新华商品现货云交易中心风控委员会规则

现货交易的基本规则和风险管理制度现货交易的基本规则和风险管理制度1、交易期限:一般情况，商品的单个合约从上市交易到交收半年，最长不超过1年。

2、交易时间:周一至周五，9:30~11:30、13:30~15:30，少数现货市场有夜市交易，19:00~21:00，不同现货市场的交易时间略有差异。

3、交易标的:商品标准化仓单，交收时必须按现货市场进行仓单验收注册。

4、交易代码:品种代码(1-2个字母)+交割年月(4位数字)。

5、交易形式:集中撮合电子交易。

在规定的时间内，交易商通过市场专用的交易系统平台下达交易指令，自由报价、公开集中竞价，由交易系统按价格优先、时间优先的原则，自动撮合配对成交。

在交易时间，交易界面实时显示各品种合约的开盘价、最高价、最低价、最新价、涨跌幅、昨日结算价、成交量等信息。

6、交易指令:是指交易商进行交易时，通过交易软件向交易所交易系统发出的包括合约代码、买卖方向、订立或转让、价格和数量等内容的交易委托。

交易指令有限价指令、市价指令和取消指令三种，交易系统内未成交的指令可以撤消但不能变更，每天交易结束后，交易系统内的未成交指令自动失效。

7、交易方向:双向交易，价格上涨做多，价格下跌做空，不管价格涨还是跌，都有赚取差价的机会。

8、"T+0"交易制度:不限制持有订货仓位的最少时间，当日开仓的在当日就可以平仓，提高资金周转，并能及时有效控制风险。

9、仓单交收制度:市场实行随时交割制度，自成交之日就可申请交割。

卖方须提交经市场注册的仓单，经市场匹配成功即实行交割。

市场制定的交割原则是:充分尊重买卖双方的意愿，实行自由自愿交割，一般不实行强制交割。

10、当日无负债结算制度:当日结算完毕，结算数据显示交易商当日可用资金小于零，该结算结果即为交易商应向交易所追加的资金，交易商应在下一交易日开市前补足资金或在下一交易日开市后30分钟内自行转让已持有的电子合同订单，使可用资金大于零。

新华商品现货云交易中心交收管理办法第一章总则第一条综述为了规范新华商品现货云交易中心（以下简称“交易中心”)的贵金属现货交收业务管理工作,确保现货销售和回购业务安全、顺利运行，维护当事人的合法权益，根据《新华商品现货云交易中心交易规则》，制订本办法。

第二条适用范围本办法旨在规范交易中心业务体系内贵金属现货销售和回购行为，适用于交易中心成交合同的交收履约及交易中心业务体系内贵金属现货的销售和回购.第三条相关方关系会员与投资者为相关业务的执行主体,基于本业务规则自行执行贵金属现货交收、交易业务并承担所有相应法律责任；交易中心仅为交易、交收双方提供便利条件，对交易、交收业务不承担任何法律责任。

第二章基本要素第四条交易标的交易中心交易标的银锭重量15千克，成色不低于99。

99%，符合中华人民共和国国家标准 GB/T 4135-2002.银锭上标有交易中心认定的生产厂商标识和普通会员的品牌名称、唯一编号、条锭重量、纯度标识。

第五条生产企业交易中心严格选择生产企业并向合格的企业进行生产资质授权,相关信息在网站公布.唯有经交易中心授权的合格生产企业才有权作为交易中心指定生产企业生产交易标的银锭。

第六条产品经营者会员为交易中心交易标的的经营主体，拥有交易标的的所有权，按照交易中心规则自主完成仓储、交收、销售、回购等工作,并独自承担所有相关风险和法律责任.会员可发展代理商经营仓储、交收、销售和回购事务,并对代理商的相关经营承担全部责任。

第七条交收回购单位实物白银的交收、回购量须为15千克的整数倍,最少交收、回购单位为30千克。

第八条业务地点及营业时间交收、销售和回购地点为会员及会员代理商的经营场所。

交收、销售和回购的时间为每个交易日10点至16点。

第九条税收国家规定的税收由卖方负责。

第三章交收和销售第十条会员自行执行交易标的的交收出库和销售工作，并必须保证交收出库及销售交易标的的重量、纯度、外观符合标准，包装无损。

商品现货市场交易特别规定（试行）商务部中国人民银行中国证券监督管理委员会商务部、中国人民银行、证券监督管理委员会令2013第3号《商品现货市场交易特别规定（试行）》《商品现货市场交易特别规定（试行）》已经2013年8月15日商务部第7次部务会议审议通过，并经中国人民银行、证监会同意，现予发布，自2014年1月1日起施行。

部长高虎城行长周小川主席肖钢2013年11月8日商品现货市场交易特别规定（试行）第一章总则第一条为规范商品现货市场交易活动，维护市场秩序，防范市场风险，保护交易各方的合法权益，促进商品现货市场健康发展，加快推行现代流通方式，根据国家有关法律法规以及《国务院关于清理整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》（国发〔2011〕38号），制定本规定。

第二条中华人民共和国境内的商品现货市场交易活动，应当遵守本规定。

国家另有规定的，依照其规定。

第三条本规定所称商品现货市场，是指依法设立的，由买卖双方进行公开的、经常性的或定期性的商品现货交易活动，具有信息、物流等配套服务功能的场所或互联网交易平台。

本规定所称商品现货市场经营者（以下简称市场经营者），是指依法设立商品现货市场，制定市场相关业务规则和规章制度，并为商品现货交易活动提供场所及相关配套服务的法人、其他经济组织和个人。

第四条从事商品现货市场交易活动，应当遵循公开、公平、公正和诚实信用的原则。

第五条商务部负责全国商品现货市场的规划、信息、统计等行业管理工作，促进商品现货市场健康发展。

中国人民银行依据职责负责商品现货市场交易涉及的金融监管以及非金融机构支付业务的监管工作。

第六条商品现货市场行业协会应当制定行业规范和行业标准，加强行业自律，组织业务培训，建立高管诚信档案，受理投诉和调解纠纷等。

第二章交易对象和交易方式第七条商品现货市场交易对象包括：（一）实物商品；（二）以实物商品为标的的仓单、可转让提单等提货凭证；（三）省级人民政府依法规定的其他交易对象。

新华（大庆）商品交易所交收管理办法(试行)第一章总则第一条为保证新华(大庆)商品交易所（以下简称新商所）现货交收业务的正常进行,规范指定交收仓库（以下简称仓库）的交收行为,根据国家相关法律法规及《新华(大庆）商品交易所现货挂牌交易管理办法(试行)》制定此办法。

第二条新商所、交易商及仓库应当遵守本办法。

第三条仓库是指由新商所指定的,为交易商提供实物交收及仓储服务的仓储企业．第二章货物入库流程第四条交易货物入库：(一)入库申请1.交易商向仓库发货前,应当按仓库要求向其提出《商品入库申请单》．申请内容包括产地、产品加工厂、品级、重量、批次、件数等,并加盖申请单位公章.2.仓库在额定库容允许情况下，考虑交易商意愿，在一个工作日内决定是否批准入库，并指定入库时间.交易商须在合理的指定时间内完成入库,否则需重新办理入库申请.（二)货物入库1．交易商应当在指定时间内向《商品入库申请单》中确定的仓库发货。

2。

商品运抵仓库后,仓库按新商所有关规定对所到货物及相关单证进行验核。

3.商品到库验收时，交易商或委托人应当提供商品检测报告。

如交易商在商品入库时未能提交该商品的检测报告,且交易商或委托人未能到库监收的,新商所将委托检测机构对货物进行检测，检测费用由交易商承担。

４。

交易商或委托人按照仓库要求办理货物入库后,仓库将货物入库信息通过电子系统向交易商发送生成仓单信息,交易商与仓储需分别在纸质的仓单上加盖在新商所处预留的印鉴,此仓单即作为货物入库的凭证．第五条交易商通过T5交易系统向新商所提交注册仓单申请.经新商所核准、注册后可以转为《注册仓单》。

第六条《注册仓单》对应货物只能凭新商所出具的《提货单》方可提货。

仓库在对《提货单》审核无误后予以发货。

第七条交易商或委托人可以自行到库提货、委托第三方提货或委托仓库代为发运。

但交易商委托仓库代为发运时，交易商或委托人应当到库监发；不到库监发的，视为认可仓库发货无误.第八条仓库发货时，应在《提货单》上加盖货讫专用章,与仓库留底配对，妥善保管备查。

新华商品现货云交易中心异常情况监控管理办法第一章总则第一条为了确保新华商品现货云交易中心的正常运行，保障交易市场的稳定，对异常情况的监控进行有效管理，特制定本办法。

第二条异常情况包括但不限于交易行为异常、系统故障、网络故障、交易平台异常等。

第三条新华商品现货云交易中心应当建立健全异常情况监控制度，并严格按照有关规定履行相关职责。

第四条所有参与新华商品现货云交易中心的交易主体、监管机构及相关服务机构均应遵守本办法的规定。

第二章异常情况监控体系第五条新华商品现货云交易中心应自行建立异常情况监控体系，核心内容包括：异常情况的界定、监控手段与控制方法、应急措施和后续处理措施等。

第六条新华商品现货云交易中心应配备专门的异常情况监控人员，并设立监控中心，负责异常情况的实时监控、分析和处理工作。

第七条交易主体应按照规定提供真实、准确的交易数据，不得刻意虚构交易或进行其他不正当行为，一经发现将受到处罚。

第八条新华商品现货云交易中心应建立并完善监管机制，对交易行为异常的交易主体进行监管，采取相应措施予以限制或处罚。

第九条新华商品现货云交易中心应加强与监管机构的合作，共同监督交易市场的正常运行，互相通报异常情况，并及时采取措施予以处理。

第三章异常情况的监测与处理第十条新华商品现货云交易中心应采取有效的监测手段，对交易行为、系统运行、网络状况等情况进行实时监测，并进行数据分析。

第十一条新华商品现货云交易中心应建立异常情况处理机制，一旦发现异常情况，应立即启动处理程序，并及时通知相关交易主体和监管机构。

第十二条异常情况的处理原则：及时、公正、公平、透明。

第十三条对于交易行为异常的交易主体，新华商品现货云交易中心应采取相应措施予以限制或处罚，并按照有关规定报告监管机构。

第十四条对于系统故障、网络故障等异常情况，新华商品现货云交易中心应立即暂停交易，及时修复故障，确保系统正常运行。

第十五条在异常情况处理过程中，新华商品现货云交易中心应保障交易主体合法权益，不得随意中断交易或限制交易。

交易所信用现货交易风险控制管理办法（试行）第一章总则第一条为加强信用现货交易风险管理，维护交易当事人的合法权益，确保成都花木交易所有限责任公司（以下简称“交易所")现货交易的正常进行，根据《成都花木交易所信用现货交易规则》和《成都花木交易所交收管理办法》及其他相关规则，制定本办法。

第二条交易所风险管理实行履约保证金制度、每日核算制度、大户报告制度、实物交收制度、延期交收补偿制度、风险警示制度.第三条交易所、交易商及其他相关主体必须遵循本办法。

第二章履约保证金制度第四条交易所实行履约保证金制度.交易商按照上市品种公告所公布的比例交纳保证金,作为其履行合同的承诺。

第五条交易所有权根据相关交易规则或市场需要调整第四条项下的保证金标准，并自新公告发布之日或新公告确定的生效日起生效。

第三章每日核算制度第六条交易所通过“成都花木交易所”官方网站(WWW。

cdfpe。

com）向交易商提供专用交易软件下载供其安装，交易商凭交易账号和交易密码登录系统进行交易。

交易商如遗失交易密码可通过交易所客服部申请重置密码。

第七条交易所在指定结算银行为交易商幵立专用结算账户,用于结算其应交付的保证金、货款及其他款项？交易商资金在结算账户内分账管理。

第八条交易所为交易商提供结算服务。

每个交易日结束后,交易所根据交易结果和有关规定对交易商保证金、货款、延期交收补偿费及其他款项进行核算。

如核算后交易商的交易资金余额不足以支付以上款项的,交易系统会以短信方式向该交易商发出追加资金的通知，交易商应自收到交易所通知次日起的三个交易日内补足资金。

如未补足的,交易所依照相关规则作出相应处理。

第九条当日核算完成后,交易商可以通过交易所电子交易系统获得相关的核算数据.交易商对核算数据有异议，应在下一交易日开市前三十分钟以书面形式向交易所提出.如交易商在上述规定时间内没有对核算数据提出异议，则视为交易商已认可核算数据.第四章大户报告制度第十条交易所实行大户报告制度.当交易商某一交易品种的成交数量达到交易所对其规定的成交限额80％以上（含本数）时，交易商应向交易所报告其资金情况、成交情况。

新华浙江大宗商品交易中心交易流程及常见问题解答（一）已上线产品的交易规则与特点1.新华银交易规则2.PTA现货交易规则3.MEG现货交易规则4.脂松香现货挂牌交易规则5.绿茶现货挂牌交易规则6.新华浙江大宗商品交易中心的品种有什么特色？与其他目前市场上可见投资标的相比，新华大宗的产品有以下8大优势：•交易中心优势：国家认可最具权威性的交易场所。

合法，合规，透明。

•交易时间优势：周一至周五每天22小时的开放交易时间。

让您时刻把握投资机会。

•交易方式优势：双向交易，买涨还是买跌都可以实现盈利。

看准趋势，灵活投资。

•资金安全优势：国内三大银行资金存管，资金安全。

出金入金，方便高效。

•风险控制优势：交易中设置止损单或止盈单，等于买了份保险，帮助控制交易风险。

•交易成本优势：小投入，大回报。

利用保证金交易模式，实现您的财务自由。

•T+0的交易优势：发现行情机会，随时买进，随时卖出。

快，准，狠。

•交割品种与方法优势：可实物交割，也可以T+D延迟交割。

（二）投资流程与FAQ1.投资流程1）贵金属投资开户流程图2）现货投资开户流程图2.投资者常见问题解答1）开户费用是多少？目前新华浙江大宗交易中心客户开户不收取任何费用。

2）投资者资金打入谁的账户？如何确保安全？新华浙江大宗交易中心为客户资金管理提供了高效安全的保障：客户在开户的同时可开通银行第三方存管，客户的资金不会被挪用。

客户的交易资金可在存款账户和保证金账户间自己进行划转，安全便利。

3）什么是资金账户？投资者在新华浙江大宗交易中心开户后拥有唯一的资金账户，用于投资者大宗商品交易的资金清算，记录资金币种、余额和变动情况。

资金帐户目前在工商银行、农业银行、杭州银行开立，且仅在该机构处有效，投资者的资金均由银行进行第三方存管。

4）投资者出金入金有什么手续？收费吗？办理了银行第三方存管以后，客户可以在自己的存款账户和保证金账户之间自行划转交易资金，出金入金不收取任何费用。

新华商品现货云交易中心风险控制管理办法第一章总则第一条为加强新华商品现货云交易中心(以下简称“交易中心”)风险管理，规范交易行为，维护市场参与者的合法权益，保证交易正常进行，根据交易中心有关制度,制定本办法。

第二条交易所风险管理实行履约定金制度、限制订货制度、大户报告制度、代为转让制度、风险警示制度。

第三条交易中心、会员和交易商必须遵守本办法.第二章履约定金制度第四条交易中心实行履约定金制度,现货延期交易的预付最低交易履约定金为成交金额的8％。

第五条交易的过程中，对于出现的下列情况之一的,交易中心可以根据市场风险情况调整交易履约定金的标准：(一）持有订货达到一定水平时;（二)行情波动较大出现单边市时；(三）遇国家法定的节假日时；（四）交易中心认为市场风险明显增加;(五）交易中心认为必要的其他情况．交易中心根据市场情况决定调整交易履约定金的标准,应当予以公告.第六条交易中心调整交易履约定金标准的,在当日结算时对该品种的所有持有订货按照调整后的交易履约定金标准进行结算。

第七条单边市是指报价同方向波动幅度较大。

其中又分为同方向单边市和反方向单边市。

一个或是连续几个交易日出现报价同一方向累计涨（跌)幅度达到规定的比例,称为同方向单边市。

在出现单边市之后的一个或是几个交易日出现报价向相反方向波动累计涨(跌)幅度达到规定的比例,称为反方向单边市.第八条对于延期交易某一交易日（该交易日定为Ｄ1交易日，以后几个交易日分别记为Ｄ2，D3,D4,）单边涨(跌）幅度超过前一日(该交易日记为D交易日）结算价的５%时,则在D1日结算后将交易履约定金比例８%提高到１2%;D1交易日单边涨(跌)幅度超过前一日(该交易日记为D交易日）结算价的8%时,则在D1日结算后将交易履约定金比例由8%提高到１6%；D1交易日单边涨(跌)幅度超过前一日（该交易日记为D交易日）结算价的１2％时,则在Ｄ1日结算后将交易履约定金比例由8%提高到２0％;D1交易日单边涨（跌)幅度超过前一日（该交易日记为D交易日)结算价的1５%时，则参照本规则第十一条执行。

交易风险控制管理办法第一章总则第一条为加强交易风险管理，规范交易行为，维护市场参与者的合法权益，根据天津贵金属交易所有关制度，制定本办法。

第二条交易所风险管理实行保证金制度、限仓制度、强行平仓制度、风险警示制度。

第三条会员和客户必须遵守本办法。

第二章保证金与限仓制度第四条交易实行保证金制度，现货延期交易的预付最低交易保证金为成交金额的8%。

第五条交易所调整交易保证金标准的，在当日结算时对该品种的所有持仓按照调整后的交易保证金标准进行结算。

第六条交易所根据市场情况需要调整交易保证金比例的，必须通过交易所内部交易系统、网站或其他方式，予以公告。

第七条交易实行持仓限额制度。

会员持仓限额是指交易所规定的会员对某一合约净持仓的最大数量。

投资者持仓限额是指交易所规定的投资者对某一合约持仓的最大数量。

第八条投资者每笔交易的最大下单量为黄金10手（即10千克）、白银50手（即750千克）；投资者最大持仓为黄金60手（即60千克）、白银200手（3000千克）。

第九条客户持仓达到持仓限额的，不得开新仓。

第三章强行平仓制度第十条会员或者客户存在违规超仓、未按照规定及时追加保证金等违约行为或者交易所规定的其他情形的，公司有权对相关会员或者客户采取强行平仓措施。

第十一条当客户出现下列情况之一时，交易所对其持有净头寸实行强行平仓：（一）交易系统以“客户风险率”来衡量客户风险情况。

当客户风险率小于100%时公司将向此客户公告其存在强平风险，客户必须及时追加保证金并保证风险率大于100%，否则客户只能减少买入或卖出的金条。

当客户的风险率小于50％时，客户的净头寸将会被强行平仓；（二）因违规受到交易所强行平仓处罚的；（三）根据交易所紧急措施应进行强行平仓的；（四）其他应予强行平仓的情况。

第十二条当会员出现下列情况之一时，交易所对其持有净头寸实行强行平仓：（一）交易系统以“会员风险率”来衡量会员风险情况。

当会员风险率达到40％时交易所将向此会员公告其存在强平风险；当会员的风险率达到30％时，会员的净头寸将会被强行平仓；（二）当日结算后，会员的期末风险保证金低于交易所规定的最低风险保证金，且未在下一交易日17：00之前补足的；（三）因违规受到交易所强行平仓处罚的；（四）根据交易所紧急措施应进行强行平仓的；（五）其他应予强行平仓的情况。

【关键字】办法新华商品现货云交易中心违规处理办法第一章总则第一条为加强新华商品现货云交易中心（以下简称“交易中心”）市场管理，规范现货商品交易行为，保障市场参与者的合法权益，根据国家、地方相关法律、法规、政策，以及交易中心有关规定，制定本办法。

第二条本办法所称“违规行为”是指交易中心会员及交易相关参与者，违反新华商品现货云交易中心相关交易管理办法及其它有关规定的行为。

第三条根据“公开、公平、公正”的原则，以事实为依据，对违规行为进行调查、认定和处罚。

第四条违规行为造成重大经济损失或构成犯罪的，由调查认定责任人承担所有经济损失并移交司法机关，依法追究其法律责任。

第五条进行交易中心现货商品交易所有相关业务活动适用本办法。

第二章稽查第六条稽查是指交易中心根据其交易、清算、交收以及内部或客户投诉等交易规则、日常经营和交易中心与相关各方签署的书面协议，对会员及交易市场相关参与者的业务活动及交易行为进行的监督和检查。

稽查包括日常检查和立案调查。

第七条交易中心在履行监管职责时，可以行使下列职权：（一）查（调）阅、复制与交易、日常经营和各类投诉有关的信息、文件、资料和档案；（二）对会员等相关单位、人员进行调查、取证；（三）制止、纠正、处理违规行为；（四）交易中心履行监管职责所必须的其他职权。

第八条会员等相关单位、人员应当自觉履行接受交易中心监督的义务，如实的申报、陈述、解释、说明有关情况，积极配合调查。

第九条交易中心设立投诉、举报电话。

投诉、举报者需身份真实、明确。

交易中心保护投诉、举报者身份不泄露。

第十条交易中心在履行监管职责时，对日常检查工作中发现的、投诉举报的、司法机关等单位移交的，或者其他途径获得的线索进行审查后，认为有违规行为发生的，交易中心将予以立案调查。

第十一条对已立案调查的违规案件，交易中心应当指定专人负责调查。

调查取证需由两名以上调查人员参与。

调查取证时，调查人员需主动出示本人工作证或交易中心开出的相关委托证明文件。