除之日。

四、R+1日权益分派业务办理完成全国股份转让系统公司完成除权除息，中国结算完成权益分派。

全国中小企业股份转让系统主办券商挂牌推荐业务指引全国中小企业股份转让系统主办券商挂牌推荐业务指引1. 简介全国中小企业股份转让系统（以下简称“全国股转系统”）是经中国证券监督管理委员会批准设立的，为中小企业提供股权转让的交易系统。

为了保证市场的正常运行和规范发展，全国股转系统设立了主办券商的挂牌推荐业务，旨在为中小企业提供专业的服务和支持，促进企业的健康发展。

2. 挂牌推荐业务的定义挂牌推荐业务是指主办券商为企业提供挂牌申请及相关手续办理的服务，包括企业的资产评估、财务审计、信息披露等工作。

主办券商作为挂牌推荐服务的提供者，需要具备一定的资质和经验，以确保业务的质量和可靠性。

3. 主办券商的资质要求作为全国股转系统的主办券商，需要满足以下资质要求：具有券商或证券投资咨询机构的牌照；注册资本不低于人民币5000万元；具备一定的股权交易和咨询业务经验；拥有一定数量的专业人员，包括证券从业人员、财务分析师等。

4. 挂牌推荐业务的流程挂牌推荐业务的流程如下：首先，企业需要选择一家合适的主办券商作为挂牌推荐的服务提供者，并与其签订挂牌推荐协议。

主办券商会对企业进行资产评估和财务审计，以确定企业的价值和财务状况。

在资产评估和财务审计完成后，企业需要按照全国股转系统的要求，进行信息披露，向市场和投资者公开相关信息。

主办券商会协助企业完成挂牌申请和其他相关手续，包括填写申请表格、提交材料等。

最后，全国股转系统会对企业的申请进行审核，并根据审核结果决定是否批准企业的挂牌申请。

5. 挂牌推荐业务的费用主办券商提供挂牌推荐业务需要收取一定的费用，具体费用标准由主办券商自行制定，并在挂牌推荐协议中与企业约定。

费用主要包括以下方面：资产评估费用：由企业承担的，用于支付资产评估机构的服务费用。

审计费用：由企业承担的，用于支付审计机构的服务费用。

信息披露费用：由企业承担的，用于支付信息披露的相关费用。

挂牌申请费用：由企业承担的，用于支付全国股转系统的挂牌申请费用。

全国中小企业股份转让系统有限责任公司关于修改《全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引》的公告文章属性•【制定机关】全国中小企业股份转让系统有限责任公司•【公布日期】2020.01.03•【文号】股转系统公告〔2020〕4号•【施行日期】2020.01.03•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】证券正文关于修改《全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引》的公告股转系统公告〔2020〕4号为了配合定向发行制度的优化调整，完善全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查流程，全国中小企业股份转让系统有限责任公司对《全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引（试行）》进行了修改，并更名为《全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引》，现予以发布，修改内容自发布之日起施行。

特此公告。

附件：全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引全国股转公司2020年1月3日附件全国中小企业股份转让系统股票挂牌审查工作指引第一章总则第一条为了规范全国中小企业股份转让系统（以下简称全国股转系统）股票挂牌审查流程，根据《非上市公众公司监督管理办法》《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》《全国中小企业股份转让系统股票定向发行规则》（以下简称《定向发行规则》）《全国中小企业股份转让系统分层管理办法》（以下简称《分层管理办法》）等有关规定，制定本指引。

第二条全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称全国股转公司）对以下申请事项的审查，适用本指引：（一）公司申请股票在全国股转系统挂牌；（二）公司申请股票在全国股转系统挂牌同时定向发行股票。

第三条全国股转公司根据法律法规、中国证监会相关规定及全国股转系统相关业务规则，对申请公司是否满足股票挂牌条件、是否符合信息披露要求、是否符合定向发行要求进行审查，并出具自律审查意见。

全国股转公司的审查工作，并不表明对申请公司的股票价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。

全国中小企业股份转让系统挂牌公司申请股票终止挂牌及撤回终止挂牌业务指南（股转系统公告〔2020〕724号全国中小企业股份转让系统有限责任公司 2020年9月29日发布）为进一步规范挂牌公司申请办理股票终止挂牌及撤回终止挂牌业务，根据《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》（以下简称《业务规则》）等有关规定，制定本指南。

一、挂牌公司向全国股转公司申请股票终止挂牌或撤回终止挂牌，应召开董事会、股东大会审议相关事项，股东大会须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过。

挂牌公司应当在披露董事会决议公告的同时，披露关于拟终止挂牌的临时公告，说明终止挂牌的具体原因、股票停牌安排、对异议股东保护措施的相关安排等情况。

二、根据《业务规则》股票停复牌相关规定，挂牌公司向全国股转公司主动申请终止挂牌，应当申请其股票自审议终止挂牌事项的股东大会股权登记日的次一交易日起停牌。

董事会决议公告前，公司股票已因《业务规则》第4.4.1条第一款第（一）项、第（二）项或因重大资产重组处于停牌状态的，挂牌公司应当按规定披露或终止筹划相关事项，申请其股票最晚于董事会决议公告之日的次两个交易日起复牌，并于股东大会股权登记日的次一交易日起停牌，且复牌时间不得少于五个交易日。

三、挂牌公司、公司股东或相关方应当制定合理的异议股东保护措施，通过股票回购、现金补偿等方式对股东权益保护作出安排，并主动联系异议股东，对保护措施进行解释说明。

主办券商应当督促挂牌公司及时履行信息披露义务，协助挂牌公司对异议股东作出妥善安排。

四、挂牌公司应当在终止挂牌事项经股东大会审议通过后的一个月内，通过BPM系统向全国股转公司提交下列文件：（一）挂牌公司关于股票终止挂牌的书面申请；（二）董事会决议；（三）股东大会决议；（四）主办券商审查意见；（五）法律意见书；（六）年费缴款凭证；（七）全国股转公司要求的其他文件。

挂牌公司向全国股转公司申请股票终止挂牌，应确保已按照有关规定足额缴纳挂牌年费，并提交年费缴款凭证。

关于全国中小企业股份转让系统挂牌公司办理股票限售及解除限售操作管理办法(试行)关于全国中小企业股份转让系统挂牌公司办理股票限售及解除限售操作管理办法(试行)一、总则为了规范全国中小企业股份转让系统挂牌公司办理股票限售及解除限售操作，保护投资者权益，促进市场健康发展，制定本管理办法。

二、适用范围本管理办法适用于在全国中小企业股份转让系统挂牌的股票，包括限售股票和解除限售股票。

三、定义1. 限售股票：指公司进行股票限售操作前的股票。

2. 解除限售股票：指公司已完成股票限售操作，达到解除限售条件的股票。

四、股票限售操作流程1. 公司向全国中小企业股份转让系统提交股票限售申请。

2. 全国中小企业股份转让系统审核申请，确认符合限售条件后，发布限售公告。

3. 公司按照限售公告要求，将限售股票进行冻结操作。

4. 公司向全国中小企业股份转让系统提交限售股票冻结证明材料。

5. 全国中小企业股份转让系统审核材料，确认无误后，办理股票限售手续。

6. 公司将限售股票的相关信息及冻结证明材料提交给公司证券事务代表。

7. 公司证券事务代表在全国中小企业股份转让系统完成股票限售登记手续。

五、股票限售条件1. 公司股票挂牌满一年。

2. 公司未发生重大违法违规行为。

3. 公司连续两个会计年度的净利润均为正值。

4. 公司没有未决诉讼事项。

六、股票解除限售操作流程1. 公司向全国中小企业股份转让系统提交解除限售申请。

2. 全国中小企业股份转让系统审核申请，确认符合解除限售条件后，发布解除限售公告。

3. 公司验证解除限售条件，包括但不限于股票持有期满、公司净利润达到一定标准等。

4. 公司将解除限售股票的相关信息提交给公司证券事务代表。

5. 公司证券事务代表在全国中小企业股份转让系统完成股票解除限售登记手续。

七、风险提示1. 投资者在进行股票交易前，应充分了解相关的限售和解除限售政策。

2. 投资者应当根据自身情况，合理评估股票限售和解除限售的风险，并决策是否进行投资。