第五章企业融资决策)

企业估值与融资策略第一章企业估值基础 (3)1.1 企业估值概述 (3)1.2 企业估值方法 (3)1.3 企业估值关键指标 (3)第二章股权融资策略 (4)2.1 股权融资概述 (4)2.2 股权融资方式 (4)2.2.1 风险投资 (4)2.2.2 私募股权基金 (4)2.2.3 战略投资者 (4)2.2.4 上市公司定向增发 (5)2.3 股权融资风险与收益分析 (5)2.3.1 股权融资风险 (5)2.3.2 股权融资收益 (5)第三章债权融资策略 (5)3.1 债权融资概述 (5)3.2 债权融资方式 (5)3.2.1 银行贷款 (5)3.2.2 企业债券 (6)3.2.3 信托融资 (6)3.2.4 私募债 (6)3.3 债权融资风险与收益分析 (6)3.3.1 风险分析 (6)3.3.2 收益分析 (6)第四章混合融资策略 (7)4.1 混合融资概述 (7)4.2 混合融资方式 (7)4.2.1 债权融资与股权融资结合 (7)4.2.2 优先股与普通股结合 (7)4.2.3 项目融资与股权投资结合 (7)4.3 混合融资风险与收益分析 (7)4.3.1 风险分析 (7)4.3.2 收益分析 (7)第五章企业估值与融资决策 (8)5.1 估值与融资决策关系 (8)5.2 企业融资决策因素分析 (8)5.2.1 企业发展阶段 (8)5.2.2 行业特征 (8)5.2.3 企业财务状况 (8)5.2.4 融资环境 (8)5.3 企业估值与融资策略选择 (8)5.3.1 保证估值合理 (9)5.3.2 灵活运用多种融资方式 (9)5.3.3 关注融资成本与风险 (9)5.3.4 适时调整融资策略 (9)6.1 估值调整概述 (9)6.2 估值调整方法 (9)6.3 估值调整对融资策略的影响 (9)第七章融资风险管理 (10)7.1 融资风险概述 (10)7.2 融资风险类型 (10)7.2.1 市场风险 (10)7.2.2 信用风险 (10)7.2.3 流动性风险 (10)7.2.4 法律风险 (10)7.2.5 政策风险 (11)7.3 融资风险防范与控制 (11)7.3.1 完善融资决策机制 (11)7.3.2 优化融资结构 (11)7.3.3 强化融资风险管理 (11)7.3.4 提高企业自身素质 (11)第八章融资成本与效益分析 (11)8.1 融资成本概述 (12)8.2 融资成本计算 (12)8.2.1 融资成本的计算方法 (12)8.2.2 融资成本的构成 (12)8.3 融资效益分析 (12)8.3.1 融资效益的衡量指标 (12)8.3.2 融资效益分析的方法 (12)第九章企业估值与融资案例解析 (13)9.1 股权融资案例解析 (13)9.1.1 案例背景 (13)9.1.2 估值方法 (13)9.1.3 融资策略 (13)9.1.4 融资结果 (13)9.2 债权融资案例解析 (13)9.2.1 案例背景 (14)9.2.2 估值方法 (14)9.2.3 融资策略 (14)9.2.4 融资结果 (14)9.3 混合融资案例解析 (14)9.3.1 案例背景 (14)9.3.2 估值方法 (14)9.3.3 融资策略 (15)9.3.4 融资结果 (15)第十章企业估值与融资策略优化 (15)10.1 融资策略优化概述 (15)10.2 融资策略优化方法 (15)10.2.1 融资渠道的拓展 (15)10.2.2 融资结构的优化 (15)10.2.3 融资决策的优化 (16)10.3 融资策略优化实践与展望 (16)10.3.1 融资策略优化实践 (16)10.3.2 融资策略优化展望 (16)第一章企业估值基础1.1 企业估值概述企业估值是投资、并购、融资等经济活动中不可或缺的重要环节，它涉及对一家企业价值的评估。

财务管理实训教案第一章：财务管理基本概念与原则1.1 财务管理定义解释财务管理的概念和重要性讨论财务管理在企业运营中的作用1.2 财务管理原则介绍财务管理的基本原则，如预算原则、风险原则等分析这些原则如何指导企业进行有效财务管理1.3 企业财务报表介绍企业财务报表的种类和作用分析资产负债表、利润表和现金流量表的基本结构和内容第二章：财务分析与决策2.1 财务分析概述解释财务分析的目的和方法讨论财务分析在企业决策中的重要性2.2 财务比率分析介绍常用的财务比率，如偿债能力比率、运营能力比率等演示如何计算和解读这些比率2.3 投资决策介绍投资决策的基本概念和方法分析净现值、内部收益率等投资评价指标的使用和应用第三章：预算编制与控制3.1 预算编制概述解释预算编制的目的和方法讨论预算编制在企业财务管理中的重要性3.2 不同类型的预算介绍销售预算、生产预算、成本预算等不同类型的预算解释它们之间的联系和作用3.3 预算控制与差异分析介绍预算控制的概念和重要性分析如何通过预算差异分析来调整和优化企业财务计划第四章：风险管理与内部控制4.1 风险管理概述解释风险管理的概念和重要性讨论企业风险管理的框架和程序4.2 财务风险类型介绍市场风险、信用风险、流动性风险等财务风险类型分析这些风险对企业财务状况的影响4.3 内部控制与合规解释内部控制的概念和目的讨论内部控制对企业财务报告可靠性和合规性的重要性第五章：企业融资与资本结构5.1 企业融资概述解释企业融资的概念和重要性讨论企业融资的不同渠道和方式5.2 资本结构决策介绍资本结构的概念和影响因素分析如何通过优化资本结构来降低企业融资成本和风险5.3 股利政策与财务策略解释股利政策对企业财务管理的影响讨论如何制定合理的股利政策和财务策略以提高企业价值第六章：现金流管理6.1 现金流管理概述解释现金流管理的重要性讨论现金流管理在企业运营和财务规划中的作用6.2 现金流预测与规划介绍现金流预测的方法和工具分析如何制定现金流管理计划以应对不同业务周期6.3 现金管理策略讨论现金管理策略，如现金持有政策、收款和付款策略等分析如何通过有效的现金管理提高企业的流动性第七章：个人财务规划与管理7.1 个人财务规划概述解释个人财务规划的概念和重要性讨论个人财务规划的目标和步骤7.2 个人资产负债管理介绍个人资产负债表的编制和分析分析资产分配、债务管理和风险控制等个人财务策略7.3 退休规划与税务管理解释退休规划的重要性讨论税务管理对个人财务规划的影响和策略第八章：财务软件应用与数据分析8.1 财务软件概述解释财务软件的作用和重要性讨论常用财务软件的类型和功能8.2 财务软件应用流程介绍如何选择和使用财务软件分析财务软件在企业财务管理和决策中的具体应用8.3 数据分析与可视化解释数据分析的概念和重要性讨论如何利用财务软件进行数据分析并创建可视化报告第九章：国际财务管理9.1 国际财务管理概述解释国际财务管理的概念和重要性讨论国际财务管理面临的主要挑战和机遇9.2 外汇风险管理介绍外汇风险的类型和管理方法分析如何通过外汇远期合约、期权等工具进行外汇风险对冲9.3 国际财务报告与标准解释国际财务报告准则（IFRS）的概念和重要性讨论国际财务报告对企业财务报告的影响和转换策略第十章：财务管理趋势与未来发展10.1 财务管理技术趋势解释新兴技术如区块链、大数据分析在财务管理中的应用讨论这些技术如何改变财务管理的实践和流程10.2 可持续财务管理介绍可持续财务管理的概念和重要性分析企业如何通过可持续财务管理实践来减少环境影响并提升企业形象10.3 财务管理未来发展讨论财务管理领域的未来趋势和挑战分析企业如何通过持续学习和创新来应对未来的财务挑战重点和难点解析1. 第一章的财务报表分析：理解并分析资产负债表、利润表和现金流量表是财务管理的基础，对于企业的财务状况和运营情况的理解至关重要。

融资决策管理范文首先，确定融资需求是融资决策管理的首要任务。

企业根据自身的发展需要和经营活动的资金需求，确定所需融资的金额和期限。

要确定融资需求，需要综合考虑企业的经营规模、现金流状况、未来发展计划和风险承受能力等因素。

只有准确确定融资需求，才能进行有效的融资决策。

其次，选择融资方式是融资决策管理的核心内容。

融资方式是指企业融资的方式和途径，包括债务融资和股权融资两种主要方式。

债务融资是指通过发行债券、贷款等方式融资，股权融资是指通过增发股票、引入股东等方式融资。

企业在选择融资方式时，需要综合考虑融资成本、融资风险、股权结构、融资时间等因素。

对于财务状况较好、市场发展潜力较大的企业，可以选择股权融资，来吸引更多的资金；对于财务状况较差、风险较高的企业，可以选择债务融资，来降低融资成本和风险。

最后，控制融资过程是融资决策管理的重要环节。

融资过程的控制包括项目评估、融资计划、融资合同和监督管理等方面。

首先，企业需要对融资项目进行全面的评估，包括市场潜力、盈利能力、风险状况等方面，以确保融资项目的可行性。

其次，企业需要制定详细的融资计划，包括融资的时间、金额、成本和利息等方面，以确保融资过程的顺利进行。

同时，企业还需要与融资方签订融资合同，并建立有效的监督管理机制，以确保融资资金的使用效果和安全性。

融资决策管理对企业的发展至关重要。

通过合理的融资决策管理，企业可以降低融资成本，提高融资效率，从而为企业的发展提供充足的资金支持。

同时，融资决策管理还可以帮助企业分散风险，提高企业的抗风险能力，从而确保企业的可持续发展。

总之，融资决策管理是企业融资过程中非常重要的一环。

通过准确确定融资需求、选择适合的融资方式和控制融资过程，企业可以降低融资成本、提高融资效率，为企业的发展提供有力支持。

同时，融资决策管理还可以帮助企业分散风险、提高抗风险能力，确保企业的可持续发展。

XX股份有限公司投资和融资决策管理制度第一章总则第一条为规范XX股份有限公司（下称“公司”）的投资和融资（以下简称“投融资”）决策程序，建立系统完善的投融资决策机制，确保决策的科学、规范、透明，有效防范各种风险，保障公司和股东的利益，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称“《公司法》”）、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等法律法规、规范性文件、交易所自律性规则及《XX股份有限公司章程》（以下简称“《公司章程》”）等相关的规定，特制定本制度。

第二条公司投融资决策管理的原则：决策科学民主化、行为规范程序化。

第三条公司相关职能部门负责相应投融资事项的管理、实施、推进和监控；必要时以项目组的形式进行投资项目的规划、论证以及年度投融资计划的编制。

第四条公司在实施投融资事项时，应当遵循有利于公司可持续发展和全体股东利益的原则，与实际控制人和关联人之间不存在同业竞争，并保证公司人员独立、资产完整、财务独立；公司应具有独立经营能力，在采购、生产、销售、知识产权等方面保持独立。

第二章投融资决策范围第五条本制度所指的对外投资是指公司自行或通过全资、控股子公司以现金、实物资产、无形资产等可支配的资源，对外进行各种形式的投资活动，以获取收益的行为，包括委托理财、对子公司投资等。

第六条依据本制度进行的融资事项包括：（一）综合授信；（二）流动资金贷款；（三）技改和固定资产贷款；（四）信用证融资；（五）票据融资；（六）开具保函；（七）其他公司向以银行为主的金融机构进行间接融资的事项。

公司直接融资行为不适用本制度。

第七条投资项目涉及对外担保和关联交易的，应遵守公司《对外担保管理制度》及《关联交易管理制度》的相关规定。

第三章投融资管理机构第八条公司股东大会、董事会、总经理各自在其权限范围内对公司的投融资作出决策。

第九条董事会战略决策委员会是董事会设立的专业委员会，主要负责根据公司长期发展战略对重大投融资决策进行研究并提出建议。

公司融资管理内部控制制度第一章总则第一条为了规范公司的融资行为，确保公司融资决策的科学性、合规性，防范融资风险，保护公司和股东的合法权益，根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国企业所得税法》等有关法律法规，结合公司实际情况，制定本制度。

第二条本制度适用于公司及公司所属全资子公司、控股子公司（以下简称所属单位）的融资管理。

第三条公司融资管理应遵循合法、合规、公平、透明、效益的原则。

第二章融资决策机构第四条公司设立融资决策机构，负责公司融资事宜的决策。

融资决策机构由董事会成员组成，董事长担任融资决策机构的召集人。

第五条融资决策机构的主要职责包括：（一）制定公司融资规划和年度融资计划；（二）审议公司重大融资方案，包括但不限于融资方式、融资规模、融资期限、融资利率、担保条件等；（三）审议公司融资相关的信息披露事项；（四）审议公司融资相关的关联交易事项；（五）审议公司融资相关的风险控制措施；（六）其他与公司融资管理相关的事项。

第三章融资决策程序第六条公司融资决策程序分为初步研究、方案制定、方案审议和方案实施四个阶段。

第七条初步研究阶段，公司财务部门根据公司发展战略和资金需求，对融资方式、融资规模、融资期限等进行初步研究，提出融资方案的初步建议。

第八条方案制定阶段，公司财务部门根据初步研究结果，制定具体的融资方案，包括但不限于融资方式、融资规模、融资期限、融资利率、担保条件等，并提交融资决策机构审议。

第九条方案审议阶段，融资决策机构对融资方案进行审议，包括但不限于对融资方案的可行性、合规性、风险控制等进行评估，并形成审议意见。

第十条方案实施阶段，公司根据融资决策机构的审议意见，组织实施融资方案，并做好融资过程中的风险控制和信息披露工作。

第四章融资风险控制第十一条公司应建立健全融资风险控制机制，包括但不限于：（一）合理确定融资规模和融资结构，保持合理的资本结构；（二）根据融资方式和融资期限，合理确定融资成本，确保融资成本在可控范围内；（三）对融资风险进行定期评估和监控，及时发现和处理融资风险；（四）建立健全担保管理制度，控制担保风险；（五）建立健全信息披露制度，确保融资信息的真实、准确、完整和公平。

企业融资计划书（5篇）市场的变化是无常的，所以，一份好的商业计划书应当能够跟随着市场的变化进行不断的调整。

为了让您对于融资计划书公司的写作了解的更为全面，下面作者给大家分享了5篇企业融资计划书，希望可以给予您一定的参考与启发。

企业融资计划书篇一一、公司介绍1、公司简介主要内容包括公司成立的时间、注册资本金、公司宗旨与战略、主要产品等，这方面的介绍是有必要的，它可以使人们了解你公司的历史和团队。

2、公司现状在此将您公司的资本结构、净资产、总资产、年报或者其他有助于投资者认识你的公司的有关参考资料附上。

如果是私营公司还应将前几年经过审计的财务报告以附件形式提供。

如果经过审计请注明审计会计师事务所，如果未经审计也请注明。

3、股东实力股东的背景也会对投资者产生重要的影响。

如果股东中有大的企业，或者公司本身就属于大型集团，那么对融资会产生很多好处。

如果大股东能提供某种担保则更好。

4、历史业绩对于开发企业而言，以前做过什么项目，经营业绩如何，都是要特别说明的地方，如果一个企业的开发经验丰富，那么对于其执行能力就会得到承认。

5、资信程度把银行提供的资信证明，工商、税务等部门评定的各种奖励，或者其他取得的荣誉，都可以写进去，而且要把相关资料作为附件列入。

较好有证明的人员。

6、董事会决议对于需要融资的项目，须经过公司决策层的同意。

这样才更加强了融资的可信程度，而不是戏言。

二、项目分析1、项目的基本情况位置、占地面积、建筑面积、物业类型、工程进度等，都是房地产开发的基本情况，需要在报告中指出。

2、项目来历项目来历是指项目的来龙去脉，项目的上家是谁，怎么得到的项目，是否有遗留问题，是如何解决的等情况。

3、证件状况文件项目是否有土地证、用地规划许可证、项目规划许可证、开工证和销售许可证等五证的情况。

需要复印件。

4、资金投入自有资金的数额、投入的比例、其他资金来源及所占比例、建筑商垫资情况、预计收到预售款等情况等，方便了解项目的资金状况。

第五章中小企业创业融资习题及参考答案一、名词解释1. 企业融资2. 中小企业融资方式3. 自筹资金4. 股票融资5. 资产证券化6. 融资租赁7. 商业信用融资8. 风险投资9. 风险投资的退出机制二、判断题（正确打“√”，错误打“×”，并加以说明）1. 经营租赁非常适合企业资金规模小、但单台使用的设备价值高的中小企业。

2. 在公司总价值最大的资本结构下，公司的资金成本也一定是最低的。

3. 银行从贷款安全性考虑，更愿意选择大中型企业为贷款对象。

4. 企业融资是一个随经济的发展由内源融资到外源融资的交替过程。

5. 间接融资是资金短缺部门在资本市场上以债券和股票的形式公开向社会筹集资金，或者得到企业外部的直接投资的融资行为。

6. 中国证监会规定，凡属高新技术企业，在推荐上市时将会摆在优先地位、优先审核，但是会受到原有规模和指标的限制。

7. 多层次的资本市场体系的建立可以满足不同条件中小企业直接融资的需求。

8. 在现代市场经济国家，大部分企业对直接融资手段选择顺序是：内部融资——发行股票——发行债券。

9. 根据我国《证券法》规定，证券的发行只能采取直接发行的方式。

10. 资产证券化是国际上常用的不良资产处置方式。

11. 商业信用不仅可以解决企业的货币需求，还可以解决企业的创业资本来源，以及服务业的融资问题。

12. 风险投资的对象是刚刚起步或者出现经营危机的高技术中小企业，具有很大的不确定性即风险性。

13. 风险投资家在考虑每个投资项目的交易价格时，必须要考虑补偿其他交易的损失。

三、填空题1. （）是指用来为企业产生更多财富的一种财富形式，它是企业机体的“血液”。

2. 从会计角度讲，企业的资金包括产权资金和（）资金。

3. （）是指企业取得资金来源的方向和渠道，它旨在说明企业的资金是从哪些途径筹措的。

4. 内源融资对企业的资本形成具有原始性、自主性、低成本性和（）的特点，是企业生存和发展不可或缺的重要组成成分。

《企业资本经营教案》课件第一章：企业资本经营概述1.1 企业资本经营的概念与意义1.2 企业资本经营的主要内容1.3 企业资本经营的目标与原则1.4 企业资本经营的环境与影响因素第二章：企业资本结构与优化2.1 企业资本结构的概念与分类2.2 企业资本结构的影响因素2.3 企业资本结构的优化方法2.4 企业资本结构的风险与控制第三章：企业资本运作策略3.1 企业资本运作的概念与目的3.2 企业资本运作的主要方式3.3 企业资本运作的策略选择3.4 企业资本运作的风险与管理第四章：企业投资决策与管理4.1 企业投资决策的概念与过程4.2 企业投资决策的方法与技术4.3 企业投资决策的风险与控制4.4 企业投资管理的组织与实施第五章：企业融资决策与管理5.1 企业融资决策的概念与过程5.2 企业融资方式与选择5.3 企业融资决策的风险与控制5.4 企业融资管理的组织与实施第六章：企业资本预算与控制6.1 企业资本预算的概念与流程6.2 企业资本预算的方法与技术6.3 企业资本预算的控制与评价6.4 企业资本预算的风险与应对第七章：企业价值评估与价值创造7.1 企业价值评估的概念与方法7.2 企业价值评估的模型与应用7.3 企业价值创造的战略与途径7.4 企业价值管理的组织与实施第八章：企业并购与重组8.1 企业并购的概念与类型8.2 企业并购的动因与效应8.3 企业并购的策略与操作8.4 企业重组的形式与效果第九章：企业资本市场运作9.1 企业资本市场的概念与功能9.2 企业资本市场的主要运作方式9.3 企业资本市场的参与者与行为9.4 企业资本市场的风险与监管第十章：企业资本经营的法律与监管10.1 企业资本经营法律环境概述10.2 企业资本经营主要法律制度10.3 企业资本经营的监管体系10.4 企业资本经营的法律风险与防范第十一章：企业资本经营的战略规划11.1 企业战略规划的概念与重要性11.2 企业资本经营战略的类型与特点11.3 企业资本经营战略的制定与实施11.4 企业资本经营战略的评价与调整第十二章：企业资本经营的风险管理12.1 企业资本经营风险的概念与分类12.2 企业资本经营风险的识别与评估12.3 企业资本经营风险的应对与控制12.4 企业资本经营风险管理的组织与实施第十三章：企业资本经营绩效评价13.1 企业资本经营绩效评价的概念与意义13.2 企业资本经营绩效评价的指标与体系13.3 企业资本经营绩效评价的方法与技术13.4 企业资本经营绩效评价的实践与问题第十四章：企业国际资本经营14.1 企业国际资本经营的概念与特点14.2 企业国际资本经营的动因与挑战14.3 企业国际资本经营的策略与操作14.4 企业国际资本经营的风险与监管第十五章：企业资本经营的未来趋势15.1 企业资本经营发展趋势的概述15.2 企业资本经营的创新领域与发展方向15.3 企业资本经营面临的挑战与应对策略15.4 企业资本经营的未来展望与建议重点和难点解析本文档主要涵盖企业资本经营的基本概念、结构优化、运作策略、投资与融资决策、资本预算与控制、价值评估与创造、并购与重组、资本市场运作、法律与监管、战略规划、风险管理、绩效评价、国际资本经营以及未来趋势等内容。

宝山区国资委、集资委系统国有、集体企业投融资监督管理实施办法第一章总则第一条为了依法履行国有资产出资人职责，规范区国资委、集资委系统国有、集体企业（以下简称企业）投融资活动，有效防范投融资风险，加快企业决策程序，提高企业核心竞争力。

根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国企业国有资产法》、《企业国有资产监督管理暂行条例》、《中央企业投资监督管理办法》、《企业国有资产交易监督管理办法》、《上海市国资委监管企业投资监督管理办法》等有关法律、法规和规范性文件的规定，依据《宝山国资集资战略版块功能定位方案》，结合区国资委系统企业投资、发展、建设的实际情况，特制定本实施办法。

第二条本实施办法所称企业，是宝山区人民政府授权宝山区国有资产监督管理委员会（以下简称区国资委）、宝山区集体资产监督管理委员会（以下简称区集资委）履行出资人职责的企业，包括出资监管、监管、委托监管的国有、集体企业。

本实施办法所称企业还包括区国资委、区集资委及区国有独资公司控股50％以上（含50％）的控股企业、区国资委归口管理的其他单位。

上述企业所属的全资子企业或控股子企业在对外投资设立企业（包括设立全资、控股、参股企业）或发生融资行为时，纳入本实施办法监管范围。

第三条区国资委、区集资委依法对企业投融资活动履行出资人职责，进行监督管理。

组织研究国有、集体资本投资导向，督促国有企业实施投资预算纳入国资预算的编制工作，监督企业组织实施年度投融资计划，开展企业投融资事项和行为的考核，对重大投融资项目组织实施检查、稽查、审计、分析、后评估等动态监督管理。

区国资委、区集资委对企业投融资活动的审核管理，采取核准或备案方式。

第四条区国资委、区集资委在对企业投融资活动进行审核时，对按规定须报区委、区政府和区政府有关部门批准的企业投融资活动，由区国资委、区集资委负责上报；上报的企业投融资活动经区委、区政府和区政府有关部门批准后，由区国资委、区集资委按程序进行核准或备案，对同一事项不再因分步实施、增资等原因再次报区委、区政府和区政府有关部门审批。

cpa财务管理各章分值摘要：一、引言二、CPA 财务管理概述1.财务管理的定义2.财务管理的重要性三、CPA 财务管理各章分值分析1.第一章财务管理基本理论1.1 财务管理概述1.2 财务管理目标1.3 财务管理环境2.第二章财务报表分析2.1 财务报表分析概述2.2 财务比率分析2.3 现金流量分析3.第三章财务预测与规划3.1 财务预测3.2 财务规划4.第四章投资决策4.1 投资决策概述4.2 投资决策分析5.第五章融资决策5.1 融资决策概述5.2 融资决策分析6.第六章股利决策6.1 股利决策概述6.2 股利政策的制定7.第七章营运资本管理7.1 营运资本管理概述7.2 营运资本决策四、总结正文：【引言】CPA（注册会计师）财务管理是指在注册会计师考试中，对财务管理知识的考核。

本文将对CPA 财务管理各章分值进行分析，帮助考生更好地了解考试重点，提高备考效率。

【CPA 财务管理概述】财务管理是对企业资金的筹集、运用、管理、监督和分配等方面的活动。

CPA 财务管理主要涉及财务管理的理论和实践，包括财务报表分析、财务预测与规划、投资决策、融资决策、股利决策和营运资本管理等方面的知识。

【CPA 财务管理各章分值分析】【第一章财务管理基本理论】本章主要介绍财务管理的概述、目标以及环境。

虽然分值较低，但作为财务管理的基础知识，考生需要对这部分内容有基本的了解。

【第二章财务报表分析】财务报表分析是财务管理的重要组成部分，本章主要介绍财务报表分析的概述、财务比率和现金流量分析。

这部分内容在考试中占比较高，考生需要熟练掌握财务比率分析的方法和技巧。

【第三章财务预测与规划】财务预测和规划是企业财务管理的关键环节，本章主要介绍财务预测和规划的方法。

考生需要掌握如何根据企业的历史数据和现有状况，预测未来的财务状况，并制定相应的财务规划。

【第四章投资决策】投资决策是企业资金运用的重要环节，本章主要介绍投资决策的概述和分析方法。

可编辑修改精选全文完整版第五章营运资金管理一、营运资金的定义和特点营运资金=流动资产-流动负债特点：⑴来源具有灵活多样性⑵数量具有波动性⑶周转具有短期性⑷实物形态具有变动性和易变现性二、营运资金管理战略：1.流动资产投资战略：⑴紧缩的：较低的流动资产—销售收入比率⑵宽松的：高水平的流动资产—销售收入比率影响因素：取决于该公司对风险和收益的权衡特性，公司债权人产生因素及决策者对此都有影响。

2.流动资产融资战略：⑴期限匹配①波动性流动资产=短期融资②永久性流动资产+固定资产=长期资金⑵保守融资①短期融资=部分波动性流动资产②长期资金=永久性流动资产+固定资产+部分波动性流动资产⑶激进融资①短期融资>波动性流动资产+部分永久性流动资产②长期资金=固定资产+部分永久性流动资产三、现金持有的动机：1.交易性需求：为维持日常周转及正常销售水平2.预防性需求：应付突发事件→取决于①愿意冒缺少现金风险的程度②对现金收支预测的可靠程度③临时融资能力3.投机性需求：抓住投资机会四、目标现金余额的确定：1.成本模型：⑴机会成本→正相关⑵管理成本：属于固定成本，非相关成本⑶短缺成本→正相关2.随机模型（米勒-奥尔模型）R=（3bδ2/4i）1/3+L b→转换成本δ→变动标准 i→日现金成本H-R=2（R-L） R→回归线 H→最高控制线五、现金管理模式：1.收支两条线管理模式：⑴流向两个帐户：收入和支出户⑵流量最低限额奖金占用⑶流程制定规章制度3.集团企业资金集中管理模式：统收统支；垫付备用金；结算中心；内部银行；财务公司六、现金周转期=①+②-③①存货周转期=平均存货/平均每天销货成本②应收帐款周转期=平均应收帐款/每天销售收入③应付帐款周转期=平均应付帐款/每天销货成本七、现金管理：1.收款管理：邮寄浮动期；处理浮动期；结算浮动期2.付款管理：①使用现金浮游量（类似于未达帐项中企业帐户与银行帐户余额之差②推迟应付款的支付③汇票代替支票④改进员工工资支付模式⑤透支⑥争取现金流入与流出同步⑦使用零余额帐户八、应收帐款的功能和成本：1.功能：增加销售；减少存货2.成本：①机会成本：例如丧失的利息收入或占用资金的应计利息②管理成本③坏帐成本九、应收帐款信用政策和程序构成要素：1.信用标准：是公司愿意承担的最大的付款风险的金额，是企业评价客户等级，决定给予或拒绝客户信用的依据。